Casos Prácticos - IDConline

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Casos Prácticos
Régimen general de ley
Riesgos de la capitalización delgada
Mecanismo para determinar si los intereses devengados por deudas con partes relacionadas extranjeras
están limitados a su deducción.
1. SUJETOS
2. CASO PRÁCTICO
2.1. CAPITAL CONTABLE
2.2. SALDO PROMEDIO ANUAL DE LAS DEUDAS
2.3. MONTO DE LAS DEUDAS QUE EXCEDEN AL TRIPLE DEL CAPITAL
2.4. INTERESES DEDUCIBLES Y NO DEDUCIBLES
1. Sujetos
En las reformas a la Ley del Impuesto sobre la Renta (LISR)
para el 2005, se adicionó la fracción XXVI al artículo 32, en
donde se limita la deducibilidad de los intereses derivados de
deudas contraídas con partes
relacionadas del contribuyente,
nacionales y extranjeras,
cuando el monto de las deudas
sea superior al triple del
capital contable.
Sin embargo, con la fi nalidad
de no limitar el mercado
interno y permitir que determinadas
inversiones a largo plazo
puedan llevarse a cabo sin que
se vean afectadas por la deducción
de intereses, la citada
fracción es reformada en 2007
para limitar exclusivamente la
deducibilidad de los intereses
con partes relacionadas residentes
en el extranjero.
Por lo tanto, a partir de
2007, sólo los contribuyentes
que tengan deudas que devenguen
intereses con partes
relacionadas con residentes en
el extranjero, verán limitada la
deducibilidad de éstos cuando
sus deudas sean superiores al
triple del capital contable.
Para determinar si los in-
2.4.1. CUANDO EL PROMEDIO DE DEUDAS ES MAYOR AL
MONTO DE LAS DEUDAS QUE EXCEDEN AL CAPITAL
2.4.2. CUANDO EL MONTO DE LAS DEUDAS NO EXCEDEN AL
CAPITAL
2.4.3. CUANDO EL PROMEDIO DE DEUDAS ES MENOR AL
MONTO DE LAS DEUDAS QUE EXCEDEN AL CAPITAL
3. CONCLUSIONES
tereses son sujetos a dicha restricción, el acreedor residente en
el extranjero debe considerarse como parte relacionada; esto
es, cuando éste participa de manera directa o indirecta en la
administración, control o capital del contribuyente.
¿Cómo saber si los intereses devengados con
partes relacionadas del extranjero son deducibles?
Promedio del
total de deudas
(A)
Triple del capital
contable del
ejercicio (B)
Intereses
devengados con
partes relacionadas
del extranjero 100%
deducibles
En caso contrario, los intereses se encontrarán limitados a su deducibilidad conforme a lo siguiente:
Monto de las
deudas que
exceden al triple
del capital
(A – B = C)
Promedio del
total de deudas
de partes
relacionadas del
extranjero (D)
Intereses con partes
relacionadas
residentes en el
extranjero no
deducibles en su
totalidad
Intereses con partes
relacionadas
residentes en el
extranjero no
deducibles en la
proporción que
guarden ambos
conceptos (C/D)
2 31 de Julio de 2007

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Asimismo, se consideran partes relacionadas cuando (artículo
215 de la LISR):
● una persona o grupo de personas participe directa o indirectamente
en la administración, control o capital del extranjero
y del contribuyente
● tratándose de una asociación en participación, se consideran
como partes relacionadas sus integrantes, así como las
personas que conforme a cualquiera de estos puntos se
consideren partes relacionadas de los integrantes
● de un establecimiento permanente, la casa matriz u otros
establecimientos permanentes de la misma, así como las
personas señaladas en los puntos anteriores y sus establecimientos
permanentes
● salvo prueba en contrario, las operaciones entre residentes
en México y sociedades o entidades sujetas a regímenes
fi scales preferentes, en las que los precios y montos de las
contraprestaciones no se pactan conforme a los que hubieran
utilizado partes independientes en operaciones comparables
2. Caso práctico
Para comprender mejor el procedimiento que deberán seguir
los contribuyentes señalados en el punto anterior, considérese
el supuesto de la empresa “La Endeudada, S.A. de C.V.”
creada en 2007, quien presenta las siguientes deudas por el
ejercicio 2007 y debe determinar si los intereses devengados
por préstamos celebrados con partes relacionadas residentes
en el extranjero, se limitarán en su deducibilidad.
