COMISIA NAÅ¢IONALÄ A VALORILOR MOBILIARE ... - CNVM

More documents

Recommendations

Info

februarie S.A. ClujArt. 3. Secretariatul General şi Direcţia Juridică vor comunica prezenta decizie tuturor celor interesaţi.DIRECTOR Direcţia Juridică,Mihaela DRAGOŞDECIZIA NR. 3640 / 27.09.2004În temeiul competenţei conferite de art.2, art.7 alin.(1) şi alin.(4) şi art.9 alin.(1) din Statutul ComisieiNaţionale a Valorilor Mobiliare, aprobat prin Ordonanţa de Urgenţă a Guvernului nr.25/2002, modificată şi aprobatăprin Legea nr.514/2002, modificată şi completată prin Legea nr.297/2004,S-a examinat contestaţia formulată de S.C. Mecanex S.A. Botoşani împotriva Ordonanţei C.N.V.M.nr.457/23.08.2004.În urma verificărilor efectuate, s-au constatat următoarele:Prin adresele înregistrate la C.N.V.M. sub nr.30687/09.09.2004, respectiv nr.29984/06.09.2004 S.C. MecanexS.A. Botoşani, prin reprezentanţii legali ai acesteia, a formulat în termen legal contestaţie împotriva OrdonanţeiC.N.V.M. nr.457/23.08.2004, solicitând anularea acesteia.În fapt, prin Ordonanţa C.N.V.M. nr.457/23.08.2004, s-a dispus:Sancţionarea cu amendă reprezentând 0,5% din capitalul social, pentru că nu a depus, în termenul legal, unadin cele trei raportări periodice obligatorii aferente exerciţiului financiar 2003, respectiv (1) raportul anual întocmit înconformitate cu dispoziţiile Regulamentului C.N.V.M. nr.2/1996, (2) situaţiile financiar - contabile şi (3) raportulauditorului financiar sau, după caz, raportul cenzorului extern independent, poziţia 57 din anexa ordonanţei desancţionare nr.457/23.08.2004.În motivarea plângerii, petenta precizează următoarele:Societatea a transmis raportările aferente anului 2003 în termenul legal, la data de 24.05.2004.Contestaţia este fondată întrucât:Din analiza dosarului societăţii comerciale Mecanex S.A. Botoşani, aflat în arhiva C.N.V.M. a rezultat faptulcă, prin adresa înregistrată la C.N.V.M. sub nr.18748/24.05.2004 aceasta a transmis următoarele documente: bilanţulcontabil la 31.12.2003, raportul cenzorului extern independent pe anul 2003, raportul de gestiune aferent exerciţiuluifinanciar 2003 şi raportul comisiei de cenzori.Având în vedere hotărârea Comisiei din şedinţa din data de 16.09.2004,În temeiul delegării de competenţă dispuse prin Decizia nr.3605/23.09.2004În baza Hotărârilor Parlamentului nr.19/27.06.2001, 17/29.05.2002 şi 31/04.11.2002,COMISIA NAŢIONALĂ A VALORILOR MOBILIARE emite următoareaDECIZIEArt. 1. Se admite contestaţia formulată de S.C. Mecanex S.A. Botoşani.Art. 2. Se anulează Ordonanţa C.N.V.M. nr.457/23.08.2004 de sancţionare în ceea ce priveşte S.C. Mecanex S.A.Botoşani.Art. 3. Secretariatul General şi Direcţia Juridică vor comunica prezenta decizie tuturor celor interesaţi.DIRECTOR Direcţia Juridică,Mihaela DRAGOŞDECIZIA NR. 3641 / 27.09.2004În temeiul competenţei conferite de art.2, art.7 alin.(1) şi alin.(4) şi art.9 alin.(1) din Statutul ComisieiNaţionale a Valorilor Mobiliare, aprobat prin Ordonanţa de Urgenţă a Guvernului nr.25/2002, modificată şi aprobatăprin Legea nr.514/2002,modificată şi completată prin Legea nr.297/2004 privind piaţa de capital;S-a examinat contestaţia formulată de S.C. ELECTRONICA S.A. Bucureşti împotriva Ordonanţei C.N.V.M.nr.457/23.08.2004.În urma verificărilor efectuate, s-au constatat următoarele:Prin adresa înregistrată la C.N.V.M. sub nr.30595/08.09.2004, S.C. ELECTRONICA S.A. Bucureşti prinreprezentant legal, a formulat în termen contestaţie împotriva Ordonanţei C.N.V.M. nr.457/23.08.2004, solicitândanularea acesteia.