Geschäftsbericht 2012 - Sparkasse Fulda

s-Sparkasse
Fulda
Geschäftsbericht 2012

Vorwort 3
Mit der heimischen Wirtschaft gut durchgeatmet
In einem insgesamt zufrieden stellenden Geschäftsjahr 2012
bewegte sich das Kundengeschäft der Sparkasse in eher
ruhigem Fahrwasser. Das wundert nicht, denn der Puls der
Sparkasse schlägt mit dem
Puls der heimischen Wirtschaft.
Die atmete nach dem
Aufholprozess der Jahre 2010
und 2011 sichtlich durch und
agierte mit ihren Investitionen
und Finanzierungswünschen
verhaltener als in den beiden
Vorjahren. Den meisten Betrieben
unserer Region ging
es zwar weiterhin gut. Aber es
gab doch eine gewisse Unsicherheit
vor allem darüber,
wie sich die gesamteuropäische
Konjunktur entwickeln
würde und wie lange sich
Deutschland von rezessiven Tendenzen würde abkoppeln
können. Deshalb stellten viele Unternehmen größere
Vorhaben und Projekte entweder zurück oder wickelten
sie aus vorhandenen Barmitteln ab.
Gleichwohl lag das Volumen der Darlehenszusagen an
gewerbliche Kunden der Sparkasse im Geschäftsjahr 2012
immer noch bei etwa 160 Mio EUR, umgerechnet knapp
750.000 EUR pro Arbeitstag. Auch solche Zahlen spiegeln
die wirtschaftliche Stärke Fuldas und Osthessens wider.
Dabei hat das gewerbliche Kreditgeschäft bei der Sparkasse
Fulda weiterhin ein im Vergleich zu den anderen Sparkassen
in Hessen überdurchschnittlich hohes Gewicht. Mehr als
60 Prozent des gesamten Kreditvolumens von 1,75 Milliarden
EUR sind an Unternehmen und Selbständige ausgeliehen.
Wie die Region selber ist auch das Portfolio der
Sparkasse dabei gut über die einzelnen Branchen gestreut.
Das schützt unser Kreditgeschäft gegen Unwuchten
bei wirtschaftlichen Problemen einzelner Kunden oder
einzelner Wirtschaftszweige.
Neben dem Außenhandel war es vor allem der private
Konsum, der den Konjunkturmotor im vergangenen Jahr
auf Touren hielt. So stiegen die Darlehenszusagen im privaten
Kreditgeschäft der Sparkasse um fast 6 Prozent auf
105 Mio EUR. Die Nachfrage nach Finanzierungsmitteln für
Renovierungen, energetische
Sanierungen und Installation
von Photovoltaikanlagen war
immer noch hoch. Als Vorsorge
und Kapitalanlage genoss
die Immobilie ungebrochene
Wertschätzung. Gleichzeitig
erkannten die Menschen,
dass die Kreditzinsen die
Talsohle erreicht haben. Das
erleichterte es vielen Kunden,
sich für eine langfristige
Finanzierung zu entscheiden.
Kreditinstitute dürfen Risiken
nicht aus dem Weg gehen,
müssen sie aber professionell managen. In dieser Hinsicht
profitierte die Sparkasse im Jahr 2012 von einer eher seltenen
Konstellation: Obwohl die Wirtschaft ordentlich lief,
stiegen die Zinsen nicht an. Deshalb kam es weder zu größeren
Wertberichtigungen und Ausfällen im Kredit geschäft
noch zu Kurskorrekturen bei den eigenen Wertpapieren
der Sparkasse. In den kommenden Jahren kann das allerdings
schon wieder ganz anders aussehen. Das Ergebnis
einer regional agierenden Sparkasse reagiert unmittelbar
auf die konjunkturelle Lage und die Veränderungen der
Zinslandschaft. Um diese Unwägbarkeiten gegebenenfalls
auffangen zu können, bleibt eine starke Eigenkapitaldecke
unverändert wichtig. Daran konnte die Sparkasse auch im
Geschäftsjahr 2012 im Einvernehmen mit ihren Trägern
Stadt und Landkreis Fulda wieder gut arbeiten.
Fulda, im Juni 2013
Früchtl Marohn Habermehl

4 Lagebericht (verkürzt)
Rahmenbedingungen
Auch wenn sich die Konjunktur im vierten Quartal deutlich
abkühlte, ist die deutsche Wirtschaft im Jahresdurchschnitt
2012 doch weiter gewachsen: Das preisbereinigte Bruttoinlandsprodukt
war um 0,7 Prozent, kalenderbereinigt
sogar um 0,9 Prozent höher als im Vorjahr. In den beiden
vorangegangenen Jahren war es zwar sehr viel kräftiger
gestiegen; dabei handelte es sich aber im Wesentlichen
um einen Aufholprozess nach der weltweiten Wirtschaftskrise
des Jahres 2009. Im Jahr 2012 hingegen erwies
sich die deutsche Volkswirtschaft in einem schwierigen
gesamteuropäischen Umfeld als sehr widerstandsfähig.
Wichtigster Wachstumsmotor war der robuste Außenhandel.
Deutschland exportierte im Jahr 2012 preisbereinigt
insgesamt 4,1 Prozent mehr Waren und
Dienstleistungen als ein Jahr zuvor. Gleichzeitig stiegen
die Importe lediglich um 2,3 Prozent. Die Differenz
zwischen Exporten und Importen, der Außenbeitrag,
steuerte 1,1 Prozentpunkte zum Wachstum des
Bruttoinlandsprodukts bei.
Die Binnennachfrage entwickelte sich unterschiedlich:
Der private und der staatliche Konsum stiegen zwar an.
Die Investitionen aber lieferten erstmals seit der Wirtschaftskrise
2009 keinen positiven Wachstums beitrag.
Sie gingen zum Teil deutlich zurück: die Bauinvestitionen
um 1,1 Prozent und die Ausrüstungsinvestitionen sogar
um 4,4 Prozent. Diese Zweiteilung spiegelte sich auch bei
der Bruttowertschöpfung wider: der Dienstleistungssektor
konnte spürbar zulegen, das Produzierende Gewerbe
(sowohl mit als auch ohne Baugewerbe) rutschte ins Minus.
Die Beschäftigungssituation am deutschen Arbeitsmarkt
war weiterhin erfreulich. Von saisonalen Einflüssen
abgesehen sank die Arbeitslosigkeit deutlich. Die Nachfrage
nach Arbeitskräften war während des ganzen
Jahres anhaltend hoch. Die Zahl der Erwerbstätigen
erreichte mit 41,6 Millionen das sechste Jahr in Folge
einen neuen Höchststand.
Für die Verbraucher in Deutschland erhöhten sich
die Preise im Jahresdurchschnitt um 2,0 Prozent;
überdurchschnittlich verteuerten sich dabei insbesondere
Energie und Nahrungsmittel. Das Niveau der Einfuhr-,
Erzeuger- und Großhandelspreise stieg um etwa
2,0 bis 3,0 Prozent an, ein im Vorjahresvergleich
deutlich abgeschwächter Wert.
Auch Hessens Wirtschaft zeigte sich in guter Verfassung.
Der Anstieg des preisbereinigten Bruttoinlandsprodukts
fiel mit etwa 1,0 Prozent wiederum etwas höher aus als
im Bundesdurchschnitt. Mit Ausnahme der Finanz- und
Versicherungsdienstleister konnten alle Wirtschafts zweige
ihre Bruttowertschöpfung steigern. Die Zahl der als
arbeitslos gemeldeten Menschen ging im Jahresmittel
auf unter 180 000 zurück.
Nach dem sehr guten Jahr 2011 schlug die Wirtschaft
im Geschäftsgebiet der Sparkasse im Jahresverlauf eine
etwas ruhigere Gangart ein. Bei der turnusmäßigen
Umfrage der Industrie- und Handelskammer Fulda zum
Jahreswechsel 2012/2013 bewerteten allerdings immer
noch 35 Prozent der Unternehmen in Stadt und Landkreis
Fulda ihre Geschäftslage als „gut“; mehr als 50 Prozent
bezeichneten sie als „befriedigend“. Vor allem Industrie
und Handel profitierten nach eigener Einschätzung weiter
vom Aufschwung; deutlich zurückhaltender waren die
Rückmeldungen aus dem Dienstleistungsbereich. Unverändert
positiv liefen die Geschäfte in weiten Teilen des
Handwerks, auch wenn zum Jahresende hin Beruhigungstendenzen
erkennbar waren. Vor allem im Ausbaugewerbe
bewegten sich viele Betriebe weiterhin am oberen Rand
ihrer Kapazitäten. Die von der örtlichen Agentur für Arbeit
ermittelte Arbeitslosenquote im Landkreis Fulda ging
– bezogen auf alle zivilen Erwerbspersonen – im Jahresdurchschnitt
auf 3,6 Prozent (2011: 4,0 Prozent) zurück.
Das war der niedrigste Wert aller hessischen Landkreise.
An den Kapitalmärkten gelang es der Europäischen Zentralbank
(EZB) in den ersten Monaten des Jahres 2012, die
Situation mit verschiedenen geldpolitischen Instrumenten

