Raport vjetor - Raiffeisen Bank Kosovo JSC

Raport vjetor 

2007

Survey of key data 

Raiffeisen Bak Kosovo JSC 2007 2006 Change 

Monetary values are in €mn 

Income Statement 1/1 – 31/12 1/1 – 31/12 

Net interest income after provisioning 30.6 22.9 34.0% 

Net commission income 5.4 4.0 34.5% 

Trading profit 1.1 0.8 36.2% 

General administrative expenses (18.9) (14.5) 30.3% 

Profit before tax 18.3 13.3 38.2% 

Profit after tax 14.7 10.8 36.0% 

Consolidated profit (without minorities) 14.7 10.8 36.5% 

Earnings per share N/a N/a N/a 

Balance Sheet 31/12 31/12 

Loans and advances to banks 85.4 108.1 -21.0% 

Loans and advances to customers 341.8 229.5 48.9% 

Deposits from banks 15.8 13.8 14.6% 

Deposits from customers 395.8 310.0 27.7% 

Equity (incl. minorities and profit) 58.9 44.2 33.3% 

Balance-sheet total 477.0 376.4 26.7% 

Regulatory information 

Risk-weighted assets, incl. market risk 361.0 253.3 42.5% 

Total own funds 44.2 33.4 32.4% 

Total own funds requirement 28.9 20.3 42.5% 

Excess cover ratio 53.2% 64.8% 17.9% 

Core capital ratio (Tier 1), banking book 12.3% 13.0% -5.5% 

Core capital ratio (Tier 1), incl. market risk 12.3% 12.8% -4.4% 

Own funds ratio 16.0% 12.8% 24.5% 

Performance 

Return on equity (ROE) before tax 41.5% 39.7% 4.4% 

Return on equity (ROE) after tax 33.2% 32.3% 2.7% 

Consolidated return on equity (without minorities) 33.2% 36.8% -9.7% 

Cost/income ratio 43.3% 46.3% -6.4% 

Return on assets (ROA) before tax 3.8% 3.5% 9.1% 

“Net provisioning ratio 

(average risk-weighted assets in banking book)” 3.3% 3.0% 9.5% 

Risk/earnings ratio 14.4% 13.8% 4.6% 

Resources 

Number of staff (FTE) 556 440 26.4% 

Business outlets 37 32 15.6%

Raiffeisen Bank në Kosovë 2007 

Përmbajtja 

Përmbajtja 

Prezantim i shkurtër nga Kryetari i Bordit Mbikqyrës 2 

Prezantim i shkurtër nga Kryetari i Bordit Menaxhues 3 

Bordi Menaxhues i Raiffeisen Bank në Kosovë 4 

Struktura organizative e Raiffeisen Bank në Kosovë 5 

Vizioni dhe Misioni i Raiffeisen Bank në Kosovë 6 

Raiffeisen International dhe Grupi RZB 7 

Shpjegim i termave 9 

Ekonomia në Kosovë 11 

Raiffeisen Bank në Kosovë - Përmbledhje e rezultateve 15 

Korporatat 21 

Thesari 23 

Bizneset e vogla dhe mikrobizneset 27 

Bizneset e vogla 27 

Mikrobizneset 28 

Individët 29 

Kartela 29 

Menaxhimi dhe zhvillimi i produkteve 29 

Menaxhimi i kredive dhe riskut 30 

Shërbimet për klientë 30 

Rrjeti i distribuimit 31 

Operacionet 33 

Çështjet organizative dhe proceset bankare 36 

Trajnimi dhe menaxhimi i punonjësve 37 

Pasqyrat Financiare 39 

Adresat dhe kontaktet 76 

Grupi RZB në Europë 82 

www.raiffeisen-kosovo.com

Prezantim i shkurtër 


Prezantim i shkurtër nga 

Kryetari i Bordit Mbikqyrës 

Në emër të Bordit Menaxhues, shpreh kënaqësinë time për rezultatet shumë të 

mira që ka arritur Raiffeisen Bank në Kosovë gjatë vitit 2007. Banka ka ruajtur 

dhe forcuar pozitën e saj si banka e dytë më e madhe në vend duke shënuar një 

rritje të rëndësishme në segmentet kryesore financiare. Ka arritur një rritje rekorde 

të portfolios së kredive për 49% që është edhe rritja më e madhe në treg sa i 

përket këtij segmenti. 

Situata ekonomike në Kosovë është përmirësuar gjatë vitit 2007 duke shënuar 

kështu një rritje të Produktit të Brendshëm Bruto si dhe Produktit të Brendshëm 

Bruto për banor për 4.6% dhe 2.9% përkatësisht, në krahasim me vitin e kaluar. 

Inflacioni ka qenë stabil në shkallën prej 3.1% por ka pasur një rritje të lehtë të 

papunësisë së regjistruar dhe deficitit tregtar. 

Sektori bankar në Kosovë është karakterizuar me zhvillime të rëndësishme, 

posaqërisht në fushën e totalit të aktivës, kredive dhe mbitërheqjeve si dhe 

depozitave. Raiffeisen Bank në Kosovë e ka përcjellë këtë rritje dhe ka shënuar 

rezultate shumë të mira, jo vetëm në përqindjen e tregut. Kështu bilanci i gjendjes së Raiffeisen 

Bank në Kosovë paraqet 36% të sektorit të përgjithshëm bankar të aseteve. Përqindja e tregut 

sa i përket kredive është rritur për dy pikë përqindjeje në 40.3%, ndërsa përqidja e tregut të 

depozitave është rritur poashtu për 2 pikë përqindjeje dhe ka arritur në 35.6%. 

Raiffeisen Bank në Kosovë ka vazhduar të luaj një rol të rëndësishëm në sektorin vendor bankar 

duke ofruar një gamë të gjerë të produkteve dhe shëbimeve bankare për të gjitha segmentet e 

klientëve, duke kontribuar kështu në zhvillimin ekonomik të vendit. Është me rëndësi të theksojmë 

që Banka ka vazhduar të jetë shumë aktive në financimin e investimeve të bizneseve. Banka iu ka 

ofruar përkrahje të rëndësishme edhe korporatave jo vetëm sa i përket kredive dhe depozitave 

duke iu ndihmuar atyre në privatizimin e ndërmarrjeve shoqërore dhe zhvillimin e mëtutjeshëm të 

këtyre bizneseve. 

Padyshim, këto rezultate janë arritur duke iu falenderuar nivelit të lartë të profesionalizmit të 

punonjësve dhe menaxhmentit të Raiffeisen Bank në Kosovë si dhe bashkëpunimit të klientëve të 

bankës. Me këtë rast, shfrytëzoj mundësinë të falemnderoj punonjësit si dhe bordin menaxhues për 

punën dhe përkushtimin e tyre. Poashtu falenderoj klientët tanë për besimin dhe bashkëpunimin 

e tyre që kanë treguar ndaj Raiffeisen Bank në Kosovë. Besoj se ky bashkëpunim do të vazhdojë 

edhe në të ardhmen. 

Heinz Hödl 

Kryetar i Bordit Mbikqyrës 

 

www.raiffeisen-kosovo.com 

Prezantim i shkurtër Bordi Menaxhues Struktura organizative Vizioni dhe misioni RI dhe RZB


Prezantim i shkurtër 

Prezantim i shkurtër nga 

Kryetari i Bordit Menaxhues 

Është kënaqësi e veçantë të raportoj se Raiffeisen Bank në Kosovë ka vazhduar 

trendin e saj të fuqishëm të rritjes edhe në vitin 2007 duke arritur rezultate 

rekorde. Qëllimet tona kryesore ishin ta pasurojmë edhe më tutje ofertën tonë 

për klientë dhe të vazhdojmë të përkrahim bizneset duke i kushtuar vëmendje të 

veçantë mikrobizneseve. Kemi qenë shumë të suksesshëm në të dy aspektet dhe 

kemi arritur të forcojmë pozitën tonë në treg. 

Në fund të vitit 2007, totali i aktives së Raiffeisen Bank në Kosovë ishte 477 

milionë Euro që paraqet një rritje prej 27% në krahasim me fund-vitin 2006. 

Portfolio e kredive të bankës shënoi rritje prej 49% në 342 milionë Euro, ndërsa 

depozitat u rritën për 27.6% në 396 milionë Euro. Raiffeisen Bank me një kapital 

prej 44 milionë Euro mbeti banka më e mirë në Kosovë sa i përket kapitalit. Duke 

qenë 100% pronë e Raiffeisen International Bank Holding AG dhe duke poseduar 

një kapital të tillë i ka ndihmuar bankës të zhvillojë më tutje produktet e kursimit si 

dhe ato kreditore në pajtim me nevojat e tregut në Kosovë. 

Për t’iu përgjigjur në mënyrë sa më specifike kërkesave të klientëve, që nga janari 2007 e kemi 

ndarë dhe ristrukturuar segmentin e bizneseve të vogla dhe të mesme në dy segmente të veçanta: 

segmentin për biznese të vogla dhe segmentin për mikrobiznese. Të dy këto segmente kanë arritur 

rezutate mjaft të mira gjatë vitit 2007. Ndërsa segmenti i korporatave vazhdoi të jetë i fokusuar në 

ofrimin e produkteve financiare për klientët vendorë dhe ata ndërkombëtarë. Portfolio e kredive të 

segmentit të korporatave ka shënuar një rritje prej 70% në krahasim me vitin 2006. 

Duke prezantuar Visa Kredit Kartelën, Depozitën Hipotekare dhe Depozitën Flexi për herë të parë 

në tregun bankar, banka arriti ta ruajë rolin e saj si nismëtare në treg. Kredia për studentë, Kreditë 

për klientët që nuk e marrin rrogën përmes bankës si dhe Kreditë për vetura të përdorura ishin 

produktet e reja kreditore që iu kanë ofruar klientëve përveç ndryshimit të kushteve për Kredinë 

hipotekare komerciale dhe Kredinë personale. Duke u bazuar në sugjerimet e klientëve tanë, 

Raiffeisen Bank ka zgjeruar edhe më tutje rrjetin e distribuimit me qëllim që të ofrojë një standard 

të lartë të shërbimeve bankare të cilat klientët i presin nga ne. 

Dëshiroj të konkludoj se ky vit i sukseshëm vjen si rezultat i bashkëpunimit të shkëlqyeshëm me 

klientët tanë si dhe performancën e suksesshme të stafit tonë. Ishte pikërisht përkrahja e tyre që na 

mundësoi të marrim çmimin prestigjioz “Banka e vitit” nga The Banker, revistë e njohur e Grupit 

Financial Times. Ky çmim është njohje e punës dhe trendit të rritjes sonë në 2007 si dhe një 

motivim i veçantë për ne. Edhe njëherë, dëshiroj të falemnderoj shumë klientët dhe punonjësit tanë. 

Jam i bindur se së bashku do të vazhdojmë zhvillimin tonë të mëtutjeshëm. 

Oliver J Whittle 

Drejtor ekzekutiv 

Raiffeisen Bank në Kosovë 

Termat Ekonomia në Kosovë Përmbledhje e rezultateve Segmentet Pasqyrat financiare Adresat 


Bordi Menaxhues 


Bordi Menaxhues 

Shukri Mustafa 

Anëtar i Bordit Menaxhues 

Oliver J Whittle 

Kryesues i Bordit Menaxhues 

 




Struktura organizative 

Struktura organizative e 


më 31 dhjetor 2007 

Drejtor Ekzekutiv 

Kryesues i Bordit Menaxhues 

Oliver Whittle 

Drejtor i Sektorit të 

Operacioneve 



Financat 

Osvelda Qafa 

Risku 

Visar Perani 

TI dhe Komunikimi 

Arber Fazliu 

Korporatat 

Ramis Ahmetaj 

Operacionet 

Agata Jashari 

Biznesi Retail 

Iliriana Jakupi 

Mirëmbajtja dhe 

Shërbimet e Përgjithshme 

Arben Osmani 

Marketingu dhe Marrëdhëniet 

me Publikun 

Asdren Rrahmani 

Sigurimi 

Agon Gashi 

Ligjori dhe Përputhshmëria 

Ligjore 

Lirije Osaj 

Prokurimi 

Agon Kostari 

Burimet Njerëzore dhe 

Trajnimet 

Arta Celina 

Organizimi dhe Menaxhimi i 

Proceseve 

Gjon Gjonlleshaj 

Auditi i Brendshëm 

Albert Bicaj 

Zhvillimi i Produkteve 

Shpend Nura 

Shërbimet për Klientë 

Njomza Buxhovi 

Menaxhimi i Rrjetit të Degëve 

Merita Gjyshinca Peja 



Vizioni dhe misioni 


Vizioni dhe Misioni i 


Visioni 

të jemi banka kryesore universale në Kosovë 

Mission 

të ndërtojmë marrëdhënie afatgjata me klientët tanë duke iu ofruar një gamë të gjerë të produkteve 

konkuruese si dhe shërbime të një standardi të lartë 

të zhvillojmë dhe promovojmë profesionalizimin e stafit tonë përmes trajnimit në punë, kurseve të 

ndryshme si dhe pjesëmarrjes në projektet për zhvillimin e aftësive të udhëheqjes dhe menaxhimit 

 




RI dhe RZB 

Raiffeisen International dhe 

Grupi RZB – vështrim i shkurtër 

Raiffeisen Bank në Kosovë është degë e Raiffeisen Intenational Bank-Holding AG (Raiffeisen 

International) e cila është njësi e konsoliduar e Raiffeisen Zentralbank Osterreich AG (RZB). Ndërsa 

RZB është kompania bazë e Grupit RZB si dhe institucioni qendror i Grupit Bankar Raiffeisen të 

Austrisë (RBG), i cili ëshë grupi më i madh bankar që posedon rrjetin më të gjerë të distribuimit. 

RZB dhe Raiffeisen International edhe njëherë kanë ritheksuar rolin e tyre si bankë e cila shumë 

herët ka filluar të punojë në Evropën Qëndrore dhe Lindore. Kështu, në vitin 1986, tri vite para 

rënies së Perdes së Hekurt kanë themeluar degën e tyre të parë në Hungari. Gjatë më shumë se 

20 vjet pune në treg, dhjetë banka janë themeluar dhe dhjetë të tjera janë blerë. Kjo ka rezultuar 

në një rrjet që mbulon rajonin me banka unviersale në 15 vende duke iu shërbyer më shumë se 13 

milionë klientëve. 

• Shqipëri, Raiffeisen Bank Sh.a. 

• Belorusi, Priorbank, OAO 

• Bosnë dhe Hercegovinë Raiffeisen Bank d.d. Bosna i Hercegovina 

• Bullgari, Raiffeisenbank ( Bulgaria ) EAD 

• Kroaci, Raiffeisenbank Austria d.d. 

• Republikën Çeke, Raiffeisenbank a.s. and eBanka, a.s. 

• Hungari, Raiffeisen Bank Zrt. 

• Kosovë, Raiffeisen Bank Kosovo S.A. 

• Poloni, Raiffeisen Bank Polska S.A. 

• Rumani, Raiffeisen Bank S.A. 

• Rusi, ZAO Raiffeisenbank Austria and OAO Impexbank 

• Serbi, Raiffeisen banka a.d. 

• Sllovaki, Tatra banka, a.s. 

• Slloveni, Raiffeisen Banka d.d. 

• Ukrainë, VAT Raiffeisen Bank Aval 

Raiffeisen International vepron si kompani drejtuese e këtyre bankave duke qenë pronare e 

shumicës së aksioneve të tyre (në shumicën e rasteve 100 ose pothuajse 100%). Përvec kësaj, 

edhe një numër i madh i kompanive financiare (duke përfshirë edhe atë në Kazakistan dhe 

Moldavi) janë pjesë e grupit Raiffeisen Internacional. RZB mbetet aksionari kryesor i Raiffeisen 

International duke qenë pronare e 68.5% të aksioneve kryesore. Pjesa tjetër e aksioneve u takon 

investitorëve privat, komercial dhe institucional. Aksionet e kompanisë tregtohen në bursën e 

Vjenës. 

Me rritjen e pranisë së saj rajonale dhe vendore, si dhe rritja e numrit të produkteve të prezentuara 

për herë të parë në treg, Raiffeisen International ka kontribuar në mënyrë të rëndësishme si në 

zhvillimin e industrisë bankare ashtu edhe në situatën e përgjithshme ekonomike. 

Deri më 31 dhjetor 2007, profiti i konsoliduar i Raiffeisen International (pas tatimit dhe fitimit të 

pakicës) është rritur për 42% dhe ka arritur 841 milionë Euro. Duke shënuar një rritje prej 30% 

bilanci i gjendjes arriti në 72.7 miliardë Euro. Kthimi në kapital para tatimit ishte 25.7%, ndërsa 

raporti i shpenzimeve me të ardhurat është përmirësuar në 57.6%. Numri i degëve bankare të 



RI dhe RZB 


rrjetit të Raiffeisen International të cilat e kanë mbuluar rajonin e Evropës Qëndore dhe Lindore 

ishte 3,015 ndërsa mbi 58,000 punonjës iu kanë ofruar shërbime bankare më shumë se 13.7 

milionë klientëve. 

E themeluar në vitin 1927, RZB ofron shërbime të plota bankare komerciale dhe investuese. Është 

banka e tretë më e madhe në Austri. Deri më 31 dhjetor 2007, bilanci total i gjendjes së RZB 

ishte 137.4 miliardë Euro, 19% më shumë se në fund të vitit 2006. Grupi ka dyfishuar asetet e tij 

brenda tri vjetëve. Në përputhje me Standardet Ndërkombëtare të Raportimit Financiar, fitimi para 

tatimit ishte rritur për 16% duke arritur shumën prej 1,485 milionë Euro. Kthimi në kapital para 

tatimit ishte 22.2%, ndërsa raporti i shpenzimeve me të ardhurat ishte 56.9%. Në fund të dhjetorit 

2007, Grupi RZB kishte më shumë se 61,300 punonjës në mbarë botën. 

Përveç aktiviteteve të saj bankare - të cilat plotësohen me zyrat përfaqësuese në Rusi (Moskë) - RZBja 

po ashtu drejton një numër të kompanive të specializuara në Evropën Qendrore dhe Lindore 

duke ofruar zgjidhje, në mes tjerash, në fushat e blerjeve dhe bashkimeve të kapitalit, zhvillim të 

patundshmërive, menaxhment të mjeteve, dhe hipotekave bankare. 

Në Evropën Perëndimore dhe SHBA, aktivitetet e RZB Austria përfshijnë edhe filialin në Londër, 

zyrat përfaqësuese në Bruksel, Frankfurt, Madrid, Milano, Paris, Stokholm dhe Nju-Jork. Kompania 

financiare në Nju-Jork (me zyrën përfaqësuese në Çikago, Hjuston dhe Los Angjelos) dhe bankën 

shtesë në Maltë poashtu janë pjesë e grupit. Në Azi, RZB-ja drejton filialet në Beijing (me një zyre 

përfaqësuese në Zhuhai), Xiamen (Kinë) dhe Singapor si dhe zyrat përfaqësuese në Ho Chi Minh 

City, Hong-Kong, Mumbai, Teheran dhe Seoul. Prania ndërkombëtare e thekson qartë strategjinë e 

shfaqjes në tregjet bankare. 

RZB Austria është momentalisht e ranguar si vijon: 

Standard & Poor’s Afatshkurtër A-1 

Standard & Poor’s Afatgjatë A+ 

Moody’s Afatshkurtër P-1 

Moody’s Afatgjatë Aa2 

Moody’s Fuqi financiare C 

 




Termat 

Raiffeisen – Shpjegim i termave 

Kryqi Gable 

Llogoja ndërkombëtare e Raiffeisen është Kryqi Gable. Kjo llogo është e formuar nga kryqëzimi 

i dy koka kuajsh dhe origjina e tij daton shekuj më parë në traditat folkoristike Europiane. Është 

simbol i mbrojtjes nga e keqja dhe rreziqeve të jetës dhe mund të haset ende në shtëpitë rurale në 

Evropën Qëndrore. Themeluesit kishin si objektiv mbrojtjen e anëtarëve të Raiffeisen ndaj rreziqeve 

ekonomike duke u bashkuar në kooperativë dhe zgjodhën Kryqin Gable si emblemën e mbrojtjes 

nën çatinë e përbashkët. Logoja ka evaluuar në një markë ndërkombëtare të mirënjohur dhe 

përdoret anembanë botës. 

Grupi Bankar Raiffeisen 

Grupi Bankar Raiffeisen (RBG) është grupi më i madh bankar në Austri sa i përket totalit të aktivës. 

Sipas të dhënave në fund të vitit 2007, bilanci total i gjendjes së RBG ishte to € 236.3 miliardë. 

Kjo përfaqëson një të katërtën e të gjithë biznesit të brendshëm bankar dhe përbën rrjetin më 

të madh bankar me afërsisht 2,250 zyra dhe pothuajse 22,700 punonjës. Grupi RBG përbëhet 

nga Bankat Rajonale Raiffeisen në nivelin provincial dhe RZB si institucion qëndror. RZB vepron 

gjithashtu si ‘ndërmjetës’ në mes të RZB dhe operacioneve ndërkombëtare. Bankat Raiffeisen janë 

institucione krediti kooperative private të cilat funksionojnë si banka me një shërbim të përgjithëm 

për individë. Bankat Raiffeisen të secilës provincë janë pronarë të bankave përkatëse të cilat kanë 

88% të aksioneve kryesore të RZB. 

Bankat Raiffeisen i kanë fillimet e tyre nga nisma e një reformatori social gjerman Friedrich 

Wilhelm Raiffeisen (1818 - 1888), i cili me krijimin e kooperativës bankare më 1862, vuri 

themelin e organizimit global të shoqërive kooperative Raiffeisen. Vetëm 10 vjet pas themelimit 

të kooperativës bankare Austriake Raiffeisen në 1886, rreth 600 banka kursimi dhe krediti 

funksiononin sipas sistemit Raiffeisen në të gjithë vendin. Sipas parimit themelor të vetë-ndihmës, 

mbrojta e interesave të anëtarëve është synimi kryesor i biznesit të tyre. 

Raiffeisen International 

Raiffeisen International Bank-Holding AG është një filial i konsoliduar i RZB. Ajo funksionon 

si kompani drejtuese për grupin e filialave dhe njësive të leasingut të Grupit RZB në Evropën 

Qëndore dhe Lindore. RZB është aksioneri më i madh i Raffiesen International me 68.5 % 

të aksioneve. Pjesa tjetër e aksioneve është e lirë në treg, në pronësi të institucioneve dhe 

investitorëve individualë. Aksionet e Raiffeisen International tregtohen në bursën e Vjenës. 

RZB 

Raiffeisen Zentralbank Österreich AG (RZB) është institucioni qëndror i Grupit Bankar Austriak 

Raiffeisen. E themeluar në 1927 me qendër në Vjenë, RZB është banka e tretë për nga madhësia 

në Austri, e specializuar në bankingun tregtar dhe investues. Si kompania mëmë e Grupit RZB, 

ajo renditet ndër liderët e grupeve bankare, dhe ofron një gamë të gjerë të shërbimeve tregtare, 

investuese dhe shërbime për individë dhe biznese në gjithë rajonin. 

Grupi RZB 

Grupi RZB është grup i zotëruar dhe drejtuar nga RZB. Raiffeisen International përfaqëson njësinë 

më të madhe të grupit dhe vepron si kompani drejtuese për bankat e rrjetit dhe kompanitë e 

lizingut në Evropën Qëndore dhe Lindore. Grupi RZB është i fokusuar edhe në Azi. Degë, kompani 

të specializuara dhe zyra përfaqësuese në Evropë dhe SHBA plotëson praninë në tregun më të 

rëndësishëm financiar në botë. 



Ekonomia në Kosovë Raiffeisen Bank në Kosovë 2007 

Fillimet e civilizimeve në Kosovë dëshmohen në periudhën e protoneolitit, rreth 6500 p.Kr. Afirmim të plotë gjen kultura e neolitit 

(6000 – 3200 p. Kr.). Vendbanime të neolitit janë zbuluar anë e kënd Kosovës. Ato kryesisht ngriheshin pranë kullosave të pasura 

apo pranë luginave të lumenjve të rrethuara më tokë pjellore. Përkundër ngjashmërive më viset fqinje të Evropës Juglindore, kultura e 

neolitit të Kosovës shquhet më modelimin dhe zbukurimin e enëve të qeramikës e mbi të gjitha me modelimin e figurave antropomorfe 

të cilat radhiten krahas veprave më të bukura të artit evropian. Paraqesin kryesisht hyjneshat e pjellorisë se tokës, kultet e vatrës 

shtëpiake të zjarrit dhe kultet blegtorisë. 

Figura antropomorfe - Neoliti i vonë, 4.000 P.K. 

10 www.raiffeisen-kosovo.com Prezantim i shkurtër Bordi Menaxhues Struktura organizative Vizioni dhe misioni RI dhe RZB


Ekonomia në Kosovë 


Viti 2007 është karakterizuar me bisedime të rëndësishme diplomatike mbi statusin e Kosovës, me 

parametra stabil makroekonomik dhe me një zhvillim të ngadalshëm ekonomik. Përcaktimi i statusit 

të Kosovës pritet të hapë rrugën drejt stabilitetit, një mjedisi të qëndrueshëm për investime (si 

vendore ashtu edhe ndërkombëtare) dhe më shumë mundësi për popullsinë në moshën e punës. 

Në përgjithësi, ekonomia e Kosovës është duke rimarrë veten pas një periudhe të gjatë të 

stagnimit. Në vitin 2007, është shënuar një rritje e Produktit të Brendshëm Bruto (PBB) prej 4.6%. 

Kjo në fakt është përqindja më e madhe e regjistruar në Kosovë që nga viti 1999 kur edhe 

janë prezantuar për herë të parë shifrat zyrtare statistikore pas konfliktit të 1999. Papunësia e 

regjistruar dhe deficiti tregtar kanë shënuar rritje gjatë vitit 2007. 

Informacione mbi PBB 

në milion Euro 

3.000 

2.271 

2.207 

2.273 

2.000 

1.000 

1.156 

1.105 

1.118 

0 

2004 2005 2006 

PBB në milion Euro 

PBB për kapital (në Euro) 

Shifrat mbi Produktin e Brendshëm Bruto (PBB) janë rishikuar prap këtë vit dhe vërehen disa 

ndryshime në krahasim me periudhat e mëhershme. Përvec rritjes prej 4.6% të PBB, edhe PBB për 

banor ka shënuar një rritje prej 2.9% në krahasim me vitet e kaluara. 

Krahasimi i PBB 

në % 

4,6% 

5.0% 

3,0% 

2,9% 

2.5% 

1,2% 

0% 

-2,8% 

-2.5% 

-6,2% 

-4,4% 

-5.0% 

-7,7% 

2004 2005 2006 2007 

-7.5% 

-10.0% 

Dallimi i PBB në % Dallimi i PBB për banor në % 



11

Ekonomia në Kosovë Raiffeisen Bank në Kosovë 2007 

Indeksi i Çmimit të Konsumit (IÇK) në % 

në % 

13.0% 

10.0% 

7.0% 

4.5% 

4.0% 

0.6% 

1.0% 

-1.1% -1.4% 

-2.0% 

2004 2005 2006 2007 

-5.0% 

Indeksi i Çmimit të Konsumit (IÇK) ka shënuar një rritje të konsiderueshme në 2007, që tregon 

një situatë stabile ekonomike duke pasur parasysh se inflacioni është njëri nga problemet e fundit 

me të cilin po përballen shumë ekonomi botërore, duke përfshirë këtu edhe ekonomitë shumë të 

zhvilluara. Sipas të dhënave preliminare të dhjetorit 2007, Norma vjetore e inflacionit të Indeksit 

të Harmonizuar të Çmimit të Konsumit ishte 3.1% në zonën e Euros, kryesisht si rezultat i rritjes së 

fundit të çmimeve të naftës dhe ushqimt. 

Papunësia e regjistruar 

Të papunësuarit / Numri i përgjithshëm i popullsisë në % 

400 

20% 

15,4% 

16,0% 16,0% 16,0% 

300 

302 

320 

282 334 

15% 

200 

10% 

7,0% 

5,9% 

100 

2,0% 

2,6% 

5% 

0 

2004 2005 2006 2007 

0% 

Numri i regjistruar i të papunësuarve Rritja në % Papunësia / Popullsia 

Duke u bazuar në të dhënat e tetorit 2007, shifra e papunësisë është rritur për 2.6% që tregon 

për një rritje të lehtë në krahasim me vitin e kaluar. Këto të dhëna nuk paraqesin përqindjen e 

saktë të të papunësisë meqenëse mungojnë të dhëna të sakta. Shkalla e papunësisë në krahasim 

me popullsinë (të dhënat mbi popullsinë janë ta parashikuara sepse nuk ka pasur regjistrim të 

popullsisë që nga viti 1981) në fund të 2007 llogaritet të jetë 16% (dhjetor 2006: 16%). 

