GESCHÄFTSJAHR - Taunus Sparkasse

2005
GESCHÄFTSJAHR

Die TaunusSparkasse ist eine Anstalt des öffentlichen Rechts mit Sitz
in Bad Homburg vor der Höhe, Frankfurt am Main-Höchst und
Hofheim am Taunus. Träger ist der Sparkassenzweckverband Taunus.
Über den Sparkassen- und Giroverband Hessen-Thüringen in
Frankfurt am Main und Erfurt ist sie dem Deutschen Sparkassen- und
Giroverband e.V. in Berlin und Bonn angeschlossen.

Inhaltsverzeichnis
Kurzbericht Seite 2
Organe der Sparkasse Seite 3
Vorwort des Vorstandes Seite 5
Porträt Gerhard Albert Eifler Seite 6
Bericht des Vorstandes Seite 8
Porträt Wolfgang Köhler Seite 12
Porträt Michael Weiß Seite 20
Öffentlichkeitsarbeit Seite 22
Porträt Ilse Schwarz-Schiller Seite 28
Bericht des Verwaltungsrates Seite 30
Jahresabschluss und Anhang Seite 31
Lagebericht Seite 39
Geschäftsstellennetz Seite 56
Ansprechpartner Seite 62
Verbundpartner Seite 64
1
INHALTS-
VERZEICHNIS

KURZBERICHT
Die TaunusSparkasse in Zahlen
2003-2005
Geschäftsergebnis 2005 2004 2003
Bilanzsumme 3,6 Mrd. F 3,7 Mrd. F 3,7 Mrd. F
Kundenausleihungen 2,62 Mrd. F 2,64 Mrd. F 2,70 Mrd. F
Kundeneinlagen 2,17 Mrd. F 2,13 Mrd. F 2,04 Mrd. F
Zinsüberschuss 74,8 Mio. F 69,4 Mio. F 71,4 Mio. F
Laufender Ertrag 2,9 Mio. F 5,3 Mio. F 4,0 Mio. F
Provisionsertrag
darunter: Ertrag aus
24,6 Mio. F 23,4 Mio. F 22,1 Mio. F
dem Wertpapiergeschäft
Allgemeine
9,4 Mio. F 8,0 Mio. F 7,6 Mio. F
Verwaltungsaufwendungen
davon: andere
68,1 Mio. F 66,2 Mio. F 66,7 Mio. F
Verwaltungsaufwendungen 22,4 Mio. F 21,8 Mio. F 21,3 Mio. F
davon: Personalaufwand 45,7 Mio. F 44,4 Mio. F 45,4 Mio. F
Bilanzgewinn 6,5 Mio. F 6,5 Mio. F 6,0 Mio. F
Mitarbeiter (im Durchschnitt) 830 824 855
davon: Auszubildende 45 48 70
62 Geschäftsstellen und 14 BeratungsCenter im Main-Taunus-Kreis,
Hochtaunuskreis, in Frankfurt am Main-Höchst und Niedernhausen
2

Verwaltungsrat
Vorsitzender
Berthold R. Gall, Landrat
Satzungsmäßiger Stellvertreter
Jürgen Banzer, Landrat (bis 23.11.2005)
Dr. Wolfgang Müsse, Erster Kreisbeigeordneter (vom 23.11.2005 bis
09.05.2006)
Ulrich Krebs, Landrat (seit 09.05.2006)
Mitglieder
Prof. Dr. Herbert Alsheimer
Wolfgang R. Assmann
Jürgen Banzer (seit 24.11.2005)
Gabriele Brandenburg
Hannelore Fichte
Marianne Herrmann
Hans-Jürgen Hielscher
Gerd Krämer (bis 17.11.2005)
Albrecht Kündiger
Lutz Schöniger
Karl Thumser
Renate Voelker
Dr. Stephan Wetzel
Dieter Wolf
Weitere Stellvertreter des Vorsitzenden
(ohne Sitz und Stimme)
Ulrich Krebs (bis 09.05.2006)
Dr. Frank Blechschmidt
Vorstand
Vorsitzender
Hans-Dieter Homberg
Mitglieder
Karin-Brigitte Göbel
Holger Mai
Stellvertretendes Mitglied
Michael Henrich (seit 01.04.2006)
3
ORGANE
DER
SPARKASSE

1 0 0
J a h r e

Liebe Leserin, lieber Leser,
die TaunusSparkasse ist die Nummer 1 unter den
Finanzdienstleistern im Main-Taunus-Kreis und
Hochtaunuskreis – und das seit bald 100 Jahren.
Im Sommer 2006 jährt sich zum 100. Mal der
Tag, an dem der Kreistag des damaligen Obertaunuskreises
den Beschluss fasste, eine Sparkasse
zu gründen. Ein halbes Jahr später, am
2. Januar 1907, nahm sie ihren Betrieb auf.
Seitdem begleitet die TaunusSparkasse die Menschen und Unternehmen
in dieser Region. Aber sie ist nicht nur Partner in finanziellen Angelegenheiten.
Sie stellt in erheblichem Umfang Mittel bereit, die den
vielen Vereinen, Initiativen und Projekten in ihrem Geschäftsgebiet
zugute kommen – allein im Jahr 2005 1,1 Millionen Euro. Jüngstes
Beispiel ist der Bürgerpreis „für mich, für uns, für alle“, mit dem sie
das ehrenamtliche Engagement für die Kultur in der Region fördert.
Auch in diesem Jahr nutzt die TaunusSparkasse ihren Geschäftsbericht,
um Persönlichkeiten vorzustellen, die diese Region zu dem
gemacht haben, was sie ist: ein lebenswertes und prosperierendes
Umfeld. Die TaunusSparkasse als ihre Bank hat sie dabei begleitet
und unterstützt.
Dank
Dies ist jedoch nur möglich, weil wir Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter
haben, die sich loyal und engagiert für ihre Kunden einsetzen. Sie
haben damit den unternehmerischen Erfolg ermöglicht. In diesen
Dank schließen wir den Personalrat ein, zu dem ein vertrauensvolles
Verhältnis besteht.
Der Vorstand
Der Vorstand der TaunusSparkasse:
Karin-Brigitte Göbel, Hans-Dieter Homberg (Vorsitzender), Holger Mai.
5
VORWORT
DES
VORSTANDES

PORTRÄT
Planmäßige Expansion
Gerhard Albert Eifler, Inhaber der „Der Bäcker Eifler“-GmbH
Diesen Tag im Jahr 1973 wird der gelernte Konditor Gerhard Albert
Eifler nie vergessen: „Ich war irrtümlich zu einem Seminar für Inhaber
von Großbäckereien eingeladen, die 30.000 Brötchen und mehr am
Tag produzierten“, erinnert er sich. Der damals 21-Jährige, dessen
Vater in Frankfurt eine Backstube betrieb, war sehr beeindruckt, wie
viel Geld sich mit dem Pfennig-Artikel Brötchen verdienen ließ. Als
ihm ein Seminarteilnehmer auch noch die automatische Backstraße
einer Supermarktkette zeigte, stand sein Entschluss fest: Solch einen
Betrieb wollte er auch aufbauen. Bei dem Wunsch blieb es nicht:
Mit 48 Filialen und einem Ausstoß von rund 40.000 Brötchen ist die
„Der Bäcker Eifler“-GmbH heute Marktführer im Rhein-Main-Gebiet.
Begonnen hatte alles mit einer Bäckerei, die der Großvater von Gerhard
Albert Eifler 1921 in Frankfurt einrichtete. 1950 übernahm der
Onkel das Traditionshaus, während der Vater ein Café in Sachsenhausen
eröffnete, das 1960 an die Berger Straße in Bornheim zog. In den
darauf folgenden Jahren kamen eine Backstube und eine erste Filiale
hinzu. Ab Mitte der 70er Jahre setzten Vater und Sohn dann planmäßig
auf Expansion. Bereits bei der ersten Entscheidung bewiesen sie
Gespür für den richtigen Standort: Die Filiale im U-Bahnhof „Konstablerwache“
ist noch immer die umsatzstärkste. Bis heute sind der ausgeprägte
Sinn für den richtigen Standort wie auch der schlanke Überbau
wesentliche Gründe für den Erfolg.
Als Gerhard Albert Eifler das Unternehmen 1994 vom Vater übernahm,
hatte es bereits 18 Filialen. Aber für Eifler, der zu seinen wichtigsten
Eigenarten die Zähigkeit zählt, war dies nur der Startschuss
für eine beschleunigte Expansion. „Ich wollte noch mal einen neuen
Betrieb aufbauen“, sagt er. Ein Wunsch, den er sich mit dem Bezug
einer neuen Bäckerei 2002 erfüllte. Gleichzeitig verzweieinhalbfachte
er seitdem die Anzahl der Filialen auf 48. Als besonders zielführend
erwies sich dabei die Einführung eines Franchise-Systems, das die
Leiter der Filialen unmittelbar am Umsatz beteiligt. 60 Filialen sind
Eiflers Ziel, bevor er den Betrieb an den Sohn übergibt. Der steht in
den Startlöchern, um den Familienbetrieb in der vierten Generation
fortzuführen.
6

Gerhard Albert Eifler

BERICHT
DES
VORSTANDES
85
80
75
70
65
60
Entwicklung des Zinsüberschusses
und der laufenden Erträge
von 2003 bis 2005
in Mio. EUR
75,4
74,7
77,7
2003 2004 2005
Die TaunusSparkasse blickt auf ein außerordentlich erfolgreiches
Jahr 2005 zurück und konnte – wie in den Vorjahren auch – ihr
Ergebnis deutlich verbessern.
Der Zinsüberschuss und die laufenden Erträge legten um 4,0 Prozent
auf 77,7 Millionen Euro zu. Gleichzeitig erhöhten sich die Provisionserträge
um 5,1 Prozent auf 24,6 Millionen Euro. Besonders dynamisch
entwickelte sich dabei das Wertpapiergeschäft, das mit einem
Plus von 17,5 Prozent auf 9,4 Millionen Euro überdurchschnittlich zu
der Erhöhung beitrug.
Zwar erhöhten sich auch die Kosten um 2,9 Prozent auf 68,1 Millionen
Euro. Dieser Anstieg lag allerdings unter dem der Erträge. Infolgedessen
konnten die stillen Reserven erneut deutlich stärker erhöht
werden als im Vorjahr. Sie sind durch den Anstieg des Bewertungsaufwandes
von 14,8 Millionen Euro auf 15,5 Millionen Euro sichtbar.
Am Ende steht ein Bilanzgewinn, der mit 6,5 Millionen Euro auf dem
Niveau des Vorjahres liegt. Die Bilanzsumme blieb mit 3,6 Milliarden
3
2,5
2
1,5
1
0,5
0
8
Entwicklung der Kundeneinlagen
von 2003 bis 2005
in Mrd. EUR
2,04
2,13
2,17
2003 2004 2005
3,5
3
2,5
2
1,5
1
0,5
0
Entwicklung
der Kundenausleihungen
von 2003 bis 2005
in Mrd. EUR
2,70
2,64 2,62
2003 2004 2005

26
24
22
20
18
16
Entwicklung
der Provisionserträge
von 2003 bis 2005
in Mio. EUR
22,1
23,4
24,6
2003 2004 2005
Euro nahezu stabil. Während die Kundenausleihungen um 0,8 Prozent
auf 2,62 Milliarden Euro zurückgingen, stiegen die Kundeneinlagen
um 1,9 Prozent auf 2,17 Milliarden Euro.
Firmenkundengeschäft
Das erklärte Ziel der TaunusSparkasse im Firmenkundengeschäft ist,
die Abhängigkeit der Erträge von der Kreditvergabe durch Steigerungen
im Provisionsgeschäft zu verringern. Zusätzlich soll das Einlagengeschäft
mit den Firmenkunden weiter ausgebaut werden. Auf
diesem Weg ist sie 2005 ein gutes Stück vorangekommen. Mittlerweile
stammen 20 Prozent der Erträge aus dem Provisionsgeschäft.
Während sich das Kreditvolumen im Geschäft mit den Firmen- und
kommunalen Kunden um 4,3 Prozent auf 1,22 Milliarden Euro reduzierte,
verzeichnete das Einlagengeschäft Zuwächse von 13,5 Prozent
auf 489 Millionen Euro. Das Provisionsergebnis verbesserte sich erneut
um 13,2 Prozent auf rund 3,6 Millionen Euro. Dieser Erfolg
basiert neben den Gebührenerträgen aus dem Kreditgeschäft auf
innovativen Produkten, wie z.B. Zins-Derivaten.
Sie ermöglichen den Kunden eine sofortige Zinsersparnis. Viele
Kunden haben vor einigen Jahren langfristig laufende Darlehensverträge
abgeschlossen und möchten das heutige, niedrige Zinsniveau
nutzen, um ihre Kosten zu senken. Mit einem Derivat können sie an
der aktuellen Entwicklung partizipieren. Zwar sind Derivate keine
neue Erfindung – Konzerne bedienen sich seit langem dieses Instruments
–, dem Mittelstand blieb es jedoch verschlossen. Die Taunus-
Sparkasse hat im Berichtsjahr gezielt mittelständischen Unternehmen
für Kredite ab einem Volumen von 250.000 Euro Derivate
10
9,5
9
8,5
8
7,5
7
6,5
6
5,5
5
Entwicklung
des Wertpapierertrages
von 2003 bis 2005
in Mio. EUR
7,6
8,0
9,4
2003 2004 2005
9
BERICHT
DES
VORSTANDES

BERICHT
DES
VORSTANDES
angeboten. Sie war dabei einer der wenigen Finanzdienstleister, die
im Rhein-Main-Gebiet dieses Segment aktiv bedient haben.
Von diesem Angebot profitieren alle Seiten: Das Unternehmen hat
die Möglichkeit, seine Zinskosten zu reduzieren, und die TaunusSparkasse
generiert entsprechende Provisionen. Um eine qualitativ hoch
stehende Beratung der Kunden bei diesem komplexen Produkt zu
gewährleisten, hat die TaunusSparkasse einen Spezialisten eingestellt.
Gerade dieses Thema zeigt: Wer eng am Markt arbeitet, erkennt
die Kundenbedürfnisse und kann auf sie reagieren. Und wer
nicht nur auf die Kosten schaut, sondern auch auf das Potenzial, ist in
der Lage, durch gezielte Investitionen Marktchancen zu nutzen.
Eine ähnliche Strategie verfolgt die TaunusSparkasse im Auslandsgeschäft,
in dem sie ihre Marktstellung ebenfalls weiter ausgebaut hat:
Sie bietet auch hier ihren mittelständischen Kunden gezielt Dienstleistungen
an, die bislang nur großen Konzernen vorbehalten waren.
Ein Beispiel dafür ist das Europa-Leasing mit eigener Leasing-Gesellschaft
vor Ort. Hier nutzt sie die Synergien der Sparkassen-Finanzgruppe,
um ihren Kunden Angebote zu unterbreiten, die denen der
privaten Banken ebenbürtig sind.
Allerdings wird die steigende Bedeutung des Auslandsgeschäftes nicht
wie in den vergangenen Jahren durch eine entsprechende, deutliche
Steigerung des Ertrages dokumentiert: Hintergrund ist die Verordnung
der EU, dass Auslandsüberweisungen in den Euroraum bis zu einer bestimmten
Größenordnung zu Inlandspreisen abgewickelt werden müssen.
Die Ausleihungen an Firmenkunden blieben im Berichtsjahr mit einem
leichten Rückgang von 0,6 Prozent auf 1,1 Milliarden Euro nahezu
stabil. Der Grund für diese verhaltene Entwicklung war u.a. die zurückhaltende
Investitionstätigkeit der mittelständischen Firmen im
Geschäftsgebiet der TaunusSparkasse. Ein deutlicher Rückgang ergab
sich dagegen bei den Kommunen: Hier reduzierte sich der Bestand
um 39,2 Prozent auf 118,2 Millionen Euro. Gerade in diesem
Segment hat sich der Konditionen-Wettbewerb extrem verschärft.
Getreu ihrem langjährigen Motto „Ertrag vor Wachstum“ tätigt die
TaunusSparkasse nur Geschäfte, an denen sie auch verdient. Sie hat
es daher hingenommen, dass die öffentliche Hand einen nennenswerten
Teil ihrer Kredite verlagert hat.
Consulting Banking
Ihre vielfältigen Aktivitäten zur Kundenbetreuung und -bindung im
Firmenkundengeschäft bündelt die TaunusSparkasse unter dem Begriff
„Consulting Banking“. Dazu gehören u.a. folgende Module:
10

