BNP JAARVERSLAG 2010 - BNP Paribas

media.bnpparibas.com
  • No tags were found...

BNP JAARVERSLAG 2010 - BNP Paribas

struCtured FinanCeBNP Paribas,ShanghaiEen toonaangevende wereldwijde verstrekker van financieringsoplossingenTerwijl de kredietmarkt heropleefde in 2010, hadden klanten meer dan ooit nood aan eenbetrouwbare financiële partner die hun remmingen en hun marktsituatie begreep en die hun dejuiste financieringsoplossingen kon verstrekken voor hun ontwikkeling, beleggingen, acquisities,exportproducten, projecten, cashmanagement en tradingbehoeften in allerhande sectoren zoalsenergie & grondstoffen, transport, media & telecom en vastgoed. Met dit sterke engagementvoor zijn klanten droeg Structured Finance (SF) bij tot de financiering van de wereldeconomie.Ondanks het feit dat het klimaat nogal volatiel was, de banken minder als kredietverlenersoptraden en de concurrentie opleefde, bleef SF zijn klanten toch financieringsoplossingenbieden die aangepast waren aan hun steeds wisselende behoeften, van effecten tot nieuwefinancieringsbronnen. De onderstaande transacties illustreren hoe SF zijn klanten hunuitdagingen voor 2010 hielp bereiken:• Virgin Media (1,925 miljard GBP): Senior Secured Financing samen met de uitgiftevan Senior Secured Notes om de kapitaalstructuur van het bedrijf te herdefiniëren.Deze twee producten waren een benchmark om een complementair duo schuldproductenop de Europese markt in te stellen.• Merck (6,99 miljard USD): Financiering van de overname van Milipore Corp,via een ‘bridge-to-bond’- kredietfaciliteit en 2 termijnkredieten. Merck gaf een obligatieuit om het overbruggingskrediet op korte termijn snel uit het schuldenpakket te halen.SF-klanten moesten afrekenen met verschillende uitdagingen afhankelijk van hun locatieen globalisatieniveau.Door de economische vertraging in Europa en de Golf zochten klanten omwille vanbijkomende beperkingen naar ontwikkelingsmogelijkheden. SF hielp hen door verschillendeproductoplossingen te leveren:• Sunrise Communications (3,3 miljard CHF): M&A Advisor voor CVC Capital Partners,Coordinator en Bookrunner voor de financiering van obligaties en leningen om CVCte steunen bij de overname van Sunrise van TDC. Grootste schuldfinanciering vooreen Europese bedrijfsovername in de laatste twee jaar.BNP Paribas, São PauloBnp pariBas JaarversLag 201079

More magazines by this user
Similar magazines