Relatório Final de patrimônio

INVESTOR
CONSULTING
PARTNERS
WWW.INVESTORCP.COM

SOBRE NÓS
A Investor Consulting Partners é uma consultoria formada por um
Vídeo Institucional
corpo executivo e técnico altamente qualificado. São profissionais
com diferentes backgrounds, competências e experiências que
garantem o sucesso e a expansão das transações empresariais,
fornecendo serviços inovadores e de excelência para as
corporações.
Em constante crescimento, a Investor já atendeu mais de 250
empresas dos mais diversos setores da economia, em 20 estados
do Brasil, sempre com foco no desenvolvimento dos talentos e no
sucesso dos clientes. Uma assessoria que atua para trazer soluções
aos negócios, com rigorosas análises nas áreas de Finanças
01
Gestão do Ativo Imobilizado.
Corporativas, M&A – Fusões e Aquisições, Avaliações Imobiliárias e

FINANÇAS
CORPORATIVAS
Soluções financeiras completas para as mais diversas
modalidades de assessoria financeira, oferecidas de forma
customizada para sua empresa. Atuamos nos mais diversos
setores da economia e negócios, em diferentes estágios.
Conheça abaixo as áreas de atuação da Investor em Finanças
Corporativas.
02

03
VALUATION
O serviço de Valuation visa determinar o valor intrínseco de uma empresa ou
projeto, por meio de metodologias regulamentadas pela CVM, como Fluxo de
Caixa Descontado, Avaliação por Múltiplos e Avaliação Patrimonial.
ESTUDO DE VIABILIDADE
ECONÔMICO-FINANCEIRA
O Estudo de Viabilidade Econômico-Financeira permite aos gestores avaliarem novos negócios
e/ou empreendimentos por meio de análises do mercado e da operação em questão, da projeção
financeira do projeto em diferentes cenários e do estudo de sensibilidade e viabilidade feito com
base em indicadores financeiros e técnicas de análise de investimentos.
CAPTAÇÃO DE RECURSO
Esse serviço é voltado para empresas que desejam captar recursos de terceiros (dívida) para o
financiamento de suas atividades, contando com a expertise de profissionais especializados e
experientes para conduzir o processo junto às instituições financeiras, por meio do estudo e da
análise das melhores linhas no mercado, da estruturação da operação, da negociação e da própria
captação dos recursos.

04
RENEGOCIAÇÃO DE DÍVIDA
Elaboração da tese de investimento para defesa e negociação junto às instituições financeiras da
necessidade de adequação da estrutura de endividamento ao fluxo de caixa projetado da empresa.
FAIRNESS OPINION
Laudo de opinião, justo e independente, de uma transação societária (M&A – Fusões e Aquisições ou contratos
especiais e concessões). Trata-se de um documento objetivo, emitido por um avaliador independente, sobre os
aspectos econômico-financeiros de uma determinada operação, não envolvendo análises sobre a estratégia ou
oportunidades. Por ser uma avaliação isenta e sem conflito de interesses, uma de suas principais finalidades é
aos acionistas e membros de conselhos administrativos, garantindo credibilidade à operação.
reportar
SOLVENCY OPINION
O trabalho de Solvency Opinion envolve um diagnóstico financeiro e uma avaliação econômica,
considerando tanto o cenário atual, quanto possíveis cenários de risco, para que acionistas, credores,
membros de conselhos administrativos e advogados sintam confiança em operações de M&A – Fusões
e Aquisições, reestruturações, investimentos ou recapitalizações. Trata-se de um laudo emitido por uma
empresa independente e com vasta experiência, que fornece um parecer de solvência com nível de
segurança ou de reafirmação às partes interessadas sobre uma organização, concluindo se é ou não
solvente antes e/ou após a conclusão da operação.

05
OPERAÇÕES ESTRUTURADAS
São operações customizadas de acordo com o interesse e objetivo do cliente, com a
finalidade de maximizar ganhos, mitigar riscos e obter a estrutura jurídica mais adequada para
o projeto, tais como a estruturação de fundos de investimento (FIIs, FIPs, FIDCs e outros) e
instrumentos de dívidas, como as debêntures.
ASSESSORIA FINANCEIRA
A Assessoria Financeira compreende uma gama maior de produtos, customizados de acordo com a
demanda de cada cliente, tais como plano de negócios (business plan); coaching financeiro;
planejamento e gestão orçamentária; desenvolvimento de ferramentas de controle financeiro e
gerencial; mapeamento de riscos inerentes ao negócio e estruturação da administração financeira.