5
zunächst zu beruhigen. Im Frühjahr spitzte sich die Lage
allerdings erneut zu. Die Renditen für ausstehende Staatsanleihen
der großen Länder Italien und Spanien begannen
erneut, nach oben auszubrechen. Darauf reagierte die
EZB im Juli mit einer weiteren Senkung des Zinssatzes
für Hauptrefinanzierungsgeschäfte auf 0,75 Prozent.
Deutsche Emittenten und Kreditnehmer profitierten weiterhin
vom „safe haven“-Status der Bundesrepublik und damit
von im langjährigen Vergleich extrem niedrigen Zinssätzen
in allen Laufzeiten. Die Kurse am deutschen Aktienmarkt
entwickelten sich angesichts der insgesamt guten konjunkturellen
Aussichten und der wenig attraktiven Anleiherenditen
positiv. Der Deutsche Aktienindex (DAX) stieg
im Jahresverlauf von ca. 6.000 auf über 7.600 Punkte.
Die Wettbewerbssituation im Geschäftsgebiet unseres
Hauses hat sich im Berichtsjahr nicht wesentlich verändert.
Neben der Sparkasse bemühten sich sämtliche Großbanken
und mehrere genossenschaftliche Institute um
Unternehmen und Privatkunden in Stadt und Landkreis
Fulda. Das Werben der Präsenzbanken um Kundeneinlagen
ließ nach unserem Empfinden spürbar nach, während
die Direktbanken weiterhin offensiv am Markt agierten.
In einem weiterhin guten gesamtwirtschaftlichen Umfeld
verzeichnete unsere Sparkasse eine insgesamt zufriedenstellende
Geschäftsentwicklung mit einem per saldo
nahezu stabilen Geldvermögensbestand unserer Kunden.
Angesichts der eher zurückhaltenden Investitionstätigkeit
vieler Unternehmen verlief das Kreditgeschäft der Sparkasse
trotz der anhaltenden Nachfrage auf dem Immobilienmarkt
in ruhigen Bahnen. Der Überschuss im operativen
Geschäft ging zurück. Gleichzeitig entspannte sich die
Risiko situation. So war es erneut möglich, die Eigenkapitalbasis
zu stärken. Insgesamt blicken wir auf eine zufriedenstellende
Geschäftsentwicklung im Jahr 2012 zurück.
Kreditversorgung der heimischen Unternehmen und die
Unterstützung der Bürgerinnen und Bürger bei der Vorsorge
und der Vermögensbildung. Mit nahezu 0,9 Mio EUR
(inkl. PS-Los-Zweckertrag) unterstützten die Sparkasse
und ihre beiden Stiftungen im Berichtsjahr darüber hinaus
gemeinnützige Zwecke in der Stadt und im Landkreis
Fulda. Nähere Angaben hierzu und zur Erfüllung unserer
satzungsgemäßen Aufgaben enthält der statistische
Bericht gemäß § 15 Abs. 2 des Hessischen Sparkassengesetzes;
er ist diesem Lagebericht beigefügt.
Träger unserer Sparkasse sind der Landkreis Fulda
und die Stadt Fulda. Darüber hinaus ist die Sparkasse
Teil der Sparkassen-Finanzgruppe Hessen-Thüringen;
diese umfasst 50 Sparkassen, Anteile an der Landesbank
Hessen-Thüringen mit der Landesbausparkasse Hessen-
Thüringen, Anteile an der SV SparkassenVersicherung
sowie weitere Gesellschaften. Die Sparkassen-Finanzgruppe
Hessen-Thüringen agiert auf der Basis eines
gemeinsam vereinbarten Verbundstatuts. Sie versteht sich
als geschlossen handelnde und auftretende Organisation
mit weiterhin regional eigenständig verantwortlichen
Partnerunternehmen. Der Verbund drückt sich insbesondere
in gemeinsam formulierten Geschäfts zielen, in einem
institutsübergreifenden Risikomonitoring, einer gemeinsamen
Verbundrechenschaftslegung und in der Dotierung
eines regionalen Haftungsfonds aus.
Schließlich ist unsere Sparkasse als Mitglied des
Sparkassen- und Giroverbands Hessen-Thüringen auch
dem Sicherungssystem der Sparkassenorganisation
angeschlossen. Damit ist die Erfüllung sämtlicher fälliger
Kundeneinlagen, beispielsweise Spar-, Termin- oder
Sichteinlagen, sowie verbriefter Forderungen wie auch
aller anderen Ansprüche gegenüber der Sparkasse
in voller Höhe sichergestellt.
Die Stabilität unseres Hauses und die Fähigkeit, Risiken zu
tragen, sind damit erneut gewachsen. Beides versetzt uns
in die Lage, unseren satzungsgemäßen öffentlichen Auftrag
jederzeit zu erfüllen. Im Mittelpunkt stehen dabei die
Die aufsichtsrechtlichen Rahmenbedingungen in der
Kreditwirtschaft werden zunehmend anspruchsvoller.
Dabei gewinnen Vorgaben und Entscheidungen
auf europäischer Ebene zusehends an Bedeutung.

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31.12.2012 31.12.2011
TEUR
Geschäftsvolumen (Bilanzsumme und Avale) 3.596.213 3.531.086
Bilanzsumme 3.469.742 3.404.960
Kundenkreditvolumen (inkl. Avale) 1.860.216 1.855.041
Eigenanlagen 1.075.441 1.019.978
darunter
Schuldverschreibungen und andere festverzinsliche Wertpapiere 926.364 877.214
Aktien und nicht festverzinsliche Wertpapiere 149.077 142.764
Forderungen an Kreditinstitute 531.951 498.242
Kundeneinlagen 2.669.387 2.663.746
darunter
Spareinlagen mit vereinbarter Kündigungsfrist von drei Monaten und mehr 828.047 830.384
andere Einlagen, täglich fällig 1.398.872 1.361.768
andere Einlagen, mit vereinbarter Laufzeit oder Kündigungsfrist 387.909 416.959
Verbriefte Verbindlichkeiten 54.559 54.635
Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten 412.449 375.041
Sicherheitsrücklage 224.878 200.832
Wertpapier- und Vermittlungsgeschäft mit Kunden
Kurswerte Kundendepots (inkl. DekaBank-Depots, S-Broker) 501.113 479.654
Wertpapierumsatz brutto 321.267 290.076
Wertpapierabsatz netto − 14.931 26.672
Bausparen (Bruttoneugeschäft, Vertragssummen) 73.388 67.361
Lebensversicherungen (Bruttoneugeschäft, Vertragssummen) 26.734 43.134
Haftpflicht-, Unfall-, Sach-, Rechtschutzversicherungen (Beiträge Neugeschäft) 432 451

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Beispiele dafür sind die Etablierung eines einheitlichen
Zahlungsverkehrsraums (SEPA), die EU-Finanzmarktrichtlinie
MiFID II, die Neuordnung der europäischen
Bankenaufsicht, die Modernisierung des bankaufsichtlichen
Meldewesens (FINREP) oder die Einführung einer
Finanztransaktionssteuer. Besonderes Augenmerk der
Sparkasse galt im Berichtsjahr weiterhin der Umsetzung
des Basel III-Reglements in europäisches Recht
(CRD IV-Verordnung/Richtlinie). Auf die sich abzeichnenden
höheren Eigenkapitalanforderungen hatte die
Sparkasse bereits im Vorjahr reagiert und das „harte“
Kernkapital – Sicherheitsrücklage und Fonds für allgemeine
Bankrisiken – aus eigenen Mitteln deutlich gestärkt.
Die notwendigen Strukturen und Prozesse für die aus
dem Anlegerschutz- und Funktionsverbesserungsgesetz
(AnsFuG) resultierenden neuen Meldepflichten waren
termingerecht zum 1. November 2012 eingerichtet.
Grundzüge der Geschäftsentwicklung
Die Bilanzsumme ist per 31. Dezember 2012 um
65 Mio EUR auf 3.470 Mio EUR gestiegen; das Geschäftsvolumen
belief sich zum Bilanzstichtag auf 3.596 Mio EUR.
Der Zuwachs fiel schwächer aus als im Vorjahr; allerdings
hatten sich die Steigerungen im Jahresabschluss per
31. Dezember 2011 zu einem großen Teil aus einem
Sondereffekt ergeben, der Transferierung von Vorsorgereserven
gemäß § 340f HGB und von Reserven gemäß
§ 26a KWG a. F. in bilanziell ausgewiesenes Kernkapital.
Vorgänge von besonderer Bedeutung für Geschäftsentwicklung,
Vermögens-, Finanz-, Ertrags- und Risikolage
hat es nach dem Bilanzstichtag nicht gegeben.
Einlagen- und Wertpapiergeschäft mit Kunden
Nach einer kräftigen Aufwärtsentwicklung im Geschäftsjahr
2011 verharrte der Geldvermögensbestand im
Berichtsjahr auf Vorjahresniveau. Die von der Sparkasse
betreuten Guthaben auf den Konten und Depots
unserer Kunden reduzierten sich leicht um 9 Mio EUR
(ohne Kursentwicklung der Kundenwertpapiere).
Sie blieben damit hinter unserer Erwartung zurück,
einen Zuwachs von ca. 3 Prozent (bezogen auf die
Kunden einlagen) erzielen zu können. Das bilanzwirksame
Einlagenvolumen wuchs um 6 Mio EUR (+ 0,2 Prozent).
Im Wertpapierkundengeschäft verzeichneten wir nach dem
Nettozufluss des Vorjahres einen Nettoabfluss in Höhe
von 15 Mio EUR. Insgesamt lag die Geldvermögensbildung
unserer Kunden mit − 0,3 Prozent etwas unter dem
Durchschnitt der hessischen Sparkassen (+ 0,4 Prozent).
Nach Kundengruppen betrachtet verlief das Einlagenund
Wertpapiergeschäft unterschiedlich. Bei den Privatkunden
entwickelte sich die Geldvermögensbildung mit
19 Mio EUR bzw. 1,0 Prozent positiv (Vorjahr: +1,4 Prozent).
Bei den gewerblichen Kunden hingegen führten vor
allem einige von der Sparkasse nicht zu beeinflussende
Dispositionen gegen Jahresende zu einem Abfluss in
Höhe von 28 Mio EUR (− 4,2 Prozent). Bis in den November
war die Geldvermögensbildung auch bei den gewerblichen
Kunden leicht positiv gewesen.
Weil das Zinsniveau im Jahresverlauf weiter nachgab,
scheuten es die Kunden weiterhin, Gelder mittelund
langfristig anzulegen. Die Guthaben auf Konten
„Sparkassen-Aktivsparen“ stiegen von 794 Mio EUR
auf 827 Mio EUR. Die Termineinlagen gewerblicher
und institutioneller Kunden reduzierten sich deutlich
von 80 Mio EUR auf 31 Mio EUR. Immerhin gelang es uns,
den Bestand an Sparkassenbriefen mit festen Laufzeiten
nochmals um 20 Mio EUR auf 356 Mio EUR zu erhöhen.
Die Kunden interessierten sich dabei allerdings überwiegend
für kurze Laufzeiten. Die Guthaben auf den nach
15 Monaten kündbaren Konten „Sparkassen-
Zuwachssparen“ hatten sich zum Bilanzstichtag nur
leicht um 0,9 Prozent auf 517 Mio EUR verringert.
Bezogen auf die Bilanzsumme refinanziert sich unsere
Sparkasse weiterhin in einem hessenweit überdurchschnittlichen
Maß aus Kundeneinlagen.
Das Wertpapierkundengeschäft weitete sich nochmals aus.
Der Bruttoumsatz stieg um 10,8 Prozent auf 321 Mio EUR

