HSBC Holdings plc

2009 年 3 月 2 日HSBC ホールディングス PLC2008 年 最 終 業 績 -ハイライト利 益 を 創 出 するビジネス・モデル・2008 年 の 税 引 前 当 期 純 利 益 は、 営 業 権 減 損 を 除 いて、18% 減 の 199 億 米 ドル。 報 告 ベースでは 62% 減 の 93 億 米 ドル。・ 地 域 的 にも 事 業 的 にも 分 散 されたビジネス・モデルにより、 北 米 以 外 の 全 地 域 、 個 人 金 融 サービス 事 業 以 外 の 全 事 業 で 利 益 が 生 み 出 された。・1 株 当 たり 当 期 純 利 益 は、 営 業 権 減 損 を 除 いて、18% 減 の 1.36 米 ドル(2007 年 は 1.65 米 ドル)。報 告 ベースでは、72% 減 の 0.47 米 ドル(2007 年 は 1.65 米 ドル)。強 固 な 財 務 力 を 維 持・ 資 本 力 は 依 然 強 力 。2008 年 12 月 31 日 現 在 で、Tier1 資 本 比 率 は 8.3%、 自 己 資 本 比 率 は 11.4%。・ 資 本 力 強 化 のために 完 全 引 受 による 株 主 割 当 増 資 を 発 表 。・2009 年 3 月 19 日 に 予 定 される 株 主 総 会 の 承 認 を 得 て 株 主 割 当 増 資 を 実 施 することにより、 自己 資 本 比 率 を 1.5% 引 き 上 げ、2008 年 12 月 31 日 現 在 の 見 積 ベースでコア 自 己 資 本 Tier1 比 率 および Tier1 資 本 比 率 をそれぞれ 8.5%、9.8%へと 強 化 する。・ 不 測 の 事 態 に 備 える 能 力 とともに、 照 準 を 絞 った 買 収 による 成 長 機 会 に 捉 える 資 本 力 を 高 める。・ 第 4 四 半 期 の 1 株 当 たり 中 間 配 当 金 0.10 米 ドルを 含 めた、2008 年 の 1 株 当 たり 配 当 金 総 額 は前 年 比 29% 減 の 0.64 米 ドル、ポンド・ベースでは 約 15%の 減 少 。2008 年 の 配 当 金 総 額 は 77 億米 ドル。・ 預 貸 率 は 2008 年 12 月 31 日 現 在 で 84%。本 書 は、 英 語 版 の HSBC Holdings plc 2008 Final Results - Highlights の 和 訳 であり、 表 現 に 違 いがある 場 合 には 英 語 が 優 先 致 します。

HSBC Holdings plc厳 しい 環 境 下 における 事 業 の 経 営 管 理・ 個 人 、 商 業 、 法 人 顧 客 を 支 援 し 続 け、 融 資 は 基 本 ベースで 9%の 増 加 。・ HSBC ファイナンシャル・コーポレーション(HFC)およびベネフィシャルの 両 ブランドを通 した 米 国 の 消 費 者 金 融 事 業 で 新 規 引 受 を 停 止 し、 同 ネットワークの 大 半 を 閉 鎖 する。・ 新 興 国 市 場 における 成 長 。- 中 国 本 土 における 税 引 前 当 期 純 利 益 は、2007 年 の 希 薄 化 利 益 を 除 いて、25% 増 の 16 億米 ドル- インドにおける 税 引 前 当 期 純 利 益 は、26% 増 の 6 億 6,600 万 米 ドル- 中 東 における 税 引 前 当 期 純 利 益 は、34% 増 の 17 億 米 ドル・ 台 湾 およびインドネシアの 銀 行 、インドの 個 人 向 け 証 券 会 社 を 対 象 に 新 興 国 市 場 で 買 収 を 実施 。・ 2009 年 については 厳 しい 見 通 し。・ 2009 年 1 月 には、グローバル・バンキング&マーケッツ 事 業 を 中 心 に 予 想 を 上 回 る 好 調 な業 績 。HSBC ホールディングスの 税 引 前 当 期 純 利 益 は 93 億 700 万 米 ドルHSBC ホールディングスの 税 引 前 当 期 純 利 益 は 93 億 700 万 米 ドルと、2007 年 に 比 べ 149 億 500万 米 ドル(62%) 減 少 した。純 利 息 収 益 は 425 億 6,300 万 米 ドルと、2007 年 に 比 べ 47 億 6,800 万 米 ドル(13%) 増 加 した。貸 倒 引 当 金 およびその 他 の 信 用 リスク 引 当 金 繰 入 額 控 除 前 の 純 営 業 収 益 は 816 億 8,200 万 米 ドルと、2007 年 に 比 べ 26 億 8,900 万 米 ドル(3%) 増 加 した。営 業 費 用 総 額 ( 営 業 権 減 損 を 除 く)は 385 億 3,500 万 米 ドルと、2007 年 に 比 べ 5 億 700 万 米 ドル(1%) 減 少 した。 基 本 ベースおよび 恒 常 通 貨 ベースで 見 た 場 合 、 営 業 費 用 はほぼ 横 ばいだった。HSBC のコスト 効 率 比 率 *は 2007 年 の 49.4%に 比 べ 47.2%となった。2008 年 の 貸 倒 引 当 金 およびその 他 の 信 用 リスク 引 当 金 繰 入 額 は 249 億 3,700 万 米 ドルと、2007年 に 比 べ 76 億 9,500 万 米 ドル 増 加 した。2008 年 12 月 31 日 現 在 のグループの Tier1 資 本 比 率 と 自 己 資 本 比 率 はそれぞれ 8.3%、11.4%と 高水 準 を 維 持 した。2008 年 12 月 31 日 現 在 のグループ 総 資 産 は 2 兆 5,270 億 米 ドルと、2007 年 12 月 31 日 に 比 べ 1,730億 米 ドル(7%) 増 加 した。* 営 業 権 減 損 を 除 く。 営 業 権 減 損 を 含 めたコスト 効 率 比 率 は 60.1%だった。- 2 -

HSBC Holdings plc地 域 別 の 営 業 成 績2008 年 12 月 31 日 をもって終 了 した 事 業 年 度100 万米 ドル %2007 年 12 月 31 日 をもって終 了 した 事 業 年 度100 万米 ドル %欧 州 10,869 116.7 8,595 35.5香 港 5,461 58.7 7,339 30.3その 他 アジア 太 平 洋 地 域 6,468 69.5 6,009 24.8北 米 (15,528) (166.8) 91 0.4ラテン・アメリカ 2,037 21.9 2,178 9.0税 引 前 当 期 純 利 益 9,307 100.0 24,212 100.0税 金 (2,809) (3,757)当 期 利 益 6,498 20,455親 会 社 株 主 帰 属 利 益 5,728 19,133少 数 株 主 持 分 帰 属 利 益 770 1,322事 業 別 の 営 業 成 績2008 年 12 月 31 日 をもって終 了 した 事 業 年 度100 万米 ドル %2007 年 12 月 31 日 をもって終 了 した 事 業 年 度100 万米 ドル %個 人 金 融 サービス 事 業 (10,974) (117.9) 5,900 24.4商 業 銀 行 事 業 7,194 77.3 7,145 29.5グローバル・バンキング&マーケッツ事 業 3,483 37.4 6,121 25.3プライベートバンキング 事 業 1,447 15.6 1,511 6.2その 他 8,157 87.6 3,535 14.6税 引 前 当 期 純 利 益 9,307 100.0 24,212 100.0- 3 -

HSBC Holdings plc多 くの 銀 行 で 不 適 切 な 商 品 が 不 適 切 な 方 法 で 販 売 されました。 報 酬 の 慣 行 に 行 き 過 ぎがあり、 歪んだ 成 功 報 酬 体 系 によって 危 険 な 結 果 がもたらされました。 今 回 の 危 機 を 助 長 した 者 がこのシステムから 最 大 の 利 益 を 得 ているケースがあったことに 対 して、 怒 りの 感 情 が 広 がっています。こうしたすべての 事 態 の 根 底 には、 銀 行 業 界 の 文 化 と 倫 理 の 問 題 があります。その 行 為 が 正 しいかどうかと 問 うことを 忘 れて、 法 律 と 規 則 に 適 合 しているかどうかだけに 焦 点 を 絞 った 例 が 余 りに 多 すぎたのです。 銀 行 は、 業 務 を 行 う 際 の 主 要 な 判 断 基 準 として、 何 が 正 しく、 適 切 であるかの 感 覚 を 回 復 する 必 要 があります。普 遍 的 な HSBC の 戦 略HSBC も 今 回 の 危 機 の 影 響 を 免 れませんでした。しかし、 非 常 に 強 固 な 基 盤 の 上 に 事 業 を 構 築 しており、 嵐 に 耐 え 得 る 力 の 実 証 となる 今 回 の 業 績 報 告 をすることができます。HSBC の 戦 略 は 試 練 を 受 けても、 変 わることはありませんでした。 引 き 続 き、いかなる 場 合 も 財務 上 の 強 みを 活 かし、 世 界 の 急 成 長 市 場 、およびグローバル・ネットワークを 駆 使 したコネクティビティ( 接 続 性 )が 重 要 となるビジネスに 焦 点 を 合 わせ、 事 業 の 構 築 を 図 ります。 言 ってみれば、 現 在 の 危 機 は、HSBC が 過 去 数 年 にわたり 何 度 も 強 調 してきた 急 成 長 経 済 国 の 重 視 策 の 有 効性 を 立 証 するものとなっています。というのも、この 危 機 によって、 世 界 経 済 の 重 心 が 西 から 東へと 移 る 動 きが 加 速 されることになるからです。HSBC は 堅 固 な 財 務 力 と 高 い 流 動 性 を 備 えており、これまで 通 りの 融 資 力 を 有 しています。2008年 の 商 業 顧 客 向 け 融 資 は 10% 増 加 いたしました。 個 人 顧 客 向 け 貸 出 は 北 米 を 除 く 全 地 域 で 増 加いたしました。そして、HSBC のブランド 力 が 引 き 続 き 業 績 を 支 える 支 柱 となっています。 多 くの 市 場 が 緊 迫 した 状 態 にある 時 期 に、HSBC が 資 金 流 入 の 恩 恵 を 享 受 してきたという 事 実 は 注 目に 値 するものです。 最 近 、ブランド・ファイナンス 社 によって、HSBC のブランドは 銀 行 セクターのナンバーワン・ブランドとして 認 められました。幅 広 い 収 益 基 盤 に 基 づく 利 益2008 年 、 北 米 の 個 人 金 融 サービス 事 業 における 営 業 権 減 損 を 除 き、 前 年 比 18% 減 となる 199 億米 ドルの 税 引 前 当 期 純 利 益 を 計 上 いたしました。 報 告 ベースでは、62% 減 の 93 億 米 ドルとなります。 一 部 の 地 域 と 事 業 分 野 における 業 績 は 好 調 で、その 内 容 についてはグループ・チーフ・エグゼクティブが 説 明 を 致 しますが、 私 も 少 し 触 れさせていただきたいと 思 います。北 米 の 個 人 金 融 サービス 事 業 における 106 億 米 ドルの 営 業 権 減 損 費 用 を 含 む 155 億 米 ドルの 損 失を 計 上 いたしました。 北 米 の 個 人 金 融 サービス 事 業 に 関 連 してバランスシートに 計 上 されていた営 業 権 を 償 却 せざるを 得 なくなった 主 な 理 由 は、2008 年 第 4 四 半 期 に 米 国 の 雇 用 と 景 気 の 見 通しが 著 しく 悪 化 したことでした。その 時 点 まで HSBC の 経 営 陣 は、この 問 題 を 多 く 抱 えた 米 国 における 買 収 の 対 応 策 に 精 力 的 に取 り 組 み、あらゆる 実 行 可 能 な 選 択 肢 を 検 討 して 参 りました。すでに 2006 年 の 時 点 でサブプライム 問 題 に 気 付 いており、2007 年 には、 他 社 が 拡 大 を 続 けるのを 横 目 にサブプライム・ローンの 大 規 模 な 縮 小 を 図 りました。また、 顧 客 支 援 のために、 多 くのリソースを 投 入 いたしました。その 時 点 では、 米 国 経 済 と 金 融 市 場 がやがてどれほど 悪 化 するかを 予 測 していた 者 はほとんどいませんでした。 現 在 では、 大 規 模 な 資 金 調 達 市 場 に 依 存 する 直 接 的 な 個 人 貸 出 のモデルが 有 効 でないことが 明 瞭 になっています。HSBC はこうした 認 識 に 基 づき、クレジット・カード 事 業 を 除- 5 -

HSBC Holdings plcく HFC およびベネフィシャルの 両 ブランドを 通 した 米 国 の 消 費 者 金 融 事 業 で 新 規 引 受 を 停 止 し、同 ネットワークの 大 半 を 閉 鎖 するという 困 難 な 決 断 を 下 しました。つまり、 新 規 事 業 を 限 定 し、その 他 の 既 存 事 業 を 段 階 的 に 償 却 することになります。HSBC は HFC が 測 定 可 能 な 形 できちんとその 約 束 を 履 行 できるように 必 要 な 支 援 を 致 します。HSBC は 包 み 隠 さず 真 実 を 述 べることで、 高 い 評 価 を 受 けています。 今 から 振 り 返 って 言 えば、この 買 収 (HFC 前 身 のハウスホールド)は 行 うべきではありませんでした。米 国 は 依 然 として 世 界 最 大 の 経 済 国 であり、HSBC は、これからも 米 国 を 中 核 市 場 とみなし、 事業 を 継 続 して 参 ります。 米 国 の HSBC 銀 行 はこの 事 業 再 編 成 による 影 響 を 受 けません。HSBC のグローバル・ネットワークが 優 位 に 働 く 事 業 、- 主 に 法 人 ・ 商 業 銀 行 事 業 ならびにプライベートバンキングおよび HSBC プレミア- に 注 力 するつもりです。業 績 動 向 と 戦 略 的 活 動この 困 難 な 状 況 の 中 で、HSBC は 収 益 目 標 を 達 成 できませんでした。Tier1 資 本 比 率 は 8.3%となり、 資 本 の 目 標 には 到 達 できました。 預 貸 比 率 は 84%で、ごく 小 幅 ながら 上 昇 を 維 持 いたしました。 北 米 を 除 く 全 地 域 において、 基 本 ベースで 融 資 が 増 加 しました。また、コスト 削 減 に 努 めた 結 果 、 上 記 の 営 業 権 減 損 を 除 いたコスト 効 率 比 率 は 47.2%に 改 善 いたしました。さらに、 世 界全 体 における 商 品 、プロセス、およびテクノロジーの 標 準 化 によって 顧 客 満 足 度 を 改 善 し、コスト 効 率 を 向 上 させる 取 り 組 みである「One HSBC」を 引 き 続 き 実 施 いたしました。また、 戦 略 的 領 域 で 企 業 買 収 を 実 行 いたしました。2008 年 3 月 には 台 湾 の 中 華 銀 行 の 資 産 、 負債 および 事 業 を 取 得 、5 月 にはインドの 個 人 向 け 証 券 会 社 である IL&FS インベストスマートを買 収 、さらに 10 月 にはインドネシアのバンク・エコノミの 買 収 を 発 表 いたしました。 最 初 の 二つの 案 件 は 完 了 して 現 在 は 統 合 過 程 にあり、 最 後 の 案 件 は 本 年 度 第 2 四 半 期 に 完 了 する 予 定 です。最 も 注 目 に 値 する 資 産 処 分 は、フランスの 地 方 銀 行 ネットワークを 32 億 米 ドルの 対 価 で 売 却 したことでした。社 員 の 皆 さんへの 感 謝去 年 は 異 例 の 年 であり、 社 員 の 多 くにも 努 力 が 求 められました。 私 は 皆 さんの 尽 力 と 成 果 に 対 して 心 からの 感 謝 を 表 明 したいと 思 います。 銀 行 業 界 は 当 然 のことながら 社 会 の 厳 しい 監 視 の 対 象となり、 銀 行 は 無 差 別 的 にひとくくりにされています。この 環 境 の 中 、HSBC の 際 立 った 特 性 をお 客 様 に 認 めていただき、また、どの 銀 行 でも 同 じと 言 われないためには、 社 員 の 皆 さんの 尽 力こそが 鍵 なのです。配 当 発 表 と 前 向 きな 配 当 政 策取 締 役 会 は、( 最 終 配 当 金 の 代 わりに)2008 年 第 4 四 半 期 の 普 通 株 式 1 株 当 たり 中 間 配 当 金 として 0.10 米 ドルの 支 払 いを 発 表 しています。それにより、2008 年 に 既 に 支 払 われた 3 回 の 中 間配 当 金 0.18 米 ドルと 合 わせ、 当 年 の 分 配 金 合 計 額 は 普 通 株 式 1 株 当 たり 0.64 米 ドルとなります。支 払 総 額 は、2007 年 と 比 べ 米 ドル・ベースで 29%の 減 少 、ポンド・ベースで 15%の 減 少 に 相 当します。 配 当 金 は、2009 年 3 月 20 日 の 営 業 終 了 時 点 の 登 録 株 主 に 対 して 2009 年 5 月 6 日 に 支払 われます。過 去 15 年 間 にわたり 2 桁 の 増 配 を 続 けてきた HSBC にとって、 減 配 の 決 定 は 決 して 軽 々しくなされたものではありません。この 決 定 は、 足 元 の 経 営 環 境 のほか、ますます 不 安 定 になる 金 融 業- 6 -

