Global Reach – Local Presence - GlobeNewswire

Vuosikertomus 2012Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä, sivu 71Osake ja osakkeenomistajat, sivu 66Viiden vuoden lukusarjat, sivu 62Emoyhtiön tilinpäätös, sivu 50Konsernitilinpäätös, sivu 18Hallituksen toimintakertomus, sivu 9

SisällysluetteloDovre Group lyhyesti 4Toimitusjohtajan katsaus 5Dovre Groupin strategia 2013–2017 6Liiketoimintaryhmämme 7Project Personnel 7Consulting 7Tietoa osakkeenomistajille ja sijoittajille 8Hallituksen jäsenet 81. Dovre Group Oyj:n hallituksentoimintakertomus 1.1. – 31.12.2012 (IFRS) 92. Kansainvälisen laskentasäännöstön mukainenkonsernitilinpäätös (IFRS) 182.1 Konsernin laaja tuloslaskelma, IFRS 192.2 Konsernitase, IFRS 202.3 Rahavirta, IFRS 212.4 Laskelma konsernin oman pääoman muutoksista, IFRS 222.5 Konsernitilinpäätöksen liitetiedot, IFRS 232.5.1 Yhteisön perustiedot 232.5.2 Tilinpäätöksen laatimisperiaatteet 232.5.3 Toimintasegmentit 272.5.4 Liikevaihto 292.5.5 Liiketoiminnan muut tuotot 292.5.6 Materiaalit ja palvelut 292.5.7 Työsuhde-etuuksista aiheutuneet kulut 302.5.8 Poistot 302.5.9 Liiketoiminnan muut kulut 312.5.10 Rahoitustuotot ja -kulut 312.5.11 Tuloverot 322.5.12 Lopetetut toiminnot 332.5.13 Osakekohtainen tulos 342.5.14 Aineettomat hyödykkeet 352.5.15 Liikearvo 362.5.16 Aineelliset hyödykkeet 372.5.17 Osuudet osakkuusyrityksissä 372.5.18 Myytävissä olevat rahoitusvarat 382.5.19 Pitkäaikaiset saamiset 382.5.20 Laskennalliset verosaamiset ja -velat 392.5.21 Myyntisaamiset ja muut saamiset 402.5.22 Rahavarat 402.5.23 Oma pääoma 412.5.24 Osakeperusteiset maksut 422.5.25 Pitkäaikaiset muut velat 432.5.26 Eläkevelvoitteet 442.5.27 Lyhytaikaiset rahoitusvelat 442.5.28 Ostovelat ja muut velat 452.5.29 Lyhytaikaiset varaukset 452.5.30 Rahoitusriskien ja pääomarakenteen hallinta 452.5.31 Muut vuokrasopimukset 472.5.32 Vakuudet ja vastuusitoumukset 472.5.33 Tytäryritykset 482.5.34 Lähipiiritapahtumat 483. Emoyhtiön tilinpäätös, FAS 503.1 Dovre Group Oyj:n tuloslaskelma, FAS 513.2 Dovre Group Oyj:n tase, FAS 523.3 Dovre Group Oyj:n rahavirtalaskelma, FAS 533.4. Dovre Group Oyj:n tilinpäätöksen liitetiedot, FAS 543.4.1 Tilinpäätöksen laadintaperiaatteet 543.4.2 Liikevaihto 543.4.3 Liiketoiminnan muut tuotot 553.4.4 Materiaalit ja palvelut 553.4.5 Henkilöstökulut 553.4.6 Poistot ja arvonalentumiset 553.4.7 Tilintarkastajan palkkiot 563.4.8 Rahoitustuotot ja -kulut 563.4.9 Satunnaiset erät 563.4.10 Aineettomat hyödykkeet 573.4.11 Aineelliset hyödykkeet 573.4.12 Sijoitukset 583.4.13 Pitkäaikaiset saamiset 593.4.14 Lyhytaikaiset saamiset 593.4.15 Oma pääoma 593.4.16 Pitkäaikaiset velat 603.4.17 Lyhytaikaiset velat 613.4.18 Vastuusitoumukset 614. Viiden vuoden lukusarjat 2008–2012 624.1 Taloudellista kehitystä kuvaavat tunnusluvut 634.2 Osakekohtaiset tunnusluvut 644.3 Tunnuslukujen laskentaperiaatteet 655. Osake ja osakkeenomistajat 665.1 Osakkeet ja osakepääoma 675.2 Osakekurssi ja -vaihto 675.3 Hallituksen valtuudet 675.4 Optio-oikeudet 675.5 Suurimmat osakkeenomistajat 31.12.2012 685.6 Osakeomistuksen jakauma 31.12.2012 695.7 Johdon omistus 696. Tilinpäätöksen allekirjoitukset 707. Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä 718. Tilintarkastuskertomus 77

Dovre Group lyhyestiDovre Group on kansainvälisesti toimiva projektihenkilöstön ja -johtamisen palvelutoimittaja.Dovre Group -konserniin kuuluu kaksi liiketoimintaryhmää, Project Personnel ja Consulting. ProjectPersonnel -liiketoimintaryhmä toimittaa henkilöstöä suurten investointihankkeiden vaativiinasiantuntijatehtäviin erityisesti öljy- ja kaasualan ja energiateollisuuden tarpeisiin. Consultingliiketoimintaryhmätarjoaa johdon ja projektihallinnan konsultointipalveluja laajojen projektiensuunnitteluun ja toteuttamiseen.Vuonna 2012 Dovre Groupin liikevaihto oli 94 miljoonaa euroa. Maailmanlaajuisesti konserninpalveluksessa toimii yli 450 henkilöä.Dovre Group -konsernin kehitysNorjaKanadaVenäjä ja AustraliaNimenmuutosProhasta Dovre GroupiksiLähi-itäHankinta ja sijoitusKaakkois-AasiaanEnsimmäinenosingonjakoKonsernin yritysrakenneuudistuspäätökseenOrganisaatiomuutoksetLaajentuminenuusiutuviin energioihin2004 20062010 2011 2012Konsernin liikevaihto ja liiketulos 2008–2012 *)Henkilöstö 2012LiikevaihtoHenkilöstön jakautuminen100MEURliiketoimintaryhmittäin94,131.12.20128070,8 73,3604020062,4 60,72008 2009 2010 2011**) 2012**)432,8 2,7MEUR3,4Project personnel 401Consulting 54Muut toiminnot 6Yhteensä 4612101,61,02008 2009 2010 2011 2012*) Software-liiketoimintaryhmä esitetty lopetettuinatoimintoina vuosina 2011 ja 2012**) Konserni on ryhmitellyt uudelleen tiettyjä myyntiinliittyviä kuluja tuloslaskelmassa. Vuodet 2012 ja2011 esitetty uuden esitystavan mukaisesti.4Dovre Group lyhyesti

Toimitusjohtajan katsausLiikevaihtomme kasvu vahvaa vuonna 2012Vuonna 2012 liikevaihtomme kasvoi vahvastikoko vuoden ja kasvu kiihtyi vuoden loppuakohden. Vertailukelpoinen liiketuloksemmeparani edellisvuodesta. Vuoden toisella vuosipuoliskollatehtiin panostuksia liiketoiminnankehittämiseen.Suurin liiketoimintaryhmämme Project Personnel kasvatti liikevaihtoaankaikilla markkina-alueillaan vuonna 2012. Liiketoimintaryhmänliikevaihto kasvoi 28 %vuodesta 2011. Kasvu oli voimakastaNorjassa ja Australiassaläpi vuoden. Pohjois-Amerikanmarkkinoilla liikevaihto kääntyikasvuun vuoden toisella vuosipuoliskolla.Solmimme uudenviisivuotisen globaalin puitesopimuksensuuren kansainvälisen öljy- jakaasualan pörssiyhtiön kanssa. Yhtiö on yksi konsernin kahdestanykyisestä merkittävästä asiakkaasta.Consulting-liiketoimintaryhmä on kehittynyt erittäin myönteisestivuoden 2012 aikana johtuen pääosin menestyksestä Norjassa,missä palvelujemme kysyntä ja konsulttiemme käyttöasteovat pysyneet korkeana. Liiketoimintaryhmän liikevaihto kasvoi32 % vuoteen 2011 verrattuna. Vuoden 2012 toisella vuosipuoliskollaliiketoimintaryhmä laajensi toimintaansa uusiutuvien energioidenmarkkinoille. Ensivaiheessa toiminta keskittyy erityisestibioenergiahankkeisiin Euroopassa ja Kaakkois-Aasiassa. Liiketoimintaryhmänpalvelutarjonta uusiutuvan energian hankkeisiinosallistuville toimijoille sisältää konsultoinnin ja projektinhallinnanpalveluja ja ratkaisuja projektien eri vaiheisiin.Vuoden 2012 alkupuolella hankimme vähemmistöosuudensingaporelaisessa projektikehitysyhtiössä SaraRasa BiomassPte:ssä sekä sijoitimme yhtiön ensimmäiseen hankkeeseen Sara-Rasa Bioindo Pte:hen, joka on puubiomassaa käyttävä pelletöintilaitosIndonesiassa ja jonka arvioidaan aloittavan tuotantonsakeväällä 2013. Kolmannella vuosineljänneksellä SaraRasa Bioindosopi lisärahoituksesta Teollisen yhteistyön rahaston (Finnfund)kanssa, josta tuli myös yksi yhtiön omistajista.Vastaanotimme vuoden 2012 lopussa ilmoituksen ostooikeudenkäyttämisestä konsernin Software-liiketoimintaryhmänmuodostaneeseen Safran Software Solutions AS:ään, mistä johtuenliiketoimintaryhmä raportoidaan konsernin lopetettuina toimintoinavuoden 2012 viimeisestävuosineljänneksestä alkaen.Myyntiprosessi arvioidaansaatettavan loppuun kevään2013 aikana.Julkistimme vuoden2013 alussa konsernimmeuuden strategian japitkän aikavälin tavoitteet vuosille2013-2017. Uuden strategian mukaisesti keskitymme projektihenkilöstön(Project Personnel) ja projektinhallinnan konsultointipalveluiden(Consulting) toimittamiseen energiasektorillemaailmanlaajuisesti ja tavoitteenamme on olla alamme edistyneintoimija. Uuden strategian myötä uudistimme myös konserninjohtoryhmän.Konsernin emoyhtiön hallitus on ehdottanut yhtiökokoukselleosinkoa maksettavaksi 0,02 euroa osakkeelta. Osingonjakoolisi toinen yhtiön historiassa.Vuonna 2012 toteutetut organisaatiomuutokset ovat vahvistaneetliiketoimintaryhmiämme ja jatkamme työtä toimintammekehittämiseksi uuden strategiamme mukaisesti.Liiketoimintaryhmämme 2012ProjectPersonnelTavoitteenammeon olla alammeedistynein toimija.Consulting Software *)Janne MielckToimitusjohtajaKansainvälinenprojektihenkilöstöntoimittajaJohdon japrojektinhallinnankonsulttipalvelutTehokkaatohjelmistotprojektinhallintaanProjektinhallinnan ammattilaisia energia-alallaKattava projektinhallinnan palvelutarjonta*) Software-liiketoimintaryhmä raportoidaan konsernin lopetettuina toimintoinavuoden 2012 neljännestä vuosineljänneksestä alkaenToimitusjohtajan katsaus5

Dovre Groupin strategia 2013–2017Dovre Group on määritellyt uuden kasvustrategianja päivittänyt pitkän aikavälin tavoitteensavuosille 2013–2017. Uudenstrategian mukaisestiyhtiö keskittyy projektihenkilöstön(ProjectPersonnel) ja projektinhallinnankonsultointipalveluiden(Consulting) toimittamiseenenergiasektorillemaailmanlaajuisesti. Yhtiön tavoitteenaon olla alansa edistynein toimija.Yhtiö tavoittelee pitkällä aikavälillä 5–10% liikevoittotasoa sekä yli 15 % vuosittaistaliikevaihdon kasvua.TavoitteemmeDovre Groupin tavoitteena on tarjota ensiluokkaisiaprojektinhallinnan palveluja laajojen investointihankkeidensuunnitteluun ja toteutukseen. Toimitammeprojektihenkilöstöä ja projektinhallinnan konsultointipalvelujaenergiasektorilla niin perinteisten kuinuusiutuvien energioiden alalla. Palvelutarjontammekattaa asiakkaidemme tarpeet koko hankkeen ajan,hankkeen suunnittelusta sen toteutukseen ja loppuunsaattamiseen.Vahvuutemme• Kompleksisten, laajojen projektienprojektihallinnan asiantuntija• Energiamarkkinoiden vankka tuntemus• Tunnettu toimija globaaleilla kasvumarkkinoillaVisiommeHaluamme kehittyä edistyksellisimmäksiprojektihenkilöstönja -johtamisenpalvelutoimittajaksienergiasektorilla.Strategisetkehitysohjelmamme• Laajentaa ja vahvistaa Consulting-liiketoimintaa• Luoda uutta teknologiaa hyödyntävä liiketoiminta-alustaProject Personnel -liiketoimintaryhmälle• Vahvistaa Dovre Group -brändiä ja laajentaa konsernintunnettuutta6Dovre Groupin strategia 2013–2017

LiiketoimintaryhmämmeProject PersonnelProject Personnel -liiketoimintaryhmä toimittaa henkilöstöä suurteninvestointihankkeiden vaativiin asiantuntijatehtäviin. Kansainvälisestitoimivalla Project Personnel -liiketoimintaryhmällä on yli 30 vuoden kokemusprojektihenkilöstön toimittajana öljy- ja kaasualan sekä kaivos- jaenergiateollisuuden tarpeisiin – niin yksittäisiin toimeksiantoihin kuinkokonaisvaltaisiin projekteihinkin. Liiketoimintaryhmän päämarkkinaalueetovat Kanada, Norja ja Yhdysvallat.Liikevaihto1008066,6603,6MEUR85,0Liiketulos53,9 43Project Personnel 2013–2017402Liiketoimintaryhmä pyrkii kasvattamaan toimintaansa kehittämällä edistyksellisiärekrytointi- ja palvelutoimintoja, jotka hyödyntävät uusimmanteknologian ja sosiaalisen median mahdollisuuksia ja joiden avulla pyrimmetarjoamaan edistyksellisimmän ja palkitsevimman palvelukokemuksenpalveluksessamme oleville asiantuntijoille.Pyrkimyksemme on laajentaa vahvan osaamisen resurssikantaammeja tehostaa rekrytointitoimintojamme, jotta voimme palvella asiakkaitammeparemmin.2002011 2012Liiketoimintaryhmä työllistää noin400 henkilöä maailmanlaajuisesti.10ConsultingLiikevaihto1087,06420,9MEUR9,2Liiketulos54321,41Consulting-liiketoimintaryhmä tarjoaa johdon ja projektihallinnan konsultoinninpalveluja laajojen projektien ja investointihankkeiden suunnitteluunja toteutukseen. Liiketoiminta on keskittynyt Pohjoismaidenmarkkinoille ja toimimme aktiivisesti Norjassa, Ruotsissa ja Suomessa. Asiakkaitammeovat sekä yksityiset yritykset että julkishallinto. Vuoden 2012aikana liiketoimintaryhmä laajensi toimintaansa uusiutuvien energioidenmarkkinoille, joilla liiketoimintaryhmä keskittyy ensivaiheessa erityisestibioenergiahankkeisiin Euroopassa ja Kaakkois-Aasiassa.Consulting 2013–201702011 2012Liiketoimintaryhmä työllistäänoin 50 henkilöä.0Kehitämme konsultointipalvelujamme keskittymällä erityisesti vahvoihinasiakassuhteisiin, joustavuuteen ja innovatiivisuuteen. Laajennammeedelleen toimintaamme uusiutuvien energioiden markkinoille keskittyenensivaiheessa bioenergiahankkeisiin. Liiketoimintaryhmän laajentumistavahvistetaan ja tuetaan strategian mukaisilla kohdennetuilla yritysostoilla.Liiketoimintaryhmämme7

Tietoa osakkeenomistajilleja sijoittajilleHallituksenjäsenetDovre Groupin sijoittajaviestintäDovre Groupin sijoittajaviestinnän päätehtävänä on varmistaa, että markkinoillaon kaikkina aikoina käytössään oikeat ja riittävät tiedot yhtiön osakkeen arvonmäärittämiseksi.Dovre Groupin internet-sivustolla www.dovregroup.com on osakkeenomistajilleja sijoittajille suunnattu osio, jossa julkaistaan ajankohtaista tietoaDovre Groupista sijoituskohteena. Dovre Groupin sijoittajasivuilta löytyvät tiedotyhtiön osakkeesta, omistusrakenteesta, taloudellisista tunnusluvuista ja raporteista,tiedonantopolitiikasta sekä hallinto- ja ohjausjärjestelmästä.Dovre Group raportoi taloudellisesta kehityksestään vuosineljänneksittäinkansainvälisten tilinpäätösstandardien International Financial Reporting Standards(IFRS) mukaisesti.Osavuosikatsauksien julkistaminen 2013• Osavuosikatsaus ajalta 1.1. – 31.3.2013 torstaina 25.4.2013• Osavuosikatsaus ajalta 1.1. – 30.6.2013 torstaina 25.7.2013• Osavuosikatsaus ajalta 1.1. – 30.9.2013 torstaina 24.10.2013Dovre Group Oyj:n varsinainen yhtiökokous pidetään torstaina 14.3.2013klo 14.30 osoitteessa: Suomalainen Klubi, Kansakoulukuja 3, Helsinki.Tilinpäätöksen ja osavuosikatsaukset voi myös tilatapuhelimitse numerosta 020 436 2000sähköpostitse osoitteesta info@dovregroup.comSijoittajaviestinnän yhteyshenkilötHeidi Karlsson, CFOSusanna Karlsson, Communications Officerinfo@dovregroup.comDovre Group Oyj:n osakkeet (DOV1V) on listattu NASDAQ OMX Helsinki Oy:ssä.Lisätietoja www.nasdaqomxnordic.com.Hannu VaajoensuuHallituksen puheenjohtajaKTMHallituksen jäsen 31.3.2009 alkaenAntti ManninenHallituksen varapuheenjohtajaKTMHallituksen jäsen 26.2.2008 alkaenIlari KoskeloHallituksen jäsenM. Sc. (Management)Hallituksen jäsen 26.2.2008 alkaenLeena MäkeläHallituksen jäsenDI (tuotantotalous)Hallituksen jäsen 31.3.2009 alkaenOssi PohjolaHallituksen jäsenLuonnontieteiden kandidaattiHallituksen jäsen 15.3.2012 alkaen8

Dovre Group Oyj:nhallituksen toimintakertomus1.1. – 31.12.2012 (IFRS)9

1. Dovre Group Oyj:n hallituksentoimintakertomus 1.1. – 31.12.2012 (IFRS)Q4: Dovre Groupin liikevaihdon kasvu jatkui vahvanaKonsernin Software-liiketoimintaryhmä raportoidaan vuoden 2012 viimeisestä vuosineljänneksestä alkaen lopetetuissa toiminnoissa jaliiketoimintaryhmällä on näin ollen vaikutus ainoastaan konsernin nettotulokseen. Vuoden 2012 aikana konserni ryhmitteli uudelleentiettyjä myyntiin liittyviä kuluja, jotka kasvattivat Project Personnel -liiketoimintaryhmän myyntiä ja matkakuluja. Vuoden 2011 vertailutiedoton vastaavasti muutettu tuloslaskelman osalta.YHTEENVETOSuluissa edellisen vuoden vastaava ajankohta, jollei toisin mainita.Loka - joulukuu 2012• Liikevaihto jatkuvista toiminnoista: 25,7 (18,9) milj. euroa – kasvu 36 %• Project Personnel: liikevaihto 23,1 (16,9) milj. euroa – kasvu 37 %• Consulting: liikevaihto 2,6 (2,1) milj. euroa – kasvu 27 %• Liiketulos jatkuvista toiminnoista: 0,6 (0,7) milj. euroa• Liiketulos 2,5 % (3,6 %) liikevaihdosta• Tulos sis. lopetetut toiminnot 0,7 (0,7) milj. euroa• Osakekohtainen tulos sis. lopetetut toiminnot 0,01 (0,01) euroa• Liiketoiminnan nettorahavirta sis. lopetetut toiminnot 1,3 (1,7) milj. euroa• Liikevaihto sis. Software (lopetetut toiminnot): 26,9 (20,0) milj. euroa• Liiketulos sis. Software (lopetetut toiminnot): 0,9 (0,9) milj. euroaTilikausi 1.1. - 31.12.2012• Liikevaihto jatkuvista toiminnoista: 94,1 (73,3) milj. euroa – kasvu 28 %• Project Personnel: liikevaihto 85,0 (66,6) milj. euroa – kasvu 28 %• Consulting: liikevaihto 9,2 (7,0) milj. euroa – kasvu 32 %• Liiketulos jatkuvista toiminnoista: 3,4 (4,4) milj. euroa. Vertailukelpoinen liiketulos jatkuvista toiminnoista 3,4 (2,7) milj. euroa – kasvu 28 %• Vertailukelpoinen liiketulos 3,6 % (3,6 %) liikevaihdosta• Tulos sis. lopetetut toiminnot 2,9 (3,2) milj. euroa. Vertailukelpoinen tulos sis. lopetetut toiminnot 2,9 (2,0) milj. euroa.• Osakekohtainen tulos sis. lopetetut toiminnot 0,05 (0,05) euroa. Vertailukelpoinen osakekohtainen tulos sis. lopetetut toiminnot 0,05 (0,02)• Liiketoiminnan nettorahavirta sis. lopetetut toiminnot 2,8 (2,0) milj. euroa• Hallitus ehdottaa yhtiökokoukselle osinkoa maksettavaksi 0,02 (0,01) euroa per osake• Liikevaihto sis. Software (lopetetut toiminnot): 98,9 (77,2) milj. euroa – kasvu 28 %• Vertailukelpoinen liiketulos sis. Software (lopetetut toiminnot): 4,3 (3,2) milj. euroa – kasvu 34 %Vuoden 2011 vertailukelpoisiin lukuihin ei sisälly etuuspohjaisen eläkejärjestelyn velvoitteen purkua Norjassa, mikä paransi liiketulosta n. 1,7 milj. euroaja tulosta n. 1,2 milj. euroa ensimmäisellä vuosineljänneksellä.Vuoden 2012 ohjaus (sis. lopetetut toiminnot):Vuoden 2012 liikevaihdon ja vertailukelpoisen liiketuloksen odotetaan kasvavan yli 20 % vuodesta 2011.Vuoden 2013 ohjaus jatkuville toiminnoille:Vuoden 2013 liikevaihdon ja liiketuloksen arvioidaan kasvavan vuodesta 2012.10 1. Dovre Group Oyj:n hallituksen toimintakertomus 1.1. – 31.12.2012 (IFRS)

Konsernin keskeiset tunnusluvutmilj. euroa 10-12 2012 10-12 2011 Muutos % 1-12 2012 1-12 2011 *) Muutos %Liikevaihto, jatkuvat toiminnot 25,7 18,9 36,3 94,1 73,3 28,4Liiketulos, jatkuvat toiminnot 0,6 0,7 -5,2 3,4 4,4 -21,5% liikevaihdosta 2,5 3,6 3,6 5,9Tulos sis. lopetetut toiminnot 0,7 0,7 -11,9 2,9 3,2 -10,4% liikevaihdosta 2,5 3,9 3,0 4,4Liiketoiminnan nettorahavirta 1,3 1,7 -21,8 2,8 2,0 40,9Nettovelkaantumisaste, % -27,0 -34,6 -22,4 -27,0 -34,6 -22,4Tulos / osake, euroa (sis. lopetetut toiminnot)Laimentamaton 0,01 0,01 -12,6 0,05 0,05 -11,1Laimennettu 0,01 0,01 -12,4 0,05 0,05 -10,7*)Sisältää kertaluontoisen erän.Toimitusjohtaja Janne MielckVuonna 2012 liikevaihtomme kasvoi vahvasti koko vuoden ja kasvukiihtyi vuoden loppua kohden. Neljännellä vuosineljännekselläjatkuvien toimintojemme liikevaihto kasvoi 36 % verrattuna vuoden2011 vertailukauteen. Suurin liiketoimintaryhmämme ProjectPersonnel kasvatti liikevaihtoaan 37 % ja Consulting 27 %. Maantieteellisestiliikevaihdon kasvu oli voimakkainta Norjassa ja Australiassa.Viimeisen vuosineljänneksen liiketuloksemme oli 0,6 milj.euroa. Kannattavuuteen vaikutti vuoden 2012 toisella vuosipuoliskollapanostukset liiketoiminnan kehittämiseen koko konsernissa.Vuonna 2012 liikevaihtomme kasvoi 28 %. Project Personnel-liiketoimintaryhmä kasvoi 28 % ja Consulting 32 % vuoteen 2011verrattuna. Myös koko vuonna kasvu oli maantieteellisesti voimakkaintaNorjassa ja Australiassa.Vuoden 2012 vertailukelpoinen liiketuloksemme parani edellisvuodestan. 0,7 milj. euroa eli 28 % ja oli 3,4 milj. euroa. Vahvastakasvusta huolimatta liiketoiminnan nettorahavirta on kasvanut.Alkuvuonna hankimme vähemmistöosuuden singaporelaisessaprojektikehitysyhtiössä SaraRasa Biomass Pte:ssä sekäsijoitimme yhtiön ensimmäiseen hankkeeseen SaraRasa BioindoPte:hen, jonka kehittäminen etenee suunnitelmien mukaisesti.Kolmannella vuosineljänneksellä SaraRasa Bioindo sopi lisärahoituksestaTeollisen yhteistyön rahaston (Finnfund) kanssa, jostatuli myös yksi yhtiön omistajista.Kolmannella vuosineljänneksellä laajensimme Consultingliiketoimintaryhmämmetoimintaa uusiutuvien energioidenmarkkinoille. Ensivaiheessa keskitymme erityisesti bioenergiahankkeisiinEuroopassa ja Kaakkois-Aasiassa. Avaus on osa liiketoimintaryhmännykyistä toimintaa ja osaltaan vahvistaa edellytyksiämmeoperoida myös uudella kasvavalla markkina-alueella.Neljännellä vuosineljänneksellä solmimme uuden viisivuotisenglobaalin puitesopimuksen suuren kansainvälisen öljy- jakaasualan pörssiyhtiön kanssa. Yhtiö on yksi konsernin kahdestanykyisestä merkittävästä asiakkaasta.Vastaanotimme vuoden lopussa ilmoituksen osto-oikeudenkäyttämisestä konsernin Software-liiketoimintaryhmän muodostaneeseenSafran Software Solutions AS:ään. Myyntiprosessi arvioidaansaatettavan loppuun kevään 2013 aikana. Kaupan toteutuessaosakkeiden arvioitu myyntihinta on noin 5 miljoonaa euroa.Ensimmäisellä vuosipuoliskolla julkistetut organisaatiomuutokseton toteutettu onnistuneesti ja jatkamme työtä toimintammekehittämiseksi uuden strategiamme mukaisesti.Tulevaisuuden näkymätMaailmanlaajuinen taloudellinen epävarmuus ei ole vaikuttanutenergia-alan asiakkaidemme investointihalukkuuteen ProjectPersonnel -liiketoimintaryhmässä ja odotamme liiketoimintaryhmänpalvelujen kysynnän pysyvän vahvana päämarkkina-alueillamme.Kysynnän uskotaan tuovan kasvumahdollisuuksia, muttaalan voimakas kilpailu tuo paineita katetasoon.Consulting-liiketoimintaryhmän lähitulevaisuuden näkymätovat myönteiset Pohjoismaiden markkinoilla. Suomen ja Ruotsinvientiteollisuuden epävarmuus voi vaikuttaa asiakkaiden investointihalukkuuteen.Vuonna 2012 käynnistetty uusiutuviin energioihinkeskittyvä konsulttitoiminta jatkaa toimintansa laajentamistapäätoimialueillaan Euroopassa ja Aasiassa.Jatkamme konsernin kehittämistä 25.1.2013 julkistetun strategianmukaisesti.Vuoden 2013 liikevaihdon ja liiketuloksen arvioidaan kasvavanvuodesta 2012. Vuoden 2013 ohjaus koskee jatkuvia toimintoja.Tulevaisuuden näkymät perustuvat Dovre Group Oyj:n hallituksenhyväksymiin ennusteisiin.1. Dovre Group Oyj:n hallituksen toimintakertomus 1.1. – 31.12.2012 (IFRS)11