x Leistungsversprechen: Seit Herbst 2005 gibt die TaunusSparkasse
ihren Firmenkunden ein schriftliches Leistungsversprechen, auf
das sie sich berufen können und an dem sie sich messen lässt.
x Mobiler Vertrieb: Der mobile Vertrieb ist im Sommer 2005 nach
einjähriger Vorbereitungszeit gestartet. Da die mobilen Betreuer
von administrativen Tätigkeiten weitgehend entlastet sind, können
sie mehr Zeit auf die Kundenbetreuung verwenden. Zufriedenere
Mitarbeiter, eine intensivere Kundenbetreuung und eine verstärkte
Akquisition von Neukunden sind die Folge.
x Informationsveranstaltungen: Auch 2005 führte die TaunusSparkasse
wieder zahlreiche Informationsveranstaltungen für ihre Kunden
durch. Exemplarisch seien die zwölf Unternehmerfrühstücke
genannt, die mittelständische Unternehmen für andere ausrichteten
und die der Information, Unternehmenspräsentation und Netzwerkbildung
dienten, sowie ein Kommunalforum, das die Taunus-
Sparkasse für ihre kommunalen Kunden veranstaltete. Im Jahr
2006 wird sie wieder den im Zwei-Jahres-Rhythmus stattfindenden
Mittelstandstag durchführen: Am 9. September werden sich rund
300 mittelständische Unternehmer aus der Region im Dorint-Hotel
in Sulzbach unter dem Motto „Perspektive Mittelstand – Visionen
gemeinsam realisieren“ treffen.
Die Live-Schaltung nach Shanghai mittels Videokonferenz der bpd systemtechnik war eines der Highlights
des Mittelstandstages 2004. Rund 300 Unternehmer aus der ganzen Region waren ins Kurhaus Bad Homburg
zu der unter dem Motto „Perspektive Mittelstand – Die Zukunft gemeinsam gestalten“ stehenden Veranstaltung
gekommen.
11
BERICHT
DES
VORSTANDES

PORTRÄT
Den Sprung gewagt
Wolfgang Köhler, Gründer, Inhaber und Vorstandsvorsitzender
der ehemaligen S.E.S.A. A.G.
Im Jahr 1990 ergab sich die Chance, auf die Wolfgang Köhler gewartet
hatte: Mit dem Fall des Telekommunikations-Monopols der Deutschen
Bundespost eröffnete sich über Nacht ein neuer Markt. „Es gab neue
Spieler und neuen Bedarf. Für mich war klar: Entweder wage ich jetzt
den Sprung in die Selbständigkeit oder nie“, erinnert sich der damalige
Geschäftsführer der deutschen Tochter des Software-Konzerns Cap
Gemini. Er wagte den Sprung. Mit sechs weiteren Mitarbeitern begann
er seine Firma aufzubauen. Als er die S.E.S.A. 15 Jahre später im Alter
von 61 Jahren mangels Nachfolger in der Familie an den finnischschwedischen
Konzern TietoEnator verkaufte, war sie mit etwa 600 Mitarbeitern,
über 70 Millionen Euro Umsatz und neun Geschäftsstellen
in Deutschland, Frankreich und Italien einer der führenden Anbieter
für Entwicklungsdienstleistungen in der Telekommunikations- und der
Automotive-Branche.
Die ersten Entwicklungen wurden für den sich gerade entwickelnden
Mobilfunk erbracht. „Wir waren der verlängerte Arm vieler Netzbetreiber
und Telefonhersteller“, so Wolfgang Köhler. 1997 wurden erstmals Hersteller
aus dem Automotive-Bereich auf das innovative Unternehmen
aufmerksam. Als zweites Standbein kam so die Entwicklung von Software
für das Auto hinzu, die am Ende ca. 40 Prozent zum Umsatz beitrug
und die Firma auch in wirtschaftlich schwierigeren Zeiten stabilisierte.
Erfolgskonzept war für Köhler immer die Mitarbeiter-Motivation.
„Meine Mitarbeiter hatten stets die Freiheit, wichtige Entscheidungen
vor Ort zu treffen. Wir haben außerdem viel Wert auf Weiterbildung
und Teambildung gelegt.“ Hinzu kamen ein kleiner Überbau, die penible
Kostenkontrolle und die 20-jährige Berufserfahrung, die er selbst in
das Unternehmen einbrachte.
Aber das Unternehmen war immer nur ein Aspekt für Wolfgang Köhler.
Früh engagierte er sich gemeinsam mit seiner Frau bei der „Tour der
Hoffnung“ für krebskranke Kinder – persönlich und finanziell über die
„Wolfgang und Karla Köhler“-Stiftung, in die sie einen Teil ihres privaten
Vermögens einbrachten. Als Firmenkunde erlebte er die Taunus-
Sparkasse stets als einen verlässlichen Partner, der ihm auch in schwierigen
Zeiten beiseite stand. Nach dem Verkauf des Unternehmens
schätzt er die ganzheitliche, an den individuellen Zielen und Wünschen
ausgerichtete Betreuung im Private Banking der TaunusSparkasse. Sie
ist letztlich ausschlaggebend für die Wahl seiner Bank gewesen.
12

Wolfgang Köhler

BERICHT
DES
VORSTANDES
Acht namhafte Unternehmer unterstützen die TaunusSparkasse fortan dabei, noch besser auf die Wünsche ihrer
Kunden einzugehen. Auf dem Bild von links: Hans-Dieter Homberg (Vorstandsvorsitzender der TaunusSparkasse),
Peter Löw (Willy A. Löw AG), Andreas Peiker (PEIKER acustic GmbH & Co. KG), Wilfried Eichhorn (ProMarCon Operating
Marketing GmbH), Walter Gernhard (Hein + Gernhard GmbH), Holger Mai (Vorstandsmitglied der TaunusSparkasse),
Tobias Schmitt (Albert Horn Söhne GmbH & Co. KG), Silvia May (Tropica Raritätengärtnerei GmbH), Michael Weiß
(Weiß Grundstücksentwicklungs und Vermittlungs GmbH), Dr. Kersten Oschmann (MI Investitions GmbH), Karin-
Brigitte Göbel (Vorstandsmitglied der TaunusSparkasse), Karl Specht (Leiter Zentrale Firmenkundenbetreuung der
TaunusSparkasse), Hans-Jürgen Zitzen (Leiter Regionale Firmenkundenbetreuung der TaunusSparkasse) und
Raimund Becker (Leiter Kommunen/Immobilien/Bauträger der TaunusSparkasse).
Firmenkundenzirkel: Acht namhafte Unternehmer unterstützen die
TaunusSparkasse dabei, noch stärker als bislang ein Gefühl für die
Wünsche und Bedürfnisse ihrer mittelständischen Firmenkunden zu
bekommen. Sie wurden Anfang 2006 in den neugeschaffenen Firmenkundenzirkel
des Kreditinstituts berufen.
Die „UnternehmerBlick“ genannte Gruppe trifft sich dreimal jährlich,
um aktuelle Themen rund um die Beziehung zwischen Unternehmen
und Bank zu besprechen. „Wir wollen offen und ehrlich miteinander
umgehen und uns als Sparkasse auch den Spiegel vorhalten lassen“,
so das u.a. für das Firmenkundengeschäft verantwortliche Vorstandsmitglied
und die Initiatorin des Firmenkundenzirkels, Karin-Brigitte
Göbel.
In einem Jahr werden vier weitere Mitglieder berufen, sodass dann
insgesamt zwölf Mitglieder dem Kreis angehören. Nach einem Rotationsprinzip
werden sich die Mitglieder verabschieden, die seit zwei
Jahren dabei sind.
Bei den Teilnehmern stieß die Einrichtung dieses Zirkels auf positive
Resonanz: Er biete die Möglichkeit, die Beziehung zur Hausbank weiter
zu vertiefen und eigene Ideen und Wünsche – insbesondere im Interesse
anderer Kunden – in diese Beziehung stärker einzubringen.
14

Privatkundengeschäft
Mit einem Anstieg des Kreditvolumens, der Einlagen sowie der Provisionen
setzte sich die positive Entwicklung aus den Vorjahren nahtlos
fort. So erhöhten sich – trotz der harten Konkurrenz durch Direktund
Autobanken – die Ausleihungen um 3,2 Prozent auf 1,33 Milliarden
Euro, die Einlagen um 0,7 Prozent auf 1,83 Milliarden Euro und
die Provisionen um 3,4 Prozent auf 18,6 Millionen Euro.
Das unterstreicht den Erfolg der neuen Geschäftsmodelle: Viele Menschen
wissen die Vorzüge eines auf Langfristigkeit und Ganzheitlichkeit
angelegten Finanzkonzeptes zu schätzen, da es ihre finanzielle
Lebensplanung berücksichtigt. So sind sie um des langfristigen Vorteils
willen bereit, auf ein „Preis-Hopping“ zu verzichten.
Den wichtigsten Beitrag zur Ergebnisverbesserung leistete das Wertpapiergeschäft:
So konnte der Ertrag im Segment Privatkunden um
knapp 900.000 Euro oder 10,9 Prozent auf 8,8 Millionen Euro gesteigert
werden.
Dazu beigetragen haben u.a. die verschiedenen Fonds-Vermögensverwaltungen,
die die TaunusSparkasse ihren Kunden anbietet: das
von der Helaba Trust gemanagete Taunus-Fondsportfolio sowie die
gemeinsam mit der Deka angebotenen Vermögensverwaltungen
SpDynamik Depot und Schweiz Privat-Portfolio.
So stieg der kumulierte Bestand um
39,0 Prozent auf 82,4 Millionen Euro. Einen
wesentlichen Anteil daran hatte das Taunus-
Fondsportfolio mit einem Anstieg um 94,0
Prozent. Ein Grund für den hohen Absatz war
die hervorragende Performance dieser Anlagen.
So wies die Aktienvariante des Dynamik
Depots im Berichtsjahr eine Performance
von über 20 Prozent auf und übertraf
damit vergleichbare Produkte von Mitbewerbern
deutlich. Die Aktienvarianten der beiden
anderen Vermögensverwaltungen er-
„Können wir unser Vermögen nicht noch besser aufbauen?“ Mit
dieser Kernfrage hatte die TaunusSparkasse auf ihrer TaunusInvest- zielten ähnliche Ergebnisse. Aber auch für
Messe offenbar den Nerv getroffen: Trotz strahlenden Sonnen- sicherheitsorientierte Anleger boten die drei
scheins und Temperaturen von bis zu 30 Grad fanden rund 1000
Menschen aus der ganzen Region am Samstag, 18. Juni, den Weg Produkte eine echte Alternative zu einem
ins Bad Homburger Kurhaus, rund 500 nahmen an den zwölf Work-
klassischen Renteninvestment: So erzielte
shops teil. Daneben standen intensive Gespräche im Mittelpunkt:
Hier diskutieren Sybille Habel von Helaba Trust und Robert Reckna- die Absolute-Return-Variante „Tricas“ des
gel, Leiter Private Banking der TaunusSparkasse, mit einem Kunden
Taunus-Fondsportfolios z.B. eine Perfor-
über die richtige Anlagestrategie.
mance von 5,1 Prozent nach Steuern.
15
90
80
70
60
50
40
30
20
10
0
Entwicklung des Bestandsvolumens
der Vermögensverwaltungen
von 2003 bis 2005
in Mio. EUR
55,3
59,3
82,4
2003 2004 2005
BERICHT
DES
VORSTANDES

25
20
15
10
5
0
Entwicklung der Erträge
aus den Beteiligungsprodukten
von 2003 bis 2005
in Mio. EUR
7,7
BERICHT
DES
VORSTANDES
17,7
22,6
2003 2004 2005
Im Rahmen der TaunusInvestMesse bot die TaunusSparkasse ein Exklusiv-Produkt,
den Taunus Trio Bond, an. Der Kunde investiert in die
Anlageklassen Aktien, Renten und Rohstoffe. Bei Laufzeitende wird
entschieden, welche der Klassen die beste Performance erbracht hätte.
An dieser partizipiert der Kunde dann zu 100 Prozent. Von diesem
Produkt konnte die TaunusSparkasse nahezu 15 Millionen Euro platzieren.
Der Erfolg der Beteiligungsprodukte, wie z.B. Auslands-Immobilienfonds
in Italien, den Niederlanden und Österreich, Schiffsfonds oder
Immobilienfonds, setzte sich 2005 fort. Nachdem sich der Absatz
2004 auf knapp 18 Millionen Euro mehr als verdoppelt hatte, konnte
er 2005 auf knapp 23 Millionen Euro noch einmal sehr deutlich gesteigert
werden. Hierbei dominierten vor allem die Assetklassen Auslands-Immobilienfonds
und Private Equity. Bei letzterer platzierte die
TaunusSparkasse mehrere Millionen Euro exklusiv mit der weltweit
renommierten Private-Equity-Tochter der Quandt-Gruppe, der Auda
New York. Sie war bislang nur institutionellen Anlegern ab einem Anlagevolumen
von 50 Millionen Euro vorbehalten.
Im Bauspargeschäft war der Absatz auf hohem Niveau leicht rückläufig.
Er sank um 1,8 Prozent auf 60,3 Millionen Euro. Einen deutlichen
Rückgang im Vergleich zum Rekordjahr 2004 gab es im Versicherungsbereich.
Der Absatz schrumpfte um 67,4 Prozent auf 32,4 Millionen
Euro. Der Grund hierfür ist vor allem der Vorzieheffekt, den die
steuerlichen Änderungen auslösten, die zum Jahreswechsel 2004/
2005 wirksam wurden und die für das sehr starke vierte Quartal 2004
verantwortlich waren. Das Schrumpfen ist allein im Lebensversicherungsbereich
begründet. Der Absatz der Sachversicherungen ist auch
im Berichtsjahr weiter gestiegen. Beim Absatz von Verträgen der
betrieblichen Altersversorgung (bAV) belegte die TaunusSparkasse
im Berichtsjahr Platz 5 unter den über 450 Sparkassen in Deutschland
und ließ in diesem Segment auch viele deutlich größere Häuser
hinter sich.
Gegen den insgesamt rückläufigen Trend bei den Filialbanken entwickelten
sich bei der TaunusSparkasse die Baufinanzierungen sehr positiv:
Die zugesagte Darlehenssumme in Höhe von rund 209,9 Millionen
Euro lag mit 77 Prozent sehr deutlich über dem Vergleichswert des Vorjahres.
Grund hierfür sind vor allem bedarfsgerechte Finanzierungskonzepte
und schnelle Entscheidungswege. Außerdem profitiert die TaunusSparkasse
von den Synergieeffekten des Bauträgergeschäftes.
16

