2008 - Deutsche Bausparkasse Badenia AG

Offenlegungsbericht 2008
2008
Deutsche Bausparkasse Badenia AG

Inhalt
3 Einleitung
Struktur und Angemessenheit der Eigenmittel
4 Struktur der Eigenmittel
4 Angemessenheit der Eigenmittelausstattung
6 Ermittlung der Risikotragfähigkeit
Struktur des Forderungs-Portfolios
7 Gliederung nach risikotragenden Instrumenten
7 Gliederung nach geografischen Hauptgebieten
8 Gliederung nach Branchen/ Produkten
8 Gliederung nach Restlaufzeiten
9 Kreditrisikominderung
10 Entwicklung der Risikovorsorge
11 Not leidende und in Verzug geratene Kredite nach Branchen/ Produkten
12 Not leidende und in Verzug geratene Kredite nach geografischen Hauptgebieten
13 Wertansätze für Beteiligungen
Risikomanagementbeschreibung
14 Operationelle Risiken
15 Zinsänderungsrisiken im Anlagebuch

Einleitung
Einleitung
Die Offenlegungsvorschriften der Solvabilitätsverordnung (SolvV) gelten für Institute
des § 1 Kreditwesengesetz (KWG) und somit auch für die Deutsche Bausparkasse
Badenia AG (Badenia) als Einzelinstitut.
Die Badenia ist eine Aktiengesellschaft mit Sitz in Karlsruhe. Gegenstand des Unter -
nehmens ist die Entgegennahme von Bauspareinlagen, die Gewährung von Bauspar -
darlehen und die hiermit zusammenhängenden zulässigen Geschäfte. Grundlagen für
das Bauspargeschäft sind neben dem Bausparkassengesetz und der Bausparkassen -
verordnung auch die Allgemeinen Bedingungen für Bausparverträge sowie die
Allgemeinen Geschäftsgrundsätze.
Die Solvabilitätsverordnung (SolvV) ersetzt den bisherigen Grundsatz 1 und konkretisiert
die in § 10 KWG geforderte Angemessenheit der Eigenmittel der Institute. Neben den
Vorschriften des Handelsgesetzbuches (HGB) und des Kreditwesengesetzes ist die
Badenia im Rahmen der dritten Säule (Marktdisziplin) von Basel II zur erweiterten
Offenlegung nach §§ 319 ff. der SolvV verpflichtet. Ein gesonderter Abschluss nach
International Financial Reporting Standards (IFRS) wird nicht erstellt. Daher basieren alle
im Zusammenhang mit der Rechnungslegung stehenden Daten auf den Vorschriften des
HGB. Das Geschäftsjahr entspricht dem Kalenderjahr. Soweit nicht anders bezeichnet,
beziehen sich alle Daten auf den 31. Dezember 2008.
Dieser Bericht entspricht den aufsichtsrechtlichen Vorschriften und verfolgt das Ziel, die
Beurteilung des institutsspezifischen Risikoprofils, der Angemessenheit der Risiko mess -
verfahren sowie der Eigenmittelausstattung zu erleichtern.
Kreditinstitute haben danach zu jedem Risikobereich – insbesondere zu Adressen ausfall -
risiken, Marktrisiken, Zinsänderungsrisiken des Anlagebuchs und operationellen Risiken –
ihr Risikomanagement zu beschreiben.
Die Deutsche Bausparkasse Badenia AG veröffentlicht den Offenlegungsbericht jährlich
(erstmals zum 31. Dezember 2008) auf ihrer Website und ergänzt hiermit den Geschäfts -
bericht (Lagebericht) um Inhalte entsprechend den Anforderungen der Offenlegungs -
vorschriften gemäß SolvV.
Die Badenia ermittelt die Angemessenheit der Eigenmittel gemäß SolvV als Einzelinstitut.