LiikevaihtoKonsernin Software-liiketoimintaryhmä raportoidaan vuoden2012 viimeisestä vuosineljänneksestä alkaen lopetetuissa toiminnoissa.Samassa yhteydessä segmenttiraportointia on muutettusiten, että konsernin tiettyjä sisäisiä veloituksia ei enää allokoidasegmenteille. Vuoden 2011 vertailutiedot on muutettu uuden esitystavanmukaiseksi.Vuoden 2012 aikana konserni ryhmitteli uudelleen tiettyjämyyntiin liittyviä kuluja, jotka kasvattivat Project Personnel -liiketoimintaryhmänvuoden 2012 raportoitua myyntiä ja matkakuluja5,8 (4,7) milj. euroa.Loka – joulukuu 2012Konsernin jatkuvien toimintojen liikevaihto kasvoi neljännellävuosineljänneksellä 36,3 % ja oli 25,7 (18,9) milj. euroa. LiikevaihdostaProject Personnel -liiketoimintaryhmän osuus oli 90 (90) %ja Consulting-liiketoimintaryhmän osuus 10 (10) %. Project Personnel-liiketoimintaryhmän liikevaihto kasvoi 36,8 % ja oli 23,1(16,9) milj. euroa. Consulting-liiketoimintaryhmän liikevaihto kasvoi26,7 % ja oli 2,6 (2,1) milj. euroa.Markkina-alueittain EMEAn osuus liikevaihdosta oli 55 (49) %,AMERICASin 39 (46) % ja APACin 6 (5) %. EMEAn liikevaihto kasvoi51,3 % ja oli 14,0 (9,3) milj. euroa. AMERICASin liikevaihto kasvoi17,8 % ja oli 10,1 (8,6) milj. euroa. APACin liikevaihto kasvoi 64,7 %ja oli 1,6 (1,0) milj. euroa.Liikevaihdon kasvusta noin yksi viidesosa johtui valuuttakurssiensuotuisasta muutoksesta konsernin kannalta.Konsernin lopetettujen toimintojen liikevaihto oli neljännellävuosineljänneksellä 1,2 (1,2) milj. euroa.Tilikausi 1.1. – 31.12.2012Konsernin jatkuvien toimintojen liikevaihto kasvoi tilikaudella28,4 % ja oli 94,1 (73,3) milj. euroa. Liikevaihdosta Project Personnel-liiketoimintaryhmän osuus oli 90 (90) % ja Consultingliiketoimintaryhmänosuus 10 (10) %. Project Personnel -liiketoimintaryhmänliikevaihto kasvoi 27,6 % ja oli 85,0 (66,6) milj. euroa.Consulting-liiketoimintaryhmän liikevaihto kasvoi 31,5 % ja oli 9,2(7,0) milj. euroa.Markkina-alueittain EMEAn osuus liikevaihdosta oli 52 (44) %,AMERICASin 42 (51) % ja APACin 6 (6) %. EMEAn liikevaihto kasvoi53,5 % ja oli 49,2 (32,0) milj. euroa. AMERICASin liikevaihto kasvoi6,4 % ja oli 39,4 (37,1) milj. euroa. APACin liikevaihto kasvoi 32,8 %ja oli 5,5 (4,2) milj. euroa.Liikevaihdon kasvusta noin yksi neljäsosa johtui valuuttakurssiensuotuisasta muutoksesta konsernin kannalta.Konsernin lopetettujen toimintojen liikevaihto oli tilikaudella4,9 (3,9) milj. euroa.Liikevaihto raportointisegmenteittäin (jatkuvat toiminnot)milj. euroa 10-12 2012 10-12 2011 Muutos % 1-12 2012 1-12 2011 Muutos %Project Personnel 23,1 16,9 36,8 85,0 66,6 27,6Consulting 2,6 2,1 26,7 9,2 7,0 31,5Segm. välinen liikevaihto 0,0 -0,1 -87,3 -0,1 -0,3 -76,7Konserni yhteensä 25,7 18,9 36,3 94,1 73,3 28,4Liikevaihto markkina-alueittain (jatkuvat toiminnot)milj. euroa 10-12 2012 10-12 2011 Muutos % 1-12 2012 1-12 2011 Muutos %EMEA 14,0 9,3 51,3 49,2 32,0 53,5AMERICAS 10,1 8,6 17,8 39,4 37,1 6,4APAC 1,6 1,0 64,7 5,5 4,2 32,8Konserni yhteensä 25,7 18,9 36,3 94,1 73,3 28,4EMEA: Norja, Ruotsi ja SuomiDovre Groupin päämarkkinat alueittainAMERICAS: Kanada ja YhdysvallatAPAC: Australia ja Sahalin (Venäjä)121. Dovre Group Oyj:n hallituksen toimintakertomus 1.1. – 31.12.2012 (IFRS)

KannattavuusKonsernin Software-liiketoimintaryhmä raportoidaan vuoden2012 viimeisestä vuosineljänneksestä alkaen lopetetuissa toiminnoissa.Segmenttiraportoinnissa konsernin tiettyjä emoyhtiönsisäisiä veloituksia ei seurata segmenttitasolla. Segmenteille kohdistamattomiakuluja ovat asiakassopimusten ja niihin liittyvienasiakassuhteiden poistot ja myönnetyistä osakeoptioista aiheutuneetkulut. Kohdistamattomiin tapahtumiin sisältyy lisäksi Norjanetuuspohjaisen eläkevastuun purku n. 1,7 milj. euroa vuoden 2011ensimmäisellä vuosineljänneksellä. Vuoden 2011 vertailutiedot onmuutettu uuden esitystavan mukaiseksi.Liiketulos loka – joulukuu 2012Konsernin jatkuvien toimintojen neljännen vuosineljänneksenliiketulos oli 0,6 (0,7) milj. euroa. Project Personnel -liiketoimintaryhmänliiketulos oli 0,7 (0,7) milj. euroa. Consulting-liiketoimintaryhmänliiketulos oli 0,4 (0,4) milj. euroa. Muiden toimintojenliiketulos oli -0,3 (-0,4) milj. euroa.Konsernin lopetettujen toimintojen liiketulos oli neljännellävuosineljänneksellä 0,3 (0,2) milj. euroa.Liiketulos tilikausi 1.1. – 31.12.2012Konsernin jatkuvien toimintojen liiketulos tilikaudella oli 3,4 (4,4)milj. euroa. Project Personnel -liiketoimintaryhmän liiketulos oli3,9 (3,6) milj. euroa. Consulting-liiketoimintaryhmän liiketulos oli1,4 (0,9) milj. euroa. Muiden toimintojen liiketulos oli -1,6 (-1,6) milj.euroa.Tilikauden vertailukelpoinen liiketulos oli 3,4 (2,7) milj. euroa.Konsernin lopetettujen toimintojen liiketulos tilikaudella oli 0,9(0,5) milj. euroa.Liiketulos raportointisegmenteittäin (jatkuvat toiminnot)milj. euroa 10-12 2012 10-12 2011 Muutos % 1-12 2012 1-12 2011 Muutos %Project Personnel 0,7 0,7 -2,6 3,9 3,6 7,1Consulting 0,4 0,4 6,5 1,4 0,9 60,5Muut toiminnot -0,3 -0,4 8,3 -1,6 -1,6 0,9Segm. väl. liiketulos 0,0 0,0 -145,4 0,0 0,0 15,8Kohdistamattomat -0,1 -0,1 -15,2 -0,3 1,5 -119,5Konserni yhteensä 0,6 0,7 -5,2 3,4 4,4 -21,5Tulos loka – joulukuu 2012Konsernin neljännen vuosineljänneksen jatkuvien toimintojentulos ennen veroja oli 0,5 (0,8) milj. euroa ja verojen jälkeen ja sisältäenlopetetut toiminnot 0,7 (0,7) milj. euroa. Lopetettujen toimintojenvaikutus tulokseen oli 0,2 (0,1) milj. euroa. Vuoden 2011neljännen vuosineljänneksen verokuluun sisältyy 0,2 milj. euroalaskennallisen verovelan kasvua, joka liittyy tytäryhtiöiden jakamattomienvoittovarojen lähdeveroon.Konsernin tulos osaketta kohden oli 0,01 (0,01) euroa. Konserninsijoitetun pääoman tuotto ennen veroja (ROI) oli 11,4 (20,1) %.Tulos tilikausi 1.1. – 31.12.2012Konsernin tilikauden jatkuvien toimintojen tulos ennen verojaoli 3,2 (4,2) milj. euroa ja verojen jälkeen ja sisältäen lopetetuttoiminnot 2,9 (3,2) milj. euroa. Lopetettujen toimintojen vaikutustulokseen oli 0,7 (0,4) milj. euroa. Norjan etuuspohjaisen eläkevastuunpurku paransi vertailukauden tulosta 1,2 milj. euroa. Vuoden2011 verokuluun sisältyy 0,2 milj. euroa laskennallisen verovelankasvua, joka liittyy tytäryhtiöiden jakamattomien voittovarojenlähdeveroon.Konsernin tulos osaketta kohden sisältäen lopetetut toiminnotoli 0,05 (0,05) euroa. Vertailukelpoinen osakekohtainen tulossisältäen lopetetut toiminnot oli 0,05 (0,02) euroa.Konsernin sijoitetun pääoman tuotto (ROI) oli 14,3 (26,3) %.Vuoden 2011 tunnuslukuun vaikuttaa kertaluontoinen erä.Rahoitus, rahavirta ja investoinnitKonsernin taseen loppusumma oli tilikauden päättyessä 40,5(33,7) milj. euroa.Konsernin jatkuvien toimintojen likvidien varojen määrä oli7,5 (7,9) milj. euroa tilikauden päättyessä. Konsernin likvidien varojenmäärä sisältäen lopetetut toiminnot oli 9,3 (7,9) milj. euroa.Konsernin emoyhtiöllä sekä tytäryhtiöillä on lisäksi käyttämättömiäshekkitililimiittejä. Tilikaudella rahavarat kasvoivat 1,3 (2,3)milj. euroa.Omavaraisuusaste oli 56,8 (60,5) % ja nettovelat suhteessaomaan pääomaan (gearing) oli -27,0 (-34,6) %. Korollista vierastapääomaa oli tilikauden päättyessä 1,3 (0,9) milj. euroa ja sen osuusoman ja vieraan pääoman yhteissummasta oli 3,2 (2,6) %. Korollisestavieraasta pääomasta oli pitkäaikaista 0,0 (0,0) milj. euroa jalyhytaikaista 1,3 (0,9) milj. euroa.1. Dovre Group Oyj:n hallituksen toimintakertomus 1.1. – 31.12.2012 (IFRS)13

Liiketoiminnan nettorahavirta oli 2,8 (2,0) milj. euroa tilikaudella.Lukuun sisältyy käyttöpääoman muutos -0,9 (-0,6) milj. euroa.Tilikauden maksetut verot olivat 0,9 (1,0) milj. euroa.Investointien nettorahavirta oli -1,4 (0,2) milj. euroa tilikaudella.Bruttoinvestoinnit olivat yhteensä 1,7 (0,1) milj. euroa. Lukusisältää konsernin investoinnit, 1,5 milj. euroa, singaporelaiseenprojektikehitysyhtiöön ja sen ensimmäiseen kehityshankkeeseen.Rahoituksen nettorahavirta oli -0,2 (0,2) milj. euroa tilikaudella.Uusia lainoja nostettiin 0,4 (0,8) milj. euroa ja lainoja maksettiintakaisin 0,0 (1,0) milj. euroa. Vuoden 2012 tilikaudella maksettiinosinkoja 0,6 (0,0) milj. euroa. Vuonna 2011 toteutuneet merkinnätosakeoptioilla kasvattivat rahoituksen nettorahavirtaa 0,3 milj.eurolla.Taseen liikearvo oli yhteensä 7,8 (7,5) milj. euroa tilikaudenpäättyessä. Viitteitä omaisuuserien arvonalentumisista ei ole todettu.Tutkimus ja tuotekehitysKonsernin tutkimus- ja tuotekehitysmenot olivat 0,1 (0,1) milj. euroaeli 0,1 (0,1) % konsernin liikevaihdosta tilikaudella. Konsernillaoli aktivoituja tuotekehitysmenoja 0,1 (0,1) milj. euroa tilikaudenpäättyessä.Muutokset Dovre Group -konsernissaDovre Group tiedotti 16.2.2012 Mikko Marsion nimityksestä konserninjohtoryhmään 5.3.2012 alkaen sekä 30.3.2012 konserninjohtoryhmän jäsenen Michael Critchin eroamisesta konserninpalveluksesta.Dovre Group Oyj:n kokonaan omistama tytäryhtiö CamakoOy sulautettiin emoyhtiöönsä 1.5.2012.Dovre Group tiedotti 29.5.2012 muutoksista konsernin johtoryhmänjäsenten vastuualueissa. Arve Jensen nimitettiin konserninProject Personnel -liiketoimintaryhmän vetäjäksi ja Petri Karlssonkonsernin Consulting-liiketoimintaryhmän vetäjäksi 1.6.2012alkaen. Konsernin johtoryhmän jäsenet vastuualueineen 1.6.2012alkaen ovat Janne Mielck (CEO), Heidi Karlsson (CFO), Mikko Marsio(Business Development), Arve Jensen (Project Personnel), PetriKarlsson (Consulting) ja Juha Pennanen (Software).HenkilöstöKonsernin jatkuvien toimintojen henkilöstökulut olivat 80,2 (60,5)milj. euroa tilikaudella. Vertailukelpoiset henkilöstökulut jatkuvientoimintojen osalta olivat 80,2 (62,2) milj. euroa tilikaudella.Project Personnel -liiketoimintaryhmän henkilöstökulut olivat72,6 (54,2) milj. euroa. Consulting-liiketoimintaryhmän henkilöstökulutolivat 6,7 (5,2) milj. euroa. Muiden toimintojen henkilöstökulutolivat 0,9 (1,0) milj. euroa.Vuoden 2011 ensimmäisellä vuosineljänneksellä Norjanetuuspohjaisen eläkevastuun purku vähensi henkilöstökuluja n.1,7 milj. euroa.Tilikauden keskimääräinen jatkuvien toimintojen henkilöstönmäärä oli 434 (382).Konsernin lopetettujen toimintojen henkilöstökulut olivat3,5 (2,7) milj. euroa ja keskimääräinen henkilöstön määrä 27 (26).Henkilöstö raportointisegmenteittäin (keskimäärin, jatkuvat toiminnot)10-12 2012 10-12 2011 Muutos % 1-12 2012 1-12 2011 Muutos %Project Personnel 401 326 23,0 379 331 14,5Consulting 55 48 14,6 50 47 6,4Muut toiminnot 6 4 50,0 5 4 25,0Yhteensä 462 378 22,2 434 382 13,6Tilikauden lopussa Dovre Group -konsernin jatkuvien toimintojenpalveluksessa työskenteli 461 (381) henkilöä, joista Project Personnel-liiketoimintaryhmässä 401 (329) henkilöä, Consulting-liiketoimintaryhmässä54 (48) ja muissa toiminnoissa 6 (4) henkilöä.Vuonna 2012 Project Personnel -liiketoimintaryhmän henkilöstöstä40 (42) % oli itsenäisiä liikkeenharjoittajia.141. Dovre Group Oyj:n hallituksen toimintakertomus 1.1. – 31.12.2012 (IFRS)

Liiketoiminnan kehitysVuonna 2012 liikevaihtomme kasvoi vahvasti koko vuoden jakasvu kiihtyi vuoden loppua kohden. Vertailukelpoinen liiketuloksemmeparani edellisvuodesta. Kannattavuuteen vaikuttivatpanostukset liiketoiminnan kehittämiseen toisella vuosipuoliskolla.Vuoden 2012 ensimmäisellä vuosipuoliskolla julkistetut organisaatiomuutoksetovat vahvistaneet liiketoimintaryhmiämme jajatkamme työtä toimintamme kehittämiseksi uuden strategiammemukaisesti.Project Personnel -liiketoimintaryhmä kasvatti liikevaihtoaankaikilla markkina-alueillaan vuonna 2012. Kasvu oli voimakastaNorjassa ja Australiassa läpi vuoden. Pohjois-Amerikan markkinoillaliikevaihto kääntyi kasvuun vuoden toisella vuosipuoliskolla.Solmimme uuden viisivuotisen globaalin puitesopimuksen suurenkansainvälisen öljy- ja kaasualan pörssiyhtiön kanssa. Yhtiö onyksi konsernin kahdesta nykyisestä merkittävästä asiakkaasta.Consulting-liiketoimintaryhmä on kehittynyt erittäin myönteisestivuoden 2012 aikana johtuen pääosin menestyksestä Norjassa,missä palvelujemme kysyntä ja konsulttiemme käyttöasteovat pysyneet korkeana. Vuoden 2012 toisella vuosipuoliskolla liiketoimintaryhmälaajensi toimintaansa uusiutuvien energioidenmarkkinoille. Ensivaiheessa toiminta keskittyy erityisesti bioenergiahankkeisiinEuroopassa ja Kaakkois-Aasiassa. Liiketoimintaryhmänpalvelutarjonta uusiutuvan energian hankkeisiin osallistuvilletoimijoille sisältää konsultoinnin ja projektinhallinnan palvelujaja ratkaisuja projektien eri vaiheisiin.Dovre Group vastaanotti vuoden lopussa ilmoituksen ostooikeudenkäyttämisestä konsernin Software-liiketoimintaryhmänmuodostaneeseen Safran Software Solutions AS:ään. Myyntiprosessiarvioidaan saatettavan loppuun kevään 2013 aikana.Alkuvuonna Dovre Group hankki vähemmistöosuuden kestävänkehityksen tuotantomenetelmiä hyödyntävässä singaporelaisessaprojektikehitysyhtiössä SaraRasa Biomass Pte:ssä sekäsijoitti yhtiön ensimmäiseen kehityshankkeeseen SaraRasa BioindoPte:hen, joka on puubiomassaa käyttävä pelletöintilaitos Indonesiassaja jonka arvioidaan aloittavan tuotantonsa keväällä 2013.Kolmannella vuosineljänneksellä SaraRasa Bioindo sopi lisärahoituksestaTeollisen yhteistyön rahaston (Finnfund) kanssa, josta tulimyös yksi yhtiön omistajista.Osake, osakkeenomistajat, optio-oikeudet ja antivaltuudetDovre Group Oyj:n osakepääoma 1.1.2012 ja 31.12.2012 oli9 603 084,48 euroa ja osakkeiden lukumäärä yhteensä 62 895 751kappaletta. Osakepääoma ja osakkeiden lukumäärä eivät muuttuneettilikauden aikana.Osakekurssi ja -vaihtoTilikaudella 1.1 – 31.12.2012 Dovre Group Oyj:n osakkeita vaihdettiinNASDAQ OMX Helsinki Oy:ssä noin 9,2 (10,1) miljoonaa kappaletta,mikä vastasi noin 3,9 (4,3) milj. euron vaihtoa.Tilikaudella 1.1. – 31.12.2012 kaupankäynnin alin kurssi oli 0,32(0,28) euroa ja ylin kurssi oli 0,58 (0,51) euroa. Osakkeen päätöskurssi31.12.2012 oli 0,53 (0,34) euroa.Yhtiön osakekannan markkina-arvo katsauskauden päätöskurssillaoli noin 33,3 (21,4) milj. euroa.OsakkeenomistajatDovre Group Oyj:llä oli 31.12.2012 yhteensä 2 927 (2 864) rekisteröityäosakkeenomistajaa hallintarekisterit (8 kpl) mukaan lukien.Hallintarekisteröidyn omistuksen osuus oli 0,9 (1,2) % kokonaisosakemäärästä.Hallituksen jäsenten ja toimitusjohtajan omistusosuus osakkeista31.12.2012 oli 9,1 (5,4) % eli 5 734 475 (3 398 640) osaketta.Optio-oikeudetDovre Group Oyj:n 2010 optio-ohjelman A-sarjan optioiden merkintäaikaalkoi 1.3.2012. Optio-oikeuksilla ei merkitty osakkeita katsauskaudenaikana.Neljännellä vuosineljänneksellä yhtiö ei myöntänyt 2010optio-ohjelman optio-oikeuksia. Neljännellä vuosineljännekselläyhtiölle palautui 2010 optio-ohjelman B-sarjan optio-oikeuksia20 000 kpl.Tilikauden aikana myönnettiin konsernin avainhenkilöille yhteensä825 000 kpl vuoden 2010 optio-ohjelman C-sarjan optiooikeuksia.Tilikauden aikana yhtiölle palautui yhteensä 150 000 kplvuoden 2010 B-sarjan ja 75 000 kpl vuoden 2010 C-sarjan optiooikeutta.Tilikauden päättyessä vuoden 2010 optio-ohjelman optiooikeuksistaoli jäljellä yhteensä 2 450 000 kappaletta, joista yhtiönhallussa oli 750 000 kappaletta.Hallituksen valtuutusYhtiö valtuutti 15.3.2012 pidetyssä varsinaisessa yhtiökokouksessaDovre Group Oyj:n hallituksen päättämään enintään 6 200 000yhtiön oman osakkeen hankkimisesta. Määrä vastaa noin 9,9 prosenttiayhtiön kaikista osakkeista. Valtuutus on voimassa 30.6.2013saakka.Lisäksi yhtiö valtuutti 15.3.2012 pidetyssä varsinaisessa yhtiökokouksessaDovre Group Oyj:n hallituksen päättämään osakeannistasekä optio-oikeuksien ja muiden osakkeisiin oikeuttavienerityisten oikeuksien antamisesta. Uusia osakkeita voidaanvaltuutuksen perusteella antaa yhteensä enintään 12 400 000kappaletta, mikä vastaa noin 20 prosenttia yhtiön kaikista osakkeista.Yhtiön hallussa olevia omia osakkeita voidaan valtuutuksenperusteella luovuttaa enintään 6 200 000 kappaletta. Yhtiölleitselleen annettavien osakkeiden lukumäärä voi yhdessä hankintavaltuutuksennojalla hankittujen omien osakkeiden lukumääränkanssa olla enintään 6 200 000 kappaletta. Valtuutuksen perusteellaannettavien erityisten oikeuksien nojalla merkittävien uusienosakkeiden lukumäärä voi olla enintään 5 000 000 kappaletta.Tämä määrä sisältyy edellä mainittuun uusia osakkeita koskevaan1. Dovre Group Oyj:n hallituksen toimintakertomus 1.1. – 31.12.2012 (IFRS)15

enimmäismäärään. Osakeantia sekä optio-oikeuksien ja muidenosakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamista koskevavaltuutus on voimassa 30.6.2013 saakka.Hallitus ei käyttänyt yhtiön varsinaisessa yhtiökokouksessa15.3.2012 annettuja valtuutuksia tilikaudella.Yhtiön hallinnointiDovre Group Oyj:n varsinainen yhtiökokous 15.3.2012 päätti hallituksenjäsenten lukumääräksi viisi. Hallituksen jäseniksi valittiinIlari Koskelo, Antti Manninen, Leena Mäkelä, Hannu Vaajoensuuja uudeksi jäseneksi Ossi Pohjola. Yhtiökokouksen jälkeen pidetyssäjärjestäytymiskokouksessaan hallitus valitsi hallituksen puheenjohtajaksiHannu Vaajoensuun ja varapuheenjohtajaksi AnttiMannisen.Yhtiön tilintarkastajana jatkaa KHT-yhteisö Ernst & Young Oy.Vastuulliseksi tilintarkastajaksi valittiin KHT Mikko Järventausta.Varsinaisen yhtiökokouksen muista päätöksistä on annettuerillinen pörssitiedote 15.3.2012.Dovre Group noudattaa Arvopaperimarkkinayhdistys ry:njulkaisemaa Suomen listayhtiöiden hallinnointikoodia seuraavallapoikkeuksella: Yhtiön hallituksessa ei ole erillisiä valiokuntia, koskayhtiön toiminnan laajuus ja hallituksen koko eivät edellytä asioidenvalmistelua koko hallitusta pienemmässä kokoonpanossa.Yhtiö antaa selvityksen hallinto- ja ohjausjärjestelmästä vuodelta2012, joka on laadittu Arvopaperimarkkinayhdistys ry:n julkaisemanSuomen listayhtiöiden hallinnointikoodin suosituksen54 ja Arvopaperimarkkinalain 7 luvun 7 §:n mukaisesti. Selvityshallinto- ja ohjausjärjestelmästä annetaan yhtiön toimintakertomuksestaerillisenä.Dovre Group Oyj:n hallinnointiperiaatteet ovat nähtävillä yhtiönkotisivuilla osoitteessa www.dovregroup.com.Lähiajan riskit ja epävarmuustekijätProject Personnel -liiketoimintaryhmän menestykseen vaikuttavatenergia-alan markkinat sekä öljy- ja kaasuteollisuuden investointitaso.Liiketoimintaryhmä laajentaa toimintaansa uusillemaantieteellisille markkina-alueille, mikä edellyttää investointejaja altistaa riskeille. Liiketoimintaryhmän muut haasteet ovat kilpailukyvynja kannattavuuden ylläpitäminen sekä avainhenkilöstönsitouttaminen yhä kilpailutetummilla markkinoilla. Liiketoimintaryhmäntoiminta on projektiluontoista, mikä luo epävarmuuttatoiminnan ennustettavuuteen.Yleisesti öljy- ja kaasuteollisuuden toimintaan sisältyy alalletyypillisiä riskejä, ja yksittäisissä projekteissa voi tapahtua viivästyksiätai onnettomuuksia. Nämä saattavat vaikuttaa erityisestiProject Personnel -liiketoimintaryhmän liiketulokseen. DovreGroupilla on vastuu konsulttiensa työsuorituksesta. Yhtiöllä eikuitenkaan ole kokonaisvastuuta projektien toimituksesta.Consulting-liiketoimintaryhmän lähitulevaisuuden näkymätovat myönteiset Pohjoismaiden markkinoilla, vaikka Suomen jaRuotsin vientiteollisuuden epävarmuus voi vaikuttaa asiakkaideninvestointihalukkuuteen. Liiketoimintaryhmä on laajentanut toimintaansauusiutuvien energioiden markkina-alueelle, mikä edellyttääinvestointeja ja altistaa riskeille. Toimitusprojekteihin liittyylisäksi asiakkaista ja omasta henkilöstöstä johtuvia riskejä.Dovre Groupilla on kaksi merkittävää asiakasta, joiden kummankinosuus konsernin liikevaihdosta on yli 10 %. Konsernilla onkattavat toimitussopimukset näiden yhtiöiden kanssa ja olemmesiksi riippuvaisia avainasiakkaistamme ja heidän kanssaan tehdyistäpitkäaikaisista puitesopimuksista.Dovre Group on sijoittanut aloittavaan yhtiöön SaraRasaBioindo Pte:hen. Käynnistämisvaihe sisältää useita riskejä, jotkaliittyvät mm. organisaation ja tuotannon rakentamiseen, lainsäädäntö-ja lupa-asioihin sekä kaupallisiin sopimuksiin, erityisestiraaka-aineen osto- ja lopputuotteen myyntisopimuksiin. Yhtiönpäätoimialueella Indonesiassa on myös korkea poliittinen riski.Konsernin raportointivaluutta on euro. Konsernin toiminnankannalta merkittävimmät valuutat ovat Kanadan dollari, Norjankruunu ja Yhdysvaltain dollari. Valuuttakurssien muutokset voivatvaikuttaa yhtiön liikevaihdon määrään. Valuuttamääräisistävaroista ja veloista voi myös syntyä kurssivoittoja tai -tappioita.Konsernissa on tehty suojaustoimenpiteitä valuuttakurssimuutoksienvaralta.Tilikauden muut tapahtumatDovre Group Oyj tiedotti 29.10.2012 konsernin solmineen globaalinpuitesopimuksen asiakkaan kanssa, joka on yksi maailmansuurimmista kansainvälisistä öljy- ja kaasualan pörssiyhtiöistä jatoinen konsernin kahdesta nykyisestä merkittävästä asiakkaasta.Puitesopimus on viisivuotinen. Dovre Group toimittaa asiantuntijapalveluitayhtenä asiakkaan erikseen valitsemista toimittajista.Dovre Group Oyj tiedotti 28.12.2012 vastaanottaneensa SNAHolding AS:n ilmoituksen osto-oikeuden käyttämisestä hankkiakseenDovre Groupin täysin omistaman norjalaisen tytäryrityksenSafran Software Solutions AS:n koko osakekannan. Osto-oikeusperustuu Dovre Groupin ja SNA Holdingin vuonna 2009 allekirjoittamaansopimukseen. Myyntiprosessi, sopimusneuvottelutja due diligence -selvitys mukaanlukien, arvioidaan saatettavanloppuun kevään 2013 aikana. Kaupan toteutuessa osakkeiden arvioitumyyntihinta on noin 5 miljoonaa euroa.161. Dovre Group Oyj:n hallituksen toimintakertomus 1.1. – 31.12.2012 (IFRS)