DEUDAS CON RESIDENTES EN TERRITORIO NACIONAL (SALDOS AL ÚLTIMO DÍA DE CADA MES EN PESOS)
CANANEA, GLOBAL, DERIMATE, LICOS, MEDIOS, CONTEXTOS,
PERÍODO S.A. DE C.V. (1) S. DE R.L. S.A. DE C.V. S.C. (1) S.A. DE C.V. S.A. DE C.V. (1)
Enero $7,432,975.22 $49,220,963.69 $49,418,319.96 $46,632,137.01 $7,442,378.21 $13,344,389.01
Febrero 6,376,377.33 12,606,308.82 69,518,550.15 3,166,175.06 719,638.35 37,410,562.06
Marzo 66,609,885.10 45,536,307.13 41,270,439.33 15,120,330.78 2,374,373.57 38,739,478.90
Abril 10,019,041.84 4,368,812.80 60,654,745.59 1,170,220.43 45,849,891.75 22,923,292.65
Mayo 16,723,921.44 36,386,915.17 46,695,512.59 11,691,211.06 71,123,546.91 55,890,908.87
Junio 61,376,691.59 23,414,466.00 41,631,089.75 9,127,943.04 63,382,494.18 37,540,353.38
Julio 21,206,631.89 32,284,154.52 47,710,849.36 21,613,991.12 26,249,008.67 68,976,577.45
Agosto 20,259,812.51 37,710,508.17 24,395,064.39 17,312,855.07 22,223,087.76 47,291,584.81
Septiembre 23,420,801.05 10,352,929.62 58,797,671.51 36,968,173.81 75,530,425.76 6,422,170.06
Octubre 48,000,306.89 14,741,032.49 20,399,106.90 64,139,607.58 40,128,743.98 66,565,895.53
Noviembre 45,912,238.48 51,898,973.32 70,370,485.68 33,937,349.90 50,330,457.85 74,704,658.55
Diciembre 52,822,244.47 35,422,902.62 13,614,180.25 51,868,859.65 47,149,526.79 65,856,743.52
Totales $380,160,927.82 $353,944,274.35 $544,476,015.47 $312,748,854.52 $452,503,573.77 $535,666,614.80
Nota: (1) Partes relacionadas del contribuyente
DEUDAS CON PARTES INDEPENDIENTES RESIDENTES EN
EL EXTRANJERO (SALDOS AL ÚLTIMO DÍA DE CADA MES EN
DÓLARES)
PERÍODO TREE, INC.
Enero 84,735.92
Febrero 72,690.70
Marzo 759,352.69
Abril 114,217.08
Mayo 190,652.70
Junio 699,694.28
Julio 241,755.60
Agosto 230,961.86
Septiembre 266,997.13
Octubre 547,203.50
Noviembre 523,399.52
Diciembre 602,173.59
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DEUDAS CON PARTES RELACIONADAS RESIDENTES EN EL EXTRANJERO (SALDOS AL ÚLTIMO DÍA DE CADA MES EN PESOS)
IMPORTECK, INC. (1) INTERESES SUNDAY, INC. (1) INTERESES PIXMA, INC. (2)
PERÍODO DEVENGADOS DEVENGADOS
Enero $189,923,061.30 $16,523,306.33 $96,450,636.60 $8,391,205.38 $766,760.94
Febrero 92,743,581.13 8,068,691.56 18,401,924.14 1,600,967.40 11,010,847.99
Marzo 26,451,667.51 2,301,295.07 138,256,410.84 12,028,307.74 8,315,609.53
Abril 157,365,692.97 13,690,815.29 186,840,519.82 16,255,125.22 261,787.40
Mayo 189,412,273.16 16,478,867.76 28,734,533.81 2,499,904.44 14,249,938.96
Junio 73,153,472.71 6,364,352.13 112,330,267.07 9,772,733.24 9,887,149.55
Julio 171,152,811.99 14,890,294.64 75,649,641.61 6,581,518.82 10,563,020.39
Agosto 166,731,250.43 14,505,618.79 33,019,178.33 2,872,668.51 13,375,443.30
