VÃROÄNÃ SPRÃVA 2010 - ZSSK Cargo
VÃROÄNÃ SPRÃVA 2010 - ZSSK Cargo
VÃROÄNÃ SPRÃVA 2010 - ZSSK Cargo
You also want an ePaper? Increase the reach of your titles
YUMPU automatically turns print PDFs into web optimized ePapers that Google loves.
(v tis. EUR)<br />
Na<br />
požiadanie<br />
Do 3<br />
mesiacov<br />
Od 3 do 12<br />
mesiacov<br />
Od 1 do 5<br />
rokov<br />
Nad 5<br />
rokov<br />
Celkovo<br />
Podriadené záväzky - - 19.500 78.000 68.470 165.970<br />
Dlhodobé úvery - 1.992 6.357 1.497 - 9.846<br />
Záväzky z obchodného 140.178 42.874 - - - 183.052<br />
styku a ostatné záväzky<br />
Krátkodobé úvery - 3.684 82.206 28.971 - 114.861<br />
140.178 48.550 108.063 108.468 68.470 473.729<br />
V nasledovnej tabuľke sú sumarizované splatnosti finančných záväzkov k 31. decembru 2009 na základe zmluvných nediskontovaných<br />
platieb.<br />
Na Do 3 Od 3 do 12 Od 1 do 5 Nad 5 Celkovo<br />
(v tis. EUR)<br />
požiadanie mesiacov mesiacov rokov rokov<br />
Dlhodobé úvery - 1.759 5.596 9.846 - 17.201<br />
Záväzky z obchodného styku 65.993 27.257 - - - 93.250<br />
a ostatné záväzky<br />
Krátkodobé úvery 17.204 7.277 74.992 21.847 3.281 124.551<br />
83.197 36.243 80.588 109.693 91.251 400.972<br />
Kreditné riziko<br />
Spoločnosť predáva svoje služby rôznym<br />
odberateľom, z ktorých žiadny, či<br />
už jednotlivo alebo spoločne, z hľadiska<br />
objemu a solventnosti, nepredstavuje<br />
významné riziko nesplatenia pohľadávok.<br />
Spoločnosť má troch hlavných<br />
zákazníkov, US Steel Košice, Budamar<br />
Logistics a Express Slovakia, výnosy<br />
voči ktorým predstavujú 65% z celkových<br />
výnosov z prepravy a súvisiacich<br />
výkonov (60 % v roku 2009), ale vedenie<br />
je presvedčené na základe historického<br />
vývoja, budúcich projekcií a podpísaných<br />
zmlúv, že spoločnosť nie je nadmerne<br />
vystavená kreditnému riziku v súvislosti<br />
s týmito troma zákazníkmi. Spoločnosť<br />
má vypracované také operatívne postupy,<br />
ktoré zabezpečujú, aby sa služby<br />
predávali zákazníkom s dobrou úverovou<br />
históriou a aby sa nepresiahol prijateľný<br />
limit úverovej angažovanosti.<br />
Maximálne riziko nesplatenia predstavuje<br />
účtovná hodnota každého finančného<br />
aktíva, vrátane derivátových finančných<br />
nástrojov, vykázaná v súvahe, znížená<br />
o opravnú položku.<br />
Riadenie kapitálu<br />
Hlavným cieľom spoločnosti v oblasti<br />
riadenia kapitálu je zaistiť zabezpečenie<br />
vysokého kreditného ratingu a zdravých<br />
finančných ukazovateľov kapitálu s cieľom<br />
podporiť jej podnikateľskú činnosť<br />
a maximalizovať hodnotu akcionárov.<br />
Spoločnosť riadi a upravuje svoju kapitálovú<br />
štruktúru s ohľadom na zmeny<br />
v ekonomických podmienkach. Žiadne<br />
zmeny neboli vykonané v rámci cieľov,<br />
postupov alebo procesov počas rokov<br />
končiacich 31. decembra <strong>2010</strong> a 31. decembra<br />
2009.<br />
Spoločnosť sleduje zadlženosť pomocou<br />
ukazovateľa zadlženosti, ktorý je vypočítaný<br />
ako pomer dlhu pozostávajúceho<br />
z úročených úverov a pôžičiek od tretích<br />
strán, mimo podriadeného dlhu od spriaznenej<br />
osoby a záväzkov z finančného prenájmu,<br />
k vlastnému imaniu. V roku <strong>2010</strong><br />
došlo k zhoršeniu ukazovateľa v porovnaní<br />
s predchádzajúcim obdobím, kedy<br />
bola výška tohto ukazovateľa zo strany<br />
spoločnosti hodnotená ako primeraná.<br />
53
Change language