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Struktur der Eigenmittel gemäß § 324 SolvV
Das gezeichnete Kapital der Deutschen Bausparkasse Badenia AG ist eingeteilt in
40.560.000 auf den Namen lautende Stückaktien im Nennwert von 1 €. Die Anteile werden
von der Generali Deutschland Holding AG, Köln (68,7%), und der Generali Lebens -
versicherung AG, München (31,3%), gehalten. Die Einlage eines stillen Gesell schafters
beträgt 40 Mio. € und wird mit 9,4% verzinst. Die Kündigungsfrist beträgt
24 Monate zum Ende eines Geschäftsjahres.
Bei den Abzugspositionen handelt es sich um Kredite an Gesellschafter sowie um immaterielle
Vermögensgegenstände.
Die Eigenmittelstruktur stellt sich wie folgt dar:
Struktur und Angemessenheit der Eigenmittel
Struktur und Angemessenheit der Eigenmittel
Eigenmittelstruktur
Mio. €
Eingezahltes Kapital 40,6
Kapitalrücklage 99,6
Sonstige Rücklagen 84,2
Einlage stiller Gesellschafter 40,0
Zwischen-Summe 264,4
Abzugspositonen gem. § 10 Abs. 2a KWG -2,3
Summe Kernkapital 262,1
Nicht realisierte Reserven gem. § 10 Abs. 4a KWG 2,3
Summe Ergänzungskapital 2,3
Summe haftendes Eigenkapital gem. § 10 KWG 264,4
Angemessenheit der Eigenmittelausstattung gemäß § 325 SolvV
Nach § 2 Abs. 1 SolvV verfügt ein Institut über angemessene Eigenmittel, wenn es
täglich sowohl die Eigenkapitalanforderungen für Adressrisiken und das operationelle
Risiko gemäß § 2 Abs. 2 SolvV als auch die Eigenmittelanforderungen für Marktrisiken
gemäß § 2 Abs. 3 SolvV einhält.
Zur Eigenkapitalunterlegung wendet die Badenia für Adressrisiken den Kredit risiko-
Standardansatz (KSA) und für operationelle Risiken den Basisindikatoransatz an. Eine
Eigenkapitalunterlegung für Marktrisiken ist nicht erforderlich, da die Badenia keine
Marktrisikopositionen im Sinne der SolvV aufweist.
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Struktur und Angemessenheit der Eigenmittel
Die Eigenkapitalanforderungen der KSA-Forderungsklassen haben die nachfolgende
Struktur:
Eigenkapitalanforderungen nach KSA-Forderungsklassen
Mio. €
Institute 1,2
Von Kreditinstituten emittierte gedeckte Schuldverschreibungen 7,2
Unternehmen 1,8
Mengengeschäft 7,8
Investmentanteile 1,5
Beteiligungen 2,8
Sonstige Positionen 0,2
Durch Immobilien besicherte Positionen 127,6
Überfällige Positionen 11,7
Operationelle Risiken 24,4
Gesamt 186,2
Die Kennzahlen der Badenia betrugen per 31. Dezember 2008:
Solvabilitätskoeffizient: 11,4%
Kernkapitalquote: 11,3%
Die Solvabilität zum Bilanzstichtag wird nach Durchführung des Gewinnverwendungs -
beschlusses 12,0% betragen.
Die Maßnahmen zur Einhaltung der erforderlichen Solvabilität gemäß SolvV sind
geregelt. Dabei ist das Erfordernis für eine monatliche, wöchentliche oder tägliche
Berechnung der Solvabilität davon abhängig, ob bestimmte Grenzwerte unterschritten
werden. Die Berichtspflichten sind festgelegt und folgen beim Erreichen bestimmter
Grenzwerte den Hierarchiestufen des Unternehmens bis hin zum Vorstand.
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Ermittlung der Risikotragfähigkeit
Ermittlung der Risikotragfähigkeit
Das Konzept zur Ermittlung der Risikotragfähigkeit ist Bestandteil der Geschäftsund
Risikostrategie der Badenia.
Das Risikotragfähigkeitskonzept basiert auf dem Vergleich des Risikodeckungs -
potenzials mit den Verlustobergrenzen. Die Angemessenheit des verfügbaren Kapitals
zur Unterlegung der aktuellen und zukünftigen Risiken wird mit Hilfe eines GuV-orientierten
Ansatzes ermittelt.