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(2011: 290 Mio EUR). Wertpapierkäufen von 153 Mio EUR
standen Wertpapierverkäufe von 168 Mio EUR gegenüber.
Dabei investierten die Kunden verstärkt in Investmentfonds
und in Aktien. Bei den festverzinslichen Papieren
führten vorzeitige Kündigungen durch die Emittenten zu
Abflüssen in nicht unerheblicher Größenordnung. Dank
des freundlichen Börsenumfelds erhöhte sich der Kurswert
aller in den Kundendepots gehaltenen Papiere zum
Bilanzstichtag auf 501 Mio EUR (+ 4,5 Prozent).
Weiterhin intensiv nutzten unsere Mitarbeiterinnen
und Mitarbeiter das „Sparkassen-Finanzkonzept“.
Die Sparkasse gewährleistet damit eine strukturierte
und qualitativ hochwertige Beratung, die nach einem
Erstgespräch in regelmäßigen Abständen aufgefrischt
und aktualisiert wird. Das „Sparkassen-Finanzkonzept“
und die Zuordnung vieler Kunden zu einem festen
persönlichen Ansprechpartner sind weiterhin zentrale
Instrumente, um Marktanteile und Ertragskraft im
Einlagen-, Wertpapier- und Verbundgeschäft zu stabilisieren
bzw. zu steigern und Kunden langfristig an die
Sparkasse zu binden.
Verbundgeschäft
Bezogen auf das Bruttoneugeschäft lag die Vermittlung
von Bausparverträgen der LBS Hessen-Thüringen mit
73 Mio EUR nochmals über dem guten Vorjahresniveau
(+8,9 Prozent), ohne das von uns gesehene Potenzial
schon ganz auszuschöpfen. Die Vermittlung von Lebensversicherungen
bewegte sich nach der Senkung des
„Garantiezinses“ zum 1. Januar 2012 erwartungsgemäß
auf deutlich niedrigerem Niveau. Nach dem Ausnahmejahr
2011 erreichte die Sparkasse zusammen mit ihrem
Tochterunternehmen Sparkasse Fulda Versicherungsservice
GmbH ein Bruttoneugeschäft von 27 Mio EUR
(Vorjahr: 43 Mio EUR). Davon resultieren 47 Prozent
aus der betrieblichen Altersvorsorge für Arbeitnehmer-
Kunden (12,5 Mio EUR).
Die kontinuierliche und zuverlässige Betreuung der
Filialen und der Kompetenzcenter durch die Versicherungsspezialisten
der Tochtergesellschaft umfasst
auch die Anbahnung von Haftpflicht-, Unfall-, Sachund
Rechtsschutzversicherungen. Das Neugeschäft
(gemessen an Jahresbeiträgen) ermäßigte sich von
451 TEUR auf 432 TEUR.
Die im Versicherungs- und Bauspargeschäft investierten
Kundengelder schlagen sich zwar nicht in der Bilanz
nieder, tragen aber über Provisionserträge dazu bei,
die Ertragskraft zu verbessern und den Verbund der
Sparkassen-Finanzgruppe zu stärken.
Ein weiterer wichtiger Partner ist die S-Immobilien
Heimann & Fladung OHG, die im Namen der S-Landesimmobilien
GmbH im Geschäftsgebiet der Sparkasse
Fulda Immobilien vermittelt.
Kredite und Leasing
Das um die Risikovorsorge bereinigte Kundenkreditvolumen
(inkl. Avale) erhöhte sich um 0,3 Prozent
auf 1.860 Mio EUR. Damit konnten wir den von uns
angestrebten Wachstumskorridor zwischen 1,0 und
2,0 Prozent nicht erreichen und lagen auch unter
dem Durchschnitt der hessischen Sparkassen.
Die Darlehens auszahlungen verringerten sich im
Berichtsjahr um etwa 54 Mio EUR auf 275 Mio EUR.
Vor allem unsere gewerblichen Kunden, aber auch die
Kommunen fragten Finanzierungsmittel der Sparkasse
deutlich verhaltener als im Vorjahr nach. Viele Unternehmen
stellten größere Investitionen entweder zurück oder
wickelten sie aus vorhandenen Barmitteln ab. Gleichzeitig
war die Lage der öffentlichen Haushalte durch höhere
Steuereinnahmen vergleichsweise entspannt. Die Darlehensauszahlungen
an Unternehmen und Selbstständige
verminderten sich um 23,5 Prozent auf 169 Mio EUR.
Öffentliche Haushalte riefen Darlehen in Höhe von nur
2 Mio EUR ab (Vorjahr: 19 Mio EUR).

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Das gewerbliche Kreditgeschäft hat bei unserem Institut
ein im Vergleich zu den anderen Sparkassen in Hessen
überdurchschnittlich hohes Gewicht (62,5 Prozent des
Kundenkreditvolumens). Die Verteilung auf zahlreiche
verschiedene Wirtschaftszweige spiegelt die ausgewogene
Struktur unseres Geschäftsgebiets wider. Die größten
Einzelanteile am Kundenkreditvolumen (ohne Kommunen)
hatten zum Bilanzstichtag wohnwirtschaftliche Dienstleistungen
(17,6 Prozent), Verarbeitendes Gewerbe
(17,0 Prozent), Baugewerbe (11,0 Prozent) sowie öffentliche
und private Dienstleistungen (10,4 Prozent).
Alle übrigen Wirtschaftszweige haben kleinere Strukturanteile.
Wie die Wirtschaftsregion Fulda insgesamt
ist auch das Kreditportfolio der Sparkasse gut über
die einzelnen Branchen diversifiziert.
Im Kreditgeschäft mit Privatkunden konnten wir unsere
Position erneut behaupten, obwohl dieses Marktsegment
– wie erwartet – von Mitbewerbern sehr eng besetzt blieb.
Dank marktgerechter Konditionen und hoher Flexibilität
unserer Finanzierungsangebote stiegen die Darlehensauszahlungen
um mehr als 18 Prozent auf 102 Mio EUR.
Die Nachfrage nach Finanzierungsmitteln für Renovierungen,
energetische Sanierungen und Installation
von Photovoltaikanlagen war immer noch hoch. Für die
Berater der Sparkasse ist es dabei selbstverständlich,
zinsgünstige KfW-Förderprogramme einzubinden. Das
positive Konsumklima stimulierte auch das übrige private
Finanzierungsgeschäft. Mit attraktiven Konditionen und
einer schnellen, unkomplizierten Abwicklung kamen wir
beim „Sparkassen-Privatkredit“ und beim „Sparkassen-
Autokredit“ auf mehr als 1.400 Vertragsabschlüsse.
Die Vermittlung von Leasingverträgen mit unseren
Kooperationspartnern der Deutschen Leasing-Gruppe
ergänzt die Palette unserer Finanzierungsangebote.
Die Beraterinnen und Berater der Sparkasse initiierten
im Berichtsjahr 77 Neuverträge mit gewerblichen Kunden
und Privatkunden. Das Niveau des Vorjahres konnten wir
damit nicht erreichen. Ausschlaggebend war auch hier
die gedämpfte Investitionsneigung der gewerblichen
Kunden. Im Hessenvergleich gehört unser Haus dennoch
weiterhin zu den im Leasinggeschäft aktiven und erfolgreichen
Sparkassen.
Eigenanlagen
Die Sparkasse hat die strategische Ausrichtung der
letzten Jahre auch im Berichtsjahr beibehalten:
Sie investierte in qualitativ hochwertige Adressen.
Dabei konzentrierte sie sich in erster Linie auf Anleihen
öffentlicher inländischer Emittenten und Pfandbriefe.
Im Segment der europäischen Staatsanleihen bewegte
sich die Sparkasse weiterhin defensiv und hatte zum
Bilanzstichtag nur geringe Bestände. Wertpapiere
aus den so genannten PIIGS-Staaten hielt sie lediglich
indirekt und nur in geringem Umfang. Darüber hinaus
mischten wir unseren Eigenanlagen einzelne Positionen
in Bankschuldverschreibungen von Emittenten
der Sparkassen-Finanzgruppe bei. Das Teilportfolio der
Unternehmensanleihen weiteten wir mit ausgesuchten
Investitionen im Investment-Grade leicht aus. Gleiches
galt für Spezial- und Publikumsfonds, mit denen wir die
Diversifikation des Eigenbestands ebenfalls verbessern.
Im Berichtsjahr investierte die Sparkasse weiterhin
überwiegend in mittlere Laufzeiten. Wegen des niedrigen
Zinsniveaus entschied sie sich daneben im Einzelfall aber
auch für Anlagen in kürzere Laufzeiten und in variabel
verzinsliche Floater.
Das Volumen der eigenen Wertpapiere lag am Jahresende
mit 1.075 Mio EUR etwa 55 Mio EUR über dem
Vorjahresniveau. Die Forderungen an Kreditinstitute (inkl.
Namenspfandbriefe) erhöhten sich zum Bilanzstichtag
auf 532 Mio EUR (31. Dezember 2011: 498 Mio EUR).
Wie im Vorjahr hatten wir keine Ausfälle in unserem
Wertpapierportfolio zu verzeichnen. Der nochmalige
Rückgang des Zinsniveaus führte in der Erfolgsrechnung
zu saldierten Zuschreibungen auf unsere Eigenanlagen.

