Handbuch Backtesting - WH SelfInvest

Handbuch
Backtesting
oder
Wie optimiert man Strategien
mit der FutureStation

Inhaltsverzeichnis
1. Überblick ................................................................................................................................ 1
1.1. Backtesting...................................................................................................................... 1
1.2. Metasentimentor ............................................................................................................. 1
2. Implementieren einer konkreten Strategie ............................................................................ 2
2.1. Beschreibung der Strategie ............................................................................................ 2
2.2. Implementierung einer Strategie mit Standardparametern ............................................. 2
2.3. Chart-Analyse ................................................................................................................. 3
Chart-Analyse ..................................................................................................................... 3
2.3.1. Warum nimmt der Metasentimentor die Werte 0, 35, 65 und 100 an? .................... 4
2.3.2. Warum reicht der untere Bereich des Feldes von 0 bis 24 und der obere von 76 bis
100? .................................................................................................................................... 5
2.4. Erforderliche Modifikationen an der Studie ..................................................................... 5
2.4.1. Verhindern der Einnahme von Long-Positionen und des Drehens von Positionen . 6
2.4.2. Konfiguration des Schließens der Positions um 21.00 Uhr und eines Filters für
12.00-13.00 Uhr (Zeitraum, in dem nicht getradet wird) .................................................... 7
2.4.3. Konfiguration eines schützenden Stops ................................................................... 9
2.4.4. Laden der historischen Daten für die letzten 100 Tage ........................................... 9
2.4.5. Speichern Sie Ihre Studie unbedingt nach jedem Schritt ......................................... 9
3. Optimierung der Strategie ................................................................................................... 10
3.1 Analysewerkzeuge ......................................................................................................... 10
3.1.1. Bewertungszeitraum ............................................................................................... 10
3.1.2. InfoLeiste ................................................................................................................ 10
3.1.3. Equity Fenster ........................................................................................................ 12
3.1.4. Detailbericht ........................................................................................................... 13
3.1.5. Performance Histogramm ..................................................................................... 14
3.1.6. Evaluator-Einstellungen ......................................................................................... 14
3.2 Optimierung.................................................................................................................... 16
3.2.1. Vorbemerkungen .................................................................................................... 16
3.2.2. Evaluator-Einstellungen ......................................................................................... 17
3.2.3. Designerleiste ......................................................................................................... 17
3.2.4. Optimierungsfenster ............................................................................................... 18
3.2.5. Parametersensitivität .............................................................................................. 21
3.2.6. Sentimentorsensitivität ........................................................................................... 22
3.2.7. Allgemeiner Hinweis ............................................................................................... 22
4. Automatisches Handeln ....................................................................................................... 24
4.1. Vorsicht vor bösen Überraschungen. Definieren Sie einen Datenfilter! ....................... 24
4.2. Aktivieren des automatischen Tradings ........................................................................ 25
4.3. Weitere Hinweise .......................................................................................................... 26

5. Backtesting und automatisches Handeln im Detail ............................................................. 27
5.1. Grundfunktionen: Rückblick .......................................................................................... 27
5.2. Beeinflussung eines Indikatorsentiments ..................................................................... 28
5.3. Steuerung der Berechnung des globalen Sentiments .................................................. 29
5.3.1 Konfiguration des Metasentimentors ....................................................................... 29
5.3.2 Programmierung des Metasentimentors ................................................................. 30
5.3.3 Filter......................................................................................................................... 31
5.4. Steuerung der Signalausführung und der Stops .......................................................... 33

1. Überblick
1.1. Backtesting
Mit dem Backtesting können Sie Ihre Strategien in der Vergangenheit testen und dann auch
optimieren. Dieses Verfahren zeigt Ihnen, welchen Gewinn oder Verlust Ihnen Ihre Strategie
über einen bestimmten Zeitraum hinweg gebracht hätte.
1.2. Metasentimentor
Das Backtesting wird erst durch den Metasentimentor in Verbindung mit bestimmten
Schwellwerten möglich.
Beim Metasentimentor handelt es sich um eine „Supra-Indikator“, der alle Daten Ihrer
Strategie bündelt, welche von Indikatoren, Filter, Trendlinien und -kanälen geliefert werden.
Mit diesen Daten berechnet er einen Wert zwischen 0 und 100, der die Gesamtstimmung
wiedergibt. Dieser Wert ist zusammen mit den Schwellenwerten die Grundlage für das Öffnen
oder Schließen einer Position.
Indikator 1
Indikator 2
Filter
METASENTIMENTOR
Gesamtstimmung
(0 100)
Kanäle
Schwellenwerte
Je nach Wert der Gesamtstimmung und der Schwellenwerte:
Eröffnen einer Long-Position
Eröffnen einer Short-Position
Schließen einer Long-Position
Schließen einer Short-Position
Keine Aktion
Der Metasentimentor ist ein äußerst leistungsfähiges Werkzeug:
Mit dem Metasentimenor können Sie Ihre Strategie optimieren.
Sie müssen nicht Ihre eigene Strategie von A bis Z durchprogrammieren. Einige Parameter
reichen völlig aus.
Sie können mit dem Metasentimentor Ihre Strategien an historischen Daten testen.
Die einzelnen Sentimentoren des Metasentimentors können individuell gewichtet werden.
Mit dem Metasentimentor können Sie automatisch Positionen öffnen und schließen.
1

2. Implementieren einer konkreten Strategie
2.1. Beschreibung der Strategie
Wir arbeiten mit dem Eurostoxx 50-Future der EUREX.
Wir handeln jeweils nur einen Vertrag.
Wir nehmen immer nur Long-Positionen ein und kehren keine Positionen um.
Der Chart verfügt über 5-Minuten-Kerzen.
Ein Öffnen der Position wird durch einen Indikator verursacht, der auf dem Schneiden der
gleitenden Durchschnitte beruht. Die Durchschnitte werden über 5 bzw. 30 Perioden hinweg
berechnet.
