Geschäftsbericht 2011 - Schlatter

72 Finanzielle Berichterstattung Geschäftsbericht 2011
ellen Verhältnisse des Kunden, der Erfahrungen aus der Vergangenheit sowie
weiterer Faktoren. Im Rahmen der Überwachung der Ausfallrisiken werden Kunden
aufgrund der relevanten Faktoren gruppiert. Dazu gehören die geografische Herkunft
(es existiert eine Kreditpolitik pro Land, die zusätzlich zu den individuellen Kundenverhältnissen
auch die lokalen wirtschaftlichen und politischen Rahmenbedingungen
umfasst), die Branche sowie etwaige frühere finanzielle Schwierigkeiten. Verkäufe
und Dienstleistungen werden nur an Kunden erbracht, die über eine entsprechend
nachgewiesene Kreditwürdigkeit verfügen.
Instrumente der Exportfinanzierung zur Sicherung der Kundenguthaben aufgrund
des globalen Kundenkreises werden konsequent eingesetzt. Zahlungen von Kundenprojekten
werden mit angemessenen Anzahlungs- und Fortschrittszahlungen vor
Lieferung gesichert. Bei Lieferungen werden die Zahlungen üblicherweise durch
Akkreditive, Bankgarantien oder Vorauszahlungen sichergestellt. Wenn notwendig
kommen auch andere Instrumente wie z.B. Kreditversicherungen oder Eigentumsvorbehalte
zum Einsatz. In gewissen Fällen verbleibt eine Restzahlung, die an Abnahmebedingungen
der Anlagenprojekte geknüpft ist. Die Finanzierungsvereinbarungen
mit Kunden für Maschinen- und Anlagenprojekte werden von der Finanzabteilung
geprüft und bewilligt. Abweichungen von den allgemein gültigen Regeln werden
vom CFO und von der Geschäftsleitung bewilligt.
Für jeden Kunden wird eine Kreditlimite definiert. Die Limiten werden regelmässig
überprüft. Kunden, die die geforderte Kreditwürdigkeit nicht erfüllen, werden nur
gegen Vorauszahlung beliefert. Bei den Forderungen aus Lieferungen und Leistungen
erfolgt eine laufende Überwachung. In regelmässigem Rhythmus finden Besprechungen
statt, an denen die Massnahmen zur Eintreibung der fälligen Ausstände definiert
werden. Mittels eines monatlichen Reportings wird sichergestellt, dass keine
Zahlungsfälligkeiten übersehen werden.
Flüssige Mittel
Schlatter investiert ihre liquiden Mittel weltweit als Einlagen bei bedeutenden
schweizerischen und deutschen Banken. Gemäss der Anlagepolitik von Schlatter
werden diese Geschäfte nur mit bedeutenden, kreditwürdigen kommerziellen
Instituten abgewickelt. Die Anlagen haben im Allgemeinen eine Laufzeit von weniger
als drei Monaten.
Geschäfte mit derivativen Finanzinstrumenten werden ebenfalls nur mit denselben
bedeutenden Finanzinstituten abgeschlossen. Gegenüber keinem dieser Unternehmen
hat Schlatter wesentliche offene Positionen.
Das maximale Ausfallrisiko auf Finanzinstrumenten entspricht den Buchwerten der
einzelnen finanziellen Aktiven. Es bestehen keine Garantien und keine ähnlichen
Verpflichtungen, die zu einer Erhöhung des Risikos über die Buchwerte hinaus führen
könnten. Das maximale Ausfallrisiko per Bilanzstichtag war wie folgt:
CHF 1000 2011 2010
Flüssige Mittel 20 414 11 155
Kurzfristige Finanzanlagen 56 609
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen 4 948 4 981
Übrige Forderungen 1 37 15
Langfristige Finanzanlagen 1 1
Devisenterminkontrakte 0 416
Total 25 456 17 177
1 Ohne Forderungen/Verbindlichkeiten aus Mehrwertsteuern, Verrechnungssteuern und Forderungen
gegenüber Sozialversicherungen im Betrag von TCHF 2303 (Vorjahr: TCHF 3248).