În fapt, prin Ordonanţa C.N.V.M. nr.457/23.08.2004, s-a dispus:Sancţionarea cu amendă reprezentând 0,5% din capitalul social pentru netransmiterea raportului anual completaferent anului financiar 2003.În motivarea contestaţiei, petenta precizează următoarele:În principal, să se constate nulitatea Ordonanţei nr.457/2004 întrucât încalcă flagrant dispoziţiile art.17 dinOUG nr.2/2001, în sensul că din actul de constatare al contavenţiei lipsesc menţiunile privind numele, prenumele şicalitatea agentului constatator, datele de identificare ale contravenientului şi semnătura agentului constatator. Deasemenea sunt încălcate prevederile art.174 alin.(1) din OUG nr.28/2002 potrivit căruia săvârşirea contravenţiilor seconstată de agenţi înputerniciţi în acest scop de C.N.V.M., şi ale alin.(4) conform căruia decizia de sancţionare estesemnată de preşedintele C.N.V.M. pe baza hotărârii C.N.V.M.În subsidiar, anularea Ordonanţei nr.457/2004 pentru următoarele motive:OMFP nr.94/2001 nu se aplică societăţii, acesta având incidenţă asupra societăţilor cotate la BVB, regiilorautonome, companiilor şi societăţilor naţionale etc. conform listei anexate la acest ordin şi care face parte integrantă dinacesta.Regulamentul C.N.V.M. nr.2/1995 nu există sau cel puţin nu a fost adus la cunoştiinţa publicului, acesta
nefiind menţionat în colecţiile legislative pe suport electronic.La data emiterii Ordonanţei nr.457/2004, OUG nr.28/2002 era abrogată prin Legea nr.297/2004. Prin urmareordonanţa de sancţionare se întemeiază pe un act normativ abrogat.Articolul 121 din OUG nr.28/2002 prevedea expres că C.N.V.M. va emite reglementări privind conţinutulminim al rapoartelor, iar în ordonanţa de sancţionare se invocă regulamente elaborate în anii 1995-1996, cu multanterioare emiterii OUG nr.28/2002.S.C. Electronica S.A. a depus la C.N.V.M. în termen legal înscrisuri din care rezultă indubitabil situaţiafinanciară a societăţii: Bilanţ Contabil 2003, Balanţa de verificare cumulată ian.-dec.2003, Raport de gestiune 2003,Raportul comisiei de cenzori privind verificarea şi certificarea situaţiilor financiare ale societăţii pentru anul 2003. Prinurmare, nu se poate susţine că s-ar fi prejudiciat în vreun fel interesele investitorilor.La aplicarea sancţiunii a fost încălcat principiul de drept referitor la individualizarea acesteia în funcţie decircumstanţele personale şi reale ale săvârşirii faptei şi de conduita făptuitorului, principiu prevăzut expres în art.175alin.(1) din OUG nr.28/2002 fiind preluat şi de noua reglementare în art.275 alin.(1) din Legea nr.297/2004 privindpiaţa de capital.Societatea a depus în mod constant situaţiile financiare anuale şi a raportat C.N.V.M. de-a lungul timpuluiorice eveniment important de natură a influenţa interesele investitorilor. Noua reglementare în domeniu, Legeanr.297/2004 prevede expres la art.273 alin.(1) sancţiunile aplicabile, prima dintre acestea în ordinea gravităţii fiindavertismentul şi nu amenda.În cazul S.C. Electronica S.A., simpla depunere a unui raport incomplet a fost sancţionată cu amendă încuantum de 244.744.000 lei, sumă care nu reflectă nici pe departe gravitatea minimă a faptei săvârşite. Prin urmare sesolicită constatarea nulităţii ordonanţei atacate, anularea acesteia şi pe cale de consecinţă exonerarea de la plata amenzii.