Wir handeln nicht zwischen 12.00 und 13.00 Uhr.
Wir halten keine Positionen über Nacht und schließen die Position um 21.00 Uhr.
Wir sichern uns mit einem Trailing Stop ab.
Das Backtesting erfolgt für 100 Tage.
2.2. Implementierung einer Strategie mit Standardparametern
Damit Sie die Anweisungen in diesem Handbuch Schritt für Schritt befolgen
können, sollten Sie die Plattform folgendermaßen konfigurieren:
• Zeigen Sie über die Arbeitsplatzleiste den FESX an.
• Verwenden Sie 5-Minuten-Kerzen für den Chart.
• Nehmen Sie falls erforderlich folgende Änderungen in der Designerleiste
vor:
o Wenn in der Designerleiste Indikatoren, Filter oder Stops
angezeigt werden, müssen diese entfernt werden.
o Fügen Sie über die Designerleiste den Crossing MA als
Sentimentor in den MasterChart ein.
o Konfigurieren Sie den Crossing MA folgendermaßen: P1 = 5
und P2 = 30.
o Klicken Sie erneut auf das Symbol der Designerleiste.
o Fügen Sie über die Designerleiste den Metasentimentor ein.
o Speichern Sie Ihre Studie.
Hinweis: Wenn Sie mit einigen dieser Anweisungen nicht vertraut sind, lesen
Sie bitte dazu das Einführungshandbuch zur Futurestation:
http://www.whselfinvest.de/docs/manual-futurestation-de.pdf
2

2.3. Chart-Analyse
Chart-Analyse
1) Metasentimentor-Fenster
2) Man sieht deutlich, dass der Fast MA erst bei der 5. Kerze und der Slow MA erst bei
der 30. Kerze einsetzt. Dies ist auf die Tatsache zurückzuführen, dass für den
Crossing MA die Parameter 5 und 30 festgelegt wurden.
3) Solange der Indikator nicht „vollständig" ist, zeigt der Metasentimentor den Wert 50
an, d. h. er ist neutral. Anschließend gibt der Metasentimentor die Werte 0, 35, 65 et
100 an.
4) Der Metasentimentor ist gleich 0. Es liegt eine Short-Position vor (rotes Dreieck).
5) Im Chart wird die Short-Position ebenfalls angezeigt. Der Fast MA ist unter den Slow
MA gefallen.
6) Der Metasentimentor zeigt den Wert 100 an. Er hat die Short-Position geschlossen
und eine Long-Position eingenommen (grünes Dreieck und rotes Dreieck). Im Chart
sieht man, dass im selben Augenblick der Fast MA über den Slow MA gestiegen ist.
7) Im grünen Bereich werden Long-Positionen eingenommen. (Oberer Bereich des
Anzeigefeldes.)
8) Im rosafarbenden Bereich werden Short-Positionen eingenommen. (Unterer Bereich
des Anzeigefeldes.)
Fragen, die sich aus der Analyse ergeben:
Warum nimmt der Metasentimentor die Werte 0, 35, 65 et 100 an?
Warum reicht der untere Bereich des Feldes von 0 bis 24 und der obere von 76 bis 100?
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2.3.1. Warum nimmt der Metasentimentor die Werte 0, 35, 65 und 100 an?
1) Die Werte des Metasentimentors von 0, 35, 65 und 100 werden durch
Interpretationswerten erzeugt.
2) Die Parameter P1 und P2 in der Linie „Trading“ bestimmen die Werte des
Anzeigefelds.
So zeigen Sie das Interpretationsfenster an:
Öffnen Sie den Designerleiste.
Rechtsklicken Sie auf den Indikatornamen(Crossing MA) und wählen Sie
„Interpretation bearbeiten“.
Die Werte, die der Metasentimentor anzeigt (0, 35, 65, 100), beruhen auf der Interpretation
des Indikators. Im vorliegenden Beispiel bestimmen also die jeweiligen Postitionen der beiden
gleitenden Durchschnitte die Werte.
Sie können die Werte der Interpretation aber auch verändern.
Sie können auch für ein Ereignis mehrere Werte durch ein Semikolon getrennt eingeben. In
diesem Fall ist das für das Ereignis angegebene Sentiment für mehrere Perioden gültig, wie
das folgende Beispiel zeigt.
4

2.3.2. Warum reicht der untere Bereich des Feldes von 0 bis 24 und der obere von
76 bis 100?
Die grünen und rosafarbenen Bereiche, in den Positionen geöffnet werden, werden durch
die Parameter aus der Linie „Trading“ bestimmt.
Die Plattform öffnet eine Long-Position, wenn der Metasentimentor einen Wert überhalb von
76 einnimmt.
Die Plattform öffnet eine Short-Position, wenn der Metasentimentor einen Wert unterhalb von
24 einnimmt.
2.4. Erforderliche Modifikationen an der Studie
Es sind noch einige Veränderungen an der Studie erforderlich, da sie noch nicht die
gewünschte Strategie widerspiegelt.
Es werden immer noch Short-Positionen eingenommen, obwohl wir nur Long-
Positionen aufnehmen möchten.
Es gibt immer noch Drehungen von Positionen, obwohl dies nicht erwünscht ist.
Übernachtpositionen sind immer noch möglich
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2.4.1. Verhindern der Einnahme von Long-Positionen und des Drehens von
Positionen
Klicken Sie auf das Symbol „Evaluator-Einstellungen“. Dies ist sowohl im Hauptfenster als
auch in der Designerleiste möglich.
• Entfernen Sie das Häckchen vor „MetaSentimentor kann Positionen schliessen und
drehen“, damit der MetaSentimentor keine Positionen mehr drehen kann.
• Entfernen Sie das Häckchen vor „Verkaufposition“, damit der Metasentimentor keine
Short-Positionen mehr eingehen kann.