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Personal
Im Jahresdurchschnitt 2012 beschäftigten wir
765 Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter in unserem Haus,
darunter 237 Teilzeitkräfte und 59 Auszubildende.
Am 1. August 2012 begannen 23 junge Menschen eine
Berufsausbildung bei unserer Sparkasse. Nach erfolgreich
absolvierter Abschlussprüfung hat die Sparkasse
im Januar 2013 nahezu allen jungen Bankkaufleuten
ein Arbeitsverhältnis angeboten.
Etwa 58 Prozent unserer Beschäftigten sind Frauen.
Die Gruppe der 30- bis unter 50-Jährigen stellt mit
54 Prozent den größten Anteil des Personals, gefolgt
von der Gruppe der über 50-Jährigen und der Gruppe
der Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter, die jünger als
30 Jahre sind (je 23 Prozent).
Das Vergütungssystem der Sparkasse darf weder dem
Vorstand noch den Mitarbeiterinnen und Mitarbeitern
Anreize geben, unverhältnismäßig hohe Risikopositionen
einzugehen. Unsere Risikoanalyse ergab keine Hinweise
auf solche Anreize. Die Vorgaben der Institutsvergütungsverordnung
wurden von uns beachtet. Weitere Informationen
hierzu enthält unser im Internet hinterlegter
Offenlegungsbericht gemäß § 26a KWG.
erheblich verändern. Hierauf bereitet unsere Sparkasse
die Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter im Rahmen der
Personal entwicklung durch gezielte Fortbildung und
Höherqualifizierung vor. Etwa 26 Prozent unserer bankspezifisch
Beschäftigten sind Sparkassenbetriebswirte
oder haben einen Hochschulabschluss. Über die bloße
Vermittlung von Fachwissen hinaus ist es uns sehr wichtig,
die Kundenorientierung weiter zu stärken.
Zahlreiche Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter erhalten
die Chance, ihren Einblick in neue Herausforderungen
des Sparkassengeschäfts über Projektarbeit zu vertiefen.
Vermögenslage
Vermögensgegenstände und Verbindlichkeiten hat die
Sparkasse nach den gesetzlichen Vorschriften des HGB
bewertet.
Durch die Bildung von Einzelwertberichtigungen und
-rückstellungen haben wir den erkennbaren Risiken in
unserem Kreditgeschäft angemessen Rechnung getragen.
Für latente Kreditrisiken bestehen Pauschalwertberichtigungen.
Auflösungen wurden vorgenommen, soweit
Gründe für Wertberichtigungen offensichtlich nicht
mehr bestanden.
Bei der Betreuung der Kunden und der Übernahme
neuer Aufgabengebiete erwartet die Sparkasse von ihren
Beschäftigten große Flexibilität. Umgekehrt bietet sie
den Mitarbeiterinnen und Mitarbeitern die Möglichkeit,
die Arbeitszeiten im Rahmen der geschäftlichen Notwendigkeiten
flexibel zu gestalten. Damit kommt unser
Unternehmen insbesondere den Wünschen von Müttern
und Vätern jüngerer Kinder entgegen, darüber hinaus
auch den Mitarbeiterinnen und Mitarbeitern, die sich
um pflegebedürftige Eltern kümmern.
Erhöhte aufsichtsrechtliche Anforderungen und die fortschreitende
Digitalisierung des Bankgeschäfts werden
den Sparkassenalltag in den nächsten Jahren weiter
Die eigenen Wertpapiere haben wir ausnahmslos nach
dem strengen Niederstwertprinzip zu Anschaffungskosten
bzw. den niedrigeren Kurswerten am Bilanzstichtag
bewertet. Die Schuldenkrise einiger Staaten des Europäischen
Währungsraums beeinflusste das Geschehen an
den Anleihemärkten weiterhin. Deutschland galt an den
Kapitalmärkten weiterhin als Stabilitätsanker der Euro-
Zone. Über alle Laufzeiten bewegten sich die Zinsen auf
einem noch niedrigeren Niveau als im Vorjahr. Per saldo
ergaben sich bei der Bewertung der Eigenanlagen zum
Bilanzstichtag deshalb Zuschreibungen.
Zum Bilanzstichtag hatte die Sparkasse ein Kernkapital
von 325 Mio EUR. Davon entfielen 216 Mio EUR auf die

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Sicherheitsrücklage und 109 Mio EUR auf den Fonds
für allgemeine Bankrisiken gemäß § 340g HGB.
Die aufsichtsrechtliche Eigenmittelausstattung berechnet
die Sparkasse nach dem in der Solvabilitätsverordnung
vorgegebenen Kreditrisiko-Standardansatz (Adressenausfallrisiko)
bzw. nach dem Basisindikatoransatz
(operationelles Risiko). Das Verhältnis des haftenden
Eigenkapitals gemäß § 10 KWG zur Summe der gewichteten
Risikoaktiva (Gesamtkapitalquote) bewegte sich
zum Bilanzstichtag mit 21,43 Prozent deutlich über dem
Mindestwert von 8 Prozent und auch leicht über dem
Durchschnitt der hessischen Sparkassen. Den wesentlichen
Teil der Eigenmittel stellt das Kernkapital dar.
Finanzlage
Nach der Liquiditätsverordnung gilt die Liquidität eines
Instituts als ausreichend, wenn die innerhalb eines
Monats verfügbaren Zahlungsmittel die während dieses
Zeitraums abrufbaren gewichteten Zahlungsverpflichtungen
abdecken. Im Berichtsjahr 2012 bewegte sich die
Liquiditätskennzahl an den ersten drei Quartalsstichtagen
zwischen 3,61 und 4,37. Zum Jahresende ging sie wegen
anstehender hoher Fälligkeiten im Einlagengeschäft
vorübergehend auf 3,19 zurück, blieb damit aber immer
noch erheblich über dem aufsichtsrechtlich geforderten
Wert. Zusammen mit offenen Liquiditätslinien bei der
Landesbank Hessen-Thüringen gewährleistete dies die
jederzeitige Zahlungsfähigkeit.
Die Mindestreservevorschriften der Europäischen Zentralbank
haben wir erfüllt. Nach ersten Proberechnungen
werden wir auch bei den aus dem Basel III-Regelwerk
zu erwartenden neuen Liquiditätskennziffern über den
Mindestanforderungen bleiben.
Ertragslage
Das in der Gewinn- und Verlustrechnung ausgewiesene
operative Ergebnis (vgl. auch Teilbetriebsergebnis zzgl.
Nettoergebnis des Handelsbestands sowie Saldo aus
sonstigen betrieblichen Erträgen und Aufwendungen)
lag mit 32,8 Mio EUR um 9,0 Mio EUR unter dem Vorjahresergebnis.
Damit trat der prognostizierte Rückgang ein.
Mit einer Aufwand-Ertrag-Relation von ca. 61,5 Prozent
liegen wir dennoch weiterhin besser als der Durchschnitt
der hessischen Sparkassen.
Das schwächere Ergebnis resultierte fast ausschließlich
aus einem deutlich niedrigeren Zinsüberschuss;
er verminderte sich um 10,2 Mio EUR auf 63,4 Mio EUR.
Zwar blieb der von uns für das zweite Halbjahr 2012
erwartete Anstieg des Zinsniveaus aus, weil die risiko averse
Stimmung auf den Kapitalmärkten anhielt. Zunehmend
ins Gewicht fielen allerdings die bescheidenen Renditen
bei der Wiederanlage fälliger Wertpapiere, die den
Zinsüberschuss in den vergangenen Jahren mit deutlich
höheren Kupons stabilisiert hatten.
Im Jahr 2012 wurden vor dem Hintergrund der Zinsentwicklung
Zinssicherungsgeschäfte zur Reduzierung künftiger
Zinsaufwendungen vorzeitig geschlossen. Die dafür
erforderlichen Einmalzahlungen haben den Zinsaufwand
mit 9,5 Mio EUR belastet. Gleichzeitig wurden neue Payer-
Swaps zu Zinssicherungszwecken abgeschlossen.
Die laufenden Erträge aus Aktien, nicht festverzinslichen
Wertpapieren, Beteiligungen und Anteilen an verbundenen
Unternehmen erhöhten sich leicht von 5,7 Mio EUR auf
5,9 Mio EUR. Zurückzuführen war dieser Anstieg vor allem
auf eine höhere Ausschüttung auf unsere Beteiligung
am Sparkassen- und Giroverband Hessen-Thüringen.
Den Provisionsüberschuss hatten wir leicht steigend
erwartet. Tatsächlich ging er um ca. 0,3 Mio EUR auf
13,2 Mio EUR zurück. Die Ertragssteigerungen aus
der Vermittlung von Bausparverträgen und aus der

12
2012 2011
TEUR
Zinsüberschuss und laufende Erträge 69.301 79.379
Provisionsüberschuss 13.232 13.511
Allgemeine Verwaltungsaufwendungen und Abschreibungen 52.412 51.906
Teilbetriebsergebnis 30.121 40.984
Nettoergebnis des Handelsbestands 17 – 54
Saldo der sonstigen betrieblichen Erträge und Aufwendungen 2.628 829
Abschreibungen und Wertberichtigungen auf Forderungen
und bestimmte Wertpapiere sowie Zuführungen zu Rückstellungen
im Kreditgeschäft, Erträge aus Zuschreibungen zu Forderungen
und bestimmten Wertpapieren sowie aus der Auflösung von
Rückstellungen im Kreditgeschäft, sonstiges Bewertungsergebnis – 3.709 + 90.428
Betriebsergebnis 29.057 132.187
Dotierung des Fonds für allgemeine Bankrisiken 6.500 56.500
Ergebnis der normalen Geschäftstätigkeit 22.557 75.687
Steuern vom Einkommen und vom Ertrag, sonstige Steuern 10.453 11.814
Jahresüberschuss 12.104 63.873
Vorwegzuführung zur Sicherheitsrücklage 8.500 47.500
Bilanzgewinn 3.604 16.373
In Relationen ausgedrückt entwickelte sich unsere Ertragslage folgendermaßen:
2012 2011
Zinsüberschuss und laufende Erträge (in % der DBS 1 ) 1,99 2,31
Provisionsüberschuss (in % der DBS 1 ) 0,38 0,39
Allgemeine Verwaltungsaufwendungen und Abschreibungen (in % der DBS 1 ) 1,51 1,51
Aufwand-Ertrag-Relation 2 (%) 61,53 55,42
Eigenkapitalrentabilität 3 (%) 9,39 15,63
1) Durchschnittliche Bilanzsumme; im Geschäftsjahr 2012: 3.481 Mio EUR; im Geschäftsjahr 2011: 3.430 Mio EUR
2) Allgemeine Verwaltungsaufwendungen und Abschreibungen im Verhältnis zur Summe aus Zinsüberschuss, Provisionsüberschuss,
Nettoergebnis des Handelsbestands sowie Saldo aus sonstigen betrieblichen Erträgen und Aufwendungen
3) Betriebsergebnis im Verhältnis zur Summe aus Sicherheitsrücklage (ohne Bilanzgewinn) und Fonds für allgemeine
Bankrisiken zu Beginn des Geschäftsjahres