Tilikauden päättymisen jälkeiset tapahtumatDovre Group Oyj:n hallitus on kokouksessaan 24.1.2013 hyväksynytyhtiön uuden strategian sekä päivitetyt pitkän aikavälintavoitteet vuosille 2013–2017. Yhtiö julkisti strategian pörssitiedotteella25.1.2013. Uuden strategian mukaisesti yhtiö keskittyy projektihenkilöstön(Project Personnel) ja projektinhallinnan konsultointipalveluiden(Consulting) toimittamiseen energiasektorillemaailmanlaajuisesti. Yhtiön tavoitteena on olla alansa edistyneintoimija. Yhtiö tavoittelee pitkällä aikavälillä 5–10 % liikevoittotasoasekä yli 15 % vuosittaista liikevaihdon kasvua. Dovre Groupin ProjectPersonnel -liiketoimintaryhmä toimittaa henkilöstöä suurteninvestointihankkeiden vaativiin asiantuntijatehtäviin. Liiketoimintaryhmäpyrkii parantamaan kilpailukykyään kehittämällä edistyksellisiärekrytointi- ja palvelutoimintoja uusinta teknologiaa hyödyntäen.Yhtiön Consulting-liiketoimintaryhmä toimittaa johdonja projektihallinnan konsultoinnin palveluja. Liiketoimintaryhmähakee kasvua erityisesti uusiutuvien energioiden markkinoiltakeskittyen ensivaiheessa bioenergiahankkeisiin. Liiketoimintaryhmänkasvua tuetaan strategian mukaisilla yritysostoilla.Konsernin johtoryhmä on uudistettu uuden strategian myötä.25.1.2013 alkaen Dovre Group -konsernin johtoryhmään kuuluvatJanne Mielck (CEO), Heidi Karlsson (CFO), Arve Jensen (ProjectPersonnel) ja Petri Karlsson (Consulting).Dovre Group Oyj:n hallitus on kokouksessaan 24.1.2013 hyväksynytyhtiön uuden optio-ohjelman 2013 varsinaiselta yhtiökokoukselta15.3.2012 saadun valtuutuksen perusteella. Optioohjelmassatarjotaan Dovre Group -konsernin avainhenkilöilleenintään 3 000 000 optio-oikeutta. Optio-ohjelman laimennusvaikutuson vajaa 5 % yhtiön koko osakekannasta. Kukin optiooikeusoikeuttaa merkitsemään yhden Dovre Group Oyj:n osakkeen.Optio-ohjelma jakautuu kolmeen sarjaan. Optioiden määrätja osakkeiden merkintäaika sekä merkintähinta, joka perustuu yhtiönosakkeen julkisessa kaupankäynnissä noteerattavaan päivittäiseenpäätöskurssiin, ovat osakesarjoittain seuraavat:• Optiosarja 2013A: optioita voidaan antaa enintään 1 000 000kpl, osakkeiden merkintähinta on osakkeen vaihdolla painotettukeskikurssi NASDAQ OMX Helsinki Oy:ssä 1.2. – 31.3.2013välisenä aikana ja osakkeiden merkintäaika 1.3.2015 – 29.2.2018• Optiosarja 2013B: optioita voidaan antaa enintään 1 000 000 kpl,osakkeiden merkintähinta on osakkeen vaihdolla painotettukeskikurssi NASDAQ OMX Helsinki Oy:ssä 1.2. – 31.3.2014 välisenäaikana ja osakkeiden merkintäaika 1.3.2016 – 28.2.2019• Optiosarja 2013C: optioita voidaan antaa enintään 1 000 000kpl, osakkeiden merkintähinta on osakkeen vaihdolla painotettukeskikurssi NASDAQ OMX Helsinki Oy:ssä 1.2. – 31.3.2015välisenä aikana ja osakkeiden merkintäaika 1.3.2017 – 28.2.2020Optio-ohjelman 2013 ehdot löytyvät yhtiön kotisivuilta osoitteessawww.dovregroup.com.Dovre Group Oyj:n hallitus on kokouksessaan 24.1.2013 päättänytmitätöidä Dovre Group Oyj:n 2010 A-sarjan optio-oikeuksiayhteensä 345 000 kappaletta ja 2010 B-sarjan optio-oikeuksiayhteensä 380 000 kappaletta. 2010 A-sarjan optio-oikeuksia onmitätöinnin jälkeen 555 000 kappaletta ja ne oikeuttavat merkitsemään555 000 Dovre Group Oyj:n osaketta. 2010 B-sarjan optiooikeuksiaon mitätöinnin jälkeen 395 000 kappaletta ja ne oikeuttavatmerkitsemään 395 000 Dovre Group Oyj:n osaketta.Hallituksen esitys voiton käsittelystäEmoyhtiön voitonjakokelpoiset varat ovat 12 120 269,42 euroa.Hallitus ehdottaa yhtiökokoukselle osinkoa maksettavaksi0,02 euroa kullekin yhtiön 62 895 751 osakkeelle. Maksettavienosinkojen yhteismäärä on 1 257 915,02 euroa. Loput varoista jätetäänomaan pääomaan.Koska yhtiö on vuoden 2011 yhtiökokouksessa päättänytosakepääoman alentamisesta aiempien tilikausien tappioidenkattamiseksi, on osingonmaksu ehdollinen osakeyhtiölain 14luvun 3-5 §:n mukaisen velkojainsuojamenettelyn hyväksytyllesuorittamiselle. Velkojainsuojamenettelyn arvioitu kesto on noinneljä kuukautta.Hallitus ehdottaa, että edellä selostetuin tavoin ehdollinenosinko maksetaan 15.8.2013 osakkeenomistajalle, joka on osingonmaksuntäsmäytyspäivänä 19.3.2013 ollut rekisteröitynä EuroclearFinland Oy:n pitämään osakasluetteloon.Yhtiön taloudellisessa asemassa ei tilikauden päättymisenjälkeen ole tapahtunut olennaisia muutoksia.Yhtiön maksuvalmius on hyvä, eikä ehdotettu voitonjakohallituksen näkemyksen mukaan vaaranna yhtiön maksukykyä.Helsingissä, 13. helmikuuta 2013Dovre Group OyjHallitus1. Dovre Group Oyj:n hallituksen toimintakertomus 1.1. – 31.12.2012 (IFRS)17

18Dovre Group Oyj:nkonsernitilinpäätös, IFRS

2. Kansainvälisen laskentasäännöstönmukainen konsernitilinpäätös (IFRS)2.1 Konsernin laaja tuloslaskelma, IFRSTuhatta euroa Liitetieto 1.1. - 31.12.2012 1.1. - 31.12.2011LIIKEVAIHTO 2.5.3, 2.5.4 94 069 73 273Liiketoiminnan muut tuotot 2.5.5 87 82Materiaalit ja palvelut 2.5.6 -219 -180Työsuhde-etuuksista aiheutuneet kulut 2.5.7 -80 183 -60 460Poistot 2.5.8 -428 -443Liiketoiminnan muut kulut 2.5.9 -9 907 -7 915LIIKETULOS 3 419 4 357Rahoitustuotot 2.5.10 351 403Rahoituskulut 2.5.10 -374 -517Osuus osakkuusyhtiöiden tuloksesta 2.5.17 -156 0VOITTO ENNEN VEROJA 3 240 4 243Tuloverot 2.5.11 -1 033 -1 453TILIKAUDEN VOITTO JATKUVISTA TOIMINNOISTA 2 207 2 790Lopetetut toiminnotTilikauden voitto lopetuista toiminnoista 2.5.12 662 412TILIKAUDEN VOITTO 2 869 3 202Muut laajan tuloksen erät:Muuntoerot 290 128TILIKAUDEN LAAJA TULOS YHTEENSÄ 3 159 3 330Emoyhtiön omistajille kuuluvasta voitosta laskettu osakekohtainen tulos:Laimentamaton osakekohtainen tulos (EUR), jatkuvat toiminnot 0,04 0,04Laimennusvaikutuksella oikaistu osakekohtainen tulos (EUR), jatkuvat toiminnot 0,03 0,04Laimentamaton osakekohtainen tulos (EUR), lopetetut toiminnot 0,01 0,01Laimennusvaikutuksella oikaistu osakekohtainen tulos (EUR), lopetetut toiminnot 0,01 0,01Laimentamaton osakekohtainen tulos (EUR), tilikauden voitto 2.5.13 0,05 0,05Laimennusvaikutuksella oikaistu osakekohtainen tulos (EUR), tilikauden voitto 2.5.13 0,05 0,05Osakkeiden keskimääräinen lukumäärä:Laimentamaton 2.5.13 62 895 751 62 428 751Laimennettu 2.5.13 63 063 235 62 859 9852. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS19

2.2 Konsernitase, IFRSTuhatta euroa Liitetieto 31.12.2012 31.12.2011VARATPITKÄAIKAISET VARATAineettomat hyödykkeet 2.5.14 856 1 119Liikearvo 2.5.15 7 803 7 491Aineelliset hyödykkeet 2.5.16 123 83Osuudet osakkuusyrityksissä 2.5.17 1 296 933Myytävissä olevat rahoitusvarat 2.5.18 0 75Pitkäaikaiset myynti- ja muut saamiset 2.5.19 25 242Laskennalliset verosaamiset 2.5.20 121 102PITKÄAIKAISET VARAT 10 224 10 045LYHYTAIKAISET VARATMyyntisaamiset ja muut saamiset 2.5.21 19 201 15 724Tilikauden verotettavaan tuloon perustuvat verosaamiset 41 19Rahavarat 2.5.22 7 503 7 941LYHYTAIKAISET VARAT 26 745 23 684Myytävänä olevat varat 2.5.12, 2.5.17 3 553 0VARAT YHTEENSÄ 40 522 33 729OMA PÄÄOMA JA VELATOMA PÄÄOMAOsakepääoma 2.5.23 9 603 9 603Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 2.5.23 346 346Uudelleenarvostusrahasto 2.5.23 79 127Muuntoerot 2.5.23 1 101 818Kertyneet voittovarat 11 884 9 524OMA PÄÄOMA YHTEENSÄ 23 013 20 418PITKÄAIKAISET VELATLaskennalliset verovelat 2.5.20 799 989Pitkäaikaiset muut velat 2.5.25 25 23PITKÄAIKAISET VELAT YHTEENSÄ 824 1 012LYHYTAIKAISET VELATLyhytaikaiset rahoitusvelat 2.5.27 1 286 870Ostovelat ja muut velat 2.5.28 13 010 11 028Tilikauden verotettavaan tuloon perustuvat verovelat 761 362Lyhytaikaiset varaukset 2.5.29 0 39LYHYTAIKAISET VELAT YHTEENSÄ 15 057 12 299Myytävänä olevat velat 1 628 0OMA PÄÄOMA JA VELAT YHTEENSÄ 40 522 33 729202. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS

2.3 Rahavirta, IFRSTuhatta euroa Liite 2012 2011Liiketoiminnan rahavirratLiiketulos jatkuvista toiminnoista 3 419 4 357Liiketulos lopetetuista toiminnoista 883 545Oikaisut:Luovutusvoitot sijoituksista 2.5.5 -5 -1Poistot 2.5.8 433 446Käyttöomaisuuden myyntitappio 2.5.9 0 19Henkilöstökulut 65 -1 628Oikaisut yhteensä 493 -1 164Käyttöpääoman muutokset:Myyntisaamisten ja muiden saamisten muutos, lisäys (-)/vähennys (+) -3 934 -1 839Ostovelkojen ja muiden velkojen muutos, lisäys (+)/vähennys (-) 2 986 1 202Käyttöpääoman muutos yhteensä -948 -637Maksetut korot -59 -101Saadut korot 77 68Muut maksetut ja saadut rahoituserät -132 -139Maksetut verot -915 -958Liiketoiminnan nettorahavirta 2 818 1 971Investointien rahavirratInvestoinnit aineettomiin ja aineellisiin käyttöomaisuushyödykkeisiin -184 -57Aineellisten hyödykkeiden luovutustulot 0 55Ostetut osakkuusyhtiöosakkeet -1 485 0Myytävissä olevien rahoitusvarojen myynnit 80 188Lainasaamisten muutos 218 0Saadut osingot 0 1Investointien nettorahavirta -1 371 187Rahoituksen rahavirratToteutuneet osakeoptiot 0 346Pitkäaikaisten lainojen takaisinmaksut 0 -408Lyhytaikaisten lainojen nostot 448 776Lyhytaikaisten lainojen takaisinmaksut -16 -550Maksetut osingot -629 0Rahoituksen nettorahavirta -197 164Rahavarojen muutos 1 250 2 322Valuuttakurssien muutoksen vaikutus 116 99Rahavarat tilikauden alussa 7 941 5 520Rahavarat tilikauden lopussa 2.5.22 9 307 7 9412. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS21

2.4 Laskelma konsernin oman pääoman muutoksista, IFRSEmoyhtiön omistajille kuuluva oma pääomaTuhatta euroaSijoitetunvapaanomanpääomanrahastoOsakepääomaUudelleenarvostusrahastoMuuntoerotYhteensäKertyneetvoittovaratMääräysvallattomienomistajienosuusOmapääomayhteensäOMA PÄÄOMA 1.1.2011 15 917 4 976 179 690 -5 197 16 564 155 16 718Laaja tulosTilikauden tulos 3 202 3 202 3 202Muut laajan tuloksen erätMuuntoerot 128 128 128Siirrot erien välillä -52 52 0Tilikauden laaja tulos yhteensä -52 128 3 254 3 330 0 3 330Liiketoimet omistajien kanssaOsakepääoman alentaminenja SVOP-rahaston purku-6 314 -4 976 11 290 0 0(Liitetieto 2.5.23)Osakeperusteiset maksut 51 51 51Toteutuneet osakeoptiot 346 346 346Muutos määräysvallattomissaosuuksissa*)127 127 -155 -28Liiketoimet omistajien kanssayhteensä-6 314 -4 630 0 11 468 524 -155 369OMA PÄÄOMA 31.12.2011 9 603 346 127 818 9 524 20 418 0 20 418*) Dovre Groupilla on määräysvallattoman omistajan kanssa voimassa oleva optiosopimus, joka antaa omistukseen liittyvät taloudellisethyödyt konsernille. Tästä syystä määräysvallaton osuus on kirjattu emoyhtiön osakkeenomistajille kuuluvaksi.SijoitetunvapaanomanpääomanrahastoTuhatta euroaOsakepääomaMuuntoerotYhteensäOMA PÄÄOMA 1.1.2012 9 603 346 127 818 9 524 20 418 0 20 418Laaja tulosTilikauden tulos 2 869 2 869 2 869Muut laajan tuloksen erätMuuntoerot 7 283 290 290Siirrot erien välillä -55 55 0Tilikauden laaja tulos yhteensä 0 0 -48 283 2 924 3 159 3 159Liiketoimet omistajien kanssaOsakeperusteiset maksut 65 65 65Osingonjako -629 -629 -629UudelleenarvostusrahastoKertyneetvoittovaratMääräysvallattomienomistajienosuusOmapääomayhteensäLiiketoimet omistajien kanssayhteensä0 0 0 0 -564 -564 -564OMA PÄÄOMA 31.12.2012 9 603 346 79 1 101 11 884 23 013 0 23 013222. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS

2.5 Konsernitilinpäätöksen liitetiedot, IFRS2.5.1 YHTEISÖN PERUSTIEDOTDovre Group on kansainvälisesti toimiva projektihenkilöstön ja-johtamisen palveluiden sekä projektinhallinnan ohjelmistojentoimittaja. Konsernin emoyhtiö on Dovre Group Oyj. Emoyhtiöon suomalainen, Suomen lakien mukaan perustettu julkinen osakeyhtiö,jonka kotipaikka on Espoo. Yhtiön rekisteröity osoite onMaapallonkuja 1 A, 02210 Espoo. Dovre Group Oyj:n osakkeet noteerataanNASDAQ OMX Helsinki Oy:ssä (tunnus: DOV1V).Dovre Group Oyj:n hallitus hyväksyi kokouksessaan 13.2.2013tämän tilinpäätöksen julkistettavaksi. Suomen osakeyhtiölainmukaan osakkeenomistajilla on mahdollisuus hyväksyä tai hylätätilinpäätös sen julkistamisen jälkeen pidettävässä yhtiökokouksessa.Yhtiökokouksella on myös mahdollisuus tehdä päätös tilinpäätöksenmuuttamisesta. Jäljennös Dovre Groupin konsernitilinpäätöksestäon saatavissa Internet-osoitteessa www.dovregroup.com tai osoitteesta Unioninkatu 20-22, 00130 Helsinki.2.5.2 TILINPÄÄTÖKSEN LAATIMISPERIAATTEETLaatimisperustaKonsernitilinpäätös on laadittu kansainvälisten tilinpäätösstandardien(International Financial Reporting Standards, IFRS) mukaisesti,ja sitä laadittaessa on noudatettu 31.12.2012 voimassa oleviaIAS- ja IFRS-standardeja sekä SIC- ja IFRIC-tulkintoja. Kansainvälisillätilinpäätösstandardeilla tarkoitetaan Suomen kirjanpitolaissaja sen nojalla annetuissa säännöksissä EU:n asetuksessa (EY) N:o1606/2002 säädetyn menettelyn mukaisesti EU:ssa sovellettaviksihyväksyttyjä standardeja ja niistä annettuja tulkintoja. Konsernitilinpäätöksenliitetiedot ovat myös suomalaisten IFRS-säännöksiätäydentävien kirjanpito- ja yhteisölainsäädännön vaatimustenmukaiset. Tilikauden aikana voimaantulleilla IFRS-muutoksilla eiole ollut vaikutusta konsernin tilikauden tulokseen, taloudelliseenasemaan tai tilinpäätöksen esittämiseen.Konsernitilinpäätös on laadittu alkuperäisiin hankintamenoihinperustuen, ellei laatimisperiaatteissa ole toisin mainittu. Tilinpäätöstiedotesitetään tuhansina euroina, ellei tilinpäätöstiedoissaole toisin mainittu.Tilinpäätöksen laatiminen IFRS-standardien mukaisestiedellyttää konsernin johdolta tiettyjen arvioiden tekemistä jaharkintaan perustuvia ratkaisuja. Tietoa harkintaan perustuvistaratkaisuista, joita johto on käyttänyt konsernin noudattamia tilinpäätöksenlaatimisperiaatteita soveltaessaan ja joilla on merkittävävaikutus tilinpäätöksessä esitettäviin lukuihin, on esitettylaatimisperiaatteiden kohdassa ”Johdon harkintaa edellyttävätlaatimisperiaatteet ja arvioihin liittyvät keskeiset epävarmuustekijät”.KonsolidointiperiaatteetTytäryrityksetKonsernitilinpäätökseen sisältyvät emoyhtiö Dovre Group Oyj jakaikki sen tytäryritykset. Tytäryritykset ovat yrityksiä, joissa konsernillaon suoraan tai välillisesti määräysvalta. Määräysvalta syntyy,kun konserni omistaa yli puolet äänivallasta tai sillä muutoinon määräysvalta. Hankitut tytäryritykset yhdistellään konsernitilinpäätökseensiitä hetkestä lähtien, jolloin konserni on saanutmääräysvallan, ja luovutetut tytäryritykset siihen saakka, jolloinmääräysvalta lakkaa.Konsernin keskinäinen osakkeenomistus eliminoidaan hankintamenomenetelmällä.Luovutetusta yrityksestä saatava vastikeja hankitun yrityksen yksilöitävissä olevat varat ja vastattavaksiotetut velat arvostetaan käypään arvoon hankintahetkellä.Konsernin sisäiset liiketapahtumat, sisäiset saamiset ja velat,käyttöomaisuushyödykkeiden sisäiset katteet sekä sisäinen voitonjakoeliminoidaan konsernitilinpäätöksessä.Tilikauden tuloksen jakautuminen emoyhtiön omistajille jamääräysvallattomille omistajille esitetään tuloslaskelman yhteydessä.Määräysvallattomille kuuluva osuus omasta pääomastaesitetään omana eränään taseessa osana omaa pääomaa. Määräysvallattomanosuutta ei esitetä erikseen, jos emoyhtiöllä tai sentytäryrityksillä on voimassa oleva optio- tai muu sopimus, joka joantaa konsernille omistukseen liittyvät taloudelliset hyödyt.Vaiheittain toteutuvan hankinnan yhteydessä aiempi omistusosuusarvostetaan käypään arvoon ja tästä syntyvä voitto taitappio kirjataan tulosvaikutteisesti. Konsernin menettäessä määräysvallantytäryhtiössä arvostetaan jäljelle jäävä sijoitus määräysvallanmenettämispäivän käypään arvoon ja tästä syntyvä erotuskirjataan tulosvaikutteisesti. Ennen 1.1.2010 tapahtuneet hankinnaton käsitelty silloin voimassa olleiden säännösten mukaisesti.Konsernilla ei ole ollut yrityshankintoja tilikausilla 2010–2012.OsakkuusyrityksetOsakkuusyritykset ovat yrityksiä, joissa konsernilla on huomattavavaikutusvalta. Huomattava vaikutusvalta toteutuu, kun konserniomistaa vähintään 20 % yrityksen äänivallasta tai kun konsernillaon muutoin huomattava vaikutusvalta, mutta ei määräysvaltaa.Osakkuusyritykset yhdistellään konsernitilinpäätökseen pääomaosuusmenetelmääkäyttäen.Konsernin omistusosuuden mukainen osuus osakkuusyritystentilikauden tuloksista on esitetty omana eränään liikevoitonalapuolella, koska konsernin omistamien osakkuusyhtiöiden toimintaei kiinteästi kytkeydy konsernin liiketoimintaan. Konserninosuus osakkuusyrityksen muihin laajan tuloksen eriin kirjatuistamuutoksista on kirjattu konsernin muihin laajan tuloksen eriin.Ulkomaan rahan määräisten erien muuttaminenKonsernin yksiköiden tulosta ja taloudellista asemaa koskevat luvutmääritetään siinä valuutassa, joka on kunkin yksikön toimintavaluutta.Konsernitilinpäätös esitetään euroina, joka on konserninemoyhtiön toiminta- ja esittämisvaluutta.Ulkomaan rahan määräiset liiketapahtumatUlkomaan rahan määräiset liiketapahtumat kirjataan toimintavaluutanmääräisinä tapahtumapäivän kurssilla. Käytännössä käytetäänusein kurssia, joka likimain vastaa tapahtumapäivän kurssia.Tilikauden lopussa ulkomaanrahan määräiset saamiset ja velat2. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS23

arvostetaan käyttäen tilinpäätöspäivän kursseja.Ulkomaan rahan määräisistä liiketapahtumista ja monetaaristenerien muuttamisesta syntyneet voitot ja tappiot on käsiteltytulosvaikutteisesti ja esitetään tuloslaskelman rahoituserissä.Ulkomaisten konserniyritysten tilinpäätösten muuntaminenUlkomaisten tytäryritysten tuloslaskelmat muunnetaan euroiksitilikauden painotettuja keskikursseja ja taseet tilinpäätöspäivänkursseja käyttäen. Tilikauden tuloksen muuntaminen eri kursseillatuloslaskelmassa ja laajassa tuloslaskelmassa sekä taseessa aiheuttaakeskikurssieron, joka kirjataan muihin laajan tuloksen eriin.Ulkomaisten tytäryritysten hankintamenon eliminoinnista sekähankinnan jälkeen kertyneiden oman pääoman erien muuntamisestasyntyneet muuntoerot kirjataan myös muihin laajan tulokseneriin.IFRS-standardeihin siirtymispäivästä 1.1.2004 lähtien kurssimuutoksistajohtuvat oman pääoman muuntoerot on kirjattuomana eränään konsernin oman pääoman muuntoeroihin. Ennensiirtymispäivää kertyneet oman pääoman muuntoerot onkirjattu IFRS 1 -standardin salliman huojennuksen perusteellakonsernin kertyneisiin voittovaroihin.Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeetAineelliset hyödykkeet on arvostettu hankintamenoon vähennettynäkertyneillä poistoilla ja arvonalentumistappioilla.Aineellisiin hyödykkeisiin sisältyy koneita ja kalustoa. Hyödykkeistätehdään tasapoistot arvioidun taloudellisen vaikutusajankuluessa. Arvioidut taloudelliset vaikutusajat ovat 3 – 5 vuotta.Aineellisten käyttöomaisuushyödykkeiden käytöstä poistamisestaja luovutuksista syntyneet myyntivoitot ja -tappiot sisältyvätjoko liiketoiminnan muihin tuottoihin tai kuluihin.Aineettomat hyödykkeetLiikearvo1.1.2010 jälkeen tapahtuneiden liiketoimintojen yhdistämisissäsyntyvä liikearvo kirjataan määrään, jolla luovutettu vastike,määräysvallattomien omistajien osuus hankinnan kohteesta jaaiemmin omistettu osuus yhteen laskettuina ylittävät konserninosuuden hankitun nettovarallisuuden käyvästä arvosta. 1.1.2004– 31.12.2009 tapahtuneet yrityshankinnat on kirjattu aikaisemmanIFRS-normiston (IFRS 3 (2004)) mukaisesti. Ennen vuotta 2004 tapahtuneistahankinnoista syntynyt liikearvo vastaa aiemman tilinpäätösnormistonmukaista kirjanpitoarvoa, jota on käytetty IFRSstandardienmukaisena oletushankintamenona.Liikearvoista ei kirjata säännönmukaisia poistoja, vaan ne testataanvuosittain mahdollisten arvonalentumisten varalta. Tätätarkoitusta varten liikearvo on kohdistettu rahavirtaa tuottavienyksiköiden ryhmille. Liikearvo arvostetaan alkuperäiseen hankintamenoonvähennettynä arvonalentumisilla. Ulkomaisten yksikköjenhankinnasta syntynyt liikearvo muunnetaan euroiksi tilinpäätöspäivänkursseja käyttäen.Tutkimus- ja kehittämismenotTutkimus- ja kehittämismenot kirjataan kuluksi toteutumishetkellä.Uusien tuotteiden tai merkittäviä parannuksia sisältävientuoteversioiden kehittämisestä johtuvat menot aktivoidaan taseeseenaineettomiksi hyödykkeiksi siitä lähtien, kun tuote onteknisesti toteutettavissa, se voidaan hyödyntää kaupallisesti jatuotteesta odotetaan saatavan vastaista taloudellista hyötyä.Aktivoidut kehittämismenot sisältävät ne työ-, testaus- ja materiaalimenot,jotka johtuvat välittömästi tuotteen saattamisestavalmiiksi sille aiottuun käyttötarkoitukseen. Aktivoitujen kehittämismenojenvaikutusaika on 2-4 vuotta, jonka kuluessa aktivoidutmenot kirjataan tasapoistoina kuluksi. Poistot aloitetaan, kun tuoteversiojulkistetaan. Keskeneräiset kehittämishankkeet testataanarvonalentumisten varalta tilinpäätöspäivänä.Muut aineettomat hyödykkeetMuihin aineettomiin hyödykkeisiin sisältyvät asiakassopimuksetja niihin liittyvät asiakassuhteet, sekä ohjelmistot ja niihin liittyvätpitkävaikutteiset menot. Aineettomat hyödykkeet merkitääntaseeseen, kun IAS 38 -standardin mukaiset kirjausedellytyksettäyttyvät.Aineettomat hyödykkeet, joilla on rajallinen taloudellinenvaikutusaika, merkitään taseeseen alkuperäiseen hankintamenoonja kirjataan tasapoistoina kuluksi niiden arvioidun taloudellisenvaikutusajan kuluessa. Aineettomista hyödykkeistä, joilla onrajoittamaton taloudellinen vaikutusaika, ei kirjata poistoja vaanne testataan vuosittain arvonalentumisen varalta. Konsernilla eiole tällä hetkellä aineettomia hyödykkeitä, joilla olisi rajoittamatontaloudellinen vaikutusaika.Konsernin omistus norjalaisesta Dovre Group AS:stä nousi100 %:iin vuonna 2004, jolloin konserni hankki 60 % yrityksestä.Hankintamenoa kohdistettiin IAS 38 -standardin aineettomanhyödykkeen määritelmää vastaaville asiakassopimuksille ja niihinliittyville asiakassuhteille. Konserni hankki 40 % yrityksestäennen IFRS-standardeihin siirtymäajankohtaa 1.1.2004. IFRS 1-standardin salliman huojennuksen mukaisesti konserni ei soveltanutsiirtymäajankohtaa 1.1.2004 edeltäviin hankintoihin IFRS 3-standardia takautuvasti. Koska hankintaan oli sovellettu IFRS 3-standardin vaiheittaista hankintaa koskevia säännöksiä soveltuvinosin, konsernin aikaisemmin omistamaan osuuteen (40 %)liittyviä aineettomien hyödykkeiden käypiä arvoja tarkistettiinasiakassopimusten ja niihin liittyvien asiakassuhteiden osalta vastaamaankyseisten aineettomien hyödykkeiden loppuosan (60 %)hankinta-ajankohdan käypiä arvoja IFRS 3 -standardin mukaisesti.Käypiä arvoja koskevat oikaisut liittyen aiemmin hankittuun osuuteen(40 %) käsiteltiin IFRS 3 -standardin mukaisesti uudelleenarvostuksena.Asiakassopimusten ja asiakassuhteiden taloudelliseksi vaikutusajaksion arvioitu 10 vuotta. Muiden aineettomien hyödykkeidenarvioidut taloudelliset vaikutusajat ovat 3–5 vuotta.VuokrasopimuksetVuokrasopimukset luokitellaan IAS 17 -standardin mukaisestirahoitusleasingsopimuksiin ja muihin vuokrasopimuksiin.Vuokrasopimukset, joissa vuokran ottajalla on olennainen osaomistamiselle ominaisista riskeistä ja eduista, luokitellaan rahoitusleasingsopimuksiksi.Vuokrasopimukset, joissa omistamiselleominaiset riskit ja edut jäävät vuokran antajalle, käsitellään muinavuokrasopimuksina.Konsernilla ei ole rahoitusleasingsopimuksia. Konserninmuilla vuokrasopimuksilla on hankittu käyttöoikeudet autoi-242. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS

hin ja toimistolaitteisiin. Muiden vuokrasopimusten perusteellasuoritettavat vuokrat kirjataan kuluksi tuloslaskelmaan tasaerinävuokra-ajan kuluessa.Aineellisten ja aineettomien hyödykkeidenarvonalentuminenKonsernissa testataan vuosittain mahdollisen arvonalentumisenvaralta liikearvo ja keskeneräiset aineettomat hyödykkeet. Lisäksisäännöllisin väliajoin arvioidaan, onko viitteitä jonkin omaisuuseräntai rahavirtaa tuottavan yksikön mahdollisesta arvonalentumisesta.Jos viitteitä havaitaan, omaisuuserän tai rahavirtaa tuottavanyksikön kerrytettävissä oleva rahamäärä arvioidaan. Mikäliomaisuuserän tai rahavirtaa tuottavan yksikön kirjanpitoarvo onsuurempi kuin arvioitu kerrytettävissä oleva rahamäärä, kirjataanarvonalentumistappio tuloslaskelmaan.Työsuhde-etuudetTyösuhde-etuuksista aiheutuvat kulutTavanomaisten työsuhde-etuuksista aiheutuvien kulujen lisäksityösuhde-etuuksiin sisältyvät myös kulut, jotka aiheutuvat yksittäisistäitsenäisistä liikkeenharjoittajista Project Personnel -liiketoimintaryhmässä.Dovre Group toimii päämiehenä asiakkaisiinsanähden ja asiakkaille toimitettu projektihenkilöstö voi olla jokoyhtiön palkkalistoilla tai itsenäisiä liikkeenharjoittajia tilanteenmukaan.EläkevelvoitteetKonsernin eläkejärjestelyt noudattavat eri maiden paikallisiasäännöstöjä ja käytäntöjä. Eläkejärjestelyt luokitellaan IAS 19-standardin mukaisesti joko maksupohjaisiksi tai etuuspohjaisiksijärjestelyiksi. Konsernin voimassaolevat eläkejärjestelyt ovatmaksupohjaisia ja eläkejärjestelyihin tehdyt suoritukset kirjataantuloslaskelmaan sillä kaudella, jota veloitus koskee. Konsernin norjalaisessatytäryrityksessä aikaisemmin voimassa ollut etuuspohjaineneläkejärjestely muutettiin maksupohjaiseksi vuonna 2011.Osakeperusteiset maksutDovre Groupin avainhenkilöille on myönnetty osakepohjaisiakannustinjärjestelmiä. Optio-oikeudet arvostetaan käypään arvoonniiden myöntämishetkellä ja kirjataan kuluksi tuloslaskelmaantasaerinä niiden ansaintakauden aikana. Käypä arvo määritetäänBlack&Scholes -optionhinnoittelumallin perusteella. Kunoptio-oikeuksia käytetään, osakemerkintöjen perusteella saadutrahasuoritukset mahdollisilla transaktiomenoilla oikaistuna kirjataanjärjestelyn ehtojen mukaisesti sijoitetun vapaan oman pääomanrahastoon.VarauksetVaraus kirjataan, kun konsernilla on aikaisemman tapahtumanseurauksena oikeudellinen tai tosiasiallinen velvoite, maksuvelvoitteentoteutuminen on todennäköistä ja velvoitteen suuruuson arvioitavissa luotettavasti.Kauden verotettavaan tuloon perustuvat verot jalaskennalliset verotTuloslaskelman verokulu muodostuu tilikauden verotettavaan tuloonperustuvasta verosta ja laskennallisesta verosta. Tilikaudenverotettavaan tuloon perustuva vero lasketaan verotettavasta tulostakunkin maan voimassaolevan verolainsäädännön perusteella.Laskennalliset verot lasketaan käyttämällä tilinpäätöshetkellävoimassa olevaa verokantaa.Laskennalliset verot lasketaan väliaikaisista eroista kirjanpitoarvonja verotuksellisen arvon välillä. Taseeseen sisältyvätlaskennalliset verovelat kokonaisuudessaan sekä laskennallisetverosaamiset siihen määrään asti, kun on todennäköistä, että tulevaisuudessasyntyy verotettavaa tuloa, jota vastaan väliaikainenero voidaan hyödyntää. Verotuksessa vähennyskelvottomastaliikearvosta ei kirjata laskennallista veroa eikä tytäryritysten jakamattomistavoittovaroista kirjata laskennallista veroa siltä osin,kun ero ei todennäköisesti purkaudu ennakoitavissa olevassatulevaisuudessa. Konsernin merkittävimmät väliaikaiset erot syntyväthankintojen yhteydessä tehdyistä käypiin arvoihin arvostuksistaja tytäryritysten jakamattomista voittovaroista.TuloutusperiaatteetKonsernin myynti koostuu palveluista sekä lisenssien myynnistä jaylläpidosta. Myynnin tuloutus tapahtuu IAS 18 -standardin mukaisesti.Tuotot palveluista kirjataan silloin kun palvelu on suoritettu.Palvelun suorittamiseen liittyvät matkakulut, jotka on laskutettuasiakkaalta, esitetään palvelumyynnissä. Lisenssimyynnin tuloutustapahtuu ohjelmiston käyttöoikeuden luovutuksen yhteydessä,kun lisenssien omistamiseen liittyvät merkittävät riskit ja edutovat siirtyneet ostajalle. Ylläpitotuotot jaksotetaan sopimusajalle.Liiketoiminnan muut tuototLiiketoiminnan muihin tuottoihin on kirjattu vuokratuottoja, käyttöomaisuudenja sijoitusten luovutusvoittoja sekä julkisia avustuksia.Julkiset avustukset kirjataan, kun on kohtuullisen varmaa,että niihin liittyvät ehdot täytetään ja avustukset tullaan saamaan.Rahoitusvarat ja rahoitusvelatRahoitusvaratKonsernin rahoitusvarat luokitellaan IAS 39 Rahoitusinstrumentit:kirjaaminen ja arvostaminen -standardin mukaisesti seuraaviinryhmiin: käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvarat,eräpäivään asti pidettävät sijoitukset, lainat ja muut saamisetsekä myytävissä olevat rahoitusvarat. Konsernilla ei ole eräpäiväänasti pidettäviä sijoituksia.Lainat ja muut saamiset arvostetaan jaksotettuun hankintamenoon.Ne sisältyvät taseessa luonteensa mukaisesti lyhyt- japitkäaikaisiin varoihin: viimeksi mainittuihin, mikäli ne erääntyvätyli 12 kuukauden kuluttua. Konserni kirjaa saamisista arvonalentumistappion,kun on olemassa objektiivista näyttöä siitä, ettäsaamista ei saada täysimääräisesti perittyä. Myyntisaamistenarvonalentumistappio kirjataan erilliselle arvonalentumistilille.Lainasaamisten ja muiden saamisten arvonalentuminen oikaiseesuoraan tasearvoa.Konsernin myytävissä olevat rahoitusvarat ovat noteeraamattomiaosakkeita. Ne arvostetaan käypään arvoon tai, milloinkäypä arvo ei ole luotettavasti määritettävissä, hankintamenoon.Myytävissä olevien rahoitusvarojen käyvän arvon muutokset kirjataanmuihin laajan tuloksen eriin ja esitetään verovaikutuksella2. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS25

oikaistuna Käyvän arvon rahastossa omassa pääomassa. Kertyneetkäyvän arvon muutokset kirjataan tulosvaikutteisesti silloin,kun sijoitus myydään tai kun sijoituksesta tulee kirjata arvonalentumistappio.Mikäli myytävissä oleville rahoitusvaroille ei ole noteerattujakursseja, konserni soveltaa niiden arvostukseen erilaisiaarvostusmenetelmiä. Konserni ei arvosta myytävissä olevia rahoitusvarojakäypään arvoon tilanteessa, jossa noteeraamattomienrahoitusvarojen käypää arvoa koskevien arvioiden vaihteluväli onmerkittävä ja erilaisten arvioiden todennäköisyyksiä ei ole pystyttykohtuullisesti arvioimaan.RahavaratRahavarat sisältävät rahat ja pankkisaamiset sekä muut likvidit varat,joiden maturiteetti on enintään kolme kuukautta.JohdannaisinstrumentitKonserni suojaa valuuttamääräisiä saamisia ja velkoja erilaisilla valuuttatermiineilläja -optioilla. Johdannaiset kirjataan tekohetkelläkäypään arvoon taseeseen muihin saamisiin tai velkoihin. Avoinnaolevat johdannaiset arvostetaan jokaisena tilinpäätöspäivänäkäypään arvoon ja niiden tulosvaikutus kirjataan välittömästituloslaskelmassa rahoituseriin. Johdannaisten käypänä arvonakäytetään noteerattuja markkinahintoja tai jos niitä ei ole saatavillaarvo lasketaan käyttäen hyväksi yleisesti käytössä olevia arvostusmenetelmiä.Dovre Group ei ole soveltanut johdannaisiinsuojauslaskentaa.RahoitusvelatIAS 39 -standardin mukaisesti rahoitusvelat merkitään alun perinkirjanpitoon saadun vastikkeen määräisinä vähennettynätransaktiomenoilla. Seuraavina tilikausina rahoitusvelat esitetäänjaksotettuun hankintamenoon käyttäen efektiivisen koron menetelmää.Rahoitusvelkoja sisältyy pitkä- ja lyhytaikaisiin velkoihinja ne voivat olla korollisia tai korottomia. Korkokulut kirjataantuloslaskelmaan suoriteperusteisesti. Rahoitusvelat luokitellaanlyhytaikaisiksi, ellei konsernilla ole oikeutta siirtää velan maksuavähintään 12 kuukauden päähän tilikauden päättymispäivästä.Johdon harkintaa edellyttävät laatimisperiaatteet jaarvioihin liittyvät keskeiset epävarmuustekijätTilinpäätöstä laadittaessa joudutaan tekemään tulevaisuutta koskeviaarvioita ja oletuksia, joiden toteumat voivat poiketa tehdyistäarvioista ja oletuksista. Lisäksi joudutaan käyttämään harkintaatilinpäätöksen laatimisperiaatteiden soveltamisessa. Arviot perustuvatjohdon parhaaseen näkemykseen tilinpäätöshetkellä.Konsernissa arviot liittyvät lähinnä omaisuuden arvostukseen.Konsernissa testataan vuosittain mahdollisten arvonalentumistenvaralta liikearvo, keskeneräiset aineettomat hyödykkeetsekä arvioidaan viitteitä arvonalentumisista näissä laatimisperiaatteissaedellä esitetyn mukaisesti. Rahavirtaa tuottavien yksiköidenkerrytettävissä olevat rahamäärät on määritetty käyttöarvoonperustuvina laskelmina. Näiden laskelmien laatiminen edellyttääarvioiden käyttämistä.Yritysten yhteenliittymissä aineellisten ja aineettomien hyödykkeidenkäypien arvojen määritys edellyttää arvioiden käyttämistä.Aineettomien hyödykkeiden käyvän arvon määritys perustuuarvioihin hyödykkeiden tulevista rahavirroista. Hankintoihinmahdollisesti liittyvä lisäkauppahinnan määrittäminen vaatiimyös johdon arvioita.Uuden ja uudistetun IFRS-normiston soveltaminenIASB on julkistanut uusia tai uudistettuja standardeja, joita konserniei ole vielä soveltanut (muutos IAS 12 Tuloverot, muutos IAS1 Tilinpäätöksen esittäminen, muutos IAS 19 Työsuhde-etuudet,uusi IFRS 9 Rahoitusinstrumentit, uusi IFRS 10 Konsernitilinpäätös,uusi IFRS 11 Yhteisjärjestelyt, uusi IFRS 12 Tilinpäätöksessä esitettävättiedot osuuksista muissa yhteisöissä, uusi IFRS 13 Käyvän arvonmäärittäminen, uudistettu IAS 27 Erillistilinpäätös, uudistettu IAS28 Osuudet osakkuus- ja yhteisyrityksissä, muutos IFRS 7 Rahoitusinstrumentit:tilinpäätöksessä esitettävät tiedot ja muutos IAS 32Rahoitusinstrumentit: esittämistapa). Konserni ottaa ne käyttöönkunkin standardin ja tulkinnan voimaantulopäivästä lähtien, taimikäli voimaantulopäivä on muu kuin tilikauden ensimmäinenpäivä, voimaantulopäivää seuraavaan tilikauden alusta lukien.Muutoksilla ei ennakoida olevan merkittäviä vaikutuksia konsernintilinpäätökseen.262. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS

2.5.3 TOIMINTASEGMENTITRaportoitavat segmentitKonsernilla on kaksi raportoitavaa segmenttiä, jotka ovat konserninstrategisia liiketoimintayksiköitä:• Project Personnel -liiketoimintaryhmä tarjoaa projektihenkilöstöpalveluitaöljy- ja kaasuyhtiöiden suuriin investointiprojekteihinmaailmanlaajuisesti.• Consulting-liiketoimintaryhmä tarjoaa projektien ja investointienhallintaan keskittyvää konsultointia sekä projektihallintaohjelmistoratkaisujaPohjoismaista käsin toimiville yrityksille.Konserni on muuttanut raportointirakennetta tilikauden viimeiselläneljänneksellä konsernin vastaanotettua ilmoituksen ostooikeudenkäyttämisestä konsernin norjalaiseen tytäryritykseenSafran Software Solutions AS:ään. Safran Software Solutions, jokaaikaisemmin on muodostanut konsernin Software-liiketoimintaryhmän,raportoidaan tilikauden viimeisestä neljänneksestäalkaen lopetetuissa toiminnoissa. Vuoden 2011 vertailutiedot onoikaistu tuloslaskelman osalta.Konsernin esittämä segmentti-informaatio perustuu johdonsisäiseen raportointiin, jonka laatimisperiaatteet ovat IFRS-standardienmukaiset. Segmenttiraportoinnissa konsernin emoyhtiönsisäisiä veloituksia ei seurata segmenttitasolla. Segmenteille kohdistamattomiakuluja ovat asiakassopimusten ja niihin liittyvienasiakassuhteiden poistot, myönnetyistä osakeoptioista aiheutuneetkulut, rahoituserät ja tuloverot.Segmentin varat ovat sellaisia liiketoiminnan eriä, joita segmenttikäyttää liiketoiminnassaan tai jotka ovat kohdistettavissasegmentille. Kohdistamattomia varoja ovat asiakassopimuksetja niihin liittyvät asiakassuhteet, tuotekehitysaktivoinnit, rahat japankkisaamiset, myytävissä olevat sijoitukset ja verosaamiset.Segmenttien välinen hinnoittelu tapahtuu käypään markkinahintaan.Tiedot tärkeimmistä asiakkaistaDovre Groupilla on kaksi merkittävää asiakasta, joiden kummankinosuus konsernin liikevaihdoista on yli 10 %. Konsernin tuototnäiltä asiakkailta olivat noin 45 miljoonaa euroa vuonna 2012(noin 39 miljoona euroa vuonna 2011) ja ne kohdistuvat pääosinProject Personnel -liiketoimintaryhmään.Raportointisegmentit2012Tuhatta euroaProjectPersonnelConsultingMuuttoiminnotEliminoinnitKohdistamattomatKonserniyhteensäTULOSLASKELMATIEDOTUlkoinen liikevaihto 84 905 9 164 94 069Sisäinen liikevaihto 62 0 0 -62 0Liikevaihto 84 967 9 164 0 -62 0 94 069Liiketulos 3 883 1 379 -1 582 22 -283 3 419Rahoitustuotot ja -kulut -23 -23Tuloverot -1 033 -1 033Osuus osakkuusyhtiöiden tuloksesta -156 -156Lopetetut toiminnot 662 662Tilikauden tulos 3 883 1 379 -1 076 22 -1 339 2 869TASETIEDOTVarat 24 058 3 070 156 -58 8 447 35 673Osuudet osakkuusyhtiöissä 1 296 1 296Myytävissä olevat varat 3 553 3 553Varat yhteensä 24 058 3 070 1 452 -58 8 447 40 522MUUT TIEDOTLiikevaihto, tavarat 0 564 0 0 0 564Liikevaihto, palvelut 84 916 8 590 0 0 0 93 506Investoinnit 83 11 90 0 0 184Poistot -304 -121 -22 19 -4282. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS27

Raportointisegmentit2011Tuhatta euroaProjectPersonnelConsultingMuuttoiminnotEliminoinnitKohdistamattomatKonserniyhteensäTULOSLASKELMATIEDOTUlkoinen liikevaihto 66 304 6 969 0 73 273Sisäinen liikevaihto 266 0 0 -266 0 0Liikevaihto 66 570 6 969 0 -266 0 73 273Liiketulos 3 625 859 -1 597 19 1 451 4 357Rahoitustuotot ja -kulut -114 -114Tuloverot -1 453 -1 453Lopetetut toiminnot 412 412Tilikauden tulos 3 625 859 -1 185 19 -116 3 202TASETIEDOTVarat 19 641 2 837 1 155 -77 9 240 32 796Osuudet osakkuusyhtiöissä 933 933Varat yhteensä 19 641 2 837 2 088 -77 9 240 33 729MUUT TIEDOTLiikevaihto, tavarat 319 0 0 0 319Liikevaihto, palvelut 66 304 6 650 0 0 0 72 954Investoinnit 22 31 99 -95 0 57Poistot -319 -119 -23 17 0 -444Vertailuvuoden luvut on muutettu vastaamaan vuoden 2012 luokittelua.Liikevaihto yhtiön kotipaikan mukaanPitkäaikaiset varatTuhatta euroa 2012 2011Suomi 2 642 2 866Norja 45 704 28 497Kanada 29 185 28 719Muut maat 16 538 13 191Yhteensä 94 069 73 273Tuhatta euroa 2012 2011Suomi 1 448 1 078Norja 508 704Kanada 148 143Muut maat 171 210Liikearvo 7 803 7 491Yhteensä 10 078 9 626Pitkäaikaiset varat varojen sijainnin mukaan, lukuun ottamattarahoitusinstrumentteja ja laskennallisia verosaamisia.Liikearvoa ei ole kohdistettu maihin.282. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS

2.5.4 LIIKEVAIHTOJakauma tuottotyypeittäinTuhatta euroa 2012 % 2011 %Palvelutuotot 93 171 99,0 72 619 99,1Kertaluonteiset lisenssituotot 564 0,6 319 0,4Jatkuvat ylläpitotuotot 334 0,4 335 0,5Yhteensä 94 069 100,0 73 273 100,0Jakauma segmenteittäin, konsolidoimatonTuhatta euroa 2012 % 2011 %Project Personnel 84 967 90,3 66 570 90,9Consulting 9 164 9,7 6 969 9,5Sisäisten erien eliminoinnit -62 -0,1 -266 -0,4Yhteensä 94 069 100,0 73 273 100,0Jakauma segmenteittäin, konsolidoituTuhatta euroa 2012 % 2011 %Project Personnel 84 905 90,3 66 304 90,5Consulting 9 164 9,7 6 969 9,5Yhteensä 94 069 100,0 73 273 100,0Vuoden 2012 aikana konserni ryhmitteli uudelleen tiettyjämyyntiin liittyviä kuluja, jotka kasvattivat raportoitua myyntiä jamatkakuluja 4,7 milj. euroa. Tämän lisäksi konserni vastaanottiosto-option, jonka seurauksena Software-liiketoimintaryhmäraportoidaan lopetetuissa toiminnoissa. Samassa yhteydessasegmenttiraportointia muutettiin ja konsernin tiettyjä sisäisiä veloituksiaei enää allokoida segmenteille.2.5.5 LIIKETOIMINNAN MUUT TUOTOTTuhatta euroa 2012 2011Vuokrat 39 51Käyttöomaisuuden luovutusvoitot, sijoitukset 5 1Liiketoiminnan muut tuotot 43 30Yhteensä 87 822.5.6 MATERIAALIT JA PALVELUTTuhatta euroa 2012 2011Materiaalit -7 0Ulkopuoliset palvelut -212 -180Yhteensä -219 -1802. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS29

2.5.7 TYÖSUHDE-ETUUKSISTA AIHEUTUNEET KULUTTuhatta euroa 2012 2011Palkat ja palkkiot -73 990 -57 265Eläkekulut, maksupohjaiset järjestelyt -1 539 -969Eläkekulut, etuuspohjaiset järjestelyt *) 0 1 718Eläkekulut yhteensä -1 539 749Myönnetyt osakeoptiot **) -65 -51Muut henkilösivukulut yhteensä -4 589 -3 893Henkilösivukulut yhteensä -4 654 -3 944Yhteensä -80 183 -60 460*)Etuuspohjaisia eläkejärjestelyjä koskevat liitetiedot esitetään liitetiedossa 2.5.26 Eläkevelvoitteet.**)Osakeperusteisia maksuja koskevat liitetiedot esitetään liitetiedossa 2.5.24 Osakeperusteiset maksut.Johdon palkat, palkkiot ja luontoisedut sekä avainhenkilöiden kompensaatiot esitetään liitetiedossa 2.5.34 Lähipiiritapahtumat.Henkilöstö keskimäärin 2012 2011Project Personnel 379 331Consulting 50 47Muut toiminnot 5 4Yhteensä 434 382Keskimääräiset luvut eivät sisällä lopetettuja toimintoja 27 (26).Konsernin henkilökunta tilikauden lopussa 31.12.2012 31.12.2011Yhteensä, jatkuvat toiminnot 461 381Project Personnel -liiketoimintaryhmän henkilöstöstä 40 (42) % oli itsenäisiä liikkeenharjoittajia.2.5.8 POISTOTTuhatta euroa 2012 2011Suunnitelman mukaiset poistot, aineettomat -374 -374Suunnitelman mukaiset poistot, aineelliset -54 -69Yhteensä -428 -443302. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS

2.5.9 LIIKETOIMINNAN MUUT KULUTTuhatta euroa 2012 2011 *)Toimitilat -1 090 -753Markkinointikulut -215 -247Matkustuskulut -6 341 -5 012Käyttöomaisuuden luovutustappiot 0 -19Hallinto- ja muut kulut -2 261 -1 884Yhteensä -9 907 -7 915*)Vertailutietoja päivitetty uudelleenryhmittelyn seurauksena (katso 2.5.4 Liikevaihto)Tutkimus- ja kehitysmenotTuhatta euroa 2012 2011Tutkimus- ja kehitysmenot tuloslaskelmassa -57 -40Aktivoitujen tuotekehitysmenojen poistot tuloslaskelmassa -58 -55Yhteensä -115 -95Tilintarkastajan palkkiotTuhatta euroa 2012 2011Tilintarkastus -184 -170Tilintarkastuslain tarkoittamat muut toimeksiannot -8 0Veroneuvonta 0 -72Muut palvelut -96 -69Yhteensä -288 -311Tilintarkastajien palkkiot sisältävät myös lopetetut toiminnot, koska liitetietovaatimus on Suomen kirjanpitoasetuksen mukainen.2.5.10 RAHOITUSTUOTOT JA -KULUTRahoitustuototTuhatta euroa 2012 2011Osinkotuotot muilta 0 1Arvonmuutokset käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavista rahoitusvaroista,johdannaiset ei suojauslaskennassa0 10Valuuttakurssivoitot 274 338Muut korko- ja rahoitustuotot 77 54Rahoitustuotot yhteensä 351 403RahoituskulutTuhatta euroa 2012 2011Arvonmuutokset käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavista rahoitusvaroista,johdannaiset ei suojauslaskennassa-28 -96Valuuttakurssitappiot -243 -279Muut korko- ja rahoituskulut -103 -142Rahoituskulut yhteensä -374 -517Rahoitustuotot ja -kulut yhteensä -23 -1142. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS31

2.5.11 TULOVEROTTuhatta euroa 2012 2011Tuloverot varsinaisesta toiminnasta -1 305 -917Aikaisempien tilikausien verot 37 128Laskennallisen verosaamisen muutos (Liitetieto 2.5.20) 22 -494Laskennallisen verovelan muutos (Liitetieto 2.5.20) 256 -170Edellisen tilikauden verovelan muutos -43 0Yhteensä -1 033 -1 453Tuloslaskelman verokulun ja konsernin kotimaan verokannalla *) laskettujen verojen välinen täsmäytyslaskelma:Tuhatta euroa 2012 2011Tulos ennen veroja, jatkuvat toiminnot 3 240 4 243Tulos ennen veroja, lopetetut toiminnot 867 5454 107 4 788Verot laskettuna emoyhtiön verokannalla *) -1 006 -1 245Ulkomaisten tytäryritysten poikkeavat verokannat -113 -243Verovapaat tulot ja vähennyskelvottomat menot -60 -38Tilikauden tappioista kirjaamaton vero -143 -50Aiemmin kirjaamattomien verotuksellisten tappioiden käyttö 30 32Aikaisempien tilikausien verot -6 155Laskennallinen verovelka jakamattomista voittovaroista 0 -227Käyttämätön verovaraus 0 38Muutokset verokannoissa 95 1Muut erät -35 -9Verot tuloslaskelmassa -1 238 -1 586Tulovero, jatkuvat toiminnot -1 033 -1 453Tulovero, lopetetut toiminnot -205 -133-1 238 -1 586*)Emoyhtiön verokanta oli vuonna 2012 24,5 % ja vuonna 2011 26 %.322. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS

2.5.12 LOPETETUT TOIMINNOTKonserni vastaanotti ilmoituksen osto-oikeuden käyttämisestä konsernin norjalaiseen tytäryritykseen Safran Software Solutions AS:ään28.12.2012. Kauppaprosessi arvioidaan saatettavan loppuun keväällä 2013. Tytäryrityksen tulos tietyt sisäiset erät poislukien on esitettyalla olevassa taulukossa:Tuhatta euroa 2012 2011LIIKEVAIHTO 4 854 3 910Liiketoiminnan muut tuotot 1 0Työsuhde-etuuksista aiheutuneet kulut -3 485 -2 687Poistot -5 -3Liiketoiminnan muut kulut -482 -675LIIKETULOS 883 545Rahoitustuotot 27 48Rahoituskulut -44 -48VOITTO ENNEN VEROJA 866 545Tuloverot -204 -133TILIKAUDEN TULOS LOPETETUISTA TOIMINNOISTA 662 412Lopetetun toiminnon osalta taseen erät, jotka on esitetty myytävissä olevissa varoissa ja veloissa:VaratAineelliset hyödykkeet 16Laskennalliset verosaamiset 1Myyntisaamiset ja muut saamiset 798Rahavarat 1 805Lopetetun toiminnon varat yhteensä *) 2 620VelatOstovelat ja muut velat 1 420Tilikauden verotettavaan tuloon perustuvat verovelat 208Lopetettuun toimintoon liittyvät velat yhteensä 1 628*)Taseen rivi sisältää myös emoyhtiön varoihin sisältyvän Kiinteistö Oy Kuukodin osakkeet (kts. 2.5.17 Osakkuusyhtiöt)Lopetetuksi toiminnoksi siirrettyn toiminnon rahavirta, poislukien konsernin sisäiset erät:Tuhatta euroa 2012 2011Liiketoiminnan nettorahavirta 896 311Investointien nettorahavirta 198 0Rahavarojen muutos 1 094 3112. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS33

2.5.13 OSAKEKOHTAINEN TULOS2.5.13.1 Laimentamaton osakekohtainen tulosLaimentamaton osakekohtainen tulos lasketaan jakamalla emoyhtiön osakkeenomistajille kuuluva tilikauden tulos kauden aikana ulkonaolevien osakkeiden lukumäärän painotetulla keskiarvolla.Laimentamaton osakekohtainen tulos 2012 2011Emoyrityksen omistajille kuuluva tilikauden tulos (tuhatta euroa) 2 869 3 202Osakkeiden lukumäärän painotettu keskiarvo tilikauden aikana (1 000) 62 896 62 429Laimentamaton osakekohtainen tulos (euroa / osake) 0,05 0,05Laimentamaton osakekohtainen laaja tulos 2012 2011Emoyrityksen omistajille kuuluva tilikauden laaja tulos (tuhatta euroa) 3 159 3 330Osakkeiden lukumäärän painotettu keskiarvo tilikauden aikana (1 000) 62 896 62 429Laimentamaton osakekohtainen laaja tulos (euroa / osake) 0,05 0,052.5.13.2 Laimennusvaikutuksella oikaistu osakekohtainen tulosLaimennusvaikutuksella oikaistua osakekohtaista tulosta laskettaessa osakkeiden lukumäärän painotetussa keskiarvossa otetaan huomioonkaikkien osakkeisiin oikeuttavien instrumenttien potentiaalinen osakemäärää lisäävä vaikutus. Konsernilla on osakkeiden määrääpotentiaalisesti lisääviä instrumentteja, osakeoptioita. Instrumenteilla on laimentava vaikutus, kun osakkeiden merkintähinta on alempikuin osakkeen käypä arvo. Osakkeiden painotettu lukumäärä ja näihin kohdistuva laimennusvaikutus lasketaan kvartaalikohtaisesti,jolloin huomioon otetaan sellaiset instrumentit, joiden toteutushinta alittaa osakkeen painotetun keskihinnan. Laimennusvaikutus onsuhteessa toteutushinnan ja osakkeen painotetun keskihinnan erotukseen. Koko tilikauden tai useampien kvartaalien yhteenlaskettulaimennusvaikutus lasketaan koko ajanjakson lukujen painotettuna keskiarvona.Laimennusvaikutuksella oikaistu osakekohtainen tulos 2012 2011Emoyrityksen omistajille kuuluva tilikauden voitto (tuhatta euroa) 2 869 3 202Osakkeiden lukumäärän painotettu keskiarvo tilikauden aikana 62 896 62 429Osakeoptioiden vaikutus (1 000) 167 431Osakkeiden lukumäärän painotettu keskiarvo laimennusvaikutuksellaoikaistun osakekohtaisen tuloksen laskemiseksi (1 000)63 063 62 860Laimennusvaikutuksella oikaistu osakekohtainen tulos (euroa / osake) 0,05 0,05Laimennusvaikutuksella oikaistu osakekohtainen laaja tulos 2012 2011Emoyrityksen omistajille kuuluva tilikauden laaja tulos (tuhatta euroa) 3 159 3 330Osakkeiden lukumäärän painotettu keskiarvo tilikauden aikana 62 896 62 429Osakeoptioiden vaikutus (1 000) 167 431Osakkeiden lukumäärän painotettu keskiarvo laimennusvaikutuksellaoikaistun osakekohtaisen tuloksen laskemiseksi (1 000)63 063 62 860Laimennusvaikutuksella oikaistu osakekohtainen laaja ulos (euroa / osake) 0,05 0,05342. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS

2.5.14 AINEETTOMAT HYÖDYKKEETAineettomat hyödykkeet 2012Tuhatta euroaAsiakasopimuksetja -suhteet KehittämismenotMuut aineettomathyödykkeet *)YhteensäHankintameno 1.1. 2 939 196 241 3 376Muuntoerot (+/-) 143 0 1 144Lisäykset 0 0 70 70Vähennykset 0 -29 -104 -133Hankintameno 31.12. 3 082 167 208 3 457Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1. -1 925 -107 -225 -2 258Muuntoerot (+/-) -102 0 -1 -103Vähennysten kertyneet poistot 0 29 104 133Tilikauden poisto -304 -58 -12 -374Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12. -2 331 -136 -134 -2 602Kirjanpitoarvo 31.12.2012 751 31 74 856*)Ryhmä sisältää ennakkomaksuja muista pitkävaikutteisista menoista 70 tuhatta euroa.Aineettomat hyödykkeet 2011Tuhatta euroaAsiakasopimuksetja -suhteet KehittämismenotMuut aineettomathyödykkeetYhteensäHankintameno 1.1. 2 922 330 466 3 718Muuntoerot (+/-) 17 0 5 22Lisäykset 0 26 0 26Siirrot erien välillä (+/-) 0 -160 -230 -390Hankintameno 31.12. 2 939 196 241 3 376Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1. -1 622 -212 -421 -2 256Muuntoerot (+/-) -12 0 -6 -18Vähennysten kertyneet poistot 0 160 230 390Tilikauden poisto -291 -55 -28 -374Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12. -1 925 -107 -225 -2 258Kirjanpitoarvo 31.12.2011 1 014 89 16 1 119Asiakassopimukset ja niihin liittyvät asiakassuhteetTuhatta euroa 1.1.2012 Muuntoero Kauden poistot 31.12.2012Consulting, Suomi ja Ruotsi 207 5 -35 177Dovre Group AS 441 22 -190 273Project Personnel, muut 366 14 -79 301Yhteensä 1 014 41 -304 7512. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS35

