Emissionsprospekt - Pacific Treuhand

Gegenstand der Übertragung eines Anteils an der Beteiligungsgesellschaft
nicht die jeweilige Kommanditbeteiligung, sondern der
Herausgabeanspruch gegen den Treuhänder, der für Zwecke der
Erbschaft- und Schenkungsteuer mit dem gemeinen Wert zu
bewerten ist. Der gemeine Wert wird dabei durch den fiktiven
Veräußerungspreis bestimmt, der bei einer zum Bewertungsstichtag
angenommenen Veräußerung der treuhänderisch gehaltenen
Beteiligung zu erzielen wäre (Verkehrswert). Außerdem können
danach bei der Übertragung einer treuhänderisch gehaltenen
Beteiligung an der Beteiligungsgesellschaft die Begünstigungen
nach §§ 13a und 19a ErbStG nicht in Anspruch genommen werden.
Damit würde bei der Übertragung solcher Beteiligungen der
gesamte Verkehrswert des Anteils – und nicht wie derzeit nur
65% dieses Wertes – der Erbschaft- und Schenkungsteuer unterworfen.
Des Weiteren entfiele damit u.a. die Möglichkeit, bei der
Übertragung solcher Beteiligungen den Freibetrag und die Tarif -
begrenzung in Anspruch zu nehmen. Dazu, wie der Verkehrswert
bei der Übertragung treuhänderisch gehaltener Kommanditbeteiligungen
zu ermitteln ist, hat sich die Finanzverwaltung noch nicht
geäußert.
STEUERLICHE GRUNDLAGEN
Um die für unmittelbar beteiligte Kommanditisten geltenden
Bewertungsregeln nutzen zu können, hat der treugeberisch beteiligte
Anleger die Möglichkeit, anstelle der Treuhänderin selbst in die
Stellung eines unmittelbar beteiligten Kommanditisten zu wechseln.
Die für unmittelbar beteiligte Kommanditisten geltenden Bewertungsregeln
kämen in diesem Fall allerdings erst für Erb- und Schenkungsfälle
ab dem Zeitpunkt der Begründung einer unmittelbaren
Beteiligung zur Anwendung.
Zu den steuerlichen Risiken der Vermögensanlage vgl. Seite 24 ff..
Die Gesellschaft hat sich bei der Ausarbeitung der steuerlichen
Grundlagen von einer Steuerberatungsgesellschaft beraten lassen.
Grundlage des Beratungsverhältnisses bildet eine vertragliche Vereinbarung,
nach der die Steuerberatungsgesellschaft ihre Haftung
gegenüber der Gesellschaft für fahrlässig verursachte Schäden auf
bis zu € 4.000.000,– pro Schadensfall beschränkt hat. Eine Haftung
gegenüber Dritten ist ausgeschlossen. Eine Stellungnahme zu den
steuerlichen Grundlagen der Gesellschaft kann von interessierten
Anlegern von der Steuerberatungsgesellschaft angefordert werden.
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