13
Wertpapierleihe konnten Ertragsrückgänge insbesondere
im Wertpapierkundengeschäft und im Versicherungsvermittlungsgeschäft
nicht ausgleichen.
Der Personalaufwand stieg um etwa 0,6 Mio EUR auf
36,0 Mio EUR. Er blieb damit leicht unter unserer Prognose.
Die anderen Verwaltungsaufwendungen konnten wir dank
anhaltender Kostendisziplin konstant halten.
Den offen ausgewiesenen „Fonds für allgemeine
Bankrisiken“ konnten wir mit 6,5 Mio EUR und die
Sicherheitsrücklage im Rahmen einer Vorwegzuführung
mit 8,5 Mio EUR dotieren. Der Bilanzgewinn erhöhte
sich auf 3,6 Mio EUR (Vorjahr „bereinigt“: 3,3 Mio EUR).
Zusammenfassende Darstellung der Risikolage
Insgesamt stiegen die allgemeinen Verwaltungsaufwendungen
und Abschreibungen auf 52,4 Mio EUR (Vorjahr:
51,9 Mio EUR). Gleichwohl ist unsere Aufwandsposition
im operativen Geschäft im Vergleich mit den hessischen
Sparkassen weiterhin günstiger bzw. unterdurchschnittlich.
Auch im Geschäftsjahr 2012 haben wir die Risikovorsorge
für das Kreditgeschäft mit Aufwendungen und Erträgen
aus Wertpapieren saldiert ausgewiesen. Daraus ergab
sich – ergänzt um den Bewertungsaufwand bei Beteiligungen
– zum Bilanzstichtag ein Nettoaufwand von lediglich
3,7 Mio EUR, in der eine Dotierung von Vorsorgereserven
gemäß § 340f HGB bereits verrechnet ist. Diese im langjährigen
Verlauf eher günstige Konstellation war so von
uns nicht erwartet worden. Im Vorjahr hatte der ergebnismindernde
Bewertungsbedarf bei 10,1 Mio EUR gelegen
(ohne Sondereffekt aus einmaliger Transferierung „stiller“
Reserven).
Der Rückgang des Zinsniveaus und ein freundliches Börsenumfeld
erhöhten per saldo den Buchwert der eigenen
Wertpapiere. Zudem verbesserte sich die Risikosituation
im Kundenkreditgeschäft; damit wurde es möglich,
in den Vorjahren gebildete Einzelwertberichtigungen
teilweise wieder aufzulösen. Auf ihre mittelbare Beteiligung
an der Landesbank Berlin-Holding AG nahm die
Sparkasse erneut eine Abschreibung vor.
Die Ertragslage der Sparkasse ermöglichte es, für alle
erkennbaren Risiken ausreichend Vorsorge zu treffen
und darüber hinaus die Eigenkapitalausstattung aus
dem Jahresergebnis weiter zu stärken.
Die bedeutenden Risiken unseres Hauses sind die
Adressenausfallrisiken (inkl. Beteiligungsrisiken)
und die Marktpreisrisiken (inkl. Zinsänderungsrisiken).
Sie liegen auf einem für Größe, Geschäftsstruktur, Ertragssituation
und Eigenkapitalausstattung unserer Sparkasse
angemessenen Niveau und werden in ausreichendem
Umfang überwacht und gesteuert. Auch die anderen
beschriebenen Risikokategorien unterliegen einer
laufenden Überwachung, haben für uns aktuell aber
nur untergeordnete Bedeutung.
Insgesamt waren die bereitgestellten Globallimite für die
einzelnen Risikokategorien ebenso ausreichend wie das
vorhandene Risikodeckungspotenzial. Die im Rahmen
des Risikotragfähigkeitskonzepts abgeleiteten Globallimite
für die Adressenausfallrisiken im Kundenkreditgeschäft
und bei den Wertpapier-Eigenanlagen sowie
für die Marktpreisrisiken haben wir stets eingehalten.
Im Hinblick auf unser komfortables Kernkapital und
unsere Vorsorgereserven sehen wir für die Stabilität
der Sparkasse weiterhin nur geringe Risiken.
Prognose
Die Aussichten für die deutsche Volkswirtschaft sind zwar
nicht überbordend, aber doch ungleich besser als in den
südeuropäischen Krisenländern. Den meisten Prognosen
zufolge wird die Konjunktur nach einer kurzen Flaute zur
Jahreswende 2012/2013 im Frühjahr Fahrt aufnehmen,
sofern die Unternehmen ihre Investitionszurückhaltung
wieder aufgeben. Sie haben zunächst zurückgestellte

14
Investitionsmaßnahmen in vielen Fällen nicht endgültig
gestrichen, sondern zunächst einmal nur aufgeschoben.
Der Spielraum für einen Anstieg des Zinsniveaus bleibt
begrenzt. In weiten Teilen der Weltwirtschaft wird sowohl
im Privatsektor als auch im öffentlichen Sektor mehr
gespart und konsolidiert als vor der Krise der Jahre
2008/2009. Ein reichliches Angebot an Ersparnissen –
unter anderem auch aus vielen asiatischen Ländern –
trifft auf eine bestenfalls verhaltene Kreditnachfrage.
Zu dieser realwirtschaftlichen Konstellation kommt
die aktuelle Geldpolitik. Sie wird wenig Anlass sehen,
die Leitzinsen zu erhöhen, wenn die rezessiven Tendenzen
in wichtigen Industrieländern andauern. Experten
erwarten deshalb im Jahr 2013 allenfalls einen „Einstieg
in den Ausstieg“ aus den geldpolitischen Sonderinstrumenten
der letzten Jahre. Trotz reichlicher Liquidität
an den Geld- und Kapitalmärkten sind auch inflationäre
Tendenzen weiterhin nicht in Sicht. Für Deutschland
und den Euroraum erwarten die Prognosen einen
Anstieg der Verbraucherpreise von ca. 2 Prozent.
Die Gespräche mit mittelständischen Unternehmenskunden
unserer Sparkasse zeugen häufig von verhaltenem
Optimismus für das Jahr 2013. Viele Betriebe stehen
weiterhin auf stabilem Fundament. Die letzten drei Jahre
brachten vielerorts guten Umsatz und auskömmliche
Erträge. So konnten zahlreiche Unternehmen ihre Eigenkapitalausstattung
stärken. Der gute Mix von Verarbeitendem
Gewerbe und Dienstleistungsgewerbe gibt der
Wirtschaftsregion Fulda und damit dem Geschäftsgebiet
der Sparkasse zusätzliche Stabilität.
Diese Situation erschwert es der Sparkasse zwar
einer seits, das gewerbliche Finanzierungsgeschäft
auszu weiten. Andererseits dämpft es die Risiken des
Kredit portfolios. Unser Bemühen um qualitativ gutes
Kredit geschäft behalten wir daher bei und streben
im nächsten Jahr segmentbezogene Wachstumsraten
zwischen 0,75 und 5 Prozent an.
Dabei lässt es das komfortable Eigenkapital der Sparkasse
zu, die Kriterien bei der Kreditvergabe im Wesentlichen
unverändert zu lassen. Gleichzeitig werden wir Ertragschancen
und Risiken weiterhin sorgfältig abwägen und
vor allem im großvolumigen gewerblichen Kreditgeschäft
versuchen, die Risiken mit Finanzierungspartnern
zu teilen oder aber über die Beteiligung an Kreditbaskets
der Sparkassen-Finanzgruppe noch weiter zu streuen.
Im privaten Kreditgeschäft, vor allem der Baufinanzierung,
wird der mitunter harte Wettbewerb mögliche Zuwächse
weiter begrenzen. Angesichts der anhaltenden Nachfrage
nach Immobilien und des positiven Konsumklimas streben
wir hier dennoch eine Erhöhung des Kreditvolumens
um 2 Prozent an. Die dabei erzielbaren Margen werden
eng bleiben.
Um Marktanteile zu behaupten und auszubauen, wollen
wir die bei uns angelegten bilanzwirksamen Guthaben
unserer Kunden im kommenden Jahr ebenfalls um
2 Prozent steigern. Ausschlaggebend hierfür dürften die
Dispositionen gewerblicher Kunden sein, sie unterliegen
– wie auch das Jahr 2012 gezeigt hat – teilweise hohen
Schwankungen ohne erkennbaren Zusammenhang
mit den Zinskonditionen.
Den Trend zur Flexibilität bei der Geldanlage sehen wir
ungebrochen. Moderat steigende Volumina erwarten wir
daher für die kurz- und mittelfristigen höherverzinslichen
Einlagen, während wir bei den Spareinlagen von einem
Bestandsabbau ausgehen. Die aus der kurzfristigen
Struktur des Einlagengeschäfts sich ergebenden Zinsspannenrisiken
werden sich deshalb in den nächsten
Monaten kaum zurückbilden. Im Wertpapierkundengeschäft
und im Verbundgeschäft sind wir zuversichtlich,
das Geschäftsvolumen über eine intensivere persönliche
Kundenansprache und -betreuung weiter auszuweiten;
wir haben uns hier einen Nettoabsatz von 15 Mio EUR
zum Ziel gesetzt. Bei der Vermittlung von Lebensversicherungen
streben wir nach der schwächeren Entwicklung des
Jahres 2012 wieder eine leichte Zunahme des vermittelten
Volumens auf ca. 30 Mio EUR an.

