Presentatie Sjako Weering - The Value of Risk
Presentatie Sjako Weering - The Value of Risk
Presentatie Sjako Weering - The Value of Risk
You also want an ePaper? Increase the reach of your titles
YUMPU automatically turns print PDFs into web optimized ePapers that Google loves.
Klantbelang Centraal<br />
Het compliance perspectief
Klantbelang Centraal - Het compliance perspectief
Klantbelang Centraal - Het compliance perspectief<br />
Wat is KlantBelang Centraal?
Klantbelang Centraal - Het compliance perspectief<br />
Waar gaat het mis bij financiële producten?<br />
A-symmetrische<br />
informatie<br />
Overstapdrempels<br />
Aanbieder weet meer dan de klant over het product<br />
Overstappen eenvoudig noch goedkoop<br />
Lage interesse ‘U bent de adviseur, doe maar wat goed is’<br />
Lage<br />
aankoopfrequentie<br />
Hypotheek
Klantbelang Centraal - Het compliance perspectief<br />
Klant Belang Centraal<br />
Echte<br />
klantbehoefte<br />
Producten/dienste<br />
n<br />
= Leveren van toegevoegde waarde aan<br />
financiële consumenten
Wte, Wfd, Mifid en<br />
nu de Wft<br />
Klantbelang Centraal - Het compliance perspectief<br />
Toenemende aandacht klantbelang<br />
Toch ‘slechte’ <strong>of</strong><br />
niet passende<br />
producten:<br />
-Effectenlease<br />
-Woekerpolissen<br />
-Garantienotes<br />
-Dakpan (sparen)<br />
Druk<br />
consumenten<br />
(bond, Radar,<br />
Kassa) en<br />
politiek neemt<br />
toe<br />
Toezichthouders en<br />
brancheverenigingen<br />
reageren:<br />
• AFM: Eisen PAP<br />
opnemen in wet<br />
• Onderzoek AFM<br />
naar KlantBelang<br />
Centraal<br />
(verbeterplan)<br />
• NVB: Code Banken<br />
• VB: CAR<br />
Monitoring Commissies<br />
Juridische en maatschappelijke druk<br />
AFM Dashboards<br />
Instellingen zullen<br />
pro-actief en<br />
periodiek zichtbaar<br />
moeten maken dat zij<br />
het KlantBelang<br />
Centraal stellen
Klantbelang Centraal - Het compliance perspectief<br />
Stand van zaken<br />
Klant Centraal<br />
Risico Rendement<br />
Alle banken hebben behoorlijke vorderingen gemaakt bij de<br />
implementatie van het onderwerp klant centraal. Ondersteund door<br />
een goede ‘tone at the top’ hebben de banken dit thema strategisch<br />
in hun organisatie ingebed. Het productgoedkeuringsproces is<br />
aangescherpt en er is een duidelijke vereenvoudiging van de<br />
productportfolio zichtbaar, evenals veel aandacht voor de<br />
communicatie met de klanten over de producten die worden<br />
aangeboden. Deze initiatieven worden ondersteund met programma’s<br />
om de veranderingen te verankeren in de cultuur van de bank.<br />
Op het punt van Klantbelang Centraal (KBC) constateert de<br />
Commissie veel positieve ontwikkelingen bij verzekeraars, maar ook<br />
dat bij sommigen KBC en klantgericht werken door elkaar worden<br />
gehaald. Het centraal stellen van de klant is meer dan alleen<br />
klantgericht werken en moet zich naar de mening van de Commissie<br />
uiten tot in de haarvaten van de strategie en het beleid van de<br />
verzekeraar. Deze inbedding in de organisatie, ook in de<br />
bestuurslaag, is nog onvoldoende ontwikkeld.<br />
Waar ze voorheen alleen maar zéíden dat ze het klantbelang meer<br />
centraal stelden, maken ze er nu ook echt werk van.
