requisitos para las empresas de reaseguros.

El Reaseguro a la luz de la nueva Ley de la
Actividad Aseguradora.
( III JORNADAS DE ACTUALIZACION EN SEGUROS)
Alicia M. Salas Abad Caracas 22 de julio de 2010

DEFINICION
• “ES EL SEGURO DE LOS ASEGURADORES”
• Instrumento técnico del que se vale una Entidad
Aseguradora para conseguir una compensación y
homogeneización de los riesgos asegurados,
mediante la cesión de parte de ellos.

QUIENES PUEDEN REALIZAR OPERACIONES
DE REASEGUROS
• LAS EMPRESAS DE REASEGUROS
• LAS EMPRESAS DE SEGUROS
• LAS EMPRESAS DEL ESTADO (exceptuadas de requisitos de
promoción, composición accionaria, garantía a la Nación y
declaración de origen de recursos económicos para la
constitución de la Sociedad Mercantil)

• Ser sociedades anónimas.
REQUISITOS PARA LAS EMPRESAS
DE REASEGUROS.
• Tener un capital suscrito de 290.000 unidades tributarias
(18.900.000 bolívares). Pueden ser aumentados por el Ministro.
• Realizar operaciones permitidas ( reaseguro yreafianzamiento)

…cont REQUISITOS PARA LAS EMPRESAS
DE REASEGUROS.
• Tener una junta directiva compuesta por cinco miembros
que deben ser:
• De comprobada solvencia económica,
reconocida condición moral y calificación
profesional ( según Ley).
• 1/3 directores independientes.
• 2/3, Venezolanos y domiciliados en el país.
• No pueden ser cónyuges, unidos de hecho o
vinculados por 4to consanguinidad y segundo
de afinidad.
• Depositar acciones que indiquen los estatutos
en la caja social.

… cont.. REQUISITOS PARA LAS
EMPRESAS DE REASEGUROS
• Establecer en los estatutos que quien lleve gestión diaria
debe tener calificación profesional y experiencia de 5 años
en la actividad, o experiencia de 10 años en la actividad.
• Mínimo 5 accionistas. Mas del 5 % de acciones, comprobar
experiencia en seguros, si es persona jurídica la
experiencia se verificará en sus representantes.
• Origen de fondos para la constitución.

… cont.. REQUISITOS PARA LAS EMPRESAS DE
REASEGUROS
• Acciones Nominativas de igual clase.
• Capital Social suscrito y pagado en dinero en efectivo-
Garantía a la nación.
• Presentar Reserva de la denominación en el registro.
• Identificación, profesión y cargo del personal que se dirigirá
a la Superintendencia.
• Se establecerán más requisitos en el Reglamento.

REQUISITOS PROMOCION
• Se requiere autorización previa de la SAA.
• No deben ser menos de 5 accionistas.
• Tener comprobada solvencia moral y reconocida condición
moral.
• 2/3 con experiencia de al menos 5 años en Seguros.
• Constituir garantía a la Nación.
• La SAA puede solicitar más requisitos e información.
• Publicación de solicitud para que terceros puedan hacer
observaciones.
• Lapsos a ser establecidos en el Reglamento.

REQUISITOS DE AUTORIZACION Y
FUNCIONAMIENTO
• Concedida autorización de promoción máximo 90 días para
formalizar solicitud de constitución y funcionamiento,
prorrogables por igual período.
• Deben acompañarse todos los recaudos de Ley acerca de
los accionistas, Junta Directiva y quienes tendrán gestión
diaria; productos, sistemas, manuales de gobierno
corporativo, legitimación y control interno de operaciones.
• Puede la SAA requerir otros documentos.

…Cont. REQUISITOS DE AUTORIZACION Y
FUNCIONAMIENTO
• Verificado cumplimiento de requisitos exigidos la SAA debe
en diez días practicar inspección para certificar condiciones
de operación.
• 60 días para objetar documentos la SAA.
• 60 días los aspirantes para corregir o se entiende desistida
la solicitud.
• Otorgada autorización 180 días continuos para comenzar a
operar o autorización queda sin efecto.

INCUMPLIMIENTO DE REQUISITOS
• Si la empresa incumple requisitos, previo procedimiento la
Superintendencia otorgará entre 30 y 90 días para
regularizar la situación y ordenará a la junta convocatoria
de Asamblea.
• Transcurrido el lapso, si la empresa no ejecuta
instrucciones la SAA revocará autorización para operar y la
empresa entrará en liquidación.

