İLK HALKA ARZ İZAHNAME ÖRNEĞİ - BNP Paribas Cardif Emeklilik

2.FONUN KURULUŞUNA İLİŞKİN BİLGİLER :TARİHNOKuruluşa İlişkin Kurul Kararı 02.10.2003 51/1173Kuruluşa İlişkin Kurul İzni 07/10/2003 KYD-445Fon İçtüzüğü Tescili 13/10/2003 113946Fon İçtüzüğü’nün Türkiye Ticaret Sicili Gazetesi’nde İlanı 16/10/2003 5908II.Fonun Yatırım Stratejilerine, Risklerine, Performansına, Harcamalara ve Fon Portföyüne İlişkin Bilgiler1.Fonun Yatırım Stratejisi :Fon’un yönetim stratejisi, en az %80’i T.C. Hazinesi tarafından ihraç edilen ABD Dolarıcinsinden Devlet İç Borçlanma Senetleri ve/veya Türkiye Cumhuriyeti Hazinesi’ninuluslararası piyasalarda ihraç ettiği Eurobondlardan oluşacak bir portföye yatırım yapmaktır.Fon portföyü, döviz cinsinden kur ve faiz getirisi elde etmek ve tasarrufları enflasyonunaşındırıcı etkisinden koruyarak reel getiri sağlanması ve gelecekte düzenli ve sürekli gelirakımlarının yaratılması amacıyla oluşturulacaktır. Fon yönetiminde, portföye alınan menkulkıymetlerin getirilerinin yanında likidite – vade riskleri göz önünde bulundurulur.Portföyün Karşılaştırma Ölçütü;Portföyün Karşılaştırma Ölçütü;Fon Adı Karşılaştırma Ölçütü Yatırım StratejisiBant AralığıBNP ParibasCardif EmeklilikA.Ş. Gelir AmaçlıKarma BorçlanmaAraçları USDEmeklilik YatırımFonu(%5) KYD TL Bono Endeksi 91 Gün Devlet İç Borçlanma Senetleri% 0 - % 20(%4) KYD O/N Repo Endeksi Brüt(%1) KYD FX DİBS Bono Endeksi USD TLTers Repo ve Borsa ParaPiyasası İşlemleri *% 0 - % 20Devlet İç Borçlanma Senetleri(USD)% 0 - % 30(%90) KYD Eurobond Endeksi USD TL Kamu Dış Borçlanma Araçları(USD)% 70 - % 100* Borsa para piyasası işlemleri fon portföyünün % 0 - %20 aralığında olacaktır2. Muhtemel RisklerFon portföyü ağırlıklı olarak Döviz cinsinden veya dövize endeksli Devlet İç BorçlanmaSenetlerine yatırım yapacaktır. Fon yönetiminde faiz, enflasyon, piyasa ve Likidite riskitaşınmaktadır.3