Das Ergebnis sieht folgendermaßen aus:
6

2.4.2. Konfiguration des Schließens der Positions um 21.00 Uhr und eines Filters
für 12.00-13.00 Uhr (Zeitraum, in dem nicht getradet wird)
Diese Konfiguration erfolgt über einen Zeitfilter. Klicken Sie auf Sentimentor hinzufügen und
wählen Sie unter Zeitbasierte Exits und Filter zum einen den Filter Flat und zum anderen den
Filter Block.
Den Filter Flat konfigurieren Sie mit 21:00 – 23:59 um Übernachtpositionen zu vermeiden.
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Den Filter Block konfigurieren Sie auf 12:00- 13:00.
Das Ergebnis sollte nun so aussehen:
Auf dem Hauptbildschirm werden helle und dunkle violette Zonen angezeigt. Die hellen
Bereiche sind die, in denen keine Trades möglich sind, die dunklen Zonen sind Bereiche, in
denen die Position geschlossen werden. Im Metasentimentor sieht man, dass die Positionen
um 21.00 Uhr geschlossen werden.
Zu beachten ist ebenfalls, dass nur eine einzige Position pro Tageingeht, auch wenn der
Metasentimentor mehrmals in einen grünen Bereich gelangt. Der Metasentimentor geht keine
weiteren Positionen ein, wenn er schon eine Position geöffnet hat.
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2.4.3. Konfiguration eines schützenden Stops
Die Wahl fällt hier auf einen Trailng Stop EOP, der dem Markt folgt.
Öffnen Sie die Designerleiste:
• Klicken Sie auf die Schaltfläche
„Sentimentor hinzufügen“.
• Wählen Sie unter der Rubrik Stop
den „Trailing Stop EOP“ aus.
• Klicken Sie auf „Stop“.
2.4.4. Laden der historischen Daten für die letzten 100 Tage
Um die Strategie unter möglichst guten Bedingungen zu testen und zu optimieren, sollte eine
möglichst große Anzahl von Tagen geladen werden.
Klicken Sie in der Designerleiste auf „Daten laden“.
• Geben Sie 100 Kalendertage ein.
• Geben Sie 5 Minuten für die
Aggregation an.
• Klicken Sie auf OK.
2.4.5. Speichern Sie Ihre Studie unbedingt nach jedem Schritt
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3. Optimierung der Strategie
Ihre Strategie ist jetzt eingerichtet. Es können nun die möglichen Gewinne und Verluste für
die geladene Periode angezeigt werden. Weiterhin können die Parameter der Strategie
optimiert werden, damit sie stabiler wird oder eventuell zusätzliche Gewinne einbringt.
3.1 Analysewerkzeuge
3.1.1. Bewertungszeitraum
Sie müssen den Zeitraum festlegen, für den das Ergebnis der Strategie berechnet wird.
Klicken Sie dazu auf folgendes Symbol:
3.1.2. InfoLeiste
Um das Ergebnis der Strategie anzuzeigen, öffnen Sie folgendermaßen die InfoLeiste:
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Die InfoLeiste wird auf der rechten Seite Ihres Bildschirms angezeigt. Unten werden drei
Registerkarten angezeigt:
• Daten: Wenn die Maus auf eine Kerze zeigt, werden die entsprechenden Informationen
für die Kerze angezeigt.
• Sentis: Dieses Fenster gibt für die Kerze, auf die der Mauszeiger weist, den Wert eines
jeden Sentiments und seine Gewichtung im Metasentimentor an.
• Eval: Hier wird das Ergebnis der Strategie zusammen mit allen dazugehörigen Statistiken
angezeigt: die Anzahl der Gewinn- und Verlust-Trades und die Prozentangaben.
Hier das Ergebnis der letzten 100 Trading-Tage für die Strategie:
Die Strategie hat also bei einer Investition von 1500 € in 100 Tagen einen Gewinn von 2740 €
erzielt. Dies bedeutet einen jährlichen Ertrag von immerhin 650%!
Es gab im festgelegten Zeitraum 111 Trades von denen 62 Verlust-Trades und 47 Gewinn-
Trades waren. Das macht 42,34 % an Gewinn-Trades (Anzahl der Gewinn-Trades /Anzahl
der Verlust-Trades x 100).
Der Profit Factor wird folgendermaßen berechnet: Gesamtgewinn/Gesamtverlust.
Ein Zahl überhalb von 1 spiegelt einen Gewinn und eine Zahl unterhalb von 1 einen Verlust
wider. Im vorliegenden Fall gibt der Profit Factor an, dass der Gesamtgewinn 29 % über dem
Gesamtverlust liegt.
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Für die nächste Linie wird der mittlere Gewinn durch den mittleren Verlust geteilt.
Der maximale Einbruch gibt die maximale Anzahl aufeinanderfolgender Verluste an. Hier
liegt der Verlust bei 2160 €
Die anderen Parameter geben genauere Informationen zur statistischen Analyse der
Strategie wieder.
3.1.3. Equity Fenster
Das Equity-Fenster zeigt eine Kurve in Kerzenform an, die die Entwicklung Ihres Kontos
widerspiegelt. Wenn der Kurvenverlauf unregelmäßig ist, ist die Strategie nicht stabil und
nicht vertrauenswürdig genug. Am besten ist eine regelmäßige steigende Kurve. Die
Strategie ist dann zuverlässiger.
Das Equity-Fenster zeigen Sie folgendermaßen an: Öffnen Sie die Designerleiste, wählen Sie
die Option „Vermögensverlauf“.
So sieht dann das Equity-Fenster der Strategie aus:
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3.1.4. Detailbericht
Die FutureStation bietet die Möglichkeit, einen detaillierten Bericht zu den Trades anzuzeigen,
die ausgeführt worden wären, wenn die Strategie seit Beginn der Bewertung verwendet
worden wäre.