HSBC Holdings plc界 で 必 要 となる 資 本 供 給 、および 景 気 悪 化 とともに 厳 しさを 増 す 自 己 資 本 規 制 のフレームワークに 関 する 不 透 明 性 の 増 大 を 極 めて 慎 重 に 検 討 した 結 果 として 下 されたものでした。2009 年 の 配 当 金 につきましては、 本 日 発 表 いたしました 株 主 割 当 増 資 に 伴 う 普 通 株 式 株 主 資 本の 増 加 の 影 響 、 現 在 の 事 業 状 況 、および 保 有 自 己 資 本 を 考 慮 した 結 果 、 見 直 しを 行 い、 最 初 の 3回 の 中 間 配 当 金 として 1 株 当 たり 0.08 米 ドルを 予 定 しています。この 配 当 金 支 払 いは 依 然 高 水準 にあり、 事 業 に 対 する 経 営 陣 の 長 期 的 な 自 信 を 反 映 したものとなっています。HSBC は 引 き 続き、その 事 業 の 長 期 的 成 長 に 歩 調 を 合 わせた 前 向 きの 配 当 金 支 払 を 目 指 しています。HSBC の 財 務 力 維 持配 当 政 策 に 適 用 された HSBC の 際 立 った 財 務 力 を 維 持 するという 論 理 は、 資 本 状 況 にも 適 用 されます。そのため、 本 日 、 自 己 資 本 比 率 を 一 層 強 化 するために 株 主 割 当 増 資 を 発 表 いたしました。全 額 引 受 が 実 現 された 場 合 には、 自 己 資 本 が 約 177 億 米 ドル 増 加 し、 自 己 資 本 比 率 は 1.5%ポイント 上 昇 します。また、2008 年 12 月 31 日 現 在 の 見 積 ベースで、コア 自 己 資 本 Tier1 比 率 およびTier1 資 本 比 率 は、それぞれ 8.5%、9.8%へと 強 化 されます。この 件 については、 今 後 、 株 主 の 皆様 全 員 にさらに 詳 しいお 知 らせをする 予 定 となっています。過 去 12 ヶ 月 の 間 、 競 合 他 社 の 多 くが 政 府 による 巨 額 の 資 本 注 入 を 受 け 入 れ -HSBC がそのような 事 態 を 迎 えることは 予 想 できないと 以 前 申 し 上 げました - あるいは、 株 主 などの 投 資 家 から増 資 を 募 りました。 景 気 悪 化 によりバーゼル II 体 制 に 基 づく 自 己 資 本 に 悪 影 響 が 出 ていることも 一 因 となって 自 己 資 本 規 制 が 強 化 されつつあること、また、 適 正 な 債 務 比 率 に 関 する 市 場 のセンチメントが 変 化 していることに 伴 い、 自 己 資 本 比 率 に 関 する 要 件 も 引 き 上 げられています。HSBC は、その 卓 越 した 財 務 力 を 維 持 すべきであると 考 え、 現 段 階 で Tier1 資 本 比 率 の 目 標 レンジを 引 き 上 げて 7.5%から 10%までの 間 とする 決 意 を 固 めています。計 画 的 な 内 部 からの 資 金 調 達 力 は 依 然 強 く、 今 回 の 増 資 によって、 不 安 定 な 経 済 環 境 の 影 響 に 対応 し、 不 測 の 事 態 に 備 える 資 本 力 が 強 化 されます。 重 要 なのは、その 株 主 割 当 増 資 により、 卓 越した 財 務 力 を 持 つ 企 業 に 与 えられる 投 資 機 会 を 選 択 することが 可 能 となることです。そうした 選択 肢 の 中 には、 競 合 他 社 の 資 本 力 に 限 りがある 中 、HSBC の 市 場 シェアを 伸 ばすための 事 業 投 資をすることも 含 まれます。また、 魅 力 的 なバリュエーションを 巧 みに 生 かした、 照 準 を 絞 った 買収 による 成 長 機 会 も 存 在 するでしょう。ただし、その 場 合 は、その 機 会 が HSBC 戦 略 に 整 合 すると 同 時 にそのリスクが 十 分 把 握 されることが 条 件 となります。文 化 と 報 酬事 業 運 営 において 文 化 と 倫 理 が 非 常 に 重 要 な 役 割 を 果 たします。 今 日 の 状 況 下 、HSBC がもつ 財務 力 という 長 期 間 伝 統 的 に 守 られてきた 強 み、 長 期 的 な 顧 客 との 関 係 、 保 守 的 な 経 営 は、これまでになくその 重 要 性 を 増 しています。それらの 特 性 はこれまで 必 ずしも 流 行 の 先 端 をいっていたわけではなく、また、HSBC も 必 ずしも 完 璧 ではありませんでした。 今 回 の 危 機 によって 生 み 出された 結 果 の 一 つは - 当 然 のことですが - 銀 行 業 務 を 支 配 する 規 則 と 規 制 の 根 本 的 な 再 評価 が 行 われることになるということです。しかし、 正 しいことを 行 うよう 促 す 文 化 がなければ、どれほど 規 則 と 規 制 を 増 やしても 十 分 でないことを 肝 に 銘 じる 必 要 があります。 持 続 可 能 な 文 化を 組 織 の 隅 々まで 行 き 渡 らせることは 経 営 陣 の 責 任 であり、それを 監 督 するのは 取 締 役 会 の 責 務です。HSBC にとってこれ 以 上 に 重 要 なことはありません。HSBC は、 銀 行 業 界 に 対 する 社 会 の 信 頼 回 復 のために 応 分 の 役 割 を 果 たすつもりです。そのためには、 今 回 の 危 機 から 学 ぶべき 教 訓 を 基 礎 として、 銀 行 業 界 が 今 後 数 年 のうちにどのように 変 化- 7 -

HSBC Holdings plcする 必 要 があるかという 点 に 関 する 議 論 に 積 極 的 に 参 加 し、その 方 向 づけを 行 う 必 要 があります。とりわけ、 業 界 は 報 酬 に 対 するより 抑 制 的 かつ 合 理 的 なアプローチを 求 める 要 求 に 応 える 必 要 があると HSBC は 強 く 確 信 しています。HSBC は、 経 営 判 断 を 長 期 的 な 株 主 利 益 に 整 合 させるような 仕 組 みをもった、 市 場 と 連 動 した 良 識 的 な 報 酬 支 払 原 則 を 堅 持 します。 市 場 システムの 中 で 少数 の 個 人 が 絶 対 水 準 で 高 額 の 報 酬 を 受 けることになるのは 不 可 避 でしょうが、それでも、その 仕組 みは 長 期 的 な 株 主 利 益 と 真 に 連 動 したものでなければなりません。 銀 行 業 界 がこれまでの 好 況期 に 誤 った 方 法 をとってきたことは 明 瞭 です。HSBC は 業 界 が 新 たな 現 実 に 適 切 に 対 応 するのを支 援 するために 尽 力 いたします。したがって、HSBC を 例 にとって、その 現 状 をここで 説 明 することが 適 切 と 言 えるでしょう。2007年 に 私 は 会 長 として、 現 金 の 形 ではいかなる 賞 与 も 受 け 取 らないことを 決 定 いたしました。 変 動給 は 業 績 連 動 型 の 株 式 報 酬 として 付 与 され、しかも、 業 績 が 一 定 水 準 を 超 えた 場 合 にのみ 受 給 権が 与 えられます。2008 年 について 言 えば、 業 績 連 動 型 の 株 式 報 酬 は 一 切 付 与 されないことになるでしょう。グループ・チーフ・エグゼクティブのマイケル・ゲーガン、グローバル・バンキング&マーケッツ 事 業 および HSBC グローバル・アセット・マネジメント 最 高 経 営 責 任 者 のスチュアート・ガリバー、グループ 財 務 担 当 取 締 役 のダグラス・フリントは、 報 酬 委 員 会 に 対 して2008 年 については 彼 らに 対 する 一 切 の 賞 与 を 検 討 しないようにと 要 請 いたしました。また、エグゼクティブ・ダイレクターも 2008 年 の 現 金 賞 与 を 受 け 取 ることはないでしょう。 取 締 役 の 報酬 に 関 するすべての 詳 細 は 年 次 報 告 書 に 記 載 されています。学 ぶべき 教 訓現 在 、 正 真 正 銘 の 世 界 的 危 機 の 最 中 にあります。この 危 機 は、1ヶ 国 だけで 解 決 することはできません。 各 国 政 府 は 銀 行 業 界 の 協 力 の 下 で、 過 去 20 年 にわたり 繁 栄 の 拡 大 を 後 押 ししてきた、開 放 的 でグローバル 化 された 市 場 を 維 持 しながら、この 危 機 の 根 本 原 因 に 取 り 組 む 必 要 があります。 保 護 主 義 は 貿 易 面 でも 資 本 フローの 面 でも 脅 威 であり、どんな 形 をとって 現 れた 場 合 でも、それに 反 対 しなければなりません。また、より 安 定 的 な 金 融 の 枠 組 みを 作 り 上 げるために、 早 急 にガバナンスと 規 制 を 改 善 する 必 要があります。 金 融 市 場 のグローバル 化 は、それを 支 える 規 制 制 度 に 関 する 国 内 的 な 検 討 課 題 と 著しい 対 照 をなしています。HSBC は、 規 制 上 の 監 督 の 連 携 態 勢 を 強 化 しようとする 政 府 間 の 協 力的 取 り 組 みを 支 援 します。それは、 公 益 を 目 的 とした 国 際 的 な 資 本 市 場 の 安 定 的 な 発 展 にとって、そうした 取 り 組 みが 絶 対 不 可 欠 であると 考 えるからです。今 後 も 続 く 経 済 的 緊 張向 こう 12 ヶ 月 は 難 局 が 予 想 されます。アジア、 中 東 、ラテン・アメリカの 各 地 域 は 引 き 続 き 欧米 諸 国 をアウトパフォームすると 考 えられますが、 世 界 的 な 景 気 悪 化 に 制 約 されることになるでしょう。米 国 と 英 国 では、2009 年 から 2010 年 にかけて 失 業 率 が 上 昇 し、 住 宅 市 場 は 引 き 続 き 下 落 するでしょう。 米 国 がグローバル 経 済 の 牽 引 車 であり、 世 界 の 成 長 が 米 国 の 回 復 に 依 存 していることは肝 に 銘 じておく 必 要 があります。HSBC は、 現 下 の 環 境 の 中 で 好 位 置 に 立 ち、その 強 みが 収 益 機 会 につながるという 見 解 を 堅 持 しています。HSBC の 戦 略 は 有 効 に 作 用 しており、 魅 力 的 なリターンを 伴 った 長 期 的 成 長 を 実 現 する 態 勢 が 整 っています。HSBC は、 世 界 有 数 の 新 興 国 市 場 の 銀 行 としての 地 位 と、 先 進 国 市 場 と急 成 長 市 場 の 両 方 に 軸 足 を 置 く 広 範 な 国 際 的 ネットワークとの 結 合 を 引 き 続 き 推 進 します。 一 方 、- 8 -

HSBC Holdings plc金 融 機 関 は、 金 融 システムが 緊 張 状 態 にある 中 で、 資 本 不 足 と 困 難 な 資 金 調 達 により 制 約 を 受 けています。また、その 多 くが 国 内 市 場 へ 更 に 重 点 を 置 きつつあります。こうした 状 況 を 受 けてHSBC の 競 争 優 位 性 が 強 化 されつつあります。資 本 基 盤 の 一 層 の 増 強 を 図 ることで、 不 安 定 な 経 済 環 境 の 影 響 に 対 応 し、 不 測 の 事 態 に 備 える 資本 力 が 強 化 されるだけでなく、 卓 越 した 財 務 力 を 備 えた 企 業 に 与 えられる 投 資 機 会 の 選 択 が 可 能になります。- 9 -

HSBC Holdings plcこのような 環 境 の 中 、HSBC は 事 業 防 衛 のために 幾 つかの 措 置 を 講 じました。 例 えば、 英 国 ではローン 資 産 価 値 比 率 (LTV)の 引 き 下 げや 無 担 保 貸 出 の 縮 小 、 更 に 保 守 的 な 貸 出 基 準 導 入 等 を 進め、 早 い 時 期 からすでに 措 置 を 取 っていました。2008 年 、 私 たちは HSBC のビジネスの 基 礎 となる 銀 行 業 務 の 原 則 を 重 視 して 参 りました。 卓 越 した 資 本 力 と 84%という 保 守 的 な 預 貸 比 率 を維 持 することにより、グループ 内 での 資 金 調 達 力 を 維 持 することができました。 中 核 事 業 ではない 部 分 の 法 人 向 けグローバル・バンキング&マーケッツ 事 業 と 米 国 サブプライム・ローン 関 連 事業 を 縮 小 するために 全 力 を 尽 くしています。また、 流 動 性 を 高 めるとともに、 資 本 基 盤 を 保 護 するためにリスク・ウエイトづけされた 資 産 を 注 意 深 く 管 理 しています。 今 回 の 危 機 で 大 きな 打 撃を 受 けた 銀 行 から HSBC へ 資 産 を 移 す「 質 への 逃 避 」が 生 じており、また、HSBC は 多 くの 市 場でインターバンク 市 場 に 対 する 流 動 性 供 給 に 貢 献 して 参 りました。私 が 強 調 したいのは、HSBC がこれまで 通 り 非 常 に 積 極 的 に 事 業 展 開 している 点 です。 強 固 な 預金 基 盤 が 分 散 化 されていることから、 競 合 他 社 が 撤 退 する 時 期 に 貸 出 を 継 続 することが 可 能 となっています。2008 年 、 北 米 を 除 く 全 地 域 において、 顧 客 支 援 のための 融 資 を 大 幅 に 増 大 させました。グループ 事 業 の 中 心 となる 英 国 市 場 と 香 港 市 場 では、 個 人 向 け・ 法 人 向 け 融 資 がそれぞれ12%、11% 拡 大 いたしました。 英 国 については、2006 年 の 時 点 で 市 場 が 天 井 を 打 つとの 予 測 に 基づき 貸 出 を 縮 小 いたしましたが、2008 年 には 顧 客 支 援 のために 市 場 に 復 帰 して、 住 宅 ローン 融資 を 170 億 ポンドへとほぼ 倍 増 させました。 香 港 では、 貯 蓄 ・ 預 金 残 高 が 大 幅 に 伸 び、また、 顧客 貸 出 も、 特 に 住 宅 ローン、カード・ローンおよび 商 業 顧 客 向 け 貸 出 を 中 心 に 大 幅 に 増 加 しています。HSBC は、 資 産 の 質 の 高 さを 維 持 しつつ 世 界 中 のお 客 様 を 支 援 するために、 全 分 野 における 融 資 を 注 意 深 く 拡 大 することに 注 力 しています。商 業 銀 行 事 業 - 困 難 な 経 済 環 境 にもかかわらず 収 益 性 を 維 持商 業 銀 行 事 業 は 引 き 続 き HSBC にとって 傑 出 した 事 業 分 野 と 言 えます。HSBC は 世 界 で 最 も 広 範で 卓 越 した 商 業 銀 行 事 業 基 盤 を 有 しており、 国 際 銀 行 としての 強 みによってお 客 様 にとって 魅 力的 な 価 値 を 提 供 しています。2008 年 の 商 業 銀 行 事 業 の 税 引 前 当 期 純 利 益 は、2007 年 に 比 べて 小 幅 増 の 72 億 米 ドルでした。これは、10%を 超 える 好 調 な 収 益 の 伸 びが 貸 倒 引 当 金 減 損 の 増 大 によって 相 殺 されたためです。このような 厳 しい 年 に 収 益 性 を 維 持 できたことは、 特 筆 すべき 業 績 と 言 えるでしょう。グローバル・ネットワークが 収 益 向 上 の 牽 引 力 となっています。 国 際 的 事 業 - トレード・サプライ・チェーン 事 業 および 外 国 為 替 サービス - の 収 益 はほぼ 3 割 増 となりました。「GlobalLinks」のクロスボーダー 紹 介 システムは、2007 年 比 でほぼ 倍 増 となる 5,600 件 以 上 の 取 引 の 締結 に 寄 与 し、 取 引 価 額 合 計 額 は 110 億 米 ドルを 上 回 りました。また、 顧 客 の 支 援 と 責 任 ある 貸 出 の 拡 大 にも 努 めており、 預 金 額 と 貸 出 額 はそれぞれ 15%、10%の 増 加 となりました。 信 用 供 与 が 乏 しい 時 期 に 比 較 的 規 模 の 小 さい 企 業 に 対 して 特 別 の 支 援 を 行うために、 小 規 模 ・ 中 堅 企 業 (SME)という 重 要 な 事 業 への 援 助 のために 50 億 米 ドルのグローバル SME 基 金 を 設 立 いたしました。個 人 金 融 サービス 事 業 - 北 米 事 業 により 税 引 前 では 損 失 を 計 上 、 他 の 地 域 では 堅 調 な 業 績2008 年 の 個 人 金 融 サービス 事 業 は、 北 米 に 関 連 する 貸 倒 引 当 金 減 損 費 用 および 営 業 権 減 損 費 用により、 事 業 全 体 で 110 億 米 ドルの 税 引 前 当 期 純 損 失 を 計 上 いたしました。- 11 -