15
Das Ergebnis des operativen Geschäfts wird sich im
Geschäftsjahr 2013 merklich verringern. Die Prognose
zeigt einen Rückgang um ca. 22 Prozent. Unsere Aufwand-Ertrag-Relation
wird sich voraussichtlich erhöhen.
Ausschlaggebend für diese Entwicklung ist der Zinsüberschuss:
Er wird nochmals deutlich sinken, weil wir
Rückflüsse aus fälligen Eigenanlagen nur zu erheblich
niedrigeren Zinssätzen wieder anlegen können.
Das seit einigen Jahren zu beobachtende Abschmelzen
der durchschnittlichen Verzinsung unserer eigenen Wertpapiere
wird anhalten. Positionen mit höheren Ertragschancen
gehen mit höheren Risiken einher. Wir werden
sie unserem Portfolio daher allenfalls in begrenztem
Umfang beimischen. Bei steigenden Zinsen wird zwar
eine Stabilisierung des Zinsergebnisses möglich sein,
jedoch bei gleichzeitigem Abschreibungspotenzial
in den Wertpapierbeständen. Weiter sinkende Zinsen
führen zu weiterem Druck auf die Zinsspanne.
Im operativen Bereich wird es nicht möglich sein,
den Rückgang des Zinsüberschusses auszugleichen.
Den Provisionsüberschuss sehen wir auf nahezu konstantem
Niveau bei etwa 14 Mio EUR. Beim Personalaufwand
rechnen wir im Jahr 2013 mit einem Plus von 0,9 Mio EUR
auf dann 37 Mio EUR, größtenteils abgeleitet aus den
Vereinbarungen des Tarifvertrags vom Frühjahr 2012.
Auch für den Sachaufwand erwarten wir trotz des
weiterhin straffen Kostenmanagements eine moderate
Steigerung um ca. 0,5 Mio EUR auf 16,7 Mio EUR.
auch bei unseren Spezial- und Publikumsfonds begrenzt
sein; sie machen ohnehin nur einen kleinen Teil unserer
gesamten Eigenanlagen aus. In der Gesamtschau setzen
wir für das Jahr 2013 deutlich höhere Bewertungsergebnisse
als im Jahr 2012 an.
Wie bei den meisten anderen Sparkassen ist auch die
wirtschaftliche Situation unseres Hauses vor allem von
der gesamtwirtschaftlichen Lage und von der Entwicklung
des Zinsniveaus abhängig. Wenn die Konjunktur
im Jahresverlauf Fahrt aufnimmt und der erwartete
Zinsanstieg ausbleibt, bliebe der Sparkasse ein Teil der
jetzt prognostizierten Bewertungsmaßnahmen erspart.
Das Vorsteuerergebnis könnte dann deutlich über dem
aktuell ermittelten Niveau von 10 Mio EUR liegen.
Unsere Sparkasse hat ihre Eigenkapitalposition in den
letzten Jahren kontinuierlich ausgebaut. Das dabei
erreichte komfortable Niveau kommt ihr jetzt zugute.
Trotz der erhöhten Kapitalanforderungen aus dem
Basel III-Reglement und trotz der sich abschwächenden
Ertragslage kann die Sparkasse ihrem kreditwirtschaftlichen
und ihrem gesellschaftlichen Auftrag weiter in vollem
Umfang nachkommen. Sie bleibt in ihrem Geschäftsgebiet
ein für den Mittelstand und alle Bevölkerungsgruppen
in allen Belangen zuverlässiger, leistungsfähiger und über
das eigentliche Bankgeschäft hinaus engagierter Partner.
Bei den prognostizierten Wertberichtigungen für das
Kreditgeschäft orientieren wir uns nicht am tatsächlichen
Ergebnis des Jahres 2012, sondern an den mit dem
CPV-Periodikmodul ermittelten Ausfallrisiken unseres
Portfolios. Der von uns berücksichtigte Anstieg des
Zinsniveaus in der zweiten Jahreshälfte 2013 würde
deutlichen Bewertungsaufwand bei den festverzinslichen
Wertpapieren des Eigenbestands auslösen.
An den Aktienmärkten gehen wir von einer Seitwärtsbewegung
aus. Damit dürfte das Abschreibungsrisiko

16
Statistischer Bericht
Statistischer Bericht über die Erfüllung des öffentlichen Auftrags der Sparkasse Fulda im Geschäftsjahr 2012
(§ 15 Abs. 2 Satz 2 HSpG i. V. m. § 2 HSpG)
I. Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter, Geschäftsstellennetz und Förderung gemeinnütziger und kommunaler Belange
1. Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter
31.12.2012
Beschäftigte insgesamt 868
Auszubildende 69
2. Geschäftsstellennetz
31.12.2012
Geschäftsstellen inkl. Hauptstelle 49
SB-Filialen 4
Geldautomaten 70
Terminals (inkl. GA) mit Überweisungsfunktion 45
3. Spenden und Sponsoring (ohne Stiftungen) im Geschäftsjahr
* Volumen in TEUR Anteil in %
insgesamt 652 100
davon Verwendung für
Soziales 123 19
Kultur 295 45
Umwelt 7 1
Sport 135 21
Forschung/Wirtschafts-/Wissenschaftsförderung 66 10
Sonstiges 26 4
* inkl. PS-Zweckertrag

17
4. Stiftungen der Sparkasse Fulda
Stiftungskapital am 31.12.2012 in TEUR 6.200
Volumen in TEUR Anteil in %
Stiftungsausschüttungen im Geschäftsjahr
insgesamt 217 100
davon Verwendung für
Soziales 65 30
Kultur 149 69
Umwelt — —
Sport — —
Forschung/Wirtschafts-/Wissenschaftsförderung 3 1
Sonstiges — —
5. Steuerleistung im Geschäftsjahr
TEUR
Steuern vom Einkommen und vom Ertrag 10.378
Sonstige Steuern 75
II. Förderung der Vermögensbildung
1. Bilanzwirksame Anlagen
a) Kontenzahl 31.12.2012
Sparkonten 145.853
Termingeldkonten *) 92
Konten für täglich fällige Gelder **) 164.636
darunter
Geschäftsgirokonten 11.688
Privatgirokonten 92.015
Summe 310.581
nachrichtlich: Girokonten für Jedermann 2.827
*) inkl. Null-Konten **) inkl. SAktivsparkonten

18
b) Vermögensbildung 31.12.2012
TEUR
Verbindlichkeiten gegenüber Kunden 2.614.829
davon
Spareinlagen 828.047
Andere Verbindlichkeiten 1.786.782
Verbriefte Verbindlichkeiten 54.559
Nachrangige Verbindlichkeiten —
Genussrechte —
2. Bilanzneutrale Anlagen
a) Anzahl Kundendepots 31.12.2012
Kundendepots 7.431
DekaBank-Depots 10.181
SBroker-Depots 151
insgesamt 17.763
b) Kundenwertpapiergeschäft – Bestände 31.12.2012
TEUR
Kundendepots 297.616
DekaBank-Depots 200.873
SBroker-Depots 2.624
insgesamt 501.113
III. Befriedigung des örtlichen Kreditbedarfs
1. Forderungen an Kunden
31.12.2012
Forderungen an Kunden 1.733.745
TEUR

19
2. Darlehenszusagen und -auszahlungen im Geschäftsjahr
Darlehenszusagen 270.448
Darlehensauszahlungen 275.105
TEUR
IV. Girokonten auf Guthabenbasis
31.12.2012
Anzahl der Girokonten auf Guthabenbasis 2.827
V. Beratung von Existenzgründern im Geschäftsjahr
TEUR
Finanziertes Volumen 4.969
Finanzierung davon durch
Sparkassenmittel 2.941
Öffentliche Fördermittel 1.810
Eigenmittel Gründer 180
Sonstige 38
geplante Zahl von Arbeitsplätzen 73
VI. Vermittelte Förderkredite im Geschäftsjahr
Weiterleitungsdarlehen 39.242
TEUR

Aktivseite
Jahresbilanz zum
Aktivseite Jahresbilanz zum 31. Dezember 2012
31.12.2011
EUR EUR EUR TEUR
1. Barreserve
a) Kassenbestand 21.174.006,15 20.636
b) Guthaben bei der Deutschen Bundesbank 24.384.260,65 49.508
45.558.266,80 70.144
2. Schuldtitel öffentlicher Stellen und Wechsel, die zur Refinanzierung
bei der Deutschen Bundesbank zugelassen sind
a) Schatzwechsel und unverzinsliche Schatzanweisungen
sowie ähnliche Schuldtitel öffentlicher Stellen 0,00 0
b) Wechsel 0,00 0
0,00 0
3. Forderungen an Kreditinstitute
a) täglich fällig 35.340.015,91 81.329
b) andere Forderungen 496.611.252,05 416.913
531.951.267,96 498.242
4. Forderungen an Kunden 1.733.744.660,87 1.728.915
darunter:
durch Grundpfandrechte gesichert 820.959.673,13 EUR ( 816.802 )
Kommunalkredite 200.118.193,09 EUR ( 198.156 )
5. Schuldverschreibungen und andere
festverzinsliche Wertpapiere
a) Geldmarktpapiere
aa) von öffentlichen Emittenten 0,00 0
darunter:
beleihbar bei der Deutschen
Bundesbank 0,00 EUR ( 0 )
ab) von anderen Emittenten 0,00 0
darunter:
beleihbar bei der Deutschen
Bundesbank 0,00 EUR ( 0 )
0,00 0
b) Anleihen und Schuldverschreibungen
ba) von öffentlichen Emittenten 384.989.318,15 372.743
darunter:
beleihbar bei der Deutschen
Bundesbank 384.989.318,15 EUR ( 372.743 )
bb) von anderen Emittenten 541.374.716,95 504.471
darunter:
beleihbar bei der Deutschen
Bundesbank 492.373.793,35 EUR ( 453.276 )
926.364.035,10 877.214
c) eigene Schuldverschreibungen 0,00 0
Nennbetrag 0,00 EUR ( 0 )
926.364.035,10 877.214
6. Aktien und andere nicht festverzinsliche Wertpapiere 149.077.467,26 142.764
6a. Handelsbestand 0,00 0
7. Beteiligungen 27.869.446,19 31.645
darunter:
an Kreditinstituten 112.957,00 EUR ( 113 )
an Finanzdienstleistungsinstituten
1.633.849,50 EUR ( 1.376 )
8. Anteile an verbundenen Unternehmen 100.000,00 100
darunter:
an Kreditinstituten 0,00 EUR ( 0 )
an Finanzdienstleistungsinstituten
0,00 EUR ( 0 )
9. Treuhandvermögen 381.094,16 436
darunter:
Treuhandkredite 381.094,16 EUR ( 436 )
10. Ausgleichsforderungen gegen die öffentliche Hand einschließlich
Schuldverschreibungen aus deren Umtausch 0,00 0
11. Immaterielle Anlagewerte
a) Selbst geschaffene gewerbliche Schutzrechte
und ähnliche Rechte und Werte 0,00 0
b) entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche
Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte
sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten 163.599,00 163
c) Geschäfts- oder Firmenwert 0,00 0
d) geleistete Anzahlungen 0,00 0
163.599,00 163
12. Sachanlagen 42.355.988,16 44.222
13. Sonstige Vermögensgegenstände 9.008.123,80 8.079
14. Rechnungsabgrenzungsposten 3.167.755,77 3.036
Summe der Aktiva 3.469.741.705,07 3.404.960