80
70
60
50
40
30
20
10
0
Entwicklung der Bausparsumme
(Neugeschäft)
von 2003 bis 2005
in Mio. EUR
61,8 61,4 60,3
2003 2004 2005
Auch ist es durch verstärkte Vertriebsanstrengungen gelungen, in
dem hart umkämpften Segment „Konsumentenkredit“ Marktanteile
zurückzugewinnen und das Volumen im Neugeschäft um 36,9 Prozent
auf 14,1 Millionen Euro zu erhöhen. Der Gesamtbestand stieg
damit um 17,5 Prozent auf 19,5 Millionen Euro.
Beratung-Plus-Filialen
Ein weiterer Baustein der Neupositionierung
ist die Filialstruktur-Optimierung. Komponenten
waren u.a. der Aufbau eines flächendeckenden
mobilen Vertriebes, die Umwandlung
von zehn Filialen in so genannte
Beratung-Plus-Filialen und der Aufbau eines
Outbound-Telefonteams. Mit der Einrichtung
eines mobilen Vertriebes bereits im März
2005 war die TaunusSparkasse einer der
Vorreiter unter den Sparkassen in Deutsch-
Vorstandsmitglied Holger Mai erklärt dem Bürgermeister von Weilland.rod, Hartmut Haibach, und dem Ortsvorsteher von Rod an der Weil,
Paul Wetzel, (v. l.) anlässlich der Eröffnung der neuen Beratung-
Plus-Filiale in der Taunus-Gemeinde, wie eine Überweisung mit Nach der Inbetriebnahme einer Pilotfiliale in
dem neuen Selbstbedienungsterminal durchgeführt wird. Filiallei-
Grävenwiesbach im November 2004 baute
ter Dieter Schwab schaut zu.
die TaunusSparkasse im Sommer 2005 neun
weitere Geschäftsstellen nach dem neuen
Beratung-Plus-Konzept um. Die entscheidende Änderung dabei ist,
dass der Fokus des Mitarbeiters klar auf der Beratung liegt. Nur so
kann den Erwartungen des Kunden nach einer bedarfsorientierten
Beratung auch künftig entsprochen werden.
120
100
80
60
40
20
0
Entwicklung der Versicherungssumme
(Neugeschäft)
von 2003 bis 2005
in Mio. EUR
75,6
99,5
32,4
2003 2004 2005
17
250
200
150
100
50
0
Entwicklung der Zusagen
bei den Baufinanzierungen
von 2003 bis 2005
in Mio. EUR
167,6
118,5
209,9
2003 2004 2005
BERICHT
DES
VORSTANDES

BERICHT
DES
VORSTANDES
Den Kunden Änderungen zuzumuten, ist für kein Unternehmen ohne
Risiko. Nachdem das Konzept einige Monate läuft, wird aber deutlich:
Es findet keine Kundenabwanderung statt. Im Gegenteil: Die TaunusSparkasse
überschritt auch im Berichtsjahr die ehrgeizige Zahl
von 7.000 Neukunden deutlich und erzielte erneut einen leichten
Nettokundenzuwachs. Ein Beispiel dafür ist die Filiale in Grävenwiesbach,
wo Kunden nach dem Umbau von einer voll verglasten Filiale in
die moderne Beratung-Plus-Filiale gewonnen werden konnten.
Gerade in einigen Taunus-Gemeinden hat die TaunusSparkasse für ihr
Konzept auch von politischer Seite höchste Wertschätzung erhalten.
Die Verantwortlichen leben seit Jahren damit, dass sich die Infrastruktur
ihrer Gemeinden ausdünnt. Geradezu dankbar wird dort registriert,
dass die TaunusSparkasse nicht nur bleibt, sondern investiert.
Einer der Bürgermeister wies vor Ort darauf hin, wie wichtig es
für seine Gemeinde sei, mit dem Pfund einer eigenen Bankfiliale wuchern
zu können, wenn es um die Ansiedlung junger Familien oder
von Gewerbebetrieben geht.
Private Banking
Mittlerweile kommt man an der TaunusSparkasse
kaum noch vorbei, wenn man über das Private Banking
bei den Sparkassen berichten möchte. So ist es
nicht verwunderlich, dass sie auch bundesweite Aufmerksamkeit
erfährt. Ihre Marktführerschaft in der
Region konnte sie mit über 60 neuen Kunden in diesem
gehobenen, anspruchsvollen Segment weiter
ausbauen und festigen. Grund dafür ist die ganzheitliche,
tatsächlich an den individuellen Zielen und
Wünschen ausgerichtete Betreuung im Private Banking
der TaunusSparkasse, die zudem nicht nur das
liquide Vermögen des Kunden berücksichtigt, sondern
seine Gesamtvermögenssituation.
Kunden sind zufriedener
Die positive Entwicklung der TaunusSparkasse spiegelt
sich nicht nur in den betriebswirtschaftlichen
Zahlen wider, sondern auch in der Zufriedenheit der
Kunden. Das hat eine Kundenzufriedenheits-Befragung gezeigt, die
die TaunusSparkasse im Sommer 2005 vom Institut Psychonomics
aus Köln durchführen lassen hat. Dieses Institut führt solche Kunden-
18

efragungen nach standardisierten Vorgaben
für die Sparkassen-Finanzgruppe durch.
Über alle Segmente hinweg stieg die Zufriedenheit
mit den Leistungen der TaunusSparkasse
seit der letzten Befragung im Jahr 2001
deutlich an. Dies betrifft die Beratungsqualität,
den Service, die Produktqualität und die
Ausstattung mit Selbstbedienungsgeräten.
Ausbildung
Für ihr Engagement bei der Vereinbarkeit von Beruf und Familie
wurde die TaunusSparkasse 2005 von dem damaligen Bundes- Die TaunusSparkasse wird ihrem Anspruch, bewirtschaftsminister
Wolfgang Clement mit dem Grundzertifikat
deutender lokaler Ausbildungsbetrieb zu sein,
des Audits „Beruf & Familie“ ausgezeichnet. Personalchefin
Susanne Eisert nahm die Urkunde entgegen.
weiterhin gerecht: 20 neue Auszubildende
stellte sie 2005 ein. In seiner Begrüßungsansprache
an die jungen Menschen verwies der Vorstandsvorsitzende,
Hans-Dieter Homberg, nicht nur auf das ungebrochene Ausbildungsengagement
des Kreditinstituts, sondern gab den jungen Menschen
auch ein Versprechen: „Allen, die gute Leistungen bringen, werden
wir auch in Zukunft einen sicheren Arbeitsplatz anbieten.“ Bei den elf
Auszubildenden, die im Sommer 2005 ihre Lehre abschlossen, hat
die TaunusSparkasse dieses Versprechen eingelöst: Alle wurden unbefristet
übernommen.
Der Auszubildenden-Jahrgang 2005 mit Ausbildungsleiter Harald Biersack.
19
BERICHT
DES
VORSTANDES

PORTRÄT
Genaue Marktkenntnis
Michael Weiß, Inhaber der Weiß Grundstücksentwicklungs
& Vermittlungs GmbH
Das fehlende Wirtschaftswachstum und die damit einhergehende große Verunsicherung
am Arbeitsmarkt haben auch in der Wohnungswirtschaft tiefe Spuren
hinterlassen. Die seit mehr als zehn Jahren währende Dauerkrise in der
Bauwirtschaft hat die Marktteilnehmer gnadenlos gesiebt und nur noch die
übrig gelassen, die wirklich gut sind. Und das sind keinesfalls immer nur die
großen – im Gegenteil. Vor 20 Jahren fing Michael Weiß an, mit seiner ersten
Firma nebenberuflich – sozusagen nach Feierabend – Eigentumswohnungen
zu bauen. Doch schon 1989 machte er sich schließlich selbständig. „Ich wollte
meine Zeit nicht absitzen, sondern eigene Ideen umsetzen, mein eigener Herr
sein“, begründet der diplomierte Bauingenieur den Schritt. Zuvor hatte er für
ein großes Ingenieurbüro in Frankfurt und für die US-Armee gearbeitet.
Heute ist er mit seiner Weiß Grundstücksentwicklungs & Vermittlungs GmbH
in Hattersheim als Bauträger mit Schwerpunkt im Wohnungsbau etabliert.
Sechs Leute sind dort beschäftigt, weitere fünf in einer Vertriebsgesellschaft
in Hofheim. Sein Erfolgsgeheimnis: möglichst wenig von außen einkaufen.
„Man braucht Leute, die ganz genau wissen, was der Markt hergibt: welche
Größe, welchen Preis und welche Qualität. Es reicht nicht, zu wissen, welche
Stadt gut ist, man muss wissen, welche Straße“, sagt Michael Weiß. Das Projekt
müsse 100 Prozent passen und nach sorgfältiger Analyse sollten auch innovative
Produkte im Nischen-Segment bereitgestellt werden. Seit der Markt
Mitte der 90er Jahre drehte, hat er viele Mitbewerber in die Insolvenz gehen
sehen, die sich mit Projekten verhoben hatten: zu groß, zu teuer, schlicht am
Markt vorbeigeplant.
Die Herausforderung der Zukunft sieht er gemeinsam mit seinem langjährigen
Partner Stephan Orban in den so genannten Industriebrachen: große Gelände
mitten in den Städten, die einer neuen Nutzung zugeführt werden sollen. Anders
als die früher üblichen Bauten auf der grünen Wiese sind hier eine Vielzahl von
Herausforderungen vorzufinden, wie z.B. Integration in bestehende Strukturen,
Erschließung, Abriss mit Kontaminierungen etc. Hier sieht Weiß Potenzial und
richtet sein Unternehmen neu aus: Die Entwicklung intelligenter und vor allem
finanzierbarer Konzepte als Dienstleistung für Unternehmen, Kommunen und
private Eigentümer soll in Zukunft mehr noch als bisher im Mittelpunkt stehen.
Die entscheidenden Vorteile gegenüber den reinen Städteplanern liegen auf
der Hand, denn idealerweise sitzt der Praktiker schon in der Phase der Rahmenplanung
mit am Tisch und bringt seine Erfahrung hinsichtlich Konzeptionierung
des fertigen Produktes mit Blick auf eine Kosten-Nutzen-Optimierung
frühzeitig mit ein.
20

Michael Weiß

ÖFFENTLICHKEITS-
ARBEIT
TaunusSparkasse. Gut für die Region
Die TaunusSparkasse ist aus dem Leben der Städte und Gemeinden
im und am Taunus nicht wegzudenken. Sie ist Teil der Region,
den Menschen eng verbunden – über die Bankdienstleistung hinaus.
So hat sie 2005 277.000 Euro an Sponsoringmitteln zur Verfügung
gestellt. Weitere 470.000 Euro hat sie direkt oder über ihre Stiftung
gespendet. Hinzu kam eine Zustiftung in Höhe von 400.000 Euro, mit
der sie das Kapital ihrer Gemeinnützigen Stiftung erhöhte. Somit
standen 2005 insgesamt über 1,1 Millionen Euro für den guten Zweck
zur Verfügung. Dieses Geld kommt rund 700 Vereinen, Gruppen und
Projekten in ihrem Geschäftsgebiet zugute. Darunter sind so renommierte
und bekannte Institutionen wie die Kleine Oper Bad Homburg,
die Kronberg Academy, die Chopin-Gesellschaft Taunus in Oberursel,
das Neue Theater in Höchst und die Gallus-Konzerte in Flörsheim.
Viele dieser Einrichtungen begleitet die TaunusSparkasse seit vielen
Jahren, zum Teil seit ihren Anfängen, und hat mit dazu beigetragen,
dass sie ihre heutige Strahlkraft entwickeln konnten. 140 Veranstaltungen
fanden mit Unterstützung der TaunusSparkasse statt, zehn
öffentliche Veranstaltungen hat sie selbst durchgeführt.
22

Kleine Oper Bad Homburg
Wir bereichern
die Region
Gallus-Konzerte Flörsheim
Antike Postkarten Summer Break Knax-Fest
Neues Theater Höchst Kunst in der Filiale
Chopin-Gesellschaft
Oberursel
Kronberg
Academy

ÖFFENTLICHKEITS-
ARBEIT
Sein Konto bei der TaunusSparkasse zu führen, ist daher nicht nur eine
Entscheidung für guten Service und leistungsstarke Finanzdienstleistungs-Produkte,
es ist auch eine Entscheidung für die Region.
Denn die Gewinne, die die TaunusSparkasse erzielt, fließen nicht ab
in die Ballungsräume, sondern verbleiben zu einem guten Teil in der
Region und kommen den Menschen zugute.
Bürgerpreis
Neu ist der Bürgerpreis „für mich, für uns, für alle“, den die Taunus-
Sparkasse im Jahr 2006 erstmals ausschreibt. Gerade auf lokaler
Ebene setzen sich Freiwilligenprojekte oft von der Öffentlichkeit unbemerkt
für die Gemeinschaft ein. Der Preis honoriert daher nicht nur
ehrenamtliches Engagement, sondern verhilft besonderem Einsatz
zu einer Öffentlichkeit und Wertschätzung, die er sonst nicht bekäme.
Der Bürgerpreis steht dabei in der Kontinuität einer Reihe von Maßnahmen
der TaunusSparkasse:
x Von den 1,1 Millionen Euro, die sie im vergangenen Jahr für gute
Zwecke zur Verfügung gestellt hat, profitiert zu einem guten Teil
ehrenamtliche Arbeit in den verschiedenen Vereinen und Gruppen.
x Die TaunusSparkasse beteiligt sich an der Ehrenamtscard, indem
sie jedem Karteninhaber ein kostenloses Online-Konto anbietet.
x Sie fördert das ehrenamtliche Engagement ihrer eigenen Mitarbeiter
durch einen Tag Sonderurlaub und die Bereitstellung von Informationsbroschüren.
Der Bürgerpreis der TaunusSparkasse ist Teil einer nationalen Initiative,
die im Frühjahr 2003 von Abgeordneten des Bundestages, den
Städten, Gemeinden und Landkreisen sowie den Sparkassen gegründet
wurde. Ziel ist, 22 Millionen bürgerschaftlich engagierte Menschen
in Deutschland in ihrem Einsatz zu unterstützen.
Gemeinnützige Stiftung
Auch über ihre Gemeinnützige Stiftung unterstützt die TaunusSparkasse
das Engagement der Menschen vor Ort. Rund 100.000 Euro
kamen im Jahr 2005 der Kunst- und Kulturförderung, der Heimatpflege
sowie der Jugendförderung und der Altenhilfe zugute. Insgesamt
48 Institutionen profitierten davon.
24

TaunusSparkasse. Gut für die Region:
Chopin
beflügelt
25
Die TaunusSparkasse unterstützt
die Chopin-Gesellschaft in Oberursel
von Anfang an.

