SINODALE REGULATIEWE KODE - Sinode Hoëveld
SINODALE REGULATIEWE KODE - Sinode Hoëveld
SINODALE REGULATIEWE KODE - Sinode Hoëveld
Create successful ePaper yourself
Turn your PDF publications into a flip-book with our unique Google optimized e-Paper software.
<strong>SINODALE</strong> <strong>REGULATIEWE</strong> <strong>KODE</strong><br />
ONDERWERP: HOOFSTUK....: <strong>SINODALE</strong> BELEIDE EN PROSEDURES<br />
EFFEKTIEF: 2009-10-01<br />
Afdeling ...........: KONTANTBESTUURS- EN BELEGGINGSBELEID VAN DIE SINODE<br />
HOËVELD p.1 van 12<br />
1. BELEIDSVERWYSINGSNOMMER:<br />
2. VERVANGDE BELEIDSNOMMER:<br />
3. AFDELING VERWYSINGS: BELEGGINGS<br />
4. SDK VERWYSING(S):<br />
5. SKF VERWYSING(S):<br />
6. BELEGGINGSKOMITEE VERWYSING(S):<br />
7. SINODE VERWYSING:<br />
8. VOLDOENINGSBEAMPTE:<br />
9. VERANTWOORDELIKE BEAMPTE:<br />
10. IMPLEMENTERINGSDATUM:<br />
11. ADMINISTRATIEWE OUDIT:<br />
GOEDKEURING:<br />
GETEKEN DEUR DIE VOORSITTER VAN DIE SDK OP<br />
1
KONTANTBESTUURS- EN BELEGGINGSBELEID VAN DIE<br />
SINODE HOËVELD<br />
1. INLEIDING<br />
As rentmeesters van alle fondse van die <strong>Sinode</strong> is die Sinodale Dienskommissie (SDK) en<br />
amptenare van die Sinodale Kantoor onder ‘n verpligting om te verseker dat kontant so<br />
effektief, doeltreffend en ekonomies moontlik bestuur word.<br />
Die bestuur van die beleggings en kontant van die <strong>Sinode</strong> is dus baie belangrik, aangesien<br />
die inkomste uit die opbrengs daarvan voortdurend deel uitmaak van die bedryfsuitgawes<br />
van die <strong>Sinode</strong>. As gevolg van hierdie verantwoordelikheid is dit dus belangrik om ’n<br />
Beleggingsbeleid daar te stel, wat die riglyne en beginsels waaronder die beleggings deur<br />
die <strong>Sinode</strong> bestuur moet word, sal bepaal. Alle deelnemende rolspelers moet voldoen aan<br />
die beginsels, soos aanvaar in die Beleggingsbeleid. Die Beleggingsbeleid is ’n lewende<br />
dokument en kan op ’n jaarlikse basis aangepas word om aan die behoeftes van die <strong>Sinode</strong><br />
te voldoen..<br />
Die SDK het die verantwoordelikheid om alle sodanige fondse omsigtig te bestuur en te belê<br />
en daaroor aan die <strong>Sinode</strong> verslag te doen.<br />
2. WOORDOMSKRYWINGS<br />
Beleggings is fondse wat onmiddelik benodig word om uitgawes te bestry (Kort Termyn<br />
fondse) en tweedens fondse wat nie benodig word om uitgawes te bestry nie (Medium tot<br />
Lang Termyn fondse) en belê is by goedgekeurde finansiële instellings;<br />
Belegging: Langtermyn is ‘n vaste belegging wat gemaak is vir ‘n periode van 1 jaar en<br />
langer;<br />
Belegging: Korttermyn is ‘n belegging vir ‘n periode korter as 1 jaar;<br />
Finansiële Instelling beteken enige instansie wat verwys na die definisie van “Finansiële<br />
Instansie” in Afdeling 1 van die Raad van Finansiële Dienste wet, 1990 (Wet No. 97 of<br />
1990.);<br />
Hoof Finansiële Beampte beteken die beampte van die <strong>Sinode</strong> aangestel om administratief<br />
aan die hoof te staan van die finansiële departement van die <strong>Sinode</strong>.<br />