Die Risikotragfähigkeit ist gegeben, wenn die als wesentlich definierten Risiken durch
das Risikodeckungspotenzial abgedeckt werden können. Damit soll sichergestellt werden,
dass die Badenia eventuell auftretende Verluste tragen kann, ohne dass es zu einer
Bestands gefährdung oder zu wesentlichen schwerwiegenden negativen Auswirkungen
auf die Geschäftstätigkeit kommt. Dabei unterscheidet die Badenia zwischen dem
Planungsszenario und dem Stressszenario.
Das Risikodeckungspotenzial orientiert sich im Wesentlichen an Größen der Gewinnund
Verlustrechnung. Neben dem Betriebsergebnis vor Bewertungs än de run gen werden
vorhandene Kurswertreserven sowie freie d.h. bestimmte Niveaus der Solvabilität über -
schreitende Beträge des Eigenkapitals berücksichtigt.
Die Verlustobergrenzen werden ebenfalls für zwei unterschiedliche Szenarien be rech -
net. Diese werden jeweils getrennt für Adressenausfallrisiken, Markt preis risiken und
operationelle Risiken sowie im Stressszenario zusätzlich für Liquidi tätsrisiken ermittelt.
Die Verlustobergrenze für Adressenausfallrisiken basiert im Wesentlichen auf dem
geplan ten Bewertungsergebnis Kredit, das im Stressszenario bei den Ausfall wahr schein -
lich keiten (PD = Probability of Default) sowie bei den Verlustquoten (LGD = Loss Given
Default) erhöht wird. Zusätzlich werden Adressen ausfall risiken aus Geld- und Kapital -
markt geschäften berücksichtigt.
Die Verlustobergrenze für Marktpreisrisiken (= Zinsänderungsrisiken) wird aus dem
geplan ten Bewertungsergebnis für Wertpapiere ermittelt, das im Stressszenario um
definierte Basispunkte erhöht wird. Zuschreibungen werden nicht einbezogen. Stille
Lasten aus Namenspapieren werden als Verlustrisiko berücksichtigt.
Die Verlustobergrenze für operationelle Risiken orientiert sich am Durchschnittswert der
Schaden falldatenbank der letzten drei Jahre. Im Stressszenario werden diese Werte
vervielfacht.
Potenzielle Liquiditätsrisiken werden mittels einer Kapitalbedarfsplanung unter Berück -
sichtigung sämtlicher Zahlungsströme sowie der Beobachtung der wesentlichen
Kollektiv größen und Kontingente überwacht. Die Liquiditätsrisiken sind ange messen in
der GuV-Planung berücksichtigt. Im Stressszenario werden zusätzlich Liqui ditäts risiken
unter der Annahme deutlicher Veränderungen bei den Ein- und Aus zahlungen sowie bei
den Refinanzierungskosten einbezogen.
Für die Auslastung des Risikodeckungspotenzials (Risikotragfähigkeit) sind Limite
definiert, bei deren Erreichen Gegensteuerungsmaßnahmen zu ergreifen sind. Die
Entwicklung der Risikotragfähigkeit wird monatlich überwacht. Die Risikotragfähigkeit
zum 31. Dezember 2008 war gegeben.
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Struktur des Forderungs-Portfolios
Struktur des Forderungs-Portfolios
Die Struktur des Forderungs-Portfolios per 31. Dezember 2008 ist wie folgt
dargestellt:
• Risikotragende Instrumente
• Geografische Hauptgebiete
• Branchen/ Produkte
• Restlaufzeiten.
Dargestellt wird die KSA-Bemessungsgrundlage unter Berücksichtigung von Wert -
berichtigungen (Risikovorsorge) und vor Kreditrisikominderungstechniken.
Die Forderungsklassen „Beteiligungen“ und „Sonstige Positionen“ sind wegen Gering -
fügigkeit hierbei nicht enthalten.
Gliederung nach risikotragenden Instrumenten gemäß § 327 Abs. 2 Nr. 1 SolvV
Die KSA-Bemessungsgrundlage wird nach bilanziellen und außerbilanziellen
Geschäften gegliedert. Unter dem Posten „Wertpapiere” werden die börsennotierten
Inhaber papiere sowie Investmentanteile (Spezialfonds) ausgewiesen.
