smartLiving Magazin Stuttgart | Ausgabe 02/2024

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BAUZINSEN: LOHNT
SICH DER EINSTIEG
JETZT?
FINANZ-UMFRAGE
„Die Signale für das kommende Jahr
stehen für Immobilienkäufer wieder
deutlich mehr auf Grün.“
Nach einer längeren Niedrigzinsphase kletterten ab
dem Jahr 2022 die Bauzinsen wieder in die Höhe: im
Schnitt um 2,5 Prozentpunkte. Jetzt vermelden Immobilienfinanzierer
wie die Frankfurter FMH-Finanzberatung
einen Rückgang der Bauzinsen um 0,36 Prozentpunkte seit
Dezember 2023 – verglichen mit Ende Oktober 2023 sogar
um 0,8 Prozentpunkte. Aktuellen Auswertungen zufolge
kamen die durchschnittlichen Bauzinsen für eine Finanzierung
über zehn Jahre auf Werte zwischen rund 3,2 und
3,6 Prozent (zuvor waren es 4,1 bis 4,5 Prozent effektiv). Im
April 2024 lag der durchschnittliche Zinssatz bei einer
Sollzinsbindung von 10 Jahren bei 3,55 Prozent, bei einer
15-jährigen Bindung bei 3,64 Prozent. Eine kleine Wende
also. Lohnt sich der Einstieg jetzt?
Seit Anfang November 2023 sind die Bauzinsen je nach
Laufzeit um etwa 0,7 % gesunken: von 4,2 % auf aktuell
3,5 % für 10-jährige Darlehen. Laut dem Baufinanzierer
Interhyp sei das für Kaufinteressierte eine gute Nachricht,
denn Baugeld ist dadurch wieder deutlich günstiger geworden.
Besonders stark falle der Zinseinsparungseffekt
in den Metropolen aus, da hier die Kaufpreise und
damit auch die durchschnittlichen Darlehenssummen am
höchsten seien. Häuser bieten dementsprechend ein
größeres Sparpotenzial als Wohnungen.
Steckt man die gesparten Zinsen direkt in die Tilgung des
Baufinanzierungskredits und trifft man die Annahme, dass
der Refinanzierungszinssatz dem aktuellen Zinssatz von
heute entspricht, ergeben sich für die gesamte Kreditlaufzeit
spannende Zahlen: Wer jetzt zum Beispiel eine Wohnung
in Berlin kauft, spart über die gesamte Kreditlaufzeit
durchschnittlich 54.243 Euro an Zinsen im Vergleich zum
vergangenen November. In München sind es sogar 67.759
Euro, in Leipzig 43.216 Euro.
Für die Interhyp ist es insgesamt gerade ein guter Zeitpunkt,
sich mit einem Immobilienerwerb zu beschäftigen.
Denn die Preise haben laut dem Interhyp-Immobilienpreisindex
trotz der gefallenen Zinsen noch nicht wieder
flächendeckend angezogen. Wie lange das so bleibt, lässt
sich nicht exakt vorhersagen.
So sagt über das „neue Normal“ Mirjam Mohr, Vertriebsvorständin
bei der Interhyp Gruppe:
„Aktuell sehen wir, dass sich der Immobilienmarkt mehr
und mehr in einem „neuen Normal“ stabilisiert. Das Zinsniveau
pendelt sich auf einem gleichbleibenden Niveau
ein, was bessere Leistbarkeit und Planbarkeit für Kaufinteressierte
mit sich bringt. Es ist ein neues, gesünderes
Gleichgewicht entstanden mit mehr Immobilienangebot
als in den letzten Jahren und besserer Preisverhandlungsmacht.
Bei den Immobilienpreisen befinden wir uns immer
noch auf einem niedrigeren Niveau als vor der Zinswende.
Allerdings sehen wir in unserem Immobilienpreis-Index,
dass die Preise seit Jahresbeginn wegen der
gestiegenen Nachfrage wieder leicht nach oben gehen.
Dieses positive Gesamtbild auf dem Immobilienmarkt ist
ein sehr guter Anreiz für Kaufinteressierte, jetzt den Traum
von der eigenen Immobilie zu verwirklichen.“
Wie geht es mit den Zinsen weiter?
Dazu Carsten Brzeski, Chefvolkswirt für Deutschland
und Österreich der ING: „Mittlerweile haben die Finanzmärkte
ihre aggressiven Zinssenkungserwartungen aufgegeben,
wodurch die Kapitalmarktzinsen gestiegen sind.
Wenn die EZB ab dem Sommer den Leitzins langsam
senkt, sollten die Kapitalmarktzinsen nicht mehr reagieren.
Nur falls es im nächsten Jahr einen Umschwenk der
EZB hin zu mehr geldpolitischer Unterstützung für die
Konjunktur gibt, könnten auch die Kapitalmarktzinsen
weiter nachgeben.
smartliving Magazin hat zu diesem Thema drei Experten
aus der Immobilenbranche Stuttgart befragt."
djd
Aufgrund der stabileren Zinssituation, einer gestiegenen Anzahl an
Immobilienangeboten und geringeren Preisen im Vergleich zur
Niedrigzinsphase, verspricht 2024 ein sehr attraktives Jahr für Immobilienkäufe
zu werden. Für potenzielle Käufer bedeutet dies nicht
nur eine Rückkehr zu besseren Finanzierungsbedingungen, sondern
auch die Möglichkeit, von einem vielfältigeren Immobilienangebot und positiven Wertentwicklungen
zu profitieren. Der Einstieg lohnt sich und es gilt, diese Chance zu nutzen, um die Weichen
für eine erfolgreiche Immobilieninvestition zu stellen.
Julian Tolias
Geschäftsführer TOLIAS Immobilien
Stuttgart
„Wir steuern auf eine Knappheit
bei den Neubau-Immobilien zu.
Wer strategisch denkt, erwirbt jetzt,
bevor die Preise weiter anziehen.“
Statt der angestrebten 400.000 neuen Wohnungen wurden laut
destatis im Jahr 2023 in Deutschland lediglich etwa 260.000 Wohnungen
zum Bau genehmigt. In Baden-Württemberg ging laut statistischem
Landesamt die Zahl der Baugenehmigungen von rund
42.000 im Jahr 2022 auf rund 29.000 im Jahr 2023 um über 30 %
zurück. Und die derzeitigen Frühindikatoren zeigen an, dass in
den kommenden Jahren mit weiteren Rückgängen zu rechnen ist.
Das sind deutlich zu wenige Einheiten, denn die Nachfrage ist da.
Auch in Stuttgart wird, besonders in sehr guten und exponierten Lagen, das Angebot an Neubau-Immobilien
rar. Steigt die Nachfrage, steigen die Preise. Wer aufgrund der Wertstabilität
auf schönste Lagen abseits der Massen setzt, sollte sich jetzt auf dem Markt nach der passenden
Neubau-Immobilie umsehen und zugreifen, wenn sich die Gelegenheit bietet.
Christine Schaber
Geschäftsführerin Wohnbau-Studio
Stuttgart
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Fotos: Tolias Immobilien; Wohnbau-Studio; Adobe Stock – m.mphoto
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