Consulting, Suomi ja RuotsiConsulting-liiketoimintaryhmän hankinnat on toteutettu vuosina2008 ja 2007. Hankintamenoista kohdistettiin yhteensä 0,4 milj.euroa asiakassuhteille. Asiakassuhteiden jäljellä oleva poistoaikaon keskimäärin 5 vuotta 31.12.2012.Dovre Group AS:n hankintaDovre Group AS:n osakkeista hankittiin loput 60 % vuonna 2004.Hankintamenosta kohdistettiin noin 1,0 milj. euroa asiakassopimuksilleja niihin liittyville asiakassuhteille. Tällöin tarkistettiinmyös Dovre Group Oyj:n ennen 1.1.2004 hankkiman osuuden(40 %) osalta asiakassopimusten ja asiakassuhteiden käypiä arvojavastaamaan loppuosan (60 %) hankinta-ajankohdan 1.6.2004käypiä arvoja. Uudelleenarvostettujen (40 %) asiakassopimustenja niihin liittyvien asiakassuhteiden kirjanpitoarvo uudelleenarvostuksenjälkeen oli 0,7 milj. euroa. Asiakassopimusten ja niihinliittyvien asiakassuhteiden jäljellä oleva poistoaika on 1,4 vuotta31.12.2012.Project Personnel, muutMuut Project Personnel -liiketoimintaryhmän hankinnat on toteutettu2006 ja 2007. Hankintamenoista kohdistettiin yhteensä 0,7milj. euroa asiakassuhteille. Asiakassuhteiden jäljellä oleva poistoaikaon keskimäärin 4 vuotta 31.12.2012.2.5.15 LIIKEARVOTuhatta euroa 2012 2011Hankintameno 1.1. 7 491 7 446Muuntoerot (+/-) 312 45Kirjanpitoarvo 31.12. 7 803 7 491Liikearvo rahavirtaa tuottavin yksiköittäinTuhatta euroa 2012 2011Project Personnel 6 583 6 306Consulting, Suomi ja Ruotsi 903 881Consulting, Norja 317 304Yhteensä 7 803 7 491ArvonalentumistestausDovre Groupin liiketoimintaryhmistä liikearvoa on Project Personnelja Consulting-liiketoimintaryhmissä. Arvonalentumistestauson toteutettu vuoden vaihteessa testauspäivämäärällä 31.12.2012.Arvonalentumistestauksessa rahavirtaa tuottavien yksiköidenkerrytettävissä oleva rahamäärä on määritelty käyttöarvolaskelmanperusteella. Rahavirtaa tuottava yksikkö on pienin yksilöitävissäoleva omaisuuseräryhmä, jonka kerryttämät rahavirrat ovatpitkälti riippumattomia muiden omaisuuserien tai omaisuuseräryhmienkerryttämistä rahavirroista. Project Personnel -liiketoimintaryhmäon määritelty yhdeksi rahavirtaa tuottavaksi yksiköksi.Consulting-liiketoimintaryhmä on jaettu kahteen rahavirtaatuottavaan yksikköön. Suomen ja Ruotsin liiketoiminta muodostaaoman ryhmän ja Norjan liiketoiminta oman ryhmän.Käyttöarvo on laskettu ennustettujen diskontattujen rahavirtojenperusteella. Diskonttauskorko perustuu pääomantuottovaatimukseen (WACC) verojen jälkeen, jonka laskentakomponentitovat riskitön tuotto, toimintaan liittyvät riskit, markkinariskipreemio,markkinaperusteinen beta-kerroin, vieraanpääoman kustannus sekä tavoitepääomarakenne. Vuonna 2012diskonttauskorko oli 9,00 % (9,21 % vuonna 2011). Diskonttauskoronlasku johtuu laskelmassa käytetyn riskittömän koron laskusta.Diskonttauskorko ennen veroja vaihteli yksiköillä 11,73 % ja 12,52% välillä.Laskelmassa käytetyt keskeiset muuttujat ovat liikevaihdonkasvu ja liikevoittoprosentti, jotka perustuvat hallituksen hyväksymiinvuoden 2013 budjettiin ja strategisiin kasvuprosenteihinennustejaksolle 2014–2017. Arvonalentumistestausta varten osakonsernin muiden toimintojen kustannuksista ja segmenttiraportoinnissakohdistamattomista eristä on kohdistettu rahavirtaatuottaville yksiköille. Muuttujat perustuvat toteutuneeseenkehitykseen, liiketoimintaryhmän markkina-asemaan ja kasvupotentiaaliinliiketoimintaryhmän markkinoilla. Kunkin rahavirtaatuottavan yksikön arvonalentumistestausanalyyseissä sovelletutkeskimääräiset kasvuprosentit on esitetty alla olevassa taulukossa.Project Personnel Consulting, Suomi ja Ruotsi Consulting, NorjaLiikevaihdon kasvu 15 % 10 % 15 %Liikevoittoprosentti 4 % 10 % 16 %Loppuarvon kasvuvauhti 1 % 1 % 1 %362. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS

Testauksen perusteella liikearvon arvonalentumiseen ei oletarvetta. Peruslaskelman herkkyyksiä on testattu skenaariolaskelmilla.Skenaariolaskelmissa herkkyystekijöinä on käytetty peruslaskelmaakorkeampaa diskonttauskorkoa sekä alhaisempialiikevaihdon kasvuprosentteja ja heikompaa tulosta. Johto arvioi,ettei käytettyjen muuttujien muutos kohtuullisesti arvioitunajohtaisi tilanteeseen, jossa segmentin kerrytettävissä oleva rahamääräalittaisi sen kirjanpitoarvon. Project Personnel -liiketoimintaryhmässätilanne, jossa liikevaihto ei kasvaisi suunnittelujaksolla,voisi johtaa arvonalentumistarpeeseen, jos se puolittaisi katteenja pääoman tuottovaatimus kasvaisi yli 3 %.2.5.16 AINEELLISET HYÖDYKKEETKoneet ja kalustoTuhatta euroa 2012 2011Hankintameno 1.1. 518 1 389Muuntoerot (+/-) 14 8Lisäykset 114 31Vähennykset -11 -910Siirto myytävänä oleviin, lopetetut toiminnot -53 0Hankintameno 31.12 582 518Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1. -436 -1 192Muuntoerot (+/-) -12 -8Vähennysten kertyneet poistot 11 836Siirto myytävänä oleviin, lopetetut toiminnot 31 0Tilikauden poisto *) -54 -72Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12. -460 -436Kirjanpitoarvo 31.12. 123 83*)Vuoden 2011 tilikauden poisto sisältää myös lopetettujen toimintojen poiston.2.5.17 OSUUDET OSAKKUUSYRITYKSISSÄTuhatta euroa 2012 2011Tilikauden alussa 933 933Lisäykset 1 485 0Osuus osakkuusyhtiöiden tuloksesta -156 0Muuntoerot -33 0Siirto myytävänä oleviin varoihin -933 0Tilikauden lopussa 1 296 933Kauden lisäys sisältää konsernin investoinnit singaporelaiseen projektikehitysyhtiöön ja sen ensimmäiseen kehityshankkeeseen. Molemmatinvestoinnit käsitellään osakkuusyhtiöinä, koska konsernilla on merkittävä vaikutusvalta yhtiöissä hallituspaikkojen vuoksi.Siirto myytävänä oleviin varoihin sisältää emoyhtiö Dovre Group Oyj:n Kiinteistö Oy Kuukodin osakkeet IFRS 5:n mukaisesti.Yhtiöitä ei ole julkisesti noteerattu.2. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS37

Tiedot konsernin osakkuusyrityksistä sekä niiden varat, velat, tuotot ja voitot/tappiot:Osakkuusyritykset 2012 Kotipaikka Varat Velat Tuotot Voitto/tappio Omistusosuus (%)Kiinteistö Oy Kuukoti Espoo, Suomi 5 135 7 177 7 43,50Sararasa Biomass Pte. Ltd. Singapore 413 15 0 -43 11,11Sararasa Bioindo Pte. Ltd. Singapore 3 491 662 0 -550 25,25Osakkuusyritykset 2011 Kotipaikka Varat Velat Tuotot Voitto/tappio Omistusosuus (%)Kiinteistö Oy Kuukoti Espoo, Suomi 5 139 17 180 0 43,50Avoimet saldot osakkuusyritysten kanssaTuhatta euroa 2012 2011Myyntisaamiset 16 0Liiketapahtumat osakkuusyritysten kanssaTuhatta euroa 2012 2011Palvelutuotot 35 0Vastikkeet osakkuusyrityksille -64 -67Lähipiiritapahtumissa toteutuneet ehdot vastaavat riippumattomien osapuolten välisissä liiketoimissa noudatettavia ehtoja.2.5.18 MYYTÄVISSÄ OLEVAT RAHOITUSVARATTuhatta euroa 31.12.2012 31.12.2011Hankintameno 1.1. 75 76Vähennykset -75 -1Kirjanpitoarvo 31.12. 0 75Vuonna 2011 sijoitus oli arvostettu hankintamenoon, koska käypä arvo ei ollut luotettavasti määriteltävissä. Sijoitus koostui noteeraamattomastaosakesijoituksesta.2.5.19 PITKÄAIKAISET SAAMISETTuhatta euroa 31.12.2012 31.12.2011Pitkäaikaiset lainasaamiset 25 242Yhteensä 25 242Vuoden 2012 lopun saaminen on arvostettu jaksotettuun hankintamenoon. Vuoden 2011 lopun saamiset on arvostettu käypään arvoon(219 tuhatta euroa) ja jaksotettuun hankintamenoon (23 tuhatta euroa).382. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS

2.5.20 LASKENNALLISET VEROSAAMISET JA -VELATLaskennallisten verosaamisten muutokset 2012Tuhatta euroa 1.1.2012 MuuntoeroKirjattutuloslaskelmaan 31.12.2012Vahvistetut tappiot 74 -2 29 101Muut väliaikaiset erot 26 1 -7 20Yhteensä, jatkuvat toiminnot 100 -1 22 121Lopetetut toiminnot 2 0 -1 1Yhteensä 102 -1 21 122Laskennallisten verovelkojen muutokset 2012Tuhatta euroa 1.1.2012 MuuntoeroKirjattutuloslaskelmaan 31.12.2012Hankintojen käyvän arvonkohdistuksista -294 -12 98 -208Tuotekehitysmenojen aktivoinnit ja poistot -22 0 14 -8Lähdevero jakamattomista voittovaroista -227 0 0 -227Muut väliaikaiset erot -445 -11 101 -355Yhteensä -989 -23 213 -799Laskennallisten verosaamisten muutokset 2011Tuhatta euroa 1.1.2011 MuuntoeroKirjattutuloslaskelmaan 31.12.2011Eläke-etuudet 481 0 -481 0Vahvistetut tappiot 103 1 -30 74Muut väliaikaiset erot 115 2 -89 28Yhteensä 699 3 -600 102Laskennallisten verovelkojen muutokset 2011Tuhatta euroa 1.1.2011 MuuntoeroKirjattutuloslaskelmaan 31.12.2011Hankintojen käyvän arvonkohdistuksista -377 -1 84 -294Tuotekehitysmenojen aktivoinnit ja poistot -30 0 8 -22Lähdevero jakamattomista voittovaroista 0 0 -227 -227Muut väliaikaiset erot -406 -4 -35 -445Yhteensä -814 -5 -170 -989Konsernin vahvistetut tappiotKonsernilla oli 31.12.2012 tulevina vuosina hyväksiluettavia vahvistettuja tappioita 14 miljoonaa euroa (17,5 miljoonaa euroa 31.12.2011),joista ei ole kirjattu verosaamista, koska verosaamisen kirjaamisen edellytykset eivät täyty. 13,6 miljoonaa tappioista vanhenevat vuosina2013–2020 ja lopuilla ei ole varsinaista vanhenemispäivää.2. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS39

2.5.21 MYYNTISAAMISET JA MUUT SAAMISETTuhatta euroa 31.12.2012 31.12.2011Myyntisaamiset 16 854 13 412Muut saamiset 380 121Siirtosaamiset myynneistä 1 342 1 949Siirtosaamiset kuluista 626 242Yhteensä 19 201 15 724Saamisiin ei liity merkittäviä luottoriskikeskittymiä.Saamisten käyvät arvot vastaavat niiden tasearvoja.Konserni kirjasi luottotappioita 5 tuhatta euroa vuonna 2011.Siirtosaamisiin sisältyvät olennaiset erät liittyvät laskuttamattomaan myyntiin ja jaksotettuihin kuluihin.Myyntisaamisten ikäjakaumaTuhatta euroa 31.12.2012Netto31.12.2012 31.12.2011ArvonalentumistappiotArvonalentumistappiotNetto31.12.2011Erääntymättömät 10 072 10 072 9 413 9 413ErääntyneetAlle 30 päivää 5 464 5 464 2 998 2 99830–60 päivää 495 495 560 56061–90 päivää 420 420 127 127Yli 90 päivää 403 403 351 -37 314Yhteensä 16 854 0 16 854 13 449 -37 13 4122.5.22 RAHAVARATTuhatta euroa 31.12.2012 31.12.2011Rahat ja pankkisaamiset, jatkuvat toiminnot 7 052 7 141Lyhytaikaiset talletukset 450 800Yhteensä, jatkuvat toiminnot 7 502 7 941Rahat ja pankkisaamiset, lopetut toiminnot 1 805 0Rahat ja pankkisaamiset yhteensä 9 307 7 941Vuonna 2012 (2011) lyhytaikaisen talletuksen kiinteä vuosikorko oli 0,30 % (1,90 %) ja maturiteetti 90 (92) päivää.402. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS

2.5.23 OMA PÄÄOMADovre Group Oyj:llä on yksi osakesarja. Osakkeiden kirjanpidollinen vasta-arvo on 0,15 euroa/osake. Jokainen osake oikeuttaa yhteenääneen. Dovre Group Oyj:n osakkeet noteerataan NASDAQ OMX Helsinki Oy:ssä.Dovre Group Oyj:n osakkeiden enimmäismäärä on 160 miljoonaa kappaletta (160 miljoonaa kappaletta vuonna 2011). Osakkeella ei olenimellisarvoa. Konsernin enimmäisosakepääoma on 41,6 milj. euroa (41,6 milj. euroa vuonna 2011). Kaikki liikkeeseen lasketut osakkeeton maksettu täysimääräisesti.Osakkeiden lukumäärien täsmäytyslaskelmaTuhatta euroaOsakkeidenlukumäärä (kpl) Osakepääoma SVOP-rahastoUudelleenarvostusrahastoYhteensä31.12.2010 61 961 751 15 917 4 976 179 21 072Siirto kertyneisiin voittovaroihin 0 0 0 -52 -52Osakepääoman alentaminen jaSVOP-rahaston purku0 -6 314 -4 976 0 -11 290Toteutuneet osakeoptiot 934 000 0 346 0 34631.12.2011 62 895 751 9 603 346 127 10 076Muuntoero 0 0 0 7 7Siirto kertyneisiin voittovaroihin 0 0 0 -55 -5531.12.2012 62 895 751 9 603 346 79 10 028Osakepääoman alentaminen ja sijoitetun vapaan oman pääoman rahaston purkaminenDovre Group Oyj:n yhtiökokous päätti 17.3.2011 kattaa emoyhtiön tilinpäätöksen osoittaman tappion 11 289 645,91 euroa alentamallaosakepääomaa 6 313 769,72 eurolla ja purkamalla sijoitetun vapaan pääoman rahaston 4 975 876,19 euroa kokonaan. Osakepääomanalentaminen on rekisteröity kaupparekisteriin 25.3.2011.Toteutuneet osakeoptiotDovre Group Oyj:n vuoden 2007 optio-ohjelman osakkeiden merkintäaika kaikilla optio-oikeuksilla päättyi 31.5.2011. Optio-ohjelmallamerkittiin 934 000 osaketta. Jäljelle jääneet 1 043 000 optio-oikeutta mitätöityivät. Optioiden toteutushinta oli 0,37 euroa.UudelleenarvostusrahastoUudelleenarvostusrahastoon on kirjattu Dovre Group AS:n hankintaan liittyvät asiakassopimusten ja asiakassuhteiden käypiä arvoja koskevatoikaisut. Katso liitetietojen kohta 2.5.14 Aineettomat hyödykkeet.2. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS41

2.5.24 OSAKEPERUSTEISET MAKSUTDovre Group Oyj:llä oli tilikauden aikana yksi voimassaoleva optio-ohjelmaa. Optiojärjestelyn keskeiset ehdot sekä osakeoptioiden käyvänarvon määrityksessä käytetyt keskeiset muuttujat on esitetty alla olevissa taulukoissa. Osakkeiden käypä arvo optiojärjestelyissä,joiden perusteella myönnetään osakkeita, perustuu osakkeen noteerattuun osakehintaan.Voimassa olevat optiojärjestelyt:Järjestelyn nimi 2010A 2010B 2010CJärjestelyn luonne Osakeoptiot Osakeoptiot OsakeoptiotMyöntämispäivä 27.5.2010 27.4.2011 14.2.2012Toteutushinta 0,33 euroa 0,47 euroa 0,38 euroaOsakehinta myöntämishetkellä 0,33 euroa 0,50 euroa 0,41 euroaVoimassaoloaika (vuosina) 5 vuotta 5 vuotta 5 vuottaOikeuden syntymisehdot ks. 1) ja 2) ks. 1) ja 2) ks. 1) ja 2)Toteutus Osakkeina Osakkeina OsakkeinaKäytetty option hinnoittelumalli Black & Scholes Black & Scholes Black & ScholesHinnoittelumallissa käytetyt muuttujat:Osakehinta myöntämishetkellä 0,33 euroa 0,50 euroa 0,41 euroaToteutushinta 0,33 euroa 0,47 euroa 0,38 euroaOdotettavissa oleva volatiliteetti, ks. 3) 27 % 30 % 30 %Odotettu option voimassaoloaika(myöntämispäivänä)5 vuotta 5 vuotta 5 vuottaOdotettavissa oleva osinkotuotto 0 0 2 %Riskitön korko 1,40 % 2,80 % 1,50 %Odotetut henkilöstövähennykset % N/A N/A N/AOption käypä arvo myöntämispäivänä 0,09 euroa 0,17 euroa 0,11 euroaMyönnetyt optiot (kpl) 900 000 775 000 775 000Optiojärjestelyn käypä arvo myöntämispäivänä(tuhatta euroa)77 130 821) Dovre Group Optiot 2010 on jaettu kolmeen lajiin. A-sarjan optioita voidaan antaa enintään 900 000 kpl, osakkeiden merkintähintaon vuoden 2010 ensimmäisen kvartaalin keskikurssi ja osakkeiden merkintäaika 1.3.2012 – 28.2.2015. B-sarjan optioita voidaan antaaenintään 775 000 kpl, osakkeiden merkintähinta on vuoden 2011 ensimmäisen kvartaalin keskikurssi ja osakkeiden merkintäaika 1.3.2013– 28.2.2016. C-sarjan optioita voidaan antaa enintään 775 000 kpl, osakkeiden merkintähinta on vuoden 2012 ensimmäisen kvartaalinkeskikurssi ja osakkeiden merkintäaika 1.3.2014 – 28.2.2017.2) Jos merkitsijän työsuhde Dovre Group -konsernin palveluksessa päättyy muun syyn kuin eläkkeelle siirtymisen tai kuoleman vuoksi,yhtiöllä on oikeus saada hallituksen päätöksellä yhtiölle lunastetuksi vastikkeetta merkitsijän optio-oikeudet niiltä osin, kun merkintäaikaei ole alkanut.3) Odotettavissa oleva volatiliteetti perustuu osakekurssin historialliseen volatiliteettiin, jota on oikaistu siitä syystä, että pienen vaihdonvuoksi Dovre Groupin osakkeen historiallisen volatiliteetin ei katsota heijastuvan täysimääräisesti option arvoon, sillä ohuella markkinallamyynti painaa helposti osakkeen arvoa alas.Optiokulut tuloslaskelmassaTuhatta euroa 2012 2011Työsuhde-etuuksista aiheutuneet kulut, liitetieto 2.5.8 -65 -51Yhteensä -65 -51Johdon optioiden kuluvaikutus esitetään liitetiedossa 2.5.35.5 Lähipiiritapahtumat / Johtoon kuuluvien avainhenkilöiden saamat kompensaatiot.422. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS

Optioiden muutokset ja toteutushinnanpainotetut keskiarvot vuonna 2012Lukumäärä(osakkeina)Toteutushinta painotettunakeskiarvona (euroa / osake)Tilikauden alussa ulkona olevat 1 100 000 0,40Myönnetyt uudet optiot 750 000 0,38Palautetut optiot -150 000 0,4731.12.2012 ulkona olleet 1 700 000 0,3831.12.2012 toteutettavissa olleet 555 000 0,33Optioiden muutokset ja toteutushinnanpainotetut keskiarvot vuonna 2011Lukumäärä(osakkeina)Toteutushinta painotettunakeskiarvona (euroa / osake)Tilikauden alussa ulkona olevat 2 473 000 0,36Myönnetyt uudet optiot 910 000 0,46Palautetut optiot -690 000 0,38Toteutuneet optiot -934 000 0,37Rauenneet optiot -659 000 0,3731.12.2011 ulkona olleet 1 100 000 0,4031.12.2011 toteutettavissa olleet 031.12.2012 ulkona olleiden osakeoptioidentoteuttamishinta ja voimassaoloajanpainotettu keskiarvoOsakkeidenmäärä(kpl)Toteuttamishinta(euroa)Jäljellä olevan voimassaoloajanpainotettu keskiarvo(vuotta)Optiot 2010A 555 000 0,33 2,2Optiot 2010B 395 000 0,47 3,2Optiot 2010C 750 000 0,38 4,231.12.2012 ulkona olleet 1 700 000 0,38 3,331.12.2011 ulkona olleiden osakeoptioidentoteuttamishinta ja voimassaoloajanpainotettu keskiarvoOsakkeidenmäärä(kpl)Toteuttamishinta(euroa)Jäljellä olevan voimassaoloajanpainotettu keskiarvo(vuotta)Optiot 2010A 555 000 0,33 3,2Optiot 2010B 545 000 0,47 4,231.12.2011 ulkona olleet 1 100 000 0,40 3,72.5.25 PITKÄAIKAISET MUUT VELATTuhatta euroa 31.12.2012 31.12.2011Pitkäaikaiset muut velat 25 23Yhteensä 25 23Pitkäaikaiset muut velat on arvostettu jaksotettuun hankintamenoon ja sen käypä arvo vastaa kohtuullisesti arvioituna sen tase-arvoa.Velka liittyy voimassaolevaan emoyhtiön optiosopimukseen ostaa Project Completion Management Ltd:n osakkeet.2. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS43

2.5.26 ELÄKEVELVOITTEETDovre Group Oyj:n hallitus hyväksyi 16.2.2011 konsernin norjalaisen tytäryhtiön, Dovre Group AS:n, päätöksen luopua etuuspohjaisestaeläkejärjestelystään 1.3.2011 alkaen.Ennen järjestelystä luopumista eläkejärjestelyssä sovellettiin ns. putkimenetelmää, jossa vakuutusmatemaattiset voitot ja tappiot kirjattiintuloslaskelmaan kuluksi henkilöiden keskimääräiselle jäljellä olevalle palvelusajalle, jos nettomääräiset kertyneet kirjaamattomatvakuutusmatemaattiset voitot ja tappiot ylittivät edellisen tilikauden päättyessä suuremman seuraavasta: 10 % eläkevelvoitteesta tai10 % varojen käyvästä arvosta.Tuloslaskelmaan merkityt erätTuhatta euroa 2012 2011Tilikauden työsuoritukseen perustuvat menot 0 -107Velvoitteen korko 0 -48Järjestelyyn kuuluvien varojen odotettu tuotto 0 65Järjestelyn lopettamisesta johtuvat tuotot (+) 0 1 808Yhteensä, sisältyy työsuhde-etuuksista aiheutuviin kuluihin 0 1 718Velvoitteen nykyarvon muutoksetTuhatta euroa 2012 2011Velvoite 1.1. 0 5 067Kurssierot 0 30Työsuorituksesta johtuvat menot 0 107Korkomenot 0 48Järjestelyn lopettamisesta johtuvat tuotot (-) 0 -5 252Velvoite 31.12. 0 0Järjestelyyn kuuluvien varojen käypien arvojen muutoksetTuhatta euroa 2012 2011Järjestelyyn kuuluvien varojen käyvät arvot 1.1. 0 5 306Kurssierot 0 32Varojen odotettu tuotto 0 65Järjestelyn lopettamisesta johtuvat tuotot (-) 0 -5 403Järjestelyyn kuuluvien varojen käyvät arvot 31.12. 0 02.5.27 LYHYTAIKAISET RAHOITUSVELATTuhatta euroa 31.12.2012 31.12.2011Lyhytaikaiset lainat rahoituslaitoksilta 1 139 775Käytössä olevat shekkitilimiitit 147 95Yhteensä 1 286 870Lainojen keskikorko oli 1,35 % vuonna 2012 (1,8 % vuonna 2011).Valuutta- ja korkoriskejä koskevat tiedot esitetään liitetietojen kohdassa 2.5.30 Rahoitusriskien ja pääoman hallinta.Velkojen käypä arvo vastaa niiden tase-arvoa oleellisilta osin.442. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS

