Geschäftsbericht - Kreissparkasse Steinfurt

Gut.
Fair. Menschlich. Nah.
Geschäftsbericht 2012

Lagebericht Kreissparkasse Steinfurt 2012
A. Grundlagen der Sparkasse
Die Kreissparkasse Steinfurt ist gemäß
§ 1 SpkG eine Anstalt des öffentlichen
Rechts. Sie ist Mitglied des Sparkassenverbands
Westfalen-Lippe (SVWL),
Münster, und über diesen dem Deutschen
Sparkassen- und Giroverband e. V.,
Berlin und Bonn (DSGV), angeschlossen.
Sie ist beim Amtsgericht Steinfurt unter
der Nummer A 4197 im Handelsregister
eingetragen.
Träger der Sparkasse ist der Sparkassenzweckverband,
der von dem Kreis Steinfurt
und den Städten und Gemeinden
Altenberge, Greven, Hörstel, Hopsten,
Horstmar, Ibbenbüren, Ladbergen, Laer,
Lienen, Lotte, Metelen, Mettingen, Neuenkirchen,
Nordwalde, Recke, Saerbeck,
Steinfurt, Tecklenburg, Westerkappeln
und Wettringen gebildet wird. Der Sparkassenzweckverband
ist eine Körperschaft
des öffentlichen Rechts mit Sitz
in Ibbenbüren und ist ebenfalls Mitglied
des SVWL. Satzungsgebiet der Kreissparkasse
Steinfurt sind das Gebiet des Trägers
sowie das Gebiet der benachbarten
Kreise Borken, Coesfeld, Emsland, Osnabrück,
Warendorf, Landkreis Grafschaft
Bentheim und der kreisfreien Städte
Münster und Osnabrück. Die Sparkasse
ist Mitglied im bundesweiten Haftungsverbund
der Sparkassen-Finanzgruppe.
Das aus Sparkassen, Landesbanken und
Landesbausparkassen bestehende überregionale
Sicherungssystem stellt sicher,
dass im Bedarfsfall ausreichend Mittel
zur Verfügung stehen, um die Forderungen
der Kunden und auch das Institut
selbst zu schützen.
Unsere Sparkasse ist ein regionales Wirtschaftsunternehmen
mit der Aufgabe,
die geld- und kreditwirtschaftliche Versorgung
der Bevölkerung und der Wirtschaft
insbesondere im satzungsrechtlichen
Geschäftsgebiet sicherzustellen.
Daneben ist das soziale und kulturelle
Engagement der Sparkasse zu nennen.
Im Rahmen der Geschäftsstrategie sind
die Grundsätze unserer geschäftspolitischen
Ausrichtung zusammengefasst
und in die operativen Planungen eingearbeitet.
Durch die zielorientierte Bearbeitung
der strategischen Geschäftsfelder
soll die Aufgabenerfüllung unserer
Sparkasse über die Ausschöpfung von Ertrags-
und Kostensenkungspotenzialen
sichergestellt werden. Darüber hinaus
hat der Vorstand die Risikostrategien
überprüft und den veränderten Rahmenbedingungen
angepasst. Die Strategien
wurden mit dem Verwaltungsrat unserer
Sparkasse erörtert und innerhalb des
Hauses kommuniziert.
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B. Wirtschaftsbericht
1. Wirtschaftliche Rahmenbedingungen
im Jahr 2012
Positive Impulse der Weltwirtschaft
trotz fortlaufender Rezession
Die globale Erholung hat im Jahr 2012
an Schwung verloren. Nach einem
Wachstum von 3,8 % im Jahr 2011
expandierte die Weltwirtschaft nur noch
mit einer Rate von 3,2 %. Ein wesentlicher
Belastungsfaktor ist die Schuldenkrise
im Euroraum.
Konsolidierungsmaßnahmen der öffentlichen
Sektoren in Großbritannien
und dem Euroraum sowie des privaten
Sektors in den USA schwächen die
Güternachfrage in den fortgeschrittenen
Volkswirtschaften. Diese stockende
Nachfrage wiederum ist ein wesentlicher
Grund für die Konjunkturschwäche in
den großen Schwellenländern.
Die Rezession im Euroraum hat sich im
Verlauf dieses Jahres fortgesetzt. Insbesondere
in Spanien, Italien, Portugal und
Griechenland setzte sich die wirtschaftliche
Talfahrt im ersten Halbjahr 2012
unvermindert fort oder beschleunigte
sich sogar.
Positive Impulse gingen demgegenüber
im Euroraum vom Außenhandel aus.
Infolge der Abwertung des Euro legten
die Exporte im zweiten Quartal 2012
trotz der schwächeren Weltkonjunktur
deutlich zu. Allerdings ging die Binnennachfrage
kontinuierlich zurück. Dies
betraf sowohl die Bruttoanlageinvestitionen
als auch den privaten Konsum.
Nachlassende Dynamik der wirtschaftlichen
Entwicklung in Deutschland
Die Schuldenkrise im Euroraum belastet
auch die Konjunktur in Deutschland.
Die ifo-Geschäftserwartungen haben
sich seit April 2012 kontinuierlich verschlechtert
und befanden sich zuletzt
auf dem niedrigsten Stand seit der
Rezession 2008/2009.
Das reale Bruttoinlandsprodukt wuchs
im Jahr 2012 mit einer Rate von 0,7 %.
Im Vorjahr betrug das Wirtschaftswachstum
3,0 %. Ursächlich für den Rückgang
sind in erster Linie die nachlassende unternehmerische
Investitionstätigkeit und
der schwächere Außenhandel gegenüber
dem Vorjahr, der sich angesichts
der Weltkonjunkturlage dennoch recht
gut behaupten konnte. Eine stützende
Wirkung auf das Bruttoinlandsprodukt
hat die moderate Aufwärtsbewegung
der privaten Konsumausgaben und des
privaten Wohnungsbaus. Gründe hierfür
liegen in der immer noch durchaus robusten
Arbeitsmarktlage (Arbeitslosenquote
fällt von 7,1 auf 6,8 %) sowie der
steigenden verfügbaren Einkommen.
Der Anstieg des Verbraucherpreisniveaus
mit durchschnittlich 2 % schwächte
sich im Vergleich zum Vorjahr (2,3 %)
bedingt durch die Rohölpreisentwicklung
moderat ab.
Das regionale Wirtschaftsklima –
Aussicht auf Besserung
Die von der IHK Nord Westfalen zum
Jahreswechsel 2012/2013 durchgeführte
Konjunkturumfrage zeigt, dass sich die
Region Nord Westfalen dem Sog der
Finanzkrise und der weltwirtschaftlichen
Lage nicht entziehen konnte.
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Dies zeigt sich insbesondere in der
Entwicklung des Industrieumsatzes, der
in 2012 um 4 % gegenüber dem Vorjahr
gesunken ist sowie im Auslandsumsatz,
welcher um 5 % zurückging.
Demgegenüber wirken sich der hohe
Beschäftigungsstand, eine gut laufende
Binnenkonjunktur sowie eine erfreuliche
Wohnungsbaukonjunktur begünstigend
auf die allgemeine Entwicklung aus.
Insgesamt liegt der IHK-Konjunkturklimaindikator
zum Jahresanfang 2013 bei 111
Punkten und damit leicht über dem Niveau
vom Spätsommer 2012 sowie dem langfristigen
Durchschnitt von 108 Punkten.
Für 2013 wird von zwei Dritteln der
befragten Unternehmen eine gleichbleibende
Entwicklung des Wirtschaftsverlaufs
erwartet, während bei den übrigen
Unternehmen der Anteil der positiven
Erwartungen gegenüber den negativen
Erwartungen gestiegen ist.
Ausgehend von der guten Konjunkturlage
im Handel und bei den Dienstleistungen
will gut die Hälfte der Unternehmer
das Investitionsbudget gleich halten
und sogar ein Viertel seine Investitionen
aufstocken.
Auch das Klima am Arbeitsmarkt bleibt
weitestgehend freundlich. Während
Großbetriebe eher Personal reduzieren
wollen, beabsichtigen vor allem kleinere
Betriebe (insbesondere im Dienstleistungsbereich)
in Hinblick auf den sich
zukünftig verstärkenden Fachkräftemangel
ihre Beschäftigung aufzustocken.
Ausgehend von diesen Erwartungen wird
mit einer intakten Investitionstätigkeit
und trotz erkennbaren Fachkräftemangels
mit weiterhin positiven Effekten für
den regionalen Arbeitsmarkt gerechnet.
Zinsentwicklung
Die vermehrte Anlage in sogenannte
„sichere Häfen“ ließ die Renditen und
Zinsen deutscher Staatsanleihen auch
in 2012 weiter fallen. Forciert durch umfassende
geldpolitische Maßnahmen der
EZB und begleitet von mitunter zähen,
politischen Stabilisierungsbeschlüssen
für den Euro (ESM, Unterzeichnung
des EU-Fiskalpaktes, Schuldenschnitt
Griechenland, Bankenrettung in Spanien
u.v.m.) fiel die Rendite für die 10 jährige
deutsche Bundesanleihe, die zum Jahresbeginn
2012 noch bei 1,85 % notiert
hatte, bis zum Juni auf ein Tief von unter
1,13 %. Obschon diese Rendite zum
Jahresende wieder auf 1,31 % angestiegen
ist, liegt sie damit noch immer mehr
als einen halben Prozentpunkt unter dem
Jahresanfangswert von 2012.
Bei ein- und zweijährigen Bundesanleihen
haben die Anleger für den Preis
der Sicherheit zeitweise sogar negative
Renditen in Kauf genommen. Auch am
Geldmarkt sorgte die EZB im Sommer
mit einer weiteren Senkung des Leitzinses
um 0,25 % auf nunmehr 0,75 %
ebenfalls für eine Beschleunigung des
allgemeinen Zinsrückgangs.
In der Summe bedeutete diese Zinskonstellation
in 2012 für die Anleger von
„sicheren“, festverzinslichen Anleihen
und Geldanlagen damit erstmals wieder
einen echten Realzinsverlust, da das
Zinsniveau für diese Geldanlagen i.d.R.
deutlich unter dem Niveau der aktuellen
Inflationsrate gelegen hat.
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2. Veränderungen der recht lichen
Rahmenbedingungen
im Jahr 2012
Am 14.12.2012 hat die Bundesanstalt für
Finanzdienstleistungsaufsicht (BaFin)
die Neufassung der Mindestanforderungen
an das Risikomanagement
(MaRisk) veröffentlicht. Wesentlicher Inhalt
dieser Novelle sind Regelungen zum
Kapitalplanungsprozess, zur Risikocontrolling-
und zur Compliance-Funktion
sowie zu einem Verrechnungssystem für
Liquiditätskosten, -nutzen und -risiken.
Die Neufassung ist am 01.01.2013 in
Kraft getreten und beinhaltet einen Umsetzungszeitraum
bis zum 31.12.2013.
Hinsichtlich der unter der Bezeichnung
„Basel III“ bekannten Regelungstexte des
Baseler Ausschusses für Bankenaufsicht,
die ursprünglich ab dem 01.01.2013
umgesetzt werden sollten, hat sich das
Gesetzgebungsverfahren verzögert. Die
verschärften Regelungen zu den Eigenkapital-
und Liquiditätsanforderungen
sowie zu einer neuen Verschuldungskennziffer
(„Leverage Ratio“) werden
daher erst später in Kraft treten.
Zur Sicherstellung der fristgerechten
Umsetzung der Anforderungen aus den
MaRisk und aus Basel III wurde eine Projektorganisation
eingerichtet.
Das Anlegerschutz- und Funktionsverbesserungsgesetz
(AnsFuG) wurde in
der Kreissparkasse Steinfurt fristgerecht
umgesetzt. Zentraler Aspekt in 2012 war
die Umsetzung der Mitarbeiteranzeigeverordnung
(Mitarbeiterregistrierung
und Anzeige von Beschwerden).
Daneben erfolgten insbesondere die
erforderlichen Anpassungen im Bereich
der geschlossenen Beteiligungen sowie
der offenen Immobilienfonds.
Die weitere Umsetzung der Mindestanforderungen
an Compliance (MaComp)
erfolgt durch die Compliance-Funktion
sowie im Rahmen eines derzeit laufenden
Projektes.
3. Darstellung, Analyse
und Beurteilung
des Geschäftsverlaufs
Das Geschäftsjahr 2012 ist erfolgreich
verlaufen. Die bilanziellen Zuwächse im
Kundengeschäft bewegten sich oberhalb
unserer Planwerte. Auch das Dienstleistungsgeschäft
entwickelte sich weitestgehend
besser als erwartet.
3.1. Bilanzsumme und
Geschäftsvolumen
Die Bilanzsumme erhöhte sich im Jahr
2012 um 96,7 Mio. EUR bzw. 3,1 % auf
3.191,5 Mio. EUR. Damit wurde das geplante
Wachstum übertroffen.
Das aus Kundenaktiva, Kundenpassiva,
Eventualverbindlichkeiten, unwiderruflichen
Kreditzusagen und den Kundenbeständen
im Wertpapiergeschäft
bestehende Geschäftsvolumen erhöhte
sich um 238,8 Mio. EUR oder 4,5 % auf
5.505,7 Mio. EUR.
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3.2. Kreditgeschäft
Insgesamt verlief die Entwicklung
der Forderungen an Kunden gemessen
an bilanziellen Werten mit einem
Zugang von 4,2 % besser als geplant.
Die Darlehenszusagen erreichten im
Jahr 2012 einen neuen Rekordwert von
517,9 Mio. EUR (Vorjahr 444,1 Mio. EUR).
Die darin enthaltenen Darlehenszusagen
zur Finanzierung des Wohnungsbaus
erhöhten sich im Gesamtjahr um 24,3 %
auf 188,9 Mio. EUR.
Der Strukturanteil der Kundenforderungen
an der Stichtagsbilanzsumme
erhöhte sich auf 81,8 % (Vorjahr 81,0 %).
Im Kreditgeschäft mit Unternehmen und
Selbstständigen stieg der Forderungsbestand
infolge der erhöhten Investitionsbereitschaft
um 7,5 %. Die Darlehenszusagen
des Jahres 2012 nahmen hier
um 31,6 % auf 279,9 Mio. EUR zu. Bei
den Privatpersonen stiegen infolge der
weiterhin anhaltenden Nachfrage nach
langfristigen Darlehen die Forderungen
um 3,1 %. Das zugesagte Kreditvolumen
an Privatpersonen weist einen Anstieg
von 13,0 % auf 230,7 Mio. EUR aus.
3.3. Wertpapiereigenanlagen
Zum Bilanzstichtag verminderte sich der
Bestand an Wertpapiereigenanlagen
gegenüber dem Vorjahr um insgesamt
26,4 Mio. EUR auf 378,5 Mio. EUR.
Hierbei war insbesondere der Rückgang
der Schuldverschreibungen und anderen
festverzinslichen Wertpapieren in
Höhe von 43,2 Mio. EUR aufgrund von
Fälligkeiten maßgeblich. Die Bestände
von Aktien und anderen nicht festverzinslichen
Wertpapieren erhöhten sich
um 16,8 Mio. EUR. Ursächlich hierfür war
im Wesentlichen die Wiederanlage der
Ausschüttung unseres Spezialfonds.
3.4. Beteiligungen
Der Anteilsbesitz der Sparkasse per
31.12.2012 von 48,0 Mio. EUR entfiel
mit 35,0 Mio. EUR auf die Beteiligung
am SVWL und mit 11,5 Mio. EUR auf die
indirekte Beteiligung an der Landesbank
Berlin Holding AG. Die Veränderungen
gegenüber dem Vorjahr um 0,4 Mio. EUR
beinhalten unter anderem eine zwischenzeitliche
Erhöhung des Stammkapitals
sowie eine Abschreibung zum Jahresende
auf die Beteiligung am SVWL. Darüber
hinaus war auch eine Abschreibung auf
die indirekte Beteiligung an der Landesbank
Berlin Holding AG erforderlich.
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3.5. Geldanlagen von Kunden
Die Sparkasse hatte für 2012 eine
Ersparnisbildung aus dem Wachstum
der Kundeneinlagen und dem Saldo aus
An- und Verkäufen im Kundenwertpapiergeschäft
von etwa 1 % des Jahresanfangsbestandes
erwartet. Dieses Ziel
