Geschäftsbericht BB-NRW 2001 - Bürgschaftsbank NRW

„Eigenkapital ist im Mittelstand ein Dauerthema“:
Eckhard Kubitz, Prokurist in der Kreditabteilung
eine besondere Bedeutung zukommt. Je
mehr Eigenkapital ein Unternehmen hat,
desto besser meistert es unerwartete Forderungsausfälle
und Konjunkturkrisen. Hingegen
sind Firmen mit einer dünnen Eigenkapitaldecke
auf die Unterstützung ihrer
Bank angewiesen, um ihre Finanzierung
stabil halten zu können.
„Basel II“ als Chance
Worum geht es bei den Vorschlägen der
„Bank für Internationalen Zahlungsausgleich“
zur Reform des Eigenkapitalstandards
(Basel II)? Da Kreditausfälle die
Sicherheit von Einlagen und die Existenz
einer Bank gefährden können, muss die
Bank Kredite, die sie vergibt, mit einem
bestimmten Betrag an Eigenkapital unterlegen
– zurzeit pauschal acht Prozent der
Kreditsumme. Dabei spielt es keine Rolle, ob
der Kreditnehmer ein erstklassiger Gläubiger
ist oder für die Bank ein potenzielles
Risiko darstellt.
„Basel II“ will ab 2005 bei der Bewertung
des Kreditrisikos die Bonität des Kredit-
nehmers in den Vordergrund stellen. Zugleich
soll sich die Höhe des zu unterlegenden
Eigenkapitals an den individuellen Risiken
der vergebenen Darlehen orientieren.
Für die Banken bedeutet dies, ein standardisiertes,
auf jeden Kunden anwendbares
Instrumentarium zu entwickeln, mit dem sich
seine Bonität „messen“ und in einer nachvollziehbaren
Bewertung ausdrücken lässt –
das so genannte Rating.
Rating für den Mittelstand
Rating ist kein neues Instrument zur
Bonitätsbewertung. Internationale Ratingagenturen
wie etwa „Moody’s“ oder „Standard
& Poor’s“ bewerten damit seit Jahrzehnten
die Bonität großer Unternehmen,
die sich auf dem Kapitalmarkt finanzieren.
Für den Mittelstand indes wäre diese Messlatte
zu groß; ein Handwerksbetrieb kann
nicht mit gleicher Elle gemessen werden
wie ein Industriekonzern. Ein „Mittelstands-
Rating“ muss deshalb den Erfordernissen
wie auch den Besonderheiten dieses Wirtschaftszweiges
gerecht werden.
„Basel II“ spiegelt zum gegenwärtigen
Zeitpunkt den Stand einer intensiv geführten
Diskussion wieder, die noch längst nicht
abgeschlossen ist und die eine Reihe von
Fragen unbeantwortet gelassen hat.
So sollen zum Beispiel lang laufende
Darlehen mit mehr Eigenkapital unterlegt
werden als Kredite mit kurz- und mittelfristigen
Laufzeiten – dies würde Existenzgründungen
erschweren.
„Basel II“ erkennt bestimmte Kreditsicherheiten
nicht als Risiko mindernd an,
obwohl diese Sicherheiten (etwa die Aktivierung
von Forderungen) im mittelständischen
Kreditgeschäft in Deutschland seit Jahren
akzeptiert sind.
Viele kleine – im Mittelstand übliche –
Kredite haben aufgrund ihrer Streuung unter
Risikoaspekten eine insgesamt geringere
Bericht der Geschäftsführung
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