31. Dezember 2012
Passivseite
Passivseite
31.12.2011
EUR EUR EUR TEUR
1. Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten
a) täglich fällig 66.494.714,28 112
b) mit vereinbarter Laufzeit oder Kündigungsfrist 345.954.442,22 374.929
412.449.156,50 375.041
2. Verbindlichkeiten gegenüber Kunden
a) Spareinlagen
aa) mit vereinbarter Kündigungsfrist
von drei Monaten 711.188.552,86 639.054
ab) mit vereinbarter Kündigungsfrist
von mehr als drei Monaten 116.858.773,53 191.330
828.047.326,39 830.384
b) andere Verbindlichkeiten
ba) täglich fällig 1.398.872.033,21 1.361.768
bb) mit vereinbarter Laufzeit oder Kündigungsfrist 387.909.372,98 416.959
1.786.781.406,19 1.778.727
2.614.828.732,58 2.609.111
3. Verbriefte Verbindlichkeiten
a) begebene Schuldverschreibungen 54.558.742,53 54.635
b) andere verbriefte Verbindlichkeiten 0,00 0
darunter:
Geldmarktpapiere 0,00 EUR ( 0 )
eigene Akzepte und
Solawechsel im Umlauf 0,00 EUR ( 0 )
54.558.742,53 54.635
3a. Handelsbestand 0,00 0
4. Treuhandverbindlichkeiten 381.094,16 436
darunter:
Treuhandkredite 381.094,16 EUR ( 436 )
5. Sonstige Verbindlichkeiten 7.067.734,62 5.635
6. Rechnungsabgrenzungsposten 385.318,74 760
7. Rückstellungen
a) Rückstellungen für Pensionen und ähnliche Verpflichtungen 8.234.809,00 8.178
b) Steuerrückstellungen 6.322.000,00 3.868
c) andere Rückstellungen 22.011.708,26 21.572
36.568.517,26 33.617
8. Sonderposten mit Rücklageanteil 0,00 0
9. Nachrangige Verbindlichkeiten 0,00 0
10. Genussrechtskapital 0,00 0
darunter:
vor Ablauf von zwei Jahren fällig 0,00 EUR ( 0 )
11. Fonds für allgemeine Bankrisiken 115.020.000,00 108.520
darunter:
Sonderposten nach § 340e Abs. 4 HGB 20.000,00 EUR ( 20 )
12. Eigenkapital
a) gezeichnetes Kapital 0,00 0
b) Kapitalrücklage 0,00 0
c) Gewinnrücklagen
ca) Sicherheitsrücklage 224.877.990,28 200.832
cb) andere Rücklagen 0,00 0
224.877.990,28 200.832
d) Bilanzgewinn 3.604.418,40 16.373
228.482.408,68 217.205
Summe der Passiva 3.469.741.705,07 3.404.960
1. Eventualverbindlichkeiten
a) Eventualverbindlichkeiten aus weitergegebenen abgerechneten Wechseln 0,00 0
b) Verbindlichkeiten aus Bürgschaften und Gewährleistungsverträgen 126.470.594,63 126.125
c) Haftung aus der Bestellung von Sicherheiten für fremde Verbindlichkeiten 0,00 0
126.470.594,63 126.125
2. Andere Verpflichtungen
a) Rücknahmeverpflichtungen aus unechten Pensionsgeschäften 0,00 0
b) Platzierungs- und Übernahmeverpflichtungen 0,00 0
c) Unwiderrufliche Kreditzusagen 121.870.909,96 148.267
121.870.909,96 148.267

Gewinn- und Verlustrechnung
für die Zeit vom 1. Januar bis 31. Dezember 2012
Gewinn- und Verlustrechnung 1.1.-31.12.2011
für die Zeit vom 1. Januar bis 31. Dezember 2012 EUR EUR EUR TEUR
1. Zinserträge aus
a) Kredit- und Geldmarktgeschäften 95.580.602,90 99.795
darunter: aus der Abzinsung von
Rückstellungen 0,00 EUR ( 0 )
b) festverzinslichen Wertpapieren
und Schuldbuchforderungen 26.479.549,41 29.877
122.060.152,31 129.672
2. Zinsaufwendungen 58.655.441,91 56.041
darunter: aus der Aufzinsung von
Rückstellungen 338.462,27 EUR ( 239 )
63.404.710,40 73.631
3. Laufende Erträge aus
a) Aktien und anderen nicht festverzinslichen Wertpapieren 4.087.854,27 4.213
b) Beteiligungen 1.508.243,55 1.235
c) Anteilen an verbundenen Unternehmen 300.000,00 300
5.896.097,82 5.748
4. Erträge aus Gewinngemeinschaften, Gewinnabführungs-
oder Teilgewinnabführungsverträgen 0,00 0
5. Provisionserträge 16.661.657,66 17.083
6. Provisionsaufwendungen 3.429.829,44 3.571
13.231.828,22 13.511
7. Nettoertrag (Vorjahr: Nettoaufwand) des Handelsbestands 16.806,53 54
darunter: Zuführungen zum oder Entnahmen
aus dem Fonds für allgemeine Bankrisiken 0,00 EUR ( 0 )
8. Sonstige betriebliche Erträge 4.412.616,76 3.685
darunter:
aus der Fremdwährungsumrechnung 105.708,49 EUR ( 15 )
aus der Abzinsung von Rückstellungen 0,00 EUR ( 0 )
9. Erträge aus der Auflösung von Sonderposten mit Rücklageanteil 0,00 0
86.962.059,73 96.521
10. Allgemeine Verwaltungsaufwendungen
a) Personalaufwand
aa) Löhne und Gehälter 27.907.120,49 27.537
ab) Soziale Abgaben und Aufwendungen
für Altersversorgung und für Unterstützung 8.130.844,95 7.878
darunter:
für Altersversorgung 2.843.989,24 EUR ( 2.638 )
36.037.965,44 35.415
b) andere Verwaltungsaufwendungen 12.674.762,20 12.686
48.712.727,64 48.101
11. Abschreibungen und Wertberichtigungen auf
immaterielle Anlagewerte und Sachanlagen 3.698.738,72 3.805
12. Sonstige betriebliche Aufwendungen 1.784.613,63 2.856
darunter:
aus der Aufzinsung von Rückstellungen 634.059,88 EUR ( 639 )
13. Abschreibungen und Wertberichtigungen auf
Forderungen und bestimmte Wertpapiere sowie
Zuführungen zu Rückstellungen im Kreditgeschäft 0,00 0
14. Erträge aus Zuschreibungen zu Forderungen und
bestimmten Wertpapieren sowie aus der Auflösung
von Rückstellungen im Kreditgeschäft 263.379,23 95.519
263.379,23 95.519
15. Abschreibungen und Wertberichtigungen auf
Beteiligungen, Anteile an verbundenen Unternehmen
und wie Anlagevermögen behandelte Wertpapiere 3.971.806,00 5.091
16. Erträge aus Zuschreibungen zu Beteiligungen,
Anteilen an verbundenen Unternehmen und wie
Anlagevermögen behandelten Wertpapieren 0,00 0
3.971.806,00 5.091
17. Aufwendungen aus Verlustübernahme 0,00 0
18. Zuführungen zum Fonds für allgemeine Bankrisiken 6.500.000,00 56.500
19. Ergebnis der normalen Geschäftstätigkeit 22.557.552,97 75.687
20. Außerordentliche Erträge 0,00 0
21. Außerordentliche Aufwendungen 0,00 0
22. Außerordentliches Ergebnis 0,00 0
23. Steuern vom Einkommen und vom Ertrag 10.378.373,97 11.710
24. Sonstige Steuern, soweit nicht unter Posten 12 ausgewiesen 74.760,60 104
10.453.134,57 11.814
25. Jahresüberschuss 12.104.418,40 63.873
26. Gewinnvortrag/Verlustvortrag aus dem Vorjahr 0,00 0
12.104.418,40 63.873
27. Entnahmen aus Gewinnrücklagen
a) aus der Sicherheitsrücklage 0,00 0
b) aus anderen Rücklagen 0,00 0
0,00 0
12.104.418,40 63.873
28. Einstellungen in Gewinnrücklagen
a) in die Sicherheitsrücklage 8.500.000,00 47.500
b) in andere Rücklagen 0,00 0
8.500.000,00 47.500
29. Bilanzgewinn 3.604.418,40 16.373