M&A FUSÕES E
AQUISIÇÕES
A Investor realiza uma assessoria completa, desde a
estruturação da empresa, passando pela captação e
negociação com investidores, até a conclusão do negócio. As
operações de M&A podem envolver fusões ou aquisições de
companhias, venda integral ou parcial de ativos, acordos
operacionais, alianças estratégicas, joint ventures e IPO, além
da captação de recursos via fundos de private equity, venture
capital, dentre outros.
06

07
M&A PASSO A PASSO
1
DIAGNÓSTICO
2
TESE DE
3
ESTRATÉGICO
INVESTIMENTO
TEASER
Estudo que aponta as
Descrição da estratégia que
Breve resumo dos pontos mais
principais características da
será utilizada para atrair
relevantes e diferenciais da
empresa e seu
potenciais investidores para
empresa, tais como rentabilidade,
posicionamento no
a operação.
market share e posicionamento da
mercado, de forma a ajudar
marca. Contempla, ainda, a
a Investor e a empresa na
estratégia de geração de valor para
elaboração da Tese de
investidores em potencial e uma
Investimentos.
breve descrição do mercado no
qual a empresa está inserida.

4 5 6
NDA / LOI MOU DUE DILIGENCE /
AUDITORIA
M&A PASSO A PASSO
em inglês para Acordo de
Siglas
Confidencialidade e Carta de
Sigla em inglês para Memorando
de Entendimento, um acordo
de auditoria e
Procedimentos
dos dados e
verificação
Intenções, respectivamente, que
jurídico que celebra o interesse
demonstrativos disponibilizados
devem ser assinados pelas partes
comum de todos os envolvidos
nas mais diversas esferas, sejam
para que possa haver mais
nos termos firmados para
elas contábil, fiscal, financeira e
segurança na abertura de dados
concretização do negócio.
legal, a fim de se validar a real
e informações de caráter
situação da empresa e mitigar
estratégico e sigiloso.
possíveis riscos.
7
*CONTRATOS FINAIS
M&A PASSO A PASSO
dos instrumentos
Celebração
jurídicos que regem as regras do
relacionamento e estabelecem
* A Investor assessora seus clientes em todas as fases do processo
de M&A, porém, não redige documentos jurídicos, sendo este de
responsabilidade de um escritório de advocacia parceiro e/ou de
os direitos e as obrigações das
confiança da empresa.
partes envolvidas.
08

CONSULTORIA
IMOBILIÁRIA
Laudos técnicos de avaliação de imóveis urbanos
(residenciais, comerciais e industriais), rurais (sítios, glebas e
fazendas) e empreendimentos (áreas para incorporação,
hotéis, shopping centers, entre outros).
Os laudos elaborados pela Investor reportam-se
minuciosamente a exigências e procedimentos estabelecidos
pela ABNT NBR 14653 (e suas partes correlatas), utilizando
fundamentos sólidos e aplicações de estatística inferencial
por meio de regressão linear simples e múltipla.
09

. Revisão de tributos (IPTU/ITBI/ITCD).
10
SÃO DIVERSAS AS FINALIDADES DE UM
LAUDO DE AVALIAÇÃO IMOBILIÁRIA:
Gestão patrimonial e atendimento à legislação contábil,
dentre os quais destacamos o CPC 01 (Teste de
Impairment), CPC 15 (combinação de negócios), CPC 27
Estudos de viabilidade econômico-financeira.
(vida útil econômica) e CPC 46 (mensuração do valor
.
justo).
Assistência técnica judicial (penhoras, inventários,
litígios familiares, ações renovatórias de aluguel,
. ..
de – a valores
Compra e venda
.
.
imóveis negociação
justos.
análise da
Determinação do valor locativo
. .
e
rentabilidade imobiliárias.
carteiras de
.
entre outros).
desapropriações,
de ativos em Fundos de Investimento em
Avaliação
(FIP) e Fundos de Investimento
Participação
(FII).
Imobiliário
Dissolução e reestruturação societária.
Atualização do valor de mercado dos ativos de uma
empresa.
Avaliação para seguros / garantias bancárias.