Risikotragende Instrumente
Bilanzielle Geschäfte Außerbilanzielle Geschäfte
KSA-Bemessungs- Kredite Wertpapiere Zusagen andere nicht-derivative
grundlage außerbilanzielle Aktiva
Mio. € Mio. € Mio. € Mio. € Mio. €
5.045,2 4.359,9 480,3 161,6 43,4
Gliederung nach geografischen Hauptgebieten gemäß § 327 Abs. 2 Nr. 2 SolvV
Die Position „Kredite, Zusagen und andere nicht-derivative außerbilanzielle Aktiva“
wird zwischen Deutschland, gegliedert nach Bundesländern, und Ausland aufgeteilt. Die
Zuordnung erfolgt dabei nach der Anschrift der Kunden.
Bei der Position „Wertpapiere“ wird ebenfalls zwischen den Hauptgebieten Deutschland
und Ausland unterschieden. Die Zuordnung erfolgt hier nach dem Sitz des Emittenten.
Geografische Hauptgebiete
Kredite, Zusagen und andere
nicht-derivative außerbilanzielle Aktiva
Wertpapiere
Mio. € Mio. €
Deutschland
Baden-Württemberg 602,8
Bayern 531,0
Berlin 153,3
Brandenburg 211,3
Bremen 41,5
Hamburg 139,3
Hessen 586,3
Mecklenburg-Vorpommern 87,0
Niedersachsen 292,5
Nordrhein-Westfalen 774,9
Rheinland-Pfalz 175,2
Saarland 64,1
Sachsen 352,3
Sachsen-Anhalt 185,8
Schleswig-Holstein 82,0
Thüringen 239,7
Summe Deutschland 4.519,0 480,3
Ausland 45,9
Gesamt 4.564,9 480,3
7

Gliederung nach Branchen/ Produkten gemäß § 327 Abs. 2 Nr. 3 SolvV
Die Aufteilung der KSA-Bemessungsgrundlage erfolgt nach Branchen bzw.
Produkten, da einerseits die Geschäftstätigkeit einer Bausparkasse gemäß Bauspar -
kassengesetz eingeschränkt ist und andererseits das Kundenkreditgeschäft der Badenia
überwiegend dem Retail-Portfolio zuzuordnen ist.
Die Gliederung erfolgt auf der ersten Ebene in die Hauptbranchen Kreditinstitute und
Nicht-Kreditinstitute und auf der zweiten Ebene nach Produkten bzw. Forderungsarten.
Branchen/ Produkte
Kreditinstitute
Kredite, Zusagen und andere
nicht-derivative außerbilanzielle Aktiva
Wertpapiere
Mio. € Mio. €
Sonstige Forderungen 825,3
Wertpapiere 194,1
Summe Kreditinstitute 825,3 194,1
Nicht-Kreditinstitute
Bauspardarlehen 1.506,1
Zwischenkredite/ Vorausdarlehen 1.823,8
Sonstige Bauspardarlehen 147,6
Sonstige Forderungen 51,2
Wertpapiere/ Spezialfonds 286,2
Sonstiges 210,9
Summe Nicht-Kreditinstitute 3.739,6 286,2
Gesamt 4.564,9 480,3
Gliederung nach Restlaufzeiten gemäß § 327 Abs. 2 Nr. 4 SolvV
Die Laufzeitengliederung der KSA-Bemessungsgrundlage erfolgt analog den
Rechnungs legungsvorschriften.
Restlaufzeiten
Struktur des Forderungs-Portfolios
Kredite, Zusagen und andere
nicht-derivative außerbilanzielle Aktiva
Wertpapiere
Mio. € Mio. €
< 1 Jahr 992,7 265,8
1 Jahr - 5 Jahre 1.840,5 214,5
> 5 Jahre 1.731,7 0,0
Gesamt 4.564,9 480,3
8

Kreditrisikominderung
Kreditrisikominderung
KSA-Bemessungsgrundlage nach Kreditrisikominderung gemäß § 328 SolvV
Risiko- KSA-Bemessungsgrundlage KSA-Bemessungsgrundlage Effekte aus
gewicht vor Berücksichtigung von nach Berücksichtigung von Kreditrisiko-
Kreditrisikominderungstechniken Kreditrisikominderungstechniken minderung
in % Mio. € Mio. € Mio. €
0 200,9 201,4 0,5
7 265,8 265,8 0,0
10 902,7 902,7 0,0
20 76,4 82,6 6,2
50 3.287,3 3.287,3 0,0
75 147,0 140,5 -6,5
100 159,8 159,6 -0,2
150 5,3 5,3 0,0
Gesamt 5.045,2 5.045,2 0,0
Die Badenia gewährt überwiegend grundpfandrechtlich besicherte Kredite.