Septiembre 180,693,273.93 15,720,314.83 160,060,758.80 13,925,286.02 4,187,630.48
Octubre 79,094,958.71 6,881,261.41 152,576,682.31 13,274,171.36 5,152,272.71
Noviembre 108,563,791.88 9,445,049.89 163,205,477.61 14,198,876.55 2,496,642.07
Diciembre $27,067,994.41 2,354,915.51 $144,962,830.76 12,611,766.28 $10,499,146.66
Totales $127,224,783.22 $114,012,530.97
SAW, INC. (1) INTERESES GALAXY, INC. (1) INTERESES
PERÍODO DEVENGADOS DEVENGADOS
Enero $20,756,017.37 $1,805,773.51 $10,422,222.70 $906,733.37
Febrero 97,542,242.41 8,486,175.09 149,665,304.20 13,020,881.47
Marzo 170,849,094.08 14,863,871.18 113,030,188.98 9,833,626.44
Abril 164,095,712.24 14,276,326.96 3,558,353.59 309,576.76
Mayo 160,257,754.42 13,942,424.63 193,692,751.92 16,851,269.42
Junio 91,922,794.28 7,997,283.10 134,391,397.03 11,692,051.54
Julio 114,070,014.89 9,924,091.30 143,578,193.17 12,491,302.81
Agosto 118,534,791.47 10,312,526.86 181,806,141.68 15,817,134.33
Septiembre 186,823,197.43 16,253,618.18 56,920,501.48 4,952,083.63
Octubre 119,049,427.36 10,357,300.18 70,032,431.87 6,092,821.57
Noviembre 94,133,381.83 8,189,604.22 33,935,687.37 2,952,404.80
Diciembre $130,304,411.69 11,336,483.82 $142,709,987.40 12,415,768.90
Totales $127,745,479.03 $107,335,655.04
Notas: (1) Capital de la deuda sin intereses
(2) Esta deuda no devenga intereses
2.1. CAPITAL CONTABLE
Actualmente las Normas de Información Financiera (NIF) sustituyen
a los Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados,
no obstante la LISR no se ha adecuado a este cambio.
Bajo esta consideración, cuando el contribuyente no aplique
NIF en la determinación de su capital contable, considerará
como capital contable para los efectos de determinar el triple
de éste, la cantidad que resulte de sumar los saldos iniciales
y fi nales del ejercicio de sus cuentas de capital de aportación
(CUCA), utilidad fi scal neta (CUFIN) y utilidad fi scal neta reinvertida
(CUFINRE) y dividir el resultado de esa suma entre
dos (art. 32, fracción XXVI, quinto párrafo de la LISR).
Los contribuyentes que tomen la opción, deberán continuar
aplicándola por un período no menor de cinco ejercicios
contados a partir de aquél en que la elijan.
Quienes apliquen las NIF, podrán contemplar como capital
contable para efectos de determinar el triple de éste, el procedimiento
señalado en el párrafo anterior o el cociente que
se obtenga de dividir entre dos la suma del capital contable
al inicio y al fi nal del ejercicio y el resultado multiplicarlo por
tres (art. 32, fracción XXVI, quinto párrafo de la LISR).
Por lo tanto, se deberá determinar cual de las opciones
resulta más benéfi ca.