3. DOELWITTE<br />
Die doelwitte van die kontantbestuur- en beleggingsbeleid is:<br />
3.1 Om die kontantposisie van die <strong>Sinode</strong> op so ‘n manier te bestuur dat<br />
genoegsaam kontant beskikbaar is om die kapitaal en lopende uitgawes op<br />
die begroting van die <strong>Sinode</strong> te finansier.<br />
3.2 Om die beste moontlike rente op beleggings te verdien, sonder om onnodige<br />
ooglopende risiko’s aan te gaan.<br />
2
4. BESTUUR VAN KONTANT<br />
4.1 Alle kontant wat die <strong>Sinode</strong> toekom, moet gevorder word deur, onder andere,<br />
die streng toepassing van die <strong>Sinode</strong> se Kredietbeheerbeleid.<br />
4.2 Eksterne lenings moet, met inagneming van rentekoersneigings, betyds<br />
opgeneem word;<br />
4.3 Die kontantvoorraad van die <strong>Sinode</strong> moet op sodanige vlak gehou word<br />
sodat dit genoeg is om die daaglikse operasionele aktiwiteite van die <strong>Sinode</strong><br />
te finansier. Vir hierdie doel moet daar maandelikse en jaarlikse kontantvloei-<br />
vooruitskattings gemaak word. Afhangende van omstandighede kan<br />
beleggings op lang- of korttermyn gemaak word.<br />
4.4 Betaling van Krediteure<br />
4.4.1 Weens hoë bankkoste in verband met tjekbetalings is dit noodsaaklik<br />
dat betaling van krediteure, waar moontlik, beperk word tot een<br />
betaling per krediteur per maand. Betalings moet so ver moontlik<br />
elektronies geskied onderworpe aan streng beheermaatreëls.<br />
4.4.2 Behoorlike oorweging moet gegee word aan voorwaardes vir<br />
krediettermyne en korting vir vroeë betalings.<br />
4.5 Bestuur van Bankoortrokke fasiliteite<br />
4.5.1 ‘n Bankoortrokke fasiliteit mag verkry word slegs met die instemming<br />
en goedkeuring van die SDK;<br />
4.5.2 ‘n Bankoortrokke fasiliteit mag verkry word met die verwagting van ‘n<br />
posititiewe inkomstestroom om kapitaal projekte te finansier of in<br />
afwagting van goedgekeurde kapitaal toekennings of langtermyn<br />
lenings.<br />
4.5.2 Die bankoortrokke fasiliteit moet afgelos word aan die einde van elke<br />
finansiële jaar of by voltooiing van die projek waarvoor bankoortrokke<br />
fasiliteite bekom is.<br />
4.5.3 Indien ’n bankoortrekking benodig word om kort termyn<br />
bedryfsuitgawes te befonds mag dit slegs vir ’n periode van<br />
maksimum 12 maande geldig wees waarna dit afgelos moet word.<br />
5. DOELWIT VAN DIE BELEGGINGSBELEID<br />
Die doelwit van die Beleggingsbeleid is om die <strong>Sinode</strong> te ondersteun in die<br />
effektiewe monitering en bestuur van die beleggingsfonds deur middel van die<br />
volgende:<br />
5.1 Hierdie dokument onderskryf die verwagtinge, doelwitte en riglyne van<br />
die <strong>Sinode</strong>.<br />
5.2 Hierdie dokument vertaal die verwagtinge, doelwitte en riglyne van die<br />
<strong>Sinode</strong> in ’n beleggingsopbrengs, waarin onderskei word tussen kort-,<br />
medium- en lang-termyn opbrengs.<br />
5.3 Die daarstel van ’n beleggingstruktuur wat die bates van die <strong>Sinode</strong> kan<br />