ÖFFENTLICHKEITS-
ARBEIT
Einen Schwerpunkt stellte im vergangenen Jahr die Jugendförderung
dar. 27 Einrichtungen wurden mit insgesamt rund 49.000 Euro unterstützt,
darunter der Förderverein der Peter-Härtling-Schule in Friedrichsdorf
und die Lebenshilfe für geistig und mehrfach Behinderte
Main-Taunus. Bei der Altenhilfe sei exemplarisch der Zuschuss an die
Caritas für die Fachtagung „Netzwerk Demenz im Main-Taunus-Kreis“
erwähnt, bei der Heimatpflege die Renovierung des Alten Rathauses
in Friedrichsdorf-Burgholzhausen, bei der Kulturförderung die Unterstützung
des Neuen Theaters Höchst und der Kleinen Oper Bad Homburg.
Das Stiftungskapital erhöhte sich durch eine Zustiftung um 400.000
Euro auf drei Millionen Euro. Damit kann die Stiftung in Zukunft ihrer
Aufgabe noch besser nachkommen, die Region lebenswert zu gestalten.
Gesellschaftliches Engagement gehört zur
Unternehmenskultur
Die Übernahme gesellschaftlicher Verantwortung, die Förderung von
Kunst und Kultur sowie die Unterstützung von sozialen und gemeinnützigen
Vereinen und Einrichtungen sind fester Bestandteil der
Unternehmenskultur der TaunusSparkasse. In einer Anzeigenserie
kommuniziert sie dieses Engagement. Eine Auswahl der Motive finden
Sie im Geschäftsbericht abgedruckt. Im Hinblick auf die von verschiedenen
Seiten immer wieder vorgebrachte Forderung nach Abschaffung
der Sparkassen ist es wünschenswert, dass sich die Städte
und Gemeinden, aber auch die Menschen vor Ort bewusst werden,
welchen Nutzen sie aus den Sparkassen ziehen.
26

TaunusSparkasse. Gut für die Region:
Comedy –
oder „komme
die net“?
27
Die TaunusSparkasse
unterstützt
das Neue Theater Höchst
aktuell mit
der Initiierung eines
eigenen Fördervereins
in 2005

PORTRÄT
Musik verbindet
Ilse Schwarz-Schiller, Präsidentin der Chopin-Gesellschaft
Taunus e.V.
In diesen Momenten weiß Ilse Schwarz-Schiller, wofür sie in den vergangenen
Monaten gearbeitet hat: Sie hat vor den Besuchern in der
Oberurseler Stadthalle die Begrüßungsworte gesprochen, der Pianist
setzt zum Spiel an und die Menschen lauschen gebannt. „Jetzt hast
du sie wieder zusammengebracht: das Publikum, den Künstler – und
Chopin“, denkt die Präsidentin der Chopin-Gesellschaft Taunus in
diesem Augenblick.
400 bis 500 Besucher aus dem ganzen Rhein-Main-Gebiet finden regelmäßig
ihren Weg in die Stadthalle, wenn die Chopin-Gesellschaft
einlädt zur Chopiniade, die immer Anfang März zum Geburtstag des
polnischen Komponisten stattfindet, oder zur Intermusicalen, die alle
zwei Jahre im Herbst auf dem Spielplan steht. Damit ist die Chopin-
Gesellschaft nicht nur zu einer etablierten Einrichtung in der Region
geworden, sondern auch zu einem kulturellen Aushängeschild ihrer
Heimatgemeinde.
Dabei hatte alles ganz klein angefangen: mit Hauskonzerten, die die
studierte Pianistin und Klavierpädagogin Ilse Schwarz-Schiller für
Musikstudenten ihres Professors veranstaltete, damit diese das Spielen
vor Publikum üben konnten. Am 3. März 1985 fand ein Konzert zu
Chopins 175. Geburtstag statt. Die Begeisterung war so groß, dass
im Anschluss daran der Präsident der deutschen Chopin-Gesellschaft
und Ilse Schwarz-Schiller beschlossen, eine Sektion der Gesellschaft
in Oberursel zu gründen. Gesagt – getan: Noch im gleichen Jahr
nahm diese Sektion mit sieben Mitgliedern die Arbeit auf, kurze Zeit
später fand das Eröffnungskonzert statt.
Die Chopin-Gesellschaft Taunus zählt heute rund 100 Mitglieder und
das musikalische Programm – drei Konzerte jährlich – wird seit 15
Jahren von der TaunusSparkasse als einem der Hauptsponsoren unterstützt.
Neben der Bewahrung des Andenkens an Chopin, dessen
Vornamen die Gesellschaft stets polnisch „Fryderyk“ schreibt, ist die
Völkerverständigung zwischen Polen und Deutschen ein besonderes
Anliegen. Dies wird von der polnischen Botschaft in hohem Maße
anerkannt und gefördert. Ilse Schwarz-Schillers Wunsch ist es, das erreichte
Niveau der Veranstaltungen aufrechtzuerhalten. An den Nachfolger
werden daher eines Tages große Anforderungen gestellt.
28

Ilse Schwarz-Schiller

BERICHT
DES
VERWALTUNGS-
RATES
Der Verwaltungsrat der TaunusSparkasse nahm die ihm nach Gesetz
und Satzung obliegenden Aufgaben im Geschäftsjahr 2005 wahr. Er
überwachte die Geschäftsführung des Vorstandes und fasste die in
seinen Zuständigkeitsbereich fallenden Beschlüsse.
Der Vorstand informierte das Gremium in sechs Sitzungen über die
geschäftliche Lage, die Zahlungsbereitschaft, die Ertragslage sowie
über sonstige wesentliche Entwicklungen und Projekte umfassend.
Grundsätzliche Fragen der Geschäftspolitik waren ebenso Teil der
gemeinsamen Beratungen. Daneben erörterten der Vorsitzende des
Verwaltungsrates und sein satzungsmäßiger Stellvertreter auch
außerhalb der Sitzungen mit dem Vorstand Lage und Entwicklung der
Sparkasse.
Der Verwaltungsrat hat sich von der Ordnungsmäßigkeit der Geschäftsführung
überzeugt. Jahresabschluss und die Bilanz des
Jahres 2005 einschließlich des Lageberichts wurden ihm vorgelegt.
Nachdem die Prüfungsstelle des Sparkassen- und Giroverbandes
Hessen-Thüringen Buchführung, Jahresabschluss und Lagebericht
für das Geschäftsjahr 2005 geprüft und mit einem uneingeschränkten
Bestätigungsvermerk versehen hat, nahm der Verwaltungsrat in
seiner Sitzung am 22. Mai 2006 das Prüfungsergebnis zur Kenntnis.
Der Jahresabschluss wurde festgestellt und dem Vorstand Entlastung
erteilt. Ferner wurde beschlossen den Bilanzgewinn gemäß § 16 des
Hessischen Sparkassengesetzes der Sicherheitsrücklage zuzuführen.
Für die engagierte und erfolgreiche Arbeit im Geschäftsjahr 2005
spricht der Verwaltungsrat allen Mitarbeiterinnen und Mitarbeitern
der TaunusSparkasse Dank und Anerkennung aus.
Bad Homburg v.d. Höhe,
Frankfurt am Main-Höchst,
Hofheim am Taunus,
am 22. Mai 2006
Der Vorsitzende des Verwaltungsrates
Berthold R. Gall
Landrat
30
Landrat Berthold R. Gall

Jahresbilanz zum
31. Dezember 2005
Kurzfassung
31

BILANZ
Jahresbilanz zum 31. Dezember 2005
Aktivseite
EUR EUR EUR
31.12.2004
TEUR
1. Barreserve
a) Kassenbestand 26.374.916,04 28.780
b) Guthaben bei der Deutschen Bundesbank 76.668.589,57 35.535
103.043.505,61 64.315
2. Schuldtitel öffentlicher Stellen und Wechsel, die zur Refinanzierung
bei der Deutschen Bundesbank zugelassen sind
a) Schatzwechsel und unverzinsliche Schatzanweisungen
sowie ähnliche Schuldtitel öffentlicher Stellen -,-- -
b) Wechsel -,-- -
-,-- -
3. Forderungen an Kreditinstitute
a) täglich fällig 12.389.065,42 19.761
b) andere Forderungen 395.986.967,58 360.372
408.376.033,00 380.133
4. Forderungen an Kunden
darunter: durch Grundpfandrechte
2.620.288.409,13 2.639.801
gesichert 1.340.506.300,67 EUR (1.015.013)
Kommunalkredite 230.959.058,61 EUR (297.649)
5. Schuldverschreibungen und andere festverzinsliche Wertpapiere
a) Geldmarktpapiere
aa) von öffentlichen Emittenten
darunter: beleihbar bei der Deutschen
-,-- -
Bundesbank -,-- EUR ( -)
ab) von anderen Emittenten -,-- -
darunter: beleihbar bei der Deutschen -,-- -
Bundesbank -,-- EUR ( -)
b) Anleihen und Schuldverschreibungen
ba) von öffentlichen Emittenten
darunter: beleihbar bei der Deutschen
-,-- -
Bundesbank -,-- EUR ( -)
bb) von anderen Emittenten 345.077.514,58 477.614
darunter: beleihbar bei der Deutschen 345.077.514,58 477.614
Bundesbank 276.491.355,11 EUR (391.953)
c) eigene Schuldverschreibungen 968.222,93 2.131
Nennbetrag 949.000,00 EUR (2.070)
346.045.737,51 479.745
6. Aktien und andere nicht festverzinsliche Wertpapiere 56.267.103,74 54.340
7. Beteiligungen
darunter:
31.848.639,91 31.849
an Kreditinstituten
an Finanzdienst-
-,-- EUR ( -)
leistungsinstituten -,-- EUR ( -)
8. Anteile an verbundenen Unternehmen
darunter:
218.900,00 329
an Kreditinstituten
an Finanzdienst-
-,-- EUR ( -)
leistungsinstituten -,-- EUR ( -)
9. Treuhandvermögen
darunter:
1.215.274,11 1.242
Treuhandkredite 1.215.274,11 EUR (1.242)
10. Ausgleichsforderungen gegen die öffentliche Hand einschließlich
Schuldverschreibungen aus deren Umtausch -,-- -
11. Immaterielle Anlagewerte 373.381,00 364
12. Sachanlagen 51.509.521,40 52.445
13. Sonstige Vermögensgegenstände 2.307.048,43 2.496
14. Rechnungsabgrenzungsposten 959.796,06 713
Summe der Aktiva 3.622.453.349,90 3.707.772
32

Jahresbilanz zum 31. Dezember 2005
EUR EUR EUR
Passivseite
31.12.2004
TEUR
1. Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten
a) täglich fällig 30.602.834,68 4.645
b) mit vereinbarter Laufzeit oder Kündigungsfrist 1.035.199.580,81 1.179.692
1.065.802.415,49 1.184.337
2. Verbindlichkeiten gegenüber Kunden
a) Spareinlagen
aa) mit vereinbarter Kündigungsfrist
von drei Monaten
ab) mit vereinbarter Kündigungsfrist
407.180.754,16 449.993
von mehr als drei Monaten 181.557.902,43 143.217
b) andere Verbindlichkeiten 588.738.656,59 593.210
ba) täglich fällig 1.319.811.325,98 1.296.259
bb) mit vereinbarter Laufzeit oder Kündigungsfrist 264.585.841,61 242.830
1.584.397.167,59 1.539.089
2.173.135.824,18 2.132.299
3. Verbriefte Verbindlichkeiten
a) begebene Schuldverschreibungen 90.636.322,30 112.184
b) andere verbriefte Verbindlichkeiten -,-- -
darunter: 90.636.322,30 112.184
Geldmarktpapiere
eigene Akzepte und
-,-- EUR ( -)
Solawechsel im Umlauf -,-- EUR ( -)
4. Treuhandverbindlichkeiten 1.215.274,11 1.242
darunter: Treuhandkredite 1.215.274,11 EUR (1.242)
5. Sonstige Verbindlichkeiten 8.765.256,29 8.688
6. Rechnungsabgrenzungsposten
7. Rückstellungen
7.464.747,33 8.071
a) Rückstellungen für Pensionen und ähnliche Verpflichtungen 7.476.797,00 7.533
b) Steuerrückstellungen 1.330.678,15 -
c) andere Rückstellungen 18.555.320,56 22.653
27.362.795,71 30.186
8. Sonderposten mit Rücklageanteil -,-- -
9. Nachrangige Verbindlichkeiten 73.095.714,49 55.628
10. Genussrechtskapital
darunter: vor Ablauf von
9.975.000,00 16.637
zwei Jahren fällig
11. Eigenkapital
9.975.000,00 EUR (16.637)
a) gezeichnetes Kapital -,-- -
b) Kapitalrücklage
c) Gewinnrücklagen
-,-- -
ca) Sicherheitsrücklage 158.500.000,00 152.000
cb) andere Rücklagen -,-- -
158.500.000,00 152.000
d) Bilanzgewinn 6.500.000,00 6.500
165.000.000,00 158.500
Summe der Passiva 3.622.453.349,90 3.707.772
1. Eventualverbindlichkeiten
a) Eventualverbindlichkeiten aus weitergegebenen abgerechneten Wechseln -,-- -
b) Verbindlichkeiten aus Bürgschaften und Gewährleistungsverträgen 38.329.448,14 34.294
c) Haftung aus der Bestellung von Sicherheiten für fremde Verbindlichkeiten -,-- -
38.329.448,14 34.294
2. Andere Verpflichtungen
a) Rücknahmeverpflichtungen aus unechten Pensionsgeschäften -,-- -
b) Platzierungs- und Übernahmeverpflichtungen -,-- -
c) Unwiderrufliche Kreditzusagen 188.563.487,29 169.689
188.563.487,29 169.689
33
BILANZ

GuV
Gewinn- und Verlustrechnung
für die Zeit vom 1. Januar bis 31. Dezember 2005
EUR EUR EUR
1.1.-31.12.2004
TEUR
1. Zinserträge aus
a) Kredit- und Geldmarktgeschäften
b) festverzinslichen Wertpapieren
150.111.665,72 156.461
und Schuldbuchforderungen 11.811.193,31 11.757
161.922.859,03 168.218
2. Zinsaufwendungen 87.073.570,76 98.840
74.849.288,27 69.378
3. Laufende Erträge aus
a) Aktien und anderen nicht festverzinslichen Wertpapieren 1.301.343,40 3.747
b) Beteiligungen 1.549.973,26 1.533
c) Anteilen an verbundenen Unternehmen 2.000,00 2
2.853.316,66 5.282
4. Erträge aus Gewinngemeinschaften, Gewinnabführungsoder
Teilgewinnabführungsverträgen -,-- -
5. Provisionserträge 24.554.653,07 23.389
6. Provisionsaufwendungen 1.521.589,63 1.232
23.033.063,44 22.157
7. Nettoertrag aus Finanzgeschäften 31.225,86 36
8. Sonstige betriebliche Erträge 4.192.819,16 3.180
9. Erträge aus der Auflösung von Sonderposten mit Rücklageanteil -,-- -
10. Allgemeine Verwaltungsaufwendungen
a) Personalaufwand
104.959.713,39 100.033
aa) Löhne und Gehälter
ab) Soziale Abgaben und Aufwendungen für
35.541.375,71 35.024
Altersversorgung und für Unterstützung 10.163.453,19 9.408
darunter: für Alters- 45.704.828,90 44.432
versorgung 3.650.386,59 EUR (2.921)
b) andere Verwaltungsaufwendungen 22.437.982,00 21.802
68.142.810,90 66.234
11. Abschreibungen und Wertberichtigungen auf immaterielle
Anlagewerte und Sachanlagen 4.260.801,48 5.049
12. Sonstige betriebliche Aufwendungen
13. Abschreibungen und Wertberichtigungen auf Forderungen
und bestimmte Wertpapiere sowie Zuführungen zu Rück-
2.532.011,31 2.487
stellungen im Kreditgeschäft
14. Erträge aus Zuschreibungen zu Forderungen und bestimmten
Wertpapieren sowie aus der Auflösung von Rückstellungen
15.505.032,36 14.812
im Kreditgeschäft
15. Abschreibungen und Wertberichtigungen auf Beteiligungen,
Anteile an verbundenen Unternehmen und wie Anlage-
-,-- -
vermögen behandelte Wertpapiere
16. Erträge aus Zuschreibungen zu Beteiligungen, Anteilen an
verbundenen Unternehmen und wie Anlagevermögen
1.520.108,67 564
behandelten Wertpapieren -,-- -
17. Aufwendungen aus Verlustübernahme -,-- -
18. Einstellungen in Sonderposten mit Rücklageanteil -,-- -
19. Ergebnis der normalen Geschäftstätigkeit 12.998.948,67 10.887
34

