24 MARKET TRENDS ::
24 MARKET TRENDS :: TENDANCES DU MARCHÉ Air transport The essential 2.5%: The growth percentage of French airline travel, which reached 136.3 million passengers in 2013 according to figures from the Airlines Association. Domestic traffic totalled 28.2 million passengers while international traffic totalled over 108 million passengers. All French airports have benefited from this increase, with the exception of Marseille, down 0.4%, affected by the reduced number of Air France flights. 2,5% : c'est la croissance du trafic aérien français qui atteint les 136,3 millions de passagers en 2013 selon les chiffres de l’Association des compagnies aériennes. Le trafic intérieur s’établit à 28,2 millions passagers alors que le trafic international dépasse les 108 millions de passagers. Tous les aéroports français ont profité de cette hausse, à l’exception de Marseille, en retrait de 0,4%, qui a pâti de la réduction de l’offre d’Air France. (Source : UAF). The event A billion euros: the large sum spent by the Air France/KLM group on the renovation of its cabins. First class, business class and economy classes have been completely redesigned. The French company thus raises once more the class competition, particularly within high-yield, in which companies from the Gulf and from Asia rival with ever more spectacular announcements. Un milliard d’euros : c’est la somme très importante dépensée par le groupe Air France/KLM pour la rénovation de ses cabines. Première classe, classe affaires et classe économique ont été entièrement repensées. La compagnie française relance ainsi une lutte des classes, notamment sur la haute contribution, dans laquelle les compagnies du Golfe et asiatiques rivalisent d’annonces chacune plus spectaculaire. IFTM Daily • Friday 19 th September 2014 Key figures -3.6% The BSP turnover (i.e. tickets sold by travel agencies) realized in 2012 by all airlines operating in France. Sales fell by 1.3% since 2011 (source: BSP). 9.3% The increase in traffic of low-cost companies in France in 2013 which, with more than 38 million transported passengers, now accounts for 23.8% of the total traffic (source: UAF). Between 2009 and 2013, the rise of low-cost traffic reached 47%. in 2013 The Paris airports of Orly and Roissy reached the 90 million-passenger milestone for the first time, a 1.7 % increase since 2012. The former totals 28.3 million passengers, while the latter totals 62 million. 0,9% The decrease in airfares in 2013 of flights leaving from France, all destinations combined according to the French Ministry of Transport. The prices for domestic tickets saw the biggest reduction with a 3.5% decrease. 41% of French people book their tickets through online travel agencies, 27% direct from airlines, 27% through physical agencies and 12% through tour operators. (Source: Raffour Interactif). 53% of French people who flew in the past three years feel that there is a difference when it comes to in-flight safety between traditional airlines and low-cost airlines. Additional services sold by airlines generated income of .5 bn in 2013 compared with .45 bn in 2007, according to the last Idea Works report. For Air France/KLM, they represent 4.6% of revenues against nearly 20% for Easyjet. In France, security spending increased from about €100 m in 2001 to €800 m in 2013, not counting the measures applied directly by the airlines. -3,6% C’est la baisse du chiffre d’affaires BSP (soit la billetterie vendue en agences de voyages) en 2013 par rapport à 2012, soit 6,6 milliards d’€, hors Easyjet et hors surcharge carburant. Le nombre de billets émis par les agences de voyages est en recul de 0,26%, à 21,6 millions. (source : BSP). 9,3% C’est l’augmentation du trafic des compagnies low cost en France en 2013 qui, avec plus de 38 millions de passagers transportés, représentent désormais 23,8% du trafic total (source : UAF). Entre 2009 et 2013, la hausse du trafic low cost atteint 47% ! Les aéroports parisiens d’Orly et de Roissy pont franchi pour la première fois en 2013 le cap des 90 millions de passagers, soit 1,7% de mieux qu’en 2012. Le premier totalise 28,3 millions de passagers contre 62 millions pour le deuxième. 