Grundpfandrechte sind im Kreditrisikostandardansatz (KSA) keine berücksichtigungsfähigen
Sicherungsinstrumente. Die Kredite werden in die Forderungsklasse „Durch
Immobilien besicherte Positionen“ einbezogen. Die in § 35 Abs. 1 Nr. 3 SolvV genannten
Kredite an Bausparer erhalten ein KSA-Risikogewicht in Höhe von 50%
(„Mischsatz“). Die weitere Berücksichtigung von Sicherungsinstrumenten nach § 154
Abs. 1 SolvV ist für diese Position ausgeschlossen.
Mit einem Risikogewicht von 7% werden die Anteile an einem Spezialfonds angerechnet.
„Beteiligungen“ und „Sonstige Positionen“ (KSA-Bemessungsgrundlage: 37,8 Mio. €)
sind in der Tabelle nicht enthalten. Diese weisen ein Risikogewicht in Höhe von 100%
aus, Kredit risikominderungstechniken werden nicht berücksichtigt.
Die Badenia hat für alle Forderungskategorien gem. SolvV einheitlich die Ratingagentur
Standard & Poor´s (S&P) benannt.
Für die Kredite an „Nicht-Bausparer“ nutzt die Badenia als Kreditrisikominderungs -
techniken die einfache Methode bei finanziellen Sicherheiten sowie Gewährleistungen.
Die finanziellen Sicherheiten umfassen Bareinlagen und Depositen im eigenen Hause. Als
Gewährleistungen werden Bareinlagen von Drittinstituten und Garantien berücksichtigt.
Die Höhe der als Sicherungsinstrument angerechneten Sicherheiten beträgt lediglich
6,7 Mio. €. Aufgrund des geringen Umfangs liegen keine Konzentra tionsrisiken durch
die Anrechnung von Kreditrisikominderungstechniken vor.
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Entwicklung der Risikovorsorge
Entwicklung der Risikovorsorge gem. § 327 Abs. 2 Nr. 6 SolvV
Risikovorsorgen werden gebildet für Bonitätsrisiken bzw. Rechts- und Repu ta -
tions risiken. Die Badenia differenziert dabei nach
• Einzelwertberichtigungen (EWB)/ -rückstellungen
• Pauschalierten Einzelwertberichtigungen (pEWB)/ -rückstellungen
• Pauschalwertberichtigungen (PWB)/ -rückstellungen
• Rückstellungen.
Bonitätsrisiken
Einzelwertberichtigungen/ -rückstellungen werden bei Engagements mit einem
Risiko volumen (Darlehensvaluta abzüglich Bausparguthaben) ab 250 Tsd. € gebildet, die
entwe der einen Rückstand von mindestens drei Raten oder sonstige Negativmerkmale
(z. B. Kündigung, Kenntnis über Zwangsmaßnahmen) aufweisen. Die Einzel wert -
berichtigung/ -rückstellung wird je Forderung in Höhe des Blankoanteils gebildet.
Pauschalierte Einzelwertberichtigungen/ -rückstellungen werden für Engagements
gebildet, bei denen bereits Rückstände (Rückstand ab einer Rate) aufgetreten sind, die
anderweitig besondere Risiken aufweisen (u. a. Watch-List-Fälle) oder die gekündigt
sind.
Pauschalwertberichtigungen/ -rückstellungen werden für Engagements ohne erkenn -
bares Risiko (u. a. Rückstand weniger als eine Rate) gebildet.