bestuur op ’n effektiewe manier, sodat diversifikasie en<br />
risikoverspreiding, sowel as ’n effektiewe langtermynopbrengs van die<br />
beleggings bereik en bepaal kan word.<br />
3
5.4 Die daarstel van riglyne om moontlike beleggingskonsultant(e) en<br />
beleggingsbestuurder (s) te kan gebruik.<br />
5.5 Om effektiewe kommunikasie tussen die <strong>Sinode</strong>, die beleggingskonsultant(e)<br />
en die mark te bewerkstellig.<br />
5.6 Die daarstel van kriteria waarvolgens die <strong>Sinode</strong> se<br />
beleggingsopbrengste op ’n gereelde basis moniteer en evalueer kan<br />
word.<br />
5.7 Om te verseker dat daar aan alle regsaspekte en fidusiêre<br />
verantwoordelikhede, sowel as effektiewe bestuur uiting gegee word.<br />
5.8 Om kriteria daar te stel waarvolgens die opbrengs in terme van die<br />
volgende gemeet kan word:<br />
Een: Opbrengs wat jaarliks in die lopende begroting gebruik kan word.<br />
Twee: Opbrengs waarmee die reserwes uitgebou kan word.<br />
Drie: Opbrengs waarmee die bydraes van Gemeentes tot die begroting<br />
verminder kan word.<br />
5.9 Die reserwes word opgebou om voorsiening te maak vir die volgende:<br />
Onvoorsiene ontwikkelings en uitgawes.<br />
Reserwes moet ook voorsiening maak vir onverwagte marktoestande<br />
wat beleggingsopbrengste negatief beïnvloed.<br />
’n Daling in bydraes vanaf die Gemeentes.<br />
6. RIGLYNE VAN DIE BELEGGINGSBELEID<br />
6.1 TYDSBEPALING - daar is twee oorwegings:<br />
Een: Kontantvloei. As gevolg van die bedryfsbehoefte, is dit noodsaaklik dat<br />
voldoende fondse in ’n bateklas belê word, wat kontantfondse beskikbaar<br />
stel, sodat die nodige maandelikse aanvullings gedoen kan word, om die<br />
bedryfsbehoefte te ondersteun.<br />
Twee: Opbou van Reserwefondse. ’n Fonds is net so sterk en kan net soveel<br />
diens lewer, soos wat die reserwes dit toelaat en daarom is hierdie aspek<br />
van kritiese belang om ’n effektiewe langer termyn visie te kan befonds.<br />
6.2 RISIKO TOLERANSIE<br />
Die bestuur van risiko is vir die <strong>Sinode</strong> van uiterste belang en dit moet ’n<br />
baie hoë prioriteit geniet in die samestelling van verskillende tipes<br />
bateklasse.<br />
Aangesien die <strong>Sinode</strong> ’n organisasie is wat met gemeentegeld<br />
funksioneer om hulle doelstellings te bereik, kan allokasie oor ’n spektrum<br />
4
geskied vanaf verskanste risiko tot ’n hoër mate van risiko, solank die<br />
<strong>Sinode</strong> op ’n ingeligte en verantwoordbare wyse die bates kan bestuur.<br />
6.3 FONDS VERANTWOORDELIKHEID<br />
Die belangrikste doelwit van die fondse is om die verantwoordelikhede na<br />
te kom ten opsigte van die beginsels, soos vervat in die Kerkorde. Die<br />
beleggingsfunksie word juis só gestruktureer om die doelwitte te bereik.<br />
Aangesien die finansiële verpligtinge ’n voortdurende verpligting is, moet<br />
die beleggingsopbrengs te same met jaarlikse inflasie aanpassing,<br />
voldoende wees om die groeiende uitgawes van die <strong>Sinode</strong> te befonds.<br />