HSBC Holdings plc北 米 事 業 を 除 く 個 人 金 融 サービス 事 業 は 収 益 性 を 維 持 しており、 利 ざやと 手 数 料 収 益 に 対 する 下方 圧 力 にもかかわらず、2007 年 並 みの 収 益 を 確 保 いたしました。 低 金 利 が 貯 蓄 者 に 影 響 を 及 ぼしており、 低 金 利 環 境 下 で 支 店 網 を 運 営 する 採 算 性 が 次 第 に 厳 しくなりつつあります。HSBC が 提 供 する 独 自 の 国 際 銀 行 業 務 とウェルス・マネジメント・サービスを 評 価 してくださる富 裕 層 顧 客 向 けサービスに 引 き 続 き 注 力 しています。HSBC プレミアの 顧 客 基 盤 は、2007 年 に比 べ 22% 増 の 260 万 人 の 顧 客 数 へと 拡 大 いたしました。HSBC プレミアの 新 規 顧 客 のうち 80%が HSBC を 初 めて 利 用 するお 客 様 でした。HSBC プレミア 顧 客 1 人 当 たりの 平 均 年 間 収 益 として2,000 米 ドルを 達 成 し、HSBC の 価 値 提 案 が、 世 界 中 を 飛 び 回 る 活 発 な 富 裕 層 のニーズを 満 たしていることが 明 らかとなりました。 新 たに 六 つの 国 と 地 域 で HSBC プレミア 事 業 を 立 ち 上 げた結 果 、 市 場 の 合 計 は 41 に 達 しました。欧 州 の 個 人 金 融 サービス 事 業 は 堅 調 な 業 績 を 上 げました。 英 国 の 事 業 は 好 調 に 推 移 し、 金 利 のリセットに 直 面 した 優 良 顧 客 を 引 き 付 けるための RateMatcher 推 進 活 動 を 開 始 したことにより、 住宅 ローン 市 場 における 地 位 を 引 き 続 き 強 化 いたしました。この 推 進 活 動 の 結 果 、 新 規 事 業 は 54億 ポンドの 規 模 に 達 しましたが、その 質 の 高 さは、 平 均 59%という 低 水 準 のローン 資 産 価 値 比率 (LTV)に 見 ることができます。この 成 功 を 足 がかりとした 展 開 を 図 るために、 英 国 で 2009年 に 向 けて 150 億 ポンドの 住 宅 ローン 基 金 を 設 立 いたしました。手 数 料 収 益 は、 投 資 に 対 する 信 頼 の 喪 失 が 原 因 となり、 大 半 の 地 域 で 低 下 いたしました。それに伴 い、 個 人 向 け 証 券 取 引 と 投 資 商 品 に 関 連 する 手 数 料 収 益 が 減 少 いたしました。HSBC ファイナンス・コーポレーション米 国 以 外 では 個 人 金 融 サービス 事 業 の 業 績 は 堅 調 であったのにもかかわらず、 米 国 の HSBC ファイナンス(HFC)の 巨 額 損 失 が 足 を 引 っ 張 りました。 米 国 における 貸 倒 引 当 金 減 損 費 用 とその他 の 信 用 リスク 引 当 金 が 163 億 米 ドルとなった 上 に、 北 米 個 人 金 融 サービス 事 業 の 106 億 米 ドルの 営 業 権 減 損 を 計 上 いたしました。このような 苦 難 の 時 期 には、この 問 題 となっている 事 業 の 処理 のために 果 敢 な 措 置 を 講 じる 必 要 があったのです。グループ 会 長 が 述 べていますように、 米 国 経 済 は 2008 年 末 にかけて 著 しく 悪 化 いたしました。サブプライム・ローンのリファイナンス・モデルは 国 民 の 大 部 分 を 対 象 としているにもかかわらず、もはや 機 能 していないことが 明 白 となっています。 住 宅 の 正 味 価 値 が 消 失 し、 住 宅 価 格 上 昇の 見 通 しが 立 たず、さらに、この 先 、 当 分 、サブプライム・ローンの 顧 客 層 に 利 用 可 能 なリファイナンス 機 会 が 非 常 に 限 定 されている 状 況 を 踏 まえ、HSBC は 米 国 の HFC およびベネフィシャルの 両 ブランドを 通 した 新 規 の 消 費 者 金 融 取 引 の 引 受 を 停 止 することとし、 今 後 は、 残 存 する620 億 米 ドルの 不 動 産 担 保 付 および 無 担 保 のポートフォリオの 処 理 に 集 中 する 予 定 です。結 果 として、 米 国 における HFC およびベネフィシャル・ブランドの 支 店 網 の 大 半 を 閉 鎖 し、そのことにより 残 念 ながら 6,100 名 の 雇 用 が 失 われます。この 閉 鎖 に 伴 い、2009 年 上 期 には 2 億6,500 万 米 ドルの 事 業 再 編 成 費 用 の 発 生 が 見 込 まれますが、その 中 には 閉 鎖 費 用 や 現 金 以 外 の 費用 が 含 まれています。また、この 閉 鎖 により 年 間 約 7 億 米 ドルのコストが 削 減 されることになります。 米 国 では 失 業 率 が 上 昇 し、 居 住 用 不 動 産 が 値 下 がりするリスクがあることから、2009 年と 2010 年 に 信 用 リスク 引 当 金 がさらに 増 大 し、 営 業 損 失 が 継 続 することが 予 想 されます。米 国 のサブプライム 融 資 の 将 来 が 不 透 明 なため、HSBC はもはや、 米 国 のサブプライム 融 資 を 中核 事 業 とはみなしていません。HSBC はこれまでと 同 様 、 経 済 的 苦 境 にあるお 客 様 を 支 援 し、 差し 押 えを 回 避 するために 多 大 な 努 力 を 重 ねています。2008 年 にはほぼ 10 万 件 のローンについて- 12 -

HSBC Holdings plc条 件 の 改 定 を 行 い、HSBC と 関 連 する 差 し 押 え 件 数 は、 経 済 状 況 の 悪 化 にもかかわらず、ほんのわずかしか 増 加 しませんでした。グループ 会 長 が 申 し 上 げましたように、HSBC はこれまで 通 り、 米 国 を 中 核 事 業 のひとつとみなし、 注 力 して 参 ります。 今 後 も、クレジット・カード・サービスの 提 供 を 継 続 し、その 資 産 の 大半 は HSBC 銀 行 USA を 通 して 資 金 提 供 します。HSBC 銀 行 USA の 個 人 向 け 融 資 業 務 は、その 個人 向 け 支 店 網 を 含 めて、 今 回 の 決 定 により 影 響 を 受 けることはありません。グローバル・バンキング&マーケッツ 事 業グローバル・バンキング&マーケッツ 事 業 は 35 億 米 ドルの 税 引 前 当 期 純 利 益 を 計 上 いたしました。2006 年 に 導 入 された 新 興 国 市 場 重 視 し、 資 金 調 達 を 中 心 とする 戦 略 の 成 功 が 反 映 されています。この 戦 略 により、グローバル・ネットワークと 卓 越 した 一 連 のサービスを 提 供 するトップクラスの 法 人 向 け 銀 行 が 生 み 出 されつつあります。グローバル・バンキング&マーケッツ 事 業 の 収 益 は 61 億 米 ドルに 上 る 評 価 損 による 悪 影 響 を 受けました。その 内 容 は 54 億 米 ドルが、クレジット 商 品 取 引 、レバレッジド・ファイナンスおよび 買 収 ファイナンスに 関 連 するポジション、ならびにモノラインに 対 する 与 信 エクスポージャーです。7 億 米 ドルは、 売 却 可 能 な 資 産 担 保 証 券 および 金 融 機 関 の 社 債 と 優 先 株 式 の 評 価 損 となっています。新 興 国 市 場 と 先 進 市 場 の 接 続 に 注 力 したことに 伴 い、 新 興 国 市 場 からの 利 益 が 増 大 しています。現 在 では、その 貢 献 がグローバル・バンキング&マーケッツ 事 業 の 税 引 前 当 期 純 利 益 の 3 分 の 2となっており、2006 年 の 50%に 比 べ 比 重 が 拡 大 しています。外 国 為 替 、 金 利 デリバティブ、バランスシート 管 理 と 融 資 、および 株 式 資 本 市 場 などの 中 核 事 業は 過 去 最 高 の 収 益 を 達 成 いたしました。 外 国 為 替 による 収 益 は、 市 場 のボラティリティ 上 昇 と 顧客 の 取 引 活 動 の 活 発 化 を 受 けて 過 去 最 高 の 38 億 米 ドルに 増 加 いたしました。 中 でも 特 に 好 調 な業 績 を 上 げたのは 欧 州 と 香 港 を 除 くアジア 太 平 洋 地 域 でした。グローバル・バンキング 事 業 の 堅 調 な 伸 びを 牽 引 したのは、 与 信 ・ 融 資 事 業 における 利 益 率 の 改善 のほか、 一 部 ポートフォリオにおけるクレジット・デフォルト・スワップに 起 因 する 利 益 でした。2008 年 の 貸 出 金 減 損 とその 他 の 信 用 リスク 引 当 金 は、 信 用 環 境 の 悪 化 、 多 くの 銀 行 の 破 綻 を 反映 して 15 億 米 ドルに 増 加 いたしました。グローバル・トランザクション・バンキングは、 商 業 銀 行 事 業 とグローバル・バンキング&マーケッツ 事 業 を 通 して、2007 年 比 7% 増 の 91 億 米 ドルの 収 益 を 生 み 出 しました。トレード・サプライ・チェーン 事 業 および 有 価 証 券 サービス 事 業 は、それぞれ 29%、10%の 伸 びを 示 し、 特 にアジア 太 平 洋 地 域 と 中 東 を 中 心 に 好 調 な 業 績 を 上 げました。キャッシュ・マネジメントの 収 益 は、世 界 的 な 金 利 引 き 下 げの 動 きにもかかわらず 堅 調 さを 維 持 いたしました。HSBC は、2008 年 中 に 価 額 が 約 165 億 米 ドル 下 落 した 売 却 可 能 証 券 のポートフォリオに 関 連 し、2 億 7, 900 万 米 ドルの 減 損 損 失 を 確 認 いたしました。この 二 つの 数 値 に 大 きな 開 きがあるのは、全 資 産 担 保 証 券 に 付 きまとう 流 動 性 の 低 さを 反 映 したものであり、また、 減 損 損 失 が 低 水 準 にとどまっているのは、HSBC が 保 有 するトランシェが 上 位 の 優 先 順 位 にあることに 対 応 したものです。さらなる 詳 細 に 関 しては「2008 年 年 次 報 告 書 および 財 務 諸 表 」をご 覧 ください。- 13 -

HSBC Holdings plcプライベートバンキング -トップクラスのグローバル・プライベートバンクプライベートバンキング 業 界 全 体 で 預 かり 資 産 が 低 下 する 状 況 の 中 で、HSBC プライベートバンクは 引 き 続 き 好 調 な 業 績 を 上 げました。 税 引 前 当 期 純 利 益 は、2007 年 に 示 した 過 去 最 高 の 水 準と 比 べ、わずか 4%の 減 少 に 留 まりました。 欧 州 、 特 にスイスと 英 国 で 収 益 が 力 強 く 増 大 した 一方 で、アジアにおけるトレーディング 収 益 の 減 少 、 手 数 料 収 益 の 減 少 、 人 員 コストの 増 大 、 貸 倒引 当 金 減 損 費 用 および 他 の 信 用 リスク 引 当 金 の 増 加 がマイナス 要 因 として 作 用 いたしました。欧 州 の 165 億 米 ドルを 含 めて 合 計 240 億 米 ドルに 上 る 大 量 の 新 規 資 金 の 純 流 入 があったにもかかわらず、 顧 客 の 資 産 は 16% 減 の 3,520 億 米 ドルとなりました。こうした 減 少 の 主 な 原 因 は、 全 地域 で 時 価 が 低 下 したことにあります。 経 済 状 況 の 影 響 で 顧 客 の 預 かり 資 産 総 額 は 減 少 したものの、300 億 米 ドルに 上 る 新 規 の 預 かり 資 産 を 集 めました。グループ 内 の 紹 介 による 新 規 預 かり 資 産 は68 億 米 ドルで、2007 年 の 57 億 米 ドルから 増 加 いたしました。中 国 本 土 の 広 州 、 上 海 、 北 京 に 支 店 を 開 設 し、また、インド、パナマ、ブラジルなどを 中 心 にした 他 の 新 興 国 市 場 でも 国 内 事 業 を 拡 大 するなどして、プライベートバンキングの 事 業 基 盤 構 築 を継 続 いたしました。保 険 事 業 - 保 険 料 収 益 の 伸 びは 好 調 だったものの、 投 資 収 益 の 減 少 により 減 益HSBC は、 保 険 事 業 を 拡 大 してグループ 全 体 の 利 益 に 貢 献 する 度 合 いをさらに 高 める 意 図 を 表 明していましたが、2008 年 の 同 事 業 の 税 引 前 当 期 純 利 益 は 19% 減 の 26 億 米 ドルとなりました。これは、 投 資 益 の 減 少 や、フォルティスの 減 損 に 起 因 する 平 安 保 険 からの 寄 与 分 の 減 少 などによるものでした。ラテン・アメリカと 北 米 はいずれも 2007 年 を 上 回 る 利 益 を 達 成 いたしました。 保険 料 収 入 は 20% 増 の 110 億 米 ドルとなり、 全 地 域 で 銀 行 による 保 険 事 業 の 頑 強 性 が 示 されました。アジアでは、インドと 韓 国 で 事 業 を 開 始 し、 保 険 の 事 業 基 盤 構 築 を 継 続 いたしました。「Joining up the Company」 戦 略当 然 のことですが、お 客 様 は、 世 界 のどこであろうと HSBC と 取 引 する 時 はいつでも、 一 貫 した 質 の 高 いサービスを 期 待 します。この 期 待 は、 世 界 ナンバーワンの 金 融 ブランドとされたHSBC のランク 付 けに 合 致 しています。「Joining up」はブランドの 約 束 を 現 実 として 実 現 することを 目 指 します。 現 在 このプログラムは 3 年 目 を 迎 えていますが、「Joining up」による 成 果は、「Global Links」システムによる 紹 介 、プライベートバンキング、HSBC プレミアの 成 長 など、 多 くの 事 業 に 見 ることができます。HSBC はまた、「One HSBC」の 旗 の 下 にグループ 全 体に 共 通 するシステムを 開 発 ・ 整 備 する5ヶ 年 計 画 の 2 年 目 に 入 っています。このプログラムは「Joining up」の 中 核 をなすものです。それは、グループの 全 体 を 通 して、より 質 の 高 い IT、より 低 い 業 務 コストを 提 供 することを 目 指 しているからです。このプログラムによって、 国 境 を 越え、シームレスに 個 人 や 法 人 のお 客 様 のニーズを 満 たすことが 可 能 となります。 言 い 換 えれば、一 貫 した 質 の 高 い 顧 客 サービスを 提 供 できるようになります。「Joining up」では、 毎 日 お 客 様 のためにブランドに 見 合 ったサービス 提 供 を 志 す 社 員 の 皆 さんと「Joining up( 一 体 化 )」することが 現 実 化 に 不 可 欠 の 条 件 となります。2008 年 、グループ 会長 と 私 は、HSBC が 事 業 展 開 する 国 と 地 域 のほぼ 半 分 を 訪 れました。 私 たちが 出 会 った 多 くの 社員 の 皆 さんから 知 ったことは、 皆 さんにとって 2008 年 が 非 常 に 厳 しい 年 であったこと、そして、市 場 の 混 乱 の 中 で 皆 さんがお 客 様 と 事 業 の 支 援 に 努 力 を 傾 けたことでした。 私 は、この 難 局 時 における 社 員 の 皆 さんの 貢 献 と 尽 力 に 対 して 感 謝 したいと 思 います。2008 年 、 年 次 社 員 調 査 に 記- 14 -

