AKROBAT FUND - acarda

AKROBAT FUND
Investmentfonds (F.C.P.) mit mehreren Teilfonds
ERLÄUTERUNGEN ZUM HALBJAHRESABSCHLUSS (Fortsetzung)
zum 30. Juni 2004
ERLÄUTERUNG 4 - ERFOLGSHONORAR
Der Teilfonds AKROBAT FUND - VALUE ist berechtigt, ein Erfolgshonorar an die
Verwaltungsgesellschaft AXXION S.A. in Höhe von 17,5% p.a. des Anstiegs seines Anteilwertes zu
zahlen. Das Honorar wird an jedem Bewertungstag berechnet und jährlich ausgezahlt. In einem
Geschäftsjahr netto erzielte Wertminderungen werden auf das nächste Geschäftsjahr vorgetragen; im
Falle von Verlustvorträgen fällt das Erfolgshonorar erst an, wenn diese vollständig ausgeglichen sind.
Für den Teilfonds AKROBAT FUND - EUROPA ist keine Erfolgshonorarzahlung vorgesehen.
ERLÄUTERUNG 5 - BETREUUNGSGEBÜHR
Für die Abgeltung der mit der laufenden Betreuung der Anteilinhaber verbundenen Kosten ist die
Verwaltungsgesellschaft berechtigt, aus dem Vermögen des Teilfonds AKROBAT FUND - EUROPA
eine Betreuungsgebühr von bis zu 0,7% p.a. des Nettovermögens des Teilfonds, bzw. 1% p.a. für den
Teilfonds AKROBAT FUND - VALUE, zu erhalten, das auf der Basis des durchschnittlichen Netto-
Teilfondsvermögens während des entsprechenden Kalendermonats prorata temporis zu berechnen
und monatlich nachträglich auszuzahlen ist.
ERLÄUTERUNG 6 - GEBÜHREN BEI AUSGABE UND RÜCKNAHME VON ANTEILEN
Ausgabepreis ist der Anteilwert zzgl. einer Verkaufsprovision von bis zu 5%. Der Ausgabepreis kann
sich um Gebühren oder andere Belastungen erhöhen, die in den jeweiligen Vertriebsländern anfallen.
Er ist innerhalb von 3 Luxemburger Bankarbeitstagen nach dem entsprechenden Bewertungstag
zahlbar.
Rücknahmepreis ist der Anteilwert.
Der Umtausch von Anteilen erfolgt auf der Grundlage des Anteilwertes der betreffenden Anteilklassen
bzw. der betreffenden Teilfonds. Dabei kann eine Umtauschprovision zugunsten der Vertriebstelle des
Teilfonds erhoben werden, in den getauscht werden soll. Wird eine Umtauschprovision erhoben, so
beträgt diese höchstens 1% des Anteilwertes des Teilfonds, in welchen der Umtausch erfolgen soll;
eine Nachzahlung der etwaigen Differenz zwischen den Verkaufsprovisionen auf die Anteilwerte der
betreffenden Teilfonds bleibt hiervon unberührt.
ERLÄUTERUNG 7 - KAPITALSTEUER ("taxe d’abonnement")
Die Investmentgesellschaft unterliegt dem luxemburgischen Gesetz.
Die Investmentgesellschaft unterliegt gemäss den Luxemburger Gesetzen einer jährlichen
Kapitalsteuer von 0,05% p.a. des Nettovermögens welche vierteljährlich zu zahlen ist und auf der
Grundlage des Nettovermögens jedes Teilfonds am letzten Tag des jeweiligen Quartals berechnet
wird.
Der Teil des Nettovermögens, der in Organismen für gemeinsame Anlagen in Wertpapiere angelegt
ist, die bereits zur Zahlung der Kapitalsteuer gemäss Artikel 108 des abgeänderten Gesetzes vom
30. März 1988 verpflichtet sind, ist von der Kapitalsteuer befreit.
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