EUR 3000000000 debt issuance programme, 10 ... - Volksbank AG

Quellensteuer bezüglich der
Zertifikate:
Managementdienstleistungsgebühren:
Für nähere Angaben zur steuerlichen Behandlung der Wertpapiere: siehe „8 –
Taxation“.
Kein Steuerausgleich. Sämtliche Zahlungen von Kapital und Zinsen in Bezug
auf Zertifikate werden ohne Einbehalt oder Abzug von Steuern geleistet, es sei
denn, ein solcher Einbehalt oder Abzug ist bereits oder wird in Zukunft gesetzlich
vorgeschrieben.
Die Emittentin ist nicht verpflichtet, wegen eines solchen Einbehalts oder Abzugs
zusätzliche Beträge an Kapital und/oder Zinsen zu zahlen.
Für nähere Angaben zur steuerlichen Behandlung der Wertpapiere: siehe „8 –
Taxation“.
Für die Erbringung bestimmter Managementdienstleistungen (die Managementdienstleistungen)
für die Emittentin, erhält der Manager die Managementdienstleistungsgebühren
(die Managementdienstleistungsgebühren). Für
weitere Angaben: siehe „9.1 – Principal Documents – Management Agreeement“.
Rang der Wertpapiere: Die Zertifikate sind, vorbehaltlich der maßgeblichen Endgültigen Bedingungen,
direkte, unbedingte, nicht besicherte und nicht nachrangige Verbindlichkeiten
der Emittentin mit beschränktem Rückgriff, mit Ausnahme jener Verbindlichkeiten,
welche aufgrund gesetzlicher Bestimmungen bevorzugt sind.
Die Schuldverschreibungen können nicht nachrangige ("senior") Schuldverschreibungen
oder nachrangige Schuldverschreibungen sein, je nachdem, wie
in den Bedingungen der Schuldverschreibungen – Status näher beschrieben.
Wenn die Schuldverschreibungen in den Endgültigen Bedingungen (Punkt 15)
als nicht nachrangig ("senior") bestimmt werden, begründen die Schuldverschreibungen
direkte, unbedingte, unbesicherte und nicht-nachrangige Verpflichtungen
der Emittentin, mit beschränktem Rückgriff, und haben untereinander
den gleichen Rang.
Wenn die