konnte mit einer erreichten Ersparnisbildung
von 3,2 % übertroffen werden.
Die Kundeneinlagen sind in diesem
Zusammenhang deutlich stärker angestiegen
als ursprünglich erwartet, da
die Kunden verstärkt risikolose Anlagen
bevorzugten. Insgesamt konnten die
Verbindlichkeiten gegenüber Kunden um
104,8 Mio. EUR oder 5,2 % gegenüber
dem Vorjahr gesteigert werden. Dagegen
wurden von den Kunden – anders als
erwartet – für 21,5 Mio. EUR mehr Wertpapiere
verkauft als gekauft.
Aktuell verfügt die Sparkasse über
einen bilanziellen Einlagenbestand von
2.116,3 Mio. EUR. Die Bestände an Sichtund
Termineinlagen verzeichneten einen
Anstieg um 123,9 Mio. EUR. Darüber hinaus
hat sich auch der Bestand der Sparkassenbriefe
um 10,6 Mio. EUR erhöht.
Der Bestand an Spareinlagen reduzierte
sich dagegen um 29,7 Mio. EUR.
3.6. Interbankengeschäft
Die Forderungen an Kreditinstitute
erhöhten sich insbesondere durch
die Anlage freier liquider Mittel aus
fälligen Schuldverschreibungen um
32,4 Mio. EUR auf 66,2 Mio. EUR. Der
Bestand setzt sich hauptsächlich aus bei
Kreditinstituten unterhaltenen Liquiditätsreserven,
kurzfristigen Geldanlagen
und Zinsabgrenzungen aus Swapgeschäften
zusammen.
Die Verbindlichkeiten gegenüber
Kreditinstituten verminderten sich um
9,5 Mio. EUR auf 719,6 Mio. EUR. Bei
diesen Beständen handelt es sich im
Wesentlichen um langfristige Weiterleitungsdarlehen
und Sparkassenbriefe.
3.7. Dienstleistungsgeschäft
Das Dienstleistungsgeschäft entwickelte
sich weitestgehend besser als erwartet.
Im Jahr 2012 wurden insgesamt
4.581 Bausparverträge mit einem
Vertragsvolumen von 95,1 Mio. EUR
abgeschlossen. Mit diesem Vertriebsergebnis
bewegen wir uns erwartungsgemäß
unter dem Vorjahresergebnis aber
oberhalb unseres Jahresziels.
Der Absatz von Sach- und Lebensversicherungen
ist erwartungsgemäß zurückgegangen.
Ein vertrieblicher Schwerpunkt
im Lebensversicherungsbereich
ergab sich im Vorfeld der Einführung der
sogenannten Unisex-Tarife im Dezember
2012.
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Erneut hoch war die Nachfrage nach
Immobilieneigentum. In der Immobilienvermittlung
konnten dadurch die vermittelten
Objektwerte gegenüber dem
Vorjahr leicht gesteigert werden.
Unsere an das Leasinggeschäft gesteckten
Erwartungen konnten wir deutlich
übertreffen und mit einem Vermittlungsvolumen
von 35,8 Mio. EUR einen neuen
Rekordabsatz verzeichnen.
Das Wertpapiergeschäft war im
Jahr 2012 trotz der weiteren Erholung
der Kapital- und Aktienmärkte von Zurückhaltung
geprägt. Der Absatzschwerpunkt
lag im Bereich der Investmentfonds.
Direktanlagen in festverzinslichen
Wertpapieren oder Aktien bzw. aktienorientierten
Anlagen wurden weniger
stark nachgefragt. Insgesamt überwogen
aber die Wertpapierverkäufe, so dass wir
die von uns erwartete Ersparnisbildung
von 18,0 Mio. EUR aus dem Saldo der
An- und Verkäufe von Wertpapieren nicht
erreichten. Die Kunden bevorzugten bei
ihren Anlageentscheidungen vielmehr
bilanzwirksame Einlagen.
3.8. Investitionen
Durch weitere Investitionen in Raum
und Technik haben wir innovative und
kundenorientierte Rahmenbedingungen
für die Kundenberatung geschaffen. Die
Aktualisierung unseres Selbstbedienungsangebotes
haben wir fortgesetzt.
3.9. Personalbericht
Im Jahr 2012 beschäftigte die Sparkasse
im Jahresdurchschnitt einschließlich
der Aushilfen 838 Mitarbeiterinnen und
Mitarbeiter (Vorjahr 818), davon 280 Teilzeitkräfte
(Vorjahr 260) und 63 Auszubildende
(Vorjahr 57).
Um auch in den kommenden Jahren
auf gut qualifizierte Nachwuchskräfte
zurückgreifen zu können, hat die Sparkasse
ihre bereits überdurchschnittliche
Ausbildungsquote auf 8 % erhöht und
nimmt damit ihre Verantwortung als
wichtiger Ausbildungsbetrieb in der
Region in besonderem Maße wahr.
Auch im Jahr 2012 hat die Sparkasse das
bestehende hohe Qualifikationsniveau in
allen Unternehmensbereichen gesichert
und weiter ausgebaut. So wurden rd.
490 TEUR (Vorjahr rd. 400 TEUR) in Ausund
Fortbildungsmaßnahmen investiert.
Schwerpunkte bildeten neben hausinternen
Nachwuchs- und Förderprogrammen
zahlreiche Schulungen und Trainings zur
weiteren Stärkung der Beratungs- und Betreuungskompetenz
sowie einer ziel- und
leistungsorientierten Führungsarbeit.
Die Sparkasse ermöglicht den Mitarbeiterinnen
und Mitarbeitern eine gute
Vereinbarkeit von Beruf und Familie.
Daher wurde sie von der Bertelsmann-
Stiftung als familienfreundliches Unternehmen
ausgezeichnet. Darüber hinaus
haben verschiedene Maßnahmen zur
Gesundheitsförderung im Rahmen des
betrieblichen Gesundheitsmanagements
großen Anklang gefunden.
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4. Darstellung, Analyse
und Beurteilung der Lage
4.1. Vermögenslage
Die zum Jahresende ausgewiesenen
Gewinnrücklagen erhöhten sich durch
die Zuführung des Bilanzgewinns
2011. Insgesamt weist die Sparkasse
inklusive des Bilanzgewinns 2012 vor
Gewinnverwendung ein Eigenkapital von
184,5 Mio. EUR (Vorjahr 179,3 Mio. EUR)
aus. Neben den Gewinnrücklagen verfügt
die Sparkasse über umfangreiche weitere
Eigenkapitalbestandteile. So wurde der
Fonds für allgemeine Bankrisiken gemäß
§ 340g HGB durch eine zusätzliche Vorsorge
von 7,3 Mio. EUR auf 87,3 Mio. EUR
erhöht.
Die Eigenkapitalanforderungen des
Kreditwesengesetzes (KWG) wurden
jederzeit eingehalten. Das Verhältnis der
angerechneten Eigenmittel, bezogen
auf die Gesamtsumme aus den Anrechnungsbeträgen
für Adressenausfall-,
operationelle und Marktrisiken, übertrifft
am 31.12.2012 mit 13,0 % den vorgeschriebenen
Mindestwert von 8,0 %
nach der Solvabilitätsverordnung und
die intern festgelegte Mindestgröße
von 9,2 % deutlich. Die Sparkasse weist
damit eine angemessene Kapitalbasis für
ein weiteres Geschäftswachstum auf.
4.2. Finanzlage
Die Zahlungsbereitschaft der Sparkasse
war im abgelaufenen Geschäftsjahr
aufgrund einer angemessenen Liquiditätsvorsorge
jederzeit gegeben. Die
Liquiditätskennziffer der Bundesanstalt
für Finanzdienstleistungsaufsicht wurde
stets eingehalten. Die Liquiditätskennziffer
(31.12.2012: 2,30) lag im Berichtsjahr
durchgängig über dem in der Risikostrategie
festgelegten Mindestwert von
1,30. Zur Erfüllung der Mindestreservevorschriften
wurden entsprechende Guthaben
bei der Deutschen Bundesbank
geführt. Das Angebot der Europäischen
Zentralbank/Deutschen Bundesbank,
Refinanzierungsgeschäfte in Form von
Offenmarktgeschäften (Hauptrefinanzierungsgeschäfte)
abzuschließen, wurde
nicht genutzt. Übernachtkredite (Spitzenrefinanzierungsfazilitäten)
wurden
ebenfalls nicht in Anspruch genommen.
Die Kreditlinien bei der WestLB AG bzw.
der Helaba wurden teilweise beansprucht.
Ein Spitzenausgleich erfolgte
durch Tagesgeldaufnahmen bzw. Tagesgeldanlagen
bei Kreditinstituten aus der
Sparkassen-Finanzgruppe.
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4.3. Ertragslage
Zur Analyse der Ertragslage wird für
interne Zwecke und für den überbetrieblichen
Vergleich der bundeseinheitliche
Betriebsvergleich der Sparkassenorganisation
eingesetzt. Zur Ermittlung eines
Betriebsergebnisses vor Bewertung
werden die Erträge und Aufwendungen
um periodenfremde und außergewöhnliche
Posten bereinigt, die in der internen
Darstellung dem neutralen Ergebnis
zugerechnet werden. Auf dieser Basis beträgt
das Betriebsergebnis vor Bewertung
1,11 % (Vorjahr 1,21 %) der durchschnittlichen
Bilanzsumme des Jahres 2012. Es
liegt damit deutlich über dem Planwert
von 0,91 % und in etwa auf dem Niveau
des Durchschnittswertes der Sparkassen
im SVWL. Die auf Basis der Betriebsvergleichswerte
zur Unternehmenssteuerung
eingesetzte Zielgröße Cost-Income-Ratio
(Verhältnis von Aufwendungen und Erträgen)
erhöhte sich von 61,7 % auf 63,6 %.
Der Planwert von 69,0 % konnte damit
deutlich unterschritten werden.
Die wesentlichen Erfolgskomponenten der Gewinn- und Verlustrechnung laut Jahresabschluss
sind in der folgenden Tabelle aufgeführt. Die Erträge und Aufwendungen sind
nicht um periodenfremde und außergewöhnliche Posten bereinigt.
2012 2011 Veränderung
Mio. EUR Mio. EUR Mio. EUR %
Zinsüberschuss 69,0 73,5 -4,5 -6,1
Provisionsüberschuss 24,8 25,7 -0,9 -3,8
Nettoergebnis des
Handelsbestands 0,0 0,0 0,0 ---
Sonstige betriebliche Erträge 3,0 3,1 -0,1 -3,8
Personalaufwand 42,7 41,4 1,3 3,2
Anderer Verwaltungsaufwand 17,4 17,0 0,4 2,9
Sonstige betriebliche
Aufwendungen 5,0 5,8 -0,8 -14,0
Ergebnis vor Bewertung
und Risikovorsorge 31,7 38,1 -6,6 -17,2
Aufwand aus Bewertung und
Risikovorsorge (Vorjahr: Ertrag) 11,9 56,9 68,8 ---
Zuführung Fonds
für allgemeine Bankrisiken 7,3 80,0 -72,7 -90,9
Ergebnis vor Steuern 12,5 15,0 -2,5 -17,4
Steueraufwand 7,3 9,1 -1,8 -21,1
Jahresüberschuss 5,2 5,9 -0,7 -11,7
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Zinsüberschuss: GuV-Posten Nr. 1 bis 4
Provisionsüberschuss: GuV-Posten Nr. 5 und 6
Sonstige betriebliche Erträge: GuV-Posten Nr. 8 und 20
Sonstige betriebliche Aufwendungen: GuV-Posten Nr. 11, 12, 17 und 21
Aufwand aus Bewertung und Risikovorsorge: GuV-Posten Nr. 13 bis 16
Der Zinsüberschuss verminderte sich
um 6,1 % auf 69,0 Mio. EUR. Ursächlich
waren vor allem einmalige aperiodische
Zinsaufwendungen aufgrund der vorzeitigen
Auflösung von Zinsswaps sowie
die allgemein flachere Zinsstrukturkurve.
Nach den Werten des Betriebsvergleichs
ergibt sich ein moderater Rückgang um
1,7 % auf 71,7 Mio. EUR (Planwert = 69,0
Mio. EUR).
Der Provisionsüberschuss lag insbesondere
aufgrund der erwartungsgemäß
geringeren Erträge aus dem Vermittlungs-
und dem Wertpapiergeschäft
mit 24,8 Mio. EUR um 3,8 % unter dem
Vorjahreswert.
Die Personalaufwendungen erhöhten
sich infolge der Belastungen aus der
Tariferhöhung sowie der erstmaligen
Bildung einer Rückstellung für Beihilfen
um 3,2 % auf 42,7 Mio. EUR. Die anderen
Verwaltungsaufwendungen erhöhten
sich um 2,9 % auf 17,4 Mio. EUR. Bei
den sonstigen betrieblichen Aufwendungen
ist der Rückgang von 14,0 %
auf 5,0 Mio. EUR darauf zurückzuführen,
dass im Vorjahr einmalige Rückstellungsbildungen
im Aufwand enthalten waren.
Die Abschreibungen und Wertberichtigungen
nach Verrechnung mit Erträgen
(Bewertung und Risikovorsorge) wurden
in Höhe von 11,9 Mio. EUR ausgewiesen.
Der im Vorjahr angefallene Ertrag von
56,9 Mio. EUR war vorrangig auf die Umbuchung
von Vorsorgereserven gemäß
§ 340f HGB in den Fonds für allgemeine
Bankrisiken zurückzuführen. Bewertungskorrekturen
fielen insbesondere
für unsere Beteiligung am SVWL und
für unsere indirekte Beteiligung an der
Landesbank Berlin Holding AG an. Der
Aufwand für das Kreditgeschäft bewegte
sich auf niedrigem Niveau. Erwartungsgemäß
war das Bewertungsergebnis aus
den Eigenanlagen unbedeutend. Der
Jahresüberschuss betrug 5,2 Mio. EUR.
Damit wurde der Vorjahreswert von
5,9 Mio. EUR nicht ganz erreicht.
Insgesamt sind der Geschäftsverlauf im
Jahr 2012, die Lage sowie die Geschäftsentwicklung
der Sparkasse im Geschäftsjahr
als positiv zu beurteilen.
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C. Nachtragsbericht
Vorgänge von besonderer Bedeutung nach dem Schluss des Geschäftsjahres
sind nicht eingetreten.
D. Prognose-, Chancen- und Risikobericht
1. Ziele und Strategien des
Risikomanagements
Unter Berücksichtigung der Risikotragfähigkeit
wurde vom Vorstand eine
risikoneutrale Positionierung verankert.
Diese wird durch folgende Risikoneigung
zum Ausdruck gebracht:
• Risiken mit günstigem Chance- /
Risikoprofil werden bewusst eingegangen,
• Risiken mit vertretbarem potenziellen
Schaden werden akzeptiert und
• Risiken mit ungünstigem Chance- /
Risikoprofil sind zu kompensieren
und zu vermindern.
Zur Risikosteuerung besteht ein umfassendes
Risikomanagementsystem. Der
Vorstand hat in der Dachrisikostrategie
und den untergeordneten Detailrisikostrategien
die Rahmengrundsätze des
Risikomanagements und die risikopolitische
Ausrichtung der Sparkasse im
Rahmen eines festgelegten Strategieprozesses
überprüft und den aktuellen
Rahmenbedingungen angepasst. Für
die bedeutendsten Risikokategorien
der Sparkasse, Adressenausfallrisiken,
Marktpreisrisiken, operationelle Risiken
und Liquiditätsrisiken, wurden die
Detailrisikostrategien aktualisiert. Alle
Geschäftsbereiche verfolgen die Zielsetzung,
bei den eingegangenen Risiken die
Wahrscheinlichkeit der Realisation eines
Vermögensverlustes zu minimieren. Dies
wird durch frühzeitiges Erkennen von
Gefahrensituationen und rechtzeitige
Gegenmaßnahmen sichergestellt. Das
Risikomanagementsystem wird laufend
weiterentwickelt.
Aus der Risikodeckungsmasse wird
ein Risikobudget zur Abdeckung der
potenziellen Risiken bereitgestellt. Die
eingegangenen Einzelrisiken werden im
Rahmen der GuV- und vermögenswertorientierten
Risikotragfähigkeitsrechnung
dem Risikobudget gegenübergestellt
und eine Auslastungsquote ermittelt.
Die Gesamtsumme der Einzelrisiken ist
auf die Höhe des Risikobudgets limitiert
und wird ebenso wie die Risikodeckungsmasse
laufend überprüft.
Begrenzt werden die eingegangenen
Risiken durch den Umfang des bereitgestellten
Risikodeckungspotenzials
und des hieraus abgeleiteten gesamten
14

