Create successful ePaper yourself
Turn your PDF publications into a flip-book with our unique Google optimized e-Paper software.
ايضاحات حول البيانات المالية الموحدة٣٩ األدوات المالية المشتقة (تابع)العقود اآلجلة والعقود المستقبليةتتمثل العقود اآلجلة والعقود المستقبلية بالتزامات شراء عمالت أجنبية و/أو محلية، بما في ذلك المعامالت الفوريةغير القابلة للتسليم (أي معاملة تتم تسويتھا على أساس الصافي). تتمثل اتفاقيات المعدالت اآلجلة بمعدالت الفائدةالمتفاوض بشأنھا بصورة فردية التي تتطلب تسوية نقدية في وقت مستقبلي لمعرفة الفرق بين معدالت الفائدة المتعاقدعليھا ومعدالت السوق الحالية، بناءً على المبالغ االسمية األصلية. تعد العمالت األجنبية ومعدالت الفائدة المستقبليةالتزامات قبض أو دفع صافي القيمة بناءً على التغيرات في أسعار العمالت أو معدالت الفائدة أو التزام لشراء أو بيععمالت أجنبية أو أدوات مالية في تاريخ مستقبلي مقابل سعر محدد، في األسواق مالية منتظمة. إن مخاطر االئتمانعلى العقود المستقبلية ال تذكر، حيث أنھا مضمونة بنقد أو أوراق مالية متداولة في السوق، باإلضافة إلى أنه تتم تسويةالتغيرات في قيمة العقود المستقبلية بشكل يومي مع األسواق المالية.عقود المقايضةتتمثل عقود مقايضة العمالت ومعدالت الفائدة باالتفاقيات المبرمة لتبادل مجموعة من التدفقات النقدية بغيرھا. تسفرعقود المقايضة عن عملية تبادل اقتصادي للعمالت أو معدالت الفائدة (على سبيل المثال، المعدالت الثابتة والمعدالتالمتغيرة) أو الجمع بين كل ھذه المعامالت معاً (أي إبرام عقود مقايضة مشتركة للعمالت ومعدالت الفائدة). ال يتمإجراء تبادل للمبالغ االسمية، باستثناء بعض عقود مقايضة أسعار الفائدة ذات عمالت مختلفة. تمثل مخاطر االئتمانلدى المجموعة الخسائر المحتملة من عجز األطراف المقابلة عن الوفاء بالتزاماتھا. تتم مراقبة المخاطر بصورةمستمرة من خالل الرجوع إلى القيمة العادلة الحالية والقيمة االسمية للعقود وسيولة السوق. تقوم المجموعة بتقييمجدارة األطراف المقابلة باستخدام نفس اآلليات المستخدمة ألنشطة اإلقراض، وذلك بغرض ضبط مستوى المخاطرالتي يمكن تقبلھا.عقود الخياراتتمثل عقود الخيارات باالتفاقيات التعاقدية التي بموجبھا يمنح البائع (محرر عقد الخيار) للمشتري (حامل عقد الخيار)الحق، وليس االلتزام، لشراء (خيار الشراء) أو بيع (خيار البيع) في أو بحلول تاريخ محدد أو خالل فترة زمنيةمحددة، عدد محدد من األدوات المالية بسعر محدد مسبقاً. يقبض البائع من المشتري عالوة مقابل أخذ المخاطر. قدتكون عقود الخيارات إما متداولة أو كتفاوض بين البنك والعميل خارج البورصة.يتم قياس المشتقات بالقيمة العادلة من خالل الرجوع لألسعار المدرجة في سوق نشط. في حالة عدم وجود سوق نشطألداة من األدوات، يتم اشتقاق القيمة العادلة من أسعار بنود المشتقات باستخدام نماذج تسعير أو تقييم مناسبة مثلاألسعار المقدمة من األطراف المقابلة أو طرق التقييم مثل التدفقات النقدية المخصومة وأسعار السوق ومنحنياتالعوائد وأي بيانات سوقية مرجعية أخرى.يوضح الجدول المبين أدناه القيم الموجبة والسالبة العادلة لألدوات المالية المشتقة والتي تعادل القيمة العادلة، باإلضافةإلى المبالغ اإلسمية التي تم تحليلھا وفقاً الستحقاقھا. يمثل المبلغ اإلسمي مبلغ األصل المتعلق بالمشتقات المالية أومعدل اإلسناد أو مؤشر األسعار والذي يتم على أساسه قياس التغير في قيمة المشتقات. تدل المبالغ االسمية على حجمالمعامالت القائمة في نھاية السنة وال تعطي مؤشراً لمخاطر السوق أو مخاطر االئتمان.٧٩
Change language