Thalia - Douglas Holding

Die Gesamt-Verkaufsfläche im DOUGLAS-Konzern betrug im Jahr 2001 unverändert
ca. 302.000 Quadratmeter. Allerdings stieg der Anteil der drei Kerngeschäftsbereiche
auf 76 Prozent nach 66 Prozent im Vorjahr.
FINANZLAGE
Die Zahlungsströme der Kapitalflussrechnung sind im Vorjahr geprägt durch Sondereffekte
aufgrund der hohen außerordentlichen Erträge und der Sonderausschüttung.
Der Mittelzufluss aus laufender Geschäftstätigkeit ist im Geschäftsjahr 2001 vor allem
durch geringere kurzfristige Rückstellungen und Verbindlichkeiten vermindert. Der
Mittelabfluss aus der Investitionstätigkeit ist deutlich erhöht, da dem gestiegenen Investitionsvolumen
geringere Zuflüsse aus Beteiligungsverkäufen gegenüberstehen. Mittelabflüsse
aus der Finanzierungstätigkeit sind durch die Sonderausschüttung und anschließende
Kapitalerhöhung beeinflusst. Die Cash Earnings nach DVFA/SG – Ausdruck der
Innenfinanzierungskraft, die dem Unternehmen für Investitionen, Schuldentilgung und
Dividendenzahlungen zur Verfügung steht – liegen im DOUGLAS-Konzern mit 178
Millionen € um 2,4 Prozent über Vorjahresniveau. Sie betragen das 1,2-fache der im
Berichtsjahr getätigten Investitionen.
Konzern-Kapitalflussrechnung (verkürzt)
Mittelzufluss aus laufender Geschäftstätigkeit
Mittelabfluss aus der Investitionstätigkeit
Mittelabfluss aus der Finanzierungstätigkeit
Zahlungswirksame Veränderungen des
Finanzmittelbestandes
Wechselkurs-, konsolidierungskreis- und bewertungs-
bedingte Veränderungen des Finanzmittelbestands
Finanzmittelbestand am 01.01.
Finanzmittelbestand am 31.12.
1. Januar - 31. Dezember
T€ T€
2001 2000
162.276
-134.004
-60.467
-32.195
3.192
187.859
158.856
Die ausführliche Konzern-Kapitalflussrechnung befindet sich auf Seite 62 des Geschäftsberichts.
194.501
-78.792
-68.546
47.163
-1.881
142.577
187.859
LAGEBERICHT
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