(Hierdie is die verwagting oor die die kort-, medium- en lang-termyn van<br />
die opbrengs van die fondse.)<br />
6.4 OPBRENGSVERWAGTINGE<br />
6.5<br />
Die langtermyn opbrengsverwagtinge van die fonds word bepaal deur die<br />
onderliggende kontantvloei en die inflasiekoers soos van tyd tot tyd deur<br />
die mark gerapporteer.<br />
KONTANTBELEGGINGS OPBRENGSDOELWIT<br />
As metingsmaatstaf word die Alexander Forbes se Stefi Indeks<br />
voorgestel. Hierdie indeks is ‘n daaglikse terugkyk indeks wat ‘n 3<br />
maande + periode evalueer t.o.v. ‘n vooraf vasgestelde reeks geldmark<br />
instrumente.<br />
6.6 TERMYNBELEGGINGS OPBRENGSDOELWIT<br />
Vir termynbeleggings word die volgende metingsmaatstawwe voorgestel:<br />
Bateklas Indeks / Metingsmaatstaf<br />
Vaste Inkomste Beleggings Alle Effekte Indeks (ALBI)<br />
Plaaslike Groeibeleggings VPI Inflasie + 4%<br />
Internasionale Beleggings MSCI Wêreld Indeks<br />
Eiendom Beleggings VPI Inflasie + 4%<br />
6.7 BATE-ALLOKASIE<br />
Die <strong>Sinode</strong> het die kort- en langtermyn opbrengspotensiaal van verskeie<br />
bateklasse oorweeg en ’n gebalanseerde risikobenadering word soos<br />
volg voorgestel:<br />
Kontant of naby-kontant<br />
Vaste inkomste sekuriteite, soos aangebied deur die regering en/of<br />
die banksektor<br />
Plaaslike groei- / ekwiteitsbeleggings<br />
Eiendom<br />
Internasionale Beleggings<br />
5
6.8 STRATEGIESE BATE- ALLOKASIE<br />
Laer Limiet Strategiese<br />
Allokasie<br />
Hoër Limiet<br />
1. Kontant en vaste inkomste<br />
beleggings byvoorbeeld Promesse<br />
30% 30 – 50% 100%<br />
2. Groei / Ekwiteite Plaaslik<br />
(Kapitaal Gewaarborg)<br />
5% 20 – 30% 50%<br />
3. Groei en ekwiteit plaaslik<br />
(sonder kapitaal waarborg)<br />
5% 20 – 30% 40%<br />
4. Eiendom 0% 5 -15% 20%<br />
5. Internasionale Beleggings 0% 5 – 10% 10%<br />
6.9 HER-EVALUEERING VAN STRATEGIESE BATE-ALLOKASIE<br />
Die verskeie bate-allokasies in enige bateklas mag verskil met ± 5 – 10%<br />
afhangend van marktoestande en herevaluering kan op ‘n gereelde basis gedoen<br />
word afhangende van mark omstandighede.<br />
7. KONTANT IN LOPENDE REKENING<br />
Die algemene reël is dat kontant in die lopende rekening tot die absolute minimum gehou<br />
moet word, tensy rente hierop verdien word teen ‘n redelike rentekoers en die termyn wat dit<br />
in ‘n vaste belegging belê kan word, nie sodanige belegging regverdig nie.<br />
8. BELEGGINGSINSTRUMENTE<br />
Die <strong>Sinode</strong> word beperk om gelde te belê slegs in dáárdie beleggingsintrumente wat<br />
goedgekeur is deur die Beleggingskomitee.<br />
9. BELEGGINGS-ETIEK<br />
Die Beleggingskomitee sal verantwoordelik wees vir die belegging van fondse en mag nie<br />
onbehoorlik beïnvloed word in die uitvoering van hierdie taak nie.<br />
10. BELEGGINGSRIGLYNE<br />
Die volgende beleggingsriglyne word neergelê vir die verskillende bate-allokasies<br />
en bateklasse:<br />
10.1 KONTANT OF NABY-KONTANT<br />
Die volgende word voorgestel:<br />