Pauschalierte Einzelwertberichtigungen/ -rückstellungen und Pauschalwert berich ti gun -
gen/ -rückstellungen werden jeweils als Produkt aus dem Risikovolumen, der Ausfall -
wahr scheinlichkeit (PD = Probability of Default) sowie der Verlustquote (LGD = Loss
Given Default) ermittelt.
Rechts- und Reputationsrisiken
Die Badenia bildet auch pEWB/ PWB und Rückstellungen für Rechts- und Repu -
ta tions risiken. Diese entfallen überwiegend auf die Finanzierung von Anleger objekten,
die vor allem in den 1990er Jahren von verschiedenen Vertriebs organi sationen vermittelt
wurden.
Entwicklung der Risikovorsorge
Entwicklung der Risikovorsorge
Anfangsbestand Umgliederungen Verbrauch Auflösungen Zuführungen Endbestand
1.1.2008 31.12.2008
Mio. € Mio. € Mio. € Mio. € Mio. € Mio. €
EWB -6,8 1,1 1,1 0,8 -0,5 -4,3
pEWB -120,6 -1,8 30,3 21,3 -24,0 -94,8
PWB -46,4 0,0 8,8 0,2 -9,5 -46,9
Rückstellungen -46,9 0,7 18,6 4,1 -23,1 -46,6
Gesamt -220,7 0,0 58,8 26,4 -57,1 -192,6
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Entwicklung der Risikovorsorge
Not leidende und in Verzug geratene Kredite nach Branchen/ Produkten
gemäß § 327 Abs. 2 Nr. 5 SolvV
Die Badenia definiert als in Verzug geratene bzw. Not leidende Kredite die Kredit -
engage ments, bei denen der Rückstand (Zins- und Tilgungsleistungen) – unabhängig
von der Höhe und Dauer des Rückstandes – mindestens drei Raten beträgt. Zudem werden
Kredit engagements einbezogen, die bereits gekündigt sind oder für die Hinweise auf
die Un wahrscheinlichkeit der Erfüllung von Zahlungsverpflichtungen vorliegen (z. B.
Insolvenz verfahren, Zwangsmaßnahmen).
Not leidende bzw. in Verzug geratene Kredite an Kreditinstitute lagen zum Stichtag nicht
vor. Die entsprechenden Forderungen an Nicht-Kreditinstitute sind nachfolgend je
Forderungs art dargestellt:
Not leidende und in Verzug geratene Kredite an Nicht-Kreditinstitute
Baudarlehen
Gesamtinan- Bestand Bestand Bestand Nettozuführung
spruchnahme EWB pEWB Rückstellungen von EWB/ pEWB/
(mit Risikovorsorgebedarf)
Rückstellungen
Mio. € Mio. € Mio. € Mio. € Mio. €
Bauspardarlehen 18,4 0,0 -5,8 0,0 0,7
Zwischenkredit 0,7 0,0 -0,1 0,0 0,1
Vorausdarlehen 87,5 -1,7 -28,4 0,0 -8,8
Sonstige Baudarlehen 1,6 0,0 -0,5 0,0 0,0
Summe Baudarlehen 108,2 -1,7 -34,8 0,0 -8,0
Andere Forderungen 1
131,5 -2,6 -55,6 -0,7 5,5
Gesamt 239,7 -4,3 -90,4 -0,7 -2,5
1 inkl. Sonstige Vermögensgegenstände und Eventualverbindlichkeiten
Für Direktabschreibungen waren im Berichtsjahr 0,2 Mio. € erforderlich, für abge -
schriebene Forderungen gingen Erträge von 1,0 Mio. € ein. Die Gesamtinan spruch -
nahme ohne Einzelwertberichtigungsbedarf betrug 0,3 Mio. €.