Ndërsa duke u bazuar në të dhënat jozyrtare nga burime të ndryshme, shkalla e papunësisë në 

raport me popullsinë në moshën e punës në fund të 2007 llogaritet të ishte diku prej 35 - 40%. 




Bilanci tregtar 

Në dhjetor të vitit 2007, deficiti tregtar ishte 1,428 milionë Euro, që është gati 60% e Produktit të 

Brendshëm Bruto (PBB) (2006: 54%). Përqindja e deficitit në raport me PBB ka shënuar një trend 

të theksuar të rritjes gjatë viteve të fundit nga 28% sa ishte në vitin 2001. Ky trend i rritjes pritet të 

vazhdojë edhe më tutje dhe të arrijë shifrën prej 50%. Aktiviteti kryesor komercial privat në Kosovë 

është i përqëndruar në tregti, që në fakt shpjegon arsyen e bilancit negativ tregtar për 2007. 

Në fund të dhjetorit 2007, të hyrat e përgjithshme qeveritare ishin 896 milionë Euro ose 42.6% 

më shumë sesa shuma e mjeteve të buxhetuara (2006: 713.2 milionë Euro), përderisa shpenzimet 

ishin 663 milionë Euro ose 13% më pak sesa shuma e mjeteve të buxhetuara (2006: 635.7 

milionë Euro). Ky numër tregon për një suficit prej 265.3 milionë Euro (2006: 77.5 milionë Euro). 

Ky suficit i buxhetit pritet të zbritet në fund të 2007. 

Bilanci tregtar 


0 

20% 

-500 

15% 

10% 

-1000 

-1,006.7 

-1,136.6 

-1,235.3 

5% 

-1500 

-1,260.0 

2004 2005 2006 2007 

0% 



13

Përmbledhje e rezultateve Raiffeisen Bank në Kosovë 2007 

Sado që është vështire të behet përkufizimi në mes të trashëgimisë arkeologjike dhe trashëgimisë arkitekturore, megjithatë mund të 

thuhet se të gjitha objektet më vlera arkitekturore dhe historike i takojnë trashëgimisë arkitekturore. Në Kosovë janë evidencuar rreth 

3200 objekte nga të cilat 400 objekte janë shpallur monumente të trashëgimisë kulturore, ndërsa 2800 objekte gjenden në listën 

paraprake. I takojnë kryesisht periudhës së shekujve XIV – XX. Përfaqësohen nga objekte te kultit ( kisha, manastire, xhami, teqe, 

tyrbe etj), shtëpi banimi të arkitekturës qytetare, shtëpi banimi të arkitekturës fshatare, ura, mullinj, kulla të sahatit etj. Arkitektura 

shquhet për lloje të shumta stilesh dhe teknikash të ndërtimit. 

Ura e Tabakëve - Në afërsi të Gjakovës, shekulli XVII 



Përmbledhje e rezultateve 

Raiffeisen Bank në Kosovë - 


Raiffeisen Bank në Kosovë ka vazhduar rritjen e bazës së totalit të aktives gjatë 2007 prej 26.7% 

ose 101 milionë Euro (2006: 42.6% ose 113 milionë Euro). Përqindja e tregut në 2007 është 

llogaritur të jetë përafërsisht 36% (2006: 34%), që tregon një rritje për 2 pikë përqindjeje (në 

2006, rritja e përqindjes në tregun e totalit të aktivës ishte 7 pikë përqindjeje ). 

Shënim: Analiza është bazuar në të dhënat preliminare të paaudituara të tregut. Ndërsa të dhënat 

për Raiffeisen Bank në Kosovë janë të audituara. 

Totali i aktivës 


500 

232.9% 

250% 

400 

477.0 

200% 

300 

376.4 

150% 

200 

70.4% 

149.5 

263.9 

76.6% 

100% 

100 

0 

95.4 

56.7% 

56.0 

16.8 

2001 2002 2003 2004 

42.6% 

26.7% 

2005 2006 2007 

50% 

0% 

Vlera në milion Euro Rritja në % 

Përqindja e totalit të aktivës në treg 

Zhvillimet në treg - Totali i aktivës 


100% 

Raiffeisen Bank Kosovoë 

35.8% 

90% 

80% 

70% 

Sistemi bankar 

64.2% 

60% 

50% 

40% 

30% 

20% 

10% 

0% 

2004 2005 2006 2007 


Sektori bankar 

Portfolio e kredive dhe mbitërheqjeve ka shënuar një rritje prej 48.9% ose 112.3 milionë Euro 

(2006: 35.7% ose 60 milionë Euro ndërsa përqindja e pjesëmarrjes në treg është rritur në 40.3% 

(2006: 38.2%). 



15


Totali i kredive dhe mbitërheqjeve 


500 

400% 

400 

309.8% 

341.8 

300% 

300 

229.5 

200% 

200 

169.2 

100 

0 

102.2 

65.5% 

55.9 

82.7% 

35.7% 

48.9% 

13.7 

2002 2003 2004 2005 2006 2007 

100% 

0% 

Shuma në milion Euro Rritja në % 

Përqindja e tregut - kreditë dhe mbitërheqjet 

Zhvillimet në treg - Totali i kredive dhe mbitërheqjeve 

përqindja e tregut 

100% 


40.6% 

80% 


59.7% 

60% 

40% 

20% 

0% 

2004 2005 2006 2007 



Nga viti në vit, është rritur gama e produkteve kreditore që ofron Raiffeisen Bank në Kosovë. 

Klientët janë segmentuar në bazë të qarkullimit të tyre vjetor ose kritereve tjera ndërsa produket 

janë zhvilluar në mënyrë që të plotësojnë kërkesat e tyre. 

Përvec fokusimit tek klientët, që në fakt konsiderohet të jetë pjesë kyçe e punës sonë, ky process ka 

kontribuar në zvogëlimin e mbështetjes së bankës në një produkt kreditor apo në një segment të 

caktuar të kleitnëve. 

Raiffeisen Bank në Kosovë ka shënuar rritje të depozitave prej 27.7% ose 85.8 milionë Euro më 

shumë se vitin e kaluar. (2006: 34.1% or 78.8 milionë Euro). Përqindja e tregut të përgjithshëm të 

depozitave është rritur në 35.6% (2006: 33.3%). 




Totali i depozitave 


400 

395.8 

300% 

300 

200 

257.2% 

231.3 

310.0 

250% 

200% 

150% 

100 

0 

129.8 

78.1% 

87.4 

49.1 87.4% 

27.7% 

13.7 

2001 2002 2003 

48.5% 

2004 2005 

34.1% 

2006 2007 

100% 

50% 

0% 

Vlera në milion Euro Rritja në % 

Përqindja e tregut - Depozitat 

Zhvillimet në treg - Depozitat 

përqindja e tregut 

100% 


35.6% 

80% 


64.4% 

60% 

40% 

20% 

0% 

2004 2005 2006 2007 



Depozitat e tregut janë rritur më tutje gjatë 2007 meqenëse kompanitë vendore kanë shfrytëzuar 

vazhdimisht sistemin bankar për të kryer transaksionet e tyre të biznesit. Një pjesë e rëndësishme 

e rritjes vjen si rezultat i individëve të cilat kanë vendosur t’i mbajnë kursimet e tyre në sistemin 

bankar, si dhe diaspora e cila poashtu ka kontribuar në këtë rritje. 

Disa fushata marketingu janë organizuar të cilat së bashku me ofertat e këmbimit valuator si dhe 

shërbimet tjera, sic janë urdhëresa automatike, llogaria e kursimit për fëmijëve, llogaria flexi dhe 

ajo e kursimeve kanë kontribur në rritjen e depozitave. 

Në vitet e fundit, raporti i produkteve kryesore të depozitimit ka ndryshuar duke lëvizur prej 

llogarive rrjedhëse drejt depozitave stabile në formë të afatizimit dhe llogarive të kursimit. Gjatë 

periudhës për të cilën raportohet, Banka ka prezantuar Depozitën Flexi, Llogarinë Hipotekare dhe 

ka bërë një promovim të theksuar të llogarisë së fëmijëve për kursim, llogari të cilat ofrojnë norma 

atraktive të interesit si dhe përdorim fleksibil të fondeve. Është shënuar edhe një përdorim më i 

madh i urdhëresës automatike nga ana e klientëve. Të gjitha këto kanë pasur një ndikim të veçantë 

në bazën e depozitave, duke përfaqësuar kështu 14% të depozitave të përgjithshme deri në fund 



17


të dhjetorit të vitit 2007. Baza e depozitave të afatizuara ka mbetur në nivelin e njëjtë meqenëse 

banka ofron norma të interesit shumë atraktive dhe konkuruese në treg. 

Viti 2007 ishte edhe një vit i suksesshëm për Raiffeisen Bank në Kosovë sa i përket profitit, 

duke shënuar kështu një profit pas tatimit prej 14 milionë Euro. Kjo paraqet 44% të tregut të 

përgjithshëm bankar sa i përket profitit. Këtu duhet të theksojmë se kjo shifër është ndikuar edhe 

nga humbja të cilën e ka shënuar një bankë në treg gjatë 2007. 

Të ardhurat Neto pas tatimit 

Fitimi i pashpërndarë / Humbjet në mijë Euro 

40 

30 

20 

10 

0 

-10 

2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 

Të ardhurat kumulative Neto 

Të ardhurat Neto pas tatimit 

Rjjeti i distribuimit i cili ofron shërbimet për klientë ka vazhduar të zgjerohet edhe më tutje gjatë 

vitit 2007. Numri i degëve dhe nëndegëve është rritur për pesë degë të reja. Ndërsa gjashtë degë 

ekzistuese janë vendosur në objekte të reja ose janë rimodeluar sipas standardeve të bankës, me 

qëllim që të ofrohen shërbime sa më të mira për klientë. 

Krahas rritjes së aktiviteteve të bankës si dhe rritjes së numrit të degëve është rritur edhe numri 

i punonjësve të bankës. Kështu, numri i punonjësve me orar të plotë ka arritur në 616 (duke u 

bazuar në standarded e Autoritetit Qëndor Bankar të Kosovës, numër ky i cili është i krahasueshëm 

me tregun por ndryshon nga numri i punonjësve i paraqitur në përmbledhje i cili është bazuar 

në standardet e RZB). Ky numër paraqet 20% të numrit të përgjithshëm të punonjësve në sektorin 

bankar në Kosovë. 




Numri i punonjësve - 31 dhjetor 2007 


20.4% 


79.6% 

Numri i degëve dhe nëndegëve - 31 dhjetor 2007 


20.4% 


79.6% 



19

Segmentet raportuese Raiffeisen Bank në Kosovë 2007 

Artizanatet e Kosovës kanë traditë të lashtë që nga epoka parahistorike. Kjo traditë ndiqet dhe kultivohet edhe sot e kësaj dite në disa 

qytete e qyteza, sikurse në Prizren, Pejë, Gjakove, Prishtinë, Janjevë e gjetiu. Gjeniu popullor prirjen dhe talentin e tij e ka sprovuar në 

punimin e arit, argjendit, bakrit, mesingut, argjilës dhe materialeve të tjera. Nga ari dhe argjendi në teknika të llojllojshme të filigranit 

dhe kombinim me teknikën e granulimit, punoheshin stolitë, armët, shandanët etj. Fama dhe mjeshtëria e argjendarëve kosovarë 

tejkalon kufijtë e Kosove dhe përhapet edhe ne viset e tjera te Evropës, veçanërisht në qytetet bregdetare të Dalmacisë. 

Shembull artizanati 



Segmentet raportuese 

Korporatat 

Segmeti i Korporatave ofron zgjidhje të përshtatshme financiare për klientët, kompanitë e të 

cilëve kanë një qarkullim prej pesë milionë Euro në vit duke përfshirë këtu edhe korporatat e 

mëdha shumënacionale, sektorin publik, organizatat qeveritare dhe joqeveritare dhe instituctionet 

financiare jobankare. 

Shërbimet të cilat i ofron Raiffeisen Bank përfshijnë depozitat bankare dhe produktet financiare, 

menaxhimin e riskut, menaxhimin e parave të gatshme, shërbimet e pagesave, këshilla të bazuara 

në dijen dhe përvojën e punonjësve tanë në mënyrë që të plotësohen nevojat dhe kërkesat e 

klientit. 

Segmenti i korproratave përbëhet nga punonjës profesionalë të cilët punojnë për së arfërmi me 

klientët duke iu ofruar atyre këshilla mbi produktet dhe shërbimet bankare të cilat më së miri do 

të plotësonin kërkesat e tyre gjithmonë duke përcjellë me vëmendje edhe zhvillimet e tregut në 

përgjithësi. Banka është e fokusuar tërësisht në një qëllim të vetëm për të krijuar vlera për klientët 

dhe për të ndihmuar ata drejt zhvillimit të biznesit të tyre. 

Objektivi ynë kryesor është të ofrojmë kursime të sigurta dhe produkte financaire si dhe shërbime 

tjera bankare, duke ruajtur efikasitetin dhe shërbimin personal për secilin klient. Për ta arritur këtë 

objektiv, banka ka zbatuar këto qëllime: 

• Zhvillimi i një procesi konsultativ të shitjes / duke përfshirë klientët 

Përfshirja e klientëve nga fillimi i negociatave është një nga strategjitë më efektive. Mendimet dhe 

reagimet e klientëve - të cilat mund të merren nga grupet punuese, hulumtimet, si dhe diskutimet 

që bëhen me klientë nga ana e punëtorëve të bankës ofron një mundësi të shkëlqyer për të gjetur 

zgjidhjet përkatëse. Informatat e mbledhura nga klientët na mundësojnë të identifikojmë trendet e 

zakonshme dhe të zhvillojmë detajet e shitjes konsultative që dërgon drejt shitjes e cila përmbush 

kërkesat e klientëve. 

• Identifikimi i praktikave më të mira 

Edhe një strategji e suksesshme është identifikimi i praktikave më të mira duke mbledhur grupe të 

ekspertëve për të ofruar shërbime joparalele dhe mundësi financiare që do të përbushin kërkesat e 

klietëve. Banka vazhdimisht zgjeron grupet e saj, duke sjellë ekspertë për produktet dhe shërbimet 

e reja në pajtushmëri me kërkesën e klientëve për të ndyshuar. Duke sjellë njerëzit e duhur në 

kohën e duhur, ne mund të ofrojmë shpejt dhe lehtë të gjitha mundësitë për shfrytëzimin e të gjitha 

shërbimeve të mundshme. 

• Monitorimi i vazhdueshëm, vlerësimi dhe kontrolli i kualitetit 

Gjatë viteve të fundit, është bërë një investim i rëndësishëm në infrastructurë për të qendërzuar 

operacionet kryesore, siç janë procesimi i të dhënave dhe procesimi i kredive. Sapo të përfundojë 

procesi i shitjes, personat e shitjes monitorojnë dhe kontrollojnë nëse ka nevojë për të përmirësuar 

kualitetin e produktit. Punonjësit në Departamentin e korporatave së bashku edhe me stafin tjetër 

të bankës zbatojnë procesin i cili vazhdimisht vlerëson dhe monitoron procesin e shitjes sa më 

mirë dhe drejt është duke shkuar. Sapo të indentifikohen fushat për përmirësime të mundshme, ne i 

shqyrtojmë ato për të parë alternativat e mundshme. 



21


• Rritja e mundësive të shitjes së produkteve shtesë 

Ne përpiqemi që të zhvillojmë dhe zgjerojmë marrëdhëniet tona me klientët tanë duke identifikuar 

edhe mundësitë e shitjes së produkteve shtesë. Punonjësit në Departamentin e korporatave kanë 

qasje në llogarinë ekzistuese të klientit dhe janë në gjendje ta informojnë klientin për mundësinë 

e shfrytëzimit të produkteve tjera kur ata të vizitojnë bankën ose të thërrasin. Banka ka për 

qëllim ta mbajë pozitën e parë në treg duke u fokusuar në plotësimin e kërkesave specifike të 

klientëve tanë. Departamenti i korporatave do të vazhdojë të punojë duke treguar shkallë të lartë 

të përgjegjësisë dhe duke prezantuar një llojllojshmëri të produkteve dhe shërbimeve bankare në 

bashkëpunim me bankierë me përvojë dhe të specializuar në kreditim. Qëllimi i bankës është të 

vazhdojë bashkëpunimin dhe të krijojë marrëdhënie të reja si me klientët vendorë ashtu edhe me 

ata ndërkombëtarë. Për disa vjet, një ndër çështjet thelbësore ka qenë ndërtimi i marrëdhënieve me 

klientët tanë përderisa kompania e tyre rritej. 

Përmbledhje 

Në vitin 2007, Raiffeisen Bank ka vazhduar të ofrojë përkrahje të plotë për klientët e saj Korporata 

në fushën e kreditimit dhe të depozitave. Si rezultat i kësaj, Raiffeisen Bank ka përfunduar vitin 

2007 me portfolion më të madh të kredive për korproata në Kosovë. Kreditë për korporata në fund 

të 2007 janë rritur për 48.7% në krahasimme vitin e kaluar. 

Përvec finacimit, Banka poashtu ka punuar së bashku me klientët për të ofruar menaxhim më të 

mirë të bilanceve të tyre kreditore dhe depozitave. Menaxherët për marrëdhënie me Korporata 

mundohen të ruajnë një nivel të lartë të marrëdhënieve me secilin klient: kompani të mëdha 

vendore dhe ndërkombëtare me interes në Kosovë, organizata qeveritare dhe joqeveritare, 

institucione financiare jobankare duke iu ofruar atyre produkte të ndryshme. Depozitat e 

korporatave për vitin 2007 kanë mbetur në një nivel shumë të kënaqshëm, duke pasur parasysh 

fazën e investimeve në të cilën gjendet ekonomia. 

Përvec kësaj, Departamenti i korporatave pritet të ruajë menaxhimin e mirë të riskut të kredive, 

përmes një gjykimi të mirëfilltë të propozimeve për kredi dhe shumëllojshmërinë e portfolios 

së saj. Kreditë tona janë shpërndarë për industrinë përpunuese (prodhimtarinë), miniera dhe 

kompani tregtare. Këto kredi kanë një ndikim të madh në punësimin në Kosovë. Ato janë 

zhvilluar në atë mënyrë që të plotësojnë kërkesat e kompanive të reja të privatizuara të cilat kanë 

rifilluar prodhimin, kompanitë të cilat kanë rritur kapacitetet e tyre prodhuese si dhe zhvillimin e 

kapaciteteve të reja prodhuese. 

Ne jemi të përkushtuar ndaj shërbimit për klientë, teknologjisë, dhe vendimmarrjes së përgjegjshme 

që ka të bëjë me kreditë dhe krijimin e marrëdhënieve afatgjata me klientët tanë. Në këtë mënyrë 

ne ndërtojmë besimin e ndërsjellë duke ofruar produktet dhe shërbimet e zhvilluara për të adresuar 

kërkesat specifike të klientëve tanë. Mundësia jonë për të ofruar produkte për herë të parë në treg, 

integrimi dhe zbatimi i kërkesave të klientëve tanë, të gjitha këto ndikuan që të rritet edhe më tutje 

bashkëpunimi ynë me klientët tanë vititn e kaluar. Përderisa roli ynë nismëtar shpesh lidhet me 

prezantimin e produkteve dhe shërbimeve të reja, ne poashtu përfitojmë edhe nga të menduarit 

risimtar (inovativ) meqenëse në punojmë në grupe që ndikojnë në kompani të krijojë vlera për 

klientët: 

-- Mundësitë e shumta të shërbimeve elektonike jashtë rrjetit për klientë korporata 

-- Financimi i projekteve në ndërimtari / finacim 




Produktet financiare tregtare 

Produktet finaciare tregtare janë duke marrë gjithnjë e më tepër një rol të rëndësishëm në 

Kosovë. Ato po bëhen një burim mjaft efektiv për financimin e aktiviteteve afariste të klientëve. 

Raiffeisen Bank ka siguruar se të gjitha produktet financiare tregtare do të jenë në dispozicion të 

klientëve ndërsa rezultatet në këtë drejtim janë treguar shumë të mira. 

Thesari 

Kosova ende mbetet e pazhvilluar në nivelin e dëshiruar sa i përket thesarit dhe menaxhimit 

të borxheve. Procesi i përcaktimit të statusit e ka penguar Kosovën në zhvillimin e mënyrave të 

sofistikuara për të pasur qasje në fondet vendore dhe ato ndërkombëtare. Të hyrat nga mbledhja 

e taksave të doganës mbetën burimi kryesor i financimit të buxhetit të Kosovës, megjithatë është 

shënuar një përmirësim edhe në mbledhjen e taksave tjera. 

Rritja në treg gjatë 2007 është përmirësuar, në krahasim me vitin e kaluar. Portfolio e kredive është 

rritur për 38%, përderisa baza e depozitave në industrinë bankare ka arritur një rritje prej 20.5%. 

Rritja e shënuar në vitin 2007 ka pasur një ndikim negativ në ngritjen e shkallës së koeficientit të 

kredive në raport me depozitat diku prej 79%, në krahasim me vitin 2006 kur ky raport ishte në 

shkallën prej 65%. 

Rritja e depozitave në sektorin bankar, duke përfshirë edhe depozitat familjare në raport me kreditë 


1.200 

1,128.4 

40% 

1.000 

867.6 

915.4 

891.2 

35% 

30% 

800 

600 

400 

279.6 

513.9 

322.4 

635.6 

438.8 

25% 

20% 

15% 

10% 

200 

5% 

0 

2005 2006 2007 

0% 

Depozitat e përfshira në përgjithësi Depozitat familjare Kreditë 

Rritja në % e depozitave Rritja në % e depozitave familjare Rrijta në % e kredive 

Thesari i Raiffeisen Bank në Kosovë 

Tregu i parave 

Viti 2007 ka qenë shumë i kënaqshëm sa i përket mbledhjes së depozitave. Raiffeisen Bank ka 

arritur të ketë një pjesë të konsiderueshme të përqindjes së tregut të depozitave. Ruajtja e kostos 

së pranueshme të financimit ishte qëllimi i bankës që është përmbushur në mënyrë të suksesshme, 

sidomos në tregun e dendur i cili është në Kosovë. 



23


Rritja e depozitave në industri 


1.200 

1.000 

800 

600 

37% 

36% 

36% 

36% 

35% 

35% 

Rritja e depositave ishte 85.8 milionë Euro në 

krahasim me 79 milionë Euro sa ishte në 2006, 

duke arritur shifrën e përgjithshme prej 395.8 

milionë Euro në dhjetor të 2007. Zgjerimi që vjen 

si rezultat i rritjes së depozitave të negociueshme 

është shumë i rëndësishëm, meqenëse vjen nga 

korporatat, bizneset e vogla, mikrobizneset si dhe 

individët me një vlerë të lartë. 

400 

200 

0 

Depozitat e Raiffeisen Bank 

Depozitat e Raiffeisen Bank në % në industri 

Financimi institucional 

Financimi institucional mbeti një burim i 

33% 

rëndësishëm për likuditetin afatgjatë gjatë 2007. 

Industria bankare 

Edhepse me një portfolio ende të vogël, Raiffeisen 

Bank ka zgjeruar mundësinë për të pasur qasje 

në financimin afatgjatë të likuditetit të saj. Ne 

besojmë se për të ardhmen e afërt, burimi më i rëndësishëm i financimit afatgjatë do të vijë nga 

institucionet supranacionale. Këto institucione janë partnerë afatgjatë të Raiffeisen International. Ne 

besojmë se financimi afatgjatë do t’i mundësojë Bankës të jetë pjesë e projekteve afatgjate dhe do 

të rrisë edhe më tutje konfidencën në strukturën e ndryshme të financimit të bankës. Ne presim që 

gjatë vitit 2008, financimi institucional afatgjatë do të jetë një përbërës i rëndësishëm i fondeve në 

bilancin e gjendjes së bankës sonë. 

dhjetor 2006 mars 2007 qershor 2007 dhjetor 2007 

Likuditeti 

34% 

34% 

33% 

Edhepse rritja e depozitave ka treguar një rritje të konsiderueshme, rritja e kredive ka qenë më e 

madhe. Pa marrë parasysh këtë, likuiditeti i bankës ka mbetur rreth 30%, duke siguruar një rritje 

profitabile të bilancit të gjendjes. 

Likuiditeti dhe koeficienti i likuiditetit për vitin 2007 

(‘000) 

600 

500 

400 

300 

200 

100 

0 

dhjet. 2006 mars 2007 qersh. 2007 shtat. 2007 dhjet. 2007 

Aktiva likuide 

Kontrollat e brendshme dhe mënyrat tjera për të 

kontrolluar riskun të vendosura nga Menaxhimi 

i Riskut të Raiffeisen International ka mundësuar 

një menaxhim të kontrolluar të riskut të të gjithë 

thesarit. Mënyrat e menaxhimit të riskut dhe 

kontrollës së riskut janë vendosur sipas njohurive 

teknike të fundit të menaxhimit të riskut për të 

cilat Raiffeisen Zentralbank ka fituar disa çmime. 

Mënyrat kryesore të menaxhimit të riskut janë 

pranuar nga Raiffeisen International dhe janë 

zbatuar edhe nga banka jonë, si bankë e rrjetit të 

Raiffeisen International. 

Likuiditeti i raportuar çdo javë në nivelet e 

segmenteve të biznesit, monitorimi i nivelit të 

raportit të lëvizjes veçanarisht për të gjitha 

segmentet e biznesit, limitet e librit bankar dhe raportet të cilat vlerësojnë riskun e interesit dhe 

zbrazëtirat, momentalisht janë mënyrat të cilat zbatohen për të menaxhuar dhe kufizuar riskun e 

ushtrimit të aktiviteteve të bzinesit. 


% e aktivës likuide në totalin e aktivës 

45% 

40% 

35% 

30% 

25% 

20% 

15% 

10% 

5% 

0% 




Menaxhimi i riskut të normës së interesit 

Raiffeisen Bank në Kosovë zbaton menaxhimin e riskut për të qëndruar ndaj pozicioneve të riskut 

në treg. Risku i normës së interesit ruhet përmes burimeve financiare. Për të siguruar një profit 

afatgjatë mbi portfolion ekzistuese të kredive e cila është rritur deri në 10 vjet në 2007, këto 

pozicione janë ruajtur përmes këmbimit të normave të interesit. Pozicionet deri në 5 vjet kufizohen 

në 75% ndërsa pozicionet prej 5 – 10 vjet kufizohen 100%. Qasja e kontrolit të riskut siguron 

vlerën optimale mbi riskun. 

Këmbimi valutor 

Edhe përkundër konkurencës në treg, zyra e Bankës sonë e cila merret me këmbimin valuator ka 

qenë zyra më profitabile në industrinë bankare në Kosovë. Të hyrat nga këmbimi valuator kanë 

kaluar shumën e të hyrave në vitin 2006 për 36.27%, duke arritur në 1.05 milionë Euro në fund të 

dhjetorit 2007. Përvec kësaj, aktivitetet e këmbimit valutor kanë ndikuar në rritjen e qarkullimit tonë 

sa i përket të hyrave nga ndalesat e transfereve dhe ka rritur mundësinë për t’iu ofruar klientëve 

një zgjidhje të kompletuar për kërkesat e tyre financiare. Ne poashtu e kemi zhvilluar një linjë të 

re biznesi, duke punuar me zyra të autorizuara për këmbim valuator në Kosovë, të cilat mbledhin 

valutat e huaja nga bizneset e mesme, te vogla, mokrobizneset dhe individë. 

Të ardhurat kumulative nga këmbimi valuator në baza tremujore 

(‘000) 

1.200 

1.000 

800 

600 

400 

200 

0 

mars 2007 qershor 2007 shtator 2007 dhjetor 2007 

Të ardhurat kumulative nga këmbimi valutor 

Të ardhurat kumulative nga këmbimi valutor në mënyrë lineare 

Kosovo mbetet një vend i cili e shfrytëzon Euron si valutë. Ndërsa Euro imponon kufizimet e 

aktivitetit të këmbimit valutor. 