10.1.1 Banke met ’n A1+ of ’n A+ gradering volgens die Fitch IBCA verslag wat<br />
van tyd tot tyd aan die mark voorgelê word.<br />
10.1.2 RSA Regeringsinstrumente.<br />
10.1.3 Internasionale Banke met kantore in SA, wat aan dieselfde<br />
graderingsvereistes (A1+ of A+) soos Suid-Afrikaanse banke voldoen.<br />
6
10.1.4 Korporatiewe papier met soortgelyke gradering as A1 en A1+.<br />
10.2 VASTE INKOMSTE SEKURITEITE<br />
Die volgende word voorgestel:<br />
10.2.1 Banke met ’n A1+ of ’n A+ gradering volgens die Fitch IBCA verslag wat<br />
van tyd tot tyd aan die mark voorgelê word.<br />
10.2.2 RSA Regeringsinstrumente.<br />
10.2.3 Internasionale Banke met kantore in SA, wat aan dieselfde<br />
graderingsvereistes (A1+ of A+) soos Suid-Afrikaanse banke voldoen.<br />
10.2.4 Die Top 6 geregistreerde versekeraars in Suid-Afrika wat produkte<br />
aanbied met kapitaalwaarborge<br />
10.2.5 Nie meer as 30% van die totale Vaste Inkomste Sekuriteite mag in<br />
dieselfde Finansiële Institusie belê word nie.<br />
10.3 PLAASLIKE GROEI EN EKWITEITSBELEGGINGS<br />
10.3.1 Direkte beleggings in Ekwiteite. Ekwiteitsbeleggings in een spesifieke<br />
portefeulje mag nie 20% van die markwaarde van die portefeulje oorskry<br />
nie.<br />
10.3.2 Effekte Trust Fondse met ’n konserwatiewe en gebalanseerde<br />
batesamestelling.<br />
10.3.3 Kapitaal Gewaarborgde Beleggingspolisse uitgereik deur die Top 6<br />
geregistreerde versekeraars in Suid-Afrika wat produkte aanbied.<br />
10.3.4 Kapitaal gewaarborgde beleggingstrukture met ekwiteit as groei<br />
instrument.<br />
10.4 BELEGGINGSBEPERKINGS<br />
10.4.1 Die Beleggingsbeleid word voortdurend gemeet aan die<br />
belastingwetgewing en daarvolgens aangepas.<br />
10.4.2 Die volgende beleggings is nie gemagtig nie:<br />
10.4.2.1 Ongeregistreerde sekuriteite, kommoditeite of<br />
kommoditeitskontrakte, kort verkope en/of marginale<br />
transaksies.<br />
10.4.2.2 Termynkontrakte en Opsies - As deel van ’n<br />
produksamestelling, mag dit ingeprys wees in ‘n produk, maar<br />
nie as ’n aparte bateklas soos deur die <strong>Sinode</strong> bestuur nie.<br />
10.4.2.3 Direkte beleggings in Internasionale beleggings-instrumente<br />
sonder kapitaalwaarborge.<br />
7
8. BELEGGINGSBEGINSELS<br />
10.4.2.4 Spekulatiewe beleggings mag nie oorweeg word waar<br />
kapitaalverlies ’n risiko is nie.<br />
10.4.2.5 Geen beleggings in maatskappye of produkte wat direk of<br />
indirek met die <strong>Sinode</strong> of personeel in diens van die Kerk<br />
geassosieer is nie.<br />
8.1 Blootstelling aan ‘n enkele instansie:<br />
Surplus fondse moet sodanig belê word dat risiko’s tot die minimum beperk<br />
word. Rentekoerse moet dus nie as die enigste maatstaf dien nie. Die hoogs<br />
moontlike rentekoers met die laags moontlike risiko, moet as maatstaf dien.<br />
Blootstelling aan ’n enkele instansie mag nie 20% van die Totale<br />
Portefeulje oorskry nie.<br />
8.2 Leen van geld vir herbelegging<br />
Die <strong>Sinode</strong> mag nie geld leen vir herbelegging nie.<br />
9. BEHEER OOR BELEGGINGS<br />