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Not leidende und in Verzug geratene Kredite nach geografischen
Hauptgebieten gemäß § 327 Abs. 2 Nr. 5 SolvV
Die Aufteilung der Not leidenden bzw. in Verzug geratenen Kredite je Region stellt
sich wie folgt dar:
Aufteilung nach Regionen
Deutschland
Gesamtinan- Bestand Bestand Bestand
spruchnahme
(mit Risikovorsorgebedarf)
EWB pEWB Rückstellungen
Mio. € Mio. € Mio. € Mio. €
Baden-Württemberg 11,1 -0,5 -4,1
Bayern 14,8 -0,2 -5,0
Berlin 20,7 -0,3 -8,7
Brandenburg 11,2 0,0 -3,8
Bremen 2,3 0,0 -1,0
Hamburg 3,4 0,0 -1,6
Hessen 12,9 -0,2 -4,1
Mecklenburg-Vorpommern 5,3 0,0 -1,9
Niedersachsen 30,6 -0,4 -12,7
Nordrhein-Westfalen 72,1 -0,7 -31,5
Rheinland-Pfalz 6,9 -0,1 -2,1
Saarland 1,7 0,0 -0,4
Sachsen 10,9 -0,3 -3,0
Sachsen-Anhalt 10,3 0,0 -3,1
Schleswig-Holstein 6,7 0,0 -2,6
Thüringen 13,4 -0,6 -3,7
Entwicklung der Risikovorsorge
Summe Deutschland 234,3 -3,3 -89,3 -0,7
Ausland 5,4 -1,0 -1,1 0,0
Gesamt 239,7 -4,3 -90,4 -0,7
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Wertansätze für Beteiligungen
Wertansätze für Beteiligungen
Die Beteiligungen der Badenia werden unter Risikogesichtspunkten als
unwesentlich eingestuft.
Die Badenia war zum 31. Dezember 2008 aus strategischen Gründen an zwei nicht
börsen notierten Unternehmen (DBB Vermögensverwaltung GmbH & Co KG und
Commerz partner Beratungsgesellschaft für Vorsorge- und Finanzprodukte mbH)
beteiligt. Hierbei handelt es sich um Beteiligungen, die der KSA-Forderungsklasse
„Beteiligungen“ zugeordnet wurden. Der Bilanzansatz von 35,1 Mio. € (Buchwert) ent -
spricht den Anschaffungskosten bzw. dem niedrigeren beizulegenden Wert. Der Zeitwert
beträgt 43,2 Mio. €.
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Risikomanagementbeschreibung
Risikomanagementbeschreibung
Risikomanagementbeschreibung in Bezug auf einzelne Risiken gemäß
§ 322 SolvV
Bezüglich der Risikomanagementbeschreibung verweisen wir gemäß § 320 SolvV
auf unseren Geschäftsbericht. Dort sind die Erläuterungen zum Risikomanagement, wie
die Darstellung der Strategie und der Prozesse, die Struktur und Organisation der Risiko -
steuerung sowie die Art und der Umfang der Risikoberichte enthalten. Zudem werden
die einzelnen Risikobereiche Kreditrisiko (Adressenausfallrisiko), Marktpreisrisiko (Zins -
änderungs risiko), Liquiditätsrisiko und operationelles Risiko beschrieben.
Darüber hinaus wird nachfolgend auf die operationellen Risiken und die Zins änderungs -
risiken im Anlagebuch eingegangen.
Operationelle Risiken gem. § 331 SolvV
Unter operationellen Risiken versteht die Badenia die Risiken für Verluste, die in
Folge der Unangemessenheit oder des Versagens von internen Verfahren und Systemen,
von Menschen oder in Folge externer Ereignisse eintreten. Hierbei sind Rechtsrisiken aus
vertraglichen Vereinbarungen oder rechtlichen bzw. steuerlichen Rahmenbedingungen
eingeschlossen, nicht aber strategische Risiken oder Reputationsrisiken.
Alle identifizierten möglichen Risiken sind bei der Badenia Prozessen und Risiko -
verantwortlichen zugeordnet, um eine sachgerechte Risikoüberwachung und -steuerung
zu gewährleisten. Die Risikoverantwortlichen berichten dem Risikomanager viertel -
jährlich zu den als wesentlich definierten operationellen Risiken. Die Ergebnisse dieser
Berichte fließen in den Risikobericht der Badenia ein. Zusätzlich ist ein Ad-hoc-
Berichtswesen etabliert.
Operationelle Risiken ohne wesentliches Risikopotenzial werden in den Fachbereichen
überwacht und gesteuert und in der mindestens jährlich stattfindenden Risikokonferenz
berichtet und bewertet.
