REPUBBLICA ARGENTINA - TFA - Associazione per la Tutela degli ...

Bonds, riceveranno Obbligazioni Discount per un ammontare in linea capitale pari al 33,7% dell’“Ammontare
Residuale” relativo ai Par Brady Bonds o ai Discount Brady Bonds conferiti, più Titoli PIL per un Ammontare
Nozionale pari al corrispondente “Ammontare Residuale”. Tale “Ammontare Residuale” sarà pari a: (i)
l’ammontare in linea capitale non rimborsato al 31 dicembre 2001, meno (ii) la somma ricevuta a titolo di
liquidazione della garanzia, ed ancora sottratti (iii) gli interessi maturati dopo il 31 dicembre 2001, in relazione
ai quali i possessori di queste obbligazioni hanno già ricevuto il pagamento, ovvero hanno diritto a ricevere il
pagamento, esercitando i loro diritti sulla garanzia in essere per tali pagamenti (tale clausola (iii) è rilevante in
particolare per i titolari delle due serie di Discount Brady Bonds denominati in dollari; pertanto si raccomanda ai
titolari di tali obbligazioni di leggere attentamente la descrizione più dettagliata che si trova nel già citato
“Corrispettivo per lo scambio di Par Brady Bonds e Discount Brady Bonds e liquidazione della Garanzia dei
Brady Bonds” nel paragrafo e.1.1). Gli Obbligazionisti che conferiscono Par Brady Bonds o Discount Brady
Bonds potranno ricevere solo Obbligazioni Discount e non potranno chiedere Obbligazioni Par ovvero
Obbligazioni Quasi-par.
a.3.c.iii Gli Obbligazionisti che conferiscono Obbligazioni Esistenti Scindibili devono essere consapevoli di
alcune regole speciali che si applicano al conferimento di tali obbligazioni. In particolare, se non si
detengono tutte le cedole che compongono un’Obbligazione Esistente Scindibile, per conferire le
cedole che si detengono, si dovrà contestualmente trasferire una somma in denaro pari al valore
facciale complessivo di ogni cedola mancante.
Per Obbligazioni Esistenti Scindibili si intendono obbligazioni in relazione alle quali i diritti al
pagamento del capitale e degli interessi sono stati incorporati in cedole scindibili e autonomamente trasferibili, e
precisamente le seguenti Obbligazioni Esistenti: Debt Consolidation Bonds, U.S. dollars 5th Series (Pro 10);
Debt Consolidation Bonds, 5th Series (Pro 10) interest coupon; Bonds, 1992 (Bonex 92); Bonex 92, Mar 2002
interest coupon; Debt Consolidation Bonds, Argentine pesos 5th Series (Pro 9); Debt Consolidation Bonds, 5th
Series (Pro 9) Jan 2002 payment coupon. I titolari di Obbligazioni Esistenti Scindibili che intendono aderire
all’Offerta di Scambio sono tenuti a conferire ogni cedola scindibile che la compone per poter validamente
scambiare tali obbligazioni. Tuttavia, un Obbligazionista che non sia in grado di ricomporre integralmente
un’Obbligazione Esistente Scindibile in tutte le sue parti originarie e che comunque desideri conferire le parti
dell’Obbligazione Esistente Scindibile che detiene, potrà farlo conferendo la parte o le parti di Obbligazione
Esistente Scindibile da esso detenuta e, allo stesso tempo, trasferendo una somma in denaro pari al valore
facciale complessivo di ogni cedola o certificato di pagamento del capitale mancante, a mezzo di bonifico
bancario a favore di Caja de Valores, che riceverà tali pagamenti per conto della Repubblica Argentina. La
Repubblica Argentina non ha alcuna informazione che la induca a ritenere che esistano Obbligazionisti residenti
in Italia che detengano Obbligazioni Esistenti Scindibili. Si raccomanda comunque a tali eventuali
Obbligazionisti di leggere attentamente “Procedure per gli Obbligazionisti che conferiscono Obbligazioni
Esistenti Scindibili” nel paragrafo c.5.2 del presente Documento di Offerta per una descrizione dettagliata delle
speciali procedure di adesione che si applicano nel caso di Obbligazioni Esistenti Scindibili.
a.3.c.iv Con il conferimento di Obbligazioni Esistenti in adesione all’Invito Globale (inclusa l’Offerta di
Scambio), gli Obbligazionisti rinunceranno a significativi diritti e interessi, ivi incluso il diritto di far
valere le proprie pretese attraverso azioni giudiziarie relativamente alle Obbligazioni Esistenti
conferite nei confronti della Repubblica Argentina, del trustee e del fiscal agent di tali Obbligazioni
Esistenti.
Gli Obbligazionisti, all’atto del conferimento di Obbligazioni Esistenti in adesione all’Invito Globale
(inclusa l’Offerta di Scambio), rinunceranno a significativi diritti e interessi nei confronti della Repubblica
Argentina, del trustee e del fiscal agent delle Obbligazioni Esistenti conferite, ivi incluso il diritto ad agire (sia
individualmente sia come membri di una classe) circa pretese relative all’Offerta di Scambio (fatto salvo, in
caso di valida adesione, il diritto al Corrispettivo) e alle Obbligazioni Esistenti portate in adesione. Per una
descrizione delle azioni certificate come class action o per le quali è stata avanzata richiesta di certificazione
come class action attualmente pendenti dinanzi la Federal District Court per il Southern District di New York
(giudice Griesa) (la “Corte Distrettuale”), si veda il paragrafo b.1.10.8. In particolare, ogni possessore delle
obbligazioni emesse dall’Argentina con cedola 11,375% e scadenza il 30 Gennaio 2017, nonché delle
obbligazioni con cedola 11,75% e scadenza il 7 aprile 2009, che porti in adesione tali obbligazioni all’Invito
Globale (di cui l’Offerta di Scambio è parte) rinuncerà al diritto di partecipare come attore membro della classe
alla class action Urban c. Repubblica Argentina, 02 Civ. 5899 (TPG) (si veda “Il contenzioso negli Stati Uniti –
Class action” nel paragrafo b.1.10.8 per una breve descrizione di cosa è una “class action”). Inoltre, gli
Obbligazionisti acconsentiranno all’abbandono di ogni procedimento già instaurato contro l’Argentina in
relazione alle Obbligazioni Esistenti portate in adesione e rinunceranno all’esecuzione di ogni eventuale titolo
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