HSBC Holdings plc録 されているように、 世 界 全 体 と 金 融 業 界 の 基 準 を 超 えて、 調 査 に 参 加 する 社 員 数 が 過 去 最 高 に達 しました。これこそが HSBC の 強 みの 証 しです。 社 員 の 93%が 調 査 に 参 加 したことは 大 きな栄 誉 に 値 するものであり、 私 たちは、そうした 有 能 かつ 忠 誠 心 の 高 い 社 員 を 有 するという 特 権 を享 受 しています。2009 年 の 事 業 見 通 し銀 行 は、それがサービスを 提 供 する 経 済 を 拡 大 して 映 し 出 す 鏡 であり、したがって、 顧 客 の 成 功度 が 銀 行 の 業 績 に 反 映 されることになります。 大 半 の 先 進 市 場 が 景 気 後 退 に 陥 り、 新 興 国 市 場 の成 長 が 急 減 速 する 中 で、 消 費 者 と 企 業 の 財 務 状 況 の 緊 張 度 が 高 まりつつあります。HSBC は 2008年 に、 北 米 を 例 外 として、お 客 様 の 支 援 を 続 け 貸 出 を 大 きく 増 加 させました。しかしながら、 国際 的 な 融 資 の 全 体 的 な 落 ち 込 みが 懸 念 を 引 き 起 こしており、 特 に 新 興 国 市 場 における 与 信 の 利 用可 能 性 に 一 段 と 大 きなプレッシャーがかかる 事 態 が 予 想 されます。グループ 会 長 が 言 及 している 通 り、2009 年 の 道 筋 は 予 測 が 極 めて 困 難 です。この 苦 難 の 時 期 にあって、HSBC は、 長 年 HSBC と 取 引 いただいている 顧 客 の 近 くに 立 つことを 重 視 いたします。この 景 気 落 ち 込 みにもかかわらず、 高 収 益 の 責 任 ある 事 業 を 遂 行 するために、HSBC グループの規 模 、グローバル・ネットワーク、 新 興 国 市 場 の 優 位 性 によってもたらされる 収 益 機 会 に 焦 点 を絞 る 所 存 です。2009 年 1 月 の HSBC の 事 業 業 績 が 好 調 で、 予 想 を 上 回 るものであったことをここに 報 告 できることを 嬉 しく 思 います。- 15 -

HSBC Holdings plc 財 務 ハイライト( 続 き)12 月 31 日 に 終 了 した 事 業 年 度2008 年 2007 年% %財 務 比 率平 均 投 下 資 本 利 益 率 * 4.0 15.3平 均 総 株 主 持 分 利 益 率 4.7 15.9税 引 後 平 均 総 資 産 利 益 率 0.26 0.97税 引 後 平 均 リスク 加 重 資 産 利 益 率 ** 0.55 1.95効 率 比 率 および 収 益 構 成 比 率コスト 効 率 比 率- 報 告 値- 営 業 権 減 損 損 失 を 除 く 値60.147.249.449.4総 営 業 収 益 に 対 する:- 純 利 息 収 益 比 率 48.1 43.1- 純 手 数 料 収 益 比 率 22.6 25.1- 純 トレーディング 収 益 比 率 7.4 11.2資 本 比 率 **- Tier1 資 本 8.3 9.3- 総 資 本 11.4 13.6* 投 下 資 本 利 益 率 は 普 通 株 主 帰 属 利 益 に 基 づいている。 平 均 投 下 資 本 は、 平 均 総 株 主 持 分 + 引 当 金 に 直 接 戻し 入 れた 償 却 済 み 営 業 権 -HSBC ホールディングスの 平 均 発 行 済 み 優 先 株 -/(+) 実 効 的 なキャッシュフローヘッジと 売 却 可 能 有 価 証 券 に 係 る 平 均 未 実 現 利 益 /( 損 失 ) 準 備 金 として 計 測 される。この 計 測 は 当初 の 投 下 資 本 とその 後 の 利 益 を 反 映 したものである。** 2008 年 12 月 31 日 現 在 の 自 己 資 本 総 額 、 資 本 比 率 、リスク 加 重 資 産 の 計 算 は、バーゼルⅡに 準 拠 。なお、前 年 度 の 金 額 はバーゼルⅠに 準 拠 している。- 17 -

HSBC Holdings plc連 結 損 益 計 算 書12 月 31 日 に 終 了 した 事 業 年 度 12 月 31 日 に 終 了 した 事 業 年 度2008 年 2008 年 2007 年100 万 ポンド 100 万 香 港 ドル 100 万 米 ドル 100 万 米 ドル49,759 710,961 受 取 利 息 91,301 92,359(26,562) (379,523) 支 払 利 息 (48,738) (54,564)23,197 331,438 純 利 息 収 益 42,563 37,79513,496 192,837 受 取 手 数 料 24,764 26,337(2,583) (36,910) 支 払 手 数 料 (4,740) (4,335)10,913 155,927 純 手 数 料 収 益 20,024 22,002462 6,594 純 利 息 収 益 を 除 く847 4,458トレーディング 収 益3,113 44,489 トレーディング 業 務 に 係 る 5,713 5,376純 利 息 収 益3,575 51,083 純 トレーディング 収 益 6,560 9,8343,640(1,541)52,009(22,013)発 行 済 長 期 債 およびその 派生 商 品 の 公 正 価 値 変 動 分公 正 価 値 で 表 示 されるその6,679(2,827)2,8121,271他 金 融 商 品 からの 純 収 益 /( 損 失 )2,099 29,996 公 正 価 額 で 表 示 されている 3,852 4,083金 融 商 品 からの 純 収 益107 1,534 金 融 投 資 からの 利 益197 1,956( 損 失 控 除 後 )- - 関 連 会 社 持 分 の 希 薄 化- 1,092からの 利 益148 2,118 受 取 配 当 金 272 3245,9131,33384,48919,039純 既 経 過 保 険 料フランス 地 方 銀 行 の 売 却 益10,8502,4459,076-986 14,078 その 他 の 営 業 収 益 1,808 1,43948,271 689,702 総 営 業 収 益 88,571 87,601(3,754) (53,644) 純 既 発 生 保 険 金 および(6,889) (8,608)保 険 契 約 者 債 務 の 変 動44,517 636,058 貸 倒 引 当 金 および81,682 78,993その 他 の 信 用 リスク 引 当 金前 純 営 業 収 益(13,591) (194,185) 貸 倒 引 当 金 および(24,937) (17,242)その 他 の 信 用 リスク 引 当 金30,926 441,873 純 営 業 収 益 56,745 61,751(11,332) (161,907) 人 件 費 (20,792) (21,334)(8,316) (118,829) 一 般 管 理 費 (15,260) (15,294)(954) (13,625) 有 形 固 定 資 産 償 却 費 (1,750) (1,714)(5,758) (82,265) 営 業 権 減 損 損 失 (10,564) -(399) (5,708) 無 形 資 産 償 却 費 および 減 損 (733) (700)損 失(26,759) (382,334) 営 業 費 用 合 計 (49,099) (39,042)4,167 59,539 営 業 利 益 7,646 22,709905 12,935 関 連 会 社 および 合 弁 会 社1,661 1,503からの 利 益 分 配 金5,072 72,474 税 引 前 当 期 純 利 益 9,307 24,212(1,531) (21,874) 税 金 (2,809) (3,757)3,541 50,600 当 期 利 益 6,498 20,4553,122 44,604 親 会 社 株 主 帰 属 利 益 5,728 19,133419 5,996 少 数 持 分 帰 属 利 益 770 1,322- 18 -

HSBC Holdings plc連 結 貸 借 対 照 表12 月 31 日 に 終 了 した 事 業 年 度 12 月 31 日 に 終 了 した 事 業 年 度2008 年 2008 年 2007 年100 万 ポンド 100 万 香 港 ドル 100 万 米 ドル 100 万 米 ドル資 産35,944 406,069 現 金 および 中 央 銀 行 預 け 金 52,396 21,7654,118 46,523 受 取 為 替 6,003 9,77710,536 119,024 香 港 政 庁 債 務 証 書 15,358 13,893293,148 3,311,800 トレーディング 資 産 427,329 445,96819,574 221,131 公 正 価 額 で 表 示 されている28,533 41,564金 融 資 産339,485 3,835,289 デリバティブ 494,876 187,854105,483 1,191,687 銀 行 貸 付 金 153,766 237,366639,947 7,229,727 顧 客 貸 付 金 932,868 981,548205,961 2,326,821 金 融 投 資 300,235 283,0007,914 89,412 関 連 会 社 および 合 弁 会 社 持 分 11,537 10,38418,767 212,017 営 業 権 および 無 形 資 産 27,357 39,6899,621 108,694 有 形 固 定 資 産 14,025 15,69425,945 293,120 その 他 の 資 産 37,822 39,4931,751 19,778 当 期 税 金 資 産 2,552 8964,810 54,335 繰 延 税 金 資 産 7,011 5,28410,837 122,427 前 払 金 および 未 収 収 益 15,797 20,0911,733,841 19,587,854 資 産 合 計 2,527,465 2,354,266- 19 -

HSBC Holdings plc 連 結 貸 借 対 照 表 ( 続 き)12 月 31 日 に 終 了 した 事 業 年 度 12 月 31 日 に 終 了 した 事 業 年 度2008 年 2008 年 2007 年100 万 ポンド 100 万 香 港 ドル100 万 米 ドル 100 万 米 ドル負 債 および 自 己 資 本負 債10,536 119,024 香 港 流 通 紙 幣 15,358 13,89389,238 1,008,151 銀 行 預 り 金 130,084 132,181765,114 8,643,784 顧 客 勘 定 1,115,327 1,096,1404,961 56,048 支 払 為 替 7,232 8,672169,889 1,919,303 トレーディング 負 債 247,652 314,58051,167 578,050 公 正 価 額 で 表 示 されて 74,587 89,939いる 金 融 負 債334,123 3,774,715 デリバティブ 負 債 487,060 183,393123,269 1,392,621 社 債 179,693 246,5792,667 30,132 退 職 給 付 債 務 3,888 2,89349,655 560,975 その 他 の 負 債 72,384 35,0131,250 14,121 当 期 税 金 負 債 1,822 2,55929,967 338,543 保 険 契 約 債 務 43,683 42,60610,597 119,722 未 払 費 用 および 繰 延15,448 21,766収 益1,187 13,408 引 当 金 1,730 1,9581,273 14,376 繰 延 税 金 負 債 1,855 1,85920,191 228,106 劣 後 負 債 29,433 24,8191,665,084 18,811,079 負 債 合 計 2,427,236 2,218,850自 己 資 本4,152 46,911 資 本 金 6,053 5,9155,8061,46365,58816,531株 式 発 行 差 金 勘 定その 他 持 分8,4632,1338,134-(2,570) (29,039) その 他 の 準 備 金 (3,747) 33,01455,352 625,339 留 保 利 益 80,689 81,09764,203 725,330 総 株 主 持 分 93,591 128,1604,554 51,445 少 数 株 主 持 分 6,638 7,25668,757 776,775 自 己 資 本 合 計 100,229 135,4161,733,841 19,587,854自 己 資 本 および 負 債合 計 2,527,465 2,354,266- 20 -

HSBC Holdings plc連 結 認 識 収 益 費 用 計 算 書12 月 31 日 に 終 了 した 事 業 年 度2008 年 2007 年100 万米 ドル100 万米 ドル売 却 可 能 投 資 :- 資 本 直 入 された 評 価 損 (23,722) 756- 売 却 により 損 益 計 算 書 に 振 り 替 えられた 評 価 損- 減 損 により 損 益 計 算 書 に 振 り 替 えられた 評 価 損(1,316)1,779(1,826)86キャッシュフローヘッジ:- 資 本 直 入 された 評 価 損 (1,720) 625- 損 益 計 算 書 に 振 り 替 えられた 評 価 益 1,754 (1,886)関 連 会 社 および 合 弁 会 社 の 持 分 変 動 (559) 372外 貨 換 算 差 額 (12,205) 5,946確 定 給 付 年 金 プラン 関 連 の 保 険 数 理 差 損 利 益 /( 損 失 ) (1,609) 2,167(37,598) 6,240資 本 直 入 された 項 目 にかかる 税 金 費 用 1,879 (226)当 期 利 益 6,498 20,455当 期 総 認 識 収 益 費 用 (29,221) 26,469以 下 に 帰 属 する 当 期 総 認 識 収 益 費 用- 親 会 社 株 主 (29,225) 24,801- 少 数 株 主 持 分 4 1,668(29,221) 26,469- 21 -

HSBC Holdings plc連 結 キャッシュフロー 計 算 書12 月 31 日 に 終 了 した 事 業 年 度2008 年 2007 年100 万 100 万米 ドル 米 ドル営 業 活 動 によるキャッシュフロー税 引 前 当 期 純 利 益 9,307 24,212調 整 項 目 :純 利 益 に 含 まれるキャッシュ 以 外 の 項 目 41,305 21,701営 業 資 産 の 変 動 18,123 (176,538)営 業 負 債 の 変 動 (63,413) 250,095外 貨 換 算 差 額 消 去 36,132 (18,602)投 資 活 動 からの 純 利 得 (4,195) (2,209)関 連 会 社 および 合 弁 会 社 の 利 益 シェア (1,661) (1,503)関 連 会 社 から 受 領 した 配 当 金 655 363確 定 給 付 年 金 債 務 向 け 拠 出 金 (719) (1,393)税 金 (5,114) (5,088)営 業 活 動 による 純 キャッシュフロー 30,420 91,038投 資 活 動 によるキャッシュフロー金 融 投 資 購 入 (277,023) (260,980)金 融 投 資 の 売 却 および 満 期 による 手 取 金 223,138 238,647有 形 固 定 資 産 購 入 (2,985) (2,720)有 形 固 定 資 産 売 却 手 取 金 2,467 3,178ローン・ポートフォリオ 売 却 手 取 金 9,941 1,665無 形 資 産 純 購 入 (1,169) (950)子 会 社 株 式 の 取 得 および 増 加 による 純 キャッシュ 流 出 1,313 (623)子 会 社 売 却 による 純 キャッシュ 流 入 2,979 187関 連 会 社 株 式 の 取 得 および 増 加 による 純 キャッシュ 流 出 (355) (351)資 金 の 連 結 による 純 キャッシュ 流 入 16,500 1,600関 連 会 社 売 却 手 取 金 101 69投 資 活 動 に 使 用 された 純 キャッシュ (25,093) (20,278)財 務 活 動 によるキャッシュフロー普 通 株 式 資 本 の 発 行 467 474優 先 株 式 の 発 行 2,133 -値 付 け 目 的 および 投 資 目 的 による 自 社 株 式 の 純 購 入 および 売 却 (194) 126株 式 報 奨 およびストックオプション 報 奨 のための 自 社 株 式 の 購 入 (808) (636)ストックオプションの 行 使 27 104劣 後 ローン 資 本 の 発 行 7,094 5,705劣 後 ローン 資 本 の 返 済 (350) (689)親 会 社 株 主 への 配 当 金 (7,211) (6,003)少 数 株 主 持 分 への 配 当 金その 他 持 分 保 有 者 への 配 当 金(714)(92)(718)-財 務 活 動 に 使 用 された 純 キャッシュ 352 (1,637)現 金 および 現 金 同 等 資 産 の 純 増 加 5,679 69,1231 月 1 日 現 在 の 現 金 および 現 金 同 等 資 産 297,009 215,486現 金 および 現 金 同 等 資 産 に 関 する 外 貨 換 算 差 額 (23,816) 12,40012 月 31 日 現 在 の 現 金 および 現 金 同 等 資 産 278,872 297,009- 22 -