Gewinn- und Verlustrechnung
für die Zeit vom 1. Januar bis 31. Dezember 2005
EUR EUR
1.1.-31.12.2004
TEUR
19. Ergebnis der normalen Geschäftstätigkeit (Übertrag) 12.998.948,67 10.887
20. Außerordentliche Erträge -,-- -
21. Außerordentliche Aufwendungen -,-- -
22. Außerordentliches Ergebnis -,-- -
23. Steuern vom Einkommen und vom Ertrag 6.370.318,15 4.301
24. Sonstige Steuern, soweit nicht unter Posten 12 ausgewiesen 128.630,52 86
6.498.948,67 4.387
25. Jahresüberschuss 6.500.000,00 6.500
26. Gewinnvortrag aus dem Vorjahr -,-- -
27. Entnahmen aus Gewinnrücklagen
6.500.000,00 6.500
a) aus der Sicherheitsrücklage -,-- -
b) aus anderen Rücklagen -,-- -
-,-- -
6.500.000,00 6.500
28. Einstellungen in Gewinnrücklagen
a) in die Sicherheitsrücklage -,-- -
b) in andere Rücklagen -,-- -
-,-- -
29. Bilanzgewinn 6.500.000,00 6.500
Bestätigungsvermerk und Veröffentlichung
Der Jahresabschluss zum 31. Dezember 2005 wurde in der gesetzlich
vorgeschriebenen Form erstellt und mit dem uneingeschränkten
Bestätigungsvermerk der Prüfungsstelle des Sparkassen- und Giroverbandes
Hessen-Thüringen versehen. Er wird im Bundesanzeiger
veröffentlicht und bei den Amtsgerichten Bad Homburg v.d. Höhe
und Frankfurt am Main offen gelegt.
35
GuV

AUSZUG
AUS DEM
ANHANG
A. Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden
Forderungen an Kreditinstitute und an Kunden sind zum Nennwert
oder zu den Anschaffungskosten ausgewiesen, erforderliche Wertberichtigungen
werden gekürzt. Der Unterschied zwischen Auszahlungs-
und Nennbetrag ist als Rechnungsabgrenzung ausgewiesen
und wird planmäßig aufgelöst. Von einer Vereinnahmung von Zinserträgen
wird – ungeachtet des Rechtsanspruchs – dann abgesehen,
wenn mit an Sicherheit grenzender Wahrscheinlichkeit eine Realisierung
der Zinserträge nicht zu erwarten ist. Die Vorsorge für Risiken
im Kreditgeschäft umfasst Wertberichtigungen und Rückstellungen
für alle Bonitätsrisiken, für latente Ausfallrisiken und die Vorsorge für
allgemeine Bankrisiken. Dem latenten Kreditrisiko wird in Form der
Pauschalwertberichtigungen Rechnung getragen. Dabei werden die
Erfahrungswerte der tatsächlich in der Vergangenheit angefallenen
Kreditausfälle zugrunde gelegt. Für die bei Kreditinstituten bestehenden
besonderen Risiken sind zudem noch versteuerte Vorsorgereserven
gemäß § 340f HGB vorhanden bzw. gebildet worden. Sämtliche
Wertberichtigungen und die Vorsorgereserven wurden aktivisch
abgesetzt. Das Wahlrecht gemäß § 340f Abs. 3 HGB wurde in Anspruch
genommen.
Die Wertpapiere werden zu den Anschaffungskosten beziehungsweise
niedrigeren Kurswerten oder den niedrigeren beizulegenden
Werten bilanziert (strenges Niederstwertprinzip). Soweit aufgrund
der Kursentwicklung die Gründe für die in vergangenen Geschäftsjahren
vorgenommenen Abschreibungen nicht mehr bestehen,
wurden Zuschreibungen auf den höheren Kurswert, höchstens bis
zu den Anschaffungskosten, vorgenommen.
36

Die Anteile an verbundenen Unternehmen und die Beteiligungen
sind mit den Anschaffungskosten bzw. den fortgeführten Buchwerten
bilanziert; bei voraussichtlich dauernder Wertminderung werden
außerplanmäßige Abschreibungen vorgenommen.
Die entgeltlich erworbenen immateriellen Anlagewerte und die
Sachanlagen bewerten wir zu Anschaffungs- oder Herstellungskosten,
vermindert um planmäßige Abschreibungen entsprechend der
voraussichtlichen Nutzungsdauer. Dabei orientieren wir uns an den
von der Finanzverwaltung veröffentlichten Abschreibungstabellen.
Bei voraussichtlich dauernden Wertminderungen werden außerplanmäßige
Abschreibungen vorgenommen. Geringwertige Wirtschaftsgüter
werden im Jahr der Anschaffung voll abgeschrieben.
Die planmäßigen Abschreibungen erfolgen bei den Gebäuden grundsätzlich
linear mit Abschreibungssätzen zwischen 2 % und 3 % p. a.
Soweit die Finanzverwaltung höhere degressive Abschreibungssätze
gemäß § 7 Abs. 5 EStG anerkennt, werden diese angewandt.
Bei Bauten auf fremdem Grund und Boden sowie Einbauten in gemieteten
Gebäuden wird grundsätzlich handels- als auch steuerrechtlich
die betriebsgewöhnliche Nutzungsdauer zugrunde gelegt.
Gegenstände der Betriebs- und Geschäftsausstattung einschließlich
Betriebsvorrichtungen werden linear abgeschrieben, wobei auf
Zugänge die zeitanteilige Jahresabschreibung verrechnet wird.
Soweit der nach vorstehenden Grundsätzen ermittelte Wert von Vermögensgegenständen
über dem Wert liegt, der ihnen am Abschlussstichtag
beizulegen ist, wird dem durch außerplanmäßige Abschreibungen
Rechnung getragen.
Soweit die Gründe für vorgenommene außerplanmäßige Abschreibungen
nicht mehr bestehen, werden Zuschreibungen nach § 280
Abs. 1 HGB vorgenommen.
Verbindlichkeiten sind mit Ausnahme der Offenmarktgeschäfte, die
mit ihrem Zeitwert bilanziert sind, mit ihrem Rückzahlungsbetrag beziehungsweise
Nominalbetrag passiviert. Der Unterschied zwischen
Nennbetrag und Ausgabebetrag von Verbindlichkeiten wird in den
Rechnungsabgrenzungsposten eingestellt und zeitanteilig aufgelöst.
37
AUSZUG
AUS DEM
ANHANG

AUSZUG
AUS DEM
ANHANG
Bei der Bemessung der Rückstellungen haben wir alle drohenden
Verluste und ungewissen Verbindlichkeiten angemessen und ausreichend
berücksichtigt. Rückstellungen für Pensionen und ähnliche
Verpflichtungen sind gemäß versicherungsmathematischen Grundsätzen
nach dem Teilwertverfahren nach § 6a EStG unter Verwendung
eines Rechnungszinssatzes von 4 % ermittelt. Den Mehraufwand
durch die Anpassung des Rechnungszinssatzes von 6 % auf 4 %
haben wir auf zwei Jahre verteilt. Rückstellungen für die Verpflichtungen
aus Altersteilzeit werden nach versicherungsmathematischen
Grundsätzen gebildet. Zusätzlich wurden Aufwandsrückstellungen für
Zuwachsspareinlagen unter Berücksichtigung eines Kapitalisierungszinssatzes
von 5,5 % gebildet.
Die Währungsumrechnung erfolgt nach § 340h HGB. Bilanzposten
und Posten der Gewinn- und Verlustrechnung, die auf ausländische
Währung lauten, sowie schwebende Fremdwährungskassa- und
Termingeschäfte werden zum EZB-Referenzkurs am Bilanzstichtag
umgerechnet. Umrechnungsdifferenzen werden unter Beachtung des
Niederstwert- und des Imparitätsprinzips erfolgswirksam gebucht.
Nicht realisierte Erfolge aus schwebenden Geschäften werden nur bei
Vorliegen einer besonderen Deckung vereinnahmt.
Derivative Finanzinstrumente (Swaps, Optionen und Termingeschäfte)
dienen im Wesentlichen der Absicherung von Bilanzposten
oder anderer nicht bilanzwirksamer Geschäfte und werden mit diesen
zusammengefasst bewertet. In diesem Fall werden Bewertungsverluste
und -gewinne gegeneinander aufgerechnet. Für danach verbleibende
Bewertungsverluste werden Rückstellungen gebildet; danach
verbleibende Bewertungsgewinne bleiben ohne Ansatz. Alle anderen
Geschäfte, die nicht unter diese Prämissen fallen, werden nach den
Grundsätzen des Imparitäts- und des Realisationsprinzips grundsätzlich
einzeln bewertet.
Die ausgewiesenen Mehrheitsbeteiligungen sind insgesamt von untergeordneter
Bedeutung, so dass gemäß § 296 HGB die Aufstellung
eines Konzernabschlusses unterbleiben konnte.
38

A. Darstellung und Analyse des Geschäftsverlaufes
1. Geschäftstätigkeit und Rahmenbedingungen
1.1 Gesamtwirtschaftliche Rahmenbedingungen
Nach Stagnation am Jahresbeginn Belebung seit Sommer 2005
Die deutsche Konjunktur war zunächst trotz eines weiterhin günstigen
weltwirtschaftlichen Umfelds kraftlos in das Jahr 2005 gestartet.
Weltproduktion und Welthandel expandierten weiter unter Führung
der Volkswirtschaften China und Indien sowie der Vereinigten Staaten
kräftig. Deutschland hat davon, wie schon in den Vorjahren, über sein
sehr gut laufendes Exportgeschäft profitieren können. Der Export
blieb bis ins erste Halbjahr 2005 hinein die einzige Stütze, die das
Land vor einer insgesamt noch schlechteren Entwicklung bewahrte.
Seit dem Sommer setzte dann auch hierzulande mit steigenden Inlands-Auftragseingängen
eine Aufhellung der Stimmung ein. So
konnte im Gesamtjahresdurchschnitt 2005 für das deutsche Bruttoinlandsprodukt
(BIP) ein reales Wachstum von 0,9 % erzielt werden.
Konsum vom Kaufkraftentzug des teuren Öls belastet
Der private Konsum hat zu dem Wachstum keinen Beitrag geleistet.
Die Budgets der Konsumenten wurden weiterhin von den hohen
Energiepreisen belastet. Im Herbst erreichten die Notierungen mit
fast 70 Dollar pro Fass Rohöl einen neuen Höchststand. Eine inflationäre
Spirale bei Löhnen und Preisen konnte jedoch bislang vermieden
werden. Trotzdem hat Deutschland allein durch die teure Energie
im Jahresschnitt erstmals seit 2001 wieder einen Anstieg der Verbraucherpreise
in Höhe von 2 % verkraften müssen.
In der Eurozone lag die Inflation noch etwas höher und somit oberhalb
des Ziels der Europäischen Zentralbank (EZB). In Kombination
mit den gefestigten Konjunkturaussichten hat die EZB deshalb ihre
seit zweieinhalb Jahren unveränderten Leitzinsen bis zum ersten
Quartal 2006 um insgesamt 0,50 Prozentpunkte auf nun 2,5 % erhöht.
39
LAGEBERICHT
DER TAUNUS-
SPARKASSE

LAGEBERICHT
DER TAUNUS-
SPARKASSE
Die amerikanische Federal Reserve hat ihre Leitzinsen dagegen wesentlich
energischer von 2,25 % Anfang 2005 auf zuletzt 4,50 % angehoben.
Anlass dafür bot insbesondere das deutlich dynamischere
US-Wachstum.
Arbeitsmarkt 2005 nach wie vor auf niedrigem Niveau
Von den Arbeitsmarktreformen ging dagegen noch keine nennenswerte
Entlastung aus. Zwar wuchs die Erwerbstätigkeit an. Allerdings
war dies teilweise auch dem Boom bei geringfügiger Beschäftigung
zu verdanken. Der Rückgang der voll sozialversicherungspflichtigen
Beschäftigten scheint jedoch durch die konjunkturelle Belebung zum
Stillstand gekommen zu sein.
Günstige Konstellation zum Jahresauftakt 2006
Zum Jahresbeginn 2006 bestand in Deutschland mit optimistischen
Stimmungsindikatoren sowie schwungvollen Auftragseingängen eine
günstige Konstellation. In diesem Umfeld ist von einer weiteren Festigung
der Investitionskonjunktur auszugehen. Selbst die problematische
Bautätigkeit scheint sich auf niedrigem Niveau zu stabilisieren.
Vor diesem Hintergrund haben die meisten Wirtschaftsforschungsinstitute
inzwischen ihre Wachstumsschätzungen nach oben
revidiert. Sie erwarten nun bis zu 2,1 % realen BIP-Zuwachs (IfW) in
Deutschland.
Zudem hat sich das Konsumklima leicht aufgehellt, nicht zuletzt als
Folge der leicht verbesserten Lage auf dem Arbeitsmarkt. Nach wie
vor herrscht bei den Verbrauchern jedoch noch eine Verunsicherung
aufgrund der langen Stagnation, der hohen Arbeitslosigkeit und der
teuren Energie. Auch die Ankündigung der Mehrwertsteuererhöhung
um drei Prozentpunkte ab 2007 dürfte abgesehen von temporären
Vorzieheffekten dämpfend wirken.
Dies wird auch Auswirkungen auf die regionalen Rahmenbedingungen
in unserem Geschäftsgebiet haben.
1.2. Geschäftsentwicklung
Die TaunusSparkasse hat im abgelaufenen Geschäftsjahr ihre Position
in ihrem Geschäftsgebiet weiterhin ausgebaut. Die Kundeneinlagen
sind in Relation zur Entwicklung der hessischen Sparkassen
leicht überdurchschnittlich gewachsen. Der bereits hohe Provisionsertrag
konnte wie im Vorjahr nochmals gesteigert werden. Das Kundenkreditvolumen
hat sich leicht reduziert.
40

Wesentliche Daten zur Entwicklung 2005
Die Bilanzsumme sank geringfügig um 2,3 % auf 3.622,5 Mio. Euro.
Das Geschäftsvolumen (Bilanzsumme und Eventualverbindlichkeiten
sowie andere Verpflichtungen) reduzierte sich leicht um 1,6 % auf
3.849,3 Mio. Euro. Die Interbankverschuldung wurde deutlich abgebaut.
Entwicklung der Aktiva
2005 2004 Veränderungen
Mio. Euro Mio. Euro Mio. Euro in %
Geschäftsvolumen 3.849,3 3.911,8 -62,5 -1,6
Bilanzsumme 3.622,5 3.707,8 -85,3 -2,3
Betriebsergebnis vor Bewertung 30,0 26,3 3,7 14,1
Bewertungsergebnis 17,0 15,4 1,6 10,4
Betriebsergebnis nach Bewertung 13,0 10,9 2,1 19,3
2005 2004 Veränderungen
Mio. Euro Mio. Euro Mio. Euro in %
Forderungen an Kreditinstitute 408,4 380,1 28,3 7,4
Forderungen an Kunden 2.620,3 2.639,8 -19,5 -0,7
Wertpapiere
Beteiligungen und Anteile
402,3 534,1 -131,8 -24,7
an verbundenen Unternehmen 32,1 32,2 -0,1 -0,3
Übrige Aktiva 159,4 121,6 37,8 31,1
Bilanzsumme 3.622,5 3.707,8 -85,3 -2,3
Entwicklung des Kreditgeschäftes
Die Forderungen an Kunden verringerten sich um 0,7 % auf 2.620,3
Mio. Euro. Ein umfangreiches Neugeschäft bei Wohnungsbaufinanzierungen
konnte das insgesamt höhere Tilgungsvolumen, insbesondere
bei kommunalen Krediten, nicht kompensieren. Nach wie vor
herrscht im Marktsegment der öffentlichen Haushalte ein extremer
Konditionenwettbewerb. Bei unseren Firmenkunden besteht weiterhin
eine deutliche Investitionszurückhaltung.
Die TaunusSparkasse ist sich ihrer Verantwortung als kommunale
Sparkasse bewusst. Sie nimmt ihre Funktion als Kreditgeberin im
Rahmen ihrer Risikotragfähigkeit in ihrem Geschäftsgebiet wahr,
obwohl die wirtschaftliche Erholung des Mittelstandes noch nicht
zufrieden stellend verläuft.
41
LAGEBERICHT
DER TAUNUS-
SPARKASSE