GESTÃO DO ATIVO
IMOBILIZADO
O controle patrimonial é importantíssimo para qualquer
organização em diversas finalidades. O trabalho consiste não
somente em realizar o inventário para a conciliação de bases,
mas em atender às exigências da Lei (Fisco), com a realização
do inventário, levantamento e emplaquetamento patrimonial,
(re) avaliações de ativos fixos, tais como máquinas,
equipamentos e mobiliário, emissão de laudo técnico para
adequações aos CPCs, como revisão de vida útil e Teste de
Impairment.
11

às exigências contábeis: o Lei nº
Atendimento
CPC 01 – Teste de Impairment (redução ao
11.638/2007;
recuperável de ativos); CPC 27 – ativo imobilizado;
valor
46 – valor justo; ICPC 10 – interpretação técnica
CPC
de vida útil econômica, vida útil
Levantamento
taxa de depreciação futura e valor residual.
remanescente,
Técnico independente de máquinas e
Laudo
equipamentos.
12
PRINCIPAIS ATIVIDADES E IMPACTOS
. .
– diminuição dos riscos de
protegido Patrimônio
.
ATIVIDADES
com emplaquetamento.
Inventário
avaliação dos ativos para finalidades diversas.
(Re)
.
FINALIDADES
furto.
. .
.
Conciliação físico-contábil.
.
Atendimento às normas contábeis vigentes.
Higienização da base de dados quanto às
.
inconsistências e desatualizações.
Diminuição de custos – evita-se a aquisição de
.
.
sobre o ativo imobilizado.
Implantação de procedimentos e rotinas patrimoniais.
.
.
.
desnecessário e otimiza-se os processos de
ativo
compra.
da imagem da empresa pelo zelo
Fortalecimento
seu patrimônio.
com
do retorno sobre os ativos.
Aumento
Revisão de Seguros.

líder em crédito
Banco
e uma das maiores
consignado
financeira nas
Assessoria
de parceria com
negociações
financeira
instituição
africana.
de projetos de
Empresa
com foco em
engenharia
em especial
infraestrutura,
ferroviária.
da Empresa para fins
Valuation
gestão e acompanhamento
de
fornecedora de
Multinacional
sistemas e serviços
produtos,
financeira em uma
Assessoria
de anti-dumpina.
ação
civil de edífícios
Construtora
e comerciais.
residenciais
para formulação
Valuation
planejamento societário
do
prestadora de
Empresta
de fomento mercantil à
serviços
de um Fundo
Estruturação
Investimentos em
de
de imóveis que
Construtora
em todo o território
atua
de um Book de
Elaboração
com as
investimentos
das regiões
oportunidades
eles destacadas.
por
portuguesa
Multinacional
atuação em construção
com
engenharia e
civil,
infraestrutura.
da Construtora
Valuation
(ECB) para aquisição
Brasil
de recursos, com
Gestora
de R$ 200 milhões sob
mais
da Usina
Valuation
Bioenergia S.A.
Bambuí
que atua no
Empresa
de materiais
fornecimento
para o setor industrial e
elétricos
GTD. de
para formulação
Valuation
planejamento societário
do
de televisão
Emissora
à Rede Globo.
associada
e assessoria
Valuation
na aquisição de
financeira
CLIENTES
Alguns de nossos clientes de M&A e Finanças Corporativas.
Veja a lista completa em nosso site. Clique aqui.
instituições financeiras do país.
refratários.
pessoa jurídica.
Direitos Creditórios (FIDC).
e sucessório.
pela Mota-Engil.
2013
2012/2013
2012
2012
2012/2013
gestão.
nacional.
startup de base tecnológica.
de resultado.
e sucessório.
2014
2013/2014
2014
2013/2014
2014