Dieser Bericht kann über die Designerleiste abgerufen werden. Klicken Sie dazu auf
folgendes Symbol:
Der Internet Explorer wird geöffnet und zeigt den Bericht an.
Folgende Daten werden angezeigt:
• Kopfzeile:
Datum und Uhrzeit des Berichts, Name der Studie, Sentimentor für den der Bericht
angezeigt wird (*), Herangehensweise und Bewertung.
• Hauptteil:
Alle Trades mit Datum und Uhrzeit. Weiterhin wird der Grund für das Schließen der
Position angezeigt sowie der entsprechende Gewinn und Verlust (Take profit). In der
letzten Spalte (Konto) werden die kumulierten Gewinne/Verluste angezeigt.
• Schluss:
An dieser Stelle werden alle Informationen aufgeführt, die im Fenster „Infobar“
enthalten sind (siehe Punkt 3.2).
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3.1.5. Performance Histogramm
Die Verluste und Gewinne des gewählten Zeitraums können auch als Histogramm angezeigt
werden. Klicken Sie dazu in der Designerleiste auf das Symbol in der Designerleiste:
3.1.6. Evaluator-Einstellungen
Wählen Sie in der Designerleiste bei Handelansatz die Option „Future Trading“. Die
Evaluator-Einstellungen enthalten dann drei Registerkarten. Dazu gehören Future Trading,
System Restriktionen und Kontrollzeitraum.
Die Evaluator-Einstellungen werden durch folgendes Symbol in der Designerleiste
aufgerufen.
Registerkarte „Futures Trading“
Darauf wurde bereits unter Punkt 2.4.1 eingegangen. Weitere Details finden Sie im Teil 4 des
vorliegenden Handbuchs.
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Registerkarte „System Restriktionen"
Über diese Registerkarte konfigurieren Sie die Bewertungsweise der Strategie. Es können
verschiedene Bewertungsansätze von der Gesamtperformance
(Gesamtgewinn/Gesamtverlust) über den Prozentsatz der profitablen Trades, der
durchschnittlichen Gewinne bis hin zum Fröhlich-Faktor gewählt werden.
Mit dem Optimierungsziel wird das Kriterium der Optimierungsberechnung angegeben. Wenn
Sie beispielsweise „Netto-Profit“ wählen, werden Parameter gesucht, mit denen eine bessere
Performance (maximaler Gewinn) im gewählten Zeitraum gefunden werden kann. Die
Ergebnisse werden in absteigender Reihenfolge angezeigt.
Es ist ebenfalls möglich, keine Beschränkungen festzulegen. Klicken Sie dazu einfach auf die
Schaltfläche „Keine Restriktionen“. Wenn Sie Restriktionen für das Trading festlegen, werden
diese bei der Berechung der Optimierung verwendet.
Wenn Sie beispielsweise für den maximalen Einbruch den Wert 500 angeben, werden bei der
Optimierung nur die Ergebnisse angezeigt, die einen maximalen konsekutiven Verlust von
500 aufweisen.
Registerkarte „Kontrollzeitraum“
Mit dem System können Sie einen Kontrollzeitraum festlegen, der als Prozentsatz des
gesamten Bewertungszeitraums festgelegt wird. Der Bewertungszeitraum beträgt
beispielsweise 100 Tage und Sie geben 25 % als Kontrollzeitraum an. Es erfolgen dann also
zwei Optimierungsberechnungen: für die ersten 75 Tage und für die letzten 25 Tage.
Die hier einzugebenen Parameter sind mit den der vorangehenden Registerkarte
vergleichbar.
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3.2 Optimierung
3.2.1. Vorbemerkungen
Für jeden Indikator gibt es in der Designerleiste einen oder mehrere Parameter. Jeder
Parameter hat eine eigene Bedeutung. Wie bereits gezeigt wurde, begrenzen die unter
Trading definierten Parameter das Öffnen und Schließen der Position (Anzeigefeld). Die
Parameter des Crossing MA geben die Perioden wieder, für die der Fast MA bzw. der Slow
MA berechnet werden.
Das Prinzip der Optimierung gestaltet sich folgendermaßen:
− Anpassung aller Parameter entsprechend der in der Designerleiste angegebenen
Beschränkungen (min, max).
− Nach jeder Anpassung erfolgt eine Berechnung des Ergebnisses für den
Bewertungszeitraum entsprechend des in den Evaluator-Einstellungen
festgelegten Ziels.
Hinweis:
−
−
Die Optimierung kann für einen Indikator oder für die gesamte Strategie erfolgen.
Sie können ebenfalls die Indikatorparameter so festschreiben, dass keine
Optimierung erfolgt.
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3.2.2. Evaluator-Einstellungen
Der Einfachheit halber optimieren wir die Strategie mit dem Optimierungsziel „Netto-Profit“.
Die Parameter der Indikatoren werden dann so angepasst, dass die Gewinne für den
gegebenen Zeitraum maximiert werden (= Gesamt Nettogewinn). Es sei noch einmal darauf
hingewiesen, dass dieses Optimierungsziel geändert werden und z. B. auch die Option Mittler
Gewinn-Trade u. v. m. gewählt werden kann.
3.2.3. Designerleiste
Fixieren von Indikatorparametern:
Die Parameter können fixiert werden, damit sie durch die Optimierung nicht beeinflusst
werden. Rechtsklicken Sie dazu auf den Indikator und wählen Sie „Aktiven Sentimentor
fixieren“.
Es ist nicht erforderlich, dass die Trading-Parameter variieren. Das Wichtigste ist dabei das
Anzeigefeld. Um ein bestimmtes Ziel zu erreichen, muss man den Zielbereich anpassen und
nicht das Ziel.
Der Bereich „Trading" ist also zu fixieren.
Ebenso werden wir den Metasentimentor fixieren.
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Achtung: Mit der Option „Aktiven Sentimentor fixieren“ werden sämtliche Parameter eines
Indikators fixiert. Mit der Schaltfläche „Konstant“ hingegen wird nur ein Parameter fixiert.