Risikolimits. Darüber hinaus werden aus
dem Risikobudget Einzellimite für einzelne
Risikoarten bzw. -gruppen in der
Risikotragfähigkeit abgeleitet. Daneben
existieren für einzelne Risiken ergänzende
Risiko- und Volumenlimite. Der
Verwaltungsrat der Sparkasse nimmt die
Entwicklung der Risikolage regelmäßig
zur Kenntnis.
2. Risikomanagementsystem
Zur Identifizierung, Bewertung und
Steuerung der Risiken hat der Vorstand
ein Risikomanagement- und -überwachungssystem
eingerichtet. Das vorrangige
Ziel des Risikomanagementprozesses
besteht darin, mögliche Risiken
transparent und damit steuerbar zu machen.
Das Risikomanagement umfasst
die Verfahren zur Identifizierung und Bewertung
der Risiken, die Festlegung von
geeigneten Steuerungsmaßnahmen sowie
die notwendigen Kontrollprozesse.
Für alle risikorelevanten Geschäfte ist
die in den MaRisk geforderte Funktionstrennung
bis in die Ebene des Vorstands
zwischen Handel/Markt einerseits und
Abwicklung, Kontrolle und Risikocontrolling/Marktfolge
andererseits festgelegt.
Risikobehaftete Geschäfte werden nur
getätigt, sofern deren Risikogehalt von
allen damit befassten Mitarbeiterinnen
und Mitarbeitern beurteilt werden kann.
Bevor Geschäfte mit neuen Produkten
oder auf neuen Märkten regelmäßig
abgeschlossen werden, ist das Risikopotenzial
dieser Geschäfte zu bewerten
und ggf. eine Testphase vorzuschalten.
Außerdem sind die für die Abwicklung
notwendigen Prozesse in Arbeitsanweisungen
festzulegen. Die Innenrevision
prüft in regelmäßigen Abständen das
Risikomanagementsystem. Zielsetzung
der Prüfungen ist insbesondere
die ordnungsgemäße Handhabung der
festgelegten Regelungen sowie die
Feststellung von Schwachstellen im
Risikomanagementsystem und die Überwachung
der Umsetzung notwendiger
Anpassungen.
3. Risikomanagementprozess
Aus dem Gesamtsystem hat unser
Haus einen Managementprozess zur
Erkennung und Bewertung von Risiken
(strategische, jährliche Risikoinventur)
sowie zur Messung, Steuerung und Kontrolle
von Risiken (operative, dauerhafte
Tätigkeiten) abgeleitet. Anhand von
Risikoindikatoren erfolgen eine systematische
Ermittlung der Risiken sowie deren
Einordnung in einen Risikokatalog.
Die Risikomessung erfolgt für die in die
Risikotragfähigkeitsrechnung einbezogenen
wesentlichen Risiken in zwei sich
ergänzenden Konzepten:
• In der handelsrechtlichen Sichtweise
werden die Risiken danach gemessen,
ob und in welcher Höhe ihr Eintritt
Auswirkungen auf den Jahresüberschuss
der Sparkasse hat.
• Die vermögenswertorientierte Betrachtung
ermittelt als Risiko die innerhalb
eines festgelegten Zeitraums
und mit einer bestimmten Wahrscheinlichkeit
eintretende maximale
Vermögensminderung.
15

Für die wertorientierte Ermittlung der
Marktpreis- und Adressenausfallrisiken
wird als Risikomaß der Value-at-Risk
verwendet, wobei grundsätzlich ein Planungshorizont
von einem Jahr und ein
Konfidenzniveau von 99,0 % zu Grunde
gelegt wird. Die Ermittlung der weiteren
Risiken erfolgt zum Teil auf Basis von
Schätzungen.
Die Ermittlung der Risiken in der periodischen
Sichtweise erfolgt mit Blick auf
den folgenden Bilanzstichtag. Als Risiko
wird in dieser Sichtweise eine negative
Abweichung von den unter Berücksichtigung
eines Mindestgewinns verankerten
Planwerten verstanden.
Daneben werden die aufsichtsrechtlich
vorgegebenen Relationen als strenge
Nebenbedingung regelmäßig ermittelt
und überwacht. Unter Berücksichtigung
der laufenden Ergebnisprognose sowie
der vorhandenen Reserven wird ein
Risikobudget festgelegt. Auf das Risikobudget
werden alle wesentlichen Risiken
der Sparkasse angerechnet. Mit Hilfe der
handelsrechtlichen und wertorientierten
Betrachtung wird gewährleistet, dass die
Auslastung des Risikobudgets jederzeit
sowohl aus dem handelsrechtlichen
Ergebnis als auch aus vorhandenem
Vermögen der Sparkasse getragen
werden kann. Die Sparkasse führt in
der handelsrechtlichen Sichtweise ab
Mitte des Jahres darüber hinaus auch
eine Risikotragfähigkeitsrechnung für
das Folgejahr durch. Neben der Risikotragfähigkeitsrechnung
werden regelmäßig
Stressszenarien berechnet, bei
denen die Anfälligkeit der Sparkasse
gegenüber unwahrscheinlichen, aber
plausiblen Ereignissen analysiert wird.
Dabei wird auch das Szenario eines
schweren konjunkturellen Abschwungs
analysiert sowie ein inverser Stresstest
durchgeführt. Die Stresstests berücksichtigen
auch Risikokonzentrationen
innerhalb (Intra-Risikokonzentrationen)
und zwischen einzelnen Risikoarten
(Inter-Risikokonzentrationen). Diversifikationseffekte,
die das Gesamtrisiko
mindern würden, werden grundsätzlich
nicht berücksichtigt. Über die eingegangenen
Risiken wird dem Gesamtvorstand
der Sparkasse regelmäßig schriftlich
berichtet. Eine Ad-hoc-Berichterstattung
ist bei Risikoereignissen von wesentlicher
Bedeutung vorgesehen. Die
zur Steuerung bzw. Verringerung von
Risiken einzusetzenden Instrumente
sind vom Vorstand festgelegt worden.
Die Bearbeitungs- und Kontrollprozesse
sind umfassend in Arbeitsanweisungen
beschrieben. Die durchgeführten Maßnahmen
zur Steuerung bzw. Verringerung
der Risiken werden regelmäßig
überprüft. Verbesserungsmöglichkeiten
fließen in den Risikomanagementprozess
ein.
Die Innenrevision gewährleistet die
unabhängige Prüfung und Beurteilung
sämtlicher Aktivitäten und Prozesse der
Sparkasse sowie von ihr ausgelagerter
Bereiche. Sie achtet dabei insbesondere
auf die Angemessenheit und Wirksamkeit
des Risikomanagements und berichtet
unmittelbar dem Vorstand.
16

4. Aufgabenzuordnung
im Rahmen des
Risiko managementsystems
Für alle Teilschritte des Risikomanagements
sind Verantwortlichkeiten
festgelegt worden. Die Ergebnisse der
Risikoinventur werden zentral vom
Risikomanager überprüft. Zu seinen
Aufgaben gehören die Analyse und
Quantifizierung der Risiken, die Überwachung
der Einhaltung der vom Vorstand
festgelegten Limite und die Risikoberichterstattung.
Der Risikomanager
ist auch für die Fortentwicklung des
Risikomanagementsystems und die Abstimmung
der gesamten Aktivitäten im
Risikomanagement verantwortlich. Das
Risikomanagementsystem ist in einem
Risikohandbuch dokumentiert.
5. Strukturierte Darstellung
der wesentlichen Risikoarten
5.1. Adressenausfallrisiken
im Kundenkreditgeschäft
Unter dem Adressenausfallrisiko im
Kreditgeschäft verstehen wir die Gefahr,
dass ein Kreditnehmer die ihm gewährten
Kredite nicht bzw. nur eingeschränkt
oder nicht vollständig vertragsgemäß
zurückzahlen kann oder will. Zur
Steuerung der Adressenausfallrisiken
aus dem Kundenkreditgeschäft hat der
Vorstand der Sparkasse gesonderte Kreditrisikostrategien
für das Firmen- und
das Privatkundengeschäft festgelegt, die
jährlich überprüft werden. Im Rahmen
dieser Strategien wurden Ziele verankert,
die schwerpunktmäßig Bonitätsbegrenzungen
und Strukturvorgaben
für das Kreditneugeschäft betreffen.
Grundlage jeder Kreditentscheidung ist
eine detaillierte Bonitätsbeurteilung
der Kreditnehmer. Im risikorelevanten
Kreditgeschäft gemäß MaRisk ist ein
zweites Kreditvotum durch den vom
Markt unabhängigen Marktfolgebereich
notwendig.
Das auf der Grundlage der internen Risikoberichterstattung
ermittelte Kundenkreditvolumen
zeigt eine ausgewogene
Verteilung auf die Kundengruppen.
Gegenüber dem Vorjahr haben sich
die relativen Anteile nur unwesentlich
verändert.
Kundenkreditvolumen
(einschließlich nicht in Anspruch
in Mio. EUR
genommener Kreditzusagen
und außerbilanzieller Geschäfte)
31.12.2012 31.12.2011
Unternehmen 1.486,0 1.383,0
Privatkunden 1.755,2 1.710,0
Öffentliche Haushalte 128,4 137,0
Sonstige 2,4 3,5
Gesamt 3.372,0 3.233,5
17

Die regionale Wirtschaftsstruktur
spiegelt sich auch im Kreditgeschäft der
Sparkasse wider. Die Schwerpunkte im
Unternehmenskundengeschäft liegen
mit jeweils etwa 7 % bis 8 % des gesamten
Kundenkreditvolumens im verarbeitenden
Gewerbe, dem KFZ-Gewerbe und
dem Grundstücks- und Wohnungswesen.
Die Größenklassenstruktur zeigt eine
breite Streuung des Ausleihgeschäfts.
Bezogen auf die einzelnen Kreditnehmer
entfallen etwa zwei Drittel des Kundenkreditvolumens
auf Größenklassen
unterhalb von 0,5 Mio EUR.
Für die Risikoklassifizierung setzen wir
die von der Sparkassen-Finanzgruppe
entwickelten Rating- und Scoringverfahren
ein. Mit diesen Verfahren werden
die einzelnen Kreditnehmer zur Preisfindung
und zur Steuerung des Gesamtkreditportfolios
entsprechend ihren individuellen
Ausfallwahrscheinlichkeiten
einzelnen Risikoklassen zugeordnet.
Auf dieser Basis ermittelt die Sparkasse
die Adressenausfallrisiken im Kreditgeschäft.
Die Abschirmung der Adressenausfallrisiken
ist im Rahmen unserer
Risikotragfähigkeitsrechnung durch das
zugewiesene Risikodeckungspotenzial
sichergestellt.
Das Gesamtrisiko unseres Kreditportfolios
wird auf der Grundlage der Risikoklassifizierungsverfahren
ermittelt.
Den einzelnen Risikoklassen werden
jeweils vom DSGV validierte Ausfallwahrscheinlichkeiten
zugeordnet. Die
Verlustverteilung des Kreditportfolios
wird in einen „erwarteten Verlust“ und
einen „unerwarteten Verlust“ unterteilt.
Der „erwartete Verlust“ als statistischer
Erwartungswert wird im Rahmen der
Kalkulation als Risikoprämie in Abhängigkeit
von der ermittelten Ratingstufe
und den Sicherheiten berücksichtigt.
Der „unerwartete Verlust“ (ausgedrückt
als Value-at-Risk) spiegelt die möglichen
Verluste wider, die unter Berücksichtigung
eines Konfidenzniveaus von 99 %
innerhalb der nächsten zwölf Monate voraussichtlich
nicht überschritten werden.
Mit Hilfe dieser Informationen werden
auch die Veränderungen des Kreditportfolios
analysiert.
Fast 80 % des Kundenkreditvolumens
entfallen auf Einzelkreditnehmer mit einer
Risikoklassifizierung in den Ratingklassen
1 bis 9 mit niedrigen Ausfallwahrscheinlichkeiten.
Zur frühzeitigen Identifizierung der Kreditnehmer,
bei deren Engagements sich
erhöhte Risiken abzuzeichnen beginnen,
setzen wir ein dv-gestütztes Verfahren
ein. Im Rahmen dieses Verfahrens sind
quantitative und qualitative Indikatoren
festgelegt worden, die eine Früherkennung
von Kreditrisiken ermöglichen.
Soweit einzelne Kreditengagements
festgelegte Kriterien aufweisen, die auf
erhöhte Risiken hindeuten, werden diese
Kreditengagements einer gesonderten
Beobachtung unterzogen (Intensivbetreuung).
Kritische Kreditengagements
werden von spezialisierten Mitarbeiterinnen
und Mitarbeitern auf der Grundlage
eines Sanierungs- bzw. Abwicklungskonzeptes
betreut (Problemkredite).
Risikovorsorgemaßnahmen sind für alle
Engagements vorgesehen, bei denen
nach umfassender Prüfung der wirtschaftlichen
Verhältnisse der Kredit-
18