estimmten Wertpapieren sowie aus der Auflösung
von Rückstellungen im Kreditgeschäft 263.379,23 95.519
263.379,23 95.519
15. Abschreibungen und Wertberichtigungen auf
Beteiligungen, Anteile an verbundenen Unternehmen
und wie Anlagevermögen behandelte Wertpapiere 3.971.806,00 5.091
16. Erträge aus Zuschreibungen zu Beteiligungen,
Anteilen an verbundenen Unternehmen und wie
Anlagevermögen behandelten Wertpapieren 0,00 0
Gewinn- und Verlustrechnung 3.971.806,00 1.1.-31.12.2011 5.091
17. für Aufwendungen die Zeit vom 1. Januar aus Verlustübernahme bis 31. Dezember 2012 EUR EUR EUR 0,00 TEUR 0
18. 1. Zuführungen Zinserträge aus zum Fonds für allgemeine Bankrisiken 6.500.000,00 56.500
19. Ergebnis a) Kredit- der und normalen Geldmarktgeschäften Geschäftstätigkeit (Übertrag)
95.580.602,90 22.557.552,97 75.687 99.795
20. Außerordentliche darunter: aus der Erträge Abzinsung von
0,00 0
21. Außerordentliche Rückstellungen 0,00
Aufwendungen EUR ( 0 )
0,00 0
b) festverzinslichen Wertpapieren
22. Außerordentliches Ergebnis 0,00 0
und Schuldbuchforderungen 26.479.549,41 29.877
23. Steuern vom Einkommen und vom Ertrag 10.378.373,97 11.710
122.060.152,31 129.672
24. Sonstige Steuern, soweit nicht unter Posten 12 ausgewiesen 74.760,60 104
2. Zinsaufwendungen 58.655.441,91 56.041
10.453.134,57 11.814
darunter: aus der Aufzinsung von
25. Jahresüberschuss Rückstellungen 338.462,27 EUR 12.104.418,40 ( 63.873 239 )
26. Gewinnvortrag/Verlustvortrag aus dem Vorjahr 63.404.710,40 0,00 73.631 0
3. Laufende Erträge aus
12.104.418,40 63.873
27. Entnahmen a) Aktien und aus anderen Gewinnrücklagen
nicht festverzinslichen Wertpapieren 4.087.854,27 4.213
a) b) aus Beteiligungen der Sicherheitsrücklage 1.508.243,55 0,00 1.235 0
b) c) aus Anteilen anderen Rücklagen verbundenen Unternehmen 300.000,00 0,00 300 0
5.896.097,82 0,00 5.748 0
4. Erträge aus Gewinngemeinschaften, Gewinnabführungs-
12.104.418,40 63.873
oder in Gewinnrücklagen
Teilgewinnabführungsverträgen 28. Einstellungen
0,00 0
5. a) Provisionserträge in die Sicherheitsrücklage 8.500.000,00 16.661.657,66 47.500 17.083
6. b) Provisionsaufwendungen in andere Rücklagen 3.429.829,44 0,00 3.571 0
8.500.000,00 13.231.828,22 47.500 13.511
29. 7. Bilanzgewinn Nettoertrag (Vorjahr: Nettoaufwand) des Handelsbestands 3.604.418,40 16.806,53 16.37354
darunter: Zuführungen zum oder Entnahmen
aus dem Fonds für allgemeine Bankrisiken 0,00 EUR ( 0 )
8. Sonstige betriebliche Erträge 4.412.616,76 3.685
darunter:
aus der Fremdwährungsumrechnung 105.708,49 EUR ( 15 )
aus der Abzinsung von Rückstellungen 0,00 EUR ( 0 )
9. Erträge aus der Auflösung von Sonderposten mit Rücklageanteil 0,00 0
86.962.059,73 96.521
10. Allgemeine Verwaltungsaufwendungen
a) Personalaufwand
aa) Löhne und Gehälter 27.907.120,49 27.537
ab) Soziale Abgaben und Aufwendungen
für Altersversorgung und für Unterstützung 8.130.844,95 7.878
darunter:
für Altersversorgung 2.843.989,24 EUR ( 2.638 )
36.037.965,44 35.415
b) andere Verwaltungsaufwendungen 12.674.762,20 12.686
48.712.727,64 48.101
11. Abschreibungen und Wertberichtigungen auf
immaterielle Anlagewerte und Sachanlagen 3.698.738,72 3.805
12. Sonstige betriebliche Aufwendungen 1.784.613,63 2.856
darunter:
aus der Aufzinsung von Rückstellungen 634.059,88 EUR ( 639 )
13. Abschreibungen und Wertberichtigungen auf
Forderungen und bestimmte Wertpapiere sowie
Zuführungen zu Rückstellungen im Kreditgeschäft 0,00 0
14. Erträge aus Zuschreibungen zu Forderungen und
bestimmten Wertpapieren sowie aus der Auflösung
von Rückstellungen im Kreditgeschäft 263.379,23 95.519
263.379,23 95.519
15. Abschreibungen und Wertberichtigungen auf
Beteiligungen, Anteile an verbundenen Unternehmen
und wie Anlagevermögen behandelte Wertpapiere 3.971.806,00 5.091
16. Erträge aus Zuschreibungen zu Beteiligungen,
Anteilen an verbundenen Unternehmen und wie
Anlagevermögen behandelten Wertpapieren 0,00 0
3.971.806,00 5.091
17. Aufwendungen aus Verlustübernahme 0,00 0
18. Zuführungen zum Fonds für allgemeine Bankrisiken 6.500.000,00 56.500
19. Ergebnis der normalen Geschäftstätigkeit 22.557.552,97 75.687
20. Außerordentliche Erträge 0,00 0
21. Außerordentliche Aufwendungen 0,00 0
22. Außerordentliches Ergebnis 0,00 0
23. Steuern vom Einkommen und vom Ertrag 10.378.373,97 11.710
24. Sonstige Steuern, soweit nicht unter Posten 12 ausgewiesen 74.760,60 104
10.453.134,57 11.814
25. Jahresüberschuss 12.104.418,40 63.873
26. Gewinnvortrag/Verlustvortrag aus dem Vorjahr 0,00 0
12.104.418,40 63.873
27. Entnahmen aus Gewinnrücklagen
a) aus der Sicherheitsrücklage 0,00 0
b) aus anderen Rücklagen 0,00 0
0,00 0
12.104.418,40 63.873
28. Einstellungen in Gewinnrücklagen
a) in die Sicherheitsrücklage 8.500.000,00 47.500
b) in andere Rücklagen 0,00 0
8.500.000,00 47.500
29. Bilanzgewinn 3.604.418,40 16.373

24 Verwaltungsrat und Vorstand
Verwaltungsrat
Vorsitzender
Gerhard Möller Oberbürgermeister Stadt Fulda (seit 1. April 2012)
Bernd Woide Landrat Landkreis Fulda (bis 31. März 2012)
Stellvertretender Vorsitzender
Bernd Woide Landrat Landkreis Fulda (seit 1. April 2012)
Gerhard Möller Oberbürgermeister Stadt Fulda (bis 31. März 2012)
Mitglieder
Tobias Breitung
Jürgen Diener
Dr. Eberhard Fennel
Mark Hannig
Heiko Herold
Dr. Norbert Herr
Lothar Mihm
Helger Orf
Johannes Orth
Heiko Stolz
Günter Strelitz
Dr. Peter Szepanek
Dr. Heiko Wingenfeld
Kreditberater, Sparkasse Fulda
Geschäftsführer, Wäscherei Diener GmbH & Co. KG
Bürgermeister Stadt Hünfeld
Innenrevisor, Sparkasse Fulda
Personalsachbearbeiter, Sparkasse Fulda
Landtagsabgeordneter Land Hessen
Geschäftsführer, METAM-Metallbau L. Mihm GmbH
Personalratsvorsitzender, Sparkasse Fulda
Rechtsanwalt und Notar
Abteilungsleiter Direkt Banking Center, Sparkasse Fulda
Studiendirektor, Ferdinand-Braun-Schule Fulda
Geschäftsführer der Gas- und Wasserversorgung Fulda GmbH im Ruhestand
Erster Kreisbeigeordneter Landkreis Fulda
Vorstand
Vorsitzender stv. Vorstandsvorsitzender (seit 1. Januar 2013) Vorstandsmitglied (seit 1. Januar 2013)
Alois Früchtl Uwe Marohn Horst Habermehl
Vorstandsmitglied (bis 31. Dezember 2012) stv. Vorstandsmitglied (bis 31. Dezember 2012)
Der Vorstandsvorsitzende, Herr Alois Früchtl, ist seit 15. November 2012 Mitglied der Trägerversammlung der Landesbank Hessen-Thüringen,
Girozentrale, Frankfurt am Main und Erfurt, und ist Mitglied im Aufsichtsrat der SV Sparkassenversicherung Lebensversicherung AG, Stuttgart.
Der stellvertretende Vorstandsvorsitzende, Herr Uwe Marohn, ist Mitglied im Aufsichtsrat der Gas- und Wasserversorgung Osthessen GmbH, Fulda.
Fulda, den 22. März 2013
Der Vorstand
Früchtl Marohn Habermehl

25
Die Prüfungsstelle des Sparkassen- und Giroverbands Hessen-Thüringen hat den Jahresabschluss und den Lagebericht
der Sparkasse Fulda für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis 31. Dezember 2012 geprüft und einen uneingeschränkten
Bestätigungsvermerk erteilt. Die Prüfung ergab keine Einwendungen.
Nach Beurteilung der Prüfungsstelle entspricht der Jahresabschluss den gesetzlichen Vorschriften und vermittelt unter
Beachtung der Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild
der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Sparkasse. Der Lagebericht stehe im Einklang mit dem Jahresabschluss,
vermittle insgesamt ein zutreffendes Bild der Lage und stelle die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung
zutreffend dar.
In ungekürzter Form veröffentlicht die Sparkasse Fulda ihren Jahresabschuss und ihren Lagebericht im elektronischen
Bundesanzeiger (www.bundesanzeiger.de).
Bericht des Verwaltungsrats
Der Verwaltungsrat wurde vom Vorstand in mehreren Sitzungen über die Geschäftsentwicklung und die wirtschaftliche
Lage sowie über wesentliche organisatorische Maßnahmen und vorgesehene Investitionen unterrichtet. Er fasste die
gesetzlich vorgeschriebenen Beschlüsse und überwachte die Geschäftsführung.
Die Prüfungsstelle des Sparkassen- und Giroverbands Hessen-Thüringen hat den Jahresabschluss 2012 und den Lagebericht
geprüft. Mit ihrem Bestätigungsvermerk testiert die Prüfungsstelle, dass die Buchführung und der Jahresabschluss
den gesetzlichen Vorschriften entsprechen und der Lagebericht im Einklang mit dem Jahresabschluss steht sowie
die Chancen und Risiken der künftigen Entwicklung zutreffend darstellt.
In der Sitzung am 10. Juni 2013 hat der Verwaltungsrat von den Prüfungsergebnissen Kenntnis genommen, den Jahresabschluss
festgestellt, den Überschuss verteilt, den Lagebericht gebilligt und dem Vorstand Entlastung erteilt.
Der ausgewiesene Bilanzgewinn beträgt 3.604.418,40 EUR. Gemäß § 32 Abs. 1 Nr. 6 und 7 der Satzung in Verbindung
mit § 16 Abs. 3 Hessisches Sparkassengesetz werden davon 901.104,60 EUR an die Träger Landkreis Fulda und Stadt Fulda
ausgeschüttet; 2.703.313,80 EUR werden der Sicherheitsrücklage der Sparkasse zugeführt.
Fulda, 10. Juni 2013
Der Vorsitzende des Verwaltungsrats
Möller

Impressum
27
Herausgeber
Sparkasse Fulda
Anstalt des öffentlichen Rechts
Buttermarkt 2– 6
36037 Fulda
Telefon: 0661 857- 0
Telefax: 0661 857- 2100
Internet: www.sparkasse-fulda.de
BIC-Code: HELA DE F1 FDS
SWIFT: HELA DE FF
Handelsregister: HRA 1376 Amtsgericht Fulda
Vertretungsberechtigte
Alois Früchtl, Vorsitzender des Vorstands
Uwe Marohn, stellvertretender Vorsitzender des Vorstands
Horst Habermehl, Mitglied des Vorstands
Aufsichtsbehörde
Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht
Graurheindorfer Straße 108
53117 Bonn
Gestaltung + Umsetzung
cre art ®
Die Werbeagentur.
Die Werbeproduktion.
Neidhardt Werbe GmbH
Lindenstraße 30 + 37a
36037 Fulda