25


Në aspektin etnologjik Kosova është mjaft interesante. Traditat etnologjike manifestohen në veshje, folklor, etnomuzikologji etj. Veshjet 

tradicionale popullore punoheshin nga pëlhura dhe leshi. Veshjet e burrave, përbëhej nga tirqit e leshit, qeleshja e kokës, këmisha 

e pëlhurës, xhamadani, çorapet dhe mestet të qëndisura. Ndërsa veshja e grave kryesisht përbehej nga këmisha e gjatë e pëlhurës, 

pështjellakët, maramat e kokës, çorapet e qëndisura etj, të punuar më virtuozitet dhe mjeshtri të rrallë. Veshjet tradicionale të Kosovës, 

kanë mbijetuar shekujt dhe janë ruajtur deri në ditët e sotme. Tirqit e burrave dhe marama e grave dëshmohen që nga shek. III pas 

lindjes se Krishtit. 

Shembull i kostumit të gruas 




Bizneset e vogla dhe 

mikrobizneset 

Në mënyrë që të ruhet një marrëdhënie e ngushtë me klientët dhe për të qenë në gjendje t’u 

përgjigjen kërkesave specifike të klientëve në secilin segment, që nga janari 2007 Raiffeisen 

Bank në Kosovë e ka ndarë dhe ristrukturuar segmentin e bizneseve të vogla dhe të mesme në dy 

segmente të veçanta: në segmentin e bizneseve të vogla dhe segmentin e mikrobizneseve. 

Bizneset e vogla 

Segmenti i bizneseve të vogla ofron përkrahje për bizneset e vogla – të përkufizuara si biznese 

me qarkullim vjetor prej 1 milionë Euro deri në 5 milionë Euro duke iu ofruar atyre shërbime dhe 

produkte që i nevojiten për të zhvilluar biznesin e tyre. 

Deri në fund të 2007, Raiffeisen Bank iu është përgjigjur në mënyrë positive kërkesave të ndryshme 

nga bizneset e vogla për të zgjeruar aktivitetin e tyre si dhe për të përfunduar projektet e tyre. 

Kështu portfolio e kredive për biznese të vogla ishte 114.87 milionë Euro, që në fakt është një 

rritje e portfolios së kredive për 43.44%. Edhe numri i bizneseve të vogla të cilat bashkëpunojnë 

me bankën tonë ka arritur numrin 800, 19% më shumë sesa vitin e kaluar. 

Sa i përket borxheve, për shkak të procesit të privatizimit dhe investimeve në blerjen e 

ndërmarrjeve shoqërore, volumi i borxheve në fund të vitit ishte pothuajse në nivelin e njëjtë sikur 

në 2006. 

Sa i përket kërkesave finaciare të bizneseve të vogla, banka vazhdimisht ka përshtatur ofertën 

e saj me nevojat e tregut. Gjatë vitit 2007, Raiffeisen Bank ka prezantuar shumë ndryshime dhe 

zhvillime të mëtutjeshme të produkteve. Njëra ndër to është edhe Kredia komerciale hipotekare 

me një afat kthimi më të gjatë me qëllim që t’iu mundësojë bizneseve të vogla blerjen e 

patundshëmërive, rinovimin, zgjerimin dhe rikonstuktimin e ndërtesave ekzistuese për aktivitete 

afariste. 

Duke u bazuar në kërkesat e klientëve të bizneseve të vogla, afati i kthimit për kreditë për investime 

kapitale/blerje të pajisjeve është dyfishuar, prej tri vjet në gjashtë vjet. Sektori i bizneseve të 

vogla kërkon që finacimi për borxhet e tyre investuese të jetë afatgjatë dhe të ketë kushte të 

qëndrueshme. Duke pasur këtë parasysh, është prezantuar një kredi konsoliduese në mënyrë që 

të rifinancojë investimet kapitale të bizneseve të vogla. Në mënyrë që të plotësohen sa më mirë 

kërkesat e klientëve dhe t’iu ofrojmë atyre shërbime efikase, është prezantuar projekti i Grupit 

Punues për shërbime efektive i cili në mënyrë të suksesshme është zbatuar në tri degë. Trajnimi 

i vazhdueshëm i nëpunësve të kredive dhe zyrtarëve të kredive është bërë poashtu që niveli i 

shërbimeve për klientë të jetë i një kualiteti sa më të lartë. 

Banka ka për qëllim që të ruajë fokusimin e saj në bizneset e vogla edhe gjatë 2008 dhe të rrisë 

përqindjen e tregut të përgjithshëm në këtë segment. Përveç kësaj, si prioritet i bankës do të jetë 

zhvillimi i mëtutjeshëm i marrëdhënieve me bizneset e vogla duke përkrahur zgjerimin e tyre me 

produkte dhe shërbime adekuate dhe me kushte konkuruese. Banka poashtu do të mundësojë 

ndërtimin e marrëdhënieve me klientë të ri të cilët janë pronarë të bizneseve të vogla duke 



27


përcjellur me vëmendje aktivitetet e tyre afariste dhe duke u fokusuar në ofrimin e shërbimeve të një 

standardi të lartë. 

Edhe një prioritet tjetër është zgjerimi i mëtutjeshëm i gamës së produkteve për biznese të 

vogla duke ofruar kredi për biznese të vogla pa hipotekë. Qëllimi i kësaj është të promovojmë 

marrëdhënie afatgjata me klientët tanë ekzistues si dhe të tërheqim edhe klientë të ri. Në mënyrë 

që të miratohen dhe disbursohen kreditë për biznese të vogla me një efikasitet të lartë, segmenti i 

bizneseve të vogla është duke planifikuar një zhvillim të mëtutjeshëm të Sistemit për Procesimin e 

Aplikacioneve (APS) i cili është zbatuar në 2007. Për të përmbushur kërkesat e klientëve në mënyrë 

të vazhdueshme, segmenti i bizneseve të vogla do t’i japë përparësi zbatimit të projektit të grupit 

punues për shërbime efektive edhe në degët tjera. 

Mikrobizneset 

Pas themelimit në janar të 2007, Segmenti i mikrobizneseve ka rritur praninë e tij me zyrtarë të rinj 

për kredi në rrjetin e degëve, posaqërisht në nëndegët e reja. Numri i rritur i zyrtarëve të kredisë i 

ka ndihmuar bankës që të kuptojë më lehtë, të punojë më afër dhe të ofrojë shërbime efikase dhe 

të shpejta për klientë. Duke përcjellë nga afër kërkesat dhe nevojat e klientëve, banka ka arritur të 

krijojë përparësitë dhe qëllimet kryesore strategjike. Menaxherët për mikrobiznese si dhe zyrtarët 

e kredive vazhdojnë të kontribuojnë duke paraqitur kërkesat dhe nevojat e klientëve në mënyrë 

efektive. Ata gjithmonë përdorin perspektivat e ndryshme dhe bazohen në përvojat e tyre duke 

kombinuar prioritet e mikrobizneseve edhe mënyrën se si menaxhohen ato. 

Aktivitetet kryesore të vitit për segmentin e mikrobizneseve ishin: 

-- Segmenti për mikrobiznese është përkrahur nga një ekip i përkushtuar i zyrtarëve të kredive 

dhe menaxherëve të kredive. 

-- Në mënyrë që t’iu shërbejmë klientëve brenda një afati të caktuar kohor, zyrtarët për kredi janë 

ndarë në: 

-- Zyrtarë për kredi, përgjegjësh për kredi të shpejta – kredi ekspres për mikrobiznese 

-- Zyrtar për kredi, përgjegjës për kredi të mëdha për mikrobiznese 

-- Janë punësuar zyrtarët e rinj për kredi, përgjegjës dhe të specializuar për agro kredi në 

mënyrë që t’i përgjigjen numrit të shtuar të kërkesave për agro kredi. 

-- Për të rritur nivelin e shërbimit përmes degëve dhe nëndegëve të Raiffeisen Bank, trajnime të 

reja të zhvilluara kanë filluar të mbahen për zyrtarët për kredi për mikrobiznese. 

-- Zbatimi i projektit të Grupit punues për shërbime efektive filloi në 2007 me qëllim të ofrimit 

të shërbimeve më të mira për klientë duke përshtatur produktet për mikrobiznese me kërkesat 

prioritare për zhvillimin e mikrobizneseve në treg. 




Individët 

2007 ishte viti më i suksesshëm në segmentin e individëve. Duke rritur bazën e klientëve individë 

për 45%, Banka arriti të shënojë rritje shumë të rëndësishme duke rritur bilancin e kredive të saj 

për 38% ndërsa portfolion e kredive për 52%. Në mënyrë që të jemi sa më afër klientëve tanë 

duke iu ofruar shërbime të kualitetit të lartë dhe brenda kohës së caktuar, ne kemi investuar burime 

të konsiderueshme në zbatimin e projektit të grupit punues për shërbime efektive, zgjerimin e rrjetit 

të degëve, identifikimin e mënyrave të reja të shitjes, zgjerimin i rrjetit të bankomatëve dhe POS 

(Pikave të shitjes ku klientët mund të paguajnë përmes kartelës) si dhe prezantimin i produkteve të 

reja dhe modifikimin e produkteve ekzistuese në pajtueshmëri me kërkesat e tregut. 

Duke përforcuar segmentin për klientë individë me një numër më të madh të stafit të cilët iu 

shërbejnë drejtëpërdrejt klientëve, ne kemi rritur nivelin e shërbimit për secilin klient në të gjitha 

degët dhe nëndegët e bankës sonë. Të gjitha këto që i përmendëm kanë ndikuar që banka jonë të 

ketë një përqindje të tregut bankar prej 40% sa i përket financimit të individëve. 

Kartelat 

Viti 2007 vazhdoi të jetë i suksesshëm sa i përket edhe aktiviteteve të biznesit me kartela. 

Raiffeisen Bank ishte banka e cila për herë të parë në tregun bankar prezantoi Visa Kredit 

Kartelën, e cila është pranuar shumë mirë nga klientët tanë. Ne poashtu kemi zgjeruar edhe 

gamën e shërbimeve dhe produkteve tjera duke përfshirë rritjen e numrit të kartelave, bankomatëve 

dhe POS. 

Visa Kredit Kartela iu është ofruar të gjithë klientëve, duke përfshirë edhe klientët që marrin rrogën 

përmes bankës sonë, klientët që marrin rrogën përmes bankave tjera si dhe pronarët e bizneseve. 

Në bashkëpunim me Visa dhe CornerBanca, bankë zviceriane, ne kemi prezantuar për herë të 

parë në rajon shërbimin Visa Transfer Parashë e cila iu mundëson Kosovarëve që jetojnë në Zvicër 

të dërgojnë para në mënyrë të shpejtë dhe me kushte të volitshme për të afërmit e tyre në Kosovë. 

Përveç këtij shërbimi, ne kemi prezantuar edhe shërbime të reja për bankomatë, sic janë shtypja 

e gjendjes së llogarisë për pesë transaksionet e fundit dhe mundësia për të ndryshuar numrin 

personal të indentifikimit (PIN). Ne poashtu e kemi zgjeruar rrjetin tonë të bankomatëve dhe POS 

në 57 dhe 909 përkatësisht, dhe e kemi rritur numrin e kartelave në 120,000. 

Menaxhimi dhe zhvillimi i produkteve 

Fokusi ynë kryesor gjatë vitit 2007 ishte në zgjerimin e gamës së produkteve dhe shërbimeve 

bankare si dhe në faktin se produktet tona ekzistuese përmbushin kërkesat dhe nevojat e klientëve 

tanë. 

Prezantimi i produketeve të reja Visa Kredit Kartelës, Depozitës hipotekare, Depozitës flexi si 

dhe ndryshimeve të bëra në shërbimin elektronik E-banking ishin arritjet kryesore sa i përket anës 

së pagesave dhe detyrimeve. Me produktet e reja ne e kemi shtuar vlerën gamës së produkteve 

eksistuese dhe jemi bërë banka e parë të vend e cila ka filluar të ofrojë shërbime dhe produkte të 



29


tilla. Kjo na ka ndihmuar ta rrisim bazën e depozitave si dhe numrin e klientëve tanë. 

Sa i përket financimit, me prezantimin e produkteve siç janë: kredia për klientë që nuk e marrin 

rrogën përmes bankës, kredi për automjete të përdorura, dhe kredi hipotekare si dhe modifikimet e 

kredisë personale ne kemi arritur që ta rrisim përqindjen e tregut, dhe në të njëjtën kohë të ruajmë 

kualitetin e lartë të shërbimeve i cili përbëhet nga stafi profesional dhe teknologjia më e fundit 

bankare. 

Gjatë 2008, ne do të vazhdojmë të prezantojmë produkte dhe shërbime të reja në mënyrë që të 

ruajmë përkushtimin tonë ndaj klientëve. 

Menaxhimi i kredive dhe riskut 

Menaxhimi i kredive dhe riskut ka zhvilluar edhe më tutje menaxhimin dhe strukturën operacionale 

për të siguruar një qasje më të mirë të procesit të përgjithshëm. Duke u bazuar në kërkesat e Basel 

II dhe Raiffeisen International, Raiffeisen Bank në Kosovë ka filluar të ofrojë raportet për zyrën 

kryesore duke përdorur qasjen standarde të Basel II, përderisa gjatë 2008 do të përdoren qasje 

më të avancuara. Në të njëjtën kohë, struktura e departamentit është zgjeruar dhe ripozicionuar 

në mënyrë që të ketë funksione më të specializuara për detyra të caktuara, ndërsa Menaxhimi i 

mashtrimeve është shtuar si një funksion i ri brenda Menaxhimit të kredive dhe riskut. 

Menaxhimi i kredive dhe riskut është duke punuar vazhdimisht në përshtatjen dhe përmirësimin 

e sistemeve ekzistuese për të përmirësuar menaxhimin e riskut dhe në të njëjtën kohë të veprojë 

me pajtim me kërkesat e Basel II. Mënyrat e adaptuara dhe të zhvilluara gjatë 2007 përfshijnë 

Sistemin për procesimin e aplikacioneve, Micro Score Card dhe raportimi nga Baza e të dhënave 

të Grupit. 

Menaxhimi i kredive dhe riskut ishte involvuar në përmirësimin, zhvillimin dhe zbatimin e 

produkteve të reja të prezantuara gjatë 2007 dhe mbetet i fokusuar në përkrahjen e zhvillimit 

të bizneseve në të ardhmen. Projektet për vitin 2008 përfshijnë riorganizimin e mëtutjeshëm të 

departamentit të kredive dhe riskut në mënyrë që të veprojnë në përputhje me zhvillimet e tregut 

dhe rritjen e efikasitetit të përgjithshëm. 

Shërbimet për klientë 

Gjatë 2007, Departamenti i shërbimeve për klientë ka zgjeruar fushën e aktiviteve dhe shërbimeve 

që ofron, me qëllim që të jetë sa më afër klientëve të Bankës dhe të përmirësojë edhe më tutje 

nivelin e shëbrimeve që ofrohet në të gjitha degët dhe nëndegët e Raiffeisen Bank. 

Përveç komenteve të vazhdueshme sa i përket ndryshimeve që kërkohen për produktet dhe 

shërbimet nga ana e klientëve përmes Kutive të sugjerimit të vendosura në degët tona, grupe 

punuese janë organizuar gjatë 2007 me qëllim që të ndëgjojnë mendimet dhe kërkesat e klientëve 

tanë. Duke u bazuar në të gjitha këto komente, një numër i caktuar i ndryshimeve është bërë 

menjëherë. Kjo na mundëson që të ofrojmë shërbime sa më individuale për secilin klientë, të 

njohim më mirë punën tonë përmes përpjekjeve të vazhdueshme për të ofruar shërbime të një 

kualiteti të lartë. Ne kemi ofruar edhe një e-mail adresë për shërbime të klientëve në web faqe 




duke e bërë të mundshme për klientët të dërgojnë pyetjet, sugjerimet, ankesat, dhe / ose komentet 

për shërbimet që ata marrin në bankën tonë. Të gjitha porositë elektronike që dërgohen përmes 

web faqes marrin një përgjigje brenda 24 orësh. 

2008 sjell me vete sfida të reja për departamentin e shërbimeve për klientë. Ne kemi për qëllim 

që secili klient të trajtohet në mënyrë të njëjtë duke iu ofruar shërbime të një niveli të lartë të 

shërbimeve bankare në të gjitha degët dhe nëndegët e Raiffeisen Bank në Kosovë. 

Rrjeti i distribuimit 

Degët dhe nëndegët gjatë 2007 

Raiffeisen Bank në Kosovë i ka kushtuar kujdes të veçantë zhvillimit të mëtutjeshëm të rrjetit të 

degëve dhe nëndegëve në 2007. Banka ka punuar vazhdimisht në zgjerimin dhe përmirësimin 

e rrjetit të degëve dhe nëndegëve. Gjashtë nëndegë të reja janë hapur: një në Aeroportin 

Ndërkombëtar të Prishtinës, një në Ferizaj, dy në Prishtinë, një në Pejë dhe një në Prizren. Poashtu, 

gjatë vitit 2007 degët dhe nëndegët ekzistuese në Prishtinë, Malishevë, Suharekë, Gracanicë, 

Rahovec dhe Podujevë janë rivendosur në objekte të reja, atraktive dhe të rimodeluara. Rrjeti ynë i 

degëve ka arritur në 37 degë dhe nëndegë në fund të 2007. 

Numri i degëve dhe nëndegëve 

40 

35 

30 

25 

20 

15 

10 

5 

0 

2002 2003 2004 2005 2006 2007 

Numri i degëve Numri i nëndegëve Gjithsej 

Qëllimi ynë është të krijojmë një imazh të fuqishëm dhe të njohur që do të rrisë informimin mbi 

Raiffeisen Bank në mesin e klientëve potencialë. Arrtija e këtij qëllimi do të jetë një pjesë e 

rëndësishme e strategjisë në vitin 2008. Duke zgjeruar rrjetin e degëve dhe nëndegëve Raiffeisen 

Bank do të jetë në gjendje të bëjë klientë anembanë Kosovës. 

Gjatë 2007, Banka poashtu ka prezantuar hapësirën për Non-stop Shërbime Bankare, këndet 

për fëmijë, si dhe hapësirën e posaçme për kreditë hipotekare. Hapësirat për Non-stop Shërbime 

Bankare janë zbatuar në shumicën e degëve të hapura dhe të rivendosura gjatë 2007, ku klientët 

kanë mundësi të shfrytëzojnë bankomatët e Raiffeisen Bank dhe të lidhen drejpërdrejt me shërbimin 

telefonik Raiffeisen Direct për pyetje tjera 24orë në ditë / 7 ditë në javë. 



31


Orari i ri i punës për degët dhe nëndegët është prezantuar në 2007. Të gjitha degët kanë zgjatur 

orarin e punës në mënyrë që të përmbushin kërkesat e klientëve. Degët vazhdojnë të kenë rolin 

e tyre kryesor në rrjetin e distribuimit; sidoqoftë ne kemi punuar në zhvillimin dhe prezantimin e 

mënyrave tjera alternative. Rrjeti i bankomatëve është zgjeruar nga 45 në 57 ndërsa rrjeti i POS 

është rritur për 41%, nga 645 në 909 POS gjatë 2007. 

POS (pikat e shitjes) 2007 

1000 

900 

800 

700 

600 

645 

670 

685 696 

724 

751 

778 784 

819 

853 

884 

909 

500 

400 

300 

200 

100 

0 

janar shkurt mars prill maj qershor korrik gusht shtator tetor nëntor dhjetor 

Bankomatët 2007 

60 

50 

47 48 48 

49 

50 50 50 50 51 

53 

54 

57 

40 

30 

20 

10 

0 


Agjentët e shitjes 

Në vitin 2007, Raiffeisen Bank ka zgjeruar edhe rrjetin e agjentëve të shitjes, si një mënyrë tjetër 

të distribuimit i cili iu ofron shërbime individëve dhe bizneseve të vogla e mikrobizneseve kudo 

që ata janë. Për të kërkuar një takim me agjentët e shitjes, klienti mund të telefonojë në 038 222 

222 ndërsa agjenti i shitjes do t’i kontaktojë brenda 24 orëve për të caktuar takimin me klientin në 

shtëpinë e tij apo në zyrë. Në mënyrë që të ofrohen shërbime efektive për individët dhe bizneset e 

vogla dhe mikrobizneset, agjentët e shitjes janë të vendosur edhe në qendra të ndryshme të shitjes. 

Ata promovojnë dhe shesin produktet e bankës dhe luajnë një rol të madh në rritjen e portfolios 

së kredive për individë. Me zgjerimin e rrjetit të tyre, kontributi i agjentëve të shitjes ishte 27% në 

porftolion e përgjithshme të kredive për individë në 2007. 




Raiffeisen Bank në Kosovë do të vazhdojë të zgjerojë rrjetin e agjentëve të shitjes me qëllim që të 

ofrohen shërbime të përshtatshme për klientët tanë. 

Raiffeisen Direct / Qendra telefonike 

Raiffeisen Direct / Qendra telefonike vazhdoi të luajë një rol kyç në ofrimin e shërbimeve dhe 

ndihmës për klientët e bankës. Raiffeisen Direct ka qenë e përfshirë për së afërmi në produktet 

për individë, biznese të vogla e mikrobiznese duke iu ofruar atyre kredi Top Up, kartela, depozita 

fleksibile si dhe ua ka prezentuar atyre produktet e reja. 

Projekti për centralizimin e telefonatave tani është zbatuar në të gjitha degët dhe nëndegët e 

bankës i cili iu mundëson lidhjen e degëve dhe nëndegëve përmes lokaleve (zgjidhja VoIP). Duke 

pasur këtë mundësi, Raiffeisen Direct ka arritur të ketë një volum më të madh të përgjigjjeve ndaj 

pyetjeve të klientëve. Përveç kësaj, projekti për dërgimin të porosive dhe projekti për të ndihmuar 

klientët në shfrytëzimin e shërbimeve elektonike bankare janë zbatuar në Raiffeisen Direct gjatë 

2007. 

Një mënyrë tjetër e distribuimit është krijuar përmes zbatueshmërisë së rrjetit të kordinatorëve 

tregtarë për shpërndarjen e mëtutjeshme të POS, rritjen e rrjetit të partnerëve tanë tregtarë dhe 

partnerëve të auto salloneve. 

Operacionet 

Menaxhimi i parave dhe zyra mbështetëse e Thesarit 

Zyra mbështetëse e thesarit përkrah zyrën e Thesarit në procesimin e marrëveshjeve në 

sistemin bazë si dhe marrëveshjeve në emër të llogarive tona dhe mirëmbajtjes/monitorimit të 

transaksioneve të kryera nga Thesari / degët. Marrëveshjet përfshijnë transkasionet e depozitave 

si dhe transaksionet e këmbimit të parave, ndërsa shërbimet e kryera janë dhënë në vijim: 

• Procesimi i transaksioneve 

• Procesi i mirëmbajtjes 

• Zyra përkrahëse e thesarit për shitje – biznesi i këmbimit të parave 

• Degët – biznesi i këmbimit të parave 

• Rishikmi i normës standarde të këmbimit 

• Transportimi i monedhave 

Procesimi i pagave 

Procesimi i pagave është një produkt të cilin banka ua ofron bizneseve për të procesuar pagat për 

punëtorët e tyre si dhe për t’u barazuar. Numri i përgjithshëm i procesimit të listës së pagave gjatë 

vitit 2007 ishte 3,650. Në krahasim me vitin 2006, ky produkt ka arritur një rritje prej 36.51% në 

2007. 



33


Llogaritë kolektuese 

Llogaritë kolektuese poashtu iu ofrohen bizeseve të cilët kanë llogari me Raiffeisen Bank në Kosovë. 

Numri i përgjithshëm i pagesave ka arritur në 245,646 pagesa. Në krahasim me 2006, numri i 

pagesave është rritur për 6.34% në 2007. 

Menaxhimi i parave 

Shërbimit për menaxhimin e parave përfshijnë: 

• Transferi i parave në mes të zyrës kryesore dhe degëve 

• Paratë në transit CIT 

• Depozitimi dhe tërheqjet në AQBK 

• Depozitimi dhe tërheqjet në RZB 

Operacionet me kartela 

Departamenti i Operacioneve – sektori i kartelave është i përfshirë në kryejen e çështjeve 

operacionale dhe të barazimit të kartelave. Është përgjegjës për regjistrimin dhe barazimin e 

bankomatëve dhe aparateve për pagesë përmes kartelës. Është shënuar një rritje e rëndësishme 

në shpërndarjen e kartelave Visa dhe Master Cards që poashtu ka rezultuar në rritjen e 

transaksioneve në bankomate dhe POS si dhe në shumën e përgjithshme. 

Pas prezantimit të Visa Kredit Kartelës për herë të parë në treg në qershor të vitit 2007, numri i 

kartelave të lëshuara është rritur vazhdimisht ndërsa numri i kredit kartelave të lëshuara në 2007 

ishte 1666. 

Procesi i ri automatik në barazimin e llogarisë nostro account ka filluar të zbatohet në 2007, 

process ky i cili do të ketë ndikim në përmirësimin e kualitetit dhe do të kursejë kohën. Poashtu 

edhe procesimi i transaksioneve dhe barazimit përmes Western Union është bërë automatik që 

nga 2007. Janë zhvilluar procedura për produktet e reja ndërsa procedurat ekzistuese janë 

përmirësuar. 

Financat tregtare 

Raiffeisen Bank në Kosovë ndihmon dhe financon një numër të konsiderueshëm të volumit të tregtisë 

vendore dhe ndërkombëtare. Vlera e të gjtha të hyrave dhe shpenzimeve të produkteve tregtare 

financiare gjatë 2007 ishte 61.7 milionë Euro. 

Raiffeisen Bank është duke e zgjeruar shërbimin e produkteve financiare tregtare. Kjo është dhënë 

edhe në tabelën në vijim, ku shuma e produkteve finaciare tregtare deri në fund të 2007 ishte 

27.012 milionë Euro që është 1.5 herë më shumë se në fund të 2006 ku kjo shumë ishte 18.23 

milionë Euro. 




Produktet financiare tregtare - volumi 

Produktet financiare tregtare - në qarkullim 



70 

30 

60 

61.7 

25 

27.012 

50 

20 

18.23 

40 

38.8 

30 

20 

15.19 

32.74 

24.3 

15 

10 

6.85 

12.26 

10 

5 

2.14 

0 

2003 2004 2005 2006 2007 

0 

2003 2004 2005 2006 2007 

Volumi (të gjitha produktet hyrëse dhe dalëse) 

Në qarkullim (aktive) 

Transaksionet e pagesave 

Sa i përket pagesave, është shënuar një rritje e rëndësishme gjatë 2007. Numri i pagesave 

ndërkombëtare në 2007 ishte 78,190 që shënon një rritje prej 35% nëse e krahasojmë me 2006. 

Pagesat vendore janë rritur për 37% duke arritur shifrën prej 180,063 pagesash. 

Shuma e pagesave 


700 

Numri i pagesave 

(‘000) 

120 

600 

500 

400 

300 

200 

100 

100 

80 

60 

40 

20 

0 

2005 2006 2007 

0 

2005 2006 2007 

Transferet hyrëse 

Transferet dalëse 

Transferet hyrëse 

Tranferet dalëse 

Zbatimi i shërbimit të E-banking ka ndikuar në rritjen e pagesave (në vijim është dhënë tabela ku 

përshkruhet rritja e konsiderueshme e pagesave gjatë secilit muaj. Kjo tregon që numri i pagesave 

të procesuara ishte 26,117. 



35


Transaksionet elektronike 2007 

3.000 

2.500 

2.000 

1.500 

1.000 

500 

0 


Pagesat brenda bankës Pagesat vendore Pagesat ndërkombëtare 

Çështjet organizative dhe proceset bankare 

Viti 2007 ishte edhe një vit i suksesshëm për Departamentin e Çeshtjeve Organizative dhe 

Proceseve Bankare. Duke e zbatuar “6 Sigma” në metodologjinë e përmirësimit të proceseve, 

sektori i Menaxhimit te Proceseve brenda departamentit arriti që gjatë vitit 2007 të përfundoj me 

sukses gjashtë projekte madhore që Bankës. Projektet në fjalë janë: 

1. Aplikimi për mikro kredi, 

2. Aplikimi për kredi personale, 

3. Raportet ditore dhe mujore nga degët dhe nën-degët, 

4. Depozita për biznese, 

5. Porositja dhe shperndarja e debit kartelave për klientët, 

6. Instalimi i pikave të shitjes (POS) tek shitësit. 

Përveç projekteve të lartëpërmendura, gjatë vitit 2007 janë inicuar edhe dy projekte shtesë, të 

cilat do të vazhdojnë edhe gjatë vitit 2008. Në fund të 2007, departamenti filloi trajnimin (6 

Sigma Green Belt) për 20 punonjës të cilët janë pjesë e njësive të projekteve për përmirësimin e 

proceseve për të mundësuar një qasje më direkte dhe serioze rreth proceseve aktuale te Bankes. 