nehmer davon ausgegangen werden
kann, dass es voraussichtlich nicht mehr
möglich sein wird, alle fälligen Zins- und
Tilgungszahlungen gemäß den vertraglich
vereinbarten Kreditbedingungen zu
vereinnahmen. Bei der Bemessung der
Risikovorsorgemaßnahmen werden die
voraussichtlichen Realisationswerte der
gestellten Sicherheiten berücksichtigt.
Der Vorstand wird vierteljährlich über
die Entwicklung der Strukturmerkmale
des Kreditportfolios, die Einhaltung
der Limite und die Entwicklung der
notwendigen Vorsorgemaßnahmen für
Einzelrisiken schriftlich unterrichtet.
Eine Ad-hoc-Berichterstattung ergänzt
bei Bedarf das standardisierte Verfahren.
Die Kreditstruktur und ihre Entwicklung
im Jahr 2012 entsprechen der vom Vorstand
vorgegebenen neutralen Risikopositionierung.
Der Bestand der Einzelwertberichtigungen
und Rückstellungen hat sich im
Jahr 2012 weiter verringert. Von dem
Gesamtbetrag entfällt der überwiegende
Teil auf Unternehmen und wirtschaftlich
selbständige Personen. Der Anteil von
Forderungen in Verzug (ohne Wertberichtigungen)
außerhalb Deutschlands
ist von untergeordneter Bedeutung. Für
latente Risiken aus dem Kreditgeschäft
bestehen außerdem Pauschalwertberichtigungen.
Deren Bestand hat sich
durch Auflösungen ebenfalls reduziert.
Insgesamt ist unser Kreditportfolio
sowohl nach Branchen, Größenklassen
und Sicherheiten als auch nach Ratingklassen
gut diversifiziert. Risikokonzentrationen
bestehen nicht. Die Adressenausfallrisiken
entwickelten sich in 2012
nahezu konstant. Das Bewertungsergebnis
aus dem Kreditgeschäft verzeichnete
einen nur geringen Aufwand.
Die Adressenausfallrisiken im Kreditgeschäft
bewegten sich im abgelaufenen
Geschäftsjahr innerhalb der vorgegebenen
und auf die Risikotragfähigkeit
der Sparkasse abgestimmten Grenzen.
Im Hinblick auf den geringen Umfang
der Auslandskredite ist das Länderrisiko
aus dem Kundenkreditgeschäft, welches
sich aus unsicheren politischen, wirtschaftlichen
und sozialen Verhältnissen
eines anderen Landes ergeben kann,
ohne größere Bedeutung.
5.2. Adressenausfallrisiken
der Beteiligungen
Unter dem Adressenausfallrisiko aus
Beteiligungen verstehen wir die Gefahr
einer Minderung des Unternehmenswertes.
Für die Beteiligungen besteht
eine eigenständige Detailrisikostrategie.
Die Adressenausfallrisiken der Beteiligungen
werden gesondert untersucht.
Zur Überwachung der wirtschaftlichen
Entwicklung der Beteiligungsunternehmen
werden jährlich die Jahresabschlüsse
ausgewertet und beurteilt. Die Risiken
aus Beteiligungen beziehen wir in unser
Risikomanagement ein.
Unser Beteiligungsvermögen besteht
im Wesentlichen aus der Beteiligung
am SVWL und der Beteiligung an der
Erwerbsgesellschaft des Deutschen Sparkassen-
und Giroverbandes als Eigentümerin
der Landesbank Berlin Holding AG
(LBBH). Die übrigen Beteiligungen sind
von untergeordneter Bedeutung.
19

Eine Beteiligungskonzentration besteht
somit hinsichtlich der Sparkassen-Finanzgruppe.
Diese Konzentration ergibt sich
als Folge der Mitgliedschaft in der Sparkassenorganisation.
Zu berücksichtigen
sind dabei auch der Haftungsverbund
und unsere Adressenausfallrisiken aus
Handelsgeschäften mit Kreditinstituten
aus der Sparkassen-Finanzgruppe.
Aus der Beteiligung am SVWL resultieren
Risiken hinsichtlich der weiteren Wertentwicklungen
der Beteiligungen des
SVWL, die wir in unser Risikomanagement
einbeziehen. Außerdem haftet die
Sparkasse entsprechend ihrem Anteil am
Stammkapital des SVWL für unerwartete
Risiken aus dem Auslagerungsportfolio
„Erste Abwicklungsanstalt“ (EAA), in das
strategisch nicht notwendige Vermögenswerte
der ehemaligen WestLB AG
zwecks Abwicklung übertragen wurden,
und stellt dazu Teile ihres Jahresüberschusses
in eine zweckgebundene Ansparrücklage
ein. Infolge einer zwischenzeitlichen
Erhöhung des Stammkapitals
sowie einer Abschreibung zum Jahresende
hat sich der Buchwert unserer
Beteiligung am SVWL im Vergleich zum
Vorjahr kaum verändert.
Die Erwerbsgesellschaft des Deutschen
Sparkassen- und Giroverbandes als
Eigentümerin der Landesbank Berlin
Holding AG (LBBH) hat eine weitere
Wertminderung ihrer Beteiligung an der
LBBH festgestellt. Entsprechend unserer
Unterbeteiligung haben wir diese Wertminderung
bei der Bewertung unserer
Beteiligung an der Erwerbsgesellschaft
berücksichtigt.
5.3. Adressenausfallrisiken
und Marktpreisrisiken
aus Handelsgeschäften
Handelsgeschäfte im Sinne der MaRisk
betreiben wir in Form von Geldmarkt-,
Wertpapier- und Devisengeschäften
sowie Geschäften in Derivaten. In der
Detailrisikostrategie für die Eigenanlagen
hat der Vorstand festgelegt, dass
Handelsgeschäfte in der Direktanlage
ausschließlich zur gesamtinstitutsbezogenen
Steuerung der Liquidität und des
Zinsänderungsrisikos getätigt werden.
Der Spezialfonds dient der Anlage von
Mitteln zur Rentabilitätssteigerung und
zur Risikodiversifizierung. Geschäfte
mit der Zielsetzung der kurzfristigen
Gewinnerzielung (= Handel im engeren
Sinne) werden nicht getätigt.
5.3.1. Adressenausfallrisiken
aus Handelsgeschäften
Unter dem Adressenausfallrisiko aus
Handelsgeschäften verstehen wir die
Gefahr von Bonitätsverschlechterungen
oder dem Ausfall eines Emittenten,
Kontrahenten oder eines Referenzschuldners.
Für die Limitierung des
Adressenausfallrisikos aus Eigenanlagegeschäften
setzt die Sparkasse individuelle
Emittentenlimite fest, die auch
nicht bilanzwirksame Zahlungsansprüche
(z. B. derivative Finanzinstrumente)
einschließen. Hierbei werden externe
Ratings und die damit verbundenen
Ausfallwahrscheinlichkeiten berücksichtigt.
20

Der Bestand der Wertpapiere entfällt auf
Schuldverschreibungen von Kreditinstituten
der Sparkassen-Finanzgruppe und
einen Wertpapierspezialfonds. Die direkt
gehaltenen Schuldverschreibungen von
Kreditinstituten der Sparkassen-Finanzgruppe
weisen vollständig ein Rating
aus dem Investmentgradebereich auf.
Die Steuerung des Spezialfonds erfolgt
über die Vorgabe von Rahmenbedingungen
und einer Benchmarkstruktur
(= Festlegung der möglichen Anlageklassen).
Zum 31.12.2012 waren 166,1 Mio.
EUR des Fondvermögens in geratete
verzinsliche Wertpapiere investiert. Der
übrige Anteil entfiel auf Aktien, Fondsanlagen
und Liquidität. Von den Zinstiteln
im Spezialfonds verfügten 115,4 Mio.
EUR ebenfalls über ein Rating im Investmentgradebereich.
Den Ausfallrisiken
mit schwächeren Ratings wird mit einer
starken Streuung und einem Management
durch Spezialisten begegnet. Dies
gilt gleichermaßen für die Anlage in
Wertpapieren ausländischer Emittenten,
auf die 151,6 Mio. EUR der verzinslichen
Wertpapiere des Spezialfonds entfielen.
Den Schwerpunkt bilden hierbei Staatsund
Unternehmensanleihen aus Europa.
Zum 31.12.2012 wurden nur im Spezialfonds
Staatsanleihen der PIIGS-
Staaten mit einem Anteil von insgesamt
10,9 Mio. EUR am Fondsvermögen
gehalten. Davon entfallen auf Italien
7,3 Mio. EUR und auf Spanien
3,6 Mio. EUR. Darüber hinaus werden
Anleihen von Kreditinstituten und Unternehmen
aus Italien, Spanien, Irland
und Portugal mit einem Kurswert von
16,2 Mio. EUR gehalten. Staatsanleihen
oder Anleihen von Unternehmen
und Kreditinstituten aus Griechenland
befanden sich zum Bilanzstichtag nicht
im Bestand der Wertpapiereigenanlagen
der Sparkasse.
Eine Konzentration besteht hinsichtlich
der Forderungen und der Wertpapiere
an Kreditinstitute der Sparkassen-
Finanzgruppe, die zum Jahresende
211,4 Mio. EUR ergaben. Diese Konzentration
ergibt sich als Folge der
Mitgliedschaft in der Sparkassenorganisation.
Zu berücksichtigen sind dabei
auch der Haftungsverbund sowie unsere
Beteiligungen, die mehr oder weniger
ausschließlich auf Gesellschaften der
Sparkassenorganisation entfallen.
Die Adressenausfallrisiken aus Handelsgeschäften
bewegten sich im abgelaufenen
Geschäftsjahr innerhalb der vorgegebenen
und auf die Risikotragfähigkeit
der Sparkasse abgestimmten Grenzen.
Im Hinblick auf die insgesamt breite
Streuung und des Anteils von 132,8 Mio.
EUR an Länderratings im Investmentgradebereich
ist das Länderrisiko aus
dem Handelsgeschäft vertretbar.
5.3.2. Marktpreisrisiken aus
Handelsgeschäften
Marktpreisrisiken ergeben sich aus
Veränderungen der Marktpreise von z. B.
Wertpapieren, Währungen, Immobilien
und Rohstoffen sowie aus Schwankungen
der Zinssätze.
21

Der Bestand der bilanzwirksamen Handelsgeschäfte hat sich zum Bilanzstichtag
wie folgt entwickelt:
Anklagekategorie
31.12.2012
Mio. EUR
Buchwerte
31.12.2011
Mio. EUR
1) Tages- und Termingelder 52,5 18,0
2) Schuldverschreibungen und Anleihen 158,9 202,1
3) Wertpapierspezialfonds 219,5 202,8
Gesamt 430,9 422,9
Zur Begrenzung von Marktpreisrisiken
aus den bewertungsrelevanten Handelsgeschäften
(Positionen 2 und 3) wird
eine tägliche Bewertung zu Marktpreisen
(Mark-to-Market) durchgeführt und die
erzielten Handelsergebnisse werden bestimmt.
Zusätzlich wird das potenzielle
Verlustrisiko ermittelt. Dabei haben
wir im Berichtsjahr das Verfahren der
historischen Simulation angewendet. Ab
dem Geschäftsjahr 2013 ist geplant, das
potenzielle Verlustrisiko über ein Marktpreisszenario
in Form eines Zinsschocks
für die direkt gehaltenen Wertpapiere
sowie einem Kursrückgang für den Spezialfonds
zu berechnen. Im Rahmen der
Überwachung der Marktpreisrisiken aus
Handelsgeschäften werden sowohl das
bereits erzielte Handelsergebnis als auch
das potenzielle Verlustrisiko berücksichtigt.
Die angewandten Risikoparameter
werden mindestens jährlich einem Backtesting
unterzogen, um deren Vorhersagekraft
einschätzen zu können.
Die Überwachung des Marktpreisrisikos
wird vom Risikocontrolling mit Hilfe des
Systems SimCorp Dimension unter strenger
Beachtung der Funktionstrennung
zum Handel wahrgenommen. Es wird
täglich geprüft, ob sich die Adressenausfall-
und Marktpreisrisiken innerhalb
der vorgegebenen handelsrechtlichen
Limite bewegen. Darüber hinaus ist in
der Risikotragfähigkeitsrechnung ein
Einzellimit für die Adressenausfall- und
Marktpreisrisiken aus Handelsgeschäften
als Teilbetrag des gesamten Risikobudgets
vergeben. Bei Überschreitung
von Limiten bzw. der vordefinierten
Frühwarngrenzen ist vorgesehen, dass
der Gesamtvorstand über Maßnahmen
zur Verringerung der Marktpreisrisiken
entscheidet.
Der Vorstand wird vom Risikocontrolling
mindestens monatlich über die Risikound
Ertragslage der Handelsgeschäfte
informiert. Die Wertveränderungen aus
Marktpreisrisiken bewegten sich unter
den von uns vorgegebenen und auf die
Risikotragfähigkeit der Sparkasse abgestimmten
Limiten.
22

5.4. Zinsänderungsrisiken
Der Vorstand hat die strategischen Vorgaben
zum Zinsänderungsrisiko in der
Detailrisikostrategie Marktpreisrisiken
festgelegt. Unter dem Zinsänderungsrisiko
wird in der periodisch orientierten
Sichtweise die negative Abweichung
des Zinsüberschusses von einem zuvor
erwarteten Wert verstanden. Die Abschreibungsrisiken
für festverzinsliche
Wertpapiere berücksichtigen wir in den
Marktpreisrisiken aus Handelsgeschäften.
In der wertorientierten Sichtweise
ist dieses Risiko als negative Abweichung
des Barwertes am Planungshorizont
vom erwarteten Barwert definiert.
Die Messung und Steuerung des Zinsänderungsrisikos
erfolgt sowohl auf
perioden- als auch auf wertorientierter
Basis. Beide Steuerungsansätze werden
eingesetzt, um Erträge zu optimieren
und Risiken aus der Fristentransformation
zu begrenzen. Grundlage der
Wertermittlung der Zinsgeschäfte sind
alle innerhalb der jeweiligen Restlaufzeit
liegenden Zahlungen.
Für den aus den Gesamtzahlungsströmen
der Sparkasse errechneten Barwert
wird das Verlustrisiko (Value-at-Risk)
ermittelt (Konfidenzniveau 99 %, Haltedauer
1 Jahr). Die Berechnungen des
Value-at-Risk beruhen auf der historischen
Simulation der Marktzinsänderungen.
Der ermittelte Risikowert wird
im Rahmen einer vermögenswertorientierten
Risikotragfähigkeitsbetrachtung
zusammen mit weiteren Risikoarten zum
Gesamtrisiko der Sparkasse addiert.
Neben der vermögenswertorientierten
Berechnung wird eine handelsrechtliche
Rechnung zur Ermittlung des Zinsüberschussrisikos
durchgeführt. Das Zinsüberschussrisiko
wird mit unterschiedlichen
Anpassungsgeschwindigkeiten
variabel verzinslicher Aktiv- und Passivposten
sowie unter Berücksichtigung
verschiedener Zinsszenarien berechnet.
Der ermittelte Risikobetrag wird im Rahmen
der handelsrechtlichen Risikotragfähigkeitsbetrachtung
berücksichtigt.
Die vermögenswertorientierten und handelsrechtlichen
Ergebnisgrößen werden
mittels quartalsweiser Simulationsrechnungen
unter Berücksichtigung verschiedener
Zinsszenarien und Risikoniveaus
einander gegenübergestellt. Anhand
dieser Berechnungen werden für die
Sparkasse besonders belastende bzw.
günstige Konstellationen ermittelt. Die
Ergebnisse fließen parallel in die Überlegungen
zur Disposition des Zinsbuches
ein. Über die Entwicklung der Zinsänderungsrisiken
wird der Gesamtvorstand
mindestens vierteljährlich unterrichtet.
Zur Steuerung des Zinsänderungsrisikos
werden neben bilanzwirksamen Instrumenten
auch Zins-Swaps eingesetzt.
Auf Basis des Rundschreibens 11/2011
der BaFin vom 09.11.2011 (Zinsänderungsrisiken
im Anlagebuch; Ermittlung
der Auswirkungen einer plötzlichen und
unerwarteten Zinsänderung) haben wir
zum Stichtag 31.12.2012 die barwertige
Auswirkung einer Ad-hoc-Parallelverschiebung
der Zinsstrukturkurve um
+ bzw. - 200 Basispunkte errechnet. Die
Verminderung des Barwertes gemessen
an den regulatorischen Eigenmitteln
betrug 20,8 %.
23