0,9% C’est la baisse des tarifs aériens en 2013 au départ de France, toutes destinations confondues selon le ministère des transports. Ce sont les prix des billets domestiques qui reculent le plus, de 3,5%. 41% des Français réservent leurs billets d’avion auprès d’une agence de voyage en ligne, 27% auprès des compagnies aériennes, 27% auprès d’une agence physique et 12% auprès d’un tour-opérateur (source : Raffour Interactif). 53% des Français qui ont pris l’avion ces trois dernières années ont le sentiment qu’il existe une différence de point de vue de la sécurité en vol entre les compagnies classiques et les compagnies low cost. Les services additionnels vendus par les compagnies aériennes ont généré 31,5 milliards de $ de revenus en 2013 contre 2,45 milliards en 2007 selon le dernier rapport Idea Works. Chez Air France/KLM, ils représentent 4,6% des recettes contre près de 20% chez Easyjet. En France, les dépenses de sûreté sont passées d’environ 100 millions d’€ en 2001 à 800 millions en 2013, sans compter les mesures directement appliquées par les compagnies aériennes. www.iftmdaily.com
MARKET TRENDS :: TENDANCES DU MARCHÉ 25 Jean-Pierre Sauvage President of the BAR* (Board of Airlines Representatives) THE MAJOR CHALLENGE LIES IN THE IMPROVEMENT OF THE PROFIT MARGIN, WHICH IS UNDER 3%, WITH EUROPE REMAINING CLEARLY BEHIND COMPARED TO BOTH NORTH AMERICA AND ASIA. How is your business sector doing in 2014? In the first half, we recorded a decline of the BSP turnover close to 3% and a decrease of issued documents of almost two points, resulting in a decline in the average ticket price of approximately 1.1%. France is well behind IATA statistics showing a 6% growth in Europe. * The BAR is composed of 80 representatives of companies operating in France, in other words 75% of the BSP. Jean Pierre Sauvage Président du BAR Comment se comporte votre secteur d’activité en 2014 ? Sur le premier semestre, on enregistre un recul du chiffre d’affaires BSP de près de 3% et une diminution de documents émis de quasi deux points, entraînant un recul du prix moyen du billet de l'ordre de 1,1%. La France se situe nettement en retrait par rapport aux statistiques IATA faisant ressortir une croissance de 6% en Europe. * Le BAR est composé des 80 représentants de compagnies opérant en France, soit 75% du BSP. What major challenges do you face? Despite a marked improvement in the results expected by IATA in 2014, air transport remains an industry of low economic performance. The major challenge lies in the improvement of the profit margin, which is under 3%, with Europe remaining clearly behind compared to both North America and Asia. Therefore, the increase in the average ticket price also becomes a priority objective. Quels dont les défis majeurs auxquels vous êtes confrontés ? Malgré une nette amélioration des résultats prévus par IATA en 2014, le transport aérien reste un secteur industriel à faible rendement économique. Le défi majeur réside dans l'amélioration de la marge bénéficiaire inférieure à 3%, l'Europe restant nettement en retrait par rapport aux secteurs Amérique Nord et asiatique. Dès lors, le relèvement du prix moyen du billet devient également un objectif prioritaire. How do you see your industry developing in the next five years? With forecasts of the overall annual traffic increase higher than 6%, air transport is heading for a particularly favourable development in the next five years barring an external event. The cost of fuel will however remain an essential element for the profitability of airlines. It will be interesting to observe the evolution of European companies facing a necessary evolution of their economic model in order to remain competitive on both short and medium haul flights. Comment voyez-vous votre secteur dans les cinq ans à venir? Avec des prévisions d'augmentation annuelle de trafic globalement supérieures à 6%, le transport aérien s'inscrit dans une perspective de développement particulièrement favorable pour les cinq années sauf événements exogènes. Le coût du carburant demeurera toutefois un élément essentiel pesant sur la rentabilité des compagnies aériennes. Il sera intéressant d'observer l'évolution des compagnies européennes confrontées à une nécessaire évolution de leur modèle économique pour rester concurrentielles sur les secteurs court et moyen courrier. IFTM Daily • Friday 19 th September 2014