Poashtu, hap i konsideruar është bërë edhe në monitorimin e disa proceseve vitale në Bankë duke 

aplikuar metodologjinë e monitorimit të proceseve (BPMS-Business Process Management Systems). 

Në 2007 është themeluar edhe sektori i menaxhimit te Projekteve të rregullta te bazuar ne 

metodologjinë PMI (Project Managment Institute). Ky sektor ka filluar edhe trajnimin e punonjësve 

që do të mirren me menaxhimin e projekteve te rregullta. Viti 2007 është karakterizuar edhe me 

një zhvillim të theksuar në aspektin organizativ dhe mirëmenaxhimin e politikave dhe procedurave 

të bankës. 




Trajnimi dhe menaxhimi i punonjësve 

Numri i punonjësve të bankës është duke u rritur vazhdimisht krahas zhvillimit të biznesit. Në fund të 2007, 

banka ka pasur 616 punonjës që paraqet më shumë se 20% të stafit të përgjithshëm të sektorit bankar në 

Kosovë. 

Numri i punonjësve 

Punonjësit 

600 

500 

400 

Raiffeisen Bank në Kosovë është e përkushtuar të sigurojë se 

punonjësit e saj zhvillojnë aftësitë dhe dijen e tyre duke iu ofruar 

trajnime të brendshme dhe të jashtme dhe mundësi tjera. Këto 

projekte kanë rezultuar në përmirësimin e fushave të produkteve 

dhe proceseve si dhe kanë siguruar shërbime më efikase për 

klientë. 

300 

200 

100 

0 

Në 2007, diku afër 91% prej numrit të përgjithshëm të 

punonjësve të bankës sonë kanë marrë pjesë në programe të 

ndryshme trajnimi, mbledhje pune apo seminare. Departamenti 

i resurseve njerëzore dhe trajnimeve pothuajse ka dyfishuar 

numrin e ditëve të trajnimit në krahasim me vitin e kaluar. Ky 

numër ka arritur prej 2048 në 3446 ditë trajnimi. Raiffeisen 

Bank në Kosovë ka bashkëpunuar në mënyrë të suksesshme 

me Shoqatën e Bankave në Kosovë në identifikimin dhe përkrahjen e programeve të reja të trajnimit dhe në 

bashkëpunim me këshilltarë ndërkombëtarë ka investuar vazhdimisht në licensimin e trajnerëve të brendshëm 

në fushën e menaxhimit të shitjes dhe udhëheqjes për të ofruar trajnime të kualitetit të lartë për punonjësit e 

saj dhe të rrisë mundësinë e ngritjes së tyre profesionale. 

2002 2003 2004 2005 2006 2007 

Për vitin e tretë radhazi, banka ka vazhduar me programin e praktikantëve për studentët më të mirë të disa 

universiteteve në Kosovë. Në vitin 2007, përveç Universitetit Amerikan të Kosovës, Universitetit të Prishtinës, 

Fakultetit Ekonomik, Universitetit të Biznesit dhe Teknologjisë janë krijuar marrëdhënie edhe me universitet 

tjera siç janë: Iliria, AAB, Dardania, Universiteti i Stuhl në Tetovë dhe Fakulteti i Biznesit në Pejë. Qëllimi i 

këtij programi ishtë të rrisë përkrahjen për punonjësit dhe t’iu ofrojë mundësi studentëve të njihen me punën 

në bankë. Pas përfundimit të praktikës një numër i caktuar i këtyre studentëve janë zgjedhur dhe janë 

pranuar në departamente apo degë të ndryshme të bankës sonë si punonjës me orar të plotë. 

Në kuadër të praktikës në bankë, studentët kanë pasur mundësi të zbatojnë dhe krahasojnë njohurinë e tyre 

të fituar gjatë studimeve edhe përmes përvojës së tyre në praktikë. Gjatë kësaj përvoje njëri ndër qëllimet 

kryesore ka qenë edhe krijimi i një qasjeje profesionale ndaj punës. Dhe së fundi ata kanë arritur që të 

krijojnë një përvojë të punës që do t’iu ndihmojë në karrierën e tyre të mëtutjeshme. 

Përveç veprimtarive të përmendura më lart, Raiffeisen Bank ka vazhduar të përkrahë studimet pasdiplomike 

si dhe kurse të specilizimit për punonjësit e saj. Qëllimi i kësaj është të përkrahë stafin e saj për të fituar 

njohuri të reja që do të mundësojnë progres të mëtutjeshëm në bankë. Si rezultat i kësaj, dy punonjës 

të bankës kanë diplomuar në 2007 në Universitetin për Biznes dhe Teknologji në Prishtinë i cili është i 

certifikuar nga Universiteti i Teknologjisë në Vjenë, në fushën e Menaxhmentit të Inxhinierisë dhe Menaxhimit 

të Kualitetit të Përgjithshëm, përderisa një punonjës tjetër është duke përcjellur programin për mësim në 

distancë në Menaxhim Financiar në Universitetin e Londrës deri më 2009. 

Përveç kësaj, shumë grupe të punonjësve të shitjes, riskut, financave dhe auditimit kanë ndjekur kurse 

profesionale të kontabilitetit dhe financave me Shoqatën për Shërbime të Financave dhe Kontabilitetit (AFAS) 

dhe Shoqatën për Certifikimin e Kontabilistëve dhe Auditorëve të Kosovës (SCAAK). 



37

Pasqyrat financiare Raiffeisen Bank në Kosovë 2007 

Mënyrat e jetës dëshmohen që në epokën e gurit, kur ngritën kasollet e para dhe vendbanimet fushore. Shpikja e metaleve e cila 

solli ndryshime të mëdha shoqërore dhe ekonomike të cilat u manifestuan edhe në mënyrën e jetesës. Nga shkaqe pasigurie qysh 

në epokën e eneolitikut u ngritën kështjellat ku do të vazhdoj jetesa deri në mesjetën e zhvilluar. Kështjellat u ngritën mbi kodra me 

pozite të mirë strategjike prej nga mund të mbikëqyreshin tokat pjellore dhe luginat e lumenjve. Pos kështjellave ekzistonin edhe 

vendbanimet fushore, sikurse dhe qytetet e mirëfillta që nga periudha e antikitetit. Në kështjella jetonin në bashkësi numër i madh 

njerëzish. Ndryshime të mëdha në Kosovë në mënyrën e jetesës shfaqen sidomos që nga shek. XVIII e deri në ditët e sotme. 

Shembull interieri - Shtëpia e Eminxhikut, dhoma e mysafirëve, shekulli XVIII. 



Pasqyrat financiare 

Pasqyrat Financiare 

Shënim: Pasqyrat financiare janë përpiluar në gjuhën angleze dhe më pas janë përkthyer në gjuhën shqipe. 

Për çfarëdo mospërputhje të të dhënave, ju lutemi referohuni në versionin origjinal. 

Deklarata mbi përgjegjësitë e Menaxhmentit 40 

Raporti i Auditorëve të Pavarur 41 

Bilanci i gjendjes 42 

Pasqyra e të ardhurave 43 

Pasqyra e ndryshimeve në kapitalin e aksionerëve 44 

Pasqyra e rrjedhjes së parasë 45 

Shënime për pasqyrat financiare për vitin e mbyllur më 31 dhjetor 2007 46 

1. Të përgjithshme 46 

2. Mjedisi ku vepron Banka 46 

3. Bazat e përgatitjes 47 

4. Politika të rëndësishme kontabël 48 

5. Paraja dhe ekuivalentet e saj dhe rezervat e domosdoshme 53 

6. Huatë nga bankat tjera 54 

7. Huatë dhe paradhëniet për klientë 54 

8. Aktivet tjera 55 

9. Përmirësimi kapital i objektit të marrë me qira, pajisjet dhe aktivet e patrupëzuara 56 

10. Llogaritë e klientëve 57 

11. Huatë 58 

12. Detyrime të tjera 59 

13. Kapitali aksioner 60 

14. Të ardhurat dhe shpenzimet nga interesi 60 

15. Të ardhurat dhe shpenzimet nga tarifat dhe komisionet 61 

16. Të ardhurat tjera 61 

17. Shpenzime për personelin 61 

18. Shpenzimet tjera operative 62 

19. Tatimi mbi fitimin 62 

20. Administrimi i riskut financiar 63 

21. Garanci dhe angazhimet 71 

22. Vlera reale e instrumenteve financiare 73 

23. Transaksionet e palëve të ndërlidhura 74 



39


Deklarata mbi përgjegjësitë e Menaxhmentit 

Për aksionarët e Raiffeisen Bank Kosovo J.S.C. 

Ne kemi përgatitur pasqyrat financiare deri më 31 dhjetor 2007 dhe për vitin e mbyllur të cilat 

paraqesin në mënyrë reale në të gjitha aspektet materiale pozitën financiare të Raiffeisen Bank 

Kosovo J.S.C. (tani e tutje do t’i referohemi “Banka”) deri më 31 dhjetor 2007 si dhe rezultatet 

e operacioneve dhe rrjedhjes së parasë për vitet e mbyllura. Menaxhmenti është përgjegjës për 

të siguruar se banka mban shënimet financiare në pajtim me rregulloret bankare dhe mund të 

ndryshohet në mënyrë të përshtatshme për të paraqitur me saktësi të arsyeshme pozitën financiare 

të bankës, rezultatet e operacioneve të saj dhe të rrjedhjes së parasë në pajtim me Standardet 

Ndërkombëtare të Raportimit Financiar. Këto standarde përfshijnë Standardet dhe Interpretimet 

Ndërkombëtare të Kontabilitetit të lëshuara nga Bordi për Standarde Ndërkombëtare të 

Kontabilitetit (IASB) dhe Komisioni Ndërkombëtar për Interpretimet e Raportimit Financiar (IFRIC) të 

IASB që janë relevante për operacionet e saj dhe janë efektive për periudhat përkatëse kontabël. 

Menaxhmenti poashtu është përgjegjës të ndërmarrë masat që i ka në dispozicion për të siguruar 

asetet e bankës dhe të parandalojë dhe zbuloj mashtrimet dhe parregullsitë tjera. 

Menaxhmenti konsideron se, gjatë përgatitjes së pasqyrave financiare, banka ka shfrytëzuar 

politika përkatëse kontabël, të zbatuara me konsistencë dhe të përkrahura nga gjykime dhe 

vlerësime të arsyeshme e të kujdesshme dhe të cilat janë në pajtim me Standardet Ndërkombëtare 

për Raportim Financiar. 

Pasqyrat Financiare me këtë rast miratohen nga Menaxhmenti i Bankës. 


Drejtor i Departamentit të Operacioneve 





Prishtinë, Kosovë 

7 prill 2008 




Deloitte Kosova sh.p.k 

Rr. Bedri Pejani, nr.3 

Prishtinë 3, 10030 

Kosovë 

Raporti i Auditorëve të Paravur 

Tel: + 381 38 245 582/3 

Fax: + 381 38 245 584 

www.deloitte.com 

Për Aksionerët e Raiffeisen Bank Kosovo J.S.C. 

Ne i kemi audituar pasqyrat financiare të Raiffeisen Bank Kosovo J.S.C. (“Banka”), të cilat përbëhen 

nga bilanci i gjendjes deri më 31 dhjetor 2007, pasqyra e të ardhurave, ndryshimet në kapitalin e 

aksionerëve, rrjedha e parasë për vitin e mbyllur, një përmbledhje e politikave të rëndësishme kontabël 

si dhe shënime të tjera sqaruese. 

Përgjegjësia e Menaxhmentit për Pasqyrat Financiare 

Menaxhmenti është përgjegjës për përgatitjen e paraqitjen e drejtë të këtyre pasqyrave financiare 

në pajtim me Standardet Ndërkombëtare për Raportim Financiar. Kjo përgjegjësi përfshin: dizajnin, 

zbatimin dhe ruajtjen e kontrollës së brendshme në lidhje me përgatitjen dhe paraqitjen e drejtë të 

pasqyrave financiare të cilat nuk përmbajnë deklarata të gabuara materiale, pa marrë parasysh nëse 

vijnë si rezulat i mashtrimit apo gabimit; zgjedhja dhe zbatimi i politikave përkatëse kontabël; dhe 

vlerësimet kontabël të cilat janë në pajtim me rrethanat. 

Përgjegjësitë e Auditorit 

Përgjegjësia jonë është të shprehim opinionin mbi këto pasqyra financiare duke u bazuar në auditimin 

tonë. Ne e kemi kryer auditimin në pajtim më Standardet Ndërkombëtare mbi Auditimin. Këto 

standarde kërkojnë që ne të veprojmë në pajtim me kërkesat etike dhe të planifikojmë e bëjmë auditimin 

për të siguruar se pasqyrat financiare nuk përmbajnë deklarata të gabuara materiale. 

Auditimi përfshin procedurën performuese për të siguruar dëshmi të auditimit për shumat dhe paraqitjet 

në pasqyrat financiare. Procedurat e zgjedhura varen nga gjykimi i auditorëve, duke përfshirë 

vlerësimin e riskut nga deklaratat e gabuara materiale të pasqyrave finaciare, që mund të vijnë si 

rezultat i mashtrimit apo gabimit. Duke bërë këto vlerësime të riskut, auditorët e konsiderojnë kontrollën 

e brendshme relevante me përgatitjen e entitetit dhe paraqitjen reale të pasqyrave finaciare në mënyrë 

që të dizajnohen procedurat e auditimi të cilat janë të përshtatshme në rrethana të caktuara, por jo 

me qëllim të shprehjes se një opinioni mbi efikasitetin e kontrollës së brendshme të entitetit. Auditimi 

poashtu përfshin vlerësimin e përshtatshmërisë së llogaritjeve kontabël të bëra nga menaxhmenti si dhe 

vlerësimin e prezantimit të përgjithshëm të pasqyrave financiare. 

Ne besojmë se dëshmitë e auditimit të cilat i kemi siguruar janë të mjaftueshme dhe të përshtatshme për 

të siguruar një bazë për opinionin tonë të auditimit. 

Opinioni 

Sipas opinionit tonë, pasqyrat financiare paraqesin në mënyrë reale, në të gjitha aspektet materiale, 

pozitën financiare të Bankës deri më 31 dhjetor 2007, si dhe performancën financiare dhe rrjedhjen e 

parase për vitin e mbyllur në pajtim me Standardet Ndërkombëtare mbi Raportimin Financiar. 

Deloitte Kosova sh.p.k. 

Prishtinë, Kosovë 

7 prill 2008 



41


Bilanci i gjendjes deri më 31 dhjetor 2007 

(shifrat janë në mijë EURO përderisa nuk theksohet ndryshe) 

Aktivet 

31 dhjetor 31 dhjetor 

Shënim 2007 2006 

Paratë dhe ekuivalentet e saj dhe rezerva e domoshdoshme 5 67,029 46,761 

Huatë nga bankat tjera 6 72,801 102,444 

Huatë dhe paradhëniet për klientët 7 330,071 222,043 

Aktive të tjera 8 1,591 683 

Përmirësimi kapital i objektit të marrë me qira, pajisje dhe 

dhe aktive të patrupëzuara 9 5,505 4,154 

Aktive të shtyra 19 - 268 

Totali i aktivës 476,997 376,353 

Detyrimet 

Llogaritë e klientëve 10 395,810 310,014 

Huatë 11 15,841 17,678 

Detyrime tjera 12 5,056 3,246 

Tatimi i pagueshëm mbi fitimin e korporatës 1,215 1,180 

Detyrime të shtyra 19 159 - 

Totali i detyrimeve 418,081 332,118 

Kapitali i aksionerëve 

Kapitali aksioner 13 44,000 33,000 

Fitimi i pashpërndarë 14,916 11,235 

Totali i kapitalit të aksionerëve 58,916 44,235 

Totali i detyrimeve dhe kapitalit të aksionerëve 476,997 376,353 

Të miratura për publikim në emër të Menaxhmentit të Raiffeisen Bank Kosovo J.S.C. dhe të nënshkruara 

në emër të Bankës me 7 prill 2008. Shënimet prej 1 deri në 23 janë pjesë përbërëse e këtyre 

pasqyrave financiare. 


Drejtor i Departamentit të Operacioneve 








Pasqyra e të ardhurave për vitin e mbyllur më 31 dhjetor 2007 


Viti i mbyllur me Viti i mbyllur me 

31 Dhjetor 31 Dhjetor 

Shënim 2007 2006 

Të ardhurat nga interesi 14 44,784 33,103 

Shpenzime interesi 14 (8,987) (6,587) 

Të ardhurat nga interesi, neto 35,797 26,516 

Provizioni për kreditë në rënie 7 (5,397) (3,874) 

Ripërtrirje nga kreditë e shlyera 316 256 

Provizioni për humbje nga angazhimet dhe garancitë 12 (86) (36) 

Të ardhurat neto nga interesi pas provizionit për kreditë në rënie 30,630 22,862 

Të ardhurat nga këmbimi valuator, neto 1,052 772 

Të ardhurat nga tarifat dhe komisionet 15 6,053 4,527 

Shpenzimet nga tarifat dhe komisionet 15 (666) (502) 

Të ardhurat të tjera 16 198 147 

Të ardhurat operative 37,267 27,806 

Shpenzimet për personelin 17 (7,136) (4,918) 

Shpenzimet tjera operative 18 (11,787) (9,621) 

Fitimi para tatimit 18,344 13,267 

Tatimi mbi të ardhurat 19 (3,663) (2,472) 

Fitimi neto për vitin 14,681 10,795 



43


Pasqyra e ndryshimeve në kapitalin aksioner për vitin e mbyllur 31 dhjetor 2007 

(shifrat janë në mijë Euro përderisa nuk theksohet ndryshe) 

Kapitali aksioner Fitimi i Totali i 

pashpërndarë kapitalit të 

aksionerëve 

Gjendja më 1 janar 2006 17,750 5,690 23,440 

Kontributi shtesë në kapital 10,000 - 10,000 

Kapitalizimi i fitimit të pashpërndarë 5,250 (5,250) - 

Fitimi neto për vitin - 10,795 10,795 

Gjendja më 31 dhjetor 2006 33,000 11,235 44,235 

Kapitalizimi i fitimit të pashpërndarë 11,000 (11,000) - 

Fitimi neto për vitin - 14,681 14,681 

Gjendja më 31 dhjetor 2007 44,000 14,916 58,916 




Pasqyra e rrjedhjes së parasë për vitin e mbyllyr më 31 dhjetor 2007 


Rrjedhja e parasë nga aktivitetet operative 

Viti i mbyllur 


31 dhjetor 2007 31 dhjetor 2006 

Interesi i pranuar nga kreditë 39,273 29,927 

Interesi i pranuar nga plasmanet 5,168 2,324 

Interesi i paguar (8,138) (5,038) 

Tarifat dhe komisionet e pranuara 6,053 4,667 

Tafifat dhe komisionet e paguara (499) (502) 

Të ardhurat tjera operative të pranuara 198 147 

Shpenzimet për personelin (6,744) (4,764) 

Shpenzimet tjera operative të paguara (9,458) (7,692) 

Tatimi i paguar mbi fitimin (3,201) (2,097) 

Rrjedhja e parasë nga aktivitetet operuese 

para ndryshimeve në aktivet dhe detyrimet operative 22,652 16,972 

Ndryshimet në aktivet dhe detyrimet operative 

Rritja neto në rezervën e domosdoshme të likuditetit (7,448) (7,864) 

Pakësimi neto / (rritja) në huatë nga bankat tjera 29,840 (37,377) 

Rritja neto në huatë dhe paradhëniet për klientë (111,754) (60,482) 

Rritja neto në aktiveve të tjera (896) (357) 

Rritja neto në llogaritë e klientëve 85,251 77,462 

Rritja neto në detyrimet tjera 1,325 262 

Paratë neto të përdorura në aktivitet operative 18,970 (11,384) 

Rrjedhja e parasë nga aktivitetet investuese 

Përmirësimi kapital i objektit të marrë me qira, pajisjet dhe 

aktivet e patrupëzuara (3,155) (2,367) 

Pararë neto të përdorura në aktivitetet investuese (3,155) (2,367) 

Rrjedhja e parasë nga aktivitetet financiare 

Kontributet shtesë të kapitalit në para të gatshme - 10,000 

Hyrjet nga huatë - 13,000 

Shlyerjet e huatë (3,122) (1,160) 

Paratë neto nga aktivitetet financiare (3,122) 21,840 

Efektet e ndryshimeve të normave të interesit 127 (144) 

Rritja neto e parave dhe ekuivalenteve të saj 12,820 7,945 

Paraja dhe ekuivalentet e saj në fillim të vitit 15,772 7,827 

Paraja dhe ekuivalentet e saj në fund të vitit (shënimi 5) 28,592 15,772 



45


Shënime për pasqyrat financiare 

për vitin e mbyllur më 31 dhjetor 2007 

1. Të përgjithshme 

Aksionare e 100% të aksioneve të Raiffeisen Bank Kosovo J.S.C (“Banka”) është Raiffeisen 

International Bank-Holding AG (RI), e njohur me emrin e mëhershëm Raiffeisen International 

Beteiligungs AG (RIB). Kompania mëmë e Bankës është Raiffeisen Zentralbank Osterreich AG 

(RZB). Që nga koha kur është themeluar Banka e deri në shkurt të 2003, emri i bankës ishte 

“Banka Amerikane e Kosovës”. Në shkurt të 2003, aksionerët e bankës vendosën të ndryshojnë 

emrin e Bankës në Raiffeisen Bank Kosovo J.S.C. Ndryshimi i emrit është aprovuar nga Autoriteti 

Qëndror Bankar i Kosovës (“AQBK”, e njohur më herët si Autoriteti Bankar i Pagesave të Kosovës 

- BPK) më 28 prill 2003. 

Banka operon me licensë bankare të lëshuar nga AQBK (ish BPK) me 8 nëntor 2001. Aktivitetet 

kryesore afariste të bankës janë operacione komerciale dhe ofrimi i shërbimeve bankare për 

individë, biznese të vogla dhe të mesme në Kosovë. 

Më 31 dhjetor 2007, Banka ka pasur 8 degë dhe 29 nëndegë në Kosovë (31 dhjetor 2006: 8 

degë dhe 24 nëndegë). Zyra e bankës e regjistruar zyrtarisht ndodhet në këtë adresë: 

Rruga UÇK, Nr. 51, 

Prishtinë, 

Kosovë – UNMIK. 

Numri i punonjësve të Bankës deri më 31 dhjetor 2007 ishte 616 (31 dhjetor 2006: 481 

punonjës). 

2. Mjedisi ku vepron Banka 

Sipas Rezolutës 1244 (1999) të Këshillit të Sigurimit të Kombeve të Bashkuara, Kosova 

administrohet nga Misioni i Përkohshëm i Administratës së Kombeve të Bashkuara në Kosovë 

(UNMIK) i udhëhequr nga Përfaqësuesi Special i Sekretarit të Përgjithshëm. Që nga viti 1999 

autoriteti legjislativ dhe ekzekutiv në lidhje me Kosovën i ka takuar UNMIK. Korniza Kushtetuese 

për Vetëqeverisjen e Përkohshme e miratur me Rregulloren e UNMIK 2001/9 të datës 15 maj 

2001 definon ndarjen e kompetencave në mes të UNMIK dhe Institucioneve të Përkohshme të 

Vetëqeverisjes, si dhe transferimin e kompetencave dhe përgjegjësive tek Institucionet e Përkohshme 

të Vetëqeverisjes, gjë e cila është në vazhdim e sipër. 

Gjatë vitit 2007, janë mbajtuar negociata në mes të përfaqësuesve të Serbisë dhe Kosovës 

me qëllim që të arrihej një marrëveshje për statusin final të Kosovës. Procesi i negociatave 

ka përfunduar. Me 17 shkurt 2008, lidershipi i Kosovës ka shpallur pavarësinë në mënyrë të 

njëanshme. 




Ekonomia në Kosovë paraqet një treg në zhvillim. Struktura politike, korniza ligjore dhe rregulloret 

janë poashtu në zhvillim e sipër. Volumi i aktiviteteve në tregjet financiare është i parëndësishëm. 

Edhepse rregulloret ekzistuese ofrojnë rregulla për regjistrimin dhe ekzekutimin e kapitalit, vonesa 

jashtëzakonisht të gjata në shqyrtimin e rasteve në gjykatat komerciale janë duke e dëmtuar 

imponimin e disiplinës në treg. Tregu në Kosovë sa i përket aktivës e cila merret si kolateral është i 

pazhvilluar. 

Stabiliteti i ardhshëm ekonomik në Kosovë varet dukshëm nga efikasiteti i masave ekonomike të 

ndërmarra nga autoritetet, së bashku me zhvillimet ligjore, rregulluese dhe politike të cilat janë 

jashtë kontrollit të bankës. Pasiguria kryesore që ka ndikim tek prosperimi ekonomik i Kosovës ka 

të bëjë me prospektin e parave të dërguara, përkrahjes nga donatorët dhe zhvillimet e tanishme 

pas definimit të statusit. 

3. Bazat e përgatitjes 

Bazat e përgatitjes. Pasqyrat financiare të Bankës janë përgatitur në pajtim me Standardet 

Ndërkombëtare të Raportimit Financiar (“IFRS”), duke përfshirë Standardet Ndërkombëtare të 

Kontabilitetit (“IAS”) dhe Interpretimet e lëshuara nga Bordi për Standarde Ndërkombëtare të 

Kontabilitetit. 

Pasqyrat financiare janë prezantuar në mijë EURO (“EURO”), valutë e caktuar të përdoret në 

Kosovë për të gjitha bugjetet, shënimet dhe llogaritë financiare për të gjitha pagesat, duke 

përfshirë edhe pagesat e detyrueshme. Pasqyrat financiare janë përgatitur nën parimin e kostos 

historike. 

Në këtë vit, Banka ka miratuar të gjitha Standardet dhe Interpretimet e reja dhe të rishikuara 

të lëshuara nga Bordi i Standardeve Ndërkombëtare të Kontabilitetit (IASB) dhe nga Komisioni 

Ndërkombëtar për Interpretimet e Raportimit Financiar (IFRIC) të IASB që është relevant me 

operacionet e saj dhe efektive për periudhat kontabël që fillojnë me 1 janar 2007. Adaptimi 

i këtyre standardeve dhe interpretimeve të reja dhe të rishikuara ka rezultuar në ndryshime të 

parëndësishme në politikat kontabël të bankës. 

Në ditën kur është bërë autorizimi i këtyre pasqyrave financiare, këto Standarde dhe Interpretime 

janë në procedurë për t’u lëshuar por ende nuk janë efektive: 



47


IFRS 8 Segmentet operative Periudhat vjetore që fillojnë më apo pas 1 janarit 2009. 

IAS 1 

Paraqitja e pasqyrave financiare, rishikimi tërësor që 

që përfshin një pasqyrë tërësore të të ardhurave 

dhe ndryshimet e lidhura me paraqitjen e instrumenteve 

financiare dhe detyrimeve të lidhura / që dalin gjatë 

likuidimit. Periudhat vjetore që fillojnë më apo pas 1 janarit 2009. 

IAS 23 (I rishikuar) Kostot e huamarrjes Periudhat vjetore që fillojnë më apo pas 1 janarit 2009. 

IAS 27 

IAS 28 

IAS 31 

IAS 32 

Pasqyrat financiare të konsoliduara dhe të veçanta, 

ndryshimet pasuese që dalin nga ndryshimet në 

IFRS 3 Periudhat vjetore që fillojnë më apo pas 1 korrik 2009. 

Investimi në kompani (me një masë përfaqësimi /ndikimi 

të rëndësishëm), të dala nga ndryshimet IFRS 3 Periudhat vjetore që fillojnë më apo pas 1 korrik 2009. 