HSBC Holdings plc追 加 情 報1. 作 成 基 準 および 会 計 方 針連 結 財 務 諸 表 および 別 段 の HSBC ホールディングスの 財 務 諸 表 に 適 用 される 重 要 な 会 計 方 針 は「2008 年 年 次 報 告 書 および 財 務 諸 表 」の 注 記 1 および 2 に 記 載 されています。HSBC の 連 結 財 務 諸 表 および 別 段 の HSBC ホールディングスの 財 務 諸 表 は、 欧 州 連 合 (EU)に承 認 されている 国 際 財 務 報 告 基 準 (IFRS)に 準 拠 して 作 成 されています。EU に 承 認 されているIFRS が、 何 らかの 時 点 で、 新 規 または 改 訂 版 の IFRS が EU に 承 認 されなかった 場 合 には、 国際 会 計 基 準 審 議 会 (IASB)により 公 表 される IFRS と 異 なる 可 能 性 があります。2008 年 12 月 31日 現 在 、これらの 連 結 財 務 諸 表 および 別 段 の 財 務 諸 表 に 影 響 する 2008 年 12 月 31 日 をもって 終了 した 事 業 年 度 について 効 力 を 有 していた 未 承 認 の 基 準 はなく、また、EU に 承 認 されているIFRS と IASB により 公 表 されている IFRS の 間 には HSBC への 適 用 において 相 違 はありませんでした。したがって、2008 年 12 月 31 日 をもって 終 了 した 事 業 年 度 に 関 わる HSBC の 連 結 財 務 諸表 は、IASB により 公 表 された IFRS に 準 拠 して 作 成 されています。IFRS は IASB とその 前 身 機 関 により 発 行 される 基 準 および 国 際 財 務 報 告 基 準 解 釈 委 員 会 (IFRIC)とその 前 身 機 関 により 発 行 される 解 釈 で 構 成 されています。2. 配 当 金2009 年 3 月 2 日 、 取 締 役 会 は 2008 年 第 4 四 半 期 の 配 当 金 として 普 通 株 式 1 株 当 たり 0.10 米 ドルの 支 払 を 発 表 いたしました。この 配 当 金 は、2009 年 3 月 20 日 の 営 業 終 了 時 の 登 録 株 主 に 対 して 2009 年 5 月 6 日 に 支 払 われます。 配 当 金 は、2009 年 4 月 27 日 午 前 11 時 頃 にロンドンで HSBC銀 行 plc により 気 配 が 示 される 為 替 レートで、 米 ドル、 英 ポンド、 香 港 ドル、あるいはこれらの通 貨 の 組 み 合 わせで、 現 金 で 支 払 われますが、 株 式 で 配 当 を 受 けることもできます。これらの 制度 の 詳 細 は 2009 年 3 月 31 日 頃 に 株 主 に 対 して 郵 送 されますが、2009 年 4 月 23 日 までに 配 当 金の 受 領 方 法 を 選 択 する 必 要 があります。この 配 当 金 は 貸 借 対 照 表 日 以 降 に 発 表 されたため、2008年 12 月 31 日 現 在 の「その 他 の 負 債 」には 計 上 されていません。ユーロネクスト・パリ 証 券 取 引 所 の 証 券 保 管 振 替 機 構 ユーロクリア・フランスを 通 じて 保 有 されている 株 式 の 配 当 金 は、2009 年 3 月 20 日 現 在 の 登 録 株 主 に 対 して 2009 年 5 月 6 日 に 支 払 われます。 配 当 金 は、2009 年 4 月 27 日 の 為 替 レートで、ユーロにて 現 金 で 支 払 われますが、 株 式 で配 当 を 受 けることもできます。これらの 制 度 の 詳 細 は、2009 年 3 月 16 日 および 2009 年 3 月 25日 にユーロネクスト・パリ 証 券 取 引 所 を 通 じて 発 表 されます。普 通 株 式 5 株 を 表 象 する 米 国 預 託 株 式 (ADS)の 配 当 金 は、2009 年 3 月 20 日 現 在 の 登 録 株 主 に対 して 2009 年 5 月 6 日 に 支 払 われます。0.5 米 ドルの ADS1 株 当 たり 配 当 金 は 米 ドルにて 現 金で 支 払 われますが、ADS 新 株 で 配 当 を 受 けることもできます。これらの 制 度 の 詳 細 は 2009 年 3月 31 日 頃 に 株 主 に 対 して 郵 送 されますが、2009 年 4 月 17 日 までに 配 当 金 の 受 領 方 法 を 決 定 する 必 要 があります。また、 受 託 機 関 により 運 営 されている 配 当 金 再 投 資 プランの 加 入 者 は、 現 金配 当 を ADS の 追 加 購 入 に 充 てることもできます。当 社 株 式 の 配 当 落 ち 日 は、ロンドン、 香 港 、パリ、バミューダの 各 証 券 取 引 所 については 2009年 3 月 18 日 です。ADS の 配 当 落 ち 日 (ニューヨーク 証 券 取 引 所 )は 2009 年 3 月 18 日 です。- 23 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)2008 年 の HSBC ホールディングス 株 式 の 配 当 金 表 明 額 は 以 下 のとおりでした。普 通 株 式 の 配 当 金 表 明 額1 株当 たり米 ドル2008 年 2007 年合 計 株 式 1 株 合 計100 万 配 当 当 たり 100 万米 ドル 100 万 米 ドル 米 ドル米 ドル株 式配 当100 万米 ドル前 年 度 の 第 4 四 半 期 配 当 金 0.390 4,620 2,233 0.360 4,161 2,116今 年 度 の 第 1 四 半 期 配 当 金 0.180 2,158 256 0.170 1,986 712今 年 度 の 第 2 四 半 期 配 当 金 0.180 2,166 727 0.170 1,997 912今 年 度 の 第 3 四 半 期 配 当 金 0.180 2,175 380 0.170 2,007 6140.930 11,119 3,596 0.870 10,151 4,354優 先 株 式 資 本 の 四 半 期 配 当 金3 月 の 配 当 金 15.50 22 15.50 226 月 の 配 当 金 15.50 23 15.50 239 月 の 配 当 金 15.50 22 15.50 2212 月 の 配 当 金 15.50 23 15.50 2362.00 90 62.00 90自 己 資 本 に 区 分 される 資 本 証 券の 四 半 期 利 子 *7 月 の 利 子 0.541 47 - -10 月 の 利 子 0.508 45 - -1.049 92 - -*2008 年 4 月 中 に、HSBC ホールディングスは、IFRS の 規 定 上 自 己 資 本 に 区 分 される 永 久 劣 後 資 本 証 券を 2,200 百 万 米 ドル 発 行 しております。2009 年 2 月 11 日 、 取 締 役 会 は 非 累 積 型 米 ドル 優 先 株 式 (シリーズ A ドル 優 先 株 式 )1 株 当 たり 配 当 金として 15.50 米 ドルを 支 払 う 旨 の 発 表 を 行 いました。1 株 がシリーズ A ドル 優 先 株 式 の 40 分 の 1 を 表象 するシリーズ A 米 国 預 託 株 式 1 株 当 たりでは 0.3875 米 ドルの 配 当 金 となります。 配 当 金 は 2009 年 2月 27 日 現 在 の 登 録 株 主 に 対 して 2009 年 3 月 16 日 に 支 払 われます。2009 年 1 月 15 日 において、HSBC は 資 本 証 券 について 1 口 あたり 0.508 米 ドル、 分 配 総 額 45 百 万 米ドルのクーポン 利 払 いを 行 いました。2008 年 12 月 31 日 現 在 の 貸 借 対 照 表 においては、 当 該 クーポン利 払 い 債 務 は 認 識 されておりません。- 24 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)3. 普 通 株 式 1 株 当 たり 利 益 および 配 当 金12 月 31 日 をもって 終 了 した 事 業 年 度2008 年米 ドル2007 年米 ドル基 本 ベースの 普 通 株 式 1 株 当 たり 当 期 純 利 益 0.47 1.65希 薄 化 後 ベースの 普 通 株 式 1 株 当 たり 利 益 0.47 1.63営 業 権 減 損 損 失 を 含 まない 基 本 ベースの 普 通 株 式 1 株 当 たり利 益 1.36 1.65普 通 株 式 1 株 当 たり 配 当 金 0.93 0.87会 計 期 末 における 純 資 産 価 値 7.44 10.72配 当 性 向 *- 報 告 値 197.9% 52.7%- 営 業 権 減 損 損 失 を 除 く 値 68.4% 52.7%* 普 通 株 式 1 株 当 たり 配 当 金 の 1 株 当 たり 利 益 に 対 する 比 率基 本 ベースの 普 通 株 式 1 株 当 たり 利 益 は、 利 益 55 億 4,600 万 米 ドル÷ 加 重 平 均 発 行 済 普 通 株 式 数 118億 1,200 万 株 ( 保 有 自 社 株 式 を 除 く)(2007 年 は 利 益 190 億 4,300 万 米 ドルと 115 億 4,500 万 株 )で 算出 されています。12 月 31 日 をもって 終 了 した 事 業 年 度2008 年 2007 年100 万 米 ドル 100 万 米 ドル親 会 社 の 株 主 に 保 有 利 益 5,728 19,133資 本 に 分 類 された 優 先 株 式 の 配 当 金 (90) (90)自 己 資 本 に 区 分 される 資 本 証 券 の 利 息 支 払 額 (92) -親 会 社 の 普 通 株 主 に 帰 属 する 利 益 5,546 19,043希 薄 化 後 ベースの 普 通 株 式 1 株 当 たり 利 益 は、 潜 在 普 通 株 式 ( 権 利 行 使 されていない 発 行 済 ストックオプションを 含 む)による 希 薄 化 の 影 響 について 調 整 する 必 要 のない 基 本 ベースの 利 益 ÷{ 加 重 平 均 発行 済 普 通 株 式 数 ( 保 有 自 社 株 式 を 除 く)+ 潜 在 普 通 株 式 が 2008 年 にすべて 普 通 株 式 に 転 換 されていた場 合 の 加 重 平 均 普 通 株 式 数 }119 億 1,500 万 株 (2007 年 は 116 億 6,100 万 株 )で 算 出 されています。- 25 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)4. 税 金12 月 31 日 をもって 終 了 した 事 業 年 度2008 年 2007 年100 万 米 ドル 100 万 米 ドル英 国 法 人 税 額 1,671 1,326海 外 税 金 1,703 3,879当 期 税 金 3,374 5,205繰 延 税 金 (565) (1,448)税 金 費 用 2,809 3,757実 効 税 率30.2% 15.5%HSBC ホールディングスおよびその 子 会 社 の 英 国 事 業 に 対 して 適 用 された 英 国 の 法 人 税 率 は 28.5%でした(2007 年 は 30%)。 海 外 税 金 には 香 港 の 法 人 税 8 億 4,600 万 米 ドル(2007 年 は 11 億 3,700 万 米 ドル)が 含 まれています。 香 港 の 課 税 対 象 年 度 の 利 益 については 16.5%(2007 年 は 17.5%)の 税 率 が 適用 されました。その 他 の 海 外 子 会 社 および 海 外 支 店 には、 事 業 を 行 っている 各 国 における 適 切 な 税 率が 適 用 されています。税 金 の 分 析12 月 31 日 をもって 終 了 した 事 業 年 度2008 年 2007 年100 万 米 ドル 100 万 米 ドル英 国 法 人 税 率 28.5%(2007 年 :30%) 2,652 7,264営 業 権 減 損 損 失 3,010 -主 要 拠 点 における 税 率 の 異 なる 海 外 利 益 に 対 する 課 税 の 影 響 (1,339) (1,460)非 課 税 利 益 (1,016) (296)過 年 度 債 務 の 調 整(67) (309)低 所 得 住 宅 信 用(103) (107)関 連 会 社 および 合 弁 会 社 による 利 益 の 影 響 (473) (450)以 前 認 識 されていなかった 一 時 的 差 異 の 影 響 (98) (485)グループ 持 分 の 再 編 成 に 基 づく 繰 延 税 金 の 解 消 - (359)関 連 会 社 持 分 の 希 薄 化 による 利 益 の 影 響 - (253)その 他 の 項 目 243 212税 金 費 用 合 計 2,809 3,757- 26 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)5. 自 己 資 本 総 額2008 年 2007 年 2007 年バーゼルⅡ バーゼルⅡ バーゼルⅠ実 績 値 推 定 値 実 績 値100 万米 ドル100 万米 ドル100 万米 ドル資 本 構 成Tier1 資 本 :株 主 資 本 93,591 128,160 128,160少 数 株 主 持 分 6,638 7,256 7,256控 除 項 目 :優 先 株 式 (1,405) (1,405) (1,405)優 先 株 式 における 少 数 株 主 持 分 (2,110) (2,181) (2,181)資 産 計 上 された 営 業 権 および 無 形 資 産 (26,861) (38,855) (38,855)売 却 可 能 証 券 に 係 る 未 実 現 損 失 21,439 2,445 2,445その 他 の 規 制 上 の 調 整 (8,222) (3,325) (4,551)減 損 損 失 引 当 金 に 係 る 予 測 損 失 超 過 額 の (2,660) (4,508) -50% 相 当 額コア Tier1 資 本 80,410 87,587 90,869優 先 株 式 1,405 1,405 1,405優 先 株 式 における 少 数 株 主 持 分 2,110 2,181 2,181革 新 的 Tier1 有 価 証 券 11,411 10,512 10,512Tier1 資 本 95,336 101,685 104,967Tier2 資 本 :不 動 産 再 評 価 から 生 じる 準 備 金 および 売 却 可 能 持 分1,726 4,393 4,393の 未 実 現 利 益集 合 的 減 損 引 当 金 3,168 2,176 14,047永 久 劣 後 負 債 2,996 3,114 3,114期 限 付 劣 後 負 債 41,204 37,658 37,658Tier2 資 本 に 含 まれる 少 数 株 主 持 分 その 他 の 持 分 300 300 300適 格 Tier2 資 本 合 計 49,394 47,641 59,512非 連 結 投 資 (9,613) (11,092) (11,092)減 損 損 失 引 当 金 に 係 る 予 測 損 失 超 過 額 の 50% 相 当 額 (2,660) (4,508) -その 他 の 控 除 (997) (747) (747)(13,270) (16,347) (11,839)総 資 本 131,460 132,979 152,640リスク 加 重 資 産クレジット・カウンターパーティーリスク 956,596 1,011,343 -マーケットリスク 70,264 45,840 -オペレーショナルリスク 121,114 107,466 -バンキングブック - - 1,020,747トレーディングブック - - 103,0351,147,974 1,164,649 1,123,782- 27 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)5. 自 己 資 本 総 額 ( 続 き)2008 年バーゼルⅡ実 績 値%2007 年バーゼルⅡ推 定 値%2007 年バーゼルⅠ実 績 値%資 本 比 率コア Tier1 資 本 比 率 7.0 7.5 8.1Tier1 比 率 8.3 8.7 9.3総 資 本 比 率 11.4 11.4 13.66.キャッシュフロー 計 算 書 の 注 記12 月 31 日 をもって 終 了 した事 業 年 度2008 年 2007 年100 万 米 ドル 100 万米 ドル純 利 益 に 含 まれるキャッシュ 以 外 の 項 目減 価 償 却 費 および 減 損 損 失 13,367 2,522関 連 会 社 持 分 の 希 薄 化 による 利 益 - (1,092)投 資 不 動 産 の 再 評 価 92 (152)株 式 報 酬 費 用 819 870貸 倒 引 当 金 繰 入 額 ( 回 収 額 控 除 前 ) 25,034 18,182負 債 および 費 用 引 当 金 591 989金 融 投 資 の 減 損 1,779 104確 定 給 付 年 金 費 用 490 727ディスカウントの 増 価 およびプレミアムの 償 却 (867) (449)41,305 21,701営 業 資 産 の 変 動前 払 金 および 未 収 収 益 の 変 動 4,178 (5,069)純 トレーディング 有 価 証 券 および 純 デリバティブの 変 動 (23,293) (4,972)銀 行 貸 付 金 の 変 動 22,596 (8,922)顧 客 貸 付 金 の 変 動 7,279 (131,886)公 正 価 値 で 表 示 される 金 融 資 産 の 変 動 12,757 (13,360)その 他 の 資 産 の 変 動 (5,394) (12,329)18,123 (176,538)営 業 負 債 の 変 動未 払 費 用 および 繰 延 収 益 の 変 動 (6,169) 5,119銀 行 預 り 金 の 変 動 (3,038) 32,594顧 客 勘 定 の 変 動 32,372 199,806社 債 の 変 動 (67,152) (12,489)公 正 価 値 で 表 示 される 営 業 負 債 の 変 動 (15,352) 12,304その 他 の 負 債 の 変 動 (4,074) 12,761(63,413) 250,095- 28 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)6.キャッシュフロー 計 算 書 の 注 記 ( 続 き)現 金 および 現 金 同 等 資 産 の 構 成現 金 および 中 央 銀 行 預 け 金 52,396 21,765受 取 為 替 6,003 9,7771 ヶ 月 未 満 の 銀 行 貸 付 金 165,066 232,3203 ヶ 月 未 満 の 財 務 省 短 期 証 券 その 他 の 債 券 および 預 金 証 書 62,639 41,819控 除 項 目 : 支 払 為 替 (7,232) (8,672)現 金 および 現 金 同 等 資 産 合 計 278,872 297,009利 子 及 び 配 当支 払 利 息 (60,342) (63,626)受 取 利 息 107,019 103,393受 取 配 当 金 1,876 1,8337. 貸 倒 引 当 金 繰 入 額以 下 の 日 までの 半 期以 下 の 日 までの 半 期6 月 30 日 12 月 31 日 6 月 30 日 12 月 31 日100 万 米 ドル 2008 年 2008 年 2008 年 2007 年 2007 年 2007 年カテゴリー 別 :貸 倒 引 当 金 繰 入 額個 別 評 価 の 貸 倒 引 当 金 :- 新 規 引 当 金 ( 純 額 ) 390 1,787 2,177 442 483 925- 回 収 (58) (55) (113) (57) (72) (129)332 1,732 2,064 385 411 796一 括 評 価 の 貸 倒 引 当 金 :- 新 規 引 当 金 ( 純 額 ) 10,046 12,742 22,788 6,230 11,027 17,257- 回 収 (421) (300) (721) (287) (589) (876)9,625 12,442 22,067 5,943 10,438 16,381貸 倒 引 当 金 繰 入 額 合 計 9,957 14,174 24,131 6,328 10,849 17,177顧 客 9,957 14,120 24,077 6,328 10,849 17,177銀 行 - 54 54 - - -- 29 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)8. 