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PROMEDIO DEL CAPITAL CONTABLE DEL EJERCICIO
CONCEPTO CUCA CUFIN CUFINRE (1) TOTAL
Saldo inicial $65,648,799.00 $58,456,987.00 $3,246,987.00 $127,352,773.00
Más: Saldo fi nal 82,545,687.00 79,875,465.00 236,547.00 162,657,699.00
Igual: Suma 148,194,486.00 138,332,452.00 3,483,534.00 290,010,472.00
Entre: Dos 2 2 2 2
Igual: Promedio del capital contable del ejercicio $74,097,243.00 $69,166,226.00 $1,741,767.00 $145,005,236.00
Nota: (1) La empresa cuenta con saldo de esta cuenta por la reinversión de utilidades de 2001 en términos del artículo 124-A de la LISR vigente hasta el 31 de diciembre de dicho ejercicio
TRIPLE DEL CAPITAL CONTABLE DEL EJERCICIO (PRIMERA
OPCIÓN)
Promedio del capital
contable del ejercicio $145,005,236.00
Por: Tres 3
Igual: Triple del capital
contable del ejercicio $435,015,708.00
TRIPLE DEL CAPITAL CONTABLE DEL EJERCICIO (SEGUNDA
OPCIÓN)
Saldo del capital contable al inicio del ejercicio $101,554,987.00
Más: Saldo del capital contable al fi nal del ejercicio 138,456,521.00
Igual: Suma de saldos 240,011,508.00
Entre: Dos 2
Igual: Promedio del capital contable del ejercicio 120,005,754.00
Por: Tres 3
Igual: Triple del capital contable $360,017,262.00
Toda vez que el monto obtenido conforme a la primera opción
(triple del capital contable del ejercicio considerando los
saldos de la CUCA, CUFIN y CUFINRE) resulta mayor que
la segunda opción (saldos iniciales y fi nales del capital contable),
se opta por tomar la primera, ya que este será el monto
contra el que se comparará el promedio de las deudas.
2.2. SALDO PROMEDIO ANUAL DE LAS DEUDAS
Contra el triple del capital contable determinado se comparará
el saldo promedio anual de todas las deudas del contribuyente
que devenguen intereses a su cargo. El cual se determina dividiendo
la suma de sus saldos al último día de cada uno de
los meses del ejercicio, entre el número de meses del ejercicio,
como se muestra a continuación.
PROMEDIO DE DEUDAS QUE DEVENGAN INTERESES CON RESIDENTES EN TERRITORIO NACIONAL
CONCEPTO CANANEA, GLOBAL, DERIMATE, LICOS, MEDIOS, CONTEXTOS,
S.A. DE C.V. S. DE R.L. S.A. DE C.V. S.C. S.A. DE C.V. S.A. DE C.V.
Suma de las deudas al
último día de cada mes $380,160,927.82 $353,944,274.35 $544,476,015.47 $312,748,854.52 $452,503,573.77 $535,666,614.80
Entre: Meses del ejercicio 12 12 12 12 12 12
Igual: Promedio de deudas que
devengan intereses con
residentes en territorio nacional $31,680,077.32 $29,495,356.20 $45,373,001.29 $26,062,404.54 $37,708,631.15 $44,638,884.57
PROMEDIO DEL TOTAL DE DEUDAS QUE DEVENGAN INTERESES CON RESIDENTES
EN TERRITORIO NACIONAL
ACREEDORES PROMEDIO DE
DEUDAS
Cananea, S.A. de C.V. $31,680,077.32
Más: Global, S. de R.L. 29,495,356.20
Más: Derimate, S.A. de C.V. 45,373,001.29
Más: Licos, S.C. 26,062,404.54
Más: Medios, S.A. de C.V. 37,708,631.15
Más: Contextos, S.A. de C.V. 44,638,884.57
Igual: Promedio del total de deudas que devengan intereses con residentes
en territorio nacional $214,958,355.06
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PROMEDIO DE DEUDAS QUE DEVENGAN INTERESES CON RESIDENTES EN EL EXTRANJERO INDEPENDIENTES
PERÍODO SALDO EN DÓLARES TIPO DE CAMBIO PUBLICADO EL SALDO EN
CON TREE, INC. DÍA ANTERIOR AL ÚLTIMO DÍA DEL MES (1) MONEDA NACIONAL
Enero $84,735.92 $11.0855 $939,340.01
Más: Febrero 72,690.70 11.0790 805,340.28
Más: Marzo 759,352.69 11.0507 8,391,378.77
Más: Abril 114,217.08 10.9312 1,248,529.71
Más: Mayo 190,652.70 10.7873 2,056,627.92
Más: Junio 699,694.28 10.7926 7,551,520.53
Más: Julio (2) 241,755.60 10.9845 2,655,564.43
Más: Agosto (2) 230,961.86 11.0254 2,546,446.92
Más: Septiembre (2) 266,997.13 11.0354 2,946,420.15
Más: Octubre (2) 547,203.50 10.9854 6,011,249.31
Más: Noviembre (2) 523,399.52 11.0123 5,763,832.52
Más: Diciembre (2) $602,173.59 $11.0365 6,645,888.79
Igual: Total 47,562,139.35
Entre: Meses del ejercicio 12
Igual: Promedio de deudas que devengan intereses
con residentes en el extranjero independientes $3,963,511.61
Notas: (1) De conformidad con el artículo 20 del Código Fiscal de la Federación se considerará el tipo de cambio a que se hubiera adquirido la moneda extranjera de que se trate y no habiendo adquisición, se
estará al tipo de cambio que el Banco de México publique en el Diario Ofi cial de la Federación el día anterior (cuando no lo publique se aplicará el último divulgado). Por lo tanto, corresponden a los
tipos de cambio publicados los días anteriores al último de cada mes
(2) Tipos de cambio estimados
PROMEDIO DE DEUDAS QUE DEVENGAN INTERESES CON PARTES RELACIONADAS RESIDENTES EN EL EXTRANJERO (1)
CONCEPTO IMPORTECK, INC. SUNDAY, INC. SAW, INC. GALAXY, INC.