LAGEBERICHT
DER TAUNUS-
SPARKASSE
Interbankgeschäft
Auf der Aktivseite stiegen die Forderungen an Kreditinstitute um
28,3 Mio. Euro auf 408,4 Mio. Euro.
Wertpapiere und Derivate
Der Bestand an festverzinslichen Wertpapieren wurde im Laufe des
Jahres um 133,7 Mio. Euro auf 346,0 Mio. Euro weiter abgebaut.
Nahezu unverändert gegenüber dem Vorjahr waren Aktien und andere
nicht festverzinsliche Wertpapiere mit einem Volumen von 56 Mio.
Euro.
Zur Steuerung des Zinsbuches auf Gesamtbankebene bestanden
Ende 2005 Swaps in Höhe von nominal 1.144,5 Mio. Euro (Vorjahr
1.127,9 Mio. Euro) sowie Optionen auf Swaps (Swaptions) und Caps
in Höhe von nominal 190,6 Mio. Euro (Vorjahr 142,2 Mio. Euro). Die
Swaps und Swaptions dienten ausschließlich der Reduzierung von
Zinsänderungsrisiken.
Beteiligungen und Anteile an verbundenen Unternehmen
Der unter den Beteiligungen und Anteilen an verbundenen Unternehmen
ausgewiesene Anteilsbesitz der Sparkasse von 31,8 Mio. Euro
hat sich nur marginal verändert.
Entwicklung der Passiva
2005 2004 Veränderungen
Mio. Euro Mio. Euro Mio. Euro in %
Verbindlichkeiten gegenüber
Kreditinstituten 1.065,8 1.184,3 -118,5 -10,0
Verbindlichkeiten gegenüber Kunden 2.173,1 2.132,3 40,8 1,9
Verbriefte Verbindlichkeiten 90,6 112,2 -21,6 -19,3
Eigene Mittel 165,0 158,5 6,5 4,1
Übrige Passiva 128,0 120,5 7,5 6,2
Bilanzsumme 3.622,5 3.707,8 -85,3 -2,3
Interbankgeschäft
Durch Fälligkeit und Verkauf eigener Wertpapiere ist die Mittelaufnahme
von Kreditinstituten per saldo um 118,5 Mio. Euro auf
1.065,8 Mio. Euro zurückgeführt worden.
42

Einlagengeschäft und verbriefte Verbindlichkeiten
2005 2004 Veränderungen
Mio. Euro Mio. Euro Mio. Euro in %
Spareinlagen mit Kündigungsfrist
von drei Monaten
Spareinlagen mit Kündigungsfrist
407,2 450,0 -42,8 -9,5
von mehr als drei Monaten
Sichteinlagen
181,5 143,2 38,3 26,7
(Zahlungsverkehrskonten) 899,1 916,9 -17,8 -1,9
Sichteinlagen (Anlagekonten) 420,7 379,3 41,4 10,9
Termineinlagen 264,6 242,9 21,7 8,9
Summe 2.173,1 2.132,3 40,8 1,9
Die privaten Haushalte sowie die Unternehmen zeichneten für die
Steigerung mit einem Volumen von 57,0 Mio. Euro verantwortlich.
Mittelabflüsse der Kommunen in Höhe von 11,7 Mio. Euro wirkten
kompensierend. Die Ersparnisbildung in eigenen Wertpapieren war
wie bereits im Vorjahr rückläufig.
Dienstleistungsgeschäfte
Das Anlagen- und Wertpapiergeschäft hat sich nochmals verbessert.
Den Gesamtertrag aus Wertpapiergeschäften konnten wir erneut
deutlich auf nun 9,4 Mio. Euro (Vorjahr 8,0 Mio. Euro) steigern. Der
Vertrieb von Beteiligungsprodukten lag mit 22,6 Mio. Euro um
27,6 % über dem Vorjahreswert (17,7 Mio. Euro). Der Bestand in
strukturierten Anlageformen hat sich auf 146,1 Mio. Euro (2004:
108,3 Mio. Euro) erhöht. Zu dem guten Provisionsergebnis hat auch
der Absatz kapitalgarantierter Finanzprodukte beigetragen, der mit
einem Volumen von 49, 6 Mio. Euro das Vorjahresergebnis (58,5 Mio.
Euro) nicht ganz erreicht hat. Das vermittelte Bausparvolumen
(60,3 Mio. Euro) hat sich leicht unter dem hohen Vorjahresniveau
(61,4 Mio. Euro) stabilisiert. Nach dem durch Sonderfaktoren beeinflussten
sehr guten Vorjahresergebnis bei Kapitallebensversicherungen
hat sich das Absatzvolumen im letzten Jahr deutlich von
99,5 Mio. Euro auf 32,4 Mio. Euro reduziert.
2. Wichtige Ereignisse und Entwicklungen im Geschäftsjahr
Investitionen
Im Jahr 2005 haben wir an neun zusätzlichen Filialstandorten unsere
neue Filialkonzeption „Beratung-Plus“ eingeführt. Drei weitere Filialen,
darunter die in Bad Homburg, präsentieren sich nach Umbau nun
43
LAGEBERICHT
DER TAUNUS-
SPARKASSE

LAGEBERICHT
DER TAUNUS-
SPARKASSE
im modernen Dialog-Banking-Design. Alle Umbaumaßnahmen werden
unser Beratungsangebot für unsere Kunden verbessern. Um den
gestiegenen Anforderungen an die IT-Leistung Rechnung zu tragen,
haben wir über 500 IT-Arbeitsplätze mit neuer Technik ausgestattet.
Zudem wurden mehrere Richtfunkstrecken für eine schnellere und
wirtschaftlichere Datenübermittlung installiert.
Anforderungen nach Basel II weiter umgesetzt
Im Zuge der Arbeiten für Basel II haben wir im Jahreslauf zu den Themenbereichen
„Mindestanforderungen an das Risikomanagement“
(MaRisk) sowie „Solvabilitätsverordnung“ (SolvV) mehrere Teilprojekte
aufgesetzt und im Wesentlichen bereits erfolgreich abgeschlossen.
Schwerpunkte lagen bei folgenden Teilprojekten:
Sicherheitendatenbank
Wesentliche Voraussetzung für die Umsetzung der Anforderungen
von Basel II ist die DV-technische Verfügbarkeit einer Vielzahl von
Detailinformationen. Über den bisherigen Datenbestand hinaus haben
wir alle relevanten sicherheitenbezogenen Daten unserer Kundenkredite
einer umfassenden Überprüfung unterzogen und diese in
einer speziellen zentralen Sicherheitendatenbank erfasst. Dieses Teilprojekt
wird Ende März 2006 abgeschlossen sein.
Interne Ratingverfahren
Den bereits im Jahr 2004 begonnenen Austausch eigener Ratingund
Scoringverfahren durch zentral von dem Deutschen Sparkassenund
Giroverband e.V. entwickelte Verfahren haben wir im Jahr 2005
konsequent fortgesetzt. Diese Anwendungen sollen im Laufe dieses
Jahres in einem zentralen Anerkennungsverfahren als Basel II-konforme
so genannte „interne Ratingverfahren“ zertifiziert werden.
Mit Blick auf einen Schwerpunkt unseres Kundenkreditgeschäfts im
Immobilienbereich haben wir mit Priorität das neue Immobiliengeschäftsrating
implementiert. Einerseits folgen wir damit den Anforderungen
von Basel II. Andererseits führt dieses Verfahren zu einer Vergleichbarkeit
der Bewertung von Immobilienkrediten innerhalb der
Sparkassenorganisation.
Bereits seit dem Jahre 2004 setzen wir das Standardrating im Firmenkundengeschäft
erfolgreich ein. Mit diesem Verfahren bewerten
wir anhand verschiedener standardisierter Parameter die Ausfallwahrscheinlichkeit
unserer Kunden. Nun liegen die Voraussetzungen
vor, um dieses Verfahren für das gewerbliche Kreditgeschäft flächen-
44

deckend in den Marktbereichen einzuführen. Dies geht einher mit
unserer Strategie, unsere Geschäfts- und Gewerbekunden noch intensiver
als bisher zu betreuen.
3. Personalbereich: Mitarbeiterstruktur
Die Mitarbeiterkapazität (umgerechnet auf Vollzeitkräfte) hat sich gegenüber
dem Vorjahr um 18 auf 680 erhöht. Insgesamt beschäftigte
die Sparkasse im Jahresdurchschnitt 785 Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter
(776 im Vorjahr).
Personalvertretung und Vorstand haben wie bereits in den Vorjahren
vertrauensvoll zusammengearbeitet und insbesondere den neuen
Tarifvertrag für den Öffentlichen Dienst TVöD einvernehmlich für die
TaunusSparkasse umgesetzt.
Aus- und Fortbildung
Im Jahresdurchschnitt standen 45 junge Menschen in einem Ausbildungsverhältnis
im Berufsbild „Bankkaufmann/-frau“. Wir verstehen
dies auch als Verpflichtung aus unserem öffentlichen Auftrag heraus.
Mit dem Trainee-Programm „STEP“ werden wir fortlaufend Berater in
unseren Filialen fachlich weiterbilden. Einen weiteren Schwerpunkt
haben wir auf das gezielte Coaching unserer Mitarbeiter durch interne
und externe Trainer gelegt. Im Vordergrund standen Verkaufs- und
Führungstrainings.
Grundzertifikat „Beruf & Familie“ für die TaunusSparkasse
Zwei Bundesminister haben am 05.09.2005 die TaunusSparkasse mit
dem Grundzertifikat des Audits Beruf & Familie ausgezeichnet. Mit
dem Grundzertifikat wird zunächst anerkannt, dass die TaunusSparkasse
sich die Selbstverpflichtung auferlegt hat, die Vereinbarkeit
von Beruf und Familie zu verbessern. Rücksichtnahme auf familiäre
Belange stärkt die Motivation der Mitarbeiter und ihre Bindung an
die TaunusSparkasse, sie verringert Fluktuation und Krankheitsquote
und ist auch ein wichtiges Argument, um qualifizierte Mitarbeiter zu
gewinnen.
4. Verantwortung für die Region
Die TaunusSparkasse fördert die Region im und am Taunus über das
Bereitstellen von Finanzdienstleistungen hinaus. Sie übernimmt gesellschaftliche
Verantwortung als festen Bestandteil ihrer Unternehmenskultur,
fördert Kunst und Kultur, unterstützt soziale und gemeinnützige
Vereine und Einrichtungen. Über 370 TEUR hat sie 2005
45
LAGEBERICHT
DER TAUNUS-
SPARKASSE

LAGEBERICHT
DER TAUNUS-
SPARKASSE
dafür zur Verfügung gestellt. 277 TEUR flossen zudem in Sponsoringmaßnahmen.
Mit weiteren 400 TEUR hat sie zusätzlich das Kapital
ihrer Gemeinnützigen Stiftung aufgestockt.
Über die Gemeinnützige Stiftung fördert die TaunusSparkasse das
Engagement der Menschen vor Ort. Rund 100 TEUR kamen 2005 der
Kunst- und Kulturförderung, der Heimatpflege sowie der Jugendförderung
und der Altenhilfe zugute.
5. Ertragslage
Der Zinsüberschuss und die laufenden Erträge konnten 2005 um
4,0 % = 3,0 Mio. Euro auf 77,7 Mio. Euro gesteigert werden. Ursache
hierfür war hauptsächlich ein geringerer ordentlicher Zinsaufwand
aus Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten.
Der Provisionsüberschuss konnte wiederum um 3,6 % auf 23,0 Mio.
Euro verbessert werden, obwohl dieser in den Vorjahren bereits auf
einem sehr hohen Niveau lag. Diese Entwicklung ist im Wesentlichen
auf die erfolgreiche Fortführung der ganzheitlichen Betreuungsansätze
im Privat- und Firmenkundengeschäft zurückzuführen. Hier
konnte insbesondere das Verbundgeschäft nochmals deutlich forciert
werden.
Die sonstigen betrieblichen Erträge (in der Regel Erträge aus Grundstücken
und Gebäuden) haben sich um 1,0 Mio. Euro auf 4,2 Mio.
Euro erhöht. Der Zuwachs in 2005 stammt aus der Auflösung von
Rückstellungen sowie aus Zuschüssen der Bundesanstalt für Arbeit
zu den Altersteilzeitverträgen.
Die Verwaltungsaufwendungen haben sich um 1,1 Mio. Euro (1,5 %)
gegenüber dem Vorjahresbetrag auf ein Volumen in Höhe von
74,9 Mio. Euro erhöht.
46
2005 2004 Veränderungen
Mio. Euro Mio. Euro Mio. Euro in %
Zinsüberschuss / laufende Erträge 77,7 74,7 3,0 4,0
Provisionsüberschuss 23,0 22,2 0,8 3,6
Sonstige betriebliche Erträge 4,2 3,2 1,0 31,3
Verwaltungsaufwendungen 74,9 73,8 1,1 1,5
Betriebsergebnis vor Bewertung 30,0 26,3 3,7 14,1
Bewertungsergebnis 17,0 15,4 1,6 10,4
Betriebsergebnis nach Bewertung 13,0 10,9 2,1 19,3
Steuern 6,5 4,4 2,1 47,7
Bilanzgewinn 6,5 6,5 – –

Die darin enthaltenen Personalaufwendungen einschließlich der sozialen
Abgaben und Aufwendungen für Altersversorgung und Unterstützung
stiegen dabei um 2,9 % = 1,3 Mio. Euro auf 45,7 Mio. Euro.
Neben nennenswerten Bonuszahlungen für leistungsabhängige Vergütungskomponenten
war aufgrund geänderter Bewertungszinssätze
eine Zuführung zu den Pensionsrückstellungen erforderlich.
Der Sachaufwand hat sich wie im Vorjahr leicht um 2,9 % = 0,6 Mio.
Euro auf 22,4 Mio. Euro erhöht.
Die Abschreibungen und Wertberichtigungen auf immaterielle Anlagewerte
und Sachanlagen sind gegenüber dem Vorjahr um 15,6 % =
0,8 Mio. Euro auf 4,3 Mio. Euro zurückgegangen. Per saldo sind die
Sachaufwendungen und Abschreibungen knapp unter dem Niveau
des Vorjahres geblieben.
Die sonstigen betrieblichen Aufwendungen in Höhe von 2,5 Mio.
Euro, im Wesentlichen Spenden, Aufwendungen für nicht betrieblich
genutzte Gebäude und sonstige neutrale Aufwendungen, haben sich
gegenüber dem Vorjahr nur marginal verändert.
Es ist gelungen, die noch nicht zufrieden stellende Cost-Income-
Ratio auf 71,4 % (Vorjahr 73,7 %) zu verbessern. Die Eigenkapitalrentabilität
auf der Basis des Betriebsergebnisses nach Bewertung
konnte von 10,0 % auf 12,5 % gesteigert werden.
Die Abschreibungen und Wertberichtigungen auf Forderungen und
bestimmte Wertpapiere sowie Zuführungen zu Rückstellungen im
Kreditgeschäft beliefen sich – nach der gemäß § 340f Abs. 3 HGB
zulässigen Verrechnung mit Erträgen – auf 15,5 Mio. Euro (Vorjahr
14,8 Mio. Euro). Der Anstieg der Aufwendungen resultiert im Vergleich
zum Vorjahr aus einer erhöhten Dotierung der versteuerten
Reserven nach § 340f HGB.
Die Risikovorsorge im Kundenkreditgeschäft liegt insgesamt geringfügig
unter dem Niveau des Vorjahres. Das Bewertungsergebnis
Wertpapiergeschäft hat mit einem positiven Ergebnis abgeschlossen.
Alle Wertpapiere des Anlagevermögens wurden nach dem strengen
Niederstwertprinzip bewertet.
Der Steueraufwand hat sich gegenüber dem Vorjahr um 2,1 Mio. Euro
auf 6,5 Mio. Euro erhöht.
Der Jahresüberschuss stellt sich gegenüber dem Vorjahr mit jeweils
6,5 Mio. Euro unverändert dar. Er soll nach Feststellung des Jahresabschlusses
der Sicherheitsrücklage zugeführt werden.
47
LAGEBERICHT
DER TAUNUS-
SPARKASSE

