Valuación actuarial de bonos catastróficos - ITAM

Introducción
Cálculo Actuarial del Precio del Bono
Estimación de tasas de ocurrencia
Distribuciones circulares basadas en sumas
trigonométricas no negativas
Usando el resultado anterior es posible definir una familia de
distribuciones circulares
f(θ; c, n) = 1 1
+
2π π
M
(akcos(kθ) + bksin(kθ)) (1)
k=1
donde M k=0 |ck| 2 = 1
2π y ak − ibk = 2 n−k ν=0 cν+kcν para
números complejos ck = crk + icck para k = 1, 2, ..., M. El
vector de parámetros, c, tiene dimensión 2M+2.
Para identificar los parámetros cc0 = 0 por lo tanto c, tiene
dimensión 2M + 1.
EL orden de la suma trigonométrica , M, también es
considerado un parámetro.
Dr. Juan José Fernández Durán , Dra. Mercedes Gregorio Domínguez Valuación actuarial de bonos catastróficos