IMPEDIMENTOS PARA SER ACCIONISTA,
DIRECTOR, ADMINISTRADOR, AUDITOR
CONTABLE O DE SISTEMAS
• Ejerza funciones públicas, salvo cargos docentes y
asistenciales. No se aplica al sector público en juntas
donde tengan participación.
• Sometido a beneficio de atraso y los fallidos no
rehabilitados.
• Condena penal por delitos contra la propiedad, corrupción o
ilícitos financieros, en los diez años siguientes al
cumplimiento de la condena cuando la inhabilitación sea
pena accesoria.

… cont IMPEDIMENTOS PARA SER
ACCIONISTA,
DIRECTOR, ADMINISTRADOR, AUDITOR
CONTABLE O DE SISTEMAS
• Haya sido objeto por conmutación de pena de privación de
libertad, por cualquiera de los beneficios establecidos en la
Ley. en los diez años siguientes al cumplimiento de la
condena cuando la inhabilitación sea pena accesoria.
• Tengan responsabilidad en medidas de intervención o
liquidación en los 5 años siguientes a la decisión.
• Haya acordado reponer o aumentar el capital y no se haya
materializado y se produzca intervención.

ENAJENACION DE ACCIONES
• La enajenación de acciones debe contar con la autorización
previa de la SAA, quien consultará con carácter vinculante, al
órgano que vigila, controla y sanciona las conductas
anticompetitivas el impacto de la operación. ( 20 días
hábiles)Se exceptúan las empresas donde el Estado asuma el
control.
• Deben acompañarse documentos exigidos en la Ley y normas
prudenciales.
• La SAA responderá solicitud en un lapso de 20 días hábiles
luego de conocida opinión del órgano mencionado.
• Si transcurrido el lapso no hay pronunciamiento se entiende
denegado.

OBLIGACIONES DE LAS EMPRESAS DE
REASEGUROS
• Los recursos de capital deben mantenerse en inversiones
rentables y seguras.
• Los recursos de las reservas técnicas invertidos en bienes
aptos.
• Los riesgos en moneda extranjera, establecidos por la SAA.
• Inversiones en valores conforme a Ley y normas , sólo
valores privados si la emisión esta autorizada por la
Comisión Nacional de Valores.

NOTIFICACION DE ASAMBLEAS
• 15 días de anticipación la fecha de celebración con copia
de convocatoria y documentos que serán sometidos a
aprobación.
• Si se va a pedir cambio de Junta Directiva, modificación de
estatutos, aumento, reintegro o disminución del capital,
disolución anticipada, enajenación de cartera, debe
obtenerse autorización previa.
• La SAA asistirá con derecho a voz a las Asambleas de
accionistas.

AUTORIZACIONES PREVIAS DE LA
SAA
• Cambio de Junta Directiva.
• Modificación de estatutos.
• Aumento, reintegro o disminución del Capital.
• Disolución anticipada.
• Enajenación de cartera, debe obtenerse autorización
previa.
• Adquisición o enajenación de acciones.
• Establecimiento de oficinas de representación de
Reaseguradores en el país.
• Publicidad.

PROHIBICIONES
• Otorgar préstamos salvo excepciones.
• Financiar directa o indirectamente primas. Se permite
fraccionamiento.
• Realizar operaciones garantizadas con sus propias
acciones.
• Realizar operaciones con empresas reaseguradoras no
inscritas en registro de la SAA. (40 ord.6,76)
• Efectuar operaciones de reaseguro con empresas
relacionadas.
• Pagar comisiones o remuneraciones por intermediación a
personas no autorizadas.

… Cont. PROHIBICIONES
• Rechazar siniestros de forma genérica.
• Reasegurar sus propios bienes.
• Pagar remuneraciones por intermediación a sujetos no
autorizados.
• Banca Seguros.
• Efectuar ajustes por alta siniestralidad en el periodo.
• Realizar operaciones de Banca Seguros.

… Cont. PROHIBICIONES
• Distribuir dividendos o repartir utilidades en los casos
previstos en la Ley (Obligaciones distintas a seguros no
estén debidamente respaldadas; la empresa no se ajuste a
disposiciones del patrimonio propio no comprometido o
margen de solvencia; los activos para representar reservas
técnicas no sean suficientes, inspección permanente o
medidas prudenciales dictadas por SAA.).
• Realizar captación de recursos distintas a las previstas en
la Ley.

PUBLICIDAD
• Aprobación previa, no debe contener ofrecimientos
confusos, falsos y debe ajustarse a condiciones de Ley.
• La SAA puede suspenderla o prohibirla.
• La SAA tiene 20 días hábiles, después de introducida la
solicitud.