În cuprinsul contestaţiei, S.C. ELECTRONICA S.A. Bucureşti a solicitat următoarele:- anularea Ordonanţei nr.457/23.08.2004 privind sancţionarea cu amendă a societăţii.Observaţiile Direcţiei JuridiceReferitor la motivele principale menţionăm următoarele:Conform art.10 alin.(2) din Statutul C.N.V.M. aprobat prin OUG nr.25/2002, aprobată şi modificată prin Legeanr.514/2002, C.N.V.M. poate delega unor agenţi ai săi ori unor instituţii sau organisme ale pieţelor reglementate,subordonate acesteia, una sau mai multe prerogative cu care este investită prin lege. Potrivit art.174 alin.(1) din OUGnr.28/2002 în vigoare la data scadenţei obligaţiei de raportare, săvărşirea contravenţiilor prevăzute la art.172 se constatăde agenţi împuterniciţi în acest scop de C.N.V.M. Menţionăm că prin expresia C.N.V.M. poate delega nu se înţelegefaptul că această autoritate ar fi obligată să delege una sau mai multe din prerogativele cu care a fost investită prin lege.Articolul 12 alin.(1) din Statutul C.N.V.M. arată că această autoritate organizează un Oficiu de Evidenţă aValorilor Mobiliare căruia îi sunt transmise toate informaţiile necesare cu privire la valorile mobiliare care se supunprevederilor statutului şi la emitenţii acestora. În cazul de faţă, contravenţia a fost constatată prin faptul netransmiteriiraportului anual aferent anului financiar 2003 de către OEVM, devenit prin reorganizare Serviciul Evidenţă, care aprezentat în acest sens comisiei o notă, în urma căreia a fost emisă Ordonanţa nr.457/23.08.2004. Deci nu se poatereţine faptul că această contravenţie nu a fost constatată de persoane în drept, şi prin urmare cauza invocată de petentănu poate fi luată în considerare ca fiind temei de nulitate al acestui act individual.Precizăm că la data scadenţei obligaţiei de raportare OUG nr.28/2002 reprezenta actul normativ carereglementa materia sancţiunilor în domeniu, la data emiterii ordonanţei de sancţionare procedura fiind stabilită deprevederile Legii nr.297/2004 privind piaţa de capital. Conform art.280 din Legea nr.297/2004, în ceea ce priveşteprocedura de stabilire şi constatare a contravenţiilor, precum şi de aplicare a sancţiunilor, prevederile acestei legi derogăde la dispoziţiile OU nr.2/2001 cu modificările şi completările ulterioare. La art.180 alin.(1) din OUG.nr.28/2002,termenul de prescripţie pentru aplicarea sancţiunii şi executarea sancţiunii contravenţionale este de 3 ani, iar înreglementarea actuală termenul de prescripţie a fost menţinut conform prevederilor art.278 din Legea nr.297/2004.Cât priveşte motivele prezentate în subsidiar precizăm:Din prevederile Legii nr.297/2004 coroborate cu cele ale Regulamentului C.N.V.M. nr.2/1996 privindinformarea periodică şi continuă realizată de emitenţii de valori mobiliare, rezultă faptul că societăţile deţinute publicale căror acţiuni sunt tranzacţionate la BVB şi Bursa Electronică Rasdaq au obligaţia de a întocmi şi transmite laC.N.V.M. raportul anual în termen de 90/120 zile de la închiderea exerciţiului financiar, însoţit de raportarea financiar -contabilă, raportul comisiei de cenzori şi raportul cenzorului extern independent (pentru societăţile care nu aplicăOMFP nr.94/2001). Netransmiterea acestor documente constituie contravenţie şi se sancţionează potrivit prevederilorart.273 şi 276 din Legea nr.297/2004.Menţionăm că, sancţiunea prevăzută în Ordonanţa nr.457/2004 se întemeiază pe prevederile art.272, 273 şi 276din Legea nr.297/2004 şi nu pe un act normativ abrogat, prevederile OUG nr.28/2002 referitoare la regimul sancţionatoraplicabile la data scadenţei obligaţiei de raportare fiind menţinute de legea pieţei de capital.Referitor la conţinutul raportărilor precizăm că forma şi conţinutul acestora sunt prezentate în Anexele 1-3 laRegulamentul C.N.V.M. nr.2/1996 act normativ care este în vigoare şi aplicabil în speţă. Potrivit art.290 alin.