Schadenfälle werden vom Risikomanager systematisch aufgezeichnet und bewertet. In
die Schadenfalldatenbank fließen alle Schadenfälle ein, die die Bagatell-Schaden grenze
von 5 Tsd. € im Einzelfall überschreiten.
Die Eigenmittelanforderungen für das operationelle Risiko werden nach dem Basis indi -
katoransatz gemäß §§ 270 ff. SolvV ermittelt. Dabei beträgt der Anrechnungs betrag für
das operationelle Risiko 15% aus dem Dreijahresdurchschnitt des „relevanten
Indikators“. Dieser Indikator setzt sich im Wesentlichen aus der Summe des Zins- und
Provisions ergebnisses sowie den um außerordentliche und unregelmäßige Erträge
bereinig ten sons tigen betrieblichen Erträgen zusammen.
Zum 31. Dezember 2008 betrug der Anrechnungsbetrag für das operationelle Risiko
24,4 Mio. €.
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Risikomanagementbeschreibung
Zinsänderungsrisiken im Anlagebuch gemäß § 333 Abs. 2 SolvV
Das Marktpreisrisiko umfasst Zins-, Aktien- und Fremdwährungsrisiken. Aufgrund
der gesetzlichen Vorgaben für Bausparkassen dürfen diese keine Aktien- bzw. Fremd -
währungsrisiken eingehen. Eigenhandel, im Sinne der Ausnutzung kurzfristiger Preisund
Kursschwankungen, wird nicht betrieben, so dass sich das Marktpreisrisiko auf das
Zinsänderungsrisiko im Anlagebuch reduziert. Dieses Risiko ist gemäß SolvV nicht mit
Eigenkapital zu unterlegen.
Das Zinsänderungsrisiko wird bei der Badenia barwertig gemessen und gesteuert. Das
Anlagebuch umfasst alle fest und variabel verzinslichen bilanziellen sowie zinstragenden
außerbilanziellen Positionen inklusive Spezialfonds. Eigenkapitalbestandteile werden nur
einbezogen, sofern sie einer Zinsbindung unterliegen.
Der Zahlungsstrom des Bausparkollektivs wird mit Hilfe von Verhaltensannahmen und
eines bausparmathematischen Simulationsmodells ermittelt. Außerkollektive Positionen
mit unbestimmter Zinsfestschreibung werden über das Modell der gleitenden Durch -
schnitte (Ablauffiktion) abgebildet. Im außerkollektiven Geschäft sind vorzeitige Kredit -
rückzahlungen nur mit Vorfälligkeitsentschädigung möglich, sie werden deshalb im
Modell nicht abgebildet.
Das von der Badenia eingegangene Zinsänderungsrisiko resultiert insbesondere aus
der Fristentransformation. Risiken entstehen vor allem bei einem Anstieg der Zins -
struktur kurve. Die Zinsänderungsrisiken werden monatlich mit einem Value at Risk
Modell überwacht.
Die Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht hat in ihrem Rundschreiben 07/2007
zu den Zinsänderungsrisiken im Anlagebuch plötzliche und unerwartete Zinsänderungen
vor gegeben, deren Auswirkung die Kreditinstitute auf Grundlage interner Modelle und
Ver fahren zu berechnen haben. Die vorgegebenen Zinsänderungen führen per
31. Dezember 2008 zu folgenden Veränderungen des Barwertes:
Veränderungen des Barwertes
Mio. €
Anstieg um 130 BP -97,6
Rückgang um 190 BP 183,8
(BP = Basispunkte)
Die dargestellten Werte zeigen die Auswirkungen, die sich bei der Badenia ergeben würden,
wenn sich bei einer plötzlichen und unerwarteten Parallelverschiebung die Zins -
strukturkurve um 130 BP nach oben bzw. 190 BP nach unten verändern würde.
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Impressum
Deutsche Bausparkasse Badenia AG
Badeniaplatz 1
76114 Karlsruhe
Eingetragen im Handelsregister des
Amtsgerichts Mannheim unter HRB 103751
Unternehmenskommunikation
Telefon +49 (0) 721 995-1211
Telefax +49 (0) 721 995-1209
E-Mail: presse@badenia.de
Internet: www.badenia.de