Interesi (investimi) në kompani të përbashkëta, 

pasuese dalin nga ndryshimet në IFRS 3 Periudhat vjetore që fillojnë më apo pas 1 korrik 2009. 

Instrumentet financiare: Paraqitjet, ndryshimet e lidhura 

me instrumentet financiare dhe detyrimet që dalin nga 

gjatë likuidimit. Periudhat vjetore që fillojnë më apo pas 1 janarit 2009. 

IFRIC 11 IFRS 2: Veprimet e aksioneve të grupit dhe të thesarit Periudhat vjetore që fillojnë më apo pas 1 mars 2007. 

IFRIC 12 Marrëveshjet e koncesionit për shërbime Periudhat vjetore që fillojnë më apo pas 1 janar 2008. 

IFRIC 13 Programet e besnikërisë së klientëve Periudhat vjetore që fillojnë më apo pas 1 korrik 2008. 

IFRIC 14 IAS 19: Limiti për aktivën me përfitim të përcaktuar, 

kërkesat minimale për financim dhe lidhja e ndërsjelltë Periudhat vjetore që fillojnë më apo pas 1 janar 2008. 

Menaxhmenti i Bankës vlerëson se adaptimi i këtyre Standardeve dhe Interpretimeve në periudhat e 

ardhshme nuk do të ketë ndikim të rëndësishëm në pasqyrat financiare të Bankës. 

4. Përmbledhje e politikave të rëndësishme kontabël 

Paraja dhe ekuivalentet e saj. Paraja dhe ekuivalentet e saj janë mjete që mund të konvertohen në 

para të gatshme brenda një afati të shkurtë kohor dhe të cilat konsiderohen se i nënshtrohen një risku 

të parëndësishëm të ndryshimit të vlerës. Shumat që kanë të bëjnë me fondet të cilat janë të një natyre 

më të kufizuar nuk bëjnë pjesë në para dhe ekuivalentet e saj. 

Rezerva e detyrueshme e likuiditetit. Në pajtim me rregullat e AQBK, Banka duhet të përmbushë 

rezervën minimale të detyrueshme të likuiditetit. Rezerva e detyrueshme e likuiditetit llogaritet në baza 

javore si 10% e bazës së depozitave, e definuar si mesatare e detyrimit të totalit të depozitave ndaj 

bazës së depozitorëve që nuk janë në bankë në EURO dhe valuta tjera, gjatë periudhës kur banka 

punon. Aktiva me të cilën Banka mund të përmbushë detyrimet e likuiditetit janë depozitat në EURO 

me AQBK dhe 50% e EURO ekuivalenteve të zotëruara në valuta të cilat mund të konvertohen shpejt. 

Depozitat në AQBK nuk mund të jenë më pak se 5% e bazës së depozitave përkatëse. 

Meqenëse aktivet përkatëse likuide nuk janë të disponueshme për të financuar operacionet e 

përditshme të bankës, ato nuk janë përfshirë në para dhe ekuivalentet e saj për qëllime të pasqyrës së 

rrjedhjes së parasë. 




Huatë nga bankat tjera. Të gjitha depozitat ndërbankare afatshkurtëra dhe llogaritë e bllokuara 

përveç depozitave overnight dhe depozitave në të parë përfshihen në “Hua nga bankat tjera”. 

Huatë dhe paradhëniet për klientë dhe provizionet për kreditë në rënie. Kreditë dhe 

paradhëniet maten me koston e amortizimit. 

Provizioni për kredinë e cila ka pasur rënie në vlerë krijohet nëse ka fakte objektive se Banka nuk 

do të jetë në gjendje të arkëtojë shumat e mbetura në bazë të afateve të kontraktuara në fillim. 

Shuma e provizionit është dallimi në mes të vlerës në bilanc dhe shumës që vlerësohet të merret, e 

llogaritur si vlera e tanishme e rrjedhjes së pritur të parasë që përfshin edhe shumat që llogariten të 

merren nga garancionet dhe kolaterali, të zbritshme nga norma efektive e interesit e përcaktuar në 

fillim. 

Provizioni për kreditë në rënie poashtu përfshin edhe humbjet kur ka fakte objektive se humbjet 

e mundshme janë të pranishme në komponentën e portfolios së kredisë në ditën e përpilimit të 

bilancit. Kjo është llogaritur në bazë të elementeve historike të humbjeve në secilën komponentë 

dhe vlerësimet e caktuara të kredisë për huamarrësit reflektojnë mjedisin e tanishëm ekonomik ku 

vepron huamarrësi. 

Kur konsiderohet se kredia nuk mund të arkëtohet (është e pakthyeshme), ajo shlyhet në raport 

me provizionin për kredinë në rënie. Kreditë e tilla shlyhen pasi që kanë përfunduar të gjitha 

procedurat e domosdoshme dhe shuma e humbjeve është caktuar. Riarkëtimi vijues i shumave të 

cilat më herët janë shlyer, kreditohen tek pasqyra e të ardhurave nën “Provizioni për kreditë në 

rënie”. Nëse shuma e provizionit për kredinë në rënie më pas zvogëlohet si rezultat i ndonjë rasti 

pas definimit, lirimi nga provizioni kreditohet tek provizioni për kredinë në rënie në pasqyrën e të 

ardhurave. 

Përmirësimi kapital i objektit të marrë me qira, pajisjet dhe aktivet e patrupëzuara. 

Përmirësimet kapitale të objektit të marrë me qira, pajisjet dhe aktivet e patrupëzuara paraqiten 

me koston e blerjes minus zhvlerësimin / amortizimin e akumuluar si dhe humbjet e akumuluara 

nga rënia e vlerës, kur është e nevojshme. Kur vlera në bilancin e një aktive e tejkalon shumën 

e vlerësuar të kthyeshme, shënohet në shumën që vlerësohet të kthehet, dhe dallimi merret nga 

pasqyra e të ardhurave. Shuma e cila vlerësohet të kthehet është shuma më e madhe e çmimit neto 

të shitjes së një aktive dhe vlerës së tanishme të saj. Fitimet dhe humbjet sa i përket përmirësimit 

kapital të objektit të marrë me qira, pajisjeve dhe aktiveve të patrupëzuara janë të përcaktuara 

duke iu referuar vlerës së tyre në bilanc dhe merren parasysh në përcaktimin e rezultateve 

operuese për periudhën. Përmirësimet dhe mirëmbajtja merren nga pasqyra e të ardhurave kur të 

pranohet shpenzimi. 

Të gjitha objektet të cilat shfrytëzohen nga Banka janë në kuadër të marrëveshjeve me qira. 

Zhvlerësimi dhe amortizimi. Zhverësimi dhe amortizimi zbatohet në bazë të linjës së drejtë mbi 

kohën e vlerësuar të përdorimit të asetit duke përdorur përqindjet e dhëna në vijim: 

31 dhjetor 2007 

Bankomatët, pajisjet e tjera të bankës dhe të zyrës 20% 

Pajisjet kompjuterike 33% 

Aktivet e patrupëzuara 20% 



49


Koha e vlerësuar e përdorimit të asetit dhe metoda e zhvlerësimit / amortizimit rishikohen në fund të 

secilës periudhë raportuese vjetore, me rezultatin e ndryshimit të vlerës së llogaritur për periudhat e 

ardhshme. 

Aktivet me kosto më pak se 1,000 EURO janë të përfshira. 

Përmirësimet kapitale të objektit të marrë me qira zhverësohen gjatë kohëzgjatjes së qirasë përkatëse. 

Kostot e zhvillimit të programeve kompjuterike. Kostoja e lidhur me mirëmbajtjen e programeve 

kompjuterike njihet si një shpenzim i pësuar. Kostot të cilat janë të lidhura drejtëpërdrejtë me produktet 

e identifikueshme dhe unike të programeve të kontrolluara nga Banka dhe të cilat pritet të gjenerojnë 

profit ekonomik pas një viti njihen si aktive të patrupëzuara. Kostoja e drejpërdrejtë përfshin kostot për 

konsultim të jashtëm. Kostoja e zhvillimit të brendshëm nuk është përfshirë në kapital. 

Shpenzimet të cilat rrisin apo tejkalojnë performancën e programeve të kompjuterëve përtej veçorive 

që janë paraqitur në fillim konsiderohen si përmirësime në kapital dhe shtohen si shpenzime fillestare 

të programeve. Kostoja e zhvillimit të programeve të kompjuterit e njohur si aktivë amortizohet duke 

përdorur metodën lineare për kohën e vlerësuar të përdorimit të tyre, duke mos kaluar periudhën prej 5 

vjet. 

Marrje në përdorim kundrejt qirasë. Kur banka është qiramarrëse, pagesa për qira në kuadër 

të periudhës operative përfshihet si shpenzim në pasqyrën e të ardhurave në bazë lineare gjatë 

kohëzgjatjes së qirasë. 

Kur një marrje në përdorim kundrejt qirasë përfundon para se të skadojë afati i kontratës, çdo pagesë 

që kërkohet t’i bëhet qiradhënësit përmes mënyrës së masës ndëshkuese (gjobës) konsiderohet si një 

shpenzim në periudhën kur bëhet ndërprerja e kontratës. 

Financim marrje me qira mjetesh. Aktivet e mbajtura në kuadër të financimit të marrjes së mjeteve me 

qira fillimisht konsiderohen si aktivë e Bankës në vlerën e tyre reale kur është përpiluar kontrata e qirasë, 

ose nëse është më e ulët, në vlerën e tanishme të pagesave minimale të qirasë. Detyrimet shoqëruese të 

qiradhënësit janë përfshirë në bilancin e gjendjes si obligime financiare të qirasë. 

Pagesat për qira janë të ndara në mes të tarifave (ndalesave) financiare dhe zvogëlimit të obligimeve 

të qirasë në mënyrë që të arritet një normë konstante e interesit në bilancin e mbetur të detyrimit. Tarifat 

financiare përfshihen drejtëpërdrejtë në pasqyrën e të ardhurave. 

Huatë. Huatë janë fonde të huazuara me normë të interesit. Fillimisht ato regjistrohen me vlerën fillestare 

e cila është vlera e tregut në atë moment dhe më pas paraqiten me vlerën e amortizuar. Çdo interes 

apo tarifë që ka të bëjë me fondet e huazuara ngarkohet si shpenzim dhe paraqitet në pasqyrën e të 

ardhurave për periudhën e raportimit. 

Angazhimet jashtë bilancit dhe detyrimet e mundshme. Gjatë aktiviteteve të zakonshme të biznesit 

të saj, Banka është përfshirë në angazhime jashtë bilancit siç janë garancionet, angazhimet për të 

zgjatur kreditë dhe letrat kreditore si dhe transaksionet me mjete financiare. Provizionet për humbjet 

nga angazhimet dhe detyrimet e mundshme janë ruajtur në nivel adekuat për të absorbuar humbjet e 

mundshme në të ardhmen. Menaxhmenti përcakton vlerën e provizionit duke u bazuar në shqyrtimet e 

rasteve individuale, përvojën e fundit në humbje, kushtet aktuale ekonomike, karakteristikat e riskut të 

kategorive të ndryshme të transaksioneve dhe faktorëve tjerë përkatës. 

Banka e njeh provizionin kur ka një detyrim të tanishëm si rezultat i një ngjarjeje të kaluar; është e 

mundur që do të kërkohen pagesa të lidhura me përfitime ekonomike për të mbyllur detyrimin; dhe një 

vlerësim i besueshëm mund të llogaritet për detyrimin. 




Tatimi në fitim. Tatimi është përfshirë në pasqyrat financiare në pajtim me Rregulloret mbi Tatimin në 

Kosovë të cilat janë në fuqi (Rregullorja e UNMIK 2004/51, “Mbi Tatimin në fitim të korporatave” dhe 

Rregulloren e UNMIK 2005/51). 

Shpenzimi i tatimit në fitim për vitin i përfshirë në pasqyrën e të ardhurave për vitin përbëhet nga 

tatimi aktual dhe ndryshimet në tatimin e shtyrë. Tatimi aktual llogaritet në bazë të fitimit të taksueshëm 

që pritet të arrihet gjatë vitit duke përdorur normat tatimore në fuqi në datën e përpilimit të bilancit 

të gjendjes. Fitimi i taksueshëm dallon nga fitimi i raportuar në pasqyrën e të ardhurave sepse nuk 

përfshin elementet e të ardhurave ose shpenzimeve që janë të taksueshme ose të zbritshme në vitet 

tjera si dhe nuk përfshin elementet të cilat nuk janë asnjëherë të taksueshme apo të zbritshme. Tatimet 

përveç tatimit në fitim përfshihen në shpenzimet operative. 

Tatimi i shtyrë në fitim llogaritet për përdorimin e metodës së detyrimeve të bilancit të gjendjes për të 

gjitha diferencat e përkohshme që dalin nga baza e tatimit të aktivës dhe detyrimeve dhe vlerës së 

tyre në bilanc për qëllime të raportimit financiar. Aktiva e lidhur me tatimin e shtyrë njihen deri në atë 

masë ku është e mundur se fitimi i ardhshëm i taksueshëm do të jetë në dispozicion dhe kundrejt të cilit 

dallimet e përkohshme mund t’i bashkangjiten (shfrytëzohen). Tatimi i shtyrë në fitim zvogëlohet deri në 

atë masë ku nuk është e mundur që përfitimi nga tatimi përkatës të lirohet. 

Detyrimet e lidhura me tatimin e shtyrë njihen për të gjitha dallimet e përkohshme të taksueshme deri 

në atë masë ku është e mundur që profiti i taksueshëm do të jetë në dispozicion dhe kundrejt të cilit 

mund të përdoren diferencat e përkohshme të zbritshme. Aktivet dhe detyrimet e tilla nuk përfshihen 

nëse diferencat e përkohshme vijnë si rezultat i qëllimit të mirë ose nga njohja fillestare (e ndryshme 

nga kombinimi i biznesit) e aktiveve dhe detyrimeve në një transaksion i cili nuk ndikon në fitimin e 

taksueshëm e as në fitimin e llogaritur. 

Aktivet dhe detyrimet e lidhura me tatimin e shtyrë maten me normat tatimore të cilat priten të zbatohen 

në periudhën kur aktiva të lirohet apo detyrimi është kryer bazuar në normat tatimore në fuqi në datën 

kur përpilohet bilanci i gjendjes. Aktivet dhe detyrimet e lidhura me tatimin e shtyrë përmbushen kur 

ekziston e drejta e zbatueshme ligjore për të shlyer tatimin aktual të aktivës kundrejt detyrimeve, kur 

ato kanë të bëjnë me të ardhurat e taksueshme nga autoriteti i njëjtë i tatimit dhe kur Banka ka për 

qëllim të vendos aktiven dhe detyrimet aktuale në vlera neto. 

Njohja e të ardhurave dhe shpenzimeve. Të ardhurat dhe shpenzimet nga interesi njihen në 

pasqyrën e të ardhurave për të gjitha instrumentet që bartin interes në baza rritëse duke përdorur 

metodën e rendimentit (yield method) mbi çmimin aktual të blerjes. 

Tarifat, komisionet, të ardhurat dhe shpenzimet tjera kryesisht regjistrohen në baza rritëse në 

periudhën gjatë së cilës është ofruar shërbimi. 

Paraqitja e valutave të huaja. Transaksionet e bëra në valutat tjera përveç EURO regjistrohen me 

normën e këmbimit e cila zbatohet në ditën kur bëhet transaksioni. Diferencat e këmbimit që vijnë 

si rezultat i përmbylljes së veprimeve në valuta të tjera nga EURO janë përfshirë në pasqyrën e të 

ardhurave duke përdorur normën e këmbimit të zbatuar në atë datë. 

Aktivet dhe detyrimet valutore përveç EURO janë konvertuar në EURO me një normë mesatare 

të këmbimit të tregut të zbatuar në datën e bilancit të gjendjes. Mjetet jo monetare që barten në 

vlerën reale në valuta të huaja janë rikonvertuar me norma këmbimi që zbatohen në datën kur është 

përcaktuar vlera reale. Mjetet jo monetare që janë matur me kushtet e kostos historike në valutën e 

huaj nuk rikonvertohen. Fitimi dhe humbjet nga këmbimi valutor që vjen si rezultat i konvertimit të 

aktiveve dhe detyrimeve reflektohet në pasqyrën e të ardhurave si paraqitje e fitimit minus humbjet nga 

këmbimit valuator. 



51


Normat kryesore të këmbimit që janë përdorur për konvertimin e bilanceve në valutat tjera përveç EURO 

janë: 


1 USD 0.6831 0.7620 

1 CHF 0.6037 0.6213 

1 GBP 1.3643 1.4909 

Rënia në vlerë. Vlera në bilanc e aktiveve të Bankës rishikohet në fund të çdo periudhe raportuese të 

bilancit të gjendjes për të përcaktuar nëse ka indikim se ka humbje nga rënia në vlerë. Nëse një indikim i 

tillë ekziston, llogaritet shuma e arkëtueshme e aktiveve dhe humbja nga rënia në vlerë njihet në pasqyrën 

e të ardhurave. 

Provizionet. Provizionet janë të regjistruara kur Banka ka një obligim ligjor dhe konstruktiv si rezultat 

i ngjarjeve që kanë ndodhur në të kaluarën dhe kur është e mundur se një rrjedhje e burimeve që 

konkretizohen me përfitime ekonomike do të jetë e domosdoshme për të shlyer obligimet dhe që mund të 

bëhet një llogaritje të qëndrueshme të shumës së obligimit. Provizionet maten në bazë të vlerësimit më të 

mirë që ka bërë menaxhmenti për shpenzimet të cilat nevojiten për të shlyer obligimet në datën e bilancit të 

gjendjes dhe të cilat janë të zbritshme në vlerën e tanishme kur efekti të jetë material. 

Kostot e pensionit. Në pajtim me Rregulloren e UNMIK Nr. 2001/35 “Mbi Pensionet në Kosovë” 

(Paragrafi 7), secili punëtor paguan 5% të vlerës totale të pagës në Fondin Pensional të Kosovës. Për të 

gjitha organizatat përveç “agjensioneve shtetërore” dhe punëdhënësve të mëdhenj me 500 ose më shumë 

të punësuar, Rregullorja ka hyrë në fuqi nga 1 gusht 2003 siç është përcaktuar në Udhëzimin Adminsitrativ 

të UNMIK Nr. 2003/7. 

Banka nuk zbaton provizione dhe nuk ka obligim të kontribuojë për pensionet e punonjësve më shumë se 

kontributet e paguara me skemën e caktuar sipas rregulloreve të lartëpërmendura. 

Instrumentet fianciare derivative. Banka hyn në instrumente financiare derivative për të menaxhuar 

ekspozimin e saj ndaj riskut të normës së interesit përmes normës së interesit SWAPs (SWAPs interest rate). 

Fillimisht instrumentet financiare derivative njihen me vlerën e tyre reale në ditën kur kontrata për derivate 

ka hyrë në fuqi dhe më pas rimatet me vlerën e tyre reale në secilën periudhë raportuese të bilancit të 

gjendjes. Fitimi apo humbja si rezultat i kësaj njihet në pasyrën e të ardhurave menjëherë përderisa 

derivati është caktuar dhe është efektiv si një instrument mbrojtës ndaj riskut. Në këtë rast koha e njohjes në 

pasqyrën e të ardhurave varet nga natyra e marrëdhënies mbrojtëse ndaj riskut. 

Vlera reale e derivateve mbrojtëse klasifikohet si një aktivë joushtrimore ose detyrim joushtrimor nëse 

afati i mbetur i maturimit të marrëdhënies mbrojtëse ndaj riskut është më shumë se 12 muaj dhe si aktivë 

ushtrimore ose detyrim ushtrimor nëse afati i mbetur i maturimit i marrëdhënies mbrojtëse është më pak se 

12 muaj. 

Derivatet të cilat nuk përfshihen në marrëdhënie efektive mbrojtëse ndaj riskut klasifikohen si aktive 

ushtrimore ose detyrim ushtrimor. 

Gjykimet kritike në zbatimin e politikave kontabël dhe 

burimet kryesore të vlerësimit të pasigurisë 

Në zbatimin e politikave kontabël të Bankës, të cilat janë të përshkruara në këtë shënim, kërkohet nga 

menaxhmenti të bëjë gjykime, të vlerësojë dhe të paragjykojë vlerën në bilanc të aktiveve dhe detyrimeve të 

cilat nuk janë të gatshme nga burimet tjera. Vlerësimet dhe paragjykimet shoqëruese bazohen në përvojën 

historike dhe faktorë tjerë të cilën konsiderohen se janë përkatës. Rezultatet aktuale mund të ndryshojnë 

nga këto vlerësime. 




Vlerësimet dhe paragjykimet përkatëse rishikohen në vazhdimisht. Rishikimet për vlerësimet kontabël 

njihen në periudhën në të cilën vlerësimet rishikohen nëse ky rishikim ndikon jo vetëm në atë periudhë; 

ose në periudhën rishikuese dhe në periudhat e ardhshme nëse ky rishikim ndikon edhe tek periudhat 

aktuale dhe të ardhshme. 

Rënia në vlerë e huave për klientë 

Komponenta e veçantë e provizionit të totalit të shumës se lejuar për rënien në vlerë të huave zbatohet 

tek huatë për klientë të vlerësuara individualisht për rënie në vlerë. Kjo bazohet në parashikimin më të 

mirë të menaxhmentit për vlerën reale të rrjedhjes së parasë të cilat priten të pranohen. Në vlerësimin 

e këtyre rrjedhjeve ta parave, menaxhmenti gjykon rreth situatës financiare të provizionit dhe vlerës së 

realizueshme neto të çdo kolaterali në fjalë. Çdo aktivë e rënë në vlerë vlerësohet në bazë të meritave 

të saj dhe strategjinë e punës ndërsa parashikimi i rrjedhjes së parasë i konsideruar si i riarkëtueshëm 

aprovohet në mënyrë të pavarur nga sektori i Riskut për Kredi i Bankës. 

Shpenzimet e vlerësuara për huatë kolektive në rënie në vlerë mbulojnë humbjet nga kreditë të pandara 

nga portfolio e kredive me karakteristika të ngjashme ekonomike kur ka dëshmi objektive për të sugjeruar 

se ato përmbajnë hua në rënie në vlerë, por mjetet individuale në rënie nuk mund të identifikohen. Gjatë 

vlerësimit të humbjeve nga rënia në vlerë e huave kolektive, menaxhimi konsideron faktorët si kualiteti i 

kredisë, madhësia e portfolios, përqendrimet, historia e mospagimit në portfoliot përkatëse dhe faktorët 

ekonomik. Në mënyrë që të vlerësojmë rënien e domosdoshme në vlerë, janë bërë vlerësime për të 

definuar mënyrën se si modelohen kreditë në fjalë dhe për të përcaktuar parametrat e domosdoshëm të 

hyrjes, duke u bazuar në përvojën historike dhe kushtet e tanishme ekonomike. Saktësia e shpenzimeve 

të caktuara varet se si do të jenë këto rrjedhje të vlerësuara të parasë për shumat e veçanta të 

kundërpalës si dhe cili është modeli i parashikimeve dhe parametrave të përdorur në përcaktimin e 

shpenzimeve të caktuara kolektive. 

5. Paraja, ekuivalentet e saj dhe rezerva e detyrueshme 

31 Dhjetor 2007 31 Dhjetor 2006 

Paratë e gatshme 20,453 15,328 

Bilanci me AQBK 31,915 25,751 

Llogaritë korresponduese dhe depozitat në të 

parë me bankat tjera – vendet OECD 14,661 5,682 

Totali i parasë, ekuivalenteve të saj dhe rezerva e detyrueshme 67,029 46,761 

Paratë e gatshme dhe bilancet në AQBK përfshijnë bilancin e rezervës së domosdoshme të likuiditetit 

prej 38,437 mijë EURO (31 dhjetor 2006: 30,989 mijë EURO). Bilanci rezervë i likuiditetit llogaritet 

në baza të thjeshta mesatareje gjatë një jave dhe duhet të mbahet si 10% i detyrimeve të caktuara të 

Bankës. Si i tillë, bilanci mund të ndryshojë në baza ditore. Ky bilanc përjashtohet nga paraja dhe 

ekuivalentet e parasë për qëllime të pasqyrës së rrjedhjes së parasë. 

Deri më 31 dhjetor 2007 dhe 2006, paraja dhe ekuivalentet e saj në bankë për qëllime të pasqyrës së 

rrjedhjes së parasë ishin si vijon: 


Totali i parasë dhe ekuivalenteve të saj dhe rezerva e domosdoshme 67,029 46,761 

Minus: rezerva e domosdoshme likuide (38,437) (30,989) 

Paraja dhe ekuivalentet e saj për qëllime të pasqyrës së rrjedhjes së parasë 28,592 15,772 



53


AQBK i paguan interes Bankës për aktivën e mabjtur në AQBK e cila është mbi 5% të bazës së 

depozitave të aplikueshme deri në shumën e rezervës mesatare të domosdoshme të likuiditetit. Deri më 

31 dhjetor 2007 është paguar interesi në normë vjetore prej 3% (31 dhjetor 2006: 2.25% vjetore). 

6. Obligimet nga bankat tjera 


Afatizimet 72,524 101,771 

Garancitë depozitore 72,524 673 

Totali i obligimeve nga bankat tjera 72,801 102,444 

Bilanci i përgjithshëm i afatizimeve është në qarkullim nga Raiffeisen Zentralbank Oesterreich AG, e 

cila është kompania mëmë e Bankës. 

Bilanci i detyrimeve nga bankat tjera përfshin të ardhurat nga interesi i përshtuar në shumën prej 399 

mijë EURO (31 dhjetor 2006: 609 mijë EURO). 

Depozita garanci përfshijnë një shumë prej 66 mijë EURO deri më 31 dhjetor 2007 (31 dhjetor 2006: 

443 mijë EURO) të cilat paraqesin depozita të kufizuara me palën përkatëse në relacion me garancinë 

të lëshuar në emër të Bankës, për klientët e saj. Banka nuk ka drejtë t’i përdorë këto fonde për qëllime 

të financimit të aktiviteteve të saj. 

7. Huatë dhë paradhëniet për klientë 


Subjektet ligjore 

Huatë aktuale dhe të ristrukturuara 215,997 131,935 

Huatë aktuale që përmbajnë një pjesë të skaduar nga maturimi 2,243 3,480 

Huatë e skaduara nga maturimi 11,382 2,114 

Mbitërheqjet 39,164 44,160 

Llogaritë e klientëve në mbitërheqje 1 45 

268,787 181,734 

Individët 

Huatë personale 70,119 45,788 

Mbitërheqjet në paga 2,573 1,815 

Llogaritë e klientëve në mbitërheqje 356 204 

73,048 47,807 

Huatë dhe paradhëniet për klientë 341,835 229,541 

Minus: Provizionet për humbjet nga kreditë (11,764) (7,498) 

Huatë dhe paradhëniet për klientë, neto 330,071 222,043 




Huatë dhe paradhëniet për klientë përfshijnë të ardhurat nga interesat e përshtuara në shumë prej 

1,653 mijë EURO (31 dhjetor 2006: 1,112 mijë EURO). 

Lëvizjet sa i përket provizionit për rënien të vlerë të kredive janë dhënë në vijim: 

Viti i mbyllur më 

Viti i mbyllur më 


Provizioni për kreditë në rënie në fillim të vitit 7,498 4,687 

Ndalesa neto për provizionin për kreditë në rënie gjatë vitit 5,397 3,874 

Shlyerjet (1,131) (1,063) 

Provizioni për kreditë në rënie në fund të vitit 11,764 7,498 

Deri më 31 dhjetor 2007, Banka kishte 396 huamarrës (31 dhjetor 2006: 336 huamarrës) me një 

vlerë të përgjithshme të kredive mbi 100 mijë EURO. Shuma e përgjithshme e këtyre kredive ishte 

166,283 mijë EURO ose 49% të portfolios bruto të kredive (31 dhjetor 2006: 107,953 mijë ose 

47% portfolios bruto të kredive). 