• Reservas matemáticas
RESERVAS
• Reservas para Riesgos en Curso
• Reservas para prestaciones y siniestros pendientes de
pago

…cont. RESERVAS
• Reserva para siniestros ocurridos y no notificados (de acuerdo
a experiencia de la empresa y no inferior a 3% rppyspp).
• Reserva para riesgos catastróficos ( 30% de las primas
retenidas en los riesgos catastróficos, correspondientes a
riesgos transcurridos). Límite máximo el 75% de la pérdida
máxima probable retenida promedio 5 ejercicios. Siniestralidad
menor al 30% la empresa debe contribuir con aporte del 10%
de la rentabilidad al fondo de reservas para riesgos
catastróficos.
• Reserva para reintegro por experiencia favorable: la SAA la
forma de constituirla mediante Normas Prudenciales.

REPRESENTACION DE RESERVAS
Todas las reservas técnicas en bienes o derechos o títulos
ubicados en la República: Tienen diferentes porcentajes
según reserva)
• Títulos valores emitidos o garantizados por la República,
custodiados por un banco del Estado venezolano.
• En depósitos en bancos, instituciones financieras o
entidades de ahorro domiciliados en el país. No filiales ni
relacionados.
• Predios urbanos edificados, sin gravámenes, situados en la
República, por hasta el 90% del valor. (No para representar
reservas catastróficas).
• Otros bienes autorizados por la SAA.

BIENES NO APTOS PARA
REPRESENTACION
Bienes contractualmente destinados a permanecer
transitoriamente en el activo:
• Mutuos.
• Operaciones de Reporto.
• Préstamos de títulos valores.
• Arrendamientos Financieros.
• Ventas con condiciones suspensivas o resolutorias o con
pacto de retracto.
La SAA puede ordenar que se excluya un determinado
activo.

RESPONSABILIDAD SOLIDARIA EN LA
REPRESENTACION DE LAS RESERVAS
• Los accionistas y la Junta Directiva de cada empresa son
solidariamente responsables por la adecuada constitución,
inversión, representación, custodia, grado de liquidez y
seguridad de las reservas técnicas, de acuerdo a
previsiones de Ley, Reglamento y normas dictadas por la
SAA.
• Si los accionistas o Junta Directiva enajenan bienes que
representan reservas técnicas y no los sustituyen,
causando insuficiencia son responsables administrativa,
civil y penalmente.

DEFICIT EN LA REPRESENTACIÓN DE
LAS RESERVAS
• Evidenciado la SAA ordena adquisición o enajenación de
bienes para subsanar para solventarlo en 15 días hábiles.
• Si hay incumplimiento, la SAA podrá de oficio tomar
medidas prudenciales sobre activos para subsanar déficit.

MARGEN DE SOLVENCIA
• Patrimonio propio no comprometido no inferior margen de
solvencia establecido por la SAA mediante normas
prudenciales. Publicado trimestralmente en un diario de
circulación nacional.

INFORMACION FINANCIERA
• Emitida de acuerdo a la normativa dictada reflejar fielmente
las operaciones.
• Se enviará a la SAA toda la información requerida por esta
• Estados financieros auditados y con informe de actuarios y
aprobación de asamblea dentro de los 90 días al cierre del
30 de junio y mensualmente los estados financieros
analíticos mensuales.
• Si se determinan irregularidades graves (que afecten
interés general) se ordenará rehacerlos sin perjuicio de
sanciones incluso penales.

REASEGURO FINANCIERO
Los contratos de reaseguro deben contener condiciones de
Ley, reglamento y normas prudenciales que dicte la SAA y
debe existir una transferencia significativa de riesgo de seguro,
que se traduzca en la posibilidad de una pérdida para el
reasegurador.

NORMAS VARIAS
• No se puede prohibir relación directa entre cedente y
cesionario.
• Pagos de la cedente a la sociedad de corretaje de
reaseguros se entiende hecho al reasegurador salvo pacto
en contrario entre cedente y reasegurador, lo que se
notificara a las partes y la SAA.
• La empresas deben informar a la SAA la cuantía de sus
retenciones si no se justifican ésta última podrá pedir ajuste.
• En casos de cesión y retrocesión, las empresa podrán
deducir de sus reservas, los montos cedidos o retrocedidos
a las empresas inscritas, en el Registro de reaseguradores
que lleva la SAA

No se pueden respaldar:
Garantías financieras
Avales
FIANZAS
Fianzas a primer requerimiento

REGISTRO DE REASEGURADORES
• La SAA llevará registro de reaseguradores nacionales y
extranjeros quienes para inscribirse deberán cumplir
requisitos establecidos.
• Las empresas constituidas en jurisdicciones calificadas
como de baja imposición fiscal, así como las que no
demuestren capacidad financiera no podrán ser inscritas.
• Los intermediarios de seguros, sus accionistas, directores,
empleados no podrán ser apoderados para la aceptación
de reaseguro en el territorio nacional.

