PROSPEKT INFORMACYJNY PIONEER OBLIGACJI PLUS FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY

3. W przypadku, o którym mowa w ust. 2, Fundusz nie może lokować więcej niż 10 % wartości aktywów Funduszu w papiery
wartościowe lub instrumenty rynku pieniężnego wyemitowane przez jeden podmiot należący do grupy kapitałowej, o której
mowa w ust. 2.
4. (skreślony)
§ 4. Fundusz stosuje zasady dywersyfikacji lokat oraz ograniczenia inwestycyjne określone w Statucie oraz Ustawie.
Art. 12. [Aktywa na rachunkach bankowych]
Fundusz utrzymuje część swoich aktywów na pieniężnych rachunkach bankowych wyłącznie w zakresie niezbędnym do
zaspokajania bieżących zobowiązań Funduszu
Art. 13 [Prawa pochodne]
§1. 1. Fundusz może zawierać umowy mające za przedmiot instrumenty pochodne, pod warunkiem że:
1) takie instrumenty pochodne są przedmiotem obrotu na rynku regulowanym w Rzeczypospolitej Polskiej lub
państwie członkowskim lub na rynkach zorganizowanych: Euronext-LIFFE, EUREX Frankfurt, CBOT
(Chicago Board of Trade), Swiss Exchange, Istanbul Stock Exchange, NYSE (New York Stock Exchange),
NASDAQ (National Association of Securities Dealers Automated Quotations), Toronto Stock Exchange,
Mexican Stock Exchange, TIFFE (Tokyo International Financial Futures Exchange), Korea Stock Exchange,
Sydney Futures Exchange, z zastrzeżeniem ust. 2, oraz
2) umowa ma na celu zapewnienie sprawnego zarządzania portfelem inwestycyjnym Funduszu lub ograniczenie
ryzyka inwestycyjnego związanego ze zmianą:
a) kursów, cen lub wartości papierów wartościowych i instrumentów rynku pieniężnego, posiadanych przez
Fundusz, albo papierów wartościowych i instrumentów rynku pieniężnego, które Fundusz zamierza
nabyć w przyszłości,
b) kursów walut w związku z lokatami Funduszu lub planowanymi lokatami Funduszu,
c) wysokości stóp procentowych w związku z lokatami w depozyty, dłużne papiery wartościowe i instrumenty
rynku pieniężnego lub planowanymi lokatami oraz aktywami utrzymywanymi na zaspokojenie
bieżących zobowiązań Funduszu;
3) zawarcie umowy będzie zgodne z celem inwestycyjnym Funduszu określonym w niniejszym statucie.
2. Fundusz może zawierać umowy mające za przedmiot niewystandaryzowane instrumenty pochodne. Umowy mające za
przedmiot niewystandaryzowane instrumenty pochodne będą zawierane z uznanymi podmiotami rynku finansowego
w celu ograniczenia ryzyka kontrpartnera oraz ryzyka przedrozliczeniowego.
3. Przy zawieraniu umów mających za przedmiot instrumenty pochodne, w tym niewystandaryzowane instrumenty
pochodne, w celu zapewnienia sprawnego zarządzania portfelem inwestycyjnym Funduszu, zarządzający kieruje się
następującymi kryteriami wyboru tych instrumentów: płynność, cena lub dostępność, a także zgodność ze strategią i
celem inwestycyjnym Funduszu.
4. W celu zapewnienia sprawnego zarządzania portfelem inwestycyjnym Fundusz może zawierać umowy mające za
przedmiot następujące instrumenty pochodne, w tym niewystandaryzowane instrumenty pochodne:
1) opcje na indeksy giełdowe;
2) opcje na kurs waluty;
3) opcje na stopę procentową;
4) warranty opcyjne;
5) kontrakty terminowe na kurs waluty;
6) kontrakty terminowe na obligacje;
7) kontrakty terminowe na indeksy giełdowe;
8) transakcje swap na stopę procentową;
9) transakcje forward na kurs waluty;
10) transakcje swap na kurs waluty;
11) transakcje FRA (forward rate agreement).
5. Umowy mające za przedmiot instrumenty pochodne, w tym niewystandaryzowane instrumenty pochodne, o których mowa
w ust. 4, zawierane są w celu zapewnienia sprawnego zarządzania portfelem inwestycyjnym Funduszu, w
szczególności, w sytuacji, gdy zastosowanie instrumentów pochodnych jest bardziej uzasadnione pod względem
kosztów, bezpieczeństwa rozliczenia, spodziewanego wyniku inwestycyjnego, szybkości lub łatwości wykonania
założonej strategii inwestycyjnej, niż zakup lub sprzedaż instrumentu bazowego bądź papierów wartościowych
wchodzących w skład indeksu będącego instrumentem bazowym.
§ 2. 1. Fundusz może nabywać papiery wartościowe z wbudowanym instrumentem pochodnym, pod warunkiem, że papiery
te spełniają kryteria, o których mowa w art. 93 ust. 4 Ustawy, a wbudowany instrument pochodny:
1) może wpływać na część, bądź na wszystkie przepływy pieniężne, wynikające z papieru wartościowego
funkcjonującego jako umowa zasadnicza, zgodnie ze zmianami stóp procentowych, cen instrumentów finansowych,
kursów wymiany walut, ratingów oraz innych czynników, i tym samym funkcjonować jako samodzielny instrument
pochodny;
37