mes del graduado en ciencias económicas

COLABORACIONESInforme de Financiamiento Pyme 2011Investigación realizada por la Comisión Pyme, para ser presentado ante la FederaciónArgentina de Consejos Profesionales de Ciencias Económicas (FACPCE)FINANCIAMIENTO DISPONIBLEA NIVEL LOCAL PARA MIPYMESY EMPRENDEDORES- Análisis de los instrumentosdisponibles desde el SectorPrivado* 1 :En un escenario de una política monetariaexpansiva, con mucha liquidez, conalta inflación, tasas de interés realesnegativas, un tipo de cambio administrado,que ya no es aquel “dólar altosurgido de la devaluación de la crisis”debido entre otras causas a las exigenciassindicales apuntando a mantenerel poder de compra de los salarios y sise le agrega el control del comercioexterior, donde no todo lo que tengademanda externa se puede exportar y laimportación restringida por medidascomo” las licencias no automáticas”con 600 posiciones y le sumamos unprecio record de la soja nos va llevar auna economía de corto plazo y de altoconsumo.Los bancos han tomado una especialatención sobre esta situación y respondencon un armado de negocio que lespermite captar buenos beneficios del“boom del consumo”.En estos primeros meses del año 2011,mediante un relevamiento sobre datospublicados por el Banco Central de laRepública Argentina, arroja que lasentidades financieras preferentementelanzaron líneas de préstamos parafinanciar distintos tipos de consumosdestinados a individuos o a familias pormontos más bien bajos, plazos cortos,tasas nominales fijas y con altísimoscostos financieros totales (CFT), representandomás del 90% de la torta total de loscréditos.Se deduce por lo tanto que los créditosdestinados a la producción representanuna mínima expresión porcentual.Sin embargo una tendencia que se vienemanifestando desde el segundo semestredel año 2010, un creciente interés de labanca privada, tanto de capitales argentinoscomo extranjeros en incursionar en elsegmento PyME, emergiendo la necesidadde parte de las instituciones financieras enasesorarse con más profundidad en eldesenvolvimiento de la economía PyME.Motivo por el cual también generó unademanda de profesionales especializadosen las finanzas y en la economía de dichosegmento.Con una demanda de tendencia estable acreciente, bajo políticas de apoyo a laindustria nacional y a la sustitución deimportaciones, han generado en las PyMEsmejores perspectivas de crecimiento quelas impulsan a un incremento de su producción,provocando mayores necesidadesde capital de trabajo y equipamiento.Para realizar el presente informe, se consultarona diferentes bancos privados tantode capital local como extranjeros comoCredicoop, Macro, Galicia, Patagonia, SantanderRio, BBVA Francés y todos ellosaseguran que crece la demanda de necesidadesdel segmento PyME y que de algunamanera para satisfacer esas necesidadestienen que diseñar productos a medidade cada PyME, por lo que responde a laimposibilidad de confeccionar una informacióngeneralizada sobre tasas y costosfinancieros vinculados a cada crédito.Ante la insistencia para conocer el nivel detasa activa la respuesta es que éstasdependen del producto financiero y lasgarantías. Si bien, vía nuestros clientesaccedemos a conocer los valores, porexperiencia, se hace difícil establecerlocomo caso testigo y generalizarlo, ya queen situaciones muy similares, los costosson disímiles.A manera de ejemplo podríamos mencionarentre las líneas de préstamos paraPyMEs concedidas, por algunos de losbancos anteriormente indicados, por unmonto de $300.000 en un rango de tasasfijas de casi el 14 % TNA por 24 meseshasta casi un 16 % TNA por 60 meses,recordando que todos los productos financierosdestinados a las PyMEs son un pocoa medida de cada cliente, por lo tanto no sepuede generalizar.Las líneas de tasa variables prácticamenteno son solicitadas.Todos estos bancos sostienen que comomínimo han duplicado en un año su carterade clientes PyMEs.¿Cuál es el principal requerimiento quesolicitan las PyMEs a la banca privada?La respuesta fue unánime, líneas y productosfinancieros destinados a capital de trabajo.Acuerdo en cuenta corriente y la posibilidadde obtener fondos inmediatos.Cesión y /o descuentos de cheques.Determinados créditos cortos de 12 meseshasta 36 meses.Descuento de cupones de tarjetas de créditos.Cesión de facturas.Ciencias Económicas / Agosto de 2011 37