9.1 ‘n Beleggingsregister moet bygehou word van alle beleggings wat gemaak is.<br />
Die volgende inligting moet aangetoon word:<br />
9.1.1 Naam van Instansie;<br />
9.1.2 Verwysingsnommer van Belegging;<br />
9.1.3 Kapitaal belê;<br />
9.1.4 Datum van belegging;<br />
9.1.5 Rentekoers betaalbaar;<br />
9.1.6 Vervaldatum;<br />
9.1.7 Rente ontvang;<br />
9.1.8 Kapitaal terugbetaal;<br />
Die beleggingsregister moet deurlopend met die grootboekrekening<br />
gerekonsileer word.<br />
9.2 Die beleggingsregister moet deurlopend nagegaan word om beleggings wat<br />
sal verval, te identifiseer.<br />
9.3 Beleggings wat verval, moet op die vervaldatum ontvang en gedokumenteer<br />
word.<br />
9.4 Die Hoof Finansiële Beampte of sy/haar gedelegeerde moet verseker dat die<br />
rente korrek bereken en ontvang is.<br />
9.5 Beleggingsdokumente en sertifikate moet veilig bewaar word in ‘n brandbestande<br />
kluis. Die volgende dokumente moet aldus veilig bewaar word:<br />
9.5.1 Vaste deposito briewe of beleggingsertifikate;<br />
9.5.2 Kwitansie vir kapitaal belê;<br />
9.5.3 Afdruk van elektroniese oordrag of tjek aanvraag;<br />
8
10. BELEGGINGSKONSULTANT<br />
Die Beleggingskomitee stel van tyd tot tyd ‘n Beleggingskonsultant aan en<br />
sodanige aanstelling word op ‘n 3 (drie) jaar basis gedoen.<br />
11. BELEGGINGSADMINISTRASIE<br />
11.1 ’n Kontant beleggingsreserwe word geskep deur 'n administrasieheffing van<br />
0.5% op die totale bruto beleggingsinkomste. Die koste van hantering van die<br />
beleggingsportefeulje word hiervan verhaal. Die balans van die inkomste<br />
word by die beleggingsreserwe gevoeg.<br />
11.2 Die kontant beleggingsreserwe moet te alle tye ’n minimum van 30% van die<br />
markwaarde van effekte, skuldbriewe en aandele beloop.<br />
11.3 Indien die minimum van die kontant beleggingsreserwe van 30 % van die<br />
markwaarde van die totale portefeulje (verwys 11.2 hierbo) oorskry, mag die<br />
surplus met die goedkeuring van die Beleggingskomitee vir ander beleggings<br />
aangewend word.<br />
11.4 Die Bestuurder: Uitvoerende- en Sekretariaatdienste tree op as Sekretaris<br />
van die Beleggingskomitee en is verantwoordelik vir notules van<br />
vergaderings en afhandeling van besluite.<br />
11.5 Die <strong>Sinode</strong> se tjekdelegasies geld ook vir beleggings.<br />
11.6 Alle beleggingsekuriteite moet in die brandkluis van die Sinodale Kantoor<br />
toegesluit word. Die Hoof Finansiële Beampte en die Bestuurder:<br />
Uitvoerende- en Sekretariaatdienste is elkeen in besit van 'n sleutel.<br />
11.7 'n Kontantvloeibegroting vir 24 maande word jaarliks opgestel en word vir<br />
elke Beleggingskomiteevergadering aangepas deur een maand weg te laat<br />
en 'n nuwe maand by te reken.<br />
11.8 Die plasing van korttermyndeposito’s geskied op voorwaarde dat rente<br />
maandeliks betaalbaar is en op die <strong>Sinode</strong> se tjekrekening gekrediteer word<br />
of tot die algemene beleggingsportefeulje toegevoeg word.<br />
11.9 Finansiële instelling by wie die <strong>Sinode</strong> beleggings maak, moet vooraf deur<br />