2.5.28 OSTOVELAT JA MUUT VELATTuhatta euroa 31.12.2012 31.12.2011Lyhytaikaiset saadut ennakot 0 401Lyhytaikaiset ostovelat 3 926 1 536Lyhytaikaiset muut velat 4 940 6 420Yhteensä 8 865 8 357Lyhytaikaiset siirtovelatTuhatta euroa 31.12.2012 31.12.2011Jaksotetut henkilöstökulut 3 273 1 750Valuuttajohdannaiset 1 39Muut lyhytaikaiset siirtovelat tuloista ja kuluista 871 882Yhteensä 4 145 2 671Ostovelat ja muut velat yhteensä 13 010 11 028Velkojen käyvät arvot vastaavat niiden tasearvoja.Vuoden 2012 valuuttajohdannaisten eräpäivä on 7.1.2013. Kohde-etuudet: joustotermiini NOK 4,5 miljoonaa (myyty put ja ostettu call)Muut siirtovelkoihin sisältyvät erät liittyvät pääosin henkilöstökuluihin sekä muihin jaksotettuihin tuottoihin ja kuluihin.2.5.29 LYHYTAIKAISET VARAUKSETVarausten muutokset 2012Tuhatta euroa 1.1.2012VaraustenlisäysVaraustenpurkuKäytetytvaraukset 31.12.2012Riitatapauksista johtuvat varaukset 39 0 0 -39 0Muut varaukset 0 0 0 0 0Yhteensä 39 0 0 -39 0Varausten muutokset 2011Tuhatta euroa 1.1.2011VaraustenlisäysVaraustenpurkuKäytetytvaraukset 31.12.2011Verovaraukset 141 0 -38 -103 0Muut varaukset 0 39 0 0 39Yhteensä 141 39 -38 -103 392.5.30 RAHOITUSRISKIEN JA PÄÄOMARAKENTEENHALLINTA2.5.30.1 Rahoitusriskien hallintaDovre Group -konsernin kansainvälisessä liiketoiminnassa syntyytavanomaisia rahoitukseen liittyviä riskejä, joista pääasiallisin onvaluuttariski. Rahoitusriskien hallinnan tavoitteena on varmistaayhtiölle riittävä rahoitus kustannustehokkaasti sekä seurata ja tarvittaessarajata syntyviä riskejä. Riskienhallinta on keskitetty konserninrahoituksesta vastaavalle talousosastolle. Rahoitusriskejäseurataan osana normaalia toiminnan valvontaa.ValuuttariskiKansainvälisen liiketoiminnan seurauksena konserni altistuu erilaisillevaluuttariskeille. Valuuttariskejä aiheutuu ulkomaanrahanmääräisistä varoista, veloista ja ennakoiduista liiketapahtumista(transaktioriskit) sekä ulkomaisten tytäryhtiöiden tuloslaskelmajatase-erien muuntamisesta euroiksi (translaatioriskit). Konsernissanoudatetaan Dovre Groupin hallituksen vuonna 2011 hyväksymäävaluuttasuojauspolitiikkaa, jonka tavoitteena on vähentäävaluuttakurssivaihteluiden tuomaa epävarmuutta sekä minimoidavaluuttakurssimuutosten vaikutukset konsernin tulokseen jakassavirtoihin. Oleelliset valuuttariskit, joita ei voida suojata sisäisesti,suojataan valuuttajohdannaisilla. Tavoitteena on minimoida2. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS45

tytäryhtiöiden valuuttariskit ja suojata valuuttariskit keskitetystiemoyhtiössä.TransaktioriskiSuurin osa Dovre Groupin liiketoiminnasta on paikallista palveluliiketoimintaaja tapahtuu paikallisissa toimintavaluutoissa eikä sitenaiheuta transaktioriskiä. Konsernin sisäiset lainat ja talletuksettehdään lähtökohtaisesti tytäryhtiöiden paikallisissa valuutoissa,jolloin näistä transaktioista mahdollisesti aiheutuva valuuttakurssiriskisuojataan valuuttajohdannaisilla emoyhtiössä.IFRS 7:n mukainen valuuttakurssiriskien herkkyysanalyysi on laskettutärkeimpien valuuttaparien osalta vieraan valuutan määräisillevaroille ja veloille sekä valuuttajohdannaisille tilinpäätöshetkellä.Positiot tärkeimmissä valuuttapareissa on kuvattu allaolevassa taulukossa. Valuuttariskien herkkyysanalyysissä on käytettyarviona 10 % valuuttakurssimuutosta. Valuuttariskien herkkyysanalyysion laskettu ennen veroja. Arvioidun 10 %:n valuuttakurssimuutoksenvaikutus tilinpäätöshetkellä olisi ollut 0,3 (0,4)miljoonaa euroa tulokseen ennen veroja valuuttojen vahvistuessaja -0,3 (-0,4) valuuttojen heikentyessä.Positioteuroa vastenPositiotUSD:a vastenPositioCAD:a vastenmilj. eur NOK CAD USD AUD Yhteensä NOK CAD Yhteensä AUDPositio31.12.20120,4 -0,3 0,7 1,0 1,9 0,6 0,6 1,1 -0,2Positio31.12.20111,6 0,6 0,5 0,0 2,8 0,9 1,1 2,0 -1,1TranslaatioriskiMuutokset konsolidointikursseissa vaikuttavat Dovre Groupineuromääräisiin tulos- ja rahavirtalaskelmiin sekä taseen arvoonaiheuttaen translaatioriskin. Suurin osa Dovre Groupin liikevaihdostasyntyy muissa toiminnallisissa valuutoissa kuin eurossa,joten liikevaihtoa koskeva translaatioriski on Dovre Groupilleolennainen. Viiden prosentin muutos vuoden keskimääräisissäkonsernin käyttämissä valuuttakursseissa euroa vastaan olisiaiheuttanut 4,6 (4,6) % muutoksen konsernin euromääräisessämyynnissä vuonna 2012. Tällä muutoksella ei olisi ollut olennaistavaikutusta konsernin liikevoittoon. Dovre Groupin tytäryhtiöidentaseiden muuntamisesta euroiksi aiheutui vuoden 2012 aikana0,3 (0,1) miljoonan euron muuntoero. Muuntoeroon vaikuttivatpääasiallisesti Norjan kruunu joka vahvistui n. 6 % ja Kanadan dollari,joka vahvistui hieman alle 5 %.Translaatioriskiä ei ole suojattu tilikauden aikana. Merkittävimmättranslaatioriskipositiot ovat Kanadan dollareissa ja Norjankruunussa.KorkoriskiKonsernilla ei ollut pitkäaikaisia velkoja tai korollisia saamisia tilinpäätöshetkellä.MaksuvalmiusriskiMaksuvalmiusriskin hallinnan tavoitteena on riittävien likvidienvarojen ja luottolimiittien ylläpitäminen, jotta konsernin liiketoiminnanrahoituksen riittävyys voidaan turvata. Konserninlikviditeettiä hallitaan kassanhallinnan ja likviditeettiseurannanavulla. Konsernin maksuvalmius säilyi hyvänä vuoden 2012 aikana.Konsernin rahavarat olivat 7,5 milj. euroa 31.12.2012 (7,9 milj.euroa 31.12.2011). Konsernin emoyhtiöllä sekä tytäryhtiöillä on lisäksikäyttämättömiä luottolimiittejä.milj. euroa 2012 2011Rahavarat 7,5 7,9Rahavarat, lopetut toiminnot 1,8 0,0Luottolimiitit 1,8 2,5Yhteensä 11,1 10,5AsiakasluottoriskiKonsernin saamisista huomattava osuus on muutamalta asiakkaalta,mutta niihin ei arvioida liittyvän merkittävää luottoriskiä,koska pääosa asiakkaista on suuria ja vakavaraisia yrityksiä. Asiakkaidenluottokelpoisuus varmistetaan luottotietojen avulla.Myyntisaatavia seurataan ja valvotaan keskitetysti konsernihallinnossa.Varsinaista asiakasrahoitusta konserni ei tee.Tilikauden aikana tehdyt luottotappiokirjaukset ja myyntisaamistenikäjakauma on esitetty liitetiedossa 2.5.21 Myyntisaamisetja muut saamiset.462. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS

2.5.30.2 Pääomarakenteen hallintaKonsernin pääomarakenteen hallinnan tavoitteena on turvatakonsernin likviditeetti kaikissa markkinatilanteissa sekä mahdollistaakonsernin strategian mukaisten investointien toteuttaminenja omistaja-arvon säilyttäminen. Konsernin pääomarakenteenhallinta käsittää konsernin vakavaraisuuden ja maksuvalmiudenseurannan. Konsernin pääomarakenteen kehitystä (oman ja vieraanpääoman suhdetta) seurataan nettovelkaantumisasteella.Korolliset nettovelat olivat vuoden 2012 lopussa -6,2 milj.euroa (vuonna 2011 -7,1 milj. euroa). Nettovelkaantumisastetta laskettaessakorollinen nettovelka on jaettu oman pääoman määrällä.Nettovelkoihin sisältyy korollinen vieras pääoma vähennettynärahavaroilla.Nettovelkaantumisaste 2012 2011Korolliset velat 1,3 0,9Rahavarat 7,5 7,9Nettovelat -6,2 -7,1Oma pääoma 23,0 20,4Nettovelkaantumisaste -27,0 % -34,6 %Nettovelkaantumisasteen muutos vuonna 2012 johtuu sekä korollisten velkojen lisäyksestä, että rahavarojen vähentymisestä. Vuoden2012 rahavarat eivät sisällä lopetettuja toimintoja.2.5.31 MUUT VUOKRASOPIMUKSET2.5.31.1 Konserni vuokralleottajanaVuokrasopimusten perusteella maksettavat vähimmäisvuokratTuhatta euroa 2012 2011Yhden vuoden kuluessa 710 181Vuotta pidemmän ajan ja enintään viiden vuoden kuluttua 549 218Yhteensä 1 259 399Konserni on vuokrannut käyttöönsä toimisto- ja varastotilaa erityyppisin ei-irtisanottavin vuokrasopimuksin. Sopimusten pituudet sekäindeksi-, uudistamis- ja muut ehdot poikkeavat toisistaan. Vuoden 2012 tuloslaskelmaan sisältyy vuokrasopimusten perusteella suoritettujavuokrakuluja 992 tuhatta euroa (650 tuhatta euroa vuonna 2011).2.5.31.2 Konserni vuokralleantajanaVuokrasopimusten perusteella saatavat vähimmäisvuokratTuhatta euroa 2012 2011Yhden vuoden kuluessa 6 23Yhteensä 6 23Konserni on antanut vuokralle sille tarpeetonta toimistotilaa. Vuokrasopimukset ovat voimassa toistaiseksi kuuden kuukauden irtisanomisajalla.2.5.32 VAKUUDET JA VASTUUSITOUMUKSETOmasta puolesta annetut vakuudetTuhatta euroa 31.12.2012 31.12.2011Aineellinen käyttöomaisuus 0 0Pantatut myyntisaamiset 3 402 3 224Pantatut arvopaperit *) 933 933*)Vertailukauden tietoa muutettu2. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS47

Riita-asiat ja oikeudenkäynnitKonsernin emoyhtiötä vastaan on vireillä oikeudenkäynti, jossasen entinen työntekijä vaatii maksettavaksi noin 100 tuhanneneuron suuruisen korvauksen väitettyyn laittomaan työsuhteenpäättämiseen liittyen. Yhtiö on kiistänyt esitetyt vaatimukset kokonaan.Asian ratkaisee ensimmäisenä oikeusasteena Helsinginkäräjäoikeus. Ratkaisun antamisajankohta ei ole vielä tiedossa.2.5.33 TYTÄRYRITYKSETYritys Kotipaikka MaaEmoyhtiönomistusosuus %Konserninomistusosuus %Dovre Asia Pte Ltd. Singapore Singapore 100,00 100,00Dovre Australia Pty Ltd. Brisbane Australia 100,00 100,00Dovre Canada Ltd. St. John’s Kanada 100,00 100,00Dovre Group AB Tukholma Ruotsi 100,00 100,00Dovre Group AS Stavanger Norja 100,00 100,00Dovre Group Inc. Houston Yhdysvallat 100,00 100,00Dovre Group LLC Moskova Venäjä 100,00 100,00Dovre Services AS Stavanger Norja 100,00 100,00Dovre UK Ltd. Lontoo Iso-Britannia 100,00 100,00Project Completion Management Inc. Houston Yhdysvallat 0,00 48,00Project Completion Management Ltd. Hampshire Iso-Britannia 48,00 48,00Safran Software Solutions AS Stavanger Norja 100,00 100,00Konserni yhdistelee Project Completion Managementin, koskayhtiöllä on voimassa oleva optiosopimus ostaa ulkona olevatosakkeet haluamallaan hetkellä.Ulkopuolisella taholla on optio ostaa Safran Software SolutionAS:n koko osakekanta. Osto-option omistaja ilmoitti 28.12.2012haluavansa käyttää option. Kauppaprosessi arvioidaan saatettavanloppuun keväällä 2013.Konsernin sisäiset omistusjärjestelyt tilikaudella 2012Konsernirakenteen yksinkertaistamiseksi Camako Norge AS, DovreAsset AS ja Dovre Fabcon AS on vuoden 2012 aikana purettutai sulautettu yhtiön senhetkiseen emoyhtiöön. Tämän lisäksi CamakoOy sulautettiin Dovre Group Oyj:hin. Project Resource SolutionsInc. sulautui Dovre Canada Ltd:hen vuoden 2012 alussa.2.5.34 LÄHIPIIRITAPAHTUMAT2.5.34.1 Liiketapahtumat lähipiirin kanssaLähipiirillä tarkoitetaan osapuolta, jossa konsernin tai sen emoyrityksen johtoon kuuluva avainhenkilö käyttää välittömästi tai välillisestimääräysvaltaa, osapuolten kanssa yhteistä määräysvaltaa tai huomattavaa vaikutusvaltaa.Osakkuusyritysten kanssa toteutuneet liiketapahtumat on esitetty liitetietojen kohdassa 2.5.17 Osuudet osakkuusyrityksissä. DovreGroupilla ei ole ollut merkittäviä liiketapahtumia muiden lähipiiriin kuuluvien tahojen kanssa vuosina 2012 ja 2011. Dovre Groupin taseessaei myöskään ole johdolle myönnettyjä lainoja 31.12.2012, eikä 31.12.2011.2.5.34.2 Lähipiiriin kuuluvan johdon työsuhde-etuudetToimitusjohtajien ja hallitusten jäsenten palkat, palkkiot ja luontoisetuudetJohdon palkoissa, palkkioissa ja luontoiseduissa on huomioitu emoyhtiön toimitusjohtajien kompensaatiot sekä Dovre Group Oyj:nhallituksen jäsenten kompensaatiotToimitusjohtajat ja hallitusten jäsenet 2012 2011Emoyhtiön toimitusjohtajat -304 -356Emoyhtiön hallituksen jäsenet -111 -98Yhteensä -415 -454482. Dovre Group Oyj:n konsernitilinpäätös, IFRS

Dovre Group Oyj 2012 2011Hannu Vaajoensuu - hallituksen puheenjohtaja -35 -34Antti Manninen - hallituksen varapuheenjohtaja -25 -24Ilari Koskelo - hallituksen jäsen -22 -21Leena Mäkelä - hallituksen jäsen -11 -8Ossi Pohjola hallituksen jäsen -17 0Janne Mielck - hallituksen jäsen 17.3.2011-30.9.2011, toimitusjohtaja 1.10.2011 alkaen -304 -62Ilkka Toivola - toimitusjohtaja 30.9.2011 asti 0 -305Yhteensä -423 -454Johdon kompensaatiotJohdon kompensaatioissa on huomioitu hallitusten jäsenten ja johtoryhmän jäsenten kompensaatiot.Konserni yhteensä 2012 2011Palkat ja muut lyhytaikaiset työsuhde-etuudet -1 316 -1 216Irtisanomisen yhteydessä suoritettavat etuudet 0 -185Osakeperusteiset maksut -65 -51Yhteensä -1 381 -1 451Johdon osakeoptiotVuoden 2012 tiedotVuoden 2012 tietoihin on sisällytetty Dovre Group -konsernin julkisen sisäpiirirekisterin tiedot.Dovre Group -konserniOptiot2010AOptiot2010BOptiot2010CToteutettavissa31.12.2012Arve Jensen 100 000 70 000 75 000 100 000Heidi Karlsson 100 000 70 000 75 000 100 000Petri Karlsson 20 000 60 000 75 000 20 000Mikko Marsio 0 0 75 000 0Jan-Erik Mielck 75 000 75 000 300 000 75 000Juha Pennanen 20 000 40 000 75 000 20 000Yhteensä 315 000 315 000 675 000 315 000Vuoden 2011 tiedotVuoden 2011 tietoihin on sisällytetty Dovre Group -konsernin julkisen sisäpiirirekisterin tiedot.Dovre Group -konserniOptiot2010AOptiot2010BToteutettavissa31.12.2011Mike Critch 120 000 110 000 0Arve Jensen 100 000 70 000 0Heidi Karlsson 100 000 70 000 0Petri Karlsson 20 000 60 000 0Jan-Erik Mielck 75 000 75 000 0Juha Pennanen 20 000 40 000 0Yhteensä 435 000 425 000 049

50Emoyhtiön tilinpäätös, FAS

3.2 Dovre Group Oyj:n tase, FAStuhatta euroa Liitetieto 31.12.2012 31.12.2011VASTAAVAAPYSYVÄT VASTAAVATAineettomat hyödykkeet 3.4.10 476 80Aineelliset hyödykkeet 3.4.11 17 3SijoituksetOsuudet saman konsernin yrityksissä 3.4.12 15 762 5 537Osuudet osakkuusyrityksissä 3.4.12 2 418 933Muut sijoitukset 3.4.12 0 75PYSYVÄT VASTAAVAT YHTEENSÄ 18 673 6 628VAIHTUVAT VASTAAVATPitkäaikaiset saamiset 3.4.13 1 514 3 880Lyhytaikaiset saamiset 3.4.14 1 490 1 623Rahat ja pankkisaamiset 1 503 2 253VAIHTUVAT VASTAAVAT YHTEENSÄ 4 507 7 756VASTAAVAA 23 180 14 384VASTATTAVAAOMA PÄÄOMAOsakepääoma 3.4.15 9 603 9 603Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 3.4.15 346 346Edellisten tilikausien voitto / tappio 3.4.15 3 449 0Tilikauden tulos 3.4.15 8 325 4 078OMA PÄÄOMA YHTEENSÄ 21 723 14 027VIERAS PÄÄOMAPitkäaikainen vieras pääoma 3.4.16 502 0Lyhytaikainen vieras pääoma 3.4.17 955 357VIERAS PÄÄOMA YHTEENSÄ 1 457 357VASTATTAVAA 23 180 14 384523. Emoyhtiön tilinpäätös, FAS

3.3 Dovre Group Oyj:n rahavirtalaskelma, FAStuhatta euroa 2012 2011Liiketoiminnan rahavirtaLiikevoitto (+) / -tappio (-) 8 123 -586Poistot ja arvonalentumiset 566 24Luovutus- ja purkuvoitot sijoituksista -8 844 0Käyttöpääoman muutos -243 12Saadut korot 203 317 *)Maksetut korot -1 0 *)Muut rahoituserät -73 -53 *)Maksetut verot -17 -5Liiketoiminnan rahavirta -286 -291Investointien rahavirtaInvestoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin -70 -99Luovutustulot muista sijoituksista 80 186Ostetut osakkuusyhtiöosakkeet -1 485 0Lainasaamisten lisäys (-) /vähennys (+) 1 188 1 092Investointien rahavirta -287 1 179Rahoituksen rahavirtaToteutuneet osakeoptiot 0 346Osingonjako -629 0Saadut konserniavustukset 0 200Rahoituksen rahavirta -629 546Rahavarojen muutos -1 202 1 434Valuuttakurssimuutosten vaikutus -5 18Yritysjärjestelyissä siirtyneet rahavarat 457 0Rahavarat tilikauden alussa 2 253 801Rahavarat tilikauden lopussa 1 503 2 253*)Vertailutiedot muutettu uuden esitystavan mukaiseksi.3. Emoyhtiön tilinpäätös, FAS53

3.4. Dovre Group Oyj:n tilinpäätöksen liitetiedot, FAS3.4.1 TILINPÄÄTÖKSEN LAADINTAPERIAATTEETDovre Group Oyj:n tilinpäätös on laadittu suomalaisen kirjanpitojayhteisölainsäädännön mukaisesti.Dovre Group Oyj:n tytäryhtiö Camako Oy fuusioitiin emoyhtiöönsätoukokuussa 2012.Valuuttamääräiset erätUlkomaanrahan määräiset tapahtumat kirjataan tapahtumapäivänkurssilla. Tilikauden lopussa ulkomaanrahan määräiset saamisetja velat arvostetaan käyttäen tilinpäätöspäivän kursseja.Kurssivoitot ja -tappiot esitetään tuloslaskelmassa rahoituserissä.Myynnin tuloutusPalvelumyynti tuloutetaan, kun palvelu on toimitettu asiakkaalle.Lisenssimyynnin tuloutus tapahtuu ohjelmiston käyttöoikeudenluovutuksen yhteydessä, kun lisenssien omistamiseen liittyvätmerkittävät riskit ja edut ovat siirtyneet ostajalle. Ylläpitotuototjaksotetaan sopimusajalle. Liikevaihto sisältää rojaltituotot konserninmuilta tytäryhtiöiltä aineettoman markkinointiomaisuuden jaDovre Group -tavaramerkin käytöstä. Rojaltit kirjataan suoriteperusteellalisensiointisopimusten mukaisesti.EläkkeetEläketurva on hoidettu eläkevakuutusyhtiössä. Lakisääteiset eläkemenotkirjataan kuluksi kertymisvuonna.Pysyvät vastaavatKäyttöomaisuus merkitään taseeseen hankintamenoon vähennettynäsuunnitelman mukaisilla poistoilla. Suunnitelman mukaisetpoistot lasketaan tasapoistoina käyttöomaisuushyödykkeenarvioidun taloudellisen vaikutusajan perusteella. Taloudellisetvaikutusajat ovat:• Aineettomat hyödykkeet (ohjelmistot)• Aineettomat hyödykkeet (tavaramerkit)• Konserniaktiiva• Muut pitkävaikutteiset menot• Koneet ja kalusto3 vuotta5 vuotta5 vuotta3–5 vuotta4 vuottaMyyntisaamisetMyyntisaamiset merkitään taseeseen alkuperäisen laskutetunmäärän mukaisesti vähennettyinä epävarmoilla saamisilla.JohdannaisinstrumentitValuuttamääräisiä saamisia ja velkoja suojataan erilaisilla valuuttatermiineilläja -optioilla. Johdannaiset kirjataan tekohetkellä käypäänarvoon taseeseen muihin saamisiin tai velkoihin. Avoinnaolevat johdannaiset arvostetaan tilinpäätöspäivänä käypään arvoonja niiden tulosvaikutus kirjataan välittömästi tuloslaskelmassarahoituseriin. Johdannaisten käypänä arvona käytetään noteerattujamarkkinahintoja tai jos niitä ei ole saatavilla arvo lasketaankäyttäen hyväksi yleisesti käytössä olevia arvostusmenetelmiä.VerotTuloverot on kirjattu Suomen verolainsäädännön mukaisesti. Ulkomaillamaksetut lähdeverot, joita ei pystytään käyttämään hyväksiverotuksessa, kirjataan tuloslaskelmaan kuluksi. Tilinpäätökseenei ole kirjattu laskennallisia verosaamisia edellisten vuosientappioista.3.4.2 LIIKEVAIHTOMaantieteellinen jakaumatuhatta euroa 2012 2011Suomi 1 654 8Kanada 552 349Norja 870 786Muut maat 195 187Yhteensä 3 271 1 329543. Emoyhtiön tilinpäätös, FAS

3.4.3 LIIKETOIMINNAN MUUT TUOTOTtuhatta euroa 2012 2011Vuokrat 51 83Käyttöomaisuuden luovutusvoitot, sijoitukset 8 844 0Liiketoiminnan muut tuotot 44 13Yhteensä 8 939 96Käyttöomaisuuden luovutusvoitot, sijoitukset sisältää purkuvoittoja, jotka ovat syntyneet sisäisten omistusjärjestelyiden seurauksena,kun emoyhtiön omistukseen siirtyneet yhtiöt arvostettiin käypään arvoon.3.4.4 MATERIAALIT JA PALVELUTtuhatta euroa 2012 2011Materiaalit -7 0Ulkopuoliset palvelut -114 0Yhteensä -121 03.4.5 HENKILÖSTÖKULUTtuhatta euroa 2012 2011Palkat ja palkkiot -1 875 -1 016Eläkekulut -315 -127Muut henkilösivukulut -65 -28Yhteensä -2 255 -1 171Johdon palkat ja palkkiottuhatta euroa 2012 2011Toimitusjohtaja 1.10.2011 alkaen -304 -51Toimitusjohtaja 30.9.2011 asti 0 -305Hallituksen jäsenet -111 -98Yhteensä -415 -454Hallituksen ja toimitusjohtajan eläkesitoumuksetSopimukset eivät sisällä erityisiä määräyksiä eläkeiästä tai eläkkeestä.Henkilöstön lukumäärä 2012 2011Keskimäärin 21 5Tilikauden lopussa 30 53.4.6 POISTOT JA ARVONALENTUMISETtuhatta euroa 2012 2011Suunnitelman mukaiset poistot, aineettomat -75 -19Suunnitelman mukaiset poistot, aineelliset -6 -4Arvonalentumiset, sijoitukset -486 0Yhteensä -567 -233. Emoyhtiön tilinpäätös, FAS55

3.4.7 TILINTARKASTAJAN PALKKIOTtuhatta euroa 2012 2011Tilintarkastus -86 -68Tilintarkastuslain tarkoittamat muut toimeksiannot -8 0Veroneuvonta 0 -11Muut palvelut -17 -18Yhteensä -111 -973.4.8 RAHOITUSTUOTOT JA -KULUTOsinkotuotottuhatta euroa 2012 2011Saman konsernin yrityksiltä 0 4 033Yhteensä 0 4 033Muut korko- ja rahoitustuotottuhatta euroa 2012 2011Korkotuotot saman konsernin yrityksiltä 181 272Korkotuotot muilta 11 12Muut rahoitustuotot muilta 150 127Yhteensä 342 411Korkokulut ja muut rahoituskuluttuhatta euroa 2012 2011Korkokulut saman konsernin yrityksille -19 0Muut rahoituskulut muille -104 -140Yhteensä -123 -140Rahoitustuotot ja -kulut yhteensä 219 4 304Erään korko- ja rahoitustuotot sisältyy kurssivoittoja 150 116Erään korko- ja rahoitustuotot sisältyy kurssitappioita -67 -393.4.9 SATUNNAISET ERÄTtuhatta euroa 2012 2011Saadut konserniavustukset 0 365Satunnaiset tuotot yhteensä 0 365563. Emoyhtiön tilinpäätös, FAS

3.4.10 AINEETTOMAT HYÖDYKKEETAineettomat oikeudet ja muut pitkävaikutteiset hyödykkeettuhatta euroa 2012 2011Hankintameno 1.1. 101 236Lisäykset 70 95Vähennykset 0 -230Hankintameno 31.12. 171 101Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1. -21 -231Kertyneet poistot vähennyksistä 0 230Tilikauden poisto -21 -19Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12. -42 -21Kirjanpitoarvo 31.12. 129 80Ryhmä sisältää ennakkomaksuja muista pitkävaikutteisista menoista 70 tuhatta euroa.Fuusioaktiivatuhatta euroa 2012 2011Hankintameno 1.1. 0 0Lisäys 401 0Hankintameno 31.12. 401 0Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1. 0 0Tilikauden poisto -54 0Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12. -54 0Kirjanpitoarvo 31.12. 347 03.4.11 AINEELLISET HYÖDYKKEETKoneet ja kalustotuhatta euroa 2012 2011Hankintameno 1.1. 26 26Lisäykset 0 4Yritysjärjestelyssä siirtyneet hankintamenot 70 0Vähennykset -9 -4Hankintameno 31.12. 87 26Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1. -23 -22Kertyneet poistot vähennyksistä 9 3Yritysjärjestelyssä siirtyneet poistot -50 0Tilikauden poisto -6 -4Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12. -70 -23Kirjanpitoarvo 31.12. 17 33. Emoyhtiön tilinpäätös, FAS57

3.4.12 SIJOITUKSETOsuudet saman konsernin yrityksissätuhatta euroa 2012 2011Hankintameno 1.1. 5 537 5 556Lisäykset 16 892 9Vähennykset -6 181 -28Hankintameno 31.12. 16 248 5 537Kertyneet arvonalentumiset 1.1. 0 -19Vähennysten kertyneet arvonalentumiset -486 19Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12. -486 0Kirjanpitoarvo 31.12. 15 762 5 537Vuoden 2012 lisäys liittyy konsernin sisäisiin omistusjärjestelyihin, kun emoyhtiön omistukseen siirtyneet yhtiöt arvostettiin käypäänarvoon tytäryhtiöiden purkautumisen yhteydessä. (Katso liitetieto 3.4.3).Osuudet osakkuusyrityksissätuhatta euroa 2012 2010Hankintameno 1.1. 933 933Lisäykset 1 485 0Hankintameno 31.12. 2 418 933Kirjanpitoarvo 31.12. 2 418 933Muut sijoituksettuhatta euroa 2012 2011Hankintameno 1.1. 75 75Vähennykset -75 0Hankintameno 31.12. 0 75Kirjanpitoarvo 31.12. 0 75Osuudet saman konsernin yrityksissä31.12.2012 Kotipaikka MaaEmoyhtiönomistusosuus %Dovre Asia Pte Ltd. Singapore Singapore 100,00Dovre Australia Pty Ltd. Brisbane Australia 100,00Dovre Canada Ltd. St. John’s Kanada 100,00Dovre Group AB Tukholma Ruotsi 100,00Dovre Group AS Stavanger Norja 100,00Dovre Group Inc. Houston USA 100,00Dovre Group LLC Moskova Venäjä 100,00Dovre Services AS Stavanger Norja 100,00Dovre UK Ltd. Lontoo UK 100,00Project Completion Management Ltd. Hampshire UK 48,00Safran Software Solutions AS Stavanger Norja 100,00583. Emoyhtiön tilinpäätös, FAS

Osuudet osakkuusyrityksissä 31.12.2012 Kotipaikka MaaEmoyhtiönomistusosuus %Kiinteistö Oy Kuukoti Espoo Suomi 43,50Sararasa Biomass Pte Ltd. Singapore Singapore 11,11Sararasa Bioindo Pte Ltd. Singapore Singapore 20,193.4.13 PITKÄAIKAISET SAAMISETtuhatta euroa 31.12.2012 31.12.2011Lainasaamiset saman konsernin yrityksiltä 1 476 3 880Lainasaamiset muilta 38 0Yhteensä 1 514 3 8803.4.14 LYHYTAIKAISET SAAMISETtuhatta euroa 31.12.2012 31.12.2011Saamiset saman konsernin yrityksiltäMyyntisaamiset konserniyrityksiltä 279 197Lainasaamiset konserniyrityksiltä 704 1 012Muut saamiset konserniyrityksiltä 0 374Siirtosaamiset konserniyrityksiltä 0 12983 1 595Saamiset muiltaMyyntisaamiset 419 1Muut saamiset 71 26Siirtosaamiset 17 1507 28Saamiset yhteensä 1 490 1 623Erittely siirtosaamisista muilta 2012 2011Jaksotetut kulut 17 1Yhteensä 17 13.4.15 OMA PÄÄOMASidottu oma pääomaOsakepääomatuhatta euroa 2012 2011Osakepääoma 1.1. 9 603 15 917Osakepääoman alentaminen *) 0 -6 314Osakepääoma 31.12. 9 603 9 6033. Emoyhtiön tilinpäätös, FAS59

Vapaa oma pääomaSijoitetun vapaan oman pääoman rahastotuhatta euroa 2012 2011Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 1.1. 346 4 976Sijoitetun vapaan oman pääoman rahaston purku *) 0 -4 976Toteutuneet osakeoptiot 0 346Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 31.12. 346 346Edellisten tilikausien voitto (+) /tappio (-) 2012 2011Voitto/tappio edellisiltä tilikausilta 1.1. 4 078 -11 290Osakepääoman alentaminen ja SVOP-rahaston purku *) 0 11 290Osingonjako -629 0Tilikauden voitto 8 325 4 078Voitto/tappio edellisiltä tilikausilta 31.12. 11 774 4 078*)Ks. Konsernin liitetieto 2.5.23.Laskelma voitonjakokelpoisista varoistatuhatta euroa 2012 2011Kertyneet voitot edellisiltä tilikausilta 3 449 0Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 346 346Tilikauden voitto/tappio 8 325 4 078Yhteensä 12 120 4 4243.4.16 PITKÄAIKAISET VELATtuhatta euroa 31.12.2012 31.12.2011Velat saman konsernin yrityksille 502 0Yhteensä 502 0603. Emoyhtiön tilinpäätös, FAS