Suma de las deudas al último día de cada mes $1,462,353,830.12 $1,310,488,861.70 $1,468,338,839.48 $1,233,743,161.40
Entre: Meses del ejercicio 12 12 12 12
Igual: Promedio de deudas que devengan intereses
con partes relacionadas residentes en el extranjero $121,862,819.18 $109,207,405.14 $122,361,569.96 $102,811,930.12
Nota: (1) Los importes son en moneda nacional, en el supuesto de contar con dichos importes en moneda extranjera deberá efectuarse la conversión a moneda nacional atendiendo al procedimiento de la
cédula que antecede
PROMEDIO DEL TOTAL DE DEUDAS QUE DEVENGAN INTERESES
CON PARTES RELACIONADAS RESIDENTES EN EL EXTRANJERO
ACREEDOR PROMEDIO DE
DEUDAS
Importeck, Inc. $121,862,819.18
Más: Sunday. Inc. 109,207,405.14
Más: Saw, Inc. 122,361,569.96
Más: Galaxy, Inc. 102,811,930.12
Igual: Promedio del total de deudas que
devengan intereses con partes
relacionadas residentes en el extranjero $456,243,724.39
2.3. MONTO DE LAS DEUDAS QUE EXCEDEN AL TRIPLE DEL CAPITAL
Determinados los promedios de las distintas deudas que
devengan intereses, se sumarán los promedios de cada uno
para compararlo contra el triple del capital contable del
ejercicio y determinar si las deudas exceden al triple del
capital, como se muestra enseguida.
MONTO DE LAS DEUDAS QUE EXCEDEN AL TRIPLE DEL CAPITAL
Promedio del total de deudas que devengan
intereses con residentes en territorio nacional $214,958,355.06
Más: Promedio del total de deudas que devengan
intereses con residentes en el extranjero independientes
3,963,511.61
Más: Promedio del total de deudas de
partes relacionadas del extranjero 456,243,724.39
Igual: Promedio del total de deudas 675,165,591.06
Menos: Triple del capital contable del ejercicio 435,015,708.00
Igual: Monto de las deudas que exceden
al triple del capital $240,149,883.06
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2.4. INTERESES DEDUCIBLES Y NO DEDUCIBLES
2.4.1. Cuando el promedio de deudas es mayor al monto de las deudas que
exceden al capital
Contra el monto de las deudas que exceden al triple del capital
se comparará el promedio de las deudas con partes relacionadas
residentes en el extranjero, para determinar el monto deducible
de los intereses devengados por estas últimas deudas.
Monto de las deudas que exceden al
triple del capital (A) $240,149,883.06
Contra: Promedio del total de deudas de partes
relacionadas del extranjero (B) $456,243,724.39
Toda vez que el monto de las deudas que exceden al
triple del capital es menor que el promedio del total de
deudas de partes relacionadas del extranjero (A < B), los
intereses devengados con partes relacionadas residentes en
el extranjero estarán limitados a su deducibilidad conforme
al siguiente procedimiento.