die Beleggingskomitee goedgekeur word.<br />
11.10 'n Gedeelte van die <strong>Sinode</strong> se korttermynfondse word by banke geplaas en is<br />
onmiddellik opvraagbaar.<br />
11.11 Die plasing van beleggings geskied suiwer op ekonomiese en risiko<br />
oorwegings, soos byvoorbeeld rentekoers/termyn. Die grootte van skenkings<br />
word nie as kriteria gebruik nie.<br />
11.12 Die kontantvloei van die <strong>Sinode</strong> en die belegging van surplus bedryfskapitaal<br />
word deur die Hoof Finansiële Beampte, in oorleg met die Voorsitter van die<br />
9
Dagbestuur, bestuur onderhewig aan die Beleggingskomitee se<br />
beleidsriglyne vir beleggings van dié aard.<br />
12. FONDSBESTUURDERS<br />
12.1 Die <strong>Sinode</strong> maak gebruik van fondsbestuurders vir die bestuur van sy<br />
langtermynbates. Die fondsbestuurders word gekies na aanbeveling van die<br />
konsultant en alle relevante en markverwante detail rakende die<br />
fondsbestuurders moet deur die Beleggingskonsultant aan die<br />
Beleggingskomitee voorgele word vir oorweging.<br />
12.2 Die Beleggingskonsultant doen kwartaalliks en tydens die vergaderings van<br />
die Beleggingskomitee verslag ten opsigte van die prestasie en risiko, asook<br />
die uitvoer van mandate deur die onderskeie batebestuurders.<br />
12.3 Met die verslagsessies moet die Beleggingskonsultant :<br />
12.3.1 die vyf beste en vyf swakste presterende beleggings pertinent<br />
behandel;<br />
12.3.2 strategiese veranderinge wat op die korttermyn beoog word,<br />
verduidelik en aanbevelings moet gemotiveer word vir oorweging en<br />
goedkeuring deur die Beleggingskomitee.<br />
12.3.3 ’n Konserwatiewe tot gebalanseerde bate allokasie struktuur moet ten<br />
alle tye gevolg word met klem op kapitaalwaarborge<br />
13. KONTROLE PROSEDURES<br />
VERANTWOORDELIKHEDE VAN DIE BELEGGINGSKONSULTANT(E)<br />
13.1 Onafhanklikheid: Die Beleggingskonsultant(e) moet altyd ten volle<br />
onafhanklik wees in die markplek.<br />
13.2 Deursigtig: Alle transaksies moet op ’n deursigtige basis hanteer word.<br />
13.3 Vertroulik: Die konsultant(e) moet altyd die <strong>Sinode</strong> en die beleggings as<br />
uiters konfidensieel hanteer.<br />
13.4 Verslag: Moet op ’n kwartaallikse basis aan die Beleggingskomitee van<br />
die <strong>Sinode</strong> verslag doen.<br />
13.5 Dokumentasie – transaksies: Gedetailleerde afskrifte van alle<br />
transaksies moet deur die konsultant gehou word.<br />
13.6 Dokumentasie – beleggings: Sekuriteite en die oorspronklike<br />
beleggings dokumentasie moet voortdurend en stiptelik aan die<br />
Beleggingskomitee en die Finansiële Bestuur oorhandig word vir veilige<br />
bewaring.<br />
13.7 Inligting: Die konsultant(e) moet die <strong>Sinode</strong> inlig ten opsigte van<br />
veranderinge in die mark en in die beleggings omgewing, rakende onder<br />
10
andere beleggings strategie, portefeulje strategie, finansiële markte,<br />
aanbevelings en riglyne.<br />
13.8 Die Beleggingskonsultant(e) werk in noue oorleg met die<br />
