Prospekt - GW Kapital

Sammanfattning
Denna sammanfattning gör inte anspråk på att vara fullständig, utan ska ses som en introduktion till prospektet. Varje beslut
om att investera i de aktier som erbjuds till teckning genom detta prospekt ska grunda sig på en bedömning av prospektet i dess
helhet. En investerare som väcker talan vid domstol med anledning av uppgifterna i ett prospekt kan bli tvungen att svara för
kostnaderna för översättning av prospektet. En person får göras ansvarig för uppgifter som ingår i eller saknas i sammanfattningen
eller en översättning av den bara om sammanfattningen eller översättningen är vilseledande eller felaktig i förhållande
till de andra delarna av prospektet.
Riskfaktorer
Investeringar i aktier eller aktierelaterade värdepapper är
förenade med risktagande. Ett antal faktorer påverkar och
kan komma att påverka verksamheten i Ginger Oil. Risker
består både i sådana faktorer som är direkt, indirekt eller
icke relaterade till Bolaget och dess verksamhet. Till de
verksamhetsrelaterade riskerna hör bland andra tekniska
problem, verksamhetens beroende av nyckelpersoner, existerande
och nya partners direkt konkurrens från väletablerade
marknadsaktörer, förmågan hos medarbetare och
ledning att uppnå gynnsamma kommersiella och/eller tekniska
resultat, risken för valutakursförändringar, förändringar
i olje- och gaspriser, den framtida marknadsutvecklingen,
likviditeten i aktien, risker vid eventuella företagsförvärv
samt eventuella framtida kapitaliseringsbehov.
Presumtiva investerare uppmanas att i sin helhet noggrant
läsa bl.a. avsnittet ”Riskfaktorer” i detta prospekt
Erbjudandet
Bakgrund och motiv
Ginger Oil har sedan 1997 utvecklat projekt i USA med en,
enligt Bolaget, hög andel framgångsrika borrningar som
lett till ökad produktion av olja och gas. Totalt har Ginger
Oil av aktieägarna erhållit och investerat cirka 100 MSEK i
prospektering och utveckling sedan 1997. Detta har resulterat
totala bevisade och sannolika reserver (s k P2-reserver)
om sammanlagt cirka 14,2 miljoner fat oljeekvivalenter2
enligt en under januari 2010 genomförd värdering.
Bevisade reserver uppgick enligt samma värdering till
311 117 fat. Under 2009 såldes två projekt vilket resulterade
i sammanlagda reavinster om cirka 18,2 MSEK. Försäljningspriset
motsvarade cirka 30 USD/fat.
Bolaget avser nu att genom en långsiktig plan fortsätta
den framgångsrika utvecklingen av olika projekt i syfte att
dels fördubbla den totala olje- och gasproduktionen dels
öka det sammanlagda värdet på bolagets reserver genom
fortsatt prospektering och analys. Som ett led i denna utveckling
har ett för Bolaget ambitiöst borrprogram för 2010
fastställts där de första borrningarna genomfördes redan
under januari 2010.
Bolagets produktion har ökat kontinuerligt och bedöms
nu kunna generera tillräckliga medel för att göra den löpande
verksamheten självfinansierande. Förestående nyemission
ska således tillföra de resurser som Bolaget
behöver investera i syfte att kunna genomföra utvecklingsplanen
som beslutats.
4 EMISSIONSPROSPEKT GINGER OIL AB (PUBL), MARS 2010
Villkor
Varje tio (10) befintliga aktier berättigar till teckning av en
(1) Unit. Varje Unit består av en (1) nyemitterade aktie i
bolaget, en (1) konvertibel och en (1) vederlagsfri teckningsoption.
Emissionskursen är satt till 13,50 kronor per
Unit och avstämningsdagen är den 19 mars 2010.
Teckningstiden löper från den 25 mars till den 15 april
2010 och handel med teckningsrätter kommer att ske från
den 25 mars till den 12 april 2010.
Aktier emitteras till en kurs om 4,00 kronor styck. Varje
konvertibel har ett nominellt värde om 9,50 kronor och
löper med en ränta om 12 procent per år som utbetalas 30
mars och 30 september varje år. Konvertibeln löper från
och med 2010-03-30 till och med 2013-03-30. Konvertering
kan ske till nominellt värde under perioden 15 augusti
t o m 15 september och 15 februari t o m 15 mars respektive
år. Varje två (2) teckningsoptioner medför en rätt att
under perioden 20011-09-01 – 2012-03-30 teckna en (1)
ny aktie till en kurs om 14 kronor.
Nyemissionen omfattar högst 1 712 774 aktier vilket innebär
att aktiekapitalet ökar med högst 171 277,40 kronor
till totalt högst 1 884 051,50 kronor. Nyemissionen omfattar
även högst 1 712 774 konvertibler samt 1 712 774 teckningsoptioner.
Totalt antal aktier efter nyemissionen
uppgår till högst 18 840 515 st.
De erbjudna aktierna i Nyemissionen motsvarar högst
10 procent av aktiekapitalet och 10 procent av rösterna i
Bolaget efter genomförd emission men före utspädning.
Nyemissionen tillför Bolaget högst cirka 23,1 MSEK före
avdrag för emissionskostnader, som beräknas uppgå till ca
2,2 MSEK.
Skriftliga teckningsförbindelser om 20,9 procent och
garantier om 79,1 procent av emissionen har erhållits.
Ingen ersättning utgår för lämnade teckningsförbindelser.
Garanter erhåller en ersättning om 9 procent på det garanterade
beloppet. Garantiersättning regleras genom utgivande
av aktier och teckningsoptioner på samma villkor
som i förestående emission. Utnyttjas samtliga i denna nyemission
högsta antal teckningsoptioner kan ytterligare
högst 12,0 MSEK tillföras.
Detta är Ginger Oil
Ginger Oil AB är ett bolag i oljebranschen som aktivt utforskar,
prospekterar och exploaterar olje- och naturgasfyndigheter.
Verksamheten bedrivs huvudsakligen i det
amerikanska dotterbolaget Ginger Oil Company Inc. och
merparten av bolagets verksamhet och tillgångar finns i