Die erstmalige Überschreitung der Meldeschwelle
von 20 % im November 2012
haben wir der BaFin und der Deutschen
Bundesbank am 21.12.2012 angezeigt.
Vor dem Hintergrund der angemessenen
Kapitalausstattung und der Risikotragfähigkeit
sowie der allgemein entspannten
Risikolage halten wir das Zinsänderungsrisiko
für vertretbar.
Das Zinsänderungsrisiko der Sparkasse
lag im Jahr 2012 innerhalb der vorgegebenen
Limite. Konzentrationen aus dem
zinstragenden Geschäft ergeben sich
nicht.
5.5. Liquiditätsrisiko
Der Vorstand hat die Rahmenbedingungen
für den Umgang mit Liquiditätsrisiken
in einer Detailrisikostrategie
festgelegt. Das Liquiditätsrisiko bezeichnet
die Gefahr, dass Zahlungsverpflichtungen
im Zeitpunkt ihrer
Fälligkeit nicht oder nicht vollständig
erfüllt werden können (Liquiditätsrisiko
im engeren Sinne), zusätzliche
Refinanzierungsmittel nur zu erhöhten
Marktzinsen beschafft werden können
(Refinanzierungsrisiko) oder vorhandene
Vermögenswerte nur mit Preisabschlägen
verwertet werden können
(Marktliquiditätsrisiko). Das Liquiditätsrisiko
wird durch eine angemessene
Liquiditätsvorsorge und eine ausgewogene
Strukturierung der Fälligkeiten der
Aktiva und Passiva gesteuert. Zur regelmäßigen
Überwachung der Liquidität
wird mindestens monatlich eine auf die
nächsten Monate ausgerichtete Liquiditätsplanung
durchgeführt. Außerdem
sind in einer gesonderten Übersicht die
aktuellen und potenziellen Finanzierungsmöglichkeiten
erfasst. Es wird fortlaufend
überprüft, ob der Zugang zu den
dort genannten Refinanzierungsquellen
weiterhin gegeben ist. Für kurzfristigen
Liquiditätsbedarf besteht Dispositionsspielraum
im Rahmen unseres Bundesbankpfanddepots.
Die durch § 11 KWG in Verbindung mit
der Liquiditätsverordnung und den
MaRisk vorgegebenen Anforderungen
über eine ausreichende Liquidität wurden
zu jedem Zeitpunkt eingehalten. Im
Hinblick auf die Ausstattung mit liquiden
Mitteln, die erwarteten Liquiditätszuflüsse
sowie die Kredit- und Refinanzierungsmöglichkeiten
ist dies auch für
die Zukunft gewährleistet. Die Liquiditätskennzahl
(Quotient aus den liquiden
Aktiva und den Liquiditätsabflüssen für
den folgenden Monat) lag stets deutlich
über dem erforderlichen Mindestwert
von 1,0. Ferner werden zur Erfüllung der
Mindestreservevorschriften entsprechende
Guthaben bei der Deutschen
Bundesbank unterhalten.
Um mögliche Liquiditätsengpässe frühzeitig
erkennen zu können, hat die Sparkasse
ein Frühwarnsystem eingerichtet,
welches Gefahrenquellen identifiziert
und das Einleiten entsprechender Gegensteuerungsmaßnahmen
ermöglicht.
Die Zahlungsfähigkeit der Sparkasse
war im Geschäftsjahr jederzeit gegeben.
Konzentrationen bestehen nicht.
24

5.6. Operationelle Risiken
Der Vorstand hat die Rahmenbedingungen
in einer Detailrisikostrategie für
operationelle Risiken festgelegt. Zur Steuerung
der betrieblichen Risiken dienen
Arbeitsanweisungen, Kontrollen und
automatisierte Sicherheitsmaßnahmen.
Eventuelle Schadensfälle sind zum Teil
durch Versicherungen gedeckt. Rechtliche
Risiken werden durch die sorgfältige
Prüfung der Vertragsgrundlagen und den
Einsatz von Standardverträgen reduziert.
Verhaltensrisiken, die durch Betrug,
Irrtum oder Fahrlässigkeit von Mitarbeiterinnen
und Mitarbeitern oder Dritten
hervorgerufen werden, begegnet die
Sparkasse mit angemessenen Kontrollsystemen,
deren Funktionsfähigkeit laufend
von den Führungskräften der jeweiligen
Betriebsstellen überwacht und von der Innenrevision
geprüft wird. Für technische
Risiken hat die Sparkasse Notfallkonzepte
entwickelt, die die Funktionsfähigkeit
des Betriebsablaufs auch bei unvorhersehbaren
Ereignissen sicherstellen. Die
Sparkasse setzt zudem eine vom DSGV
empfohlene Schadensfalldatenbank ein,
in der Schadensfälle systematisch erfasst
und regelmäßig ausgewertet werden. Es
ist geregelt, dass bedeutende Schadensfälle
im Sinne der MaRisk ad-hoc berichtet
und unverzüglich analysiert werden.
Konzentrationen bestehen hinsichtlich
der IT-Dienstleistungen, die weitestgehend
auf die Finanz Informatik übertragen
wurden. Es handelt sich hierbei um
ein Unternehmen der Sparkassen-Finanzgruppe,
das über umfangreiche Sicherungsmaßnahmen
(z. B. Backup-Rechenzentren)
verfügt. Die Konzentration ist
verbundbedingt und strategiekonform.
Die operationellen Risiken sind nach
unserer derzeitigen Einschätzung für
die künftige Entwicklung der Sparkasse
von untergeordneter Bedeutung. Das
vorgegebene Risikolimit wurde jederzeit
eingehalten.
6. Gesamtbeurteilung
der Risikolage
Die Sparkasse nimmt am Risikomonitoring
des SVWL teil. Die Erhebung erfolgt
dreimal jährlich. Dabei werden die wichtigsten
Risikomesszahlen auf Verbandsebene
ausgewertet und die Entwicklungen
beobachtet. Jede Sparkasse wird
insgesamt bewertet und einer von drei
Monitoringstufen zugeordnet. Die Sparkasse
ist der besten Bewertungsstufe
zugeordnet.
Die Risikotragfähigkeitsberechnungen
zeigen ein angemessenes Verhältnis
zwischen eingegangenen Risiken und
vorhandener Risikodeckungsmasse. Die
Risikotragfähigkeit war und ist sowohl
in der handelsrechtlichen als auch der
wertorientierten Betrachtung gegeben.
Die aus der Risikotragfähigkeit abgeleiteten
Limite für die wesentlichen Risiken
wurden im Jahr 2012 eingehalten. Risiken
der künftigen Entwicklung, die für
die Sparkasse bestandsgefährdend sein
könnten, sind nach der Risikoinventur
nicht erkennbar. Hinsichtlich der Erfüllung
der aufsichtsrechtlichen Eigenmittelanforderungen
verweisen wir auf die
Darstellung in Abschnitt B. 4.1. Vermögenslage.
Insgesamt beurteilen wir unsere Risikolage
unter Würdigung und Abschirmung
aller Risiken als ausgewogen.
25

7. Bericht über die voraussichtliche
Entwicklung mit ihren
wesentlichen Chancen und
Risiken (Prognosebericht)
Die nachfolgenden Einschätzungen haben
Prognosecharakter. Insofern können
die tatsächlichen künftigen Ergebnisse
gegebenenfalls deutlich von den zum
Zeitpunkt der Erstellung des Lageberichts
getroffenen Erwartungen über
die voraussichtlichen Entwicklungen
abweichen.
7.1. Geschäftsentwicklung
Die Weltwirtschaft hat im Jahr 2012
spürbar an Schwung verloren. Ursäch -
lich für diese nachlassende Dynamik
war insbesondere die Schuldenkrise
im Euroraum, in dem die wirtschaftli -
chen Divergenzen weiter zunahmen.
Während Deutschland im Jahr 2012 ein
Wirtschaftswachstum aufweist, befinden
sich einige Länder der EU in einer
Rezession. Die durch die Schuldenkrise
erzwungene Konsolidierung dämpft die
wirtschaftlichen Perspektiven der Eurozone
auf absehbare Zeit. Unterstützung
erhalten die geschwächten Länder über
eine Ausweitung des Rettungsschirms.
Es wird mit einem weiter niedrigen Zinsniveau
gerechnet.
Für das Jahr 2013 gehen wir daher von
einer allenfalls leicht positiven gesamtwirtschaftlichen
Entwicklung in Deutschland
aus. Als Saldo aus Neugeschäft,
Fälligkeiten und Tilgungen erwarten
wir im Kreditbestand eine Ausweitung
um gut 3 %. Eingeplant ist hierbei ein
Rückgang der Darlehenszusagen um rd.
6 %. Weniger Neugeschäft sollte danach
insbesondere auf die Finanzierung regenerativer
Energien entfallen. Der Anteil
der bilanziellen Forderungen an Kunden
an der Bilanzsumme wird sich voraussichtlich
nicht wesentlich verändern.
Im Einlagengeschäft setzt sich der über
Konditionen geführte Wettbewerb fort.
Die Sparquote sollte vor dem Hintergrund
der erwarteten konjunkturellen
Entwicklung relativ konstant bleiben. In
Anbetracht dieses Umfelds wollen wir mit
der an den Kundenbedürfnissen ausgerichteten
ganzheitlichen Beratung sowie
dem umfassenden Produktangebot und
der fortwährenden Marktbeobachtung
Kundengelder halten und hinzugewinnen.
Insgesamt erwarten wir für 2013
eine Ersparnisbildung aus Wachstum der
Kundeneinlagen und dem Saldo aus Anund
Verkäufen im Kundenwertpapiergeschäft
von rd. 1 % des Jahresanfangsbestandes.
Dabei ist zu berücksichtigen,
dass die Einlagenentwicklung des Jahres
2013 durch einen absehbaren – aus Investitionen
initiierten – Abfluss größerer
Kundentermingelder belastet sein wird.
Bei der Bilanzsumme erwarten wir aufgrund
der vorgenannten Entwicklungen
im Kredit- und Einlagengeschäft für das
Folgejahr einen Anstieg um rd. 2,5 %.
Im Dienstleistungsgeschäft gehen wir
für das Jahr 2013 von einem geringeren
Marktpotenzial und damit tendenziell
rückläufigen Vermittlungsergebnissen
aus.
26

Als Risiken im Sinne des Prognoseberichts
werden künftige Entwicklungen
oder Ereignisse gesehen, die zu einer für
die Sparkasse negativen Prognose- bzw.
Zielabweichung führen können.
Die Risiken liegen – neben den in der
Risikoberichterstattung dargestellten
unternehmerischen und banküblichen
Gefahren – hauptsächlich im weiteren
Nachlassen der weltwirtschaftlichen
Dynamik. Ferner kann nicht ausgeschlossen
werden, dass weitere Schocks im
Finanzsystem die realwirtschaftliche
Entwicklung beeinträchtigen können.
Die nervöse Reaktion der Finanzmärkte
auf die Verschuldungssituation einiger
Euro-Mitgliedsländer und die möglichen
Konsequenzen des dortigen Engagements
deutscher Banken zeigen, dass
sich die Situation im Finanzsektor trotz
der Rettungspakete der EU weiterhin
nicht stabilisiert hat.
Als Chancen im Sinne des Prognoseberichts
werden künftige Entwicklungen
oder Ereignisse gesehen, die zu einer für
die Sparkasse positiven Prognose- bzw.
Zielabweichung führen können.
Chancen sehen wir vor allem in einer
besser als erwartet laufenden Konjunktur
aufgrund einer schnellen Erholung von
der Schuldenkrise im Euroraum. Dies
würde zu einer stärkeren Kreditnachfrage
und einem Anstieg des Zinsüberschusses
führen. Weiterhin sehen wir
Chancen im Zinsbuch bei einer steileren
Zinsstrukturkurve, ausgehend von dem
relativ geringen Zinsniveau des Geldmarktes.
7.2. Finanzlage
Für das Jahr 2013 sind größere Investitionen
in unsere Hauptstelle in Steinfurt
geplant. Nach unseren Planungen wird
die Liquiditätskennziffer durchgängig
über dem in der Risikostrategie festgelegten
Mindestwert von 1,3 liegen.
7.3. Ertragslage
Die Entwicklung des Betriebsergebnisses
vor Bewertung wird maßgeblich
durch den Zinsüberschuss geprägt. Der
Zinsüberschuss wiederum wird durch die
Zinsentwicklung und die Zinsstruktur am
Geld- und Kapitalmarkt beeinflusst. Insofern
ist die weitere Zinsentwicklung und
die damit verbundene Möglichkeit der
Fristentransformation von maßgeblicher
Bedeutung. Unter Berücksichtigung der
erwarteten gesamtwirtschaftlichen Entwicklung
gehen wir davon aus, dass sich
die Zinsstrukturkurve nicht wesentlich
verändern wird. Chancen bestehen insofern
in einer steileren Zinsstrukturkurve
mit der damit verbundenen Möglichkeit,
die Erträge aus Fristentransformation zu
erhöhen. Eine stärkere Verflachung der
Zinsstrukturkurve hätte dagegen schmälernde
Auswirkungen auf den Zinsüberschuss
der Sparkasse.
Auf der Grundlage unserer Bestandsund
Neugeschäftsplanung sowie der
vorgenannten Zinserwartung wird sich
der Zinsüberschuss nach den Werten
des Betriebsvergleichs im kommenden
Jahr voraussichtlich um etwa 4 % auf
ca. 69 Mio. EUR verringern.
27

Hinsichtlich des Provisionsüberschusses
planen wir mit geringeren Erlösen
aus dem Vermittlungsgeschäft. Insofern
gehen wir hier für das nächste Jahr von
einem leichten Rückgang auf ca. 24 Mio.
EUR aus.
Die Verwaltungsaufwendungen auf Basis
des Betriebsvergleichs werden nach
unseren Planungen im Jahr 2013 um
bis zu ca. 6 Mio. EUR auf ca. 67 Mio. EUR
steigen. Ausschlaggebend hierfür sind
vor allem die Sachaufwendungen, die
sich durch unsere geplanten Investitionen
in die Hauptstelle Steinfurt voraussichtlich
um ca. 20 % erhöhen werden.
Bei den Personalaufwendungen ist
unter Berücksichtigung der Personalplanungen
und tariflicher Steigerungen ein
Anstieg um ca. 4 % eingeplant. Auf Basis
des Betriebsvergleichs planen wir unter
den vorgestellten Annahmen für das
Jahr 2013 mit einem Betriebsergebnis
vor Bewertung von ca. 26 Mio. EUR. Das
entspricht einem Wert von ca. 0,81 % der
jahresdurchschnittlichen Bilanzsumme
von ca. 3,3 Mrd. EUR.
Aufgrund der Struktur unserer Eigenanlagen
und der Diversifizierung der
Bestände erwarten wir beim Bewertungsergebnis
aus dem Wertpapiergeschäft
keine größeren Belastungen
im Jahr 2013. Dabei unterstellen wir
jedoch, dass es zu keinen außergewöhnlichen
Marktstörungen kommt.
Das Bewertungsergebnis aus dem
Kreditgeschäft ist aufgrund der konjunkturellen
Entwicklung nur mit großen
Unsicherheiten zu prognostizieren. Es
ist nie auszuschließen, dass es in einem
Geschäftsjahr zu einem tendenziell höheren
Bewertungsaufwand kommt. Für
das Jahr 2013 haben wir im Vergleich
zum Aufwand im Jahr 2012 ein höheres
Bewertungsergebnis aus dem Kreditgeschäft
eingeplant. Den Risiken steht ein
ausreichendes Risikodeckungspotenzial
gegenüber. Mittels aktivem Kreditrisikomanagement
sind wir bestrebt, erkannte
Risiken zu mindern und neue Risiken zu
vermeiden.
Die künftigen Gewinne der Sparkasse
werden durch die Ansparleistungen
für die indirekte Haftung für die „Erste
Abwicklungsanstalt“ in den nächsten
Jahren mit durchschnittlich 2 Mio. EUR
pro Jahr belastet.
Aufgrund der noch nicht abschließend
geklärten regulatorischen Verschärfungen
für die Finanzwirtschaft (Vereinheitlichung
der Einlagensicherung,
Basel III-Regelungen) können sich Belastungen
auf die Ergebnis- und Kapitalentwicklung
der Sparkasse ergeben.
Die Sparkasse richtet sich u. a. an der in
der „Geschäftsstrategie der Sparkassen“
des DSGV definierten Zielgröße „Cost-
Income-Ratio“ aus. Für 2013 erwarten
wir ein Verhältnis aus Aufwendungen
und Erträgen von ca. 72 %. Der deutliche
Anstieg gegenüber dem Jahr 2012 ist
dabei vorrangig auf die Steigerungen
im Sachaufwand im Zusammenhang mit
Investitionen zurückzuführen.
Bei der prognostizierten Entwicklung
der Ertragslage ist eine angemessene
Eigenkapitalzuführung gesichert. Das
geplante Wachstum kann mit einer weiterhin
soliden Eigenkapitalausstattung
dargestellt werden.
28