Beleggingskomitee van die Raad van Finansies.<br />
14. BATEBESTUURDER SELEKSIE<br />
Die Batebestuurders vir die <strong>Sinode</strong> se fondse sal volgens gespesifiseerde kriteria<br />
gekies word ten einde die beste bestuurders / beleggingshuise vir die<br />
beleggingstruktuur aan te wys. Die aanstel van batebestuurders word op<br />
aanbeveling van die beleggingskonsultant deur die Beleggingskomitee goedgekeur<br />
en aangestel.<br />
15. AANSTEL VAN BELEGGINGSKONSULTANT EN VERGOEDING<br />
Die Beleggingskomitee kan ’n Beleggingskonsultant(e) aanstel. Die<br />
Beleggingskomitee onderhandel die vergoedingskriteria vir die<br />
Beleggingskonsultant.<br />
16. MANDAAT VIR DIE BELEGGINGSKOMITEE<br />
16.1 DOEL EN SAMESTELLING<br />
Die Beleggingskomitee is ’n subkomitee van die Sinodale Kommissie vir<br />
Fondse (SKF) met die opdrag om aan die SKF en die <strong>Sinode</strong> advies te gee<br />
oor beleggings. Dit geskied in oorleg met die <strong>Sinode</strong> se Beleggingsbeleid en<br />
-strategie. Die komitee bestaan uit minstens sewe (7) lede en word<br />
saamgestel deur die SDK in oorleg met die SKF en persone wat oor<br />
beleggingskundigheid beskik.<br />
16.2 PLIGTE<br />
16.2.1 Om ’n beleggingsbeleid en -strategie op te stel en vir<br />
goedkeuring aan die SKF voor te lê en vir goedkeuring deur die<br />
<strong>Sinode</strong>.<br />
16.2.2 Om die prestasie van die gekose beleggingsbestuurders van die<br />
fondse in ooreenstemming met hulle mandate gereeld te monitor<br />
met verslag aan die SKF.<br />
16.2.5 Om die algehele risiko verbonde aan die portefeuljes te hersien<br />
om seker te maak dat daar nie onaanvaarbare samevoeging van<br />
risiko is nie.<br />
16.2.6 Om 'n kwalitatiewe evaluering van die beleggingsbestuurders<br />
op 'n halfjaarlikse basis te doen.<br />
16.2.7 Om te verseker dat die nodige kontrakte met<br />
beleggingsbestuurders en beleggingskonsultant in plek is.<br />
11
17. OPSOMMEND<br />
16.2.8 Om die beleggingskonsultant, wat aangestel is, se prestasie<br />
gereeld te monitor en die SKF op hoogte te hou van alle sake<br />
wat betrekking het op die fondse van die <strong>Sinode</strong>.<br />
16.2.9 Om die Beleggingsbeleid en strategie van die <strong>Sinode</strong> ten minste<br />
jaarliks te hersien met aanbeveling aan die SKF.<br />
Hierdie dokument vorm die strategiese riglyne wat gevolg moet word deur alle partye<br />
betrokke by die bestuur van en besluitneming oor die fondse van die <strong>Sinode</strong> <strong>Hoëveld</strong>. Dit is<br />
‘n lewendig dokument wat ter enige tyd aangepas kan word deur die Beleggingskomitee vir<br />
goedkeuring deur die SDK via die SKF.<br />
GOEDGEKEUR DEUR DIE <strong>SINODALE</strong> DIENSKOMMISSIE OP ..................................<br />
BESLUITNOMMER ...............................<br />
VOORSITTER: .................................................<br />
SKRIBA: ..........................................................<br />
DATUM VAN ONDERTEKENING: ....................................<br />
12