純 手 数 料 収 益 の 分 析以 下 の 日 までの 半 期以 下 の 日 までの 半 期6 月 30 日 12 月 31 日 6 月 30 日 12 月 31 日100 万 米 ドル 2008 年 2008 年 2008 年 2007 年 2007 年 2007 年カード 3,089 2,755 5,844 3,092 3,404 6,496口 座 サービス 2,260 2,093 4,353 1,961 2,398 4,359運 用 資 金 1,572 1,185 2,757 1,390 1,585 2,975保 険 942 829 1,771 804 1,032 1,836ブローキング 収 益 954 784 1,738 928 1,084 2,012信 用 ファシリティ 639 674 1,313 672 466 1,138グローバル・カストディ 757 554 1,311 557 847 1,404輸 入 / 輸 出 496 518 1,014 407 459 866送 金 307 303 610 273 283 556投 資 信 託 337 165 502 420 455 875コーポレート・ファイナンス 232 149 381 220 189 409引 受 204 121 325 196 171 367信 託 収 益 164 161 325 146 153 299納 税 者 金 融 サービス 154 14 168 234 18 252オペレーティングリースのメンテナンス 収 益 70 60 130 69 70 139モーゲージ・サービシング 56 64 120 53 56 109その 他 1,148 954 2,102 1,066 1,179 2,245受 取 手 数 料 合 計 13,381 11,383 24,764 12,488 13,849 26,337控 除 項 目 : 支 払 手 数 料 (2,390) (2,350) (4,740) (1,993) (2,342) (4,335)純 手 数 料 収 益 10,991 9,033 20,024 10,495 11,507 22,002- 30 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)9. 事 業 およびグローバル・ビジネス 別 の 業 績 分 布個 人 金 融 サービス 事 業以 下 の 日 までの 半 期以 下 の 日 までの 半 期6 月 30 日 12 月 31 日 6 月 30 日 12 月 31 日100 万 米 ドル 2008 年 2008 年 2008 年 2007 年 2007 年 2007 年純 利 息 収 益 15,217 14,202 29,419 13,998 15,071 29,069純 手 数 料 収 益 5,626 4,481 10,107 5,523 6,219 11,742純 トレーディング 収 益 184 70 254 93 85 178公 正 価 値 で 表 示 される 金 融 商 品 からの 純 収 益 (1,135) (1,777) (2,912) 796 537 1,333金 融 投 資 からの 利 益 ( 損 失 控 除 後 ) 585 78 663 60 291 351受 取 配 当 金 15 75 90 41 14 55純 既 経 過 保 険 料 4,746 5,337 10,083 3,735 4,536 8,271その 他 の 営 業 収 益 390 (131) 259 255 132 387総 営 業 収 益 25,628 22,335 47,963 24,501 26,885 51,386純 既 発 生 保 険 金 および 保 険 契 約 者債 務 の 変 動 (3,206) (3,268) (6,474) (3,605) (4,542) (8,147)貸 倒 引 当 金 およびその 他 の 信 用リスク 引 当 金 前 純 営 業 収 益 22,422 19,067 41,489 20,896 22,343 43,239貸 倒 引 当 金 およびその 他 の 信 用リスク 引 当 金 (9,384) (11,836) (21,220) (5,928) (10,244) (16,172)純 営 業 収 益 13,038 7,231 20,269 14,968 12,099 27,067純 営 業 費 用 ( 営 業 権 減 損 損 失 を 除 く) (10,572) (10,568) (21,140) (10,452) (11,305) (21,757)営 業 権 減 損 損 失 (527) (10,037) (10,564) - - -営 業 利 益 /( 損 失 ) 1,939 (13,374) (11,435) 4,516 794 5,310関 連 会 社 および 合 弁 会 社 の 利 益 分 配 金 374 87 461 213 377 590税 引 前 当 期 純 利 益 /( 損 失 ) 2,313 (13,287) (10,974) 4,729 1,171 5,900- 31 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)商 業 銀 行 事 業以 下 の 日 までの 半 期以 下 の 日 までの 半 期6 月 30 日 12 月 31 日 6 月 30 日 12 月 31 日100 万 米 ドル 2008 年 2008 年 2008 年 2007 年 2007 年 2007 年純 利 息 収 益 4,747 4,747 9,494 4,286 4,769 9,055純 手 数 料 収 益 2,165 1,932 4,097 1,904 2,068 3,972純 トレーディング 収 益 221 165 386 134 162 296公 正 価 値 で 表 示 される 金 融 商 品 からの 純 収 益 /( 費 用 ) (59) (165) (224) (24) 46 22金 融 投 資 からの 利 益 ( 損 失 控 除 後 ) 191 2 193 25 65 90受 取 配 当 金 3 85 88 4 4 8純 既 経 過 保 険 料 360 319 679 205 528 733その 他 の 営 業 収 益 718 221 939 2 163 165総 営 業 収 益 8,346 7,306 15,652 6,536 7805 14,341純 既 発 生 保 険 金 および 保 険 契 約 者債 務 の 変 動 (190) (145) (335) 44 (435) (391)貸 倒 引 当 金 およびその 他 の 信 用リスク 引 当 金 前 純 営 業 収 益 8,156 7,161 15,317 6,580 7,370 13,950貸 倒 引 当 金 およびその 他 の 信 用リスク 引 当 金 (563) (1,610) (2,173) (431) (576) (1,007)純 営 業 収 益 7,593 5,551 13,144 6,149 6,794 12,943純 営 業 費 用 (3,280) (3,301) (6,581) (2,907) (3,345) (6,252)営 業 利 益 4,313 2,250 6,563 3,242 3,449 6,691関 連 会 社 および 合 弁 会 社 の 利 益 分 配 金 298 333 631 180 274 454税 引 前 当 期 純 利 益 4,611 2,583 7,194 3,422 3,723 7,145- 32 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)グローバル・バンキング&マーケッツ 事 業以 下 の 日 までの 半 期以 下 の 日 までの 半 期6 月 30 日 12 月 31 日 6 月 30 日 12 月 31 日100 万 米 ドル 2008 年 2008 年 2008 年 2007 年 2007 年 2007 年純 利 息 収 益 3,737 4,804 8,541 1,847 2,583 4,430純 手 数 料 収 益 2,354 1,937 4,291 2,264 2,637 4,901純 トレーディング 収 益 633 (152) 481 2,897 370 3,267公 正 価 値 で 表 示 される 金 融 商 品 からの 純 収 益 /( 費 用 ) (211) (227) (438) 11 (175) (164)金 融 投 資 からの 利 益 ( 損 失 控 除 後 ) 244 (571) (327) 768 545 1,313受 取 配 当 金 49 27 76 175 47 222純 既 経 過 保 険 料 62 43 105 46 47 93その 他 の 営 業 収 益 551 317 868 529 689 1,218総 営 業 収 益 7,419 6,178 13,597 8,537 6,743 15,280純 既 発 生 保 険 金 および 保 険 契 約 者債 務 の 変 動 (40) (39) (79) (38) (32) (70)貸 倒 引 当 金 およびその 他 の 信 用リスク 引 当 金 前 純 営 業 収 益 7,379 6,139 13,518 8,499 6,711 15,210貸 倒 引 当 金 およびその 他 の 信 用リスク 引 当 金 (115) (1,356) (1,471) 24 (62) (38)純 営 業 収 益 7,264 4,783 12,047 8,523 6,649 15,172純 営 業 費 用 (4,827) (4,265) (9,092) (4,479) (4,879) (9,358)営 業 利 益 2,437 518 2,955 4,044 1,770 5,814関 連 会 社 および 合 弁 会 社 の 利 益 分 配 金 253 275 528 114 193 307税 引 前 当 期 純 利 益 2,690 793 3,483 4,158 1,963 6,121- 33 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)プライベートバンキング 事 業以 下 の 日 までの 半 期以 下 の 日 までの 半 期6 月 30 日 12 月 31 日 6 月 30 日 12 月 31 日100 万 米 ドル 2008 年 2008 年 2008 年 2007 年 2007 年 2007 年純 利 息 収 益 783 829 1,612 567 649 1,216純 手 数 料 収 益 814 662 1,476 811 804 1,615純 トレーディング 収 益 218 204 422 259 275 534公 正 価 値 で 表 示 される金 融 商 品 からの 純 収 益 /( 費 用 ) 1 (1) - - (1) (1)金 融 投 資 からの 利 益( 損 失 控 除 後 ) 80 (16) 64 45 74 119受 取 配 当 金 4 4 8 5 2 7その 他 の 営 業 収 益 16 33 49 31 27 58貸 倒 引 当 金 およびその 他 の 信 用 リスク引 当 金 前 純 営 業 収 益 1,916 1,715 3,631 1,718 1,830 3,548貸 倒 引 当 金 およびその 他 の 信 用 リスク 引 当 金 4 (72) (68) (9) (5) (14)純 営 業 収 益 1,920 1,643 3,563 1,709 1,825 3,534純 営 業 費 用 (1,098) (1,018) (2,116) (929) (1,096) (2,025)営 業 利 益 822 625 1,447 780 729 1,509関 連 会 社 および合 弁 会 社 の 利 益 分 配 金 - - - - 2 2税 引 前 当 期 純 利 益 822 625 1,447 780 731 1,511- 34 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)その 他以 下 の 日 までの 半 期以 下 の 日 までの 半 期6 月 30 日 12 月 31 日 6 月 30 日 12 月 31 日100 万 米 ドル 2008 年 2008 年 2008 年 2007 年 2007 年 2007 年純 利 息 収 益 /( 費 用 ) (375) (581) (956) (291) (251) (542)純 手 数 料 収 益 /( 費 用 ) 32 21 53 (7) (221) (228)純 トレーディング 収 益 /( 費 用 ) (353) (177) (530) (49) 175 126発 行 済 長 期 債 およびその 派 生 商 品 の 公正 価 値 変 動 分 577 6,102 6,679 284 2,528 2,812公 正 価 値 で 表 示 されるその 他 金 融 商 品からの 純 収 益 /( 費 用 ) 243 504 747 (193) 274 81公 正 価 値 で 表 示 される 金 融 商 品 からの 純 収 益 820 6,606 7,426 91 2,802 2,893金 融 投 資 からの 利 益 ( 損 失 控 除 後 ) (283) (113) (396) 101 (18) 83関 連 会 社 持 分 の 希 薄 化 による 利 益 – – – 1,076 16 1,092受 取 配 当 金 17 (7) 10 27 5 32純 既 経 過 保 険 料 (15) (2) (17) (9) (12) (21)フランス 地 方 銀 行 の 売 却 益 – 2,445 2,445 – – –その 他 の 営 業 収 益 1,943 2,318 4,261 1,667 1,856 3,523総 営 業 収 益 1,786 10,510 12,296 2,606 4,352 6,958純 既 発 生 保 険 金 および 保 険 契 約 者債 務 の 変 動 (1 ) – (1) - - -貸 倒 引 当 金 およびその 他 の 信 用リスク 引 当 金 前 純 営 業 収 益 1,785 10,510 12,295 2,606 4,352 6,958貸 倒 引 当 金 およびその 他 の 信 用リスク 引 当 金 – (5) (5) (2) (9) (11)純 営 業 収 益 1,785 10,505 12,290 2,604 4,343 6,947純 営 業 費 用 (2,019) (2,155) (4,174) (1,650) (1,912) (3,562)営 業 利 益 /( 損 ) (234) 8,350 8,116 954 2,431 3,385関 連 会 社 および 合 弁 会 社 の 利 益 分 配 金 45 (4) 41 116 34 150税 引 前 当 期 純 利 益 /( 損 失 ) (189 ) 8,346 8,157 1,070 2,465 3,535- 35 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)10. 業 績 の 地 理 的 分 布欧 州以 下 の 日 までの 半 期以 下 の 日 までの 半 期6 月 30 日 12 月 31 日 6 月 30 日 12 月 31 日100 万 米 ドル 2008 年 2008 年 2008 年 2007 年 2007 年 2007 年受 取 利 息 18,126 16,991 35,117 15,217 17,927 33,144支 払 利 息 (13,651) (11,770) (25,421) (11,297) (14,101) (25,398)純 利 息 収 益 4,475 5,221 9,696 3,920 3,826 7,746受 取 手 数 料 5,666 4,559 10,225 5,382 5,591 10,973支 払 手 数 料 (1,443) (1,290) (2,733) (1,238) (1,304) (2,542)純 手 数 料 収 益 4,223 3,269 7,492 4,144 4,287 8,431純 トレーディング 収 益 3,649 1,708 5,357 3,338 3,605 6,943発 行 済 長 期 債 およびその 派 生 商 品 の公 正 価 値 変 動 分 207 2,732 2,939 203 856 1,059公 正 価 値 で 表 示 されるその 他 金 融 商品 からの 純 収 益 /( 費 用 ) (866) (960) (1,826) 145 22 167公 正 価 値 で 表 示 される 金 融 商 品 からの 純 収 益 /( 費 用 ) (659) 1,772 1,113 348 878 1,226金 融 投 資 からの 利 益 ( 損 失 控 除 後 ) 608 (190) 418 790 536 1,326受 取 配 当 金 20 110 130 161 10 171純 既 経 過 保 険 料 2,286 3,013 5,299 1,480 2,530 4,010フランス 地 方 銀 行 の 売 却 益 – 2,445 2,445 – – –その 他 の 営 業 収 益 1,427 669 2,096 262 931 1,193総 営 業 収 益 16,029 18,017 34,046 14,443 16,603 31,046純 既 発 生 保 険 金 および保 険 契 約 者 債 務 の 変 動 (1,388) (1,979) (3,367) (1,146) (2,333) (3,479)貸 倒 引 当 金 およびその 他 の信 用 リスク 引 当 金 前 純 営 業 収 益 14,641 16,038 30,679 13,297 14,270 27,567貸 倒 引 当 金 およびその 他 の信 用 リスク 引 当 金 (1,272) (2,482) (3,754) (1,363) (1,179) (2,542)純 営 業 収 益 13,369 13,556 26,925 11,934 13,091 25,025純 営 業 費 用 (8,193) (7,879) (16,072) (7,972) (8,553) (16,525)営 業 利 益 5,176 5,677 10,853 3,962 4,538 8,500関 連 会 社 および 合 弁 会 社 の 利 益 /( 損 失 ) 分 配 金 1 15 16 88 7 95税 引 前 当 期 純 利 益 5,177 5,692 10,869 4,050 4,545 8,595- 36 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)香 港以 下 の 日 までの 半 期以 下 の 日 までの 半 期100 万 米 ドル 6 月 30 日 12 月 31 日 6 月 30 日 12 月 31 日2008 年 2008 年 2008 年 2007 年 2007 年 2007 年受 取 利 息 4,984 4,546 9,530 6,214 6,366 12,580支 払 利 息 (2,149) (1,683) (3,832) (3,646) (3,451) (7,097)純 利 息 収 益 2,835 2,863 5,698 2,568 2,915 5,483受 取 手 数 料 1,724 1,338 3,062 1,659 2,201 3,860支 払 手 数 料 (255) (227) (482) (220) (278) (498)純 手 数 料 収 益 1,469 1,111 2,580 1,439 1,923 3,362純 トレーディング 収 益 314 879 1,193 469 773 1,242発 行 済 長 期 債 およびその 派 生 商 品 の 公正 価 値 変 動 分 1 2 3 – 2 2公 正 価 値 で 表 示 されるその 他 金 融 商 品からの 純 収 益 /( 費 用 ) (362) (832) (1,194) 210 464 674公 正 価 値 で 表 示 される 金 融 商 品からの 純 収 益 /( 費 用 ) (361) (830) (1,191) 210 466 676金 融 投 資 からの 利 益 ( 損 失 控 除 後 ) (98) (211) (309) 32 62 94受 取 配 当 