Klantbelang Centraal - Het compliance perspectief<br />
Is KBC hetzelfde als TCF?<br />
6 TCF<br />
principles<br />
1.Fair treatment <strong>of</strong> customers is central to the culture <strong>of</strong> the firm<br />
2.Products/services meet the needs <strong>of</strong> identified consumer groups and are marketed accordingly<br />
3.Provide consumers with clear information before, during and after the sale<br />
4.Where consumers are given advice, the advice is suitable and takes their circumstances into account<br />
5.Consumers may expect products/services to be <strong>of</strong> the standard they have been led to expect by<br />
the firm<br />
6.Consumers do not face unreasonable post-sale barriers (e.g. claims/complaints, switching,<br />
termination)
Klantbelang Centraal - Het compliance perspectief<br />
TCF – Credible deterrence<br />
Company<br />
Hastings<br />
Type<br />
Insurance Services<br />
Fine:<br />
£ 730,000<br />
Company<br />
Fastmoney<br />
Type<br />
Non-advised mortgages to<br />
retail<br />
Fine:<br />
£ 28,000<br />
Findings<br />
•4,550 incorrecty priced car insurances<br />
•Clients payed less than they should have<br />
•Hastings cancelled policies but failed to consider<br />
the effect on clients<br />
•Hastings focussed on financial cost for itself and did<br />
not properly consider alternatives<br />
Findings<br />
•380 mortgage contracts<br />
•Fastmoney failed to make sure their customers<br />
understand risks, features and costs <strong>of</strong> the products<br />
they sold<br />
•More specifically:<br />
✦ Competent sales staff<br />
✦ Clear disclosure <strong>of</strong> costs<br />
✦ Understand relevant details<br />
✦ Present options fair and unbiased
Klantbelang Centraal - Het compliance perspectief<br />
Klantbelang Centraal volgens AFM<br />
KBC-Producten<br />
•Nuttig<br />
•Kosten efficiënt<br />
•Veilig<br />
•Begrijpelijk<br />
Bad practices (hoe moet het niet)<br />
•Dakpanconstructies bij sparen<br />
•Hoge prolongatierentes hypotheken<br />
•‘Actieve’ index-huggers<br />
•Overstapdrempel: Bonusrente na 6 <strong>of</strong> 11 jaar<br />
hypotheek<br />
•Niet uitkerende AOV’s<br />
9 Vragen<br />
• Voorziet het product in een gefundeerde behoefte bij de doelgroep?<br />
• Is deze doelgroep goed afgebakend?<br />
• Zijn de gevolgen van het product in alle scenario’s acceptabel voor en goed<br />
uitlegbaar aan de doelgroep?<br />
• Is de product- en distributie-informatie overduidelijk duidelijk?<br />
• Kan een klant <strong>of</strong> adviseur uit de productinformatie de kernelementen (zoals<br />
rendement, kosten, risico en restricties) van het product zien en beoordelen?<br />
• Is het product geschikt om zonder advies te verkopen? Keuze<br />
distributiekanaal.<br />
• Hoe wordt gewaarborgd dat de doelgroep wordt bereikt?<br />
• Zijn de adviseurs in staat (gesteld) het product goed te adviseren?<br />
• Zijn er geen sterke prikkels die ingaan tegen de belangen van de klant?
Klantbelang Centraal - Het compliance perspectief<br />
Modern spaarbeleid - Dashboard<br />
Principes<br />
•Voorkom vermijdbare teleurstellingen<br />
•Communiceer duidelijk en niet misleidend<br />
•Zorg voor overzichtelijk en toegankelijk aanbod<br />
•Objectiveer het spaarbeleid en zorg dat u het kunt uitleggen<br />
•Niet hanteren van dakpanconstructies<br />
•Teleurstellingen voorkomen<br />
•Communicatie bij iedere wijziging<br />
•Communicatie over vrijkomen termijndeposito<br />
•Overzichtelijk en toegankelijk aanbod<br />
•Objectiveer het spaarbeleid
Klantbelang Centraal - Het compliance perspectief<br />
Klantbelang Centraal - Toekomst<br />
DSI onderzoek onder beleggingspr<strong>of</strong>essionals (Tom<br />
Loonen)<br />
• Meerderheid beleggingspr<strong>of</strong>essionals van mening dat<br />
klantbelangen door hun werkgever goed worden gediend<br />
• Maar wil de klant er wel voor betalen?<br />
Wettelijke verankering Product Approval Proces<br />
* Ontwikkeling met impact? Of geen wezenlijk verschil?<br />
AFM dashboards<br />
• Sparen<br />
• Consumptief krediet<br />
• Ketenbeheersing<br />
• Transparante informatieverstrekking<br />
• Klachtenmanagement<br />
• Beleggen<br />
• Hypotheekadvies<br />
• Hypotheekrente en voorwaarden<br />
• Pensioenverzekeringen<br />
• Arbeidsongeschiktheidsverzekeringen<br />
• Aanvullende voorzieningen na pensionering
Klantbelang Centraal - Het compliance perspectief<br />
KBC - Kost vertrouwen altijd geld?
Change language