Jahresabschluss zum 31. Dezember 2012
der
Kreissparkasse Steinfurt
Land
Nordrhein-Westfalen
Regierungsbezirk
Münster

Aktivseite Jahresbilanz zum 31. Dezember 2012
30

Jahresbilanz zum 31. Dezember 2012
Passivseite
31

Gewinn- und Verlustrechnung für die Zeit vom 1. Januar bis 31. Dezember 2012
32

Anhang
VORBEMERKUNGEN
Der Jahresabschluss zum 31.12.2012
wurde auf der Grundlage des Handelsgesetzbuchs
(HGB) unter Beachtung der
Verordnung über die Rechnungslegung
der Kreditinstitute (RechKredV) aufgestellt.
A. Bilanzierungs- und Bewertungsgrundsätze
Die auf den vorhergehenden Jahresabschluss
angewendeten Ansatz- und
Bewertungsmethoden werden stetig
angewendet. Sofern sich Abweichungen
ergeben haben, wird in den jeweiligen
Abschnitten darauf hingewiesen.
Die Bilanzierung und Bewertung der
Vermögensgegenstände, der Verbindlichkeiten
und der schwebenden Geschäfte
erfolgt gemäß den §§ 246 ff. und
§§ 340 ff. HGB.
Forderungen
Forderungen an Kreditinstitute und Kunden
haben wir zum Nennwert bilanziert.
Bei der Auszahlung von Darlehen einbehaltene
Disagien werden kapitalanteilig
auf die Laufzeit der Darlehen bzw. eine
kürzere Zinsbindungsdauer verteilt.
Erkennbaren Risiken aus Forderungen
wurde durch deren Bewertung nach den
Grundsätzen kaufmännischer Vorsicht
ausreichend Rechnung getragen. Für
latente Risiken im Forderungsbestand
bestehen Pauschalwertberichtigungen
und Vorsorgereserven.
Wertpapiere
Die Wertpapiere werden zu den Anschaffungskosten
bewertet, soweit die
beizulegenden Werte am Bilanzstichtag
nicht niedriger sind (strenges Niederstwertprinzip).
Unsere Wertpapiere haben wir daraufhin
untersucht, ob zum Bilanzstichtag ein
aktiver Markt besteht oder der Markt als
inaktiv anzusehen ist. Dabei haben wir
die Marktverhältnisse in enger zeitlicher
Nähe zum Bilanzstichtag einbezogen.
Die Position „Schuldverschreibungen
und andere festverzinsliche Wertpapiere“
(Aktiva 5) enthielt am Bilanzstichtag
ausschließlich Schuldverschreibungen
aus der Sparkassen-Finanzgruppe. Zur
Bewertung der Schuldverschreibungen
ohne Gewährträgerhaftung wurden die
im Wertpapierabwicklungs- und Bestandführungssystem
bereitgestellten
indikativen Bewertungskurse zugrunde
gelegt. Diese wurden durch die Berechnung
theoretischer Kurse plausibilisiert.
Zur Bewertung der Schuldverschreibungen
mit Gewährträgerhaftung
wurden theoretische Kurse in Anlehnung
an die Kurse staatlich garantierter Bank-
33

schuldverschreibungen herangezogen.
Der zur Ermittlung der theorethischen
Kurse verwendete Diskontierungszins
berücksichtigte als Basiszins die
sogenannte „Swapkurve“ und den am
Markt beobachtbaren Neuemissionszuschlag
des jeweiligen Emittenten. Dieser
Neuemissionszuschlag berücksichtigt
das Adressenausfallrisiko des Emittenten
und das Liquiditätsrisiko.
Die Position „Aktien und andere nicht
festverzinsliche Wertpapiere“ (Aktiva 6)
entfällt auf unseren Wertpapier-Spezialfonds.
Als beizulegenden Wert haben wir
den investmentrechtlichen Rücknahmepreis
angesetzt.
Die unternehmensindividuelle Festsetzung
wesentlicher Bewertungsparameter
ist mit Ermessensentscheidungen
verbunden, die trotz sachgerechter
Ermessensausübung im Vergleich mit
aktiven Märkten zu deutlich höheren
Schätzunsicherheiten führen. Bei der
Bewertung unserer Wertpapiere haben
wir die Anforderungen aus dem Rechnungslegungshinweis
des Instituts der
Wirtschaftsprüfer (IDW) e.V. „Umwidmung
und Bewertung von Forderungen
und Wertpapieren nach HGB“ (IDW RH
HFA 1.014) beachtet.
Strukturierte Wertpapiere
Wir halten am Bilanzstichtag in einem
Teilsegment unseres Wertpapier-Spezialfonds
14,2 Mio. EUR (Nominalwerte)
strukturierte Wertpapiere, die Adressenausfallrisiken
verbriefen.
Die Risiken beziehen sich überwiegend
auf Adressenausfallrisiken aus privaten
Wohnungsbaufinanzierungen, gewerblichen
Investitionsfinanzierungen und
Unternehmensanleihen in europäischen
Märkten, jedoch nicht auf Risiken aus
sog. US-Subprime-Hypothekenkrediten.
Der Spezialfonds selbst ist dem Umlaufvermögen
zugeordnet und wurde mit
dem investmentrechtlichen Rücknahmepreis
bewertet.
Anteilsbesitz
Anteile an verbundenen Unternehmen
und Unternehmen, mit denen ein
Beteiligungsverhältnis besteht, werden
mit den fortgeführten Anschaffungskosten
bilanziert. Abschreibungen auf den
niedrigeren beizulegenden Wert werden
vorgenommen.
Immaterielle Anlagewerte und
Sachanlagen
Die immateriellen Anlagewerte und
die Sachanlagen werden zu Anschaffungskosten,
vermindert um planmäßige
Abschreibungen entsprechend
der voraussichtlichen Nutzungsdauer,
bilanziert. Aus Vereinfachungsgründen
werden in Anlehnung an die steuerlichen
Regelungen Vermögensgegenstände von
geringerem Wert (bis 150 EUR) sofort als
Sachaufwand erfasst und geringwertige
Vermögensgegenstände (bis 1.000 EUR)
in einen Sammelposten eingestellt, der
über einen Zeitraum von fünf Jahren
gewinnmindernd aufgelöst wird.
Wir haben die entgeltlich erworbene Software
nach den Vorgaben der IDW-Stellungnahme
zur Rechnungslegung „Bilanzierung
von Software beim Anwender“
34

(IDW RS HFA 11) unter dem Bilanzposten
„Immaterielle Anlagewerte“ ausgewiesen.
Die planmäßigen Abschreibungen
werden für Gebäude grundsätzlich linear
vorgenommen. Für Einbauten in gemieteten
Gebäuden wird die Vertragsdauer
zugrunde gelegt, wenn sie kürzer ist als
die betriebsgewöhnliche Nutzungsdauer.
Gegenstände der Betriebs- und Geschäftsausstattung
einschließlich
Betriebsvorrichtungen werden entsprechend
dem tatsächlichen Werteverzehr
linear abgeschrieben. Im Jahr der Anschaffung
wird die zeitanteilige Jahresabschreibung
verrechnet.
Gemäß Artikel 67 Abs. 4 Satz 1 EGHGB
führen wir für die bisher nach steuerrechtlichen
Vorschriften bewerteten Vermögensgegenstände,
die zu Beginn des
Geschäftsjahres 2010 vorhanden waren,
die Wertansätze unter Anwendung der
für sie bis zum Inkrafttreten des BilMoG
geltenden Vorschriften fort.
Soweit der nach vorstehenden Grundsätzen
ermittelte Wert von Vermögensgegenständen
über dem Wert liegt, der
ihnen am Abschlussstichtag beizulegen
ist, wird dem durch außerplanmäßige
Abschreibungen Rechnung getragen.
Verbindlichkeiten
Die Verbindlichkeiten werden zu ihrem
Erfüllungsbetrag bewertet. Aufgewendete
Disagien werden in den aktiven Rechnungsabgrenzungsposten,
erhaltene
Agioerträge in den passiven Rechnungsabgrenzungsposten
eingestellt und über
die Laufzeit planmäßig abgeschrieben
bzw. vereinnahmt.
Rückstellungen
Die Rückstellungen werden in Höhe des
notwendigen Erfüllungsbetrags gebildet,
der nach vernünftiger kaufmännischer
Beurteilung notwendig ist; sie berücksichtigen
alle erkennbaren Risiken und
ungewissen Verpflichtungen. Die Ersterfassung
erfolgt nach der Nettomethode.
Rückstellungen mit einer Restlaufzeit
von mehr als einem Jahr werden gemäß
§ 253 Abs. 2 HGB mit dem Rechnungszins
der Rückstellungsabzinsungsverordnung
(RückAbzinsV) abgezinst.
Die Pensionsrückstellungen wurden nach
versicherungsmathematischen Grundsätzen
auf der Grundlage der Richttafeln
2005 G von Prof. Dr. Heubeck entsprechend
dem Teilwertverfahren ermittelt.
Pensionsrückstellungen und Rückstellungen
für Beihilfen werden mit einem
einer Restlaufzeit von 15 Jahren entsprechenden
Rechnungszins von 5,07 %
abgezinst. Die Abzinsung der übrigen
Rückstellungen erfolgt mit dem der Restlaufzeit
entsprechenden Zinssatz. Bei den
Pensionsrückstellungen werden künftige
jährliche Lohn- und Gehaltssteigerungen
von 2 % unterstellt. Diese Parameter
haben sich auch auf die Ermittlung der
Rückstellungen für Beihilfen ausgewirkt.
Die Rückstellungen für Jubiläumszahlungen
werden nach den in der Sparkasse
geschlossenen Vereinbarungen ermittelt.
Altersteilzeitverträge wurden in der
Vergangenheit auf der Grundlage des
Altersteilzeitgesetzes, des Tarifvertrags
zur Regelung der Altersteilzeit und ergänzender
betrieblicher Vereinbarungen
abgeschlossen. Bei den hierfür gebildeten
35

Rückstellungen werden künftige Lohnund
Gehaltssteigerungen berücksichtigt.
Die Restlaufzeit der Verträge beträgt bis
zu 5 Jahre. Die Abzinsung erfolgt mit dem
der individuellen Restlaufzeit der einzelnen
Verträge entsprechenden Zinssatz.
Bei der Ermittlung der sonstigen Rückstellungen,
die eine Restlaufzeit von
mehr als einem Jahr haben, und den
damit in Zusammenhang stehenden
Erträgen und Aufwendungen haben
wir unterstellt, dass eine Änderung des
Abzinsungssatzes erst zum Ende der Periode
eintritt, sodass der Rückstellungsbetrag
mit dem Zinssatz zu Beginn der
Periode aufgezinst wird. Zudem nehmen
wir an, dass sich der Verpflichtungsumfang
unterjährig nicht gegenüber dem
Umfang der Vorperiode verändert und
nur zum Ende der Periode eine etwaige
Änderung erfolgt. Hinsichtlich des teilweisen
Verbrauchs der Rückstellung vor
Ablauf der Restlaufzeit unterstellen wir,
dass dieser Verbrauch entweder zu Beginn
oder erst zum Jahresende in voller
Höhe erfolgt. Erfolge aus der Änderung
des Abzinsungssatzes zwischen zwei Abschlussstichtagen
oder Zinseffekte einer
geänderten Schätzung der Restlaufzeit
werden im Zinsergebnis ausgewiesen.
Bei unbekannter Restlaufzeit haben wir
den Abzinsungszeitraum geschätzt.
Derivative Finanzinstrumente
Derivative Finanzinstrumente (Swaps,
Devisentermingeschäfte) sind als schwebende
Geschäfte in der Bilanz nicht auszuweisen.
Sie werden bei Abschluss entsprechend
ihrer Zweckbestimmung dem
Handels- oder Anlagebuch zugeordnet.
Die zur Steuerung von Zinsänderungsoder
sonstigen Marktpreisrisiken
abgeschlossenen derivativen Geschäfte
werden in die Gesamtbetrachtung der jeweiligen
Risikoart einbezogen und nicht
gesondert bewertet.
Bewertung des Zinsbuchs
Wir haben die gesamte Zinsposition
des Bankbuchs nach den Vorgaben
der IDW-Stellungnahme RS BFA 3 im
Rahmen einer wertorientierten Berechnung
untersucht. Das Bankbuch
umfasst – entsprechend dem internen
Risikomanagement – alle bilanziellen
und außerbilanziellen zinsbezogenen
Finanzinstrumente außerhalb des
Handelsbestands. Bei der Beurteilung
werden alle Zinserträge aus zinsbezogenen
Finanzinstrumenten des Bankbuchs
sowie die voraussichtlich noch
zu deren Erwirtschaftung erforderlichen
Aufwendungen (Refinanzierungskosten,
Standard-Risikokosten, Verwaltungskosten)
berücksichtigt. Die Diskontierung
erfolgt auf Basis der Zinsstrukturkurve
am Abschlussstichtag. Die Berechnungen
zeigen keinen Verpflichtungs -
überschuss. Eine Rückstellung gemäß
§ 249 Abs. 1 Satz 1, 2. Alternative HGB
ist nicht zu bilden.
Die zur Steuerung der allgemeinen
Zinsänderungsrisiken abgeschlossenen
Zinsswapgeschäfte wurden in die Gesamtbetrachtung
des Zinsänderungsrisikos
einbezogen (Zinsbuchsteuerung)
und somit nicht gesondert bewertet.
36