Koncentrimet e riskut në sektorin ekonomik në kuadër të portfolios së kredive për klientë është si vijon: 


Shuma % Shuma % 

Tregtia 137,782 40 116,967 51 

Prodhim, industri kimike dhe procesim 32,683 10 21,476 9 

Shërbime 13,494 4 6,669 3 

Ndërtimtari dhe shërbime ndërtimi 16,634 5 12,328 5 

Industira e ushqimit dhe agrikultura 1,905 1 23,005 10 

Individët 72,692 21 47,807 21 

Të tjerë 66,645 19 1,289 1 

Totali i huave dhe paradhënieve për klientë 

para provizionit për kreditë në rënie 341,835 100 229,541 100 

8. Aktive të tjera 


Parapagesat dhe paradhëniet për shërbime 1,319 462 

Tarifat e arkëtueshme 51 - 

Të tjera të arkëtueshme 221 221 

Totali i aktiveve të tjera 1,591 683 



55


9. Përmirësimi kapital i objektit të marrë me qira, pajisjet dhe aktivet e patrupëzuara 

Përmirësimi kapital i Bankomatët, Pajisje Aktivet e Totali 

objektit të marrë pajisje të tjera kompjuterike patrupëzuara 

me qira të zyrës dhe 

të bankës 

Kostoja 

Më 1 janar 2005 965 2,184 1,182 2,050 6,381 

Shtesa 530 905 373 588 2,396 

Nxjerrje jashtë përdorimit (136) (69) (25) - (230) 

Më 31 dhjetor 2006 1,359 3,020 1,530 2,638 8,547 

Shtesa 885 1,044 689 580 3,198 

Nxjerrje jashtë përdorimit (59) (2) - - (61) 

Më 31 dhjetor 2007 2,185 4,062 2,219 3,218 11,684 

Zhvlerësimi dhe amortizimi i akumuluar 

Më 1 janar 2005 260 699 876 1,124 2,959 

Ndalesa për zhvlerësim/amortizim për vitin 

(Shënimi 18) 416 489 218 483 1,606 

Humbje pas nxerrjes jashtë përdorimit (112) (35) (25) - (172) 

Më 31 dhjetor 2006 564 1,153 1,069 1,607 4,393 

Ndalesa për zhvlerësim/amortizim për vitin 

(Shënimi 18) 358 627 385 482 1,852 

Humbje pas nxerrjes jashtë përdorimit (55) (1) - - (56) 

Më 31 dhjetor 2007 867 1,799 1,455 2,089 6,179 

Vlera kontabël, neto më 31 dhjetor 2007 1,318 2,283 774 1,129 5,505 

Vlera kontabël, neto më 31 dhjetor 2006 795 1,867 461 1,031 4,154 

Aktivet e patrupëzuara përbëhen nga licensat për programet kompjuterike dhe kostoja e 

zhvillimeve kompjuterike. 




10. Llogaritë e klientëve 


Subjektet ligjore 

Llogaritë rrjedhëse 67,708 53,815 

Llogaritë e kursimit 4,551 1,489 

Depozitat me afat dhe llogari blerjeje në marzh 70,184 71,477 

126,781 

Individët 

Llogatitë rrjedhëse 74,531 63,121 

Llogaritë e kursimit 50,760 23,101 

Depozitat me afat dhe llogari blerjeje në marzh 128,076 97,011 

183,233 

Totali i llogarive të klientëve 395,810 310,014 

Deri më 31 dhjetor 2007, llogaritë për klientë përfshijnë shpenzimet e interesit të përshtuar në 

shumë prej 3,138 mijë EURO (31 dhjetor 2006: 2,593 mijë EURO). 

Koncentrimet në sektorin ekonomik në kuadër të llogarive për klientë janë dhënë në vijim: 


Shuma % Shuma % 

Agrikulturë 717 - 530 - 

Adminsitratë publike 1,940 - 4,668 2 

Miniera 1,525 - 315 - 

Teknologji civile 717 0 792 - 

Energji elektrike, gaz dhe ujë 2,605 1 1,782 1 

Tregti me shumicë dhe pakicë 23,268 6 14,570 5 

Komunikimi 55,903 14 53,829 17 

Hotelet dhe restaurantet 1,707 - 1,229 - 

Prodhimtari (ushqim, tekstil, lëkurë) 3,455 1 2,275 1 

Ndërtimtari 3,581 1 6,961 2 

Depo transportuese 1,999 1 1,755 1 

Institucionet financiare 9,004 2 1,158 - 

Shërbime të tjera 289,391 73 220,150 71 

Totali i llogarive për klientë 395,810 100 310,014 100 

Deri më 31 dhjetor 2007, banka ka pasur 354 klientë me një bilanc mbi 100 mijë EURO (31 

dhjetor 2006: 274 klientë). Bilancet e përgjithshme të këtyre klientëve janë 143,798 mijë EURO 

ose 36% e totalit të llogarive për klientë (31 dhjetor 2006: 131,471 mijë ose 42% të totalit të 

llogarive të klientëve). 



57


Të përfshira në llogaritë e klientëve janë depozitat në vlerë prej EURO 3,607 mijë deri më 31 dhjetor 2007, 

të mbajtura si kolateral për garancitë dhe letrat kreditore të lëshuara nga banka për këta klientë (31 dhjetor 

2006: EURO 2,891 mijë). Detajet nga bilancet e palëve përkatëse janë prezantuar tek shënimi 23. 

11. Huatë 


Fondi Europian për Evropën Juglindore – kreditë KfW 10,799 11,806 

Kredi nga pjesëmarrja – Raiffeisen Bank Albania 3,314 3,866 

Banka Europiane për Rindërtim dhe Zhvillim 1,727 2,006 

Totali i humarrjeve 15,841 17,678 

Fondi Europian për Evropën Juglindore – kreditë KfW 

Banka ka nënshkruar një marrëveshje kornizë me datë 8 shkurt 2005 me Kreditanstalt fur Wiederaufbau, 

Frankfurt am Main (“KfW”) me qëllim të marrjes së huave nga Fondi Europian për Kosovën (“EFK”). KfW 

është duke e menaxhuar EFK i cili financohet nga Agjensioni Europian për Rindërtim (“EAR”). Qëllimi i 

fondeve është të rifinancojë nënhuatë për huamarësit në Kosovë për të financuar aktivitetet shtëpiake dhe 

ndërmarrjet e vogla dhe të mesme (NVM) në pajtim me kriteriet të krijuara nga EFK. Fondi Europian për 

Europën Juglindore (EFSE) e ka marrë përsipër EFK me 15 dhjetor 2005. 

Banka ka marrë tri hua nga KfW dhe ka paguar tri këste gjatë 2005 dhe 2006. Huaja e parë është 

pranuar gjatë pjesës së parë të vitit 2005 në shumë prej 2 milionë EURO. Huaja e dytë prej 2.9 milionë 

EURO është pranuar gjatë pjesës së dytë të vitit 2005. Ndërsa, huaja e tretë është pranuar gjatë pjesës 

së parë të vitit 2006 në vlerë prej 8 milionë EURO. Të gjitha fondet e huazuara kanë një grace periudhë 

prej gjashtë muajsh dhe një afat të maturimit prej pesë vjetësh. Normat e interesit janë të ndryshueshme 

në bazë të EURIBOR plus përqindja e margjinës, e cila është fikse në mes të 2-3%. 

Raiffeisen Bank Shqipëria 

Norma e interesit është fikse në 4.3%, garancia shoqëruese është fikse në 5%, ndërsa kthimi i huasë 

është i lidhur me skemën e kthimit të huasë së klientit. Huaja ka një grace periudhë prej gjashtë muaj dhe 

një afat të maturimit prej pesë vjet. 

Banka Europiane për Rindërtim dhe Zhvillim (“EBRD”) 

Shuma e parë e pranuar në vitin 2006 ishte 2 milionë EURO. Huaja ka një grace peridhë deri në një vit 

dhe do të shlyhet brenda pesë vitesh. Norma e interesit është e ndryshueshme në bazë të EURIBOR plus 

përqindja e margjinës prej 3%. Deri më 31 dhjetor 2007, Banka ka në dispozicion 7 milionë EURO (31 

dhjetor 2006: 5 milionë EURO) të shumës së angazhuar e cila nuk është tërhequr. 

Në shumën e huazuar deri më 31 dhjetor 2007 përfshihet shuma e interesit të përshtuar prej 184 mijë 

EURO (31 dhjetor 2006: 160 mijë EURO). 

Banka ka nënshkruar një marrëveshje kornizë më 26 qershor 2006 me Korporatën Ndërkombëtare 

Financiare (“KNF”) me qëllim të marrjes së huasë në vlerë prej 10 milionë EURO, por mjetet nuk janë 

përdorur deri më 31 dhjetor 2007. 

Banka ka nënshkruar një marrëveshje garancie më 30 shtator 2006 me Agjensionin e Shteteve të 

Bashkuara të Amerikës për Zhvillim Ndërkombëtar (“USAID”) me qëllim të garantimit të pjesërishëm të 




një numri të caktuar të huave të kualifikuara në sektorin e agrobiznesit, të cilat bëhen nga ana e 

Bankës. Shuma maksimale e pashpërndarë e të gjitha disbursimeve të huasë nuk mund të kalojë 

shumën ekuivalente të EURO me 10 milionë USD ku maksimumi i garancisë është 5 milionë USD 

(50% mbulim). Periudha që mbulon është shtatë vjet, përderisa kreditë kanë një afat maksimal 

maturimi prej 60 muajsh. 

12. Detyrime të tjera 


Disponsibilitet i vonuar 2,433 1,774 

Tatimi i arkëtueshëm 203 166 

Kostoja e përshtatur për stafin 814 459 

Shpenzimet e përshtatura operative 476 305 

Të arkëtueshme 402 - 

Pajisjet dhe aktivet e patrupëzuara të arkëtueshme - 97 

Provizioni për humbjet nga detyrimet e angazhimeve dhe garancive 226 140 

Detyrimet ndaj aktivës me qira 74 39 

Detyrimi SWAP i pagueshëm 254 109 

Të tjera 174 157 

Totali i detyrimeve të tjera 5,056 3,246 

Analizat gjeografike, valutore dhe të maturimit të detyrimeve tjera janë paraqitur në shënimin 20. 

Ndërsa, detajet rreth palëve të ndërlidhura janë paraqitur në shënimin 23. 

Lëvizjet në provizionet për humbjet nga detyrimet e angazhimeve dhe garancive janë si vijon: 




Provizionet për humbjet nga detyrimet e angazhimeve 

dhe garancive në fillim të vitit 140 104 

Provizionet për humbje nga detyrimet e angazhimeve 

dhe garancive 86 36 

Provizionet për humbjet nga detyrimet e angazhimeve 

dhe garancive në fund të vitit 226 140 



59


13. Kapitali aksioner 

Kapitali aksioner i autorizuar dhe i regjistruar i Bankës përbëhet nga 100% të aksioneve të 

zakonshme pa një vlerë të emërtuar. Gjatë 2007, shuma e kapitalit aksioner është rritur për 11 

milionë EURO të fitimit të kapitalizuar të pashpërndarë. Struktura e kapitalit aksioner të bankës deri 

më 31 dhjetor 2007 dhe 2006 është si vijon: 


Aksionarët Numri i Shuma në Vota e Numri i Shuma në Vota e 

aksioneve mijë EURO aksioneve shares mijë EURO aksioneve 

Raiffeisen International 

Bank-Holding AG (RI) 100 44,000 100% 100 33,000 100% 

Të gjitha aksionet kanë të drejta të barabarta në dividendë dhe bartin të drejtat e njëjta të votës. 

14. Të ardhurat dhe shpenzimet nga interesi 




Të ardhurat nga interesi 

Huatë dhe paradhëniet për klientët 39,813 30,295 

Hua nga bankat tjera 4,928 2,808 

Normat e interesit SWAP 43 - 

Totali i të ardhurave nga interesi 44,784 33,103 

Shpenzimet nga interesi 

Depozitat e afatizuara (6,474) (4,780) 

Llogaritë e kursimit (705) (306) 

Llogaritë rrjedhëse (371) (403) 

Huatë (1,435) (1,066) 

Normat e interesit SWAP - (31) 

Shpenzimet tjera nga interesi (2) (1) 

Totali i shpenzimeve nga interesi (8,987) (6,587) 

Të ardhurat nga interesi, neto 35,797 26,516 




15. Të ardhurat dhe shpenzimet nga tarifat dhe komisionet 




Komisionet për transaksionet e vendosura 2,946 2,207 

Tarifat për shërbimet e llogarisë 791 593 

Tarifat për shërbimet financiare tregtare 702 680 

Tarifat për pagesat sociale dhe të korporatës 440 427 

Komisionet për shërbimet e lidhura me bankomatë / pika të shitjes (POS) 1,104 571 

Komisonet për tërheqjen e parave 69 45 

Të tjera 1 2 

Totali i të ardhurave nga tarifat dhe komisionet 6,053 4,525 

Ndalesat e bankave korrespondente (666) (502) 

Totali i shpenzimeve për tarifa dhe komisione (666) (502) 

Të ardhurat nga tarifat dhe komisionet, neto 5,386 4,023 

16. Të ardhurat tjera 




Ripërtritja e kredive të këqija të blera si pjesë 

e portfolios së blerë të kredive 193 144 

Të tjera 5 3 

Totali i të ardhurave të tjera 198 147 

Në vitin 2003, Banka ka blerë një portfolio prej 36 kredive nga institucioni për kredi nga Kosova, 

Njësia e Përkohshme e Kredisë në Kosovë - Interim Credit Unit of Kosovo (ICU) për një shumë prej 

905 mijë EURO. Diferenca në mes të vlerës reale në kohën e transferit dhe blerjes prej 310 mijë 

EURO është amortizuar gjatë periudhës mesatare të maturimit të portfolios së blerë. Përveç kësaj, 

çdo shumë e ripërtritur nga portfolio llogaritet për linjën tjetër raportuese të të ardhurave. 

17. Shpenzime për personelin 




Pagat 5,307 4,007 

Bonuset 1,114 424 

Pagesat për punë jashtë orarit 32 39 

Kontributet e domosdoshme për pensione të personelit 306 203 

Kostot tjera për personelin 377 245 

Total staff cost 7,136 4,918 



61


18. Shpenzimet tjera operative 




Shënim 2007 2006 

Zhvlerësimi dhe amortizimi 9 1,852 1,606 

Qiraja 1,232 914 

Sigurimi 776 730 

Konsultimet për IT dhe tarifat e përsëritshme 150 107 

Tarifat për shërbimet – konsultimet profesionale 2,395 2,061 

Shpenzimet e telekomunikimit 530 506 

Shpenzimet për bankomatët 1,132 857 

Mirëmbajtja e ndërtesave dhe pajisjeve 423 253 

Udhëtimet e personelit, trajnimet dhe banimi 608 525 

Marketingu, reklamimi dhe sponsorimet 936 670 

Humbjet nga nxjerrja e përdorimit të mjeteve fikse 4 24 

Shërbimet komunale dhe shpenzimet e ngjashme 326 319 

Pajisjet dhe kompjuterët 432 433 

Materialet për zyrë 255 225 

Sigurimi 150 143 

Të tjera 586 248 

Total other operating expenses 11,787 9,621 

19. Tatimi mbi fitimin 




2007 2006 

Ndalesa për tatimin mbi fitimin aktual 3,236 2,549 

Tatimi i shtyrë 427 (77) 

Shpenzimet për tatimin mbi fitim për vitin 3,663 2,472 

Norma e tatimit në fitim e zbatueshme mbi të ardhurat për Bankën është 20% (31 dhjetor 2006: 

20%). Përputhja në mes të ndalesës së pritur dhe tatimit aktual është dhënë në vijim. 




2007 2006 

Fitimi para tatimit 18,344 13,267 

Ndalimi teorik i tatimit për vitin me normën e zbatueshme 3,669 2,653 

Efekti i tatimit të mjeteve të cilat nuk janë të zbritshme për 

qëllime të tatimit ose qëllime të tjera (433) (104) 

Ndalesa e taksës për fitimin aktual 3,236 2,549 




Dallimet në mes të pasqyrave financiare të IFRS dhe rregulloreve mbi tatimin të zbatueshme në 

Kosovë paraqesin disa dallime në mes të shumave në bilanc të aktiveve të caktuara dhe detyrimeve 

për qëllime financiare raportuese dhe për qëllime të tatimit mbi fitim. Efekti i tatimit i lëvizjeve mbi 

këto dallime të përkohshme është regjistruar me normën prej 20%. 

31 dhjetor Lëvizja gjatë 31 dhjetor 

2006 2007 2007 

Efekti i tatimit mbi diferencat e zbritshme të përkohshme 

Provizioni për kreditë në rënie 154 (154) - 

Përmirësimi kapital i objekteve të marra me qira, pajisjet dhe 

aktivet e patrupëzuara 114 70 184 

Aktivet e lidhura me tatimin e shtyrë, bruto 268 (84) 184 

Efekti i tatimit mbi dallimet e përkohshme të tatueshme 

Provizioni për kredi në rënie - (343) (343) 

Totali i aktiveve/detyrimive të lidhura me tatimin e shtyrë, neto 268 (427) (159) 

Aktivet e lidhura me tatimin e shtyrë neto paraqesin tatimin mbi të ardhurat i rikuperueshëm përmes 

të hyrave në të ardhmen dhe regjistrohet si aktivë e shtyrë/shpenzime të mundshme në të ardhmen 

dhe regjistrohet si detyrim i shtyrë në bilancin e gjendjes. Aktivet e shtyra të të ardhurave njihen 

për humbje nga tatimi që shkon më tutje vetëm deri në atë masë sa është i mundur realizimi i 

përfitimit nga tatimi i tillë. 

20. Administrimi i riskut financiar 

Funksionet e administrimit të riskut brenda bankës kryhen në lidhje me riskun financiar (kreditë, 

tregu, gjeografia, valuta, likuiditeti dhe normat e interesit), risku operues dhe risku ligjor. Qëllimet 

kryesore të funksioneve administruese të riskut financiar janë të krijojnë limite të riskut dhe pastaj 

të sigurojë se ekspozimi ndaj risqeve qëndron brenda këtyre limiteve. Funksionet e administrimit 

të riskut kanë për qëllim të sigurojnë funksionimin përkatës të politikave dhe procedurave të 

brendshme për të minimizuar risqet operuese dhe ligjore. 

Bazuar në politikat e Bankës, aktivet totale të bankës klasifikohen dhe analizohen si vijon: 

• Analizimi i aktiveve i bazuar në klasën e aktivit / produktit (aktivet klasifikohen në bazë të 

Katalogut të Grupit të Produktit); 

• Analiza e aktiveve bazuar në kualitetin e kredisë (aktivet klasifikohen në bazë të Udhëzimeve të 

Grupit); 

• Analiza e aktiveve në linjë me bazën matësë; 

• Analiza e aktiveve bazuar në moshën, që do të thotë analiza e performuar për aktivën që nuk 

është shlyer brenda afatit të maturimit por nuk ka humbje nga rënia në vlerë; 

• Analizimi individual i aktiveve i përcaktuar si humbje nga rënia në vlerë nga faktorët që 

shkanktojnë rënie në vlerë; 

• Analiza e aktiveve e bazuar në llojin e kolateralit dhe në konsiderimin e shumës së llogaritur të 

arkëtueshme; 

• Analiza e aktiveve e bazuar në koncentrimin e riskut për industri / sektor / segment / shuma të 

caktuara të ekspozuara. 



63


Kontrollat e brendshme dhe instrumentet shtesë për kontrollimin e riskut të caktuara nga Raiffeisen 

International mundësojnë administrimin e kontrolluar të riskut të Bankës në përgjithësi. Instrumentet 

për administrimin dhe kontrollimin e riskut janë vendosur në pajtim me informacionet e fundit mbi 

administrimin e riskut. Instrumentet kryesore të menaxhimit të riskut janë vërtetuar nga Raiffeisen 

International dhe janë zbatuar nga Banka. 

Gjatë 2007, Banka ka kompletuar të gjithë hapat dhe testet e domosdoshme. Duke filluar nga janari 

2008, Banka do të veprojë do të raportojë duke u bazuar në kërkesat e Basel II në nivelin e Grupit 

për mbulimin e risukut të kredisë dhe tregut. Qasja e standardizuar është duke u zbatuar deri tani. 

Transformimi i saj në qasjen IRB do të konsiderohet në 2008. Basel II do të sigurojë një administrim 

më të mirë të kapitalit. 

Mjedisi i thjeshtë financiar dhe i tregut në Kosovë mundëson përdorimin e medotave të thjeshta të 

analizave. Faktorët dhe risqet më të komplikuara në industrinë bankare në të ardhmen do të përkrahen 

me zhvillimin e metodave të reja për t’i menaxhuar më mirë ato. 

Risku i kredisë. Banka i ekspozohet riskut të kredisë atëherë kur pala tjetër nuk do të ketë mundësi 

për t’i plotësuar obligimet. Banka strukturon nivelet e riskut të kredisë duke caktuar limite në shumën 

e riskut të pranuar në raport me një kredimarrës dhe segmentet e industrisë dhe gjeografisë. Risqet 

e tilla monitorohen vazhdimisht në baza mujore apo edhe më shpesh. Limitet e riskut të kredisë për 

kredimarrësin aprovohen nga Menaxhmenti. 

Ekspozimi ndaj riskut të kredisë menaxhohet nga analiza e rregullt e mundësisë së kredimarrësit dhe 

kredimarrësit të mundshëm për të përmbushur obligimet kryesore për interesat dhe kthimin e kredisë 

dhe duke ndryshuar këto limite të kredisë, atëherë kur është e nevojshme. Ekspozimi ndaj riskut të 

kredisë poashtu menaxhohet pjesërisht duke mbajtuar kolateralin dhe garancitë individuale apo 

korporata. 

Ekspozimi maksimal i bankës ndaj riskut të kredisë është kryesisht i reflektuar në shumat bartëse të 

aktiveve financiare në bilancin e gjendjes. Ndikimi i rrjetës së mundshme për aktivet dhe detyrimet për 

të zvogëluar mundësinë e ekspozimit të kredisë nuk është domethënës. 

Risku i kredisë për instrumentet financiare jashtë bilancit të gjendjes është definuar si mundësi e 

ruajtjes së humbjes si rezultat i një pale tjetër ndaj një instrumenti financiar që nuk arrin të performojë 

në pajtim me kushtet e kontratës. Banka përdorë politikat e njëjta të kredisë në krijimin e obligimeve 

të kushtëzuara siç bën për instrumentet financiare përmes procedurave të krijuara për aprovimin e 

kredisë, limitet e kontrollit të kredisë dhe procedurat monitoruese. 

Banka për të siguruar mbulimin e riskut të kredisë mban disa lloje të kolateraleve; 

• Pronën (tokë, shtëpitë), 

• Apartamentet, 

• Veturat, 

• Pajisjet, makineritë, 

• Garancitë personale. 

Analiza e aktiveve financiare të cilat janë në kuadër të përmbushjes së obligimeve dhe nuk janë në 

rënie, duke u bazuar në vlerësim: 







Vlerësimi 2007 2006 

0.5 - - 

1.0 - 45 

1.5 60,661 32,593 

2.0 19,158 20,648 

2.5 17,317 15,443 

3.0 28,079 14,430 

3.5 25,514 16,345 

4.0 30,184 8,854 

4.5 978 773 

5.0 3,386 413 

Të pavlerësuara 231 767 

Retail 120,664 87,415 

Totali 306,172 197,726 

Analiza kohore e kredive të papaguara dhe në rënie si dhe mbitërheqjeve 

Deri në Nga 1 deri Nga 3 deri Më shumë se Faktorë Llojet e 

1 muaj në 3 muaj në 12 muaj 12 muaj Collateral 

Aktivet financiare që kanë 2,587 1,593 6,128 18,904 Ditët pas Paratë, CRE, 

kaluar datën e maturimit maturimit RRE, OPC, ari, 

por që nuk paraqesin 

kapitali, 

rënie në vlerë 

garancionet, të 

arkëtueshme, 

borxhet e sigurisë 

Aktivet financiare që 1,751 888 1,052 2,760 Paratë, CRE, 

paraqesin rënie në vlerë 

RRE, OPC, ari, 

kapitali, 

garancionet, të 

arkëtueshme, 

borxhet e sigurisë 

Risku i tregut: Ky është një risk ku vlera e një investimi do të zbritet për shkak të ndryshimeve të 

faktorëve në treg. Katër faktorët standard të riskut të tregut janë: 

• Risku i kapitalit ose risku se çmimet e aksioneve do të ndryshojnë. 

• Risku i normës së interesit ose risku se norma e interesit do të ndryshojë. 

• Risku i parasë ose risku se norma e këmbimit valuator do të ndryshojë. 

• Risku i mallërave ose risku se çmimet e mallërave (i.e. drithërat, metalet, etj.) do të ndryshojnë. 

Banka ka parasysh ekpozimin ndaj riskut të tregut. Risqet e tregut dalin nga pozitat e hapura 

të normës së interesit dhe produktet e parasë, të gjitha nga këto ekspozohen ndaj zhvillimeve të 



65


përgjithshme dhe specifike të tregut. Menaxhmenti vendos limitet në vlerën e riskut që mund të 

pranohet, e cila monitorohet në baza ditore. Sidoqoftë, përdorimi i kësaj qasjeje nuk i ndalon 

humbjet jashtë këtyre limiteve në rastet kur ndodhin ndryshime më të mëdha në treg. 

Aktivet 

Risku gjeografik. Koncentrimi gjeografik i aktiveve dhe detyrimeve të bankës deri më 31 dhjetor 

2007 dhe 2006 është dhënë në vijim: 

Kosovo EU Të tjera Totali 

Paratë, ekuivalentet e saj dhe rezerva e detyrueshme 54,456 12,371 202 67,029 

Huatë nga bankat tjera - 72,801 - 72,801 

Huatë dhe paradhëniet për klientët 330,071 - - 330,071 

Aktivet tjera 108 164 - 272 

Totali i aktiveve 384,635 85,336 202 470,173 

Detyrimet 

Llogaritë për klientë 385,944 4,292 5,575 395,810 

Huatë - 12,526 3,314 15,841 

Detyrimet tjera 4,339 717 - 5,056 

Totali i detyrimeve 390,283 17,535 8,889 418,081 

Pozicioni neto deri më 31 dhjetor 2007 (5,648) 67,801 (8,689) 53,464 

Pozicioni neto deri më 31 dhjetor 2006 (23,706) 72,310 (8,073) 40,531 

Risku i parasë. Kjo është një formë e riskut e cila vjen si rezultat i ndryshimit në çmim të një valute 

ndaj tjetrës. Risku i parasë menaxhohet përmes monitorimit të pozicionit të hapur të këmbimit 

valuator. Këto pozicione janë prezantuar për pozicione ditore dhe poashtu të ndara, për pozicion 

overnight. Analiza e ndjeshmërisë i dorëzohet menaxhmentit në baza javore. 

Banka ka parasysh ekspozimin ndaj efekteve të ndryshimit të normave aktuale të këmbimit valuator 

në pozicionin financiar të saj dhe rrjedhjen e parasë. Menaxhmeti vendos limitet mbi nivelin e 

ekspozimit nga paraja dhe në përgjithësi, të cilat monitorohen në baza ditore. Përdorimi i EURO 

në Kosovë dhe ekspozimi i kufizuar në valutat tjera jap pak hapësirë për të përdorur derivatet. 

Raporti mbi riskun e tregut përmban raportin e riskut nga norma e interesit dhe raportin e hapur 

mbi normën e këmbimit të valutës i cili i dërgohet menaxhmentit në baza javore. Raporti përkatës 

përgatitet nga Administrimi i riskut të RZB Vienna duke u bazuar në të dhënat e raportuese lokale. 




Aktivet 

Tabela e dhënë në vijim përmbledh ekspozimin e Bankës ndaj riskut të normës së interesit nga 

këmbimi valutor më 31 dhjetor 2007 dhe 2006. Të përfshira në tabelë janë edhe aktivet dhe 

detyrimet e Bankës me vlerat në bilanc, të kategorizuara nga valuta. 