que atua no setor de
Empresa
pesada em vários
construção
para formulação
Valuation
planejamento societário
do
de aceleração que
Programa
as startups da
aproxima
de todas as 35
Valoração
aceleradas pelo
startups
da Fazenda do
Secretaria
do Paraná.
Estado
para fins de
Valuation
da concessão.
renovação
que administra e
Empresa
um variado portfólio
processa
Financeira para
Assessoria
elaboração de controles
a
varejista de
Rede
do Brasil.
hortifrutigranjeiros
de Impairment em ágio
Teste
na aquisição da
gerado
de torres metálicas para
Fábrica
produção de energia eólica.
a
de estruturas
Modelagem
financiamento para
de
do fluxo de
normalização
caixa.
que desenvolve e
Empresa
uma ampla linha de
produz
para fins de gestão e
Valuation
de
acompanhamento
de shopping
Desenvolvedora
do país.
centers
para fins de
Valuation
societária.
reorganização
de máquinas,
Montadora
e produtos
equipamentos
para fins de
Valuation
estratégicas do
aquisições
operacional para a
Acordo
das áreas
junção
no acordo
Assessoria
das empresas.
operacional
para fins de gestão e
Valuation
de
acompanhamento
que atua no setor de
Empresa
pesada em vários
construção
Imobiliária e
Consultoria
para determinação
Valuation
valor de mercado para fins
de
dissolução societária.
de
de gerenciamento e
Empresa
de trânsito.
controle
para fins gerenciais e de
Valuation
estratégico.
planejamento
das Indústrias do Estado
Federação
Rio de Janeiro
Do
de Viabilidade
Estudo
para
Econômico-Financeira
de toda a cadeia
exploração
rochas ornamentais no
de
com foco em operações
Banco
de financiamento,
estruturadas
financeira e asset
assessoria
management.
de ativo para
Avaliação
de cotas de
precificação
corporativas das empresas.
equipamento de segurança.
estados do país.
de cartões de benefícios.
resultado.
e sucessório.
gerenciais.
2015
2016
2015
2016
2015
Distribuidora de energia elétrica.
indústria mineira.
resultado.
programa.
Natural da Terra.
Estado do Rio de Janeiro.
2017
2017
2017
2017
2017
agrícolas e de construção.
estados do país.
grupo.
Fundo de Investimento.
2017
2017
2017
2017
2017

Alguns de nossos clientes de Avaliação Imobiliária.
Veja a lista completa em nosso site. Clique aqui.
de segurança e
Empresa
vigilância.
imobiliária do
Avaliação
sede da Anjos da
imóvel
fabricação
Desenvolvimento,
comercialização de
e
imobiliária da
Avaliação
industrial em BH, para
planta
Imobiliária
Consultoria
fins de Garantia
para
internacional, da
Escola
infantil ao ensino
educação
imobiliária com
Avaliação
de obter valor
finalidade
de mercado para
justo
e venda e valor
compra
ao Middle Market do
Atendimento
Avaliações imobiliárias em
Banco.
país, para fins de garantia
todo
bancária.
no setor de
Atua
Imobiliário.
Desenvolvimento
Imobiliária para
Consultoria
de determinação de
fins
justo de mercado de
valor
terreno para futuras
um
imobiliária das 2
Avaliação
hoteleiras para obter o
unidades
justo de mercado
valor
e locativo).
(compra/venda
Regional de
Conselho
e Agronomia do Rio
Engenharia
do Ativo Imobilizado e
Gestão
de 6 imóveis para
avaliação
do Teste de
aplicação
Impairment.
de planos de
Administradora
e Saúde da Sabesp.
Previdência
imobiliária de uma
Avaliação
paralisada e provável
obra
do empreendimento
VGV
concluído.
de apoio ao Hospital
Fundação
da Universidade
Universitário
do Ativo
Gestão
Teste de
Imobilizado,
e Avaliação de
Impairment
Imóveis.
de edifícios
Construtura
e corporativos.
residenciais
Imobiliária para
Consultoria
de custos de
determinação
e reedição de
reprodução
benfeitorias.
Regional de
Conselho
e Agronomia de
Engenharia
do Ativo Imobilizado,
Gestão
do Imóvel das sedes
Avaliação
e MUTUA-AL), para
(CREA-AL
de Impairment.
Teste
para Instituições
Consultoria
católicas.
Imobiliária para
Consultoria
tipos de imóveis.
diversos
do valor de
Determinação
para compra e
mercado
Rede hoteleira.
médio.
Alagoas.
Guarda.
justo locativo.
2017
2016
2016
2017
2016
Concessão da rede de
Banco múltiplo privado brasileiro.
de gás canalizado
Incorporadora.
distribuição
Indústria de torres eólicas.
do estado do Paraná.
produtos eletrodomésticos.
Federal do Maranhão.
Custo de reprodução e reedição
para fins de
de benfeitorias urbanas para
Valuation
da concessão.
balizar negociação entre terceiros.
renovação
fins de garantia bancária.
2017
2017
2017
2017
2017
2017
Instituição de Ensino Superior.
Concessionária Fiat.
Grande do Norte.
Bancária.
venda de terreno urbano.
incorporações.
2017
2017
2017
2017
2017