Dieser Vorgang ist für jeden Parameter zu wiederholen.
Auswahl der Optimierungsbereiche für die Parameter
Wählen Sie den Indikatorparameter aus, dessen Minimum und Maximum geändert werden
sollen.
Im unteren Bereich des Fensters können die gewünschten Minimum- und Maximumwerte
eingegeben werden.
Für den CrossingMA legen wir legen für P1 die Werte 1 und 29 und für P2 die Werte 30 und
250 fest.
Für den Trailing Stop bestimmen wir das Minimum und das Maximum bei 5 und 50 für P1. Für
P2 ist dies nicht erforderlich, da wir keine Short-Position eingehen. Dieser Parameter wird
also nicht bei der Optimierung berücksichtigt.
3.2.4. Optimierungsfenster
Optimierung eines Indikators
Zu Beginn werden wir nur einen Indikator optimieren, hier den Crossing MA.
Wählen Sie in der Designerleiste den Crossing MA aus, und klicken Sie dann auf das
Optimierungssymbol.
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Der Crossing MA ist ausgewählt
Wenn Sie auf das angegebene Symbol klicken, öffnet sich das folgende Fenster:
Klicken Sie auf „Start“ und die Optimierung wird eingeleitet.
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Wenn Sie das Häckchen vor „Chart malen“ und „Parameter anzeigen“ entfernen, beansprucht
die Optimierung weniger Systemressourcen.
Entfernen Sie das Häckchen vor „Schliessen bestätigen“, dann ist keine Bestätigung beim
Schließen des Fensters erforderlich.
Über dieses Fenster können die Evaluator-Einstellungen angezeigt und eine maximale
Anzahl von Versuchen und die maximal erlaubte Optimierungszeit angegeben werden.
Hier das Ergebnis der Bewertung:
Analyse:
Es gibt 5 bessere Ergebnisse als das Ausgangsergebnis. Dieses befindet sich nun auf Platz
6.
Das beste Ergebnis beläuft sich auf 3210 €. Beim Klicken auf dieses Ergebnis werden die
optimierten Parameter des Indikators angezeigt. In diesem Fall sind die Parameter des
Crossing MA 3 und 89.
Das Ergebnis und die Details dieser Strategie werden in der Infoleiste und unter den besten
gefundenen Einstellungen angezeigt.
Für die genauere Analyse weiterer Ergebnisse müssen Sie diese lediglich auswählen.
Optimierung aller Indikatoren mit Ausnahme der fixierten Indikatoren
Hierbei werden alle Indikatoren optimiert mit Ausnahme des Tradings, des Metasentimentors
und des Intraday-Filters (da dieser keine Parameter aufweist). Zur Erinnerung, die Parameter
für Trading und den Metasentimentor wurden bereits fixiert. Die Minima und Maxima der
Parameter für den CrossingMA und den Trailing Stop EOP wurden ebenfalls schon definiert.
Für eine Optimierung aller Indikatoren ist der Metasentimentor auszuwählen. Klicken Sie
anschließend auf das Optimierungssymbol.
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Hier das Ergebnis:
Bei der Optimierung wurden 50 für den Trailing Stop und 2 und 224 für den CrossingMA
festgelegt. Der Profit beträgt 4360 € für 100 Tage.
Beachten Sie, dass Sie über die Evaluator-Einstellungen Beschränkungen des Tradings
festlegen können. Die Minima und Maxima jedes einzelnen Parameters können ebenfalls
verändert werden. So kann beispielsweise ein maximaler Trailing Stop von 35 definiert
werden.
3.2.5. Parametersensitivität
Zur Bestimmung der Zuverlässigkeit der Optimierung kann die Sensitivität aller Parameter
angezeigt werden. Der angezeigte Graph zeigt den Verlust/den Gewinn des Parameters in
der Studie für jeden Wert im Rahmen des festgelegten Minimums und Maximums an.
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Die Anzeige der Parameterinterpretation gibt die Zuverlässigkeit des Parameters an, d. h.
seine Verlässlichkeit und seine Stabilität bei Verwendung anderer Daten.
Wenn der Graph eine Spitze aufweist, spiegelt dies eine Ausnahme wieder. Es besteht also
eine hohe Wahrscheinlichkeit, dass das Ergebnis mit anderen Daten sich völlig anders
gestalten würde.
Wenn der Graph hingegen ein Plateau aufweist, deutet dies auf eine gewisse Zuverlässigkeit
und Stabilität bei Verwendung anderer Daten hin.
Hinweis: Die Sensitivität eines Parameters ist vom Umfeld abhängig und damit also von allen
Faktoren der Studie. Wenn beispielsweise der Stop geändert wird, wird sich der Graph
ebenfalls ändern.
… Trailing Stop EOP bei 50 … Trailing Stop EOP bei 10
3.2.6. Sentimentorsensitivität
Die Sensitivität eines Sentimentor kann ebenfalls bestimmt werden. Auf dem dazugehörigen
Graph wird die Sensitivität aller Sentimentorenparameter dargestellt.
Für die Anzeige der Sensitivität eines Sentimentors klicken Sie im Kontextmenü auf die
Option „Sensitivität des Parameters".
3.2.7. Allgemeiner Hinweis
Testzeitraum:
Je länger der Testzeitraum ist, umso vertrauenswürdiger ist das Backtesting. Ein Test über
den Zeitraum von 100 Tagen ist demzufolge repräsentativer für das Strategieergebnis als ein
Test über 10 Tage.
Zwei Stops in derselben Kerze...
Beim Laden der historischen Daten für eine bestimmte Aggregation lädt der Computer für
jedes Intervall 5 verschiedene Daten: Open, Close, High, Low, Volume.