EUR USD Të tjera Totali 

Paratë, ekuivalentet e saj dhe rezervat e domosdoshme 54,711 5,223 7,095 67,029 

Huatë nga bankat tjera 56,225 16,001 575 72,801 

Huatë dhe paradhëniet për klientë 330,071 - - 330,071 

Aktivet tjera 272 - - 272 

Totali i aktiveve 441,279 21,224 7,670 470,173 

Detyrimet 

Llogaritë për klientë 368,296 22,654 4,861 395,810 

Huatë 15,841 - - 15,841 

Detyrime të tjera 5,056 - - 5,056 

Totali i detyrimeve 389,193 22,654 4,861 416,708 

Pozicioni valutor neto më 31 dhjetor 2007 52,086 (1,430) 2,809 53,465 

Pozicioni valutor neto më 31 dhjetor 2006 40,039 1,203 (711) 40,531 

Analiza e ndjeshmërisë së valutës së huaj 

Banka kryesisht është e ekspozuar ndaj Dollarit amerikan (USD), Frankës zviceriane (CHF) dhe 

Funta britanike (GBP). Tabela e dhënë në vijim ofron detaje për ndjeshmërinë e Bankës në ngritjen 

dhe zbritjen përkatëse të vlerës së valutës së EURO kundrejt valutave të huaja. Përqindja e 

përdorur është norma e ndjeshmërisë e përdorur kur raportohet risku nga valuta e huaj në mënyrë 

të brendshme tek personeli kyç menaxhues dhe paraqet vlerësimin e menaxhimit të një ndryshimi 

të arsyeshëm të mundshëm në normën e këmbimit valuator. Analiza e ndjeshmërisë përfshin vetëm 

përmbushjet në valutat e njohura të huaja dhe përshtat konvertimin në fund të periudhës së mbyllur 

për një dallim përkatës në normën e valutës së huaj. Analiza e ndjeshmërisë përfshin plasmanet me 

bankat tjera, paratë e gatshme me bankat korresponduese si dhe depozitat e klientëve të cilat janë 

në valutë tjetër nga valuta e kredidhënësit apo nga huamarrësi. Numri pozitiv i dhënë më poshtë 

tregon një rritje në profit dhe të kapitalit tjetër ku EURO forcohet me përqindje përkatëse kundrejt 

valutës së përshtatshme. Për dobësimin e përshtatshëm të EURO kundrejt valutave përkatëse do të 

ketë një ndikim përafërsisht të njëjtë dhe të kundërt me profitin dhe kapitalin tjetër, ndërsa bilancet 

në vijim do të jenë negative. 

Dollarët amerikanë (USD) Frankat zviceriane (CHF) Funtat britanike (GBP) 

2007 2008 2007 2008 2007 2008 

Normat e ndjeshmërisë 10% 10% 3% 3% 2% 3% 

Fitimi dhe humbja 50 (176) (92) (89) (2) (40) 



67


Sa i përket opinionit të menaxhmentit, analiza e ndjeshmërisë nuk e përfaqëson riskun e pandarë 

të këmbimit valuator përderisa ekzpozimi në fund të vitit nuk reflekton ekspozimin gjatë vitit. 

Transkasionet në Dollarë amerikanë, Franka zviceriane dhe Funta britanike nuk janë të shpeshta 

dhe janë vetëm për transaksionet dhe plasmanet me institucionet financiare që nuk janë Euro zonë. 

Risku i likuiditetit. Risku i likuiditetit definohet si risk atëherë kur data e maturimit të aktives dhe 

detyrimeve nuk përputhet. Banka ekspozohet ndaj thirrjeve të përditshme mbi burimet e saj të 

parave të gatshme nga llogaritë rrjedhëse, depozitat e maturuara, tërheqje të kredive dhe garanci. 

Risku i likuiditetit menaxhohet nga Menaxhmenti i Bankës. 

Banka ka rolin e ndërmjetësit për aktivet afatgjata dhe varësisht nga kushtet financiare të tregut 

financion portfolion e saj me hua afatshkurtëra. Në këtë proces Banka trashëgon riskun e likuiditetit 

që lidhet me mospërputhjet e maturimit. Risqet nëse menaxhohen në mënyrë korrekte janë risqe të 

pranueshme. Është e pazakontë për Bankën t’i përmbushë të gjitha maturimet. Banka lëshon aktive 

afatgjata, siç janë kreditë për individë dhe kreditë hipotekare, dhe këto portfolio janë kryesisht të 

financuara nga depozitat me tu kërkuar dhe depozitat e afatizuara deri në një vit. Menaxhmenti 

pranon në baza ditore informacione mbi raportin e likuiditetit të bankës, ndërsa në baza 

javore pranon raportin e likuiditetit të klasifikuar nga segmenti i biznesit. Banka është poashtu e 

ekspozuar ndaj riskut të normës së interesit në procesin e ndërmjetësimit të aktiveve afatgjata dhe 

financimit me hua afatshkurtëra apo afatmesme. 

Aktivet 

Tabela në vijim tregon aktiven dhe detyrimet deri më 31 dhjetor 2007 dhe 2006 në bazë të 

maturimit të mbetur kontraktuar. Disa nga aktivet sidoqoftë mund të jenë të një natyre më të gjatë; 

për shembull kreditë ripërtrihen dhe në përputhje më këtë kreditë afatshkurta mund të kenë një afat 

kthimi më të gjatë. 

Deri në Prej 1 deri Prej 3 deri Më shume se 

1 muaj 3 muaj 12 muaj 12 muaj Pa maturim Totali 

Paraja, ekuivalentet e saj dhe 

rezerva e detyrueshme e likuiditetit 67,029 - - - - 67,029 

Huatë nga bankat tjera 43,874 15,954 12,973 - - 72,801 

Huatë dhe paradhëniet për klientë 12,131 29,673 111,228 177,039 - 330,071 

Aktivet tjera - 108 - - 164 272 

Aktivet tjera 123,034 45,735 124,201 177,039 164 470,173 

Detyrimet 

Llogaritë për klientë 197,550 101,128 87,812 9,320 - 395,810 

Huatë 48 308 2,015 13,470 - 15,841 

Detyrime të tjera 2,661 355 1,054 822 164 5,056 

Totali i detyrimeve 200,259 101,791 90,881 23,612 164 416,707 

Shpërputhja e likuiditetit, neto 

31 dhjetor 2007 (77,225) (56,056) 33,320 153,427 - 53,466 

Shpërputhja e likuiditetit, neto 

31 dhjetor 2006 (52,923) (26,769) (10,907) 131,282 (152) 40,531 




Analiza e maturimit të kredive për klientë bazohet në datat e mbetura të përkohshme të maturimit të 

marëveshjeve të kredisë, e cila do të thotë të marrësh parasysh këstet në baza mujore. 

Raportimi i likuditetetit në baza javore në nivelin e segmentit të biznesit, monitorimi i raportit të ngjitjes 

së depozitave ndaras nga i gjithë segmentet e biznesit, limitet e bilancit të bankës dhe raportet të cilat 

masin riskun dhe shpërputhjen e interesit, janë tani për tani mënyrat e aplikuara për të menaxhuar dhe 

limituar riskun themelor nga aktivitetet e biznesit. 

Aktivet e vonura janë plotësisht të ofruara kundër dhe si rezultat nuk kanë ndikim në tabelën e dhënë 

më lartë. Rezervat e domosdoshme të likuiditetit janë të përfshira në kuadër të kërkesës dhe në më pak 

se një muaj shumica e detyrimeve më të cilat ky bilanc lidhet janë poashtu të përfshira në kuadër të 

kësaj kategorie. 

Analiza e maturimit for detyrimet fianciare analizohet si vijon: 

• Bazuar në datën më të hershme të maturimit të kontraktuar - skenari më i keq; 

• Bazuar në fluksin e parasë të zbritshme dhe të kontraktuar; 

• Përcaktimi i afatit kohor; 

• Fluksin i pritur i parasë është përdorur si information plotësues. 

Përputhja dhe/ose mospërputhja e maturimit dhe normës së interesit dhe aktiveve dhe detyrimeve është 

fundamentale për menaxhimin e Bankës. Është e pazakonshme për bankën që të shënojë përputhje të 

plotë të maturimit meqenëse biznesi i kryer është shpesh i nënshtrohet afateve të pasigurta dhe llojeve 

të ndryshme. Pozicionimi i mospërputhjes mundësisht rrit fitimin, por poashtu mund të rris riskun nga 

humbjet. Maturimi i aktiveve dhe detyrimeve dhe aftësia për të zëvendësuar detyrimet që janë bartëse 

të interesit përderisa afati i maturimit të tyre përfshin kosto të pranueshme janë faktorë me rëndësi në 

vlerësimin e likuiditetit të Bankës dhe ekspozimi i tyre ndaj ndryshimeve të normave të interesit dhe të 

këmbimit. 

Banka ka një mospërputhje të dalluar të maturimit të aktiveve dhe detyrimeve afati i maturimit të 

të cilave është brenda një viti. Kjo mospërputhje e likuiditetit vjen si rezutlat i faktit se shumacia e 

burimeve financare për Bankën deri më 31 dhjetor 2007 ishin llogaritë e klientëve në të kërkuar dhe 

në maturim në më pak se një muaj. Menaxhmeti beson se edhe përkundër një pjese të konsiderueshme 

të llogarive të klientëve duke qenë në shumëllojshmëri në të kërkuar të këtyre depozitave nga numri 

dhe lloji i deponuesve do të tregonte se këto llogari të klientëve ofrojnë një burim stabil dhe afatgatë të 

finacimit për Bankën. 

Banka ka përmirësuar pozicionin neto përmes burimeve të tjera të financimit, të cilat ofrojnë financim 

afatmesëm dhe ka pasur për qëllim të vazhdojë përputhjen e maturimit të aktiveve me detyrimet në 

periudhat e ardhshme. Përveç kësaj, Banka ka një marrëveshje të papërdorur të kredisë, që do të 

ndihmonte në rast se paraqitet nevoja për likuiditet. 

Shuma totale e mbitërheqjes së kontraktuar të angazhimeve për të zgjatur kredinë nuk përfaqëson 

detyrimisht kërkesat për paratë e gatshme në të ardhmen, meqenëse shumica e këtyre angazhimeve 

do të mbaroj afati apo do të ndërprehet pa qenë të financuar. 

Risku i normës së interesit. Ky është risku se vlera relative e aktiveve interest-bartëse do të humbas 

vlerën. Aktivet e Bankës duke qenë kryesisht në afate të caktuara në mes të kredive afatgjata, dhe 

duke pasur detyrimet për depozitat afatshkurtëra, e ekspozon bankën ndaj mospërputhjeve të normës 

së interesit, dhe si pasojë e shpërputhjes korresponduese ekspozohen ndaj bankës për lëvizjet e 

normës së interesit në treg. 



69


Aktivet 

Banka e pranon espozimin ndaj efekteve të luhatjeve në nivelet ekzistuese të normave të interesit të 

tregut në pozicionin e tyre financiar dhe të fluksit të parasë. Marzhi i interesave mund të rritet si rezltat i 

ndryshimeve të tilla por mudn të zvogëloja papo shkaktojë humbje në rast se lëvizje të papritura bëhen. 

Banka ekzpozohet ndaj riskut të normës së interesit, kryesisht si rezultat i kreditimit me norma fikse 

të interesit, në shuma dhe për perioda, që dallojnë nga ato të depozitave me afat me norma fikse të 

inteersit. Në praktikë, normat e itneresit janë kryesisht fikse në baza afatshkuretëra. Menaxhmeti cakton 

limitet në nivel të mospërputhjes së riçmuarjes së normës së interesit që mund të bëhet. Në kuadër të 

kontratave të normave të interesit SWAP, Banka pajtohet të këmbejë dallimin në mes të shumës së normës 

fikse dhe asaj të luhatshme të llogaritur në shumat themelore nocionale për të cilat është pajtuar. Patatë e 

gatshme dhe bilanci me AQBK për të cilat nuk paguhet interes përfshihen në kolonën “jo interes-bartëse” 

në tabelën e dhënë në vijim si dhe depozitat jo interes bartëse të klientëve. 

Në mënyrë për t’u mbrojtur nga shpërputhjet në kreditë me afate fikse afatmesme dhe afatgjata në 

raport me borxhe të ndryshme afatmesme dhe afatgjata, kërkesat fiancniare rrjedhëse e quajtur norma 

e interesit të kundërkëmbimit përdoret, përderisa Banka është kryesisht një paguese e interesit të 

pandryshuar dytësor, ndërsa në anën tjetër pala tjetër ëstë paguese e normës së ndryshme dytësore, 

ndërsa norma dytësore e ndryshueshme është indeksuar në 6 muaj EUROIBOR, për të sigurar një 

ndjeshmëri optimale. 

Banka aplikon menaxhimin e riskut actual për t’u mbrojtur kundrejt pozicioneve të riskut të tregut. Risku i 

normës së interesit mbrohet nga derivatet financiare financial derivatives. Në mënyrë që të sigurohet një 

fitim afatgjatë mbi portfolion ekzistuese të kredive, të zgjatura në 2007 deri në 10 vjet, këto pozicione 

mbrohen nga norma e interesit SWAP. Pozicionet deri në 5 vjet janë të mbrojtura 75% ndërsa ato nga 

5 – 10 vjet mbrohen 100%. Kjo qasje ndaj kontrollit të riskut siguron një VaR (vlera kundrejt riskut) 

optimale. 

Tabela në vijim përmbledh ekspozimin e Bankës ndaj riskut të normave të interesit. Të përfshira në tabelë 

janë aktivet dhe detyrimet e Bankës në shumat bartëse, të kategorizuara në bazë të kontraktimit të riçmimeve 

apo të maturimit. 

Deri në Prej 1 deri Prej 3 deri Më shumë Jo-bartëse Totali 

1 muaj 3 muaj 12 muaj 12 muaj të interesit 

Paratë, ekuivalentet e saj dhe 

rezerva e domosdoshme 12,572 - - - 54,457 67,029 

Huatë nga bankat tjera 43,874 15,954 12,973 - - 72,801 

Huatë dhe paradhëniet për klientë 12,131 29,673 111,228 177,039 - 330,071 

Aktive të tjera - - - - 272 272 

Totali i aktiveve 68,577 45,627 124,201 177,039 54,729 470,173 

Detyrimet 

Llogaritë e klientëve 118,809 101,128 87,812 9,320 78,741 395,810 

Huamarrjet 48 308 2,015 13,470 - 15,841 

Detyrime të tjera - - - - 5,056 5,056 

Totali i detyrimeve 118,857 101,438 89,827 22,790 83,797 490,707 

Shpërputhja e maturimit, 

31 dhjetor 2007 (50,280) (55,809) 34,374 154,249 (29,068) 53,466 

Shpërputhja e maturimit, 

31 dhjetor 2006 19,093 (25,133) (10,907) 131,282 (73,804) 40,531 




Tabela në vijim përmbledh normën efektive të interesit nga shumica e valutave nga instrumentet 

kryesore monetare financiare. Analizat janë përgatitur duke përdorur normat e interesit efektive në 

fund vit. 

Në përqindje 31 dhjetor 2007 31 dhjetor 2006 

EUR USD CHF GBP EUR USD CHF GBP 

Aktivet 

Plasmanet në të parë 

me bankat 4.5 4.5 1.3 N/a 2.9 5.0 1.5 N/a 

Depozitat me afat 

me bankat tjera 4.0 5.2 2.2 5.3 3.1 4.9 N/a N/a 

Hua dhe paradhënie 

për klientë 14.3 N/a N/a N/a 14.8 N/a N/a N/a 

Detyrimet 

Llogaritë e klientëve 

Depozitat me afat 3.6 2.1 0.8 3.9 3.4 1.6 0.7 3.4 

Llogaritë e kursimit 2.0 0.3 0.3 0.3 1.7 0.3 0.3 0.3 

Menaxhimi i riskut të kapitalit. Banka menaxhon kapitalin e saj për të siguruar se Banka do 

te jëtë në gjendje të vazhdojë si një a going concern kur të maksimizojë kthimin tek aksionarët 

përmes optimizimit të borxhit dhe balancit të kapitalit. Strategjia e përgjithshme e Bankës mbetet e 

pandryshuar prej vitit 2006. 

Struktura kapitale e Bankës përbëhet nga borxhi, që përfshin huamarrjet, dhe kapitali që iu 

ngarkohet aksionarëve, që përbëhet nga kapitali i lëshuar dhe fitimi i pashpërndarë. 

Raporti kapital / humarrje 

Komisioni për menaxhimin e riskut të bankës e rishikon (shqyrton) strukturën e kapitalit në baza 

të vazhdueshme. Si pjesë e këtij shqyrtimi, komisioni konsideron se kostoja e kapitalit dhe risku i 


Borxhet 15,841 17,678 

Kapitali 58,916 44,235 

Net debt to equity ratio 27% 40% 

lidhur me secilën klasë të kapitalit. Raporti kapital / huamarrje në fund të vitit ishte si vijon: 

21. Garanci dhe angazhime 

Procedimi gjygjësor. Herë pas here gjatë rrjedhjes së aktiviteteve normale të biznesit pranohen 

edhe ankesa kundër bankës. Deri më 31 dhjetor 2007, Banka nuk ka pranuar ndonjë ankesë 

ligjore kundër saj që do të ndikonte në rrjedhën e zakonshme të biznesit. Në baza ta këshillave të 

brendshme dhe të jashtme, menaxhmenti është i mendimit se nuk do të ketë asnjë humbje materiale 

dhe si rezultat i kësaj asnjë provision nuk është bërë në këto pasqyra financiare. 



71


Rregulloret mbi tatimin. Siç është paraqitur edhe në Shënimin 2, korniza ligjore dhe rregullative 

në Kosovë tani është në një fazë të hershme të zhvillimit. Rregullorja mbi tatimin në fitim në Kosovë 

është aprovuar me datë 20 shkurt 2002 dhe një version i përmirësuar është prezantuar në dhjetor 

të vitit 2004, dhe si e tillë, nuk siguron ekzistimin e një praktike të themeluar për vlerësimin e 

tatimit dhe të një udhëzuesi formal se si rregulla specifike duhet të zbatohen në praktikë. Si rezultat 

i prezencës së dispozitave në rregulloret eknomike në Kosovë (posaqërisht në rregulloret mbi 

tatimin) të cilat lejojnë më shumë se një interpretim, gjykimi i menaxhmentit mbi aktivitetet afariste 

të bankës mund të mos përputhet me interpretimet e një aktiviteti të njëjtë të bërë nga autoritetet 

tatimore. 

Angazhimet (impenjimet) kapitale. Deri më 31 dhjetor 2007, banka nuk ka pasur angazhime të 

kapitalit sa i përket blerjes së pajisjeve dhe programeve kompjuterike. (31 dhjetor 2006: Nil). 

Angazhimet për qiratë operative. Në të ardhmen pagesat minimale në kuadër të qirave operative 

të anullueshme, ku banka është qiramarrëse, janë si vijon: 


Jo më shumë se 1 vit 1,466 1,079 

Më shumë se 1 vit dhe më pak se 5 vjet 2,949 2,468 

Totali i angazhimeve për qiranë operuese 4,417 3,547 

Angazhimet e lidhura me kreditë. Qëllimi kryesor i këtyre instrumenteve është të sigurohet se 

fondet janë në dispozicion të klientëve kur paraqitet kërkesa për to. Garancitë dhe Letërkreditë 

standby, të cilat paraqesin siguri të pakthyeshme se banka do të bëj pagesën në rast se klienti nuk 

mund t’i përmbush obligimet e tij në raport me palën e tretë, kanë të njëjtin risk të kredisë sikur 

edhe vetë kreditë. Letërkreditë dokumentare dhe tregtare, të cilat janë përgjegjësi të shkruara nga 

Banka që merr në emër të klientit duke autorizuar palën e tretë për të tërhequr pagesën nga Banka 

deri në shumën e dhënë në kuadër të afateve dhe kushteve specifike, janë të kolaterizuara si 

dërgesa themelore të mallërave me të cilat lidhen ose depozitën e parave të gatshme prandaj edhe 

bartin më pak risk sesa huamarrjet direkte. 

Angazhimet për të caktuar kreditë me një normë specifike të interesit gjatë një periudhe të caktuar 

kohore konsiderohen si derivate. Përderisa këto angazhime nuk zgjaten pas periudhës së pritur 

që do të jetë e nevojshme për të kryer obligimet përgatëse, ato kosndierohen si transaksione “në 

mënyrë të rregullt”. 


Angazhimet për të zgjatur kreditë 52,185 23,743 

Garancionet dhe angazhimet e ngjashme të lëshuara 

(të mbuluara me kredi) 20,126 11,946 

Garancionet dhe angazhimet e ngjashme të lëshuara 

(të mbuluara me para të gatshme) 598 2,252 

Letërkreditë (të mbuluara me kredi) 1,973 1,607 

Letërkreditë (të mbuluara me para të gatshme) 152 - 

Linja e kredisë për produktet financiare tregtare 3,664 1,923 

Letër mbështetje 500 500 

Totali i angazhimeve të lidhura me kreditë 79,198 41,971 




Lëvizjet në provizionet për humbjet nga detyrimet e angazhimeve dhe garancive janë dhënë në 

shënimin 12. 

Angazhimet për të zgjatur kredinë paraqesin shumat e kredive në të cilën dokumentacionet e 

kredisë janë nënshkruar mirëpo paratë nuk janë disbursuar ende për shumat e papërdorura 

për limitet e mbitërheqjes të lidhura me llogaritë e klientëve. Sa i përket riskut të kredive mbi 

angazhimet në zgjatjen e kredisë, Banka mundësisht është e ekspozuar ndaj humbjeve në të 

njëjtën shume me totalin e angazhimeve të papërdorura. Sidoqoftë, shuma e përfërt e humbjes 

është më pak sesa totali i angazhimeve të papërdorura meqenëse shumica e angazhimeve në 

zgjatjen e kredive janë të mundshme pasi klientët të përmbushin standardet specifike të kredisë. 

Banka monitoron afatin e maturimit të angazhimeve të lidhura me kredinë meqenëse angazhimet 

afatgjata në përgjithësi kanë një shkallë më të lartë të riskut sesa angazhimet afatshkurtëra. 

Totali i shumës së kontraktuar qarkulluese të angazhimeve në zgjatjen e kredive dhe garancive nu 

paraqet domosdoshmërisht kërkesat e ardhshme për para, përderisa këto instrumente financiare 

mund të mbarojnë apo të ndërprehen pa u financuar. 

Norma e interesit SWAP (Interest Rate SWAPs). Qëllimi kryesor i këtij instrumenti është të 

zvogëloj riskun e normës së interesit të lidhur me normën fikse të kreditimit. Deri më 31 dhjetor 

2007, Banka kishte 26 norma të interesit SWAP më një shumë nocionale prej 45 milionë EURO 

(31 dhjetor 2006: 16 milion EURO). Banka paguan norma fikse të interesit ndërsa pranon norma 

të ndryshueshme të interesit. Vlera reale e normave të interesit SWAP është 6,6 milion EURO 

(positive) dhe /ose 6,4 milion EURO (negative) deri më 31 dhjetor 2007 (31 dhjetor 2006: 2.4 

milionë EURO (positive) dhe /ose 2.4 milionë EURO (negative). 

22. Vlera reale e instrumenteve financiare 

Vlera reale e instrumenteve financiare mund të këmbehet në transaksionet aktuale në mes të palëve 

që dëshirojnë të bëjnë një gjë të tillë e që është e ndryshme nga shitja apo likuidimi i detyruar. Kjo 

është evidencuar më së miri me caktimin e çmimit të tregut. 

Vlera reale e vlerësuar e instrumenteve financiare janë caktuar nga banka duke përdorur 

informacionet nga tregu, kur një informacion i tillë ekziston, dhe metodologjitë e përshtatshme të 

vlerësimit. Sidoqoftë gjykimi është i obliguar të interpretojë të dhënat nga tregu për të përcaktuar 

vlerën reale. Siç është paraqitur në më shumë detaje në Shënimin 2, ekonomia e Kosovës paraqet 

një treg në themelim e sipër. Struktura politike, rregulluese dhe korniza ligjore është në zhvillim 

e sipër. Volumi i aktiviteteve në tregjet financiare është i parëndësishëm. Përderisa Menaxhmenti 

ka përdorur të informacionet ekzistuese të tregut për të vlerësuar vlerën reale të instrumenteve 

fiancnare, informacionet e tregut nuk mund të reflektojnë në tërësi vlerën që do të mund të 

realizohen në rrethanat aktuale. 



73


Vlerat reale të instrumenteve financiare 

2007 2006 

Vlera në bilanc Vlera reale Vlera në bilanc Vlera reale 

Aktivet 

Huatë nga bankat tjera 72,801 72,801 102,444 102,444 

Huatë dhe paradhënie për klientë 330,071 330,071 222,043 222,043 

Detyrimet 

Llogaritë e klientëve 395,810 395,810 310,014 310,014 

Huatë 15,841 15,841 17,678 17,678 

23. Transaksionet e palëve të ndërlidhura 

Për qëllime të këtyre pasqyrave financiare, palët konsiderohen të jetë të ndërlidhura nëse njëra 

palë ka aftësi për të kontrolluar palën tjetër ose të ushtrojnë një ndikim të rëndësishëm ndaj palës 

tjetër në marrjen e vendimeve financiare dhe operacionale siç definohet tek IAS 24 “Paraqitja 

e palëve të ndërlidhura”. Në konsiderimin e marrëdhënies së të gjitha palëve të mundshme të 

ndërlidhura, vëmendja është drejtuar tek përmbajtja e marrëdhënies, jo vetëm sa i përket anës 

ligjore. 




Bilanci i gjendjes 

Transaksionet bankare të përfshira në kursin normal të biznesit me aksionarët e rëndësishëm, 

drejtorët, kompanitë me të cilat banka ka aksionarë të rëndësishëm të përbashkët dhe palët 

tjera përbërëse. Këto transaksione përshijnë shlyerjet, plasmanet, marrjen e depozitave dhe 

transaksionin e valutave të huaja. Këto transaksione caktohen në bazë të normave të tregut. 

Bilancet qarkulluese në fund të vitit dhe mjetet e lidhura me të hyrat dhe shpenzimet gjatë vitit me 

palët përbërëse si vijon: 


Palët tjera 

Palët tjera 

Kompania mëmë të ndërlidhura Kompania mëmë të ndërlidhura 

Paratë, ekuivalentet e saj dhe 

rezerva e detyrueshme 11,789 - 5,424 - 

Detyrime nga bankat tjera 72,589 - 101,771 - 

Aktive të tjera 14 156 14 - 

Detyrimet 

Llogaritë e klientëve - 64 - 110 

Huatë - 3,314 - 3,866 

Detyrime të tjera 503 71 180 - 

Pasqyra e të ardhurave 

Të ardhurat nga interesi 4,354 - 2,611 - 

Shpenzimet nga interesi - (377) - (355) 

Shpenzimet nga tarifat (142) - (65) - 

dhe komisionet 

Shpenzimet tjera operative (2,345) (547) (2,372) - 

Blerja e aktiveve të patrupëzuara 350 - 348 - 

Shpenzimet për pagesën e drejtorëve dhe ekzekutivit kyç është përcaktuar nga menaxhimi i 

Raiffeisen International duke u bazuar me performancën e individëve dhe trendeve të tregut. 

Shpenzimet e lidhura me Bordin menaxhues për 2007 ishin në 306 mijë EURO (2006: 421 mijë 

EURO). 



75

Adresat dhe kontaktet Raiffeisen Bank në Kosovë 2007 

Adresat dhe kontaktet 

Raiffeisen Bank Kosovo Branch Network 

Raiffeisen Bank Kosovo J.S.C. 

Zyra qëndrore 

Rruga UÇK, nr. 51 

10000 Prishtinë 

Tel: +381 38 222 222, lok. 142 

Fax: +381 38 20 30 11 25 

E-mail: info@raiffeisen-kosovo.com 

Dega e Prishtinës 

Rruga Nëna Terezë, nr. 52 


Tel.: +381 38 222 222, lok. 481 

Fax: +381 38 20 301 127 

Zyra për Korporata 

Rruga Eqrem Çabej, nr. 8 


Tel.: +381 38 222 222 lok. 412 

Fax: +381 38 20 30 11 27 

Nëndega në Prishtinë 

Bulevardi Bill Clinton, p.n. 


Tel.: +381 38 222 222, lok. 401 

Fax: +381 38 20 30 14 40 


Rruga Gazmend Zajmi, p.n., Bregu i Diellit 


Tel.: +381 38 222 222, lok. 420 

Fax: +381 38 20 30 14 45 


Rruga Vëllezërit Fazliu, Kodra e Trimave 


Tel.: +381 38 222 222, lok. 465 

Fax: +381 38 20 30 1 449 

Nëndega në Aeroport 

Aeroporti Ndërkombëtar i Prishtinës J.S.C. 