PROCEDIMIENTO DE INSPECCION
Se inicia de oficio, acto administrativo que nombra
funcionarios y las potestades
Los funcionarios solicitan información a consignarse
en tres días hábiles
La inspección no excede dos meses y puede ser
prorrogado por periodo igual. Culmina con acta
donde se deja constancia de las conductas
contrarias e instrucciones
15 días hábiles para exponer pruebas y razones,
luego la SAA 30 días hábiles para ratificar, modificar
o anular, aplicar sanciones y enviar al Ministerio
Publico posible ilícitos penales. VER NORMA

OFICINAS DE REPRESENTACION O
SUCURSALES DE EMPRESAS DE REASEGUROS
• Deben obtener autorización previa de la SAA.
• Sólo permitida la actividad de aceptación de riesgos en
reaseguro.
• Los requisitos estarán en el Reglamento.

MEDIDAS ADMINISTRATIVAS
Orden para subsanar la insuficiencia de las reservas técnicas o
margen de solvencia, constitución de provisiones y
reclasificaciones contables por cuentas incobrables; medidas
administrativas (prohibición de realizar operaciones de diferente
tipo, pagar dividendos, liquidar activos, sustitución de directivos o
empleados, actividad aseguradora en el exterior, fianzas,
inspección permanente, ordenar convocatoria de asambleas,
contratación de asesores etc.); ordenar apertura de cuentas
especiales donde serán depositadas las primas, reposición del
capital perdido en más de un 50% en 30 días.

SANCIONES ADMINISTRATIVAS
• Sanciones administrativas (multas) van desde 200
unidades tributarias hasta 14.000 dependiendo de la falta.
La imposición de la multa no elimina, las posibles medidas
concurrentes ni las sanciones penales a que haya lugar
(operaciones en contravención con la normativa, déficit del
patrimonio propio no comprometido, insuficiencia reservas
técnicas, falta presentación de información o
incumplimiento de instrucciones de la SAA.
• En caso de reincidencia la SAA aplicará la máxima multa
correspondiente a la falta.

SANCIONES PENALES
Penales: prisión de dos a seis años, dependiendo de la falta:
(operaciones sin autorización, oferta engañosa, actos en
perjuicio de la actividad aseguradora, no ejecución de aumento
de capital comprometido, información financiera falsa).

CAUSALES DE EXCLUSIÓN DEL
REGISTRO DE REASEGURADORES
La SAA podrá excluir a aquellos Reaseguradores que:
Incumplan obligaciones de Ley o no paguen sus compromisos
con empresas de seguros o medicina prepagada.
Hagan operaciones de Reaseguro Financiero.
Suministren información falsa o no suministren la que les sea
requerida por la SAA.
No soliciten renovación de inscripción antes del vencimiento.
Evidencien problemas de liquidez o solvencia a juicio de la
SAA.
La exclusión no exonera de obligaciones en contratos
preexistentes.

DISPOSICIONES TRANSITORIAS
60 días para presentar Plan de Ajuste a ser ejecutado en seis
meses desde su aprobación.
De acuerdo con la Ley Orgánica del Sistema Financiero
Nacional, las empresas que formen parte de un grupo
económico deberán llevar a cabo las operaciones de para su
separación jurídica, contable, administrativa y financiera (180
días de la entrada en vigencia de la Ley)

DISPOSICIONES FINALES
A partir de la entrada en vigencia de la Ley se cancelan todos
los registros de empresas de reaseguros, que estén
constituidas en jurisdicciones calificadas de baja imposición
fiscal por el Seniat.
Quedan derogadas las cláusulas que limitan la relación directa
entre la empresa de seguros y su reasegurador. Prescripción 5
años desde comisión del delito.

PENSAMIENTO FINAL
Cualquier actor que ejerza el poder, no sólo espera obtener
obediencia forzando a los demás a que hagan algo, sino que
también espera la aceptación sin coacción. Esa aceptación del
mandato por parte de los demás es la legitimidad. El mandato
finalmente se espera sea justo …