(3) dinLegea nr.297/2004, reglementările emise de C.N.V.M. până la intrarea în vigoare a prezentei legi rămân în vigoare pânăla adoptarea noilor reglementări emise în temeiul acestora cu excepţia dispoziţiilor contrare.Cât priveşte afirmaţia petentei cum că prin fapta sa nu ar fi prejudiciat interesele investitorilor considerăm că,potrivit legislaţiei în materie, societăţilor comerciale deţinute public ale căror acţiuni sunt admise la tranzacţionare pe opiaţă reglementată le incumbă obligaţiile de transparenţă. Respectarea acestor obligaţii au ca scop informarea şi
Page 2 and 3: Având în vedere Hotărârea luat
Page 5 and 6: DECIZIA NR. 3612 / 27.09.2004În ba
Page 7 and 8: DECIZIA NR. 3618 / 27.09.2004În co
Page 9 and 10: Art. 3. Orice modificări ale prosp
Page 11 and 12: înainte de data aplicării amenzii
Page 13 and 14: legală de raportare, ar fi lipsit
Page 15 and 16: Prin adresa înregistrată la C.N.V
Page 18 and 19: prin adresa nr.18376/20.05.2004, ra
Page 20 and 21: de sancţionare nr.456/20.08.2004.
Page 24 and 25: protecţia investitorilor, respecti
Page 26 and 27: DECIZIEArt. 1. Se admite contestaţ
Page 28 and 29: modificată şi completată prin Le
Page 30 and 31: Art. 3. Prezenta decizie intră în
Page 32 and 33: Prin adresa înregistrată la C.N.V
Page 34 and 35: consideră că sancţiunea cu amend
Page 36 and 37: Petenta mai invocă şi o problemă
Page 38 and 39: eprezentantul legal al acesteia, a
Page 40 and 41: - Comunicat de presă privind AGEA
Page 42 and 43: În baza prerogativelor conferite d
Page 44 and 45: - art.227 alin.(1) din Legea 297/20
Page 46 and 47: Art. 3. Secretariatul General şi D
Page 48 and 49: Din verificarea documentelor aflate
Page 50 and 51: Din analiza dosarului societăţii
Page 52 and 53: Art. 3. Prezenta decizie este elibe
Page 54 and 55: aprobată prin Legea nr.525/2002.Î
Page 56 and 57: Persoana/grupul de persoane ce acţ
Page 58 and 59: 90% din drepturile de vot asupra em
Page 60 and 61: Art. 3. Secretariatul General şi D
Page 62 and 63: Art. 2. Se modifică art.1 din Ordo
Page 64 and 65: DECIZIEArt. 1. Se admite în parte
Page 66 and 67: corespunzătoare conducerii respect
Page 68 and 69: nedepunerii la termen a raportăril
Page 70 and 71: Având în vedere dispoziţiile art
Page 72 and 73:
VĂDENI jud. BRĂILA (CUI:2271618)
Page 74 and 75:
Direcţia Emitenţi emite următoar
Page 76 and 77:
Urmare a furnizării de către Ofic
Page 78 and 79:
nr.457/23.08.2004.În urma verific
Page 80 and 81:
- art.2 din Regulamentul C.N.V.M. n
Page 82 and 83:
obiect este tocmai auditarea situa
Page 84 and 85:
prin Legea 525/2002, având corespo
Page 86 and 87:
legali ai acesteia, a formulat în
Page 88 and 89:
DECIZIEArt. 1. Se aprobă documentu
Page 90 and 91:
S.A. Iaşi (CF:7585840) începând
Page 92 and 93:
În baza prerogativelor conferite d
Page 94 and 95:
Având în vedere dispoziţiile art
Page 96 and 97:
ATESTATArt. 1. În conformitate cu
Page 98 and 99:
AVIZ NR. 371 / 27.09.2004În temeiu
show all

COMISIA NAÅ¢IONALÄ A VALORILOR MOBILIARE ... - CNVM

You also want an ePaper? Increase the reach of your titles

Delete template?

Save as template?

COMISIA NAÅ¢IONALÄ A VALORILOR MOBILIARE ... - CNVM