LBM Group AB (publ)

Materiella anläggningstillgångar
LBM-koncernen har endast blygsamma materiella anläggningstillgångar.
Det finns inga miljöförhållanden som kan påverka bolagets
möjligheter att utnyttja sina materiella tillgångar eller övriga tillgångar.
Investeringar
Investeringarna liksom verksamheten i övrigt under 2010 har
finansierats genom eget kapital, lån samt ett konvertibelt lån.
Under den period som avses i detta avsnitt har investeringarna
huvudsakligen avsett och kommer att avse investeringar i design
och utveckling av provkollektioner. Geografiskt har investeringarna
skett i Storbritannien. Dotterbolaget Lifestyle Brand
Management Ltd. har bindande åtaganden att löpande erlägga
fasta licensavgifter avseende varumärkena Royal Navy och Goodyear.
Under den resterande delen av 2010 uppgår dessa fasta avgifter
sammanlagt till cirka MSEK 0,5 och under 2011 uppgår de
fasta licensavgifterna till sammanlagt cirka MSEK 2,4. Utöver
de fasta licensavgifterna har Lifestyle Brand Management Ltd.
förbundit sig att under det första året för kommersialisering, d v s
2011, investera minst cirka MSEK 2,2 i marknadsföring. Framtida
investerings planer framgår av tabellen ”Kapitalanvändning”
på sid 12.
Finansiella resurser
LBM-koncernen har långfristiga skulder uppgående till MSEK
3,5. Koncernens lånebehov under den närmaste 12-månadersperioden
uppgår enligt styrelsens bedömning till MSEK 3–4.
Kapitaltillskottet från emissionen som beskrivs i investeringsmemorandumet
tillsammans med lånefinansiering förväntas vara
tillräckligt för att täcka koncernens kapitalbehov under den närmaste
12-månadersperioden. Som nämns på sid 6 i memorandumet
är den lägsta teckningsgraden för att fullfölja emissionen 50
procent vilket motsvarar en emissionsvolym om MSEK 4,6. Om
endast denna lägsta nivå tecknas så förväntas kapitaltillskottet
tillsammans med lånefinansiering ändå vara tillräckligt för att
täcka koncernens kapitalbehov under den närmaste 12-månadersperioden.
Expansionen kommer dock att ske i ett lägre tempo
om emissionen tecknas till MSEK 4,6 jämfört med om emissionen
blir fulltecknad. Om emissionen skulle misslyckas, helt eller
delvis, är det bolagets avsikt att arrangera finansiering genom
lånefinansiering, emission av aktier eller en kombination därav.
Tendensinformation
Vad gäller de senast mest betydande tendenserna avseende rörelsekostnader,
planerad produktion, och försäljning under perioden
januari till juni 2010 följer bolagets verksamhet fastlagd budget.
Enligt styrelsens bedömning föreligger inga trender, osäkerhetsfaktorer,
krav, löften eller händelser som rimligtvis kan förväntas
ha betydande negativ inverkan på bolagets utsikter under
innevarande räkenskapsår.
Utdelningspolitik
LBM har valt att inte fastställa kvantitativa finansiella mål för
bolagets utdelningspolitik. Emellertid är det styrelsens avsikt att
på sikt föreslå utdelningar om LBM framtida resultatutveckling
efter beaktande av bolagets finanspolicy har utdelningsbara
medel såsom styrelsen bedömer det. Under den period som avses
i avsnittet ”Finansiell information” har inga utdelningar skett.
Redovisningsprinciper
Koncernredovisningen från och med 2010 avseende LBM Group
AB (publ) kommer att upprättas i enlighet med Redovisningsrådets
rekommendation RR 1:00.32.
INVESTERINGSMEMORANDUM AUGUSTI 2010 35