Monto de las deudas que exceden al triple
del capital $240,149,883.10
Entre: Promedio del total de deudas de partes
relacionadas del extranjero 456,243,724.39
Igual: Factor (1) 0.5263
Nota: (1) No existe ordenamiento que regule el número de decimales que se tomarán para determinar
la proporción, por lo que podrán utilizarse tantos como se desee. Para este supuesto
sólo se considera hasta el diezmilésimo
INTERESES DEVENGADOS CON PARTES RELACIONADAS NO
DEDUCIBLES
Intereses devengados con partes relacionadas $476,318,448.26
Por: Factor 0.5263
Igual: Intereses devengados con
partes relacionadas no deducibles $250,686,399.32
INTERESES DEVENGADOS CON PARTES RELACIONADAS
DEDUCIBLES
Intereses devengados con partes relacionadas $476,318,448.26
Menos: Intereses devengados con partes relacionadas
no deducibles 250,686,399.32
Igual: Intereses devengados con partes
relacionadas deducibles $225,632,048.94
2.4.2. Cuando el monto de las deudas no exceden al capital
En el supuesto anterior, los intereses devengados por deudas
con partes relacionadas residentes en el extranjero, se encontraron
limitados a su deducibilidad. Sin embargo, cuando el
promedio total de deudas no exceda al triple del capital conta-
ble del ejercicio, dichos intereses no tendrán restricción para
su deducción.
Para comprender mejor este caso, considérese el siguiente
ejemplo.
Promedio del total de deudas que devengan
intereses con residentes en territorio nacional $381,931,836.65
Más: Promedio del total de deudas que devengan
intereses con residentes en el extranjero in-
dependientes 29,379,372.05
Más: Promedio del total de deudas de
partes relacionadas del extranjero 176,276,232.30
Igual: Promedio del total de deudas 587,587,441.00
Menos: Triple del capital contable del ejercicio 604,879,554.00
Igual: Monto de las deudas que exceden al
triple del capital $0.00
Bajo este supuesto los intereses devengados por deudas
con partes relacionadas residentes en el extranjero serán deducibles
en su totalidad.
2.4.3. Cuando el promedio de deudas es menor al monto de las deudas que
exceden al capital
El tercer supuesto que puede presentarse es cuando el monto
de las deudas que exceden al triple del capital es superior
al promedio del total de deudas de partes relacionadas del
extranjero, caso en donde el total de los intereses devengados
por deudas con partes relacionadas residentes en el extranjero
es no deducible, como se muestra a continuación.
MONTO DE LAS DEUDAS QUE EXCEDEN AL TRIPLE DEL CAPITAL
Promedio del total de deudas que devengan
intereses con residentes en territorio nacional $254,897,654.00
Más: Promedio del total de deudas que
devengan intereses con residentes en el
extranjero independientes 4,584,987.00
Más: Promedio del total de deudas de partes
relacionadas del extranjero 789,458,798.00
Igual: Promedio del total de deudas 1,048,941,439.00
Menos: Triple del capital contable del ejercicio 154,687,987.00
Igual: Monto de las deudas que exceden al
triple del capital
Monto de las deudas que exceden al triple
$894,253,452.00
del capital
Contra: Promedio del total de deudas de partes
$894,253,452.00
relacionadas del extranjero $789,458,798.00
Al cumplirse el supuesto, el total de los intereses mencionados
es no deducible del ISR.
31 de Julio de 2007 7

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3. Conclusiones
Es indispensable conocer la correcta mecánica para determinar
si las deudas exceden al triple del capital contable del
ejercicio, ya que de ello dependerá determinar si los intereses
devengados con partes relacionadas del extranjero son deducibles
parcialmente, totalmente o si no lo son.
Asimismo, debe tenerse presente que al determinar los
promedios de las deudas sólo se deberán tomar aquellas que
devenguen intereses, sean con partes relacionadas o no (art.
32, fracción XXVI, segundo párrafo de la LISR).
PARA CONOCER MÁS AL RESPECTO, CONSULTE LOS SIGUIENTES TEMAS EN
FISCAL
Reforma 2007 aspectos controvertidos (31 de enero de 2007)
Reforma 2007, Impuesto sobre la Renta (15 de enero de 2007)
Reformas 2006: cuestiones trascendentes (15 de enero de 2006 )
Excepciones en la capitalización delgada (15 de noviembre de 2005)
Capitalización delgada: inconstitucional (15 de marzo de 2005)