Währungsumrechnung
Die Währungsumrechnung erfolgt nach
§ 256a HGB bzw. § 340h HGB. Eine
besondere Deckung gemäß § 340h HGB
sehen wir als gegeben an, soweit eine
Identität von Währung und Betrag der
gegenläufigen Geschäfte vorliegt. Die
Umrechnungsergebnisse aus Geschäften,
die in die besondere Deckung
einbezogen sind, werden saldiert in den
Sonstigen betrieblichen Erträgen bzw.
Sonstigen betrieblichen Aufwendungen
ausgewiesen. Bilanzposten, die auf
fremde Währung lauten, sowie schwebende
Fremdwährungskassageschäfte
werden zum Devisenkassamittelkurs am
Bilanzstichtag umgerechnet. Schwebende
Devisentermingeschäfte werden
mit den entsprechenden Terminkursen
umgerechnet.
Der Gesamtbetrag der auf fremde
Währung lautenden Vermögensgegenstände
und Verbindlichkeiten beträgt
12.154 TEUR bzw. 12.004 TEUR.
Aus der Währungsumrechnung ergeben
sich Sonstige betriebliche Aufwendungen
von 13 TEUR.
37

B. Angaben und Erläuterungen zur Bilanz
Forderungen an die bzw. Verbindlichkeiten gegenüber der eigene(n)
Girozentrale
Nach der Restrukturierung der WestLB AG zum 30.06.2012 hat die Helaba, Frankfurt am
Main, die Funktion der Girozentrale übernommen. Forderungen an die bzw. Verbindlichkeiten
gegenüber der Helaba, Frankfurt am Main, sind in den folgenden Bilanzposten
enthalten:
31.12.2012 31.12.2011
TEUR
TEUR
Forderungen an Kreditinstitute 11.469 14.473
Verbindlichkeiten gegenüber
Kreditinstituten 7.717 20.764
Wertpapiere
Die in den folgenden Bilanzposten enthaltenen Wertpapiere sind nach börsennotierten
und nicht börsennotierten Papieren wie folgt aufzuteilen:
insgesamt börsennotiert nicht börsennotiert
TEUR TEUR TEUR
Schuldverschreibungen und
andere festverzinsliche Wertpapiere 158.929 158.929 ---
Aktien und andere nicht
festverzinsliche Wertpapiere 219.541 --- 219.541
Spezialfonds
Die Anteile an Spezialfonds sind der Liquiditätsreserve zugeordnet.
Buchwert Marktwert Differenz
Buchwert
zu Marktwert
Ausschüttungen
in 2012
Tägliche
Rückgabe
möglich
Unterlassene
Abschreibungen
Spezialfonds
(in Mio. EUR):
Teuto-I-Fonds 219,5 248,1 28,6 9,9 ja ---
Zweck der Anlage in Spezialfonds ist die Renditesteigerung und die Risikodiversifizierung.
Dabei wird überwiegend in verzinsliche Wertpapiere investiert.
38

Anteilsbesitz
Mit folgendem verbundenen Unternehmen besteht ein Beherrschungs- und Ergebnisabführungsvertrag.
Firma Sitz Rechtsform
S -Grundstückserschließungsgesellschaft mbH
Kreissparkasse Steinfurt Steinfurt GmbH
Ein Konzernabschluss wurde nicht aufgestellt, da das Tochterunternehmen, auf das die
Sparkasse unmittelbar oder mittelbar einen beherrschenden Einfluss ausüben kann, von
untergeordneter Bedeutung für die Vermögens-, Finanz- und Ertragslage des Konzerns ist.
Entwicklung des Anlagevermögens im Geschäftsjahr 2012 (in TEUR)
Anschaffungskosten
Zugänge Abgänge
Umbuchungen
Zuschreibungen
Abschreibungen
in 2012
Abschreibungen
kumuliert
Buchwert
31.12.12
Buchwert
31.12.11
1. Immaterielle
Anlagewerte 1.568 34 13 (157) 1.430 159 282
2. Sachanlagen
a) Grundstücke
und Bauten 75.420 506 (1.629) 53.254 22.672 23.795
b) Betriebs- und
Geschäftsausstattung
34.468 961 2.371 (1.044) 29.622 3.436 3.532
3. Sonstige
Vermögensgegenstände
17 1 (---) --- 18 17
4. Finanzanlagen
Veränderungen saldiert*
a) Beteiligungen -350 47.939 48.289
b) Anteile an
verbundenen
Unternehmen 50 50
* Es wurde von der Zusammenfassungsmöglichkeit des § 34 Abs. 3 RechKredV Gebrauch gemacht.
Die Sachanlagen entfallen mit 21.405 TEUR auf Grundstücke und Bauten, die von der Sparkasse
im Rahmen ihrer eigenen Tätigkeit genutzt werden.
39

Treuhandgeschäfte
Das Treuhandvermögen und die Treuhandverbindlichkeiten betreffen jeweils in voller
Höhe die Forderungen an Kunden bzw. die Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten.
Sonstige Vermögensgegenstände
Die sonstigen Vermögensgegenstände entfallen zu rund 37 % auf Provisionsansprüche
an Verbundpartner.
Rechnungsabgrenzungsposten
In den Rechnungsabgrenzungsposten sind enthalten:
31.12.2012 31.12.2011
TEUR
TEUR
Aktivseite
Disagio aus Verbindlichkeiten 2 15
Passivseite
Disagio aus Forderungen 663 812
Nachrangige Vermögensgegenstände
Nachrangige Vermögensgegenstände sind in folgendem Aktivposten enthalten:
31.12.2012 31.12.2011
TEUR TEUR
Forderungen an Kunden 463 465
40

Verpflichtungen
gemäß Artikel 28 EGHGB
Die Kreissparkasse Steinfurt ist aufgrund
des Tarifvertrags über die zusätzliche
Altersvorsorge der Beschäftigten des öffentlichen
Dienstes verpflichtet, für ihre
Beschäftigten eine zu einer Betriebsrente
führende Versicherung bei einer
Zusatzversorgungskasse abzuschließen.
Sie ist deshalb Mitglied der Kommunalen
Versorgungskasse Westfalen-Lippe
(kvw-Zusatzversorgung). Trägerin der
kvw-Zusatzversorgung ist die Kommunale
Versorgungskasse Westfalen-Lippe
(kvw). Diese ist eine Körperschaft des
öffentlichen Rechts. Die kvw-Zusatzversorgung
ist eine rechtlich unselbstständige
aber finanziell eigenverantwortliche
Sonderkasse der kvw.
Aufgabe der kvw-Zusatzversorgung ist
es, den Beschäftigten ihrer Mitglieder
neben der gesetzlichen Rente eine
zusätzliche Versorgung im Alter, bei
Erwerbsminderung und für die Hinterbliebenen
zu gewähren. Die gezahlten
Renten werden jeweils am 01.07. eines
Jahres um 1,0 % angepasst.
Die Finanzierung der Leistungen der
kvw-Zusatzversorgung erfolgt nach dem
Abschnittsdeckungsverfahren. Die Höhe
der Einzahlungen wird deshalb alle drei
Jahre nach versicherungsmathematischen
Grundsätzen ermittelt. Dabei
wird ein unendlicher Deckungsabschnitt
in den Blick genommen, der es ermöglicht,
die Entwicklung der Auszahlungsverpflichtungen
langfristig abzuschätzen
und die erforderlichen Umlage- und
Sanierungsgeldeinnahmen zu ermitteln.
Der Hebesatz beträgt derzeit 7,5 %. Die
an die kvw-Zusatzversorgung geleisteten
Zahlungen der Sparkasse betrugen im
Jahr 2012 2.196 TEUR.
Wenn ein Mitglied die kvw-Zusatzversorgung
verlassen will, ist eine nach
versicherungsmathematischen Grundsätzen
ermittelte Ausgleichszahlung
für die bei der kvw-Zusatzversorgung
verbleibenden Zahlungsverpflichtungen
erforderlich. Im Falle des Austritts der
Sparkasse zum 31.12.2011 hätte die
Ausgleichszahlung 59.589 TEUR betragen.
Eine Angabe zu einer möglichen
Ausgleichszahlung zum 31.12.2012 kann
von der kvw-Zusatzversorgung erst im
dritten Quartal 2013 gemacht werden,
da die entsprechenden versicherungsmathematischen
Berechnungen zur
Ermittlung des Ausgleichsbetrages erst
durchgeführt werden können, wenn alle
Jahresmeldungen der Mitglieder vorliegen
und verarbeitet sind.
Sonstige Verbindlichkeiten
Die sonstigen Verbindlichkeiten entfallen
mit 7.162 TEUR auf einen Anteil an der
Haftung für eine zusätzliche Fremdfinanzierung
zum Erwerb der Landesbank Berlin
Holding AG (LBBH) durch eine Zweckgesellschaft
der Sparkassenorganisation.
Im Jahr 2007 hat die Sparkassenorganisation
die Anteile des Landes Berlin und
von Minderheitsaktionären erworben.
Wir haben uns anteilig an dem Erwerb
der LBBH mit einer direkten Kapitaleinlage
und der Übernahme der Haftung für
eine zusätzliche Fremdfinanzierung des
Kaufpreises beteiligt. Der Gesamtbetrag
ist unter dem Bilanzposten Beteiligungen
aktiviert.
41

Verbindlichkeiten, für die Vermögensgegenstände
als Sicherheit übertragen sind
Für folgende Posten der in der Bilanz ausgewiesenen Verbindlichkeiten und der unter
dem Bilanzstrich ausgewiesenen Eventualverbindlichkeiten sind Vermögensgegenstände
als Sicherheit übertragen:
TEUR
Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten 534.835
Nachrangige Verbindlichkeiten
Folgende nachrangige Verbindlichkeiten übersteigen 10 % des Gesamtbetrags der nachrangigen
Verbindlichkeiten:
Betrag
TEUR
Währung
Zinssatz
%
fällig am
außerordentliches
Kündigungsrecht
5.000 EUR 5,60 03.09.2014 nein
5.000 EUR 5,58 04.09.2014 nein
5.000 EUR 5,07 11.02.2015 nein
4.000 EUR 5,70 21.10.2014 nein
Die nachrangigen Verbindlichkeiten von
insgesamt 12.454 TEUR, die im Einzelfall
10 % des Gesamtbetrags der nachrangigen
Verbindlichkeiten nicht übersteigen,
haben eine Durchschnittsverzinsung
von 5,21 % und eine Laufzeit von
10 bis 12 Jahren; davon werden in dem
Jahr, das auf den Bilanzstichtag folgt,
7.454 TEUR fällig.
Für von der Sparkasse zum Zwecke der
Anerkennung als haftendes Eigenkapital
eingegangene nachrangige Verbindlichkeiten
sind im Geschäftsjahr insgesamt
Aufwendungen von 1.894 TEUR angefallen.
Die von der Sparkasse eingegangenen
nachrangigen Verbindlichkeiten können
im Falle der Insolvenz oder der Liquidation
der Sparkasse erst nach Befriedigung
aller nicht nachrangigen Gläubiger zurückerstattet
werden. Sie sind für beide
Vertragsparteien wäh rend der Laufzeit
unkündbar. Eine Umwandlungsmöglichkeit
in Kapital oder andere Schuldformen
besteht nicht.
42

Beziehungen zu verbundenen Unternehmen sowie Unternehmen,
mit denen ein Beteiligungsverhältnis besteht (in TEUR)
Verbundene
Unternehmen
Unternehmen,
mit denen ein Beteiligungsverhältnis
besteht
31.12.2012 31.12.2011 31.12.2012 31.12.2011
Aktivposten
Forderungen an Kunden 999 1.370 572 574
Passivposten
Verbindlichkeiten
gegenüber Kunden
305 123 192 207
Fristengliederung (in TEUR)
mit einer Restlaufzeit von
mehr als drei mehr als ein mit unbe- im
bis drei Monate bis Jahr bis mehr als stimmter Jahr 2013
Monate ein Jahr fünf Jahre fünf Jahre Laufzeit fällig
Aktivposten
3. Forderungen an Kreditinstitute
b) andere Forderungen
(ohne Bausparguthaben) 29.740 2.286 --- ---
4. Forderungen an Kunden 88.038 176.634 658.828 1.514.210 174.502
5. Schuldverschreibungen und
andere festverzinsliche
Wertpapiere 45.049
Passivposten
1. Verbindlichkeiten
gegenüber Kreditinstituten
b) mit vereinbarter Laufzeit
oder Kündigungsfrist 16.729 38.552 298.971 362.250
2. Verbindlichkeiten gegenüber Kunden
a) Spareinlagen
ab) mit vereinbarter Kündigungsfrist
von mehr als drei Monaten 16.754 48.763 11.067 224
b) andere Verbindlichkeiten
bb) mit vereinbarter Laufzeit oder
Kündigungsfrist 46.377 54.614 53.871 2.289
43

C. Angaben und Erläuterungen zur
Gewinn- und Verlustrechnung
Periodenfremde Aufwendungen und Erträge
Durch die vorzeitige Schließung von Zins-Swaps sind Vorfälligkeitsentschädigungen von
4.808 TEUR angefallen, die unter den Zinsaufwendungen ausgewiesen werden; ebenso
sind durch die vorzeitige Schließung von Zins-Swaps 735 TEUR Zinserträge erzielt
worden. Im Verwaltungsaufwand sind 836 TEUR für die erstmalige Bildung von Rückstellungen
für Beihilfen an Pensionäre enthalten.
Provisionserträge
Rund 36 % der Provisionserträge entfallen auf für Dritte erbrachte Dienstleistungen für
Verwaltung und Vermittlung, insbesondere die Vermittlung von Produkten der Verbundpartner
(Versicherungen, Bauspar verträge, Immobilien, Investmentzertifikate, Leasingverträge,
Kreditkarten) und die Verwaltung von Treuhandkrediten.
Steuern vom Einkommen und vom Ertrag
Etwa 28 % des ausgewiesenen Steueraufwands entfällt auf Nachzahlungen für Vorjahre
überwiegend infolge einer geänderten steuerlichen Bewertung von handelsrechtlich
vorgenommenen Abschreibungen auf Beteiligungen.
D. Sonstige Angaben
Latente Steuern
Nennenswerte Unterschiedsbeträge entfallen auf folgende Bilanzpositionen:
Aktive latente Steuern
Forderungen an Kunden
Rückstellungen für Pensionen
und ähnliche Verpflichtungen
Andere Rückstellungen
Erläuterung der Differenz
Vorsorgereserven
Unterschiedliche Parameter
Unterschiedliche Parameter
44

Der Berechnung wurden ein Körperschaftsteuersatz
(einschließlich Solidaritätszuschlag)
von 15,83 % und ein Gewerbesteuersatz
von 14,65 % zugrunde gelegt.
Mit Ausnahme der Differenzen bei den
Personengesellschaften, für die lediglich
der Körperschaftsteuersatz (einschließlich
Solidaritätszuschlag) relevant ist,
macht der gesamte Ertragsteuersatz bei
den übrigen Unterschieden 30,48 % aus.
Saldiert ergibt sich ein Überhang aktiver
latenter Steuern, für den das Aktivierungswahlrecht
nicht genutzt wurde.
Der Unterschied zwischen dem ausgewiesenen,
auf der Grundlage der
steuerlichen Regelungen ermittelten
Steueraufwand und dem aus der handelsrechtlichen
Gewinn- und Verlustrechnung
erwarteten Steueraufwand ist
im Wesentlichen auf die Veränderung der
Vorsorgereserven sowie des Fonds für
allgemeine Bankrisiken und steuerlich
nicht berücksichtigte Abschreibungen
zurückzuführen.
Marktrisikobehaftete Geschäfte
Die Sparkasse hat im Geschäftsjahr und
in Vorjahren derivative Finanzinstrumente
abgeschlossen, die teilweise am
Bilanzstichtag noch nicht abgewickelt
waren. Es handelt sich hierbei um Zins-
Swaps sowie Devisentermingeschäfte.
Die Zins-Swaps wurden in Form von
Festzinszahler- und Festzinsempfänger-
Swaps abgeschlossen. Der Kreditäquivalenzbetrag
wurde am 31.12.2012
unter Anwendung der Nettingmethode
mit 2.770 TEUR ermittelt. Die Geschäfte
dienen ausschließlich der Steuerung
allgemeiner Zinsänderungsrisiken.
Devisentermingeschäfte werden mit
Kunden zur Deckung deren Bedarfs abgeschlossen.
Zu den Devisentermingeschäften
werden unverzüglich währungsgleiche,
fristen- und betragskongruente
Gegengeschäfte abgeschlossen, so dass
hieraus offene Positionen in nennenswertem
Umfang nicht entstehen.
Die Arten und der Umfang der derivativen Finanzinstrumente, bezogen auf die Nominalwerte der zu Grunde liegenden
Referenzwerte, sind in folgender Aufstellung zusammengestellt:
Nominalbeträge nach Restlaufzeiten
Nominalbeträge
mehr als
ein Jahr bis mehr als Handels- Deckungsbis
1 Jahr fünf Jahre fünf Jahre insgesamt geschäfte geschäfte
Derivative Finanzinstrumente TEUR TEUR TEUR TEUR TEUR TEUR
Währungsrisiken
Devisentermingeschäfte 1.906 --- --- 1.906 954 952
Zinsrisiken
Zins-Swaps 210.000 410.000 325.000 945.000 --- 945.000
45