3.4.17 LYHYTAIKAISET VELATtuhatta euroa 31.12.2012 31.12.2011Velat saman konsernin yrityksilleMuut velat konserniyrityksille 267 0267 0Velat muilleOstovelat 96 65Muut velat 115 34Siirtovelat 477 258688 357Velat yhteensä 955 357Erittely siirtoveloista muilletuhatta euroa 2012 2011Palkat ja palkkiot henkilösivukuluineen 431 206Valuuttajohdannaiset 1 39Vuokraennakot 1 0Muut jaksotetut kulut 44 13Yhteensä 477 2583.4.18 VASTUUSITOUMUKSETOmasta puolesta annetut vakuudettuhatta euroa 31.12.2012 31.12.2011Shekkitililimiitit, joiden vakuudeksi annettu osakkeitaPantattujen osakkeiden kirjanpitoarvo 933 933Muiden vuokrasopimusten perusteellamaksettavat vähimmäisvuokrat 2012 2011Yhden vuoden kuluessa 92 11Vuotta pitemmän ajan ja enintään viiden vuoden kuluttua 66 1Yhteensä 158 12Riita-asiat ja oikeudenkäynnitKatso konsernin liitetieto 2.5.32.3. Emoyhtiön tilinpäätös, FAS61

62Viiden vuodenlukusarjat 2008–2012

4. Viiden vuoden lukusarjat 2008–20124.1 Taloudellista kehitystä kuvaavat tunnusluvuttuhatta euroaIFRS2012Liikevaihto, konserni *) 98 923 77 183 70 776 60 738 62 432Liikevaihdon muutos, % *) 28,2 % 9,1 % 16,5 % -2,7 % 22,4 %IFRS2011Liikevaihto, jatkuvat toiminnot 94 069 73 273Liikevaihdon muutos, % 28,4 %Liiketulos, konserni 4 302 4 902 3 370 263 359% liikevaihdosta *) 4,3 % 6,4 % 4,8 % 0,4 % 0,6 %Liiketulos, jatkuvat toiminnot 3 419 4 357% liikevaihdosta 3,6 % 5,9 %Tulos ennen veroja, konserni 4 106 4 788 3 389 -90 631% liikevaihdosta *) 4,2 % 6,2 % 4,8 % -0,1 % 1,0 %Tulos ennen veroja, jatkuvat toiminnot 3 240 4 243% liikevaihdosta 3,4 % 5,8 %Tilikauden tulos 2 869 3 202 2 373 -871 -218% liikevaihdosta *) 2,9 % 4,1 % 3,4 % -1,4 % -0,3 %Oman pääoman tuotto, % 13,2 % 17,2 % 15,3 % -5,6 % -0,8 %Sijoitetun pääoman tuotto, % **) 14,3 % 26,3 % 22,9 % 6,7 % 7,7 %Omavaraisuusaste, % 56,8 % 61,3 % 55,4 % 46,5 % 49,0 %Nettovelkaantumisaste, % ***) -27,0 % -34,6 % -27,2 % -2,0 % -11,2 %Taseen loppusumma 40 522 33 729 30 774 29 911 26 607Bruttoinvestoinnit 1 669 57 229 522 1 551% liikevaihdosta (konserni) 1,7 % 0,1 % 0,3 % 0,9 % 2,5 %Tutkimus- ja kehitysmenot ****) 114 94 665 763 1 515% liikevaihdosta (jatkuvat toiminnot) 0,1 % 0,1 % 0,9 % 1,3 % 2,4 %IFRS2010IFRS2009IFRS2008Henkilöstö keskimäärin tilikauden aikana,konserni459 406 414 404 393Henkilöstö tilikauden lopussa, konserni 488 407 418 408 391Henkilöstö keskimäärin tilikauden aikana,jatkuvat toiminnotHenkilöstö tilikauden lopussa,jatkuvat toimminot434 382461 381*)Vuoden 2011 vertailutieto oikaistu uudelleenryhmittelyn seurauksena.**)Sijoitetun pääoman tuotto laskettu jatkuville toiminnoille vuonna 2012.***)Vuoden 2012 tunnusluvussa ei ole mukana lopetettujen toimintojen rahavaroja.****)Vuoden 2011–2012 luvut eivät sisällä lopetettuja toimintoja.4. Viiden vuoden lukusarjat 2008–201263

4.2 Osakekohtaiset tunnusluvutOsakeantioikaistuIFRS2012Laimentamaton osakekohtainen tulos, EUR, konserni 0,046 0,051 0,038 -0,014 -0,004Laimennusvaikutuksella oikaistu osakekohtainen tulos,EUR, konserni0,045 0,051 0,038 -0,014 -0,004Osakekohtainen oma pääoma, EUR 0,37 0,32 0,27 0,22 0,21Osingot EUR (1 000) *) 1 258 629 0 0 0Osakekohtainen osinko, EUR 0,020 0,010 0,000 0,000 0,000Osinko tuloksesta, % 43,8 % 19,6 % 0,0 % 0,0 % 0,0 %Efektiivinen osinkotuotto, % 3,8 % 2,9 % 0,0 % 0,0 % 0,0 %Hinta/tulos, EUR 11,62 6,68 11,49 -23,48 -70,90Osakkeen ylin kurssi, EUR 0,58 0,51 0,44 0,36 0,38Osakkeen alin kurssi, EUR 0,32 0,28 0,29 0,23 0,24Tilikauden keskikurssi, EUR 0,43 0,43 0,36 0,28 0,30Osakekannan markkina-arvo, milj. EUR 33,3 21,4 27,3 20,4 17,3Osakkeiden vaihto, milj. EUR 3,9 4,3 11,9 6,5 4,9Osakkeiden vaihto, % **) 14,4 % 16,0 % 53,3 % 37,3 % 26,4 %Osakkeiden keskimääräinen lukumäärä:-laimentamaton (1 000) 62 896 62 429 61 962 61 962 61 855-laimennettu (1 000) 63 063 62 860 62 004 61 962 61 855Osakkeiden lukumäärä kauden lopussa (1 000) 62 896 62 896 61 962 61 962 61 962IFRS2011IFRS2010IFRS2009IFRS2008*)Vuosi 2012 hallituksen ehdotuksen mukaan.**)Vertailutiedot oikaistu.644. Viiden vuoden lukusarjat 2008–2012

4.3 Tunnuslukujen laskentaperiaatteetOman pääoman tuotto (ROE), % *)Tilikauden tulosOma pääoma (keskimäärin)x 100Sijoitetun pääoman tuotto (ROI), % *)Tulos ennen veroja + korko- ja muut rahoituskulutTaseen loppusumma - korottomat velat (keskimäärin)x 100Omavaraisuusaste, %Oma pääomaTaseen loppusumma - saadut ennakotx 100Nettovelkaantumisaste (Gearing), %Korollinen vieras pääoma - rahavaratOma pääomax 100Osakekohtainen tulos (EPS), EURTilikauden tulosOsakkeiden osakeantioikaistu keskimääräinen lukumääräOsakekohtainen oma pääoma, EUROma pääomaOsakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä tilikauden lopussaOsakekohtainen osinko, EURTilikaudelta jaettava osinkoOsakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä tilikauden lopussaOsinko tuloksesta, %Osakeantioikaistu osinko/osakeOsakekohtainen tulosx 100Efektiivinen osinkotuotto, %Osakeantioikaistu osinko/osakeOsakeantioikaistu pörssikurssi tilikauden lopussax 100Hinta/ tulos (P/E), EUROsakeantioikaistu pörssikurssi tilikauden lopussaOsakekohtainen tulos*)Tunnusluvun jakaja lasketaan tilikauden ja edellisen tilikauden taseen mukaisten arvojen keskiarvona.Konsernin tunnusluvut on laskettu konsernin jatkuville toiminnoille, poislukien konsernin tulos, oman pääoman tuotto-% ja tulos/osake, jotka sisältävät sekä konsernin jatkuvat että lopetetut toiminnot.4. Viiden vuoden lukusarjat 2008–201265

66Osake jaosakkeenomistajat

5. Osake ja osakkeenomistajat5.1 Osakkeet ja osakepääomaDovre Group Oyj:llä on yksi osakesarja. Kukin osake oikeuttaa yhteenääneen. Dovre Group Oyj:n osakkeet noteerataan NASDAQOMX Helsinki Oy:ssä.Dovre Group Oyj:n osakepääoma 1.1.2012 ja 31.12.2012 oli 9603 084,48 euroa ja osakkeiden lukumäärä yhteensä 62 895 751kappaletta. Osakepääoma ja osakkeiden lukumäärä eivät muuttuneettilikauden aikana.5.2 Osakekurssi ja -vaihtoTilikaudella 1.1. – 31.12.2012 Dovre Group Oyj:n osakkeita vaihdettiinNASDAQ OMX Helsinki Oy:ssä noin 9,2 (10,1) miljoonaa kappaletta,mikä vastasi noin 3,9 (4,3) milj. euron vaihtoa.Tilikaudella 1.1. – 31.12.2012 kaupankäynnin alin kurssi oli 0,32(0,28) euroa ja ylin kurssi oli 0,58 (0,51) euroa. Osakkeen päätöskurssi31.12.2012 oli 0,53 (0,34) euroa.Yhtiön osakekannan markkina-arvo katsauskauden päätöskurssillaoli noin 33,3 (21,4) milj. euroa.Dovre Group Oyj:llä oli 31.12.2012 yhteensä 2 927 (2864) rekisteröityäosakkeenomistajaa hallintarekisterit (8 kpl) mukaanlukien. Hallintarekisteröidyn omistuksen osuus oli 0,9 (1,2) % kokonaisosakemäärästä.5.3 Hallituksen valtuudetYhtiö valtuutti 15.3.2012 pidetyssä varsinaisessa yhtiökokouksessaDovre Group Oyj:n hallituksen päättämään enintään 6 200 000yhtiön oman osakkeen hankkimisesta. Määrä vastaa noin 9,9 prosenttiayhtiön kaikista osakkeista. Valtuutus on voimassa 30.6.2013saakka.Lisäksi yhtiö valtuutti 15.3.2012 pidetyssä varsinaisessa yhtiökokouksessaDovre Group Oyj:n hallituksen päättämään osakeannistasekä optio-oikeuksien ja muiden osakkeisiin oikeuttavienerityisten oikeuksien antamisesta. Uusia osakkeita voidaanvaltuutuksen perusteella antaa yhteensä enintään 12 400 000kappaletta, mikä vastaa noin 20 prosenttia yhtiön kaikista osakkeista.Yhtiön hallussa olevia omia osakkeita voidaan valtuutuksenperusteella luovuttaa enintään 6 200 000 kappaletta. Yhtiölleitselleen annettavien osakkeiden lukumäärä voi yhdessä hankintavaltuutuksennojalla hankittujen omien osakkeiden lukumääränkanssa olla enintään 6 200 000 kappaletta. Valtuutuksen perusteellaannettavien erityisten oikeuksien nojalla merkittävien uusienosakkeiden lukumäärä voi olla enintään 5 000 000 kappaletta.Tämä määrä sisältyy edellä mainittuun uusia osakkeita koskevaanenimmäismäärään. Osakeantia sekä optio-oikeuksien ja muidenosakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamista koskevavaltuutus on voimassa 30.6.2013 saakka.Hallitus ei käyttänyt yhtiön varsinaisessa yhtiökokouksessa15.3.2012 annettuja valtuutuksia tilikaudella.5.4 Optio-oikeudetDovre Groupin hallitus hyväksyi 2010 optio-ohjelman 27.5.2010vuoden 2007 yhtiökokoukselta saadun valtuutuksen perusteella.Optio-ohjelmassa tarjotaan osakkeenomistajien merkintäoikeudestapoiketen konsernin avainhenkilöille korkeintaan 2 450 000optio-oikeutta. Ohjelman laimennusvaikutus on vajaa 4 % yhtiönkoko osakekannasta. Kukin optio-oikeus oikeuttaa merkitsemäänyhden Dovre Group Oyj:n osakkeen. Optio-ohjelma jakautuu kolmeensarjaan. Optioiden määrät ja osakkeiden merkintäajat sekämerkintähinnat, jotka perustuvat Dovre Group Oyj:n osakkeenjulkisessa kaupankäynnissä noteerattaviin päivittäisiin päätöskursseihin,ovat osakesarjoittain seuraavat:• A-sarjan optioita voidaan antaa enintään 900 000 kpl, osakkeidenmerkintähinta on vuoden 2010 ensimmäisen kvartaalinkeskikurssi ja osakkeiden merkintäaika 1.3.2012 – 28.2.2015• B-sarjan optioita voidaan antaa enintään 775 000 kpl, osakkeidenmerkintähinta on vuoden 2011 ensimmäisen kvartaalinkeskikurssi ja osakkeiden merkintäaika 1.3.2013 – 28.2.2016• C-sarjan optioita voidaan antaa enintään 775 000 kpl, osakkeidenmerkintähinta on vuoden 2012 ensimmäisen kvartaalinkeskikurssi ja osakkeiden merkintäaika 1.3.2014 – 28.2.2017Dovre Group Oyj:n 2010 optio-ohjelman A-sarjan optioiden merkintäaikaalkoi 1.3.2012. Optio-oikeuksilla ei merkitty osakkeita katsauskaudenaikana.Tilikauden aikana myönnettiin konsernin avainhenkilöille yhteensä825 000 kpl vuoden 2010 optio-ohjelman C-sarjan optiooikeuksia.Tilikauden aikana yhtiölle palautui yhteensä 150 000 kplvuoden 2010 B-sarjan ja 75 000 kpl vuoden 2010 C-sarjan optiooikeutta.Tilikauden päättyessä vuoden 2010 optio-ohjelman optiooikeuksistaoli jäljellä yhteensä 2 450 000 kappaletta, joista yhtiönhallussa oli 750 000 kappaletta.Vuoden 2010 optio-ohjelman nojalla annetut optio-oikeudet ovat seuraavat:Merkintäaika2010 Merkintähinta euroa Optioita kpl Osakkeita kplA 1.3.2012 – 28.2.2015 0,33 900 000 900 000B 1.3.2013 – 28.2.2016 0,47 775 000 775 000C 1.3.2014 – 28.2.2017 0,38 775 000 775 000Yhteensä 2 450 000 2 450 000Jäljellä 31.12.2012 2 450 000 2 450 000Joista yhtiön hallussa 750 000 750 0005. Osake ja osakkeenomistajat67

5.5 Suurimmat osakkeenomistajat 31.12.2012Nimi Osakkeita, kpl Koko osake- ja äänimäärästä %1 Etola Erkki 16 900 000 26,9Etra Capital Oy *) 15 000 000 23,8Etola Erkki 1 900 000 3,02 Koskelo Ilari 4 372 286 7,0Koskelo Ilari 3 072 286 4,9Navdata Oy **) 1 300 000 2,13 Sijoitusrahasto Evli Suomi 3 098 320 4,94 Mäkelä Pekka 1 982 375 3,25 Siik Rauni 1 250 000 2,06 Hinkka Petri 1 000 000 1,67 Siik Seppo Sakari 900 000 1,48 Kefura Ab 845 000 1,39 Paasi Kari 765 000 1,210 Oy Etsmo Ab 750 121 1,211 Virkki Risto 750 000 1,212 Ruokostenpohja Ismo 657 967 1,013 Schütt Christian 640 000 1,014 Manninen Antti 601 500 1,0Manninen Antti 300 000 0,5Amlax Oy ***) 301 500 0,515 Thominvest Oy 600 000 1,016 Hinkka Invest Oy 583 390 0,917 Vaajoensuu Hannu 545 000 0,9Havacment Oy ****) 215 000 0,3Vaajoensuu Henri ****) 165 000 0,3Vaajoensuu Petra ****) 165 000 0,318 Jokinen Reino 434 050 0,719 Olsson Vesa 433 000 0,720 Karppinen Sakari 400 490 0,620 suurinta omistajaa yhteensä 37 508 499 59,6Hallintarekisteröidyt yhteensä 544 293 0,9Muut 24 842 959 39,5Yhteensä 62 895 751 100,0*)Etra Capital Oy on Erkki Etolan määräysvaltayhtiö.**)Navdata Oy on Dovre Group Oyj:n hallituksen jäsenen Ilari Koskelon määräysvaltayhtiö.***)Amlax Oy on Dovre Group Oyj:n hallituksen varapuheenjohtajan Antti Mannisen määräysvaltayhtiö.****)Havacment Oy:n on Dovre Group Oyj:n hallituksen puheenjohtajan Hannu Vaajoensuun määräysvaltayhtiö. Henri ja Petra Vaajoensuuovat samassa taloudessa asuvia Hannu Vaajoensuun perheenjäseniä.685. Osake ja osakkeenomistajat

5.6 Osakeomistuksen jakauma 31.12.2012Omistettujen osakkeiden mukaanOsakkeitaOmistajienlukumääräOsuus kaikistaomistajista %OsakemääräyhteensäOsuusosakekannasta %1-100 194 6,6 12 824 0,0101-500 604 20,6 224 026 0,4501-1 000 479 16,4 438 061 0,71 001-5 000 924 31,6 2 541 240 4,05 001–10 000 287 9,8 2 296 066 3,710 001-50 000 316 10,8 7 346 696 11,750 001-100 000 50 1,7 3 650 319 5,8100 001-500 000 56 1,9 11 292 060 18,0500 001- 17 0,6 35 094 459 55,8Yhteensä 2 927 100,0 62 895 751 100,0OmistajaryhmittäinOmistajienlukumääräOsuus kaikistaomistajista %OsakemääräyhteensäOsuusosakekannasta %Yksityiset yritykset 151 5,2 23 697 349 37,7Rahoitus- ja vakuutuslaitokset 10 0,3 4 256 573 6,8Julkisyhteisöt 1 0,0 800 0,0Voittoa tavoittelemattomat yhteisöt 5 0,2 7 080 0,0Kotitaloudet 2 712 92,7 33 039 607 52,5Ulkomaat 48 1,6 1 894 342 3,0Yhteensä 2 927 100,0 62 895 751 100,0Hallintarekisteröidyt 8 544 293 0,95.7 Johdon omistusDovre Group Oyj:n hallituksen jäsenet omistivat 31.12.2012 yhteensä3 380 721 osaketta, mikä vastaa noin 5,4 %:a koko osake- jaäänimäärästä. Määräysvaltayhtiöiden kautta tapahtuva omistus jahallituksen jäsenten kanssa samassa taloudessa asuvien perheenjäsenientai alaikäisten vajaavaltaisten omistus huomioituna olihallituksen jäsenten omistus 31.12.2012 yhteensä 5 527 221 osaketta,mikä vastaa noin 8,8 % koko osake- ja äänimäärästä.Hallituksen jäsenet omistivat 31.12.2012 yhteensä 20 000 kappalettaoptio-oikeutta (2010 optio-ohjelma).Dovre Group Oyj:n toimitusjohtaja omisti 31.12.2012 yhteensä50 000 osaketta, mikä vastaa noin 0,1 % koko osake- ja äänimäärästä.Nimi Osakkeita, kpl Osuus osakkeista % Optioita, kpl *)Hannu Vaajoensuu **) 545 000 0,9 0Antti Manninen ***) 601 500 1,0 0Ilari Koskelo ****) 4 372 286 7,0 0Leena Mäkelä 8 435 0,0 20 000Ossi Pohjola 0 0,0 0Hallitus yhteensä 5 527 221 8,8 20 000Janne Mielck (tj) 50 000 0,1 450 000*)Kullakin optio-oikeudella voi ehtojen mukaan merkitä yhden osakkeen. Optioilla merkittävien osakkeiden merkintähinta vaihtelee0,33 euron ja 0,47 euron välillä.**)Hannu Vaajoensuun määräysvaltayhtiö Havacment Oy omistaa 215 000 osaketta. Hannu Vaajoensuun kanssa samassa taloudessaasuva perheenjäsen sekä vajaavaltainen alaikäinen lapsi omistavat yhteensä 330 000 osaketta.***)Antti Mannisen määräysvaltayhtiö Amlax Oy omistaa 301 500 osaketta.****)Ilari Koskelon määräysvaltayhtiö Navdata Oy omistaa 1 300 000 osaketta.5. Osake ja osakkeenomistajat69

6. Tilinpäätöksen allekirjoituksetHelsingissä, helmikuun 13. päivänä 2013Hannu Vaajoensuuhallituksen puheenjohtajaAntti Manninenhallituksen varapuheenjohtajaIlari Koskelohallituksen jäsenLeena Mäkelähallituksen jäsenOssi Pohjolahallituksen jäsenJan-Erik MielcktoimitusjohtajaTilinpäätösmerkintäSuoritetusta tilintarkastuksesta on tänään annettu kertomus.Helsingissä 13. helmikuuta 2013ERNST & YOUNG OYKHT-yhteisöMikko JärventaustaKHT706. Tilinpäätöksen allekirjoitukset

Selvitys hallinto- jaohjausjärjestelmästä71

7. Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästäTämä selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä (Corporate GovernanceStatement) on laadittu Arvopaperimarkkinayhdistys ry:njulkaiseman Suomen listayhtiöiden hallinnointikoodin suosituksen54 ja Arvopaperimarkkinalain 7 luvun 7 §:n mukaisesti. Suomenlistayhtiöiden hallinnointikoodi on kokonaisuudessaan nähtävänäArvopaperimarkkinayhdistyksen Internet-sivuilla, www.cgfinland.fi. Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä annetaanyhtiön toimintakertomuksesta erillisenä.Dovre Groupin yleiset hallinnointiperiaatteetDovre Group -konsernin emoyhtiö, Dovre Group Oyj, on Suomessarekisteröity ja Espoossa kotipaikkaansa pitävä julkinen osakeyhtiö.Yhtiön päätöksenteossa ja hallinnoinnissa noudatetaan yhtiönyhtiöjärjestystä, Suomen osakeyhtiölakia ja muuta yhtiötä koskevaalainsäädäntöä. Lisäksi yhtiö noudattaa NASDAQ OMX HelsinkiOy:n, Keskuskauppakamarin sekä Elinkeinoelämän keskusliitonsuosituksia listayhtiöiden ohjausjärjestelmistä näissä periaatteissamainituin poikkeuksin sekä NASDAQ OMX Helsinki Oy:n sisäpiiriohjetta.Yhtiön tytäryhtiöissä sovelletaan paikallisia lakeja.Dovre Group noudattaa Arvopaperimarkkinayhdistys ry:njulkaisemaa Suomen listayhtiöiden hallinnointikoodia seuraavallapoikkeuksella: Yhtiön hallituksessa ei ole erillisiä valiokuntia, koskayhtiön toiminnan laajuus ja hallituksen koko eivät edellytä asioidenvalmistelua koko hallitusta pienemmässä kokoonpanossa.Dovre Groupin hallinnointiperiaatteet ovat nähtävillä yhtiönkotisivuilla osoitteessa www.dovregroup.com.Toimielinten tehtävät ja vastuutDovre Group -konsernin johtamisesta vastaavat yhtiökokous, hallitusja toimitusjohtaja, joiden tehtävät määräytyvät Suomen osakeyhtiölainmukaisesti. Operatiivisesta toiminnasta konsernitasollavastaa toimitusjohtaja konsernin johtoryhmän avustamana.YhtiökokousYhtiökokous on yhtiön ylin päättävä elin. Varsinainen yhtiökokousjärjestetään kerran vuodessa hallituksen määräämänä päivänäkuuden kuukauden kuluessa tilikauden päättymisestä. Ylimääräisiäyhtiökokouksia voidaan tarvittaessa järjestää vuoden aikana.Yhtiökokous pidetään yhtiöjärjestyksen mukaisesti yhtiön kotipaikassaEspoossa, tai Helsingissä tai Vantaalla. Kutsu yhtiökokoukseenja kokouksessa käsiteltävät asiat julkistetaan pörssitiedotteenaja yhtiön Internet-sivuilla.Varsinaisessa yhtiökokouksessa päätetään vuosittain seuraavistaasioista:• tuloslaskelman ja taseen vahvistaminen• vahvistetun taseen mukaisen voiton tai tappion käsittely• vastuuvapauden myöntäminen hallituksen jäsenille ja toimitusjohtajalle• hallituksen jäsenten määrä ja nimitys• tilintarkastajien valinta• hallituksen ja tilintarkastajien palkkiot• muut kokouskutsussa mainitut asiatHallitusDovre Groupin hallitus huolehtii yhtiön hallinnosta ja toiminnanasianmukaisesta järjestämisestä. Hallitus valvoo yhtiön toimintaaja johtamista sekä päättää merkittävistä yhtiön strategiaa, organisaatiota,rahoitusta ja investointeja koskevista asioista. Hallituksentehtävät ja vastuut määräytyvät ensisijaisesti yhtiöjärjestyksen jaSuomen osakeyhtiölain mukaisesti. Hallitus vahvistaa vuosittaintyöjärjestyksen, johon on kirjattu hallituksen kokouskäytäntö sekähallituksen tehtävät.Hallituksen tehtävänä on työjärjestyksen mukaan• vastata osakeyhtiölaissa, yhtiöjärjestyksessä tai muualla yhtiönhallitukselle velvoittavasti säädetyistä tehtävistä• hyväksyä konsernin strategia ja päämäärät• hyväksyä konsernin arvot ja eettiset periaatteet• hyväksyä konsernin johtamisjärjestelmä ja organisaatiorakenne• hyväksyä toimintasuunnitelma ja sen olennaiset muutokset• hyväksyä konsernin sisäisen valvonnan ja riskienhallinnan käytännötsekä valvoa niiden noudattamista• hyväksyä konsernin osavuosikatsaukset, tilinpäätös ja toimintakertomus• vastata rahoitusmarkkinoiden ohjausinformaatioon liittyvästätiedottamisesta• hyväksyä konsernin rahoituspolitiikka• vastata konsernin arvon kehittymisestä ja määritellä osinkopolitiikka• hyväksyä yritys- ja liiketoimintaostot ja -myynnit sekä merkittävätyksittäiset investoinnit ja vastuusitoumukset• hyväksyä konsernin palkitsemisjärjestelmä ja –periaatteet• nimittää ja vapauttaa tehtävistään konsernin toimitusjohtajansuorat alaiset ja konsernin johtoryhmän jäsenet sekä päättääheidän työehdoistaan ja palkkioistaan• päättää toimitusjohtajan sijaisen nimittämisestä• vastata toimitusjohtajan seuraajasuunnittelusta• päättää uusien juridisten yksiköiden perustamisesta• vastata konsernin hallinnointimenettelyiden kehittämisestä• arvioida vuosittain hallituksen omaa toimintaa• arvioida toimitusjohtajan toimintaa ja antaa palautettaYhtiön hallitukseen kuuluu yhtiöjärjestyksen mukaan vähintäänkolme (3) ja enintään kahdeksan (8) varsinaista jäsentä. Varsinainenyhtiökokous valitsee hallituksen jäsenet yhdeksi toimikaudeksikerrallaan. Hallituksen jäsenen toimikausi alkaa valinnansuorittaneen yhtiökokouksen päätyttyä ja päättyy valintaa ensiksiseuraavan varsinaisen yhtiökokouksen päätyttyä. Yhtiöjärjestyksessäei ole asetettu hallituksen jäsenille yläikärajaa, rajoitettujäsenten toimikausien lukumäärää eikä muullakaan tavalla olerajoitettu yhtiökokouksen päätösvaltaa hallituksen jäsenten valinnassa.Hallitus valitsee keskuudestaan puheenjohtajan ja varapuheenjohtajanyhdeksi toimikaudeksi kerrallaan. Hallitus on päätösvaltainen,kun enemmän kuin puolet sen jäsenistä on läsnä.Päätösasioiden lisäksi hallitukselle annetaan kokouksissaajankohtaista tietoa konsernin toiminnasta, taloudellisesta tilan-727. Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä

teesta ja riskeistä.Hallitus kokoontuu etukäteen sovitun aikataulun mukaisestinormaalisti kerran kuukaudessa ja pitää tarvittaessa ylimääräisiäkokouksia. Kaikista kokouksista pidetään pöytäkirjaa.ToimitusjohtajaYhtiön hallitus nimittää toimitusjohtajan. Toimitusjohtajan tehtävänäon johtaa konsernin liiketoimintaa ja hallintoa yhtiöjärjestyksen,Suomen osakeyhtiölain ja hallituksen ohjeiden mukaan.Toimitusjohtajan tukena konsernin johtamisessa on johtoryhmä.Johtoryhmä (Executive Team)Yhtiön hallitus nimittää konsernin johtoryhmän. Konsernin johtoryhmäavustaa toimitusjohtajaa konsernin operatiivisessa johtamisessa,valmistelee hallituksen ja toimitusjohtajan käsiteltäviäasioita sekä suunnittelee ja valvoo liiketoimintayksiköiden toimintaa.Konsernin johtoryhmä kokoontuu vähintään kerran kuukaudessa.Johtoryhmän puheenjohtajana toimii toimitusjohtaja.Sisäinen tarkastusKonsernin sisäinen tarkastus arvioi ja varmistaa konsernin sisäisenvalvonnan riittävyyttä ja tehokkuutta. Se arvioi myös eri liiketoimintaprosessientehokkuutta, riskienhallinnan riittävyyttä sekäsisäisten ohjeiden noudattamista. Sisäisestä tarkastuksesta vastaayhtiön hallitus. Sisäisen tarkastuksen koordinaattorina toimii yhtiöntalousjohtaja.TilintarkastusYhtiöjärjestyksen mukaan yhtiöllä on vähintään yksi ja enintäänkaksi Keskuskauppakamarin hyväksymää tilintarkastajaa (KHT).Mikäli varsinaisia tilintarkastajia ei ole kuin yksi, eikä tämä ole tilintarkastusyhteisö,tai yhtiökokous muuten harkitsee sen tarpeelliseksi,valitaan yksi tai kaksi varatilintarkastajaa. Tilintarkastajientoimikausi päättyy vaalia ensiksi seuraavan varsinaisen yhtiökokouksenpäättyessä. Hallituksen ehdotus tilintarkastajaksi ilmoitetaanyhtiökokouskutsussa.Tilintarkastuksen pääasiallisena tehtävänä on todentaa, ettätilinpäätös antaa oikeat ja riittävät tiedot Dovre Group -konsernintuloksesta ja taloudellisesta asemasta tilikaudelta. Sen lisäksi tilintarkastajatraportoivat hallitukselle hallinnon ja toimintojen juoksevastatarkastuksesta.Taloudelliseen raportointiin liittyvät sisäisen valvonnan jariskienhallinnan järjestelmätDovre Groupin sisäisen valvonnan järjestelmän tavoitteena ontukea konsernin strategian toteuttamista ja varmistaa säännöstennoudattaminen. Dovre Groupin sisäisen valvonnan viitekehyksenätoimii hallituksen hyväksymä Dovre Group Authorization Matrix,joka määrittelee johdon vastuut ja valtuudet. Ylin valvova elinon Dovre Groupin hallitus. Toimeenpanoa valvoo ensisijaisesti toimitusjohtajaja talousjohtaja, jotka raportoivat asiasta hallitukselle.Ylin vastuu kirjanpidosta ja varainhoidon valvonnasta kuuluuDovre Groupin hallitukselle. Hallitus vastaa sisäisestä valvonnasta,ja toimitusjohtaja huolehtii valvonnan käytännön järjestämisestäja valvonnan toimivuuden seurannasta. Liiketoiminnan ohjausja valvonta tapahtuvat koko konsernin kattavan raportointi- jaennustejärjestelmän avulla. Toimitusjohtaja ja talousjohtaja toimittavathallituksen ja johtoryhmän kokouksiin kuukausittaisiinraportteihin perustuvan katsauksen konsernin taloudellisesta tilanteestaja kehityksestä.Riskienhallinnan ja sisäisen valvonnan järjestelmäKonsernin riskienhallintatoimintaa ohjaavat lain vaatimukset,omistajien liiketoiminnalle asettamat tavoitteet sekä asiakkaiden,henkilöstön ja muiden tärkeiden sidosryhmien odotukset. Riskienhallinnantavoitteena on tiedostaa ja tunnistaa systemaattisestija kattavasti konsernin toimintaan liittyvät riskit sekä varmistaa,että riskejä hallitaan asianmukaisesti liiketoimintaan liittyviäpäätöksiä tehtäessä.Konsernin riskienhallinta tukee strategisten tavoitteiden saavuttamistaja sen tavoite varmistaa liiketoiminnan jatkuvuuden.Dovre Group ottaa riskejä, jotka luontaisesti kuuluvat konserninstrategiaan ja tavoitteisiin. Konserni ei ole valmis ottamaan riskejä,jotka ovat toiminnan jatkuvuuden vaarantavia tai hallitsemattomiaja jotka voivat oleellisesti vahingoittaa toimintaa.Dovre Groupin riskienhallintaprosessin mukaan yhtiön hallitukselleraportoidaan kerran vuodessa riskikartoituksen perusteellahavaitut keskeisimmät riskit. Hallitus analysoi yhtiön riskitomistaja-arvon näkökulmasta. Vuonna 2012 riskienhallintaprosessinmukaisen raportoinnin mukaan hallituksen tietoon tulleetolennaisimmat riskit liittyvät yhtiön kilpailukyvyn ylläpitämiseenmuuttuvassa markkinatilanteessa, globaaleihin puitesopimuksiin,uusien markkinoiden avaamiseen, konsernin avainhenkilöihin jatietojärjestelmiin sekä valuuttakurssivoittojen ja -tappioiden ennustettavuuteen.Riskien arviointiTaloudellisen raportoinnin tavoitteena on varmistaa, että tilinpäätökseenmerkityt omaisuuserät ja velat kuuluvat yritykselle,kaikki yrityksen oikeudet ja velvoitteet käyvät ilmi tilinpäätöksestä,tilinpäätöksen erät on luokiteltu, esitetty sekä kuvattu oikein,omaisuuserät, velat, tuotot ja kulut on kirjattu tilinpäätökseenoikeansuuruisina, kaikki raportointikauden tapahtumat sisältyvätkirjanpitoon, kirjanpitoon merkityt tapahtumat ovat tosiasiallisiatapahtumia ja että omaisuuserät on turvattu.Riskienhallintaprosessiin kuuluu taloudelliseen raportointiinliittyvien riskien tunnistus ja analysointi vuosittain. Lisäksi kaikkiuudet riskit pyritään analysoimaan ja raportoimaan heti kun neon tunnistettu. Olennaisimmat taloudellisen raportoinnin luotettavuudenriskialueet liittyvät konsernin harjoittaman liiketoiminnanlaajuus huomioiden liikevaihdon tuloutukseen, luottotappiovarauksenkäsittelyyn, omaisuuserien arvostamiseen (sisältäenliikearvon testauksen) sekä verolaskentaan.ValvontatoiminnotTaloudellisen raportoinnin oikeellisuus ja luotettavuus varmistetaannoudattamalla konsernin menettelyohjeita. Taloudellisenraportoinnin oikeellisuuden varmistavia kontrolleja ovat esimerkiksikirjanpidon transaktioihin liittyvät kontrollit, tilinpäätöksenlaatimisperiaatteiden valintaan ja niiden noudattamiseen liittyvätkontrollit, tietojärjestelmäkontrollit sekä väärinkäytöksiin liittyvätkontrollit.Konsernin liikevaihdon tuloutus tapahtuu konsernin talousjohtajanvalvonnassa. Liikevaihdon tuloutus perustuu vaadittujen7. Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä73

myynti- ja toimitusasiakirjojen olemassaoloon.Konsernin luottotappiovarauksen määrä tarkistetaan kvartaaleittain.Laskennan perustana on myyntisaamisten ikääntymisjakaumamyyntiyhtiöittäin.Vuosittainen arvonalentumistestaus liikearvolle suoritetaanvuodenvaihteessa. Testauspäivämäärä on tilikauden päättymisajankohta.Laskennassa käytetyt keskeiset muuttujat ovat liikevaihdonja kustannusten ennakoidut muutosprosentit. Lisäksiviitteitä arvonalentumisista seurataan säännönmukaisesti. Josviitteitä arvonalentumisista on havaittavissa, suoritetaan ylimääräinentestaus. Laskennallisia verosaamisia yhtiöittäin määriteltäessäsovelletaan kunkin maan voimassa olevaa verokantaa. Konsernintappioista ei ole kirjattu laskennallista verosaamista, koskaon arvioitu, ettei ole varmaa, että tappioita voitaisiin hyödyntäälähitulevaisuudessa.Liiketoiminnan tuloksia ja vuositavoitteiden saavuttamistatarkastellaan kuukausittain johtoryhmän ja hallituksen kokouksissa.Johdon ja hallituksen kuukausiraportointi sisältää sekä toteuma-että ennustetiedot verrattuna tavoitteisiin ja aikaisempienkausien toteumiin. Liiketoimintajohdon käyttöön tuotetuilla talousraporteillaseurataan kuukausittain mm. myynnin, kannattavuudenja myyntisaamisten kehitykseen liittyviä avainlukuja.Strategiansa mukaisesti Dovre Group voi täydentää orgaanistakasvuaan yritysostoilla. Yritysostohankkeita toteutettaessapyritään noudattamaan asianmukaista huolellisuutta sekä hyödyntämäänyhtiön sisäistä ja ulkoista osaamista suunnitteluvaiheessa(esimerkiksi due diligence), haltuunottovaiheessa sekäintegroitaessa ostettuja toimintoja yhtiön muuhun toimintaan.Viestintä ja tiedotusJohdon raportoinnin tavoitteena on tuottaa oikea-aikaista ja olennaistatietoa päätöksentekoa varten. Konsernin talousjohtaja ohjeistaakoko organisaatiolle kuukausiraportoinnin yleisperiaatteetsekä vastaa budjetointiin ja ennustamiseen liittyvistä raportoinninerityisohjeista. Konsernin taloushallinto jakaa sisäisesti säännöllisestitietoa taloudelliseen raportointiin liittyvistä prosesseistaja käytännöistä, joiden avulla henkilöstö suorittaa sisäisen valvonnantehtäväänsä. Taloushallinto myös järjestää tarpeen mukaankohdennettua koulutusta muulle organisaatiolle taloudelliseenraportointiin liittyvistä käytännöistä ja niiden muutoksista. Konserninsijoittajaviestintä ylläpitää yhdessä taloushallinnon kanssataloudellisen tiedon julkaisemista koskevia ohjeita, johon sisältyymm. pörssiyhtiön tiedottaminen ja tiedottamisvelvollisuudet.SeurantaSeurannalla tarkoitetaan prosessia, jonka avulla Dovre Groupinsisäisen valvonnan järjestelmää ja sen suorituskykyä arvioidaanpitkällä aikavälillä. Omaa toimintaa seurataan Dovre Groupissajatkuvasti myös erillisten arviointien, kuten sisäisten tarkastustenja tilintarkastusten sekä asiakkaiden suorittamien toimittaja-auditointienavulla. Dovre Groupin johto seuraa sisäistä valvontaa osananormaalia johtamistyötä. Johtoryhmän vastuulla on varmistaa,että konsernin toiminta noudattaa soveltuvia lakeja ja määräyksiä.Konsernin taloustoiminnot seuraavat taloudellisen raportoinninprosessien ja valvonnan noudattamista. Taloustoiminnot seuraavatmyös ulkoisen ja sisäisen talousraportoinnin oikeellisuutta.Hallitus arvioi ja varmentaa Dovre Groupin sisäisen valvonnan jariskienhallinnan asianmukaisuuden ja tehokkuuden.Dovre Groupin sisäistä valvontaa arvioi myös yhtiön tilintarkastaja.Yhtiön tilintarkastaja tarkastaa ulkoisen vuositalousraportoinninoikeellisuuden. Olennaisimmat tilintarkastussuunnitelmanmukaiset tarkastuksen havainnot ja toimenpidesuosituksetraportoidaan hallitukselle.SisäpiirihallintoDovre Groupilla on käytössä sisäpiirisäännöt, jotka vastaavat NAS-DAQ OMX Helsinki Oy:n 9.10.2009 voimaan astunutta sisäpiiriohjetta.Yhtiön sisäpiirisäännöt kieltävät sisäpiiriläisten, heidän holhottavienja määräysvallassa olevien yhteisöiden kaupankäynninyhtiön arvopapereilla raportoitavan vuosineljänneksen tai tilikaudenpäättymispäivän ja sitä koskevan osavuosikatsauksen tai tilinpäätöstiedotteenjulkistamisen välisenä ajanjaksona, kuitenkinaina vähintään neljän viikon aikana ennen osavuosikatsauksen taitilinpäätöksen julkistamista (ns. suljettu ikkuna).Yhtiön julkiseen sisäpiiriin kuuluvat lain mukaisesti hallituksenjäsenet, toimitusjohtaja, johtoryhmän jäsenet, hallituksensihteeri ja yhtiön päävastuullinen tilintarkastaja. Lisäksi yhtiöllä onyrityskohtainen sisäpiirirekisteri, johon kuuluvat ne yhtiön henkilöt,jotka tehtävissään saavat säännöllisesti yhtiötä koskevia sisäpiiritietoa.Henkilöt, jotka osallistuvat yrityskauppoihin tai muihinyhtiön osakkeiden arvonmuodostukseen vaikuttaviin hankkeisiin,kuuluvat yhtiön hankekohtaiseen sisäpiiriin ja heitä koskee tilapäinenkaupankäyntikielto.Yhtiön sisäpiiriasioiden ohjauksesta ja valvonnasta vastaayhtiön hallitus, joka perustaa tarvittaessa hankekohtaisia sisäpiirirekistereitä.Yhtiön talousjohtaja vastaa pysyvästä sisäpiirirekisteristä.Dovre Group Oyj:n sisäpiirirekisteriä ylläpitää EuroclearFinland Oy. Sisäpiiriläisten ajantasaiset omistustiedot ovat nähtävilläEuroclear Finland Oy:n yleisöpalvelu-pisteessä Helsingissäosoitteessa Urho Kekkosen katu 5 C. Yhtiö pitää myös Internetsivuillaanluetteloa sisäpiiriläisistä.PalkitseminenYhtiön hallitukselle maksettavista palkkioista määrää varsinainenyhtiökokous. Yhtiön hallitus päättää ja hyväksyy toimitusjohtajantoimisuhteen ehdoista kirjallisessa sopimuksessa. Ylimmän johdonpalkitsemisperiaatteista päättää yhtiön hallitus. Hallitus hyväksyyvuosittain konsernin henkilöstön kannustinjärjestelmän.Johdon tulospalkkiot määräytyvät ensisijaisesti yksikön liiketuloksenja liikevaihtoa ohjaavien tavoitteiden perusteella.Hallitus päättää toimitusjohtajalle ja johtoryhmän jäsenillemaksettavista palkoista ja palkkioista. Konsernin liiketoimintaryhmienjohdon palkoista ja palkkioista päätetään yksi-yli-yhden –periaatteella, jolloin palkitsemista koskeva päätös hyväksytetäänpäätöksen tekevän henkilön esimiehellä.747. Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä

Hallinnointi vuonna 2012YhtiökokousVarsinainen yhtiökokous pidettiin 15.3.2012 Helsingissä.HallitusYhtiökokous valitsi Dovre Group Oyj:n hallitukseen viisi jäsentä.Yhtiön hallituksen puheenjohtajana toimii Hannu Vaajoensuu, varapuheenjohtajanaAntti Manninen ja jäseninä Ilari Koskelo, LeenaMäkelä ja Ossi Pohjola. Vuonna 2012 hallitus kokoontui 17 kertaa jaosallistumisprosentti oli 97,0 %.15.3.2012 pidetyssä yhtiökokouksessa päätettiin, että hallituksenpuheenjohtajalle maksetaan 35 000 euroa, varapuheenjohtajalle25 000 euroa, hallituksen jäsenille 22 000 euroa ja yhtiönpalveluksessa olevalle hallituksen jäsenelle 11 000 euroa toimikaudelta,joka kestää seuraavaan varsinaiseen yhtiökokoukseenasti. Palkkio hallitustyöstä maksetaan vuosineljänneksittäin. Matkakulutkorvataan todellisten kustannusten mukaan.Euroclear Finland Oy:n pitämän osakerekisterin mukaan31.12.2012 hallituksen jäsenistä Hannu Vaajoensuu omistaa 545000, Antti Manninen 601 500, Ilari Koskelo 4 372 286, Leena Mäkelä8 435 ja Ossi Pohjola 0 kappaletta Dovre Group Oyj:n osaketta.Hallituksen jäsenet omistavat osakkeet joko itse ja/tai yrityksensäja perheenjäsentensä kautta. Leena Mäkelälle on lisäksi myönnetty20 000 kappaletta yrityksen optio-ohjelman 2010 B-sarjan optioita.Optioiden merkintähinta on 0,47 euroa.ToimitusjohtajaDovre Group Oyj:n toimitusjohtajana toimii Jan-Erik Mielck.Toimitusjohtajan toimisuhteen ehdot perustuvat hallituksenhyväksymään kirjalliseen sopimukseen. Toimitusjohtajasopimuksenmukaan Jan-Erik Mielckin kompensaatio koostuu 198 000euron vuosipalkasta, sisältäen lomarahan ja autoedun, hallituksenpäättämästä tulospalkkiosta, matkapuhelinedusta sekä henkivakuutuksesta.Toimitusjohtajasopimus sisältää työntekijäeläkelainmukaisen eläkkeen. Toimitusjohtajasopimus ei sisällä määräyksiäeläkeiästä. Yhtiön päättäessä sopimuksen, toimitusjohtajallemaksetaan erokorvaus irtisanomispalkan lisäksi. Erokorvaus onsuuruudeltaan kahdentoista (12) kuukauden kokonaispalkkaa vastaavarahasumma. Kokonaispalkkaan lasketaan kuukausipalkkaluontoisetuineen.Toimitusjohtajan tulospalkkio koostuu yhtiön tai sen osienkannattavuuteen sidotuista tai yhtiön rakennejärjestelyjen menestykselliseenloppuun suorittamiseen liittyvistä tavoitteista,jotka hyväksytään puolen vuoden jaksolle kerrallaan. Tulospalkkioei voi ylittää 112 500 euron määrää kahdentoista kuukaudenaikajaksolla. Vuoden 2012 osalta edellä mainittua maksimitasoakorotetaan vuonna 2011 tehtyjen työkuukausien suhteessa, sillätoimitusjohtajalle ei maksettu tulospalkkioita vuodelta 2011.Toimitusjohtajasopimuksen mukaisesti toimitusjohtajalle onmyönnetty:• 1.10.2011 yrityksen optio-ohjelman 2010 A-sarjan optioita 75000 kappaletta. Optioiden merkintähinta on 0,33 euroa.• 1.10.2011 yrityksen optio-ohjelman 2010 B-sarjan optioita 75000 kappaletta. Optioiden merkintähinta on 0,47 euroa.• 14.2.2012 yrityksen optio-ohjelman 2010 C-sarjan optioita 300000 kappaletta. Optioiden merkintähinta on 0,38 euroa.Euroclear Finland Oy:n pitämän osakerekisterin mukaan 31.12.2012toimitusjohtaja Jan-Erik Mielck omistaa 50 000 Dovre Group Oyj:nosaketta.Johtoryhmä (Executive Team)Johtoryhmän jäsenten palkitseminen muodostuu kokonaispalkasta(sisältäen rahapalkan ja tavanomaiset luontoisedut kutenautoedun ja matkapuhelinedun) sekä pitkän ja lyhyen aikavälinkannustimista. Lyhyen aikavälin kannustimen muodostavat puolivuotuisettulospalkkiot (bonukset), joista päättää yhtiön hallitus.Pitkän aikavälin kannustimina toimivat optio-ohjelmat, joiden piiriinjohtoryhmän jäsenet kuuluvat. Optio-ohjelmista päättää hallitus.Vuoden 2012 aikana Dovre Groupin optio-ohjelman 2010 C-sarjasta myönnettiin optioita johtoryhmän jäsenille. Dovre Groupei ole ottanut ylimmän johdon jäsenille lisäeläkevakuutuksia.Hallitus vahvistaa puolivuosittain ne ehdot ja palkitsemiskriteerit,joiden perusteella johtoryhmän tulospalkkiot maksetaan.Mahdollinen tulospalkkio perustuu asetettujen taloudellisten tavoitteiden,kuten liiketuloksen sekä liikevaihtoon ja siihen vaikuttavientavoitteiden saavuttamiseen joko Dovre Group -konserninja/tai kyseisen liiketoiminnan tasolla. Näiden lisäksi johtoryhmänjäsenillä voi olla henkilökohtaisia tai tiimitavoitteita. Vuositasontulospalkkio muilla johtoryhmän jäsenillä kuin toimitusjohtajallaon enintään 52 prosenttia veronalaisesta vuosiansiosta ennen tulospalkkiota.Vuonna 2012 konsernin johtoryhmään kuuluivat Jan-ErikMielck (CEO), Mike Critch (EVP, Project Personnel) 23.4.2012 asti,Arve Jensen (EVP, Project Personnel), Heidi Karlsson (CFO), PetriKarlsson (EVP, Consulting), Mikko Marsio (SVP, Business Development)5.3.2012 alkaen ja Juha Pennanen (Managing Director, Software).Vuonna 2012 johtoryhmän jäsenten, pois lukien DovreGroup Oyj:n toimitusjohtaja, palkka luontoisetuineen oli yhteensä883 000 euroa. Tulospalkkiot olivat yhteensä 155 000 euroa.Euroclear Finland Oy:n pitämän osakerekisterin mukaan31.12.2012 Dovre Groupin johtoryhmä, pois lukien Dovre GroupOyj:n toimitusjohtaja, omistaa yhteensä 92 500 Dovre Group Oyj:nosaketta.7. Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä75

Dovre Group Oyj:n julkisten sisäpiiriläisten osake- ja optio-omistus 31.12.2012Sisäpiiriläinen Osakkeet OptiotCritch Michael *) 200 000 120 000Jensen Arve 33 000 245 000Järventausta Mikko 0 0Karlsson Heidi 30 000 245 000Karlsson Petri 0 155 000Koskelo Ilari 4 372 286 0Manninen Antti 601 500 0Marsio Mikko 0 75 000Mielck Jan-Erik 50 000 450 000Mäkelä Leena 8 435 20 000Pennanen Juha 29 500 135 000Pohjola Ossi 0 0Vaajoensuu Hannu 545 000 0Omistuksiin sisältyvät myös julkistensisäpiiriläisten määräysvallassa olevienyhtiöiden, samassa taloudessaasuvien perheenjäsenten sekä alaikäistenlasten omistamat osakkeet.*)Yhtiön johtoryhmän jäsen ja julkinen sisäpiiriläinen 23.4.2012 astiTilintarkastusYhtiön tilintarkastajana toimi vuonna 2012 KHT-yhteisö Ernst & Young Oy, päävastuullisena tilintarkastajana KHT Mikko Järventausta.Dovre Groupin erillinen selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä 2012 on hyväksytty hallituksen kokouksessa 13.2.2013.Hallituksen jäsenetHannu Vaajoensuus. 1961, KTMHallituksen jäsen 31.3.2009 alkaenBaswaren hallituksen puheenjohtaja2005–Keskeinen työkokemus:Basware Oyj: toimitusjohtaja 1999–2004,johtaja 1990–1999, yhtiön konsultointitehtävissä1987–1990Keskeiset luottamustoimet:Hallituksen puheenjohtaja: Basware Oyj,Havactment Oy, Nervogrid OyHallituksen varapuheenjohtaja: Comptel OyjHallituksen jäsen: Inventure Oy, MoveniumOy, Profit Software Oy, XMLdation Oy, Teknologiateollisuusr.y.Antti Manninens. 1961, KTMHallituksen jäsen 26.2.2008 alkaenPäätoimena sijoitustoiminta ja hallitustyöskentelyKeskeinen työkokemus:Rio Group Oy: Hallituksen puheenjohtaja 1998-, Megavision S.A. Ltd.: Sijoitusjohtaja 1993-1998,Basware Oy: Tutkija 1991-1992Keskeiset luottamustoimet:Hallituksen puheenjohtaja: Rio Group OyHallituksen jäsen: Fenno Kvantum OyHallituksen jäsen: Event Management Group OyIlari Koskelos. 1959, M.Sc., MBA, LuonnontieteidenkandidaattiHallituksen jäsen 28.2.2008 alkaenNavdata Oy, toimitusjohtajaKeskeinen työkokemus:Navdata Oy: Toimitusjohtaja ja perustaja, JavadPositioning Systems Inc. ja Global Satellite SolutionsInc,: Perustaja, Geo/Hydro Inc.: ProjektipäällikköKeskeiset luottamustoimet:Hallituksen puheenjohtaja: Navdata OyLeena Mäkeläs.1973, DIHallituksen jäsen 31.3.2009 alkaenKonsultti, Dovre Group OyjKeskeinen työkokemus:Artemis Finland Oy / Proha Oyj: tuotepäällikkö,projektipäällikkö, konsultti 1997-2008Ossi Pohjolas. 1957, Luonnontieteiden kandidaattiHallituksen jäsen 15.3.2012 alkaenPäätoimena hallitustyöskentelyKeskeinen työkokemus:Oracle: Johtaja (Euroopan toiminnot)1993–2002; Andersen Consulting: Maajohtaja1988-1993Keskeiset luottamustoimet:Hallituksen puheenjohtaja: Valopaino Oy,Qentinel OyHallituksen jäsen: Insta Group Oy, Plastex OyAb, Sininen Meteoriitti Oy, Trusteq Oy767. Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä

8. TilintarkastuskertomusDovre Group Oyj:n yhtiökokoukselleOlemme tilintarkastaneet Dovre Group Oyj:n kirjanpidon, tilinpäätöksen,toimintakertomuksen ja hallinnon tilikaudelta 1.1. -31.12.2012. Tilinpäätös sisältää konsernin taseen, laajan tuloslaskelman,laskelman oman pääoman muutoksista, rahavirtalaskelmanja liitetiedot sekä emoyhtiön taseen, tuloslaskelman, rahoituslaskelmanja liitetiedot.Hallituksen ja toimitusjohtajan vastuuHallitus ja toimitusjohtaja vastaavat tilinpäätöksen ja toimintakertomuksenlaatimisesta ja siitä, että konsernitilinpäätös antaaoikeat ja riittävät tiedot EU:ssa käyttöön hyväksyttyjen kansainvälistentilinpäätösstandardien (IFRS) mukaisesti ja että tilinpäätösja toimintakertomus antavat oikeat ja riittävät tiedot Suomessavoimassa olevien tilinpäätöksen ja toimintakertomuksen laatimistakoskevien säännösten mukaisesti. Hallitus vastaa kirjanpidon javarainhoidon valvonnan asianmukaisesta järjestämisestä ja toimitusjohtajasiitä, että kirjanpito on lainmukainen ja varainhoitoluotettavalla tavalla järjestetty.Tilintarkastajan velvollisuudetVelvollisuutenamme on antaa suorittamamme tilintarkastuksenperusteella lausunto tilinpäätöksestä, konsernitilinpäätöksestä jatoimintakertomuksesta. Tilintarkastuslaki edellyttää, että noudatammeammattieettisiä periaatteita. Olemme suorittaneet tilintarkastuksenSuomessa noudatettavan hyvän tilintarkastustavanmukaisesti. Hyvä tilintarkastustapa edellyttää, että suunnittelemmeja suoritamme tilintarkastuksen hankkiaksemme kohtuullisenvarmuuden siitä, onko tilinpäätöksessä tai toimintakertomuksessaolennaista virheellisyyttä, ja siitä, ovatko emoyhtiön hallituksenjäsenet tai toimitusjohtaja syyllistyneet tekoon tai laiminlyöntiin,josta saattaa seurata vahingonkorvausvelvollisuus yhtiötä kohtaantaikka, rikkoneet osakeyhtiölakia tai yhtiöjärjestystä.Tilintarkastukseen kuuluu toimenpiteitä tilintarkastusevidenssinhankkimiseksi tilinpäätökseen ja toimintakertomukseensisältyvistä luvuista ja niissä esitettävistä muista tiedoista. Toimenpiteidenvalinta perustuu tilintarkastajan harkintaan, johonkuuluu väärinkäytöksestä tai virheestä johtuvan olennaisen virheellisyydenriskien arvioiminen. Näitä riskejä arvioidessaan tilintarkastajaottaa huomioon sisäisen valvonnan, joka on yhtiössämerkityksellistä oikeat ja riittävät tiedot antavan tilinpäätöksenja toimintakertomuksen laatimisen kannalta. Tilintarkastaja arvioisisäistä valvontaa pystyäkseen suunnittelemaan olosuhteisiinnähden asianmukaiset tilintarkastustoimenpiteet mutta ei siinätarkoituksessa, että hän antaisi lausunnon yhtiön sisäisen valvonnantehokkuudesta. Tilintarkastukseen kuuluu myös sovellettujentilinpäätöksen laatimisperiaatteiden asianmukaisuuden, toimivanjohdon tekemien kirjanpidollisten arvioiden kohtuullisuuden sekätilinpäätöksen ja toimintakertomuksen yleisen esittämistavan arvioiminen.Käsityksemme mukaan olemme hankkineet lausuntommeperustaksi tarpeellisen määrän tarkoitukseen soveltuvaa tilintarkastusevidenssiä.Lausunto konsernitilinpäätöksestäLausuntonamme esitämme, että konsernitilinpäätös antaa EU:ssakäyttöön hyväksyttyjen kansainvälisten tilinpäätösstandardien(IFRS) mukaisesti oikeat ja riittävät tiedot konsernin taloudellisestaasemasta sekä sen toiminnan tuloksesta ja rahavirroista.Lausunto tilinpäätöksestä ja toimintakertomuksestaLausuntonamme esitämme, että tilinpäätös ja toimintakertomusantavat Suomessa voimassa olevien tilinpäätöksen ja toimintakertomuksenlaatimista koskevien säännösten mukaisesti oikeat jariittävät tiedot konsernin sekä emoyhtiön toiminnan tuloksesta jataloudellisesta asemasta. Toimintakertomuksen ja tilinpäätöksentiedot ovat ristiriidattomia.Helsingissä 13. helmikuuta 2013Ernst & Young OyKHT-yhteisöMikko JärventaustaKHTErnst & Young Oy, Elielinaukio 5 B, 00100 HelsinkiTilintarkastuskertomus77

Dovre Group OyjUnioninkatu 20-2200130 Helsinkipuh. 020 436 2000www.dovregroup.comAUSTRALIADovre Australia Pty Ltd.BrisbaneLevel 9, 97 Creek StreetBrisbane, Queensland4000 Australiapuh. +61-7-3221 1170Perth91 High StreetFremantle 6160Western Australiapuh. +61-8-9336 7606KANADADovre Canada Ltd.St. John’sBox 69, Atlantic Place, Suite 606215 Water StreetSt. John’s, NL, Canada A1C 6C9puh. +1-709-754 2145CalgarySuite 1205, Hanover Building101 – 6th Ave S.W.Calgary, AB, Canada T2P 3P4puh. +1-403-269 3119NORJADovre Group ASOsloInkognitogaten 36, 4. etg.0256 Oslopuh. +47-40-005 900StavangerLøkkeveien 994001 Stavangerpuh. +47-40-005 900Safran Software Solutions ASLøkkeveien 994001 Stavangerpuh. +47-40-005 900RUOTSIDovre Group ABWallingatan 38, 1. tr.PO Box 82710136 Stockholmpuh. +46-8-711 3300SINGAPOREDovre Asia Pte. Ltd.45 Cantonment RoadSingapore 0890748puh. +65-6224 1088SUOMIDovre Group OyjEspooMaapallonkuja 1 A02210 Espoopuh. 020 436 2000LahtiPatometsänkatu 415610 Lahtipuh. 020 436 2000VENÄJÄLLC Dovre Group8B Militseyskaya StreetRoom 209, Sakh-West BuildingYuzhno-Sakhalisnk 693000Sakhalinskaya OblastRussiapuh. +7-4242-452 414YHDYSVALLATDovre Group Inc.11000 Richmond Ave.Suite 580Houston, Texas 77042puh. +1-713-574 202180