Alguns de nossos clientes de Gestão do Ativo Imobilizado.
Veja a lista completa em nosso site. Clique aqui.
de
Companhia
Urbano de
Desenvolvimento
do Ativo
Gestão
e Avaliação de
Imobilizado
para a
Edificações
do Teste de
aplicação
de Transportes do
Companhia
da Bahia.
Estado
do Gestão
Imobilizado, Consultoria
Ativo
para dezenas de
Imobiliária
Atendimento aos CPC
edifícios,
em construtivos
Líder
na América do Sul.
isotérmicos
do Ativo Imobilizado e
Gestão
Imobiliária.
Consultoria
Municipal de
Companhia
e Urbanização de
Trânsito
do Ativo Imobilizado,
Gestão
do imóvel e de
Avaliação
de terceiros para
terrenos
de Impairment.
Teste
patrimonial para fins
Inventário
do Quality Hotel.
gerenciais
no mercado da saúde
Atuação
suplementar.
das vidas úteis de
Revisão
móveis e imóveis.
bens
de materiais em
Inventário
(2.212 und de
estoque
mais de 200
manutenção,
contagens).
mil
comercialização e
Produção,
de produtos
distribuição
do Ativo Imobilizado
Gestão
aplicação do Teste de
e
das Docas do Estado
Companhia
Bahia. da
de vistoria dos ativos
Laudo
da companhia (350
relevantes
Valuation das 3 unidades
itens).
portuárias.
de Turismo de
Empresa
Pernambuco.
do Ativo Imobilizado
Gestão
avaliação de
e
52
aproximadamente
bens móveis do Estádio
mil
de medicamentos
Produção
genéricos.
de duas plantas
Avaliação
e Avaliação de
industriais
Patrimonial e
Avaliação
do Teste de
aplicação
do Ativo Imobilizado
Gestão
Consultoria Imobiliária para
e
do Teste do
aplicação
Impairment.
de máquinas
Avaliação
CPC 46.
conforme
Fábrica de Cosméticos.
Companhia de Gás da Bahia.
Salvador.
Londrina.
Impairment.
Impairment.
2017
2016
2017
2017
2017
Concessão da rede de
Indústria de torres eólicas.
Indústria farmacêutica.
de gás canalizado
Federação das Indústrias distribuição
Rede hoteleira.
estado do Paraná.
Estado de Mato Grosso do Sul.
Gestão do Ativo Imobilizado, Teste
Valuation para fins de
de Impairment e Avaliação de
concessão.
da renovação
Imóveis.
01 E CPC 27.
Arena Pernambuco.
2017
2017
2017
2017
2017
2017
Mercado de Apoio Laboratorial.
alimentícios.
Impairment.
2.000 máquinas.
2017
2017
2018
2017
2017

PRINCIPAIS
EXECUTIVOS
RODRIGO OLIVEIRA
Graduado em Direito pela UFMG; Analista em Comércio Exterior pela Aduaneiras; Administrador de
Carteiras e Valores Mobiliários credenciado pela CVM; possui MBA na University of Edinburgh, Escócia e
MBA em Gestão de Negócios pela Faculdade Milton Campos; teve passagem pela AmCham; foi fundador da
CCIABM – Câmara de Comércio, Indústria e Agropecuária Brasil-Moçambique, foi Presidente do Conselho
Jovem da Associação Comercial e Empresarial de Minas Gerais (ACMinas); foi Vogal da Jucemg e
é Diretor Geral da Investor.
atualmente
RODRIGO GARCIA
Consultor de Valores Mobiliários credenciado pela CVM, cursando MBA em Administração do Setor Elétrico
pela FGV, graduado em Administração pelo Ibmec-MG, atuou como analista de crédito pleno no Banco
Mercantil do Brasil S/A, realizando Credit Ratings para o segmento middle-corporate e emissão de Atestados
de Capacidade Financeira para outorga de licença de projetos junto ao DNPM. Como Analista Financeiro em
diversos “advisors”, atuou desde 2008 com Modelagem e Estruturação Financeira para empresas dos setores
de Telefonia, Engenharia Civil, Infraestrutura e Elétrica. Liderou equipe multidisciplinar visando reestruturação
financeira e estruturação operacional de diversas empresas do ramo industrial e de serviços.