LAGEBERICHT
DER TAUNUS-
SPARKASSE
6. Finanzlage
Die Zahlungsfähigkeit der Sparkasse war im Geschäftsjahr jederzeit
gegeben.
Der von der Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht gemäß
§ 11 KWG aufgestellte Grundsatz über die Liquidität wurde stets eingehalten.
Die Kennzahl stellte sich am 31. Dezember 2005 mit 1,97
dar, der von der Bankenaufsicht geforderte Mindestwert beträgt 1,00.
Im Jahresverlauf 2005 schwankte die Liquiditätskennzahl zwischen
1,55 und 2,46.
Das Angebot der Deutschen Bundesbank, Refinanzierungsgeschäfte
in Form von Offenmarktgeschäften (Hauptrefinanzierungsgeschäfte)
abzuschließen, wurde genutzt. Übernachtkredite (Spitzenrefinanzierungsfazilität)
wurden nicht in Anspruch genommen. Für mögliche
Inanspruchnahmen der von der Deutschen Bundesbank eingeräumten
Refinanzierungsangebote haben wir in entsprechender Höhe
Wertpapiere im Rahmen des Pfandpoolverfahrens verpfändet. Darüber
hinaus steht uns die Landesbank Hessen-Thüringen mit einer
Liquiditätskreditlinie zur Verfügung. Im Rahmen des Verbundkonzeptes
der SSFinanzgruppe Hessen-Thüringen wird sich die Zusammenarbeit
bei der Liquiditätssteuerung weiter intensivieren. Insbesondere
ist hier die Emission von Globalpfandbriefen zu nennen.
7. Vermögenslage
Nach der beabsichtigten Rücklagenzuführung des Bilanzgewinnes
wird sich die Sicherheitsrücklage gegenüber dem Vorjahr um 4,1 %
auf 165,0 Mio. Euro erhöhen.
Der Solvabilitätskoeffizient betrug per 31. Dezember 2005 11,4 %
(Vorjahr 9,8 %) bei einem Sollwert von 8 %. Dies lässt ausreichend
Spielraum für ein Wachstum im Kreditgeschäft. Die Kernkapitalquote
liegt bei 7,1 %. Das anrechenbare Ergänzungskapital setzte sich zum
31. Dezember 2005 aus Vorsorgereserven gemäß § 340f HGB sowie
nachrangigen Verbindlichkeiten zusammen.
8. Einlagensicherung
Die TaunusSparkasse ist als Mitglied im Sparkassenstützungsfonds
des Sparkassen- und Giroverbandes Hessen-Thüringen dem Sicherungssystem
der Deutschen Sparkassenorganisation angeschlossen.
Außerdem besteht im Rahmen des neuen Verbundkonzeptes der
SSFinanzgruppe Hessen-Thüringen ein weiterer regionaler Reserve-
48

fonds. Diese Systeme schützen die angeschlossenen Institute und
gewährleisten ihre Solvenz. So ist sichergestellt, dass die Taunus-
Sparkasse die Ansprüche eines jeden Kunden bei Fälligkeit in voller
Höhe erfüllen kann. Das heißt, es besteht keine betragsmäßige Begrenzung.
Die Sicherungssysteme bieten damit nach wie vor ein
Höchstmaß an Sicherheit und Verlässlichkeit.
B. Nachtragsbericht
Nach Schluss des Geschäftsjahres sind Vorgänge von besonderer Bedeutung
nicht eingetreten.
C. Risikoberichterstattung
1. Risikoübernahme als Kernfunktion von
Kreditinstituten
Die kontrollierte Übernahme, aktive Steuerung und gezielte Transformation
von Risiken sind Kernfunktionen von Kreditinstituten. Als
wesentliche Risiken des Bankgeschäftes sind hierbei Adressen- und
Marktrisiken zu sehen. Gemäß § 25a KWG bestehen bei der Taunus-
Sparkasse im Rahmen einer angemessenen Strategie, die auch die
Risikotragfähigkeit des Instituts berücksichtigt, geeignete Systeme
zur Steuerung, Überwachung und Kontrolle dieser Geschäftsrisiken.
2. Ziele des Risikomanagements
Es ist das vorrangige Ziel des Risikomanagements, die Risiken des
Sparkassenbetriebes transparent und dadurch steuerbar zu machen.
Die Risiken werden dabei auf ein tragfähiges Maß beschränkt. Bei der
Quantifizierung und Steuerung der Risiken werden – soweit möglich
und im Hinblick auf die Risikobedeutung sinnvoll – sowohl der Real-
Case als auch der Worst-Case betrachtet.
Für die Risikokapitalverwendung ist zu gewährleisten, dass das gesamte
einschätzbare Risiko die vorhandenen Deckungsmassen nicht
übersteigt (Risikotragfähigkeitskalkül). Die Allokation auf die verschiedenen
potenziellen Verwendungsmöglichkeiten erfolgt in Abhängigkeit
von den erwarteten Ertrags-Risikoverhältnissen (Risiko-
Chancen-Kalkül).
49
LAGEBERICHT
DER TAUNUS-
SPARKASSE

LAGEBERICHT
DER TAUNUS-
SPARKASSE
3. Allgemeine Anforderungen an die Methoden des
Risikomanagements
Zur Begrenzung der Risiken dienen Richtlinien und Schwellenwerte.
Zu diesen gehören die Kreditrisikostrategie und die Rahmenbedingungen
für das Betreiben des Kreditgeschäftes, der Zinsbuchsteuerung,
der Handelsgeschäfte sowie der Liquiditätssteuerung.
Des Weiteren werden zum Zwecke der Risikobegrenzung und -steuerung
eine GuV-orientierte und eine barwertorientierte Verlustobergrenze
ermittelt. Die Limite werden dabei in Abhängigkeit von der Risikotragfähigkeit
und Risikobereitschaft verteilt. Die Deckungspotenziale
der Limite werden durch die Ertragskraft gemäß der Gewinnund
Verlustrechnung bzw. das haftende Eigenkapital nach § 10 KWG
unterlegt.
4. Adressenrisiken
Adressenrisiken, d.h. die Gefahr eines teilweisen oder vollständigen
Ausfalls vertraglich zugesagter Leistungen durch die Geschäftspartner,
werden durch die vorgenommenen Bonitätsprüfungen begrenzt.
Die Steuerung des Kreditgeschäfts berücksichtigt die Größenklassenstruktur,
die Branchen, gestellte Sicherheiten sowie das Risiko der
Engagements. Kreditrisiken steuern wir über interne und externe
Rating- und Scoring-Verfahren. Per Ende Dezember 2005 haben wir
über 96 % der festverzinslichen Wertpapiere, der Forderungen im
Kundenkreditgeschäft und an Kreditinstitute bewertet. Zur Steuerung
und Identifizierung von Kreditrisiken setzen wir ein eigenentwickeltes
Frühwarnsystem im gewerblichen Kreditgeschäft sowie folgende
Risikoklassifizierungsverfahren ein:
– Standard-Rating des DSGV
– Immobiliengeschäfts-Rating des DSGV
– Freiberufler-Rating
– Gewerbekunden-Rating
– Baufinanzierungs-Scoring
– Konsumenten-Scoring
Darüber hinaus wird im Rahmen der Kontoführung eine regelmäßige
Bewertung jeder Geschäftsverbindung vorgenommen.
Die Geschäfts- und Risikostrategie, welche insbesondere rating- und
sicherheitenorientierte Kredithöchstgrenzen festlegt, wurde im Rahmen
der turnusmäßigen Überprüfung adjustiert. Außerdem besteht
ein monatlicher Forderungsbewertungsprozess.
50

Für das Kundenkreditgeschäft wird ein Value at Risk mit einem Konfidenzniveau
von 95 % im Real-Case und von 99 % im Worst-Case sowie
einer Haltedauer von einem Jahr ermittelt.
Bei einer Anzahl von Kreditfällen bestehen höhere latente Risiken.
Für alle erkennbaren akuten Risiken wurde durch Wertberichtigungen
und Rückstellungen entsprechend den gesetzlichen Bewertungsmaßstäben
angemessen Vorsorge getroffen.
5. Marktpreisrisiken
Kreditinstitute agieren auf volatilen Märkten. Sie übernehmen deshalb
Risiken, die sie grundsätzlich nicht vermeiden, aber identifizieren,
steuern und überwachen können. Dies erfolgt durch die Ermittlung
möglicher Wertveränderungen der einzelnen Geschäfte während
eines bestimmten Zeitraums anhand historischer Preisentwicklungen.
Zur Steuerung der wertorientierten Zinsänderungsrisiken wird der
Cash-Flow des gesamten zinstragenden Geschäfts ermittelt. Zusätzlich
wird mit Veränderungen unseres zinsinduzierten Barwertes gearbeitet,
die sich aufgrund von Veränderungen des Zinsniveaus mit einer
Haltedauer von zehn Tagen und eines Konfidenzniveaus von 99 %
im Real-Case bzw. mit einer Haltedauer von 63 Tagen bei einem Konfidenzniveau
von 99 % im Worst-Case ergeben. Es wird das Verfahren
der modernen historischen Simulation eingesetzt. Die Risiken einer
Barwertveränderung des Cash-Flows werden durch Real-Case- und
Worst-Case-Limite begrenzt.
Die gesamten Marktpreisrisiken werden nach einem Varianz-Verfahren
gemessen und gesteuert. Diese Risiken werden aufgrund einer
Haltedauer von 10 Tagen und eines Konfidenzniveaus von 99 % im
Real-Case sowie einer Haltedauer von 63 Tagen und eines Konfidenzniveaus
von 99 % im Worst-Case ermittelt. Die genannten Parameter
wurden unter Risikoaspekten enger gefasst. Auch hier begrenzen
Limite die maximal möglichen Wertveränderungen der Vermögensgegenstände.
Sowohl die barwertigen als auch die erfolgswirksamen Gesamtbanklimite
wurden im Geschäftsjahr 2005 eingehalten.
Auch die handelsrechtlichen Abschreibungsrisiken sind limitiert und
wurden nicht überschritten.
Zur Begrenzung des Kursrisikos des Spezialfonds erhält der Fondsmanager
Vorgaben über einen Mindestfondspreis. In dem Spezial-
51
LAGEBERICHT
DER TAUNUS-
SPARKASSE

LAGEBERICHT
DER TAUNUS-
SPARKASSE
fonds bestehen Zins- und Aktienrisiken. Aktienanlagen werden dem
Spezialfonds zur Ertrags- und Risikooptimierung beigemischt. Weitere
Aktienkursrisiken bestanden im Geschäftsjahr 2005 weder im Handelsbuch
noch im Anlagebuch.
Die Währungsrisiken, gemessen nach dem Grundsatz I, sind für die
Risikolage von untergeordneter Bedeutung.
Der Verwaltungsrat erhält quartalsweise einen zusammenfassenden
Risikobericht.
Die Wirksamkeit unserer Risikomanagementsysteme wird regelmäßig
durch unsere interne Revision und durch unsere gesetzlichen Abschlussprüfer
überprüft.
6. Liquiditätsrisiken
Unter dem Liquiditätsrisiko wird allgemein die Gefahr verstanden,
dass die Sparkasse ihren Zahlungsverpflichtungen nicht mehr uneingeschränkt
nachkommen kann. Aufgrund der Bonität der Taunus-
Sparkasse sowie des guten und stabilen Verbund-Ratings (Bonitätsrating
A von Standard & Poor´s) der Sparkassen-Finanzgruppe Hessen-Thüringen
mit ihren 50 Sparkassen und der Landesbank Hessen-
Thüringen messen wir dem Liquiditätsrisiko eine sehr geringe Bedeutung
bei.
Die Risikomessung der kurzfristigen Liquidität erfolgt über die tägliche
Disposition der laufenden Konten bei der Landesbank Hessen-Thüringen
und der Deutschen Bundesbank. In den mittelfristigen Laufzeiten
bis zu einem Jahr werden monatlich die Kennzahlen gemäß Grundsatz
II ermittelt. Darüber hinaus werden monatlich die Abrufrisiken aus
dem Kundengeschäft dargestellt. Bestandteile des Reportings sind
hierfür eine Größenklassengliederung nach Kundenvolumen sowie ein
Einzelbestandsnachweis für die 100 größten Volumina.
7. Operationelle Risiken
Um den strengen Anforderungen zu genügen, ist in der TaunusSparkasse
ein geschlossenes System zum Management und Controlling
operationeller Risiken implementiert worden. Zudem kann mit diesem
System zukünftig durch gezieltes Steuern dieser Risiken ein betriebswirtschaftlicher
Nutzen entstehen.
Wesentlicher Teil dieses Systems ist die Schadensfalldatenbank, in
der die auftretenden Schadensfälle fortlaufend zentral erfasst und
ausgewertet werden. Die Gesamtbanksteuerung unterstützt die an-
52

deren Bereiche der TaunusSparkasse bei Fragestellungen im Zusammenhang
mit operationellen Risiken. Sie entwickelt die OpRisk-Methoden
nach den Anregungen der Sparkassenorganisation weiter,
erstellt Reports zu Risikoeinschätzungen und Schadensfällen und
koordiniert Maßnahmen zur vorausschauenden Identifizierung möglicher
Risiken in der TaunusSparkasse.
8. Zusammenfassende Darstellung der Risikolage
Die TaunusSparkasse hat im Geschäftsjahr 2005 die einzelnen Risikolimite
für die unterschiedlichen Risikokategorien eingehalten.
Die Risikolimite wurden an der Risikotragfähigkeit ausgerichtet. Die
wesentlichen Risiken entfallen auf die Adressen- und Zinsänderungsrisiken.
D. Prognosebericht 2006
Unsere im Herbst 2005 aufgestellte Planung für das Jahr 2006 berücksichtigt
die Prognosen verschiedener Wirtschaftsinstitute zu den
wirtschaftlichen Rahmendaten sowie die Geschäftsstruktur der TaunusSparkasse.
Die Entwicklung der Geld- und Kapitalmärkte ist dabei
von zentraler Bedeutung.
Die in der Planung angenommene Verflachung der Zinsstrukturkurve
wird den Zinsüberschuss reduzieren, da die Möglichkeiten der Fristentransformation,
bei gleicher Risikoneigung, eingeschränkt sind.
Kompensierend wirken die geplanten Zuwächse im Kundenkreditgeschäft.
Zusätzliche Erträge wollen wir durch eine intensivere Betreuung
unserer Freiberufler und Gewerbekunden erzielen.
Im Einlagengeschäft mit Kunden planen wir einen Zuwachs, im Wesentlichen
im Bereich kurzfristiger Anlageprodukte. Wir gehen davon
aus, dass unsere Kunden weiterhin zu variabel verzinslichen Anlageformen
oder solchen mit kurzen Zinsbindungen tendieren werden.
Dies entspricht dem Wunsch unserer Kunden, in hohem Maße liquide
anzulegen.
Die Vertriebsleistung, die 2005 erneut ein hohes Niveau erreicht hat,
wollen wir durch ein konsequentes Umsetzen unserer ganzheitlichen
Betreuungskonzeption weiter steigern. Dies bedeutet zunächst, bestehende
Kundenbeziehungen im Privat- und Firmenkundengeschäft
zu intensivieren. Weiteres Ertragspotenzial sehen wir in einem risikoorientierten
kontrollierten Wachstum im Privat- und Firmenkundensegment
sowie bei privaten Wohnungsbau- und Bauträgerfinanzie-
53
LAGEBERICHT
DER TAUNUS-
SPARKASSE