金 20 21 41 17 14 31純 既 経 過 保 険 料 1,650 1,597 3,247 1,426 1,371 2,797その 他 の 営 業 収 益 448 369 817 413 432 845総 営 業 収 益 6,277 5,799 12,076 6,574 7,956 14,530純 既 発 生 保 険 金 および 保 険 契 約 者債 務 の 変 動 (1,169) (753) (1,922) (1,512) (1,696) (3,208)貸 倒 引 当 金 およびその 他 の 信 用リスク 引 当 金 前 純 営 業 収 益 5,108 5,046 10,154 5,062 6,260 11,322貸 倒 引 当 金 およびその 他 の 信 用リスク 引 当 金 (81) (684) (765) (80) (151) (231)純 営 業 収 益 5,027 4,362 9,389 4,982 6,109 11,091純 営 業 費 用 (1,975) (1,968) (3,943) (1,665) (2,115) (3,780)営 業 利 益 3,052 2,394 5,446 3,317 3,994 7,311関 連 会 社 および 合 弁 会 社 の 利 益 分 配 金 21 (6) 15 13 15 28税 引 前 当 期 純 利 益 3,073 2,388 5,461 3,330 4,009 7,339- 37 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)その 他 のアジア 太 平 洋 ( 中 東 を 含 む)以 下 の 日 までの 半 期以 下 の 日 までの 半 期6 月 30 日 12 月 31 日 6 月 30 日 12 月 31 日100 万 米 ドル 2008 年 2008 年 2008 年 2007 年 2007 年 2007 年受 取 利 息 5,747 5,770 11,517 4,662 5,496 10,158支 払 利 息 (3,114) (2,910) (6,024) (2,761) (3,254) (6,015)純 利 息 収 益 2,633 2,860 5,493 1,901 2,242 4,143受 取 手 数 料 1,686 1,468 3,154 1,174 1,535 2,709支 払 手 数 料 (348) (248) (596) (164) (299) (463)純 手 数 料 収 益 1,338 1,220 2,558 1,010 1,236 2,246純 トレーディング 収 益 1,329 1,115 2,444 797 846 1,643発 行 済 長 期 債 およびその 派 生 商 品 の 公正 価 値 変 動 分 – 1 1 1 – 1公 正 価 値 で 表 示 されるその 他 金 融 商 品からの 純 収 益 /( 費 用 ) (88) (84) (172) 77 33 110公 正 価 値 で 表 示 される 金 融 商 品からの 純 収 益 /( 損 失 ) (88) (83) (171) 78 33 111金 融 投 資 からの 利 益 ( 損 失 控 除 後 ) 33 (1) 32 26 12 38関 連 会 社 持 分 の 希 薄 化 による 利 益 – – – 1,076 5 1,081受 取 配 当 金 2 2 4 4 4 8純 既 経 過 保 険 料 114 83 197 109 117 226その 他 の 営 業 収 益 484 580 1,064 360 438 798総 営 業 収 益 5,845 5,776 11,621 5,361 4,933 10,294純 既 発 生 保 険 金 および 保 険 契 約 者債 務 の 変 動 (4) 32 28 (141) (112) (253)貸 倒 引 当 金 およびその 他 の 信 用リスク 引 当 金 前 純 営 業 収 益 5,841 5,808 11,649 5,220 4,821 10,041貸 倒 引 当 金 およびその 他 の 信 用リスク 引 当 金 (369) (762) (1,131 ) (308) (308) (616)純 営 業 収 益 5,472 5,046 10,518 4,912 4,513 9,425純 営 業 費 用 (2,784) (2,879) (5,663) (2,075) (2,689) (4,764)営 業 利 益 2,688 2,167 4,855 2,837 1,824 4,661関 連 会 社 および 合 弁 会 社 の 利 益 分 配 金 936 677 1,613 507 841 1,348税 引 前 当 期 純 利 益 3,624 2,844 6,468 3,344 2,665 6,009- 38 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)北 米以 下 の 日 までの 半 期以 下 の 日 までの 半 期100 万 米 ドル 6 月 30 日 12 月 31 日 6 月 30 日 12 月 31 日2008 年 2008 年 2008 年 2007 年 2007 年 2007 年受 取 利 息 13,797 12,100 25,897 14,958 15,225 30,183支 払 利 息 (5,924) (4,755) (10,679) (7,651) (7,685) (15,336)純 利 息 収 益 7,873 7,345 15,218 7,307 7,540 14,847受 取 手 数 料 3,245 3,047 6,292 3,307 3,426 6,733支 払 手 数 料 (423) (642) (1,065) (403) (520) (923)純 手 数 料 収 益 2,822 2,405 5,227 2,904 2,906 5,810純 トレーディング 収 益 /( 費 用 ) (1,816) (1,319) (3,135) 622 (1,164) (542)発 行 済 長 期 債 およびその 派生 商 品 の 公 正 価 値 変 動 分 369 3,367 3,736 81 1,669 1,750公 正 価 値 で 表 示 されるその他 金 融 商 品 からの 純 収 益 /( 費 用 ) (1) 2 1 – – –公 正 価 値 で 表 示 される金 融 商 品 からの 純 収 益 368 3,369 3,737 81 1,669 1,750金 融 投 資 からの 利 益( 損 失 控 除 後 ) 106 (226) (120) 53 192 245受 取 配 当 金 40 37 77 64 41 105純 既 経 過 保 険 料 203 187 390 231 218 449その 他 の 営 業 収 益 /( 損 失 ) 115 (92) 23 342 18 360総 営 業 収 益 9,711 11,706 21,417 11,604 11,420 23,024純 既 発 生 保 険 金 および保 険 契 約 者 債 務 の 変 動 (112) (126) (238) (124) (117) (241)貸 倒 引 当 金 およびその 他 の 信 用 リスク引 当 金 前 純 営 業 収 益 9,599 11,580 21,179 11,480 11,303 22,783貸 倒 引 当 金 およびその 他 の 信 用 リスク 引 当 金 (7,166) (9,629) (16,795) (3,820) (8,336) (12,156)純 営 業 収 益 2,433 1,951 4,384 7,660 2,967 10,627純 営 業 費 用 ( 営 業 権 減 損損 失 を 除 く) (4,807) (4,552) (9,359) (5,235) (5,321) (10,556)営 業 権 減 損 損 失 (527) (10,037) (10,564) – – –営 業 利 益 /( 損 失 ) (2,901 ) (12,638) (15,539) 2,425 (2,354) 71関 連 会 社 および 合 弁 会 社の 利 益 /( 損 失 ) 分 配 金 8 3 11 10 10 20税 引 前 当 期 純 利 益 /( 損 失 ) (2,893) (12,635) (15,528) 2,435 (2,344) 91- 39 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)ラテン・アメリカ以 下 の 日 までの 半 期以 下 の 日 までの 半 期100 万 米 ドル 6 月 30 日 12 月 31 日 6 月 30 日 12 月 31 日2008 年 2008 年 2008 年 2007 年 2007 年 2007 年受 取 利 息 5,785 5,847 11,632 4,376 5,095 9,471支 払 利 息 (2,423) (2,751) (5,174) (1,842) (2,053) (3,895)純 利 息 収 益 3,362 3,096 6,458 2,534 3,042 5,576受 取 手 数 料 1,418 1,298 2,716 1,234 1,413 2,647支 払 手 数 料 (279) (270) (549) (236) (258) (494)純 手 数 料 収 益 1,139 1,028 2,167 998 1,155 2,153純 トレーディング 収 益 358 343 701 285 263 548発 行 済 長 期 債 およびその 派 生 商 品 の 公正 価 値 変 動 分 – – – – – –公 正 価 値 で 表 示 されるその 他 金 融 商 品からの 純 収 益 156 208 364 157 163 320公 正 価 値 で 表 示 される 金 融 商 品 からの純 収 益 156 208 364 157 163 320金 融 投 資 からの 利 益 ( 損 失 控 除 後 ) 168 8 176 98 155 253関 連 会 社 持 分 の 希 薄 化 による 利 益 – – – - 11 11受 取 配 当 金 6 14 20 6 3 9純 既 経 過 保 険 料 900 817 1,717 731 863 1,594その 他 の 営 業 収 益 130 170 300 153 75 228総 営 業 収 益 6,219 5,684 11,903 4,962 5,730 10,692純 既 発 生 保 険 金 および 保 険 契 約 者債 務 の 変 動 (764) (626) (1,390) (676) (751) (1,427)貸 倒 引 当 金 およびその 他 の 信 用リスク 引 当 金 前 純 営 業 収 益 5,455 5,058 10,513 4,286 4,979 9,265貸 倒 引 当 金 およびその 他 の 信 用リスク 引 当 金 (1,170) (1,322) (2,492) (775) (922) (1,697)純 営 業 収 益 4,285 3,736 8,021 3,511 4,057 7,568純 営 業 費 用 (3,023) (2,967) (5,990) (2,516) (2,886) (5,402)営 業 利 益 1,262 769 2,031 995 1,171 2,166関 連 会 社 および 合 弁 会 社 の 利 益 分 配 金 4 2 6 5 7 12税 引 前 当 期 純 利 益 1,266 771 2,037 1,000 1,178 2,178- 40 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)11. 株 主 登 録香 港 の 海 外 支 店 株 主 登 録 機 関 は、2009 年 3 月 20 日 ( 金 曜 日 )には 1 日 中 閉 鎖 されます。 香 港 支 店 登 録機 関 に 登 録 されている 株 式 を 取 得 したものの、 香 港 支 店 登 録 機 関 で 株 式 の 名 義 変 更 を 行 っていない 場合 には、2009 年 5 月 6 日 ( 水 曜 日 )に 支 払 われる 2008 年 第 4 四 半 期 の 配 当 金 を 受 領 できるよう、2009年 3 月 19 日 ( 木 曜 日 ) 午 後 4 時 までに 名 義 変 更 を 行 ってください。 香 港 の 海 外 支 店 登 録 機 関 の 閉 鎖 中は、 同 登 録 機 関 への、あるいは 同 登 録 機 関 からの 名 義 変 更 はできません。英 国 の 主 登 録 機 関 に 登 録 されている 株 式 を 取 得 したものの、 主 登 録 機 関 で 株 式 の 名 義 変 更 を 行 っていない 場 合 には、 配 当 金 を 受 領 できるよう、2009 年 3 月 20 日 ( 金 曜 日 ) 午 後 4 時 までに 名 義 変 更 を 行 ってください。米 国 預 託 株 式 は、 配 当 金 を 受 領 できるよう、2009 年 3 月 20 日 ( 金 曜 日 ) 正 午 までに 受 託 機 関 で 名 義変 更 を 行 ってください。12. 外 貨 金 額連 結 損 益 計 算 書 および 貸 借 対 照 表 に 記 載 されている 英 ポンドおよび 香 港 ドルの 金 額 は、 情 報 提 供 のためのみに 記 載 されています。これらの 金 額 は、 以 下 のように、 損 益 計 算 書 については 当 期 の 平 均 レートで、 貸 借 対 照 表 については 当 期 の 終 値 で、 換 算 されています。12 月 31 日 をもって 終 了 した 事 業 年 度2008 年 2007 年終 値 : 香 港 ドル/ 米 ドル 7.750 7.798英 ポンド/ 米 ドル 0.686 0.498平 均 : 香 港 ドル/ 米 ドル 7.787 7.801英 ポンド/ 米 ドル 0.545 0.50013. 訴 訟2007 年 7 月 27 日 に、 英 国 公 正 取 引 庁 (OFT)は、HSBC 銀 行 plc を 含 む 多 くの 英 国 金 融 機 関 に 対 して、無 権 限 の 超 過 引 き 出 しに 関 係 してその 個 人 顧 客 に 適 用 される 一 定 の 請 求 (「 本 件 請 求 」)の 法 的 位 置づけと 強 制 執 行 可 能 性 を 決 定 するための 高 等 法 院 による 法 的 手 続 きを 発 表 いたしました。法 的 手 続 きの 解 決 を 待 つ 間 、 英 国 金 融 庁 (FSA)は(HSBC 銀 行 plc を 含 む) 金 融 会 社 に 対 し、 請 求 に関 する 顧 客 の 不 服 申 し 立 てへの 対 処 を 保 留 できるよう 権 利 放 棄 を 認 め、カウンティ 裁 判 所 は 個 々の 顧客 の 申 し 立 てを 保 留 いたしました。これらの 法 的 手 続 きにおいて 予 備 的 な 審 理 が 高 等 法 院 商 事 部 法 廷 で 行 われました。これにより、HSBC銀 行 plc の 現 在 および 過 去 の 請 求 の 公 正 性 について 審 理 することが 可 能 であるが、 科 料 には 当 らないと確 認 されました。HSBC 銀 行 plc(および 法 的 手 続 きに 関 与 する 他 の 金 融 機 関 すべて)は 現 在 の 請 求 の公 正 性 について 当 局 が 審 理 できるとするこの 判 決 を 不 服 とし、 上 訴 いたしました。 上 訴 院 は 2009 年 2月 26 日 に 判 決 を 言 い 渡 し、HSBC 銀 行 plc(および 法 的 手 続 きに 関 与 する 他 の 金 融 機 関 すべて)の 請 求の 公 正 性 に 関 して 当 局 が 審 理 できるとする 高 等 法 院 の 判 決 を 支 持 いたしました。HSBC 銀 行 plc は 貴 族院 への 上 訴 の 許 可 申 請 を 検 討 中 です。法 的 手 続 きはまだ 非 常 に 初 期 段 階 にあり、 予 備 的 問 題 に 関 して(あるいは 後 の 段 階 で 実 質 的 な 問 題 に関 して) 上 訴 が 行 われた 場 合 には、 結 論 が 出 るまでに 何 年 もかかる 可 能 性 があります。 考 えられる 裁判 結 果 の 範 囲 は 非 常 に 広 く、 関 係 要 因 としては、まず 初 めに、 本 件 請 求 の 一 部 または 全 部 が 公 正 性 の審 理 対 象 となるかならないか、および/またはコモンロー 上 の 科 料 として 審 理 対 象 となるかならないか- 41 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)ということがあり、 次 に、 本 件 請 求 の 一 部 または 全 部 が 審 理 対 象 となると 決 定 された 場 合 には、 審 理対 象 期 間 の 各 請 求 に 関 する 高 等 法 院 による 評 価 が 問 題 となります。2001 年 7 月 以 降 、その 時 点 で 有 効な 契 約 上 の 取 り 決 めに 基 づき、 異 なる 請 求 期 間 にわたって HSBC 銀 行 plc が 適 用 した 多 様 な 本 件 請 求 が存 在 しています。HSBC 銀 行 plc は、 本 件 請 求 が 現 在 、 有 効 かつ 強 制 執 行 可 能 であり、これまでも 有 効かつ 強 制 執 行 可 能 であったと 判 断 しており、 強 力 に 自 身 の 立 場 を 防 御 するつもりでおります。HSBC 銀 行 plc の 現 在 の 判 断 と 違 って、 高 等 法 院 が( 上 訴 の 後 で) 最 終 的 に、HSBC 銀 行 plc に 不 利 な決 定 を 下 して HSBC 銀 行 plc に 賠 償 責 任 が 生 じた 場 合 、 非 常 に 多 くの 異 なる 結 果 が 想 定 されて、そのそれぞれが 異 なる 財 務 的 影 響 を 持 ちます。 現 時 点 で 利 用 可 能 な 事 実 および 多 くの 前 提 に 基 づいて、HSBC銀 行 plc は、 財 務 的 影 響 が 最 大 で 3 億 5,000 万 ポンド( 約 5 億 1,000 万 米 ドル)に 上 る 可 能 性 があると見 積 もっています。この 時 点 で 正 確 に 潜 在 的 な 財 務 的 影 響 を 見 積 もることは、( 要 因 をいくつか 挙 げれば) 問 題 の 複 雑 性 、 可 能 な 結 果 の 組 み 合 わせ 数 、および 法 的 手 続 きの 初 期 性 などのために 極 めて 困難 です。それに 加 えて、HSBC 銀 行 plc が 仮 定 した 前 提 が 実 際 には 誤 っている 可 能 性 もあります。2008 年 12 月 11 日 にバーナード・マドフ 容 疑 者 が 逮 捕 され、ニューヨーク 州 南 部 地 区 連 邦 地 裁 に 起 訴されました。 同 日 、 米 国 証 券 取 引 委 員 会 (「SEC」)はマドフ 容 疑 者 と 同 容 疑 者 の 会 社 であるバーナード・L・マドフ・インベストメント・セキュリティーズ LLC(「マドフ・セキュリティーズ」、SECに 登 録 されたブローカー・ディーラー、 投 資 アドバイザー)に 対 し、 証 券 詐 欺 の 疑 いで 訴 追 いたしました。 刑 事 訴 追 および SEC による 訴 追 では、いずれもマドフ 容 疑 者 はマドフ・セキュリティーズの 幹部 職 員 に 対 し、 実 質 的 に 自 分 の 投 資 アドバイス 事 業 は 詐 欺 であると 伝 えていたとしています。2008 年12 月 15 日 、ニューヨーク 州 南 部 地 区 連 邦 地 裁 は、 証 券 投 資 者 保 護 公 社 (SIPC)の 要 請 に 応 じてマドフ・セキュリティーズの 事 業 清 算 のための 管 財 人 を 任 命 し、ニューヨーク 州 南 部 地 区 連 邦 地 裁 の 清 算手 続 きを 解 除 いたしました。2009 年 2 月 9 日 に、ニューヨーク 州 南 部 地 区 連 邦 地 裁 はマドフ 容 疑 者 の同 意 を 受 けて、SEC の 訴 追 に 関 して 一 部 判 決 を 下 し、マドフ 容 疑 者 に 米 証 券 法 の 特 定 の 詐 欺 防 止 条 項の 違 反 を 永 久 に 禁 止 し、 不 正 利 得 ならびに 罰 金 、 判 決 前 利 息 の 支 払 い( 金 額 は 後 日 別 途 裁 定 )を 命 じ、マドフ 容 疑 者 の 資 産 の 凍 結 を 含 む 以 前 に 執 行 された 仮 処 分 の 継 続 を 決 定 いたしました。 米 国 の 関 連 当局 がこの 詐 欺 事 件 についての 捜 査 を 継 続 中 です。 