Wenn Ihre Studie einen schützenden Stop und einen Profit-Stop enthält und beide Stops in
derselben Kerze berührt werden, berücksichtigt die Plattform den Ausstieg aus der Position,
die zu einem Verlust führt. Die Plattform kann auf der Grundlage von nur 5 Angaben nicht
bestimmen, welcher Preis zuerst erreicht wurde.
22

Dies gilt auch für Ausstiege auf der Grundlage von Indikatoren.
Aggregation:
Die Aggregation von Daten, die Sie vom Server anfordern, muss ein Vielfaches der
Aggregation Ihrer Studie sein. Auf diese Weise verhindern Sie eine unnötige Überlastung des
Servers und können mehr Tage laden. Bei einer Aggregation von Tagen sind also mehr Tage
als bei einer Minute oder Ticks verfügbar.
Beispiel:
- Sie arbeiten mit 15-Minuten-Kerzen. Sie können Daten von 5 Minuten laden. Wenn
Sie eine Minute laden, dann laden Sie das Fünffache der erforderlichen Datenmenge
herunter.
- Sie arbeiten mit 3-Minuten-Kerzen. Sie müssen Daten von einer Minuten laden.
- Sie arbeiten mit Tageskerzen. Dann müssen Sie Tagesdaten laden. Wenn Sie eine
Minute laden, dann wird das 720fache der erforderlichen Datenmenge
heruntergeladen.
Sie sollten auch nicht die Daten für 5 Minuten vom Server laden, wenn Sie Kerzen von einer
Minute anzeigen möchten. Die Plattform ist nicht in der Lage, die Daten aufzuspalten.
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4. Automatisches Handeln
Mit dem Modul „Trading System“ können Sie vollautomatisch handeln. Sie starten Ihre
Strategie auf Ihrem Computer und die Plattform wird Position öffnen und schließen auf der
Grundlage der Indikatorsignale (Metasentimentor) und/oder der von Ihnen definierten Stops.
4.1. Vorsicht vor bösen Überraschungen. Definieren Sie einen
Datenfilter!
Es kommt bei einigen Kontrakten vor, dass vorbörsliche Daten in der Plattform ankommen,
wenn diese vor der Marktöffnung gestartet wird. Diese Daten weichen häufig stark ab. Es ist
also nicht von Nutzen, dass diese Daten von der Strategie verwendet werden. Noch
schlechter ist es, wenn Orders zu diesem Preis ausgeführt werden.
In dem obengenannten Beispiel wurde ein manueller Filter programmiert. Mit dem Filter
können jedoch nur das Öffnen und Schließen von Positionen verhindert werden. Die
vorbörslichen Daten werden trotzdem in die Plattform registriert. Diese bezieht die Daten
dann in die Berechnung der Indikatoren ein.
Es ist also sehr wichtig, dass ein Filter verwendet wird, der nur die Marktdaten durchlässt.
Gehen Sie dazu folgendermaßen vor:
Rechtsklicken Sie in Ihrem Konto auf den Kontraktnamen und wählen Sie „Symbol
Stammdaten“. Folgendes Fenster wird dann angezeigt:
Sie müssen die angegebenen Kästchen mit einem Häkchen versehen und die Öffnungs- und
Schließzeiten des Marktes angeben.
Bemerkung: Wenn Sie nur während eines bestimmten Zeitraums handeln, können Sie
diesen Filter auch für den gewünschten Zeitraum aktivieren. Für das Backtesting wird dann
auch nur dieser Zeitraum optimiert. Das Ergebnis wird dann noch zuverlässiger.
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4.2. Aktivieren des automatischen Tradings
In diesem Handbuch wurde unter Punkt 3.2.4 bereits die Optimierung der Strategie erläutert.
Sie möchten nun diese Strategie im automatischen Handel anwenden (beginnen Sie mit dem
Papertrade-Konto).
Hier sehen Sie den Chart und das Papertrade-Konto:
Der automatische Handel ist deaktiviert, was sich an zwei verschiedenen Stellen ablesen
lässt, nämlich im Chart und im Konto.
Die Plattform verfügt über 5 Modi des automatischen Handels:
- Deaktiviert
- TradeGuard + AutoOrder
- TradeGuard + Bestätigen
- AutoOrder
- Bestätigen
Deaktiviert: Damit wird der automatische Handel deaktiviert. Die Plattform kann keine
Position einnehmen oder schließen.
TradeGuard + AutoOrder: Die Plattform schließt automatisch, wenn die angegebenen
Parameter erreicht werden (Stops, Manuelle Stops usw.).
TradeGuard + Bestätigen: Die Plattform fragt nach einer Bestätigung, um Ihre Positionen
automatisch zu schließen, wenn die angegebenen Parameter erreicht werden (Stops,
Manuelle Stops usw.).
AutoOrder: Die Plattform öffnet und schließt automatisch Positionen auf der Grundlage der
in den Parametern definierten Studie.
Bestätigen: Die Plattform fragt nach einer Bestätigung, bevor sie auf der Grundlage der in
der Studie definierten Parameter Positionen öffnet oder schließt.
Sie können den gewünschten Modus aktivieren, indem Sie mit der Maus auf den rot
umrandeten Bereich wie in der Abbildung klicken.
Wichtiger Hinweis: Um Ihre Handelssystem zu testen, sollten Sie es in Echtzeit laufen lassen.
Verwenden Sie dazu aber zunächst unbedingt das Papertrade-Konto. Die Schwachstellen
der Studie offenbaren sich möglicherweise erst in Echtzeit und nicht im Backtesting. Sie
könnten beispielsweise den Datenfilter vergessen haben.
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4.3. Weitere Hinweise
Wenn Sie das automatische Trading aktivieren und dann wieder manuell eingreifen,
wird das automatische Trading aus Sicherheitsgründen automatisch deaktiviert.
Denken Sie daran, es gegebenenfalls wieder zu aktivieren!