GABRIEL GRECO
Graduado em Direito pela PUC-MG; Pós-Graduado em Finanças e Controladoria pelo Ibmec-MG; Pós-
Graduado em Direito Corporativo pelo IBMEC-MG; certificado ANBIMA CPA 10 e CPA 20, e de Agente
Autônomo de Investimento da ANCOR; teve passagem pela INTL FCSTONE DTVM; atualmente é Vogal titular
da Junta Comercial do estado de Minas Gerais e Diretor Administrativo-Financeiro da Investor.
RAFAELA ROSSI
Graduada em Engenharia de Controle e Automação; pós-graduada em Finanças Corporativas pela FGV e em
Finanças e Controladoria pela UFMG; atuou na área de engenharia de vendas na Siemens – S/A; foi sócia por cinco
anos na Sunbelt Business Brokers, escritório americano com filial em Belo Horizonte, responsável pelo
departamento de Valuation; atualmente é diretora da CDL Jovem e membro do BNI Princípio (Business Network
Internacional) e associada na Investor, responsável pelo departamento de M&A de empresas com faturamento até
10 milhões/ano.

em Ciências Contábeis pelo Instituto Mackenzie Rio/UFRJ, pós-graduanda em Auditoria, Avaliação e
Graduada
pelo IPOG Instituto de Pesquisa e Pós-Graduação; há mais de 20 anos atuando no mercado de avaliações
Perícias
com especialização em imóveis e empreendimentos imobiliários, tendo emitido mais de cinco mil
patrimoniais,
de avaliação em conformidade com a Norma NBR 14.653 da ABNT; foi diretora da área de Consultoria
laudos
na Apsis, sendo responsável por gerir equipe e executar projetos de avaliação para diversas finalidades,
Imobiliária
e contábeis (Art 8º, Artº 264, Reestruturação societária, Revisão de Vidas Úteis e Revisão do Valor Residual
gerenciais
CPC 27, Propriedade para Investimento - CPC 28, Teste de Impairment - CPC 01, Combinação de Negócio - CPC
-
venda, seguros, garantias, desapropriação, perícias, recuperação judicial, dentre outras, para empresas dos mais
15),
em Engenharia Civil pela UFMG; MBA em International Banking and Finance; PhD em Finanças e
Graduado
de avaliação estratégica pela Universidade de Birmingham; construiu sua carreira nos grupos
instrumentos
Gutierrez e Mendes Júnior e foi representante em Minas Gerais da United Kingdom Trade and
Andrade
(UKTI), além de ter atuado na Tesouraria do Lloyds Bank; foi por 8 anos executivo da Fundação
Investment
Cabral, onde respondia pelo PDA (Programa de Desenvolvimento de Acionistas); exerceu o cargo de
Dom
Honorário do Reino Unido em Minas Gerais no período de Julho de 2007 até Julho de 2015;
Cônsul
é membro da Câmara de Arbitragem de Minas Gerais como especialista de infraestrutura e
atualmente
pesada e integra as equipes de M&A e Finanças Corporativas da Investor.
construção
MÁRCIA FRAZÃO
diversos segmentos em todo o Brasil; atualmente é Diretora Regional da Investor - Rio de Janeiro.
JOSÉ ANTONIO DE SOUSA NETO

OBRIGADO
Belo Horizonte:
Rua Maranhão, 1694 / 2° andar
Funcionários - CEP: 30.150-331
+55 (31) 2127-2270
Rio de Janeiro:
Rua Candelária, 65 / 16º andar
Centro - CEP: 20091-020
+55 (21) 3952-5277
São Paulo:
Rua Funchal, 411 / 5º andar
Vila Olímpia - CEP: 04551-060
+55 (11) 3230-2707
CONTATO@INVESTORCP.COM
WWW.INVESTORCP.COM