Nicht zum beizulegenden Zeitwert bilanzierte
derivative Finanzinstrumente
Am Bilanzstichtag bestehen in folgendem Umfang noch nicht abgewickelte und nicht
zum beizulegenden Zeitwert bilanzierte derivative Finanzinstrumente:
Bilanzposten Buchwerte Beizulegende Zeitwerte
positiv negativ
Derivative Finanzinstrumente TEUR TEUR TEUR
Währungsrisiken
Devisentermingeschäfte --- --- 2 ---
Zinsrisiken
Zins-Swaps --- --- --- 76.187
Der beizulegende Zeitwert der Zins-
Swaps wird über die Abzinsung der
künftigen Zahlungen (Cashflows) fiktiver
Gegengeschäfte (Glattstellungsfiktion)
auf den Abschlussstichtag ermittelt
(Discounted-Cashflow-Verfahren). Die
Diskontierungsfaktoren werden von
Reuters veröffentlichten Zinsstrukturkurven
am Markt gehandelter Swaps
entnommen.
Die Zinsänderungsrisiken messen wir
durch die Ermittlung der Auswirkungen
von Marktzinsänderungen auf den Vermögenswert
aller zinstragenden Aktivund
Passivpositionen (Zinsbuch) über
die Abzinsung aller innerhalb der jeweiligen
Restlaufzeit liegenden Zahlungen
(Cashflows). Diese werden mit der der
jeweiligen Laufzeit entsprechenden
aktuellen Rendite abgezinst. Den negativen
beizulegenden Zeitwerten der in
das Zinsbuch einbezogenen Zins-Swaps
stehen nach unseren Berechnungen im
Rahmen der Steuerung des Zinsänderungsrisikos
entsprechend höhere Unterschiedsbeträge
zwischen den ermittelten
Vermögenswerten und den Bilanzwerten
der zinstragenden Aktiv- und Passivposten
gegenüber.
Die beizulegenden Zeitwerte der
Devisentermingeschäfte wurden über
die Bewertung fiktiver Gegengeschäfte
(Glattstellungsfiktion) mit den von Reuters
veröffentlichten währungs- und laufzeitbezogenen
Terminkursen bewertet.
46

Nicht aus der Bilanz ersichtliche Haftungsverhältnisse
und sonstige finanzielle Verpflichtungen
Die Sparkasse ist dem bundesweiten
Sicherungssystem der deutschen Sparkassenorganisation
angeschlossen, das
elf regionale Sparkassenstützungsfonds
durch einen überregionalen Ausgleich
miteinander verknüpft. Zwischen diesen
und den Sicherungseinrichtungen der
Landesbanken und Landesbausparkassen
besteht ein Haftungsverbund. Durch diese
Verknüpfung steht im Stützungsfall das
gesamte Sicherungsvolumen der Sparkassen-Finanzgruppe
zur Verfügung. Das
Sicherungssystem basiert auf dem Prinzip
der Institutssicherung. Im Bedarfsfall
entscheiden die Gremien der zuständigen
Sicherungseinrichtungen darüber, ob und
in welchem Umfang Stützungsleistungen
zugunsten eines Instituts erbracht und
an welche Auflagen diese ggf. geknüpft
werden.
Auf der Grundlage des verbindlichen Protokolls
vom 24.11.2009 wurde mit Statut
vom 11.12.2009 zur weiteren Stabilisierung
der WestLB AG, Düsseldorf, die Erste
Abwicklungsanstalt (EAA) gemäß § 8a Finanzmarktstabilisierungsfondsgesetz
errichtet.
Der Sparkassenverband Westfalen-
Lippe (SVWL), Münster, ist entsprechend
seinem Anteil an der EAA von 25,03 %
verpflichtet, liquiditätswirksame Verluste
der EAA, die nicht durch das Eigenkapital
der EAA ausgeglichen werden können, bis
zu einem Höchstbetrag von 2,25 Mrd. EUR
zu übernehmen. Indirekt besteht für die
Sparkasse entsprechend ihrem Anteil am
Verband eine aus künftigen Gewinnen zu
erfüllende Verpflichtung, die nicht zu einer
Belastung des am Bilanzstichtag vorhandenen
Vermögens führt. Daher besteht
zum Bilanzstichtag nicht die Notwendigkeit
zur Bildung einer Rückstellung.
Für die mit der Auslagerung des Portfolios
der WestLB AG auf die EAA verbundene
indirekte Verlustausgleichspflicht wird die
Sparkasse beginnend mit dem Jahr 2010
in einem Zeitraum von 25 Jahren Beträge
aus künftigen Gewinnen bis zu einer Gesamthöhe
von 57,3 Mio. EUR in den Vorsorgereserven
gemäß § 340f HGB ansparen;
davon wurden im Jahr 2012 1,945 Mio. EUR
dotiert (Gesamtbetrag zum 31.12.2012:
6,125 Mio. EUR). Nach Ablauf von 7 Jahren
findet unter Einbeziehung aller Beteiligten
eine Überprüfung des Vorsorgebedarfs
statt. Sofern künftig aufgrund der Verpflichtung
eine Inanspruchnahme droht,
werden wir in entsprechender Höhe eine
Rückstellung bilden.
Die Sparkasse ist nach § 32 SpkG des
Landes Nordrhein-Westfalen Mitglied des
Sparkassenverbandes Westfalen-Lippe.
Der Verband ist eine Körperschaft des
öffentlichen Rechts und hat die Aufgabe,
das Sparkassenwesen bei den Mitgliedssparkassen
zu fördern, Prüfungen bei den
Mitgliedssparkassen durchzuführen und
die Aufsichtsbehörde gutachterlich zu
beraten. Zu diesem Zweck werden auch
Beteiligungen an Gemeinschaftsunternehmen
des Finanzsektors gehalten. Für die
Verbindlichkeiten und sonstigen Verpflichtungen
des Verbandes haften sämtliche
Mitgliedssparkassen. Der Verband erhebt
nach § 23 der Satzung des Verbands eine
Umlage von den Mitgliedssparkassen,
soweit seine sonstigen Einnahmen die
Geschäftskosten nicht decken.
47

Angabe des vom Abschlussprüfer für das Geschäftsjahr berechneten
Gesamthonorars gemäß § 285 Nr. 17 HGB
TEUR
Abschlussprüferleistungen 233
andere Bestätigungsleistungen 23
Gesamtbetrag 256
Angabe der Bezüge von Vorstand
und Verwaltungsrat
Die Mitglieder des Vorstands er -
hielten im Geschäftsjahr Bezüge von
1.315 TEUR. Der Vorsitzende des Vorstands,
Karl Derikartz, erhielt 411 TEUR,
die Vorstandsmitglieder Jürgen Brönstrup
379 TEUR, Heinz-Bernd Buss 375
TEUR und Jörg Münning 150 TEUR. Mit
Jörg Münning wurde im Rahmen seines
Wechsels zum Generalbevollmächtigten
der LBS Westdeutschen Landesbausparkasse
ein Aufhebungsvertrag zum
30. April 2012 geschlossen. Vergütungen
für Mandatstätigkeiten werden direkt an
die Sparkasse abgeführt.
Die Mitglieder des Verwaltungsrats erhielten
im Geschäftsjahr Gesamtbezüge
in Höhe von 74 TEUR.
Kreditgewährungen an den
Vorstand und den Verwaltungs rat
Die Sparkasse hatte Mitgliedern des Vor -
stands zum 31.12.2012 Kredite in Höhe
von 307 TEUR und Mitgliedern des Verwaltungsrats
in Höhe von 14.793 TEUR
gewährt.
Mitarbeiter/innen
Im Jahresdurchschnitt wurden
beschäftigt:
2012 2011
Vollzeitkräfte 495 501
Teilzeit- und Ultimokräfte 280 260
775 761
Auszubildende 63 57
Insgesamt 838 818
Pensionsrückstellungen und
-zahlungen für bzw. an frühere
Mitglieder des Vorstands und
deren Hinterbliebene
An frühere Mitglieder des Vorstands und
deren Hinterbliebene wurden 574 TEUR
gezahlt; die Pensionsrückstellungen
für diesen Personenkreis betrugen am
31.12.2012 6.434 TEUR.
48

Verwaltungsrat
Thomas Kubendorff
Vorsitzendes Mitglied
Landrat des Kreises Steinfurt
Wilfried Grunendahl
Anneli Hegerfeld-Reckert
1. stellv. Vorsitzender 2. stellv. Vorsitzende
selbstständiger Kaufmann
Geschäftsführerin
Betonwarenherstellung
Vermietung und Verpachtung
Landtagsabgeordneter NRW
Jürgen Diesfeld
Angestellter Lottogesellschaft i.R.
Heinz-Josef Schrameyer
Elektrotechniker
Geschäftsführer Solarpark
Gerrit Thiemann
Kaufmann
Geschäftsführer Marketingverein
Andreas Weiss
Rechtsanwalt
Andreas Botzke
Sparkassenangestellter
Dennis Lüdtke
Sparkassenangestellter
Paul Rietmann
Landwirt
Hans-Jürgen Streich
Kfz-Meister i.R.
Thomas Walters
Leiter Finanz- und Rechnungswesen
Textilbranche
Hartmut Boße
Sparkassenangestellter
Bernd Hoffmann
Sparkassenangestellter
André Menger
Sparkassenangestellter
Beratende Teilnahme
Heinrich Steingröver
Bürgermeister der Stadt Ibbenbüren
Andreas Hoge
Bürgermeister der Stadt Steinfurt
Peter Vennemeyer
Bürgermeister der Stadt Greven
Helmut Kellinghaus
Bürgermeister der Gemeinde Mettingen
Engelbert Rauen
Bürgermeister der Gemeinde Wettringen
49

Vorstand
Karl Derikartz
Vorsitzender
Jürgen Brönstrup
Heinz-Bernd Buss Jörg Münning (bis 30.04.2012)
Ibbenbüren, den 04.03.2013
Der Vorstand
Karl Derikartz Jürgen Brönstrup Heinz-Bernd Buss
50

Bestätigungsvermerk
Wir haben den Jahresabschluss –
bestehend aus Bilanz, Gewinn- und
Verlustrechnung sowie Anhang – unter
Einbeziehung der Buchführung und den
Lagebericht der Kreissparkasse Steinfurt
für das Geschäftsjahr vom 01.01.2012
bis 31.12.2012 geprüft. Die Buchführung
und die Aufstellung von Jahresabschluss
und Lagebericht nach den deutschen
handelsrechtlichen Vorschriften liegen in
der Verantwortung des Vorstands der
Sparkasse. Unsere Aufgabe ist es, auf der
Grundlage der von uns durchgeführten
Prüfung eine Beurteilung über den
Jahresabschluss unter Einbeziehung der
Buchführung und über den Lagebericht
abzugeben.
Wir haben unsere Jahresabschlussprüfung
nach § 317 HGB unter Beachtung
der vom Institut der Wirtschaftsprüfer
(IDW) festgestellten deutschen Grundsätze
ordnungsmäßiger Abschlussprüfung
vorgenommen. Danach ist die
Prüfung so zu planen und durchzuführen,
dass Unrichtigkeiten und Verstöße,
die sich auf die Darstellung des durch
den Jahresabschluss unter Beachtung
der Grundsätze ordnungsmäßiger
Buchführung und durch den Lagebericht
vermittelten Bildes der Vermögens-,
Finanz- und Ertragslage wesentlich
auswirken, mit hinreichender Sicherheit
erkannt werden. Bei der Festlegung der
Prüfungshandlungen werden die
Kenntnisse über die Geschäftstätigkeit
und über das wirtschaftliche und
rechtliche Umfeld der Sparkasse sowie
die Erwartungen über mögliche Fehler
berücksichtigt. Im Rahmen der Prüfung
werden die Wirksamkeit des rechnungslegungsbezogenen
internen Kontrollsystems
sowie Nachweise für die Angaben
in Buchführung, Jahresabschluss und
Lagebericht überwiegend auf der Basis
von Stichproben beurteilt. Die Prüfung
umfasst die Beurteilung der angewandten
Bilanzierungsgrundsätze und
der wesentlichen Einschätzungen des
Vorstands sowie die Würdigung der
Gesamtdarstellung des Jahresabschlusses
und des Lageberichts. Wir sind
der Auffassung, dass unsere Prüfung
eine hinreichend sichere Grundlage für
unsere Beurteilung bildet.
Unsere Prüfung hat zu keinen
Einwendungen geführt.
Nach unserer Beurteilung aufgrund der
bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse
entspricht der Jahresabschluss den
gesetzlichen Vorschriften und vermittelt
unter Beachtung der Grundsätze
ordnungsmäßiger Buchführung ein den
tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes
Bild der Vermögens-, Finanzund
Ertragslage der Sparkasse. Der
Lagebericht steht in Einklang mit dem
Jahresabschluss, vermittelt insgesamt
ein zutreffendes Bild von der Lage der
Sparkasse und stellt die Chancen und
Risiken der zukünftigen Entwicklung
zutreffend dar.
Münster, den 19.04.2013
Sparkassenverband Westfalen-Lippe
– Prüfungsstelle –
Wagner
Wirtschaftsprüfer
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Verantwortungsvoll wirtschaften
Sparkassen haben stets das Ganze im Blick.
Sie fördern den Wohlstand der Menschen,
das Wachstum der regionalen Wirtschaft
und leisten mit ihrem sozialen und
kulturellen Engagement wertvolle
Bei träge zum Wohle der Gesellschaft.
52

MehrWert für alle.
Banken gibt es viele – in Zeiten der Globalisierung kann
man seine Geldangelegenheiten sogar mit ausländischen
Anbietern regeln. Doch wir glauben, dass es gut
für alle ist, sein Geld dort arbeiten zu lassen, wo man
selbst am meisten davon hat: hier im Kreis Steinfurt.
Gut für die Wirtschaft.
Denn von einem gesunden, regionalen Finanzkreislauf
profitieren alle: die Menschen, die Wirtschaft
und die Umwelt. Lassen Sie uns gemeinsam
für noch mehr Lebensqualität, noch mehr
stabile Arbeitsplätze, noch mehr soziales
Engagement sorgen. Sie – und wir.
Gut für die Umwelt.
Mehr erfahren unter
prinzip-mehrwert.de
Gut für die Menschen.