Erklärung der Symbole in der Kontoleiste:
1) Anzeigen des Charts
2) Anzeigen der Designerleiste
3) Aktivieren/Deaktivieren des Tradeguards
4) Verwendung der Multiplen Stops
5) Verwendung der Multiplen Limits
6) Anzeige der erfolgten Fills (für Papertrade oder Livekonto möglich)
7) Anzeige des SpeedTraders
8) Anzeige der Order Voreinstellungen
9) Anzeige des Parameterfensters für die Benachrichtigung für Orders bzw. Fills
(Meldefenster und Klangdatei)
10) Anzeige der Historie einer Order von Erzeugung bis Ausführung
11) Anzeige des Handelsrapports, d. h. aller Orders, die in den letzten fünf Tagen
über die Plattform ausgeführt wurden
12) Entfernen des Kontakts aus der Kontoleiste
13) Definition des Zeichensatzes
14) „Implizierte Preise“, Option, die eine Reduzierung des Spreads auf Kontakte
mit einem weiterentfernten Verfallsdatum ermöglicht. (CAC40 September,
obwohl der Juni-Kontakt aktuell läuft)
15) Annulierung aller offenen Orders für alle Verträge
16) Schließen der Position und Annulierung aller offenen Orders für alle Verträge
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5. Backtesting und automatisches Handeln im Detail
Die in diesem Handbuch unter Punkt 3 entwickelte Strategie bietet einen allgemeinen
Einstieg ins Backtesting auf.
Die FutureStation bietet zahlreiche Möglichkeiten auf unterschiedlichen Niveaus. Auf einige
dieser Möglichkeiten soll im folgenden Abschnitt eingegangen werden.
5.1. Grundfunktionen: Rückblick
Zur Erinnerung hier noch einmal ein vereinfachtes Schema zur Funktion des automatischen
Tradings in Echtzeit und im Backtesting.
Im Rahmen des Backtestings werden die Sentiments für jede Kerze berechnet.
Beim Livekonto werden die Sentiments auf der Grundlage der in Echtzeit eingehenden
Tickdaten berechnet.
Dieses Schema ist stark vereinfacht, da Stops, Filter und Parameter der Evaluator
Einstellungen nicht berücksichtigt werden. Die Grundprinzipien werden hingegen dargestellt:
Jeder Indikator gibt ein Sentiment (Wert zwischen 0 und 100) an.
Auf der Grundlage dieser Sentiments wird ein globales Sentiment berechnet (Wert zwischen
0 und 100).
Das globale Sentiment wird durch die Schwellenwerte des Tradings eingeschränkt.
Entsprechend den festgelegten Schwellenwerten wird die Plattform eine Position öffnen oder
schließen bzw. nichts tun.
Das Öffnen oder Schließen einer Position hängt von verschiedenen Faktoren ab, die auf allen
Ebenen des Schemas eine Rolle spielen.
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5.2. Beeinflussung eines Indikatorsentiments
Alle Indikatoren geben ein Sentiment auf der Grundlage der graphischen Interpretation ab.
Die Standardinterpretation des gleitenden Durchschnitts gestaltet sich folgendermaßen:
So öffnen Sie das
Fenster:
Öffnen Sie die
Designerleiste.
Rechtsklicken Sie auf den
Indikator und wählen Sie
"Interpretation
bearbeiten".
Wenn der Schlusspreis (blau) unter die (gestrichelte) Linie der beweglichen Durchschnitts
fällt, wird das Sentiment des Indikators 100. Wenn der Schlusspreis sich überhalb des
beweglichen Durchschnitts befindet, beträgt der Wert des Sentiments 65. Diese Werte
werden an den Metasentimentor weitergeleitet, um ein globales Sentiment zu berechnen.
Sie können diese Werte auch bearbeiten. Wenn Sie die Werte 100 – 65 – 35 – 0 durch die
Werte 0 – 35 – 65 – 100 ersetzen, wird das alles umgekehrt. Ein Kaufsentiment beim Wert
von 100 wird zu einem Verkaufssentiment (Wert 0).
Sie können über das gleiche Dialogfenster auch ein Sentiment mit einer längeren Dauer als
eine Kerze festlegen. Geben Sie dazu mehrere durch Semikolons getrennte Sentiments ein.
Beispiel:
Im obigen Beispiel gibt das Sentiment einen Wert von 100 für diese Kerze an, wenn der Preis
oberhalb des beweglichen Durchschnitts liegt. Für die folgenden Kerzen beträgt der Wert de
100, 100, 90 und 80. Das Kreuzen des beweglichen Durchschnitts hat also eine Wirkung auf
5 Kerzen anstelle von nur einer.
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5.3. Steuerung der Berechnung des globalen Sentiments
5.3.1 Konfiguration des Metasentimentors
Bei diesem Beispiel verfügt der Metasentimantor über 4 Parameter (P1 –P4). Klicken Sie auf
das entsprechende Kästchen, um die Bedeutung der einzelnen Parameter zu erfahren. Eine
kurze Beschreibung wird unten angezeigt, wie auch der Screenshot zeigt.
Unabhängig davon, wie viele Indikatoren Sie in Ihrer Studie haben, P1 wird immer der
Glättungsparameter des Metasentimentors sein. Es handelt sich dabei also um einen
beweglichen Durchschnitt des Werts, den der Metasentimentor über P1-Perioden einnimmt.
Die Parameter P2 bis Pn geben die Gewichtung aller eingefügten Sentiments an.
Erläuterung:
Beispiel 1:
Sie haben 3 Indikatoren:
Crossing MA mit P2 = 1
Moving Average mit P3 = 1
Parabolic SAR mi P4 = 1
Bei der Kerze x gestalten sich die Sentiments also folgendermaßen:
Crossing MA: 100
Moving Average: 100
Parabolic SAR: 50
Das globale Sentiment berechnet sich also wie folgt: (1x100 + 1x100 + 1x50) /
(1+1+1) = 83.33
Bei diesem Beispiel verfügt jeder Indikator über das gleiche Gewicht und macht also
33,33 % des globalen Sentimentswert aus.