LAGEBERICHT
DER TAUNUS-
SPARKASSE
rungen. Das Rhein-Main-Gebiet bietet hierfür vergleichsweise überdurchschnittliche
Entwicklungsperspektiven, ist jedoch auch durch
ein sehr starkes Konkurrenzumfeld in allen Kundensegmenten mit
einem harten Konditionenwettbewerb gekennzeichnet. Weiterhin
rechnen wir aufgrund der zurzeit leicht positiven gesamtwirtschaftlichen
Konjunkturentwicklung mit einer Aufgabe der verhaltenen Investitionstätigkeit
unserer mittelständischen Kunden.
Im Bereich der nichtbilanziellen Ersparnisbildung wollen wir an die
guten Vertriebsleistungen der Vorjahre anschließen, um den hohen
Provisionsüberschuss des Vorjahres zu stabilisieren und nach Möglichkeit
zu steigern. Dem Anlageverhalten unserer Kunden folgend,
werden wir weiterhin geprüfte strukturierte Produkte, Beteiligungsprodukte
und Investmentfonds anbieten.
Des Weiteren werden die fälligen Mittel im Depot A überwiegend in
risikodiversifizierte Assetklassen reinvestiert. Hier gehen wir von
steigenden Ausschüttungen aus.
Weicht die tatsächliche Zinsentwicklung wesentlich von der erwarteten
ab, wird sich dies in erheblichem Umfang auf das Geschäftsergebnis
des laufenden Jahres auswirken. Sollten die Zinsen an den
Geldmärkten über das von uns angenommene Niveau hinaus steigen
und damit zu einer sich weiter verflachenden Zinsstrukturkurve führen,
werden die Fristentransformationsgewinne abnehmen. Steigende
Zinsen bedeuten einen erhöhten Zinsaufwand für variabel verzinste
Einlagen, falls wir diese Zinssteigerungen dem Wettbewerb
folgend an die Kunden weiter geben müssen. Gleichzeitig bestehen
nur geringe Möglichkeiten für Zinserhöhungen auf der Aktivseite aufgrund
des Festzinsblocks. Folgen die langfristigen Zinsen dem kurzfristigen
Zinstrend, wird dies zu höheren Abschreibungen auf unsere
Eigenanlagen führen.
Die in unserem Haus eingesetzten Instrumente zur Erkennung, Analyse
und Steuerung der Abweichungen von unseren Planungsszenarien
haben wir im Rahmen der Risikoberichte dargestellt.
Die Personalaufwendungen bleiben gegenüber dem Vorjahr nahezu
unverändert. Geplante Steigerungen aufgrund von Veränderungen in
den Tarifverträgen sowie weitere Sanierungsgelder in der Zusatzversorgungskasse
des öffentlichen Dienstes können durch Einsparungen
kompensiert werden. Die Sachaufwendungen werden sich in
2006 voraussichtlich geringfügig erhöhen. Dies ist im Wesentlichen
auf externe Einflussfaktoren zurückzuführen (unter anderem auf die
54

Dotierung des Reservefonds des Sparkassen- und Giroverbands Hessen-Thüringen).
Diese Planung setzt voraus, dass wir konsequent
Kostensenkungspotenziale nutzen.
Wir erwarten, bei einem leicht rückläufigen operativen Ergebnis das
im Vergleich zu früheren Jahren günstige Niveau unserer Risikokosten
halten zu können. Erhöhte Kreditrisiken lassen sich aufgrund
der geplanten Vertriebsintensivierung im Segment der Gewerbekunden
nicht ausschließen. Die hierauf entfallenden Standardrisikokosten
sind in der Planung bereits berücksichtigt. Die oben näher beschriebenen
modernen Instrumente zur Steuerung der Kreditrisiken
können im Einzelfall Adressenrisiken nicht verhindern. Ein leicht positiver
Trend auf dem Immobilienmarkt im Rhein-Main-Gebiet dürfte
sich im Hinblick auf die Absicherung unserer grundpfandrechtlich gesicherten
Finanzierungen günstig auswirken.
Wie in den Vorjahren streben wir einen angemessenen Jahresüberschuss
zur Dotierung unseres Eigenkapitals an.
Bad Homburg vor der Höhe
Frankfurt/Main-Höchst
Hofheim am Taunus
1. März 2006
TaunusSparkasse
– Der Vorstand –
Hans-Dieter Homberg Karin-Brigitte Göbel Holger Mai
55
LAGEBERICHT
DER TAUNUS-
SPARKASSE

GESCHÄFTS-
STELLENNETZ
Regionaldirektion
Mitte
Regionaldirektion
West
56
Regionaldirektion
Süd
Regionaldirektion
Regionaldirektion
Bad Homburg
Bad Homburg
Standort mit BeratungsCenter
und Filiale
Filiale
Beratung-Plus-Filiale
Selbstbedienungsfiliale

Dienstleistungszentrum
61352 Bad Homburg
Ludwig-Erhard-Anlage 6+7
Tel. 01802 252522
Fax 06172 270294
E-Mail: serviceteam@taunus-sparkasse.de
Internet: www.taunussparkasse.de
BeratungsCenter
61348 Bad Homburg
Louisenstraße 60
Tel. 06172 270-1001
Fax 0 6172 27088-01
65812 Bad Soden
Königsteiner Straße 77
Tel. 06196 6502-60
Fax 06172 27088-04
65760 Eschborn
Unterortstraße 23-25
Tel. 06196 509955
Fax 06172 27088-41
65439 Flörsheim
Bahnhofstraße 16
Tel. 06145 9268-30
Fax 06172 27088-09
65929 Frankfurt-Höchst
Hostatostraße 19
Tel. 069 3005200
Fax 06172 27088-00
61381 Friedrichsdorf
Hugenottenstraße 76-78
Tel. 06172 736250
Fax 06172 27088-20
65795 Hattersheim
Hauptstraße 4
Tel. 06190 9190050
Fax 06172 27088-03
65239 Hochheim
Frankfurter Straße 16-18
Tel. 06146 826430
Fax 06172 27088-06
65719 Hofheim
Am Untertor 6
Tel. 06192 207619
Fax 06172 27088-02
65779 Kelkheim
Frankfurter Straße 40-42
Tel. 06195 993270
Fax 06172 27088-05
61476 Kronberg
Frankfurter Straße 11
Tel. 06173 955340
Fax 06172 27088-55
65527 Niedernhausen
Austraße 11
Tel. 06127 9077-50
Fax 06172 27088-05
61440 Oberursel
Epinayplatz 2
Tel. 06171 623400
Fax 06172 27088-07
61250 Usingen
Obergasse 13
Tel. 06081 101666
Fax 06172 27088-37
57
GESCHÄFTS-
STELLENNETZ

GESCHÄFTS-
STELLENNETZ
Filialen
61348 Bad Homburg
Goldgrubenstraße 24
Fax 06172 27089-14
61350 Bad Homburg-
Dornholzhausen
Lindenallee 2 c
Fax 06172 27089-16
61348 Bad Homburg
Louisenstraße 60
Fax 06172 27089-01
61352 Bad Homburg-
Gonzenheim
Haberweg 2
Fax 06172 27089-18
61350 Bad Homburg-Kirdorf
Kirdorfer Straße 75
Fax 06172 27089-66
61352 Bad Homburg-
Ober-Erlenbach
Wetterauer Straße 2
Fax 06172 27089-26
65812 Bad Soden
Königsteiner Straße 77
Fax 06172 27089-04
65817 Eppstein-Vockenhausen
Hauptstraße 73
Fax 06172 27089-50
58
65760 Eschborn
Unterortstraße 23-25
Fax 06172 27089-41
65439 Flörsheim
Bahnhofstraße 16
Fax 06172 27089-09
65439 Flörsheim
Bürgermeister-Lauck-Straße 23
Fax 06172 27089-11
65439 Flörsheim-Wicker
Taunusstraße 3
Fax 06172 27089-34
65929 Frankfurt-Höchst
Hostatostraße 19
Fax 06172 27089-00
61381 Friedrichsdorf
Hugenottenstraße 76-78
Fax 06172 27089-20
61381 Friedrichsdorf-Köppern
Im Hahlgarten 2-6
Fax 06172 27089-30
61381 Friedrichsdorf-Seulberg
Hardtwaldallee 3
Fax 06172 27089-48
65795 Hattersheim
Hauptstraße 4
Fax 06172 27089-03
Per Telefon erreichen Sie die Filialen unter 01802 252522 (6 Cent pro
Festnetzanruf). Per E-Mail erreichen Sie die TaunusSparkasse unter
serviceteam@taunus-sparkasse.de

65795 Hattersheim-Okriftel
Taunusstraße 6 a
Fax 06172 27089-35
65239 Hochheim
Frankfurter Straße 16-18
Fax 06172 27089-06
65719 Hofheim
Am Untertor 6
Fax 06172 27089-02
65719 Hofheim-Langenhain
Wallauer Straße 4
Fax 06172 27089-33
65779 Kelkheim
Frankfurter Straße 40-42
Fax 06172 27089-05
61462 Königstein
Frankfurter Straße 12-14
Fax 06172 27089-13
65830 Kriftel
Frankfurter Straße 8
Fax 06172 27089-42
61476 Kronberg
Frankfurter Straße 11
Fax 06172 27089-55
61476 Kronberg-Oberhöchstadt
Limburger Straße 8-10
Fax 06172 27089-08
65835 Liederbach
Bahnstraße 7
Fax 06172 27089-57
61267 Neu Anspach
Raiffeisenstraße 5
Fax 06172 27089-51
65527 Niedernhausen
Austraße 11
Fax 06172 27089-43
61440 Oberursel
Epinayplatz 2
Fax 06172 27089-07
61440 Oberursel
Camp-King-Allee 4
Fax 06172 27089-10
61440 Oberursel-Oberstedten
Hauptstraße 20
Fax 06172 27089-17
61440 Oberursel-Stierstadt
Taunusstraße 19
Fax 06172 27089-67
65824 Schwalbach-Limes
Marktplatz 40
Fax 06172 27089-49
61449 Steinbach
Bahnstraße 16
Fax 06172 27089-15
Per Telefon erreichen Sie die Filialen unter 01802 252522 (6 Cent pro
Festnetzanruf). Per E-Mail erreichen Sie die TaunusSparkasse unter
serviceteam@taunus-sparkasse.de
59
GESCHÄFTS-
STELLENNETZ

GESCHÄFTS-
STELLENNETZ
65843 Sulzbach
Hauptstraße 53
Fax 06172 27089-40
61250 Usingen
Wilhelmjstraße 13
Fax 06172 27089-37
Beratung-Plus-Filialen 1
65812 Bad Soden-Neuenhain
Hauptstraße 18 a
Fax 06172 27089-54
65817 Eppstein-Bremthal
Wiesbadener Straße 71 a
Fax 06172 27089-53
65760 Eschborn-
Niederhöchstadt
Hauptstraße 289
Fax 06172 27089-44
65439 Flörsheim-Weilbach
Frankfurter Straße 5
Fax 06172 27089-36
61381 Friedrichsdorf-
Burgholzhausen
Alt Burgholzhausen 2 a
Fax 06172 27089-28
60
61273 Wehrheim
Bahnhofstraße 6
Fax 06172 27089-39
61279 Grävenwiesbach
Frankfurter Straße 58
Fax 06172 27089-72
65795 Hattersheim-Eddersheim
Kapellenstraße 1
Fax 06172 27089-31
65779 Kelkheim-Fischbach
Kelkheimer Straße 10
Fax 06172 27089-45
61389 Schmitten-
Niederreifenberg
Brunhildestraße 20
Fax 06172 27089-59
61276 Weilrod-Rod an der Weil
Weilstraße 37
Fax 06172 27089-69
1
Filialen, bei denen der Schwerpunkt auf der Beratung der Kunden
liegt und die daher keine festen Zeiten für Serviceleistungen haben.
Per Telefon erreichen Sie die Filialen unter 01802 252522 (6 Cent pro
Festnetzanruf). Per E-Mail erreichen Sie die TaunusSparkasse unter
serviceteam@taunus-sparkasse.de

Selbstbedienungsfilialen
61348 Bad Homburg*
Rathausplatz 3-7 (Entree)
61348 Bad Homburg*
Spielbank, Kurpark
61352 Bad Homburg
Ludwig-Erhard-Anlage 6+7
61350 Bad Homburg-Kirdorf
Gluckensteinweg 91
61352 Bad Homburg-
Ober-Eschbach
Kalbacher Straße 13
65760 Eschborn*
Mergenthaler Allee 79-81
61381 Friedrichsdorf
Houiller Platz 7
65239 Hochheim-West
Königsberger Ring 2-8
65719 Hofheim*
In den Nassen 2
(Kfz-Zulassungsstelle)
65719 Hofheim
Am Kreishaus 1-5
(Kreishaus)
65719 Hofheim-Wallau*
Am Wandersmann 2-4
(Ikea)
61462 Königstein-Mammolshain
Oberstraße 4
61440 Oberursel-Weißkirchen
Erlengasse 1
61440 Oberursel-Bommersheim
Bommersheimer Straße 70
Alle Filialen sind mit Geldautomaten ausgerüstet, in den meisten
Fällen steht ein Ein- und Auszahlgerät zur Verfügung.
* kein Selbstbedienungsterminal für Überweisungen, Kontoauszüge u.Ä.
Stand: 1. Juni 2006
Per Telefon erreichen Sie die Filialen unter 01802 252522 (6 Cent pro
Festnetzanruf). Per E-Mail erreichen Sie die TaunusSparkasse unter
serviceteam@taunus-sparkasse.de
61
GESCHÄFTS-
STELLENNETZ

ANSPRECH-
PARTNER
Privatkundengeschäft
62
Private Banking:
Robert Recknagel
Regionaldirektion Bad Homburg:
Martina Zywietz
Regionaldirektion Mitte:
Werner Hermann
Regionaldirektion West:
Rolf Sahner
Firmenkundengeschäft
Regionaldirektion Süd:
Dieter Padberg
Kommunen, Immobilien, Bauträger:
Raimund Becker
Regionale Firmenkundenbetreuung:
Hans-Jürgen Zitzen
Zentrale Firmenkundenbetreuung:
Karl Specht

Vertriebsunterstützende Abteilungen
Kompetenzcenter für Marketing
und Controlling: Lutz Schöniger
Vertriebsmanagement:
Hans-Otto Elbert
WertpapierVertriebsManagement:
Thomas Pfaff
Vertriebsmanagement:
Hans-Josef Schnier
Stabsabteilungen/Interne Abteilungen
Eigenhandel/Treasury:
Gerhard Wilhelm
Gesamtbanksteuerung:
Helge Kramer
Innenbetrieb:
Winfried Wolf
Kreditmanagement:
Michael Henrich Kreditmanagement:
(bis 30.03.2006,
Michael ab 01.04.2006 Henrich stv. (bis Vorstandsmitglied)
30.03.2000,
Personal:
Susanne Eisert
Vorstandsstab:
Andreas Elleringmann
Kreditmanagement:
Markus Franz
Revision:
Axel Becker
63
ANSPRECH-
PARTNER

VERBUND-
PARTNER
64
(Swiss) Privatbank

Herausgeber:
Ludwig-Erhard-Anlage 6+7
61352 Bad Homburg v.d. Höhe
Tel. 01802 252522
Fax 06172 270294
Internet: www.taunussparkasse.de
E-Mail: serviceteam@taunus-sparkasse.de
Text und Koordination:
Patrick Kriegel
Fotos:
Jens Braune
Jens Ihnken (www.xing.de)
Manfred Lebeau
Jens Priedemuth
Archiv Main-Taunus-Kreis
Archiv TaunusSparkasse
Gesamtherstellung:
Heinrich Lauck GmbH, DAS MEDIENHAUS, Flörsheim am Main

Ludwig-Erhard-Anlage 6+7 · 61352 Bad Homburg · Tel. 01802 252522 · Fax 06172 270294
www.taunussparkasse.de · serviceteam@taunus-sparkasse.de