詐 欺 事 件 の 事 実 やマドフ・セキュリティーズに 残 された 資 産 規 模 についてはまだまだ 不 明 な 点 が 相 当 多 く 残 っています。米 国 外 にあるさまざまな HSBC グループの 企 業 が、 米 国 外 で 設 立 されてマドフ・セキュリティーズ 関 連の 投 資 を 行 ったファンド 複 数 に 対 し、カストディならびに 管 理 業 務 などのサービスを 提 供 しています。2008 年 11 月 30 日 時 点 でマドフ・セキュリティーズにより 提 供 された 情 報 に 基 づくと、これらのファンドの 純 資 産 価 値 ( 投 資 元 金 プラス 未 実 現 利 益 を 含 む)は 84 億 米 ドルでした。マドフ 容 疑 者 ならびにマドフ・セキュリティーズに 関 わる 訴 訟 がさまざまな 司 法 管 轄 区 域 でさまざまな 被 告 に 対 して 提 訴 され、さらに 今 後 もマドフ・セキュリティーズの 管 財 人 からの 提 訴 も 含 め 訴 訟 が起 こされると 予 想 しています。さまざまな HSBC のグループ 企 業 も 米 国 内 の 訴 訟 ( 集 団 訴 訟 となると想 定 される)、あるいはアイルランドの 裁 判 所 での 商 事 法 廷 で 被 告 とされています。HSBC のグループ 企 業 が 被 告 とされる 訴 訟 はすべてごく 初 期 段 階 にあり、HSBC では 訴 えに 対 して 十 分 な 抗 弁 が 可 能と 考 え、 積 極 的 に 擁 護 していく 所 存 です。HSBC では、 万 一 かかる 訴 訟 の 結 果 賠 償 責 任 などが 生 じる可 能 性 があるとしても、その 債 務 額 について 信 頼 性 のある 見 積 もりを 算 定 することは 不 可 能 です。さまざまな HSBC のグループ 企 業 がさまざまな 規 制 当 局 から、マドフ 容 疑 者 の 詐 欺 事 件 に 関 連 する 情報 提 供 の 要 請 を 受 けています。HSBC グループは、このような 情 報 提 供 要 請 に 協 力 しております。HSBC は 英 国 、 香 港 、 米 国 など 多 くの 国 ・ 地 域 で 通 常 の 営 業 から 生 じた 訴 訟 の 当 事 者 となっています。HSBC では、これらの 訴 訟 のいずれも 重 大 なものではなく、また、いずれも、 個 別 的 にも 総 体 としても、HSBC の 財 政 状 態 に 重 大 な 悪 影 響 を 及 ぼすことはないと 考 えています。 経 営 陣 は、こうした 訴 訟に 関 して 十 分 な 引 当 金 を 積 んでいると 考 えています。HSBC は、そうするのは 実 務 的 ではないとの 理由 から、 下 記 の 案 件 を 除 き、これらの 訴 訟 と 関 連 するいかなる 偶 発 債 務 についても 情 報 を 開 示 しておりません。- 42 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)14. 営 業 権 減 損HSBC の 方 針 では、 毎 年 営 業 権 減 損 テストを 行 い、さらに 資 金 生 成 単 位 (CGU)に 関 しては、CGU を取 り 巻 く 状 況 に 変 化 が 起 きた 兆 候 があり、 前 回 の 営 業 権 減 損 テストとは 異 なる 結 果 が 出 る 可 能 性 がある 場 合 はこれよりも 頻 繁 に 減 損 テストを 行 うことにしています。2008 年 12 月 31 日 付 で HSBC は、 北 米 の 個 人 金 融 サービス 部 門 に 関 して、105 億 6, 400 万 米 ドルの 減損 損 失 を 計 上 いたしました(2007 年 はゼロ)。これは、 北 米 での 経 済 および 金 融 情 勢 が 大 幅 に 悪 化 し、その 結 果 北 米 の 個 人 金 融 サービス CGU で 2008 年 後 半 にさらなる 業 務 再 構 築 が 行 われたためです。2008年 には、 減 損 損 失 の 拡 大 、 新 規 貸 付 の 減 少 、 事 業 の 収 益 性 の 回 復 が 予 想 より 遅 れたことなども 含 め、予 想 より 損 失 が 拡 大 したため、 主 要 事 業 の 資 産 の 回 収 可 能 価 額 が 減 少 いたしました。 特 に 2008 年 第 4四 半 期 の 経 営 成 績 の 落 ち 込 みが 深 刻 でした。さらに、 米 国 の 消 費 者 金 融 事 業 で 市 場 実 勢 の 割 引 率 が 上昇 したため、より 高 い 割 引 率 が 計 算 に 使 用 されました。15. 後 発 事 象2008 年 第 4 四 半 期 普 通 株 式 配 当 は、2008 年 12 月 31 日 以 降 に 取 締 役 会 にて 普 通 株 式 1 株 当 たり 0.10米 ドル( 総 額 12 億 1, 400 万 米 ドル)と 決 定 されました(2007 年 は 普 通 株 式 1 株 当 たり 0.39 米 ドル、総 額 46 億 2,800 万 米 ドル)。HSBC では 2009 年 2 月 下 旬 に、HSBC ファイナンスの 支 店 ベースの 消 費 者 金 融 事 業 の 新 規 貸 付 をすべて 停 止 することを 決 定 いたしました。HSBC ファイナンスでは、 既 存 のポートフォリオについてはそのまま 処 理 ・ 回 収 を 継 続 します。 業 務 閉 鎖 に 伴 う 費 用 は、 主 に 従 業 員 の 退 職 一 時 金 などの 従 業 員 への支 払 い、 消 費 者 金 融 向 け 支 店 ネットワークに 関 連 した 固 定 資 産 の 減 損 損 失 費 用 などであり、 総 額 2 億6,500 万 米 ドル 程 度 と 見 込 まれ、この 大 半 が 2009 年 上 期 に 計 上 される 予 定 です。HSBC ホールディングスは 2009 年 3 月 2 日 に、 既 存 株 主 が 保 有 する 12 株 に 対 し 新 普 通 株 式 5 株 を 割り 当 てる 形 で、1 株 当 たり 254 ペンスで 50 億 6,000 株 の 引 受 済 新 株 予 約 権 の 発 行 を 行 い、125 億 ポンド(177 億 米 ドル)( 費 用 控 除 後 )を 調 達 する 計 画 を 発 表 いたしました。この 計 画 は、2009 年 3 月 19 日の 株 主 総 会 での 承 認 が 必 要 です。この 増 資 計 画 は 2009 年 3 月 2 日 の 取 締 役 会 で 承 認 され、 発 行 が 許 可 されました。16.HSBC ホールディングス plc 株 式 の 取 引欧 州 経 済 地 域 (EEA)の 取 引 所 の 会 員 となっている HSBC 銀 行 plc、HSBC ファイナンシャル・プロダクツ(フランス)、 香 港 上 海 銀 行 が 仲 介 者 として 行 った 取 引 を 除 き、HSBC ホールディングスもそのいかなる 子 会 社 も 2008 年 12 月 31 日 をもって 終 了 した 事 業 年 度 に HSBC ホールディングスの 何 らかの 有 価 証 券 の 購 入 、 売 却 、 償 還 を 行 っていません。17. 法 定 財 務 諸 表本 書 に 記 載 されている 情 報 は、1985 年 会 社 法 ( 会 社 法 ) 第 240 条 の 意 味 における 法 定 財 務 諸 表 を 構 成するものではありません。2008 年 12 月 31 日 をもって 終 了 した 事 業 年 度 の 法 定 財 務 諸 表 は、 会 社 法 第242 条 に 基 づき、イングランドおよびウェールズの 企 業 登 録 局 に 提 出 されます。 監 査 人 はこれらの 財 務諸 表 について 報 告 しています。その 報 告 書 は 無 限 定 のものであり、 会 社 法 第 237 条 第 2 項 ないし 第 3項 による 陳 述 書 は 含 まれていませんでした。- 43 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)18. 将 来 の 見 通 し本 書 には、HSBC の 財 政 状 態 、 営 業 成 績 、 事 業 に 関 するある 種 の 将 来 の 見 通 しが 含 まれています。これらの 将 来 の 見 通 しは、 将 来 の 事 象 に 関 する HSBC の 見 込 みまたは 意 見 であり、 実 際 の 成 績 、パフォーマンス、 事 象 がこれらの 見 通 しで 明 示 的 にまたは 暗 黙 裡 に 述 べられているものと 大 きく 食 い 違 う 原因 になり 得 る、 既 知 および 未 知 のリスクおよび 不 確 実 性 を 伴 います。「 潜 在 的 」や「 見 込 まれる」などの 語 やそれと 類 似 の 表 現 およびその 変 形 表 現 などが 含 まれる 言 明 は「 将 来 の 見 通 し」と 看 做 すことができます。実 績 ・データ 等 は 過 去 の 実 績 であり、 将 来 の 成 果 を 保 証 するものではありません。19.コーポレート・ガバナンスHSBC は 高 水 準 のコーポレート・ガバナンスの 実 現 に 取 り 組 んでいます。HSBC ホールディングス plcは、2008 年 を 通 じて、 財 務 報 告 評 議 会 (FRC)により 発 行 されている「コーポレート・ガバナンスに関 する 統 合 規 範 」、および 香 港 証 券 取 引 所 の 有 価 証 券 上 場 規 則 付 表 14 に 記 載 されている「コーポレート・ガバナンス 慣 行 に 関 するコード」に 定 められている 準 拠 法 規 定 を 遵 守 しています。HSBC ホールディングス plc の 取 締 役 会 は、 取 締 役 による HSBC グループの 有 価 証 券 の 取 引 に 関 する行 動 規 準 を 採 用 しています。この 行 動 規 準 は、 金 融 サービス 庁 の 上 場 規 則 のモデル・コードおよび 香港 証 券 取 引 所 の 有 価 証 券 上 場 規 則 に 定 められている「 上 場 企 業 の 取 締 役 による 有 価 証 券 取 引 に 関 するモデル・コード」を 遵 守 したものです。ただし、 香 港 証 券 取 引 所 が、 主 として 特 に 従 業 員 持 株 制 度 に関 する 英 国 の 一 般 的 慣 行 を 考 慮 して、 香 港 のモデル・コードの 厳 格 な 遵 守 からの 適 用 除 外 を 認 めているケースについてはその 限 りではありません。 特 定 の 調 査 によれば、 各 取 締 役 とも 自 らが 2008 年 を 通じて HSBC グループの 有 価 証 券 の 取 引 に 関 する 行 動 規 準 を 遵 守 していることを 確 認 しています。HSBC ホールディングス plc の 取 締 役 は 以 下 のとおりです。S K グリーン、M F ゲーガン, S A カッツ†, M K T チェン†、V H C チエン、J D クーム†、J L デュラン†、R A フェアヘッド†、D J フリント、A A フロックハート、W K L フン*、S T ガリバー、J W J ヒューズハレット†、W S H レイドロー†、J R ロマックス†、サー・マーク・ムーディスチュワート†、Gモーガン†、N R N マーフィー†、S M ロバートソン†、J L ソーントン†、サー・ブライアン・ウィリアムソン†。* 社 外 取 締 役† 独 立 社 外 取 締 役グループ 監 査 委 員 会 は 2008 年 度 の 年 次 報 告 書 を 監 査 しています。- 44 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)20. 「アニュアル・レビュー」および「 年 次 報 告 書 および 財 務 諸 表 」「2008 年 度 アニュアル・レビュー」や「2008 年 度 年 次 報 告 書 および 財 務 諸 表 」は 2009 年 3 月 31 日 ( 火曜 日 ) 前 後 に 株 主 に 郵 送 されます。また、Group Communications(Asia), HSBC Holdings plc, 8 CanadaSquare, London E14 5HQ, United Kingdom; Group Public Affairs, The Hongkong and Shanghai BankingCorporation Limited, 1 Queen’s Road Central, Hong Kong;Internal Communications, HSBC - NorthAmerica, 26525 N Riverwoods Boulevard, Mattawa, Illinois, 60045,USA;Direction de la Communication,HSBC France, 103 avenue des Champs Elysees, 75419 Paris Cedex 08, France、あるいは HSBC グループのウェブサイト(www.hsbc.com)からも 入 手 できます。「アニュアル・レビュー」および「 年 次 報 告 書 および 財 務 諸 表 」の 中 国 語 版 をご 希 望 の 方 は、Computershare Hong Kong Investor Services Limited, Hopewell Centre, Rooms 1806-07, 18th Floor, 183Queen’s Road East, Hong Kong から 入 手 できます。「アニュアル・レビュー」のフランス 語 版 をご 希 望 の 方 は、HSBC France, Direction de la Communication,HSBC France, 103 avenue des Champs Elysees, 75419 Paris Cedex 08, France から 入 手 できます。「 年 次 報 告 書 および 財 務 諸 表 」は 米 国 証 券 取 引 委 員 会 (SEC)に 提 出 されます。「アニュアル・レビュー」ならびに「 年 次 報 告 書 および 財 務 諸 表 」は 香 港 証 券 取 引 所 のウェブサイト(www.hkex.com.hk)より 入 手 ・ 閲 覧 できます。「アニュアル・レビュー」や「 年 次 報 告 書 および 財 務 諸 表 」を 顧 客 に 配 布 したいとお 考 えのカストディアンやノミニーは、 上 記 住 所 の Group Communications まで 書 面 でお 申 し 出 ください。21. 年 次 総 会2009 年 年 次 総 会 は、2009 年 5 月 22 日 ( 金 曜 日 ) 午 前 11 時 にバービカン・ホール(ロンドン EC2、バービカン・センター)で 開 催 されます。年 次 総 会 の 案 内 状 は 2009 年 3 月 31 日 ( 火 曜 日 ) 前 後 に 株 主 に 郵 送 されます。22.2009 年 中 間 マネジメント・ステートメント 及 び 中 間 決 算 報 告 書マネジメント・ステートメントは 2009 年 5 月 8 日 及 び 2009 年 11 月 5 日 に 発 行 が 予 定 されています。2009 年 6 月 30 日 までの 半 期 に 対 する 中 間 決 算 報 告 書 は 2009 年 8 月 3 日 ( 月 曜 日 )に 発 表 されます。- 45 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)23.2008 年 度 配 当 金 ( 案 )取 締 役 会 は 普 通 株 式 について 四 半 期 毎 に 中 間 期 配 当 金 を 支 払 う 方 針 を 採 択 しています。この 方 針 では、第 3 四 半 期 までの 配 当 金 を 同 額 とし、 第 4 四 半 期 の 配 当 金 については 増 減 することが 意 図 されています。2009 年 度 の 第 1 四 半 期 配 当 金 は 普 通 株 式 1 株 当 たり 0.08 米 ドルと 見 込 まれています。2009 年 度 の配 当 金 に 関 する 日 程 ( 案 )は 以 下 のとおりです。2008 年 度 の 中 間 期 普 通 株 式 配 当 金発 表ニューヨーク 証 券 取 引 所 でADS の 配 当 落 ちロンドン、 香 港 、パリおよびバミューダ 各 証 券 取 引 所 で株 式 の 配 当 落 ち香 港 証 券 取 引 所 での 配 当 基準 日ロンドン、パリおよびバミューダ 各 証 券 取 引 所 での 配 当基 準 日香 港 海 外 支 店 登 録 機 関 の 閉鎖 (1 日 )払 込 日第 1 第 2 第 3 第 42009 年 2009 年 2009 年 2010 年5 月 5 日 8 月 3 日 11 月 2 日 3 月 1 日2009 年 2009 年 2009 年 2010 年5 月 20 日 8 月 19 日 11 月 18 日 3 月 17 日2009 年5 月 20 日2009 年5 月 22 日2009 年5 月 22 日2009 年5 月 22 日2009 年7 月 8 日2009 年8 月 19 日2009 年8 月 21 日2009 年8 月 21 日2009 年8 月 21 日2009 年10 月 7 日2009 年11 月 18 日2009 年11 月 19 日2009 年11 月 20 日 *2010 年1 月 13 日2010 年3 月 17 日2010 年3 月 18 日2010 年3 月 19 日 *2010 年5 月 5 日*これらの 日 には、 香 港 海 外 支 店 登 録 機 関 における 異 動 は 禁 じられています。24. 本 書本 書 は、Group Communications, HSBC Holdings plc, 8 Canada Square, London E14 5HQ, United Kingdom;The Hongkong and Shanghai Banking Corporation Limited, 1 Queen’s Road Central, Hong Kong; HSBC –North America, 26525 N Riverwoods Boulevard, Mettawa, Illinois 60045, USA; Direction de la Communication,HSBC France, 103 avenue des Champs Elysees, 75419 Paris Cedex 08, Franceから 入 手 できます。また、HSBCグループのウェブサイト(www.hsbc.com)からも 入 手 できます。- 46 -

HSBC Holdings plc 追 加 情 報 ( 続 き)25. 追 加 情 報 問 い 合 わせ 先ロンドン香 港Richard BeckDavid HallGroup General Manager and Director Head of Group Communications (Asia)of Group Comunications Telephone: +852 2822 1133Telephone: +44 (0)20 7991 0633Danielle NebenGareth HewettManager Investor RelationsDeputy Head, Group Communications (Asia)Telephone: +44 (0)20 7992 1938 Telephone: +852 2822 4929シカゴパリLisa SodeikaChantal NedjibExecutive Vice PresidentManaging Director, Corporate CommunicationsCorporate Affairs Telephone: +33 1 40 70 7729Telephone: +1 224 544 3299Diane BerganGilberte LombardSenior Vice PresidentInvestor Relations DirectorPublic Affairs Telephone: +33 1 40 70 2257Telephone: +1 224 544 3310- 47 -

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