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Beispiel 2:
Sie haben 3 Indikatoren:
Crossing MA mit P2 = 3
Moving Average mit P3 = 0
Parabolic SAR mi P4 = 5
Bei der Kerze x gestalten sich die Sentiments also folgendermaßen:
Crossing MA: 100
Moving Average: 100
Parabolic SAR: 50
Das globale Sentiment berechnet sich also wie folgt: (3x100 + 0x100 + 5x50) /
(3+0+5) = 68.75
Bei diesem Beispiel wird das globale Sentiment nur auf der Grundlage von zwei der
drei Indikatoren berechnet. Der Moving Average enthält daher unter Parameter den
Wert Null. Sein Wert wird also nicht berücksichtigt. Der Moving Average dient dann
nur als graphisches Orientierungsmittel.
5.3.2 Programmierung des Metasentimentors
Es ist ebenfalls möglich, einen eigenen Code für den Metasentimentor zu programmmieren.
Damit können Sie dem Metasentimentor einen bestimmten Wert zu ordnen, wenn bestimmte
Bedingungen erfüllt werden.
Beispiel:
− Sie möchten beispielsweise, dass der Metasentimentor den Wert 100 einnimmt, wenn der
Crossing MA größer 90 ist oder wenn der Moving Average größer/gleich 75 ist.
− Sie möchten beispielsweise, dass der Metasentimentor den Wert 0 einnimmt, wenn der
Crossing MA kleiner als 30 ist UND wenn der Moving Average gleich 0 ist.
Klicken Sie dazu auf den Metasentimentor.
Folgendes Fenster wird dann angezeigt:
In dieses Fenster können Sie Ihre Programmierung eingeben. Ein Syntaxbeispiel finden Sie
im oberen Bereich des Fensters.
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5.3.3 Filter
Es gibt verschiedene Filtertypen in der FutureStation:
−
−
−
−
Datenfilter
Kauf- oder Verkaufssignalfilter (für bestimmte Tage, Stunde)
Mit Express programmierte Filter
Kauf- oder Verkaufsignalfilter auf der Grundlage von Indikatoren
Datenfilter wurden im vorliegenden Handbuch unter Punkt 4.1 erläutert. Diese Datenfilter
müssen programmiert werden, bevor Sie mit dem automatischen Handel oder dem
Backtesting beginnen. Sie verhindern, dass bestimmte Daten auf der Plattform ankommen.
Kauf- oder Verkaufssignalfilter (für bestimmte Tage, Stunde) wurden bereits unter Punkt
2.4.2 des vorliegenden Handbuchs behandelt. Diese Filter verhindern, dass die Plattform zu
bestimmten Zeiten eine Position öffnen kann, unabhängig vom Wert des globalen
Sentiments. Mit diesen Filtern kann eine Position zu einem bestimmten Moment unabhängig
von der aktuellen Situation geschlossen werden.
Mit den vollständig mit dem Express-Modul programmierten Filter können Verkauf- und
Kaufsignal blockiert werden, wenn eine bestimmte Bedingung erfüllt wird. Die Plattform kann
auch dazu gezwungen werden, eine Position zu schließen. Die Programmierung erfolgt in der
speziellen Programmiersprache der FutureStation. Bei dem Modul für die Programmierung
handelt es sich um ein Zusatzmodul, dass zusätzlich abonniert werden muss.
Die Filtern, die Kauf- und Verkaufsignale auf der Grundlage von Indikatoren blockieren,
sind von dem Sentiment des Indikators abhängig, der als Filter eingefügt wurde. Es können
ein oder mehrere Filter diesen Typs in die Studie eingefügt werden.
Dafür können alle Indikatoren mit Ausnahme des Metasentimentors verwendet werden.
Fügen Sie dazu den gewünschten Indikator als Filter im Fenster „Sentimentor einfügen“ ein.
Dann werden grüne und rosafarbende Bereiche angezeigt:
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Ein solcher Filter beruht auf der Interpretation des Indikators (siehe Punkt 5.2).
Wenn das Sentiment größer oder gleich 65 ist, erlaubt der Filter nur das Öffnen von Long-
Positionen (grüner Bereich).
Wenn das Sentiment kleiner oder gleich 35 ist, erlaubt der Filter nur das Öffnen von Short-
Positionen (rosafarbener Bereich).
Das Schließen der Position erfolgt unabhängig von dem Bereich.
Konkretes Beispiel:
Gehen wir davon aus, dass Sie den Parabolic SAR als Sentimentor verwenden. Dieser
erzeugt ein Sentiment, welches durch den Metasentimentor und die Plattform interpretiert
wird. Auf der Grundlage dieses Ergebnisses werden Signale zur Eröffnung von Positionen
erzeugt.
Sie wollen nur dann Long-Position einnehmen, wenn der Schlusspreis überhalb des
beweglichen Durchschnitts über 30 Perioden hinweg liegt und Short-Positionen nur dann,
wenn der Schlusspreis unterhalb des beweglichen Durchschnitts liegt.
Dafür müssen Sie einen beweglichen Durchschnitt als Filter einfügen und die Interpretation
so konfigurieren, dass das Sentiment >= 65 ist, wenn der Preis größer oder gleich der
Durschnitt ist. Für den anderen Fall muss das Sentiment

5.4. Steuerung der Signalausführung und der Stops
Sie können den Zeitpunkt bestimmen, zu dem Positionen geöffnet bzw. geschlossen werden.
Dies wird mit Hilfe der ersten Registerkarte der Evaluator Einstellungen konfiguriert.
Die entsprechenden Screenshots finden Sie unten.
Sie haben also die Wahl und können das Öffnen von Positionen und das Schließen von
Positionen unterschiedlich konfigurieren (auf der Grundlage von Indikatoren).
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