Untitled - Nederlands Horeca Fonds

I. Samenvatting
In dit memorandum wordt de mogelijkheid beschreven om te beleggen in obligaties. Het Nederlands
Horeca Fonds geeft de obligaties uit en verzorgt de informatievoorziening naar deelnemers
en geïnteresseerden. Deze samenvatting is onderdeel van het memorandum en is bedoeld om
een globaal beeld van de propositie te geven. Een beslissing om te beleggen dient gebaseerd te
zijn op de volledige informatie van dit memorandum, dus niet uitsluitend op deze samenvatting.
De samenvatting kan worden gelezen als een inleiding op het memorandum.
De Obligatielening
Het NHF biedt natuurlijke personen en rechtspersonen de mogelijkheid te participeren in de door
haar uitgeschreven obligatielening met de naam de Nederlands Horeca Fonds 7,2%-obligaties.
De kenmerken van de obligaties zijn:
• Vaste rente van 7,2%
• Looptijd 5 jaar
• Rente wordt per jaar* uitgekeerd
• Deelname mogelijk vanaf € 5.000
• Loyaliteitsbonus bij aflossing op expiratiedatum van 1,50%
• Bij tussentijdse aflossing door emittent een callbonus van 2,0%
• Tussentijds verhandelbaar
• Uitgifte tegen nominale waarde van € 5.000 per obligatie
• Eenmalig 2,5% emissiekosten
• Gunstige fiscale behandeling voor de inkomstenbelasting in box 3.
De waarde van uw belegging kan fluctueren. In het verleden behaalde rendementen bieden geen
garantie voor de toekomst.
Vanaf de stortingsdatum (aanvangsdatum of eerdere bijschrijving op de bankrekening van het
NHF) ontvangt de obligatiehouder jaarlijks een rente van 7,2%. Bij aflossing van de obligatie op
expiratiedatum ontvangt de obligatiehouder zijn inleg van € 5.000 per obligatie plus de nog verschuldigde
couponrente, evenals een loyaliteitsbonus van 1,5%. Het effectief rendement bedraagt
gemiddeld 6,83% (zie uitgangspunten en veronderstellingen in Hoofdstuk V (‘Nederlands Horeca
Fonds 7,2%-obligaties’). De obligatiehouder kan NHF verzoeken de obligatie tussentijds af te lossen.
Voor de condities zie paragraaf Verhandelbaarheid. Ook NHF kan te allen tijde de obligatie
tussentijds aflossen (bijvoorbeeld wanneer projecten worden verkocht), oftewel ‘callen’. In dit
geval ontvangt de obligatiehouder naast zijn inleg een call-bonus van 2%.
Het NHF beoogt met de opbrengst van de emissie van de obligatielening (maximaal € 2.495.000)
projecten en producten in de horeca te financieren, waaruit naar verwachting een goede cashflow
zal komen.
Naast de investering uit de opbrengst van de obligatielening, worden de projecten en producten
desgewenst ook bancair gefinancierd. De totale investeringsmogelijkheden behelzen voor de
komende jaren naar schatting circa € 20 miljoen. Het NHF zal, afhankelijk van de marktsituatie,
investeren in de meest kansrijke projecten en producten. De producten en projecten zullen op
onze site worden toegelicht. Daarbij zullen voor de VIP-privileges, die verbonden zijn aan de NHF
*) Indien wenselijk ook per kwartaal uit te keren.
4