Vrelle, Lipjan 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 490 

Fax: 038 20 30 1 448 

Nëndega në UNMIK 

Zyra qëndrore e administratës së UNMIK 


Tel.: +381 38 504 604, lok. 2512 

Fax: +381 38 20 30 14 05 

Nëndega në Fushë Kosovë 

Rruga Nëna Tereze, nr. 80 

12000 Fushë Kosovë 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 470 

Fax: +381 38 20 30 1 480 

Nëndega në Gllogovc 

Rruga Skënderbeu, p.n. 

13000 Gllogovc 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 460 

Fax: +381 38 20 30 13 35 

Nëndega në Graçanicë 

Rruga kryesore, Graçanicë 

Tel.: +381 63 864 8897 

Fax: +381 38 20 395 

Nëndega në Lipjan 

Rruga Shqipëria, p.n. 

14000 Lipjan 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 441 

Fax: +381 38 20 30 14 70 

Nëndega në Podujevë 

Rr. Skëndërbeu p.n. 

11000 Podujevë 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 430 

Fax: +381 38 20 30 14 60 

Dega në Ferizaj 

Rruga Dëshmorët e Kombit, nr.39 

70000 Ferizaj 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 655 

Fax: +381 38 20 30 13 15 

Nëndega në Ferizaj 

Maxhistralja Prishtinë – Shkup, p. n. 

70000 Ferizaj 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 665 

Fax: +381 38 20 30 13 20 

Nëndega në Han të Elezit 

KAP “Sharr-Salloniti” (Terminali i doganave), p.n. 

71510 Hani i Elezit 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 485 

Fax: +381 38 20 30 14 50 

Nëndega në Kaçanik 

Rruga Agim Bajrami, p.n. 

71000 Kaçanik 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 670 

Fax: +381 38 20 30 14 15 

Nëndega në Shtime 

Rruga Prishtina, p.n. 

72000 Shtime 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 680 

Fax: +381 38 20 30 14 90 

Nëndega në Shtërpce 

Rruga kryesore, p.n. 

73000 Shtërpce 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 690 

Fax: +381 38 20 30 14 25 

Dega në Gjakovë 

Rruga Nëna Tereza, nr. 328 

50000 Gjakovë 

Tel.: +381 (0)38 222 222, lok. 701 

Fax: +381 (0)38 502 130 

Nëndega në Rahovec 

Rruga Avdulla Bugari, p.n. 

21010 Rahovec 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 730 

Fax: +381 38 20 301 435 

Nëndega në Gjilan 

Bulevardi i Pavaresise, p.n. 

60000 Gjilan 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 750 

Fax: +381 38 20 30 1 300 

Nëndega në Kamenicë 

Rruga Tringë Ismajli, nr.12/a 

62000 Kamenicë 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 770 

Fax: +381 38 20 301 420 

Nëndega në Viti 

Rruga Adem Jashari, p.n. 

61000 Viti 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 780 

Fax: +381 38 20 301 455 




Dega në Mitrovicë 

Rruga Ali Pashë Tepelena, p.n. 

40000 Mitrovicë 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 555 

Fax: +381 38 20 30 13 60 

Dega në Prizren 

Rruga Nëna Terezë, Bazhdarhane, nr. 7 

20000 Prizren 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 507 

Fax: +381 38 20 30 1 331 

Nëndega në Vushtrri 

Rruga Dëshmorët e Kombit, p.n. 

42000 Vushtrri 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 560 

Fax: +381 38 20 30 14 00 

Nëndega në Prizren 

Sheshi Shadervan, nr. 38 

20000 Prizren 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 520 

Fax: +381 38 20 30 1 331 

Nëndega në Skënderaj 

Sheshi Adem Jashari, p.n. 

41000 Skenderaj 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 570 

Dega në Mitrovicë 

Rruga kryesore, p.n. 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 581 

Tel.: +381 28 425 500 

Fax: +381 38 425 501 

Dega në Pejë 

Sheshi Haxhi Zeka, p.n. 

30000 Pejë 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 607 

Fax: +381 38 20 30 13 75 

Nëndega në Deçan 

Rruga Luan Haradinaj, p.n. 

51000 Deçan 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 620 

Fax: +381 38 502 699 

Nëndega në Prizren 

Rruga De Rada, p.n. 

20000, Prizren 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 525 

Fax: +381 38 20 30 1 333 

Nëndega në Malishevë 

Rruga Rilindja Kombëtare, p.n. 

24000 Malishevë 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 530 

Fax: +381 38 20 30 14 10 

Nëndega në Suharekë 

Rruga Brigada 123, p.n. 

23000 Suharekë 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 540 

Fax: +381 38 20 30 14 30 

Nëndega në Istog 

Rruga Skenderbeu, p.n. 

31000 Istog 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 640 

Fax: +381 38 20 30 14 65 

Nëndega në Klinë 

Rruga Muje Krasniqi, p.n. 

32000 Klinë 

Tel.: +381 38 222 222, lok. 630 

Fax: +381 38 20 30 14 75 



77


Raiffeisen International Bank-Holding AG 

Austri (Zyra qëndore) 

Am Stadtpark 9 

1030 Vienna 

Tel.: +43-1-71 707 0 

Fax: +43-1-71 707 1715 

www.ri.co.at 

investor.relations@ri.co.at 

ri-communications@ri.co.at 

Rrjeti bankar në Europën Qëndrore dhe Lindore 

Shqipëri 

Raiffeisen Bank Sh.a. 

Qendra Tregtare Europiane 

Bulevardi “Bajram Curri” 

Tiranë 

Tel.: +355-4-222 669 

Fax: +355-4-275 599 

SWIFT/BIC: SGSBALTX 

www.raiffeisen.al 

Kontakt: Oliver Whittle 

oliver.whittle@raiffeisen.al 

Bjellorusi 

Priorbank, OAO 

31-A, V. Khoruzhey Str. 

Minsk, 220002 

Tel.: +375-17-289 9090 

Fax: +375-17-289 9191 

SWIFT/BIC: PJCBBY2X 

www.priorbank.by 

Kontakt: Olga Gelakhova 

olga.gelakhova@priorbank.by 

Bosnë dhe Hercegovinë 

Raiffeisen Bank d.d. 

Bosna i Hercegovina 

Danijela Ozme 3 

71000 Sarajevo 

Tel.: +387-33-287 100 

Fax: +387-33-213 851 

SWIFT/BIC: RZBABA2S 

www.raiffeisenbank.ba 

Kontakt: Michael G. Mueller 

michael.mueller@rbb-sarajevo. 

raiffeisen.at 

Bullgari 

Raiffeisenbank (Bulgaria) EAD 

18/20 Ulica N. Gogol 

1504 Sofia 

Tel.: +359-2-9198 5101 

Fax: +359-2-943 4528 

SWIFT/BIC: RZBBBGSF 

www.rbb.bg 

Kontakt: Momtchil Andreev 

momtchil.andreev@rbb.bg 

Kroaci 

Raiffeisenbank Austria d.d. 

Petrinjska 59 

10000 Zagreb 

Tel.: +385-1-456 6466 

Fax: +385-1-481 1624 

SWIFT/BIC: RZBHHR2X 

www.rba.hr 

Kontakt: Vesna Ciganek-Vukovic 

vesna.ciganek-vukovic@rba.hr 

Republika Çeke 

Raiffeisenbank a.s. 

Olbrachtova 2006/9 

14021 Praha 4 

Tel.: +420-221-141 111 

Fax: +420-221-142 111 

SWIFT/BIC: RZBCCZPP 

www.rb.cz 

Kontakt: Lubor Žalman 

lubor.zalman@rb.cz 

Hungari 

Raiffeisen Bank Zrt. 

Akadémia utca 6 

1054 Budapest 

Tel.: +36-1-484 4400 

Fax: +36-1-484 4444 

SWIFT/BIC: UBRTHUHB 

www.raiffeisen.hu 

Kontakt: Frank Daniel 

frank.daniel@raiffeisen.hu 

Kosovë 

Raiffeisen Bank Kosovo J.S.C. 

Rruga UÇK 51 

Prishtina 10000 

Tel.: +381 38 222 222 

Fax: +381 38 20 30 1130 

SWIFT/BIC: RBKORS22 


Kontakt: Oliver Whittle 

oliver.whittle@raiffeisen-kosovo.com 

Poloni 

Raiffeisen Bank Polska S.A. 

Ul. Piękna 20 

00-549 Warszawa 

Tel.: +48-22-585 2000 

Fax: +48-22-585 2585 

SWIFT/BIC: RCBWPLPW 

www.raiffeisen.pl 

Kontakt: Piotr Czarnecki 

piotr.czarnecki@raiffeisen.pl 

Rumani 

Raiffeisen Bank S.A. 

Piaţa Charles de Gaulle 15 

011857 Bucureşti 3 

Tel.: +40-21-306 1000 

Fax: +40-21-230 0700 

SWIFT/BIC: RZBRROBU 

www.raiffeisen.ro 

Kontakt: Steven C. van Groningen 

centrala@raiffeisen.ro 

Rusi 

ZAO Raiffeisenbank 

Smolenskaya-Sennaya pl., 28 

119002 Moskwa 

Tel.: +7-495-721 9900 

Fax: +7-495-721 9901 

SWIFT/BIC: RZBMRUMM 

www.raiffeisen.ru 

Kontakt: Johann Jonach 

jjonach@raiffeisen.ru 

Serbi 

Raiffeisen banka a.d. 

Bulevar Zorana Djindjica 64a 

11070 Novi Beograd 

Tel.: +381-11-320 2100 

Fax: +381-11-220 7080 

SWIFT/BIC: RZBSRSBG 

www.raiffeisenbank.co.yu 

Kontakt: Oliver Rögl 

oliver.roegl@raiffeisenbank.co.yu 

Sllovaki 

Tatra banka, a.s. 

Hodžovo námestie 3 

81106 Bratislava 1 

Tel.: +421-2-5919 1111 

Fax: +421-2-5919 1110 

SWIFT/BIC: TATRSKBX 

www.tatrabanka.sk 

Kontakt: Igor Vida 

igor_vida@tatrabanka.sk 

Slloveni 

Raiffeisen Banka d.d. 

Slovenska ulica 17 

2000 Maribor 

Tel.: +386-2-229 3100 

Fax: +386-2-252 4779 

SWIFT/BIC: KREKSI22 

www.raiffeisen.si 

Kontakt: Klemens Nowotny 

klemens.nowotny@raiffeisen.si 

Ukrainë 

VAT Raiffeisen Bank Aval 

9, Leskova str. 

01011 Kyiv 

Tel.: +38-044-490 88 07 

Fax: +38-044- 285-32 31 

SWIFT/BIC: AVAL UA UK 

www.aval.ua 

Kontakt: Angela Prigozhina 

angela.prigozhina@aval.ua 

Lizing 

Austri 

Raiffeisen-Leasing 

International GmbH 


1030 Vienna 

Tel.: +43-1-71 707 2966 

Fax: +43-1-71 707 2059 

Kontakt: Dieter Scheidl 

dieter.scheidl@rli.co.at 

Albania 

Raiffeisen Leasing Sh.a. 

Rruga Kavajes 44 

Tiranë 

Tel.: +355-4-274 920 

Fax: +355-4-232 524 

Kontakt: Gent Sejko 

gent.sejkoi@raiffeisen.al 

Bjellorusi 

SOOO Raiffeisen Leasing 

Khoruzhey str. 31A 

220002 Minsk 

Tel.: +375-17 289 9396 

Fax: +375-17 289 9394 

Kontakt: Maksim Lisicky 

maksim.lisicky@priorbank.by 


Raiffeisen Leasing d.o.o. 

Sarajevo 

St. Branilaca Sarajeva No. 20 


Tel.: +387-33-254 340 

Fax: +387-33-212 273 

www.rlbh.ba 

Kontakt: Belma Sekavic-Bandic 

belma.sekavic@rbb-sarajevo. 

raiffeisen.at 




Bullgari 

Raiffeisen Leasing 

Bulgaria OOD 

Business Park Sofia 

Building 11, 2nd floor 

1715 Sofia 

Tel.: +359-2-970 7979 

Fax: +359-2-974 2057 

www.rlbg.bg 

Kontakt: Dobromir Dobrev 

dobromir.dobrev@rlbg.raiffeisen. 

bg 

Kroaci 


Radnicka cesta 43 

10000 Zagreb 

Tel.: +385-1-6595 000 

Fax: +385-1-6595 050 

www.rl-hr.hr 

Kontakt: Miljenko Tumpa 

miljenko.tumpa@rl-hr.hr 


Raiffeisen-Leasing s.r.o. 

Budejovicka 409/1 

14000 Praha 4 

Tel.: +420-221-51 1611 

Fax: +420-221-51 1666 

www.rl.cz 

Kontakt: Rastislav Kereškeni 

rastislav.kereskeni@rl.cz 

Hungari 

Raiffeisen Lízing Zrt. 

Váci utca 81-85 

1139 Budapest 

Tel.: +36-1-298 8200 

Fax: +36-1-298 8010 

www.raiffeisenlizing.hu 

Kontakt: Pál Antall 

pal.antall@raiffeisen.hu 

Kazakistan 


Kazakhstan LLP 

146, Shevchenko str. 

Office 12, 1st floor 

050008 Almaty 

Tel.: +7-727-2709 836 

Fax: +7-727-2709 831 

Kontakt: Uwe Fisker 

uwe.fisker@rlkz.kz 

Moldavi 

Raiffeisen Leasing SRL 

65 Stefan cel Mare blvd. 

2001 Chisinau 

Tel.: +373-22 27 93 13 

Fax: +373-22 27 93 43 

Kontakt: Victor Bodiu 

victor.bodiu@raiffeisen-leasing.md 

Poloni 

Raiffeisen-Leasing Polska S.A. 

Ul. Prosta 51 

00838 Warszawa 

Tel.: +48-22 32 63 600, 

Fax: +48-22 32 63 601 

www.rl.com.pl 

Kontakt: Arkadiusz Etryk 

arkadiusz.etryk@raiffeisen.pl 

Rumani 

Raiffeisen Leasing IFN SA 

Calea 13 Septembrie 90 

Grand Offices 

Marriott Grand HoTel. 

Sector 5 

76122 Bucureşti 

Tel.: +40-21-403 3300 

Fax: +40-21-403 3298 

www.raiffeisen-leasing.ro 

Kontakt: Mihaela Mateescu 

Rusi 

OOO Raiffeisen Leasing 

Nikoloyamskaya 13/2 

109240 Moskwa 

Tel.: +7-495-721 9980 

Fax: +7-495-721 9901 

www.rlru.ru 

Kontakt: Galina Kostyleva 

gkostyleva@raiffeisen.ru 

Serbi 


Milutina Milankovića 134a 

11070 Beograd 

Tel.: +381-11-201 77 00 

Fax: +381-11-313 00 81 

www.raiffeisen-leasing.co.yu 

Kontakt: Ralph Zeitlberger 

mihaela.mateescu@raiffeisenleasing.ro 

ralph.zeitlberger@raiffeisenleasing.co.yu 

Sllovaki 

Tatra Leasing s.r.o. 

Továrenská 10 

81109 Bratislava 

Tel.: +421-2-5919 3168 

Fax: +421-2-5919 3048 

www.tatraleasing.sk 

Kontakt: Igor Horváth 

igor_horvath@tatrabanka.sk 

Slloveni 


Tivolska 30 (Center Tivoli) 

1000 Ljubljana 

Tel.: +386-1-241 6250 

Fax: +386-1-241 6268 

www.rl-sl.si 

Kontakt: Borut Božič 

borut.bozic@raiffeisen-leasing.si 

Ukrainë 

LLC Raiffeisen Leasing Aval 

Moskovsiy Prospect 9 

Corp. 5 office 101 

04073 Kyiv 

Tel.: +38-044-490 8700 

Fax: +38-044-200 0407 

Kontakt: Peter Oberauer 

peter.oberauer@aval.ua 

Lizing për 

patundshmëri 



Real Estate s.r.o. 

Budejovicka 409/1 

14000 Praha 4 

Tel.: +420-221-511 610 

Fax: +420-221-511 641 

www.rlre.cz 

Kontakt: Alois Lanegger 

alois.lanegger@rl.cz 

Aktivitetet bankare 

investuese 


Raiffeisen Bank d.d. 

Bosna i Hercegovina 

Danijela Ozme 3 


Tel.: +387-33-287 100 or 287 121 

Fax: +387-33-213 851 

www.raiffeisenbank.ba 

Kontakt: Dragomir Grgiæ 

dragomir.grgic@rbb-sarajevo. 

raiffeisen.at 

Bullgari 

Raiffeisen Asset Management 

EAD 

18/20 Ulica N. Gogol 

1504 Sofia 

Tel.: +359-2-919 85 632 

Fax: +359-2-943 4528 

www.ram.bg 

Kontakt: Mihail Atanasov 

mihail.atanasov@ram.raiffeisen.bg 

Kroaci 

Raiffeisenbank Austria d.d. 

Petrinjska 59, 10000 Zagreb 

Tel.: +385-1-456 6466 

Fax: +385-1-456 6490 

www.rba.hr 

Kontakt: Ivan Žižić 

ivan.zizic@rba.hr 


Raiffeisenbank a.s. 

Olbrachtova 2006/9 

140 21 Praha 4 

Tel.: +420-221-141 863 

Fax: +420-221-143 804 

www.rb.cz 

Kontakt: Martin Bláha 

martin.blaha@rb.cz 

Hungari 

Raiffeisen Bank Zrt. 

Akadémia utca 6 

1054 Budapest 

Tel.: +36-1-484 4400 

Fax: +36-1-484 4444 

www.raiffeisen.hu 

Kontakt: Gábor Liener 

gliener@raiffeisen.hu 



79


Polani 

Raiffeisen Investment Polska 

Sp.z o.o. 

Ul. Piękna 20 

00-549 Warszawa 

Tel.: +48-22-585 2900 

Fax: +48-22-585 2901 

Kontakt: Marzena Bielecka 

marzena.bielecka@ripolska.com.pl 

Romani 

Raiffeisen Asset Management 

România 

Piata Charles de Gaulle 15, et. IV 

011857 Bucuresti 1 

Tel.: +40-21-306 1711 

Fax: +40-21-312 0533 

www.raiffeisenfonduri.ro 

Kontakt: Mihail Ion 

mihail.ion@rzb.ro 

Raiffeisen Capital & Investment 

S.A. 

Piata Charles de Gaulle 15 

011857 Bucuresti 1 

Tel.: +40-21-306 1233 

Fax: +40-21-230 0684 

www.rciro.ro 

Kontakt: Dana Mirela Ionescu 

dana-mirela.ionescu@rzb.ro 

Rusi 

ZAO Raiffeisenbank Austria 

Smolenskaya-Sennaya pl., 28 

119002 Moskwa 

Tel.: +7-495-721 9900 

Fax: +7-495-721 9901 


Kontakt: Pavel Gourine 

pgourine@raiffeisen.ru 

Serbi 

Raiffeisen Investment AG 

Bulevar Zorana Đinđića 64a 

11070 Novi Beograd 

Tel.: +381-11-21 29211 

Fax: +381-11-212 9213 

Kontakt: Radoš Ilinčić 

r.ilincic@raiffeisen-investment.com 

Sllovaki 

Tatra banka, a.s. 

Hodžovo námestie 3 

811 06 Bratislava 1 

Tel.: +421-2-5919 1111 

Fax: +421-2-5919 1110 

www.tatrabanka.sk 

Kontakt: Igor Vida 

igor_vida@tatrabanka.sk 

Slloveni 

Raiffeisen Banka d.d. 

Slovenska ulica 17 

2000 Maribor 

Tel.: +386-2-229 3119 

Fax: +386-2-252 5518 

www.raiffeisen.si 

Kontakt: Primož Kovačič 

primoz.kovacic@raiffeisen.si 

Ukrainë 

Raiffeisen Investment TOV 

2, Mechnikova vul. 

4th floor 

01601 Kyiv 

Tel.: +38(044)490-68-97, 

490-68-97 98 or 490-68-97 99 

Kontakt: Vyacheslav Yakymuk 

yakymuk@riu.kiev.ua 

Raiffeisen 

Zentralbank 

Österreich AG 

Austri (Zyra Qëndrore) 


1030 Vienna 

Tel.: +43-1-71 707 0 

Fax: +43-1-71 707 1715 

SWIFT/BIC RZBAATWW 

www.rzb.at 

Kinë 

Beijing Branch 

Beijing International Club, 

Suite 200 

21, Jianguomenwai Dajie 

100020 Beijing 

Tel.: +86-10-6532 3388 

Fax: +86-10-6532 5926 

SWIFT/BIC: RZBACNBJ 

Kontakt: Andreas Werner 

andreas.werner@cn.rzb.at 

Xiamen Branch 

Zhongmin Building, 

Unit 01-02, 32/F 

No. 72 Hubin North Road, 

361012 Xiamen, Fujian Province 

Tel.: +86-592-2623 988 

Fax: +86-592-2623 998 

Kontakt: Alice Li 

alice.li@cn.rzb.at 

Maltë 

Raiffeisen Malta Bank plc 

52, Il-Piazzetta, Tower Road, 

Sliema SLM1607, Malta 

Tel.: +356-2260 0000 

Fax: +356-2132 0954 

Kontakt: Anthony C. Schembri 

anthony.schembri@mt.rzb.at 

Singapor 

Singapore Branch 

One Raffles Quay 

#38-01 North Tower 

Singapore 048583 

Tel.: +65-6305 6000 

Fax +65-6305 6001 

Kontakt: Rainer Šilhavý 

rainer.silhavy@sg.rzb.at 

Mbretëria e Bashkuar 

London Branch 

10, King William Street 

London EC4N 7TW 

Tel.: +44-20-7933 8000 

Fax: +44-20-7933 8099 

SWIFT/BIC: RZBAGB2L 

www.london.rzb.at 

Kontakt: Mark Bowles 

mark.bowles@uk.rzb.at 

SHBA 

RZB Finance LLC 

1133, Avenue of the Americas 

16th floor, New York 

N.Y. 10036 

Tel.: +1-212-845 4100 

Fax: +1-212-944 2093 

www.rzbfinance.com 

Kontakt: Dieter Beintrexler 

dieter.beintrexler@rzbfinance.com 

Zyrat e përfaqësimit 

në Europë 

Belgjikë 

Brussels 

Rue du Commerce 20–22 

1000 Bruxelles 

Tel.: +32-2-549 0678 

Fax: +32-2-502 6407 

Kontakt: Josef-Christoph Swoboda 

josef-christoph.swoboda@rzb.at 

Gjermani 

Frankfurt am Main 

Mainzer Landstrasse 51 

D-60329 Frankfurt am Main 

Tel.: +49-69-29 92 19-18 

Fax: +49-69-29 92 19-22 

Kontakt: Dorothea Renninger 

dorothea.renninger@rzb.at 

Francë 

Paris 

9–11, Avenue Franklin Roosevelt 

75008 Paris 

Tel.: +33-1-4561 2700 

Fax: +33-1-4561 1606 

Kontakt: Harald Stoffaneller 

harald.stoffaneller@fr.rzb.at 

Itali 

Milan 

Via Andrea Costa 2 

20131 Milano 

Tel.: +39-02-2804 0646 

Fax: +39-02-2804 0658 

www.rzb.it 

Kontakt: Miriam Korsic 

miriam.korsic@it.rzb.at 




Moldavi 

Chisinau (Raiffeisen Bank S.A.) 

65 Stefan cel Mare blvd. 

Chiºinãu, MD-2001 

Tel.: +373-22-279 331 

Fax: +373-22-279 343 

Kontakt: Victor Bodiu 

victor.bodiu@rzb.md 

Rusi 

Moscow 

14, Pretchistensky Pereulok 

Building 1 

119034 Moskwa 

Tel.: +7-495-721 9903 

Fax: +7-495-721 9907 


Kontakt: Bulanenkov Svyatoslav 

svyatoslav.bulanenkov@raiffeisen. 

ru 

Suedi / Vendet Nordike 

Stockholm 

Norrlandsgatan 12 

P.O. Box 7810 

10396 Stockholm 

Tel.: +46-8-440 5086 

Fax: +46-8-440 5089 

Kontakt: Lars Bergström 

lars.bergstrom@rzb.at 

Zyrat e 

përfaqësimit në 

Amerikë dhe Azi 

SHBA 

Chicago (RZB Finance LLC) 

150 N. Martingale Road 

Suite 840 

Schaumburg, IL 60173 

Tel.: +1-847-995 8884 

Fax: +1-847-466 8880 

Kontakt: Charles T. Hiatt 

charles.hiatt@rzbfinance.com 

Houston (RZB Finance LLC) 

10777, Westheimer, Suite 1100 

Houston, TX 77042 

Tel.: +1-713-260 9697 

Fax: +1-713-260 9602 

Kontakt: Stephen A. Plauche 

stephen.plauche@rzbfinance.com 

Los Angeles (RZB Finance LLC) 

29556 Fountainwood St. 

Agoura Hills, CA 91301 

Tel.: +1-818-706-7385 

Fax: +1-818-706-7305 

Kontakt: JDee Christensen 

Kontakt: jdee.christensen@ 

rzbfinance.com 

New York 

1133, Avenue of the Americas 

16th floor, New York, NY 10036 

Tel.: +1-212-593 7593 

Fax: +1-212-593 9870 

Kontakt: Dieter Beintrexler 

dieter.beintrexler@rzb-newyork. 

raiffeisen.at 

Kinë 

Hong Kong 

Unit 2001, 20th Floor, Tower 1 

Lippo Centre, 89 Queensway 

Hong Kong 

Tel.: +85-2-2730 2112 

Fax: +85-2-2730 6028 

Kontakt: Edmond Wong 

edmond.wong@hk.rzb.at 

Zhuhai 

Room 2404, Yue Cai Building 

188, Jingshan Road, Jida 

519015 Zhuhai 

Tel.: +86-756-323 3500 

or 323 3055 

Fax: +86-756-323 3321 

Kontakt: Susanne Zhang-Pongratz 

susanne.zhang@cn.rzb.at 

Indi 

Mumbai 

87, Maker Chamber VI 

Nariman Point 

Mumbai 400 021 

Tel.: +91-22-663 01700 

Fax: +91-22-663 21982 

Kontakt: Anupam Johri 

anupam.johri@in.rzb.at 

Iran 

Tehran (UNICO Banking 

Group) 

Vanak, North Shirazi Avenue 

16, Ladan Str., 19917 Tehran 

Tel.: +98-21-804 6767-2 

Fax: +98-21-803 6788 

Kontakt: Gerd Wolf 

unico@unicorep.com 

Koreja e Jugut 

Seoul 

Leema Building, 8th floor 

146-1, Soosong-dong 

Chongro-ku, 110-755 Seoul 

Tel.: +822-398 5840 

Fax: +822-398 5807 

Kontakt: Kun II Chung 

kun-il.chung@kr.rzb.at 

Vietnam 

Ho Chi Minh City 

6, Phung Khac Khoan Str., 

District1, Room G6 

Ho Chi Minh City 

Tel.: +84-8-8297 934 

Fax: +84-8-8221 318 

Kontakt: Ta Thi Kim Thanh 

ta-thi-kim.thanh@vn.rzb.at 

Aktivitetet 

bankare investuese 

Austri 

Raiffeisen Zentralbank 

Österreich AG 

Global Markets 

Am Stadtpark 9, 1030 Vienna 

Tel.: +43-1-71 707-1120 

Fax: +43-1-71 707-3813 

www.rzb.at 

Kontakt: Martin Czurda 

martin.czurda@rzb.at 

Raiffeisen Centrobank AG 

Equity 

Tegetthoffstraße 1, 1015 Vienna 

SWIFT/BIC: CENBATWW 

Tel.: +43-1-51 520-0 

Fax: +43-1-513 4396 

www.rcb.at 

Kontakt: Eva Marchart 

marchart@rcb.at 

Raiffeisen Investment AG 

Advisory 

Krugerstraße 13 

1015 Wien 

Tel.: +43-1-710 5400 

Fax: +43-1-710 5400-169 

www.raiffeisen-investment.com 

Kontakt: Heinz Sernetz 

h.sernetz@raiffeisen-investment. 

com 

në Bosnë e Hercegovinë, Bullgari, 

Hungari, Mali i Zi, Poloni, Rumani, 

Rusi, Serbi, Republika Çeke, Turqi 

dhe Ukrainë. 



81

Harta e Europës Qendrore dhe Lindore 


Grupi RZB në Europë

Raport vjetor - Raiffeisen Bank Kosovo JSC

You also want an ePaper? Increase the reach of your titles

Delete template?

Save as template?