Vestel Faaliyet Raporu 2010 - Vestel Yatırımcı İlişkileri

Vestel Elektronik Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi31.12.2010 Tarihi İtibariyle KonsolideFinansal Tablolara İlişkin Dipnotlar(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.)Şirket, faiz oranlarındaki değişmelerin faiz getiren yükümlülükler üzerindeki etkisinden dolayı faiz oranı riskine maruz kalmaktadır. Söz konusu faiz oranı riski faiz oranı duyarlılığıolan varlık ve yükümlülüklerini dengelemek suretiyle oluşan doğal tedbirlerle yönetilmektedir.Şirketin faiz oranına duyarlı finansal araçları aşağıdaki gibidir:31.12.2010 31.12.2009Sabit faizli finansal araçlarFinansal varlıklar-vadeli mevduatlar 53.174 151.617Finansal yükümlülükler 391.932 486.511Değişken faizli finansal araçlarFinansal varlıklar-alım satım amaçlı finansal varlıklar 15.093 14.041Finansal yükümlülükler 317.045 230.595Şirket’in bilanço tarihlerinde bilanço kalemlerine ilişkin ortalama etkin yıllık faiz oranları aşağıdaki gibidir:2010 (%) USD EUR TLVarlıklarNakit ve nakit benzerleri %2,5 %1,9 %6,6Ticari alacaklar %0,4 %0,9 %6,5YükümlülüklerFinansal borçlar %3,6 %2,9 %9,1Ticari borçlar %0,4 %1,1 %6,62009 (%) USD EUR TLVarlıklarNakit ve nakit benzerleri %2,0 %1,1 %7,9Ticari alacaklar %0,3 %0,9 %7,1YükümlülüklerFinansal borçlar %7,2 %2,1 %8,7Ticari borçlar %0,4 %0,7 %7,531 Aralık 2010 tarihindeki değişken faizli kredilerin yenilenme tarihlerindeki faizi 100 baz puan daha yüksek olup diğer tüm değişkenler sabit kalsaydı, değişken faizli kredilerdenoluşan yüksek/düşük faiz gideri sonucu vergi öncesi dönem kârı 1.559 TL (31 Aralık 2009: 1.816) daha düşük/yüksek olacaktı.Kredi riskiFinansal varlıkların sahipliği karşı tarafın sözleşmeyi yerine getirmeme riskini beraberinde getirir.91Vestel Faaliyet Raporu 2010