Requerimiento Mínimo de Capital. Replanteamientos para ... - CNSF

Podemos tomar como punto de partida los mismos principios clave para la adopción y
tropicalización de mejores prácticas en el manejo de riesgos lo cual traerá como resultado un
sector afianzador fortalecido. Dichos principios son:
i) Los requisitos regulatorios de capital deben ser sensibles al riesgo. Se debe
estrechar la relación que guarda el riesgo que toma una Afianzadora y el capital que
se requiere tener.
ii)
El marco regulatorio debe incluir estímulos para que las Afianzadoras mejoren sus
capacidades de administración de riesgos y medidas preventivas. La metodología
aplicada debe ser un proceso dinámico y los reguladores tienen que vigilar para
asegurar que sus políticas alienten mayores avances.
iii) Las autoridades supervisoras nacionales y la disciplina de mercado tienen
importantes funciones en garantizar que sea suficiente el capital, permitiendo el
cumplimiento de objetivos específicos de rentabilidad.
Lo anterior delimita el marco para la administración de capital y riesgo tolerable por las
instituciones y de cada uno de los portafolios integrados según el tipo de riesgo.
No quiero perder de vista que existen cierto tipo de riesgos cuya reclamación no depende del
buen o mal comportamiento de los fiados; sino que dependen de la voluntad de un tercero
(fianzas de fidelidad) o de la resolución de instancias judiciales (fianzas judiciales) por lo que
no son aplicables la ley de los grandes números, ni la probabilidad estadística. Para estos
casos en particular se recomienda desarrollar e implantar esquemas de riesgo operativo y
legal 2 .
2 En el presente documento no desarrollo esquemas de medición para el riesgo operativo y legal, únicamente un
modelo general de evaluación del riesgo por incumplimiento.
El riesgo operacional se refiere a las pérdidas potenciales resultantes de sistemas inadecuados, fallas administrativas,
controles defectuosos, fraude o error humano.
La mejor protección contra el riesgo operacional consiste en la redundancia de sistemas, la definición clara de
responsabilidades con fuertes controles internos y la planeación regular de contingencias.
El riesgo legal se presenta cuando una contraparte no tiene la autoridad legal para realizar una transacción.
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