Creación de valor en entidades bancarias - IE

7.1. Las palancas de valor
Este es un punto clave para lograr el éxito en la implantación de una gestión basada en el valor,
ya que para poner en movimiento los mecanismos de creación de valor hay que conocer los
mecanismos que lo generan. Esta no es una tarea sencilla y requiere de un gran conocimiento de
los distintos negocios bancarios. A modo de ejemplo, el Gráfico 3 muestra un desarrollo
simplificado para identificar palancas de valor en productos de pasivo.
Con base en esta información se pueden establecer acciones orientadas a la creación de valor
en temas tan diversos como:
• Formación: tanto para la alta dirección como para el resto de implicados en esta misión.
• Planificación estratégica: teniendo en cuenta la estructura actual de las palancas de valor, así
como la previsible evolución futura.
• Gestión de Activos y Pasivos: considerando las diversas tasas de crecimiento esperadas, las
pérdidas esperadas e inesperadas, y la contribución de las palancas de valor en el logro de
los objetivos.
(insertar Gráfico 3 aquí)
7.2. Remuneración basada en la creación de valor
De la misma forma que no todo tipo de cliente tiene el mismo riesgo, no todo producto
incorporado a la cartera de una banco tiene la misma contribución a la generación de valor. Por
esto, una vez identificadas las palancas de valor en un negocio, el siguiente paso es ligar la
remuneración de los gestores al logro de estos objetivos basados en la creación de valor, ya que
ésta no es tarea que pueda limitarse a un grupo de elegidos, sino que es la responsabilidad
conjunta de todos los componentes de la cadena de valor.
Para esto se hace necesario evaluar las distintas funciones utilizando criterios tanto cuantitativos
como cualitativos, con el objetivo de medir la contribución al resultado esperado. En algunos
casos, como el de un gestor de un fondo de inversión, este proceso es simple e intuitivo, y en
otros es más complicado, como por ejemplo la situación de un departamento de Recursos
Humanos.
Una vez determinados los resultados, se deberá establecer a priori cómo se remunerará la
creación de valor, para lo que conviene distinguir dos aspectos: por un lado la mejora en
eficiencia, es decir, la capacidad de reducir los costes, y por otro los mayores ingresos, ya sea a
través de un mayor margen o por un mayor volumen
Fijada la relación entre los resultados y la remuneración, el paso siguiente es determinar el
salario medio y los niveles de retribución, en función de la dispersión deseada. Esta variación en
los rangos se puede hacer depender de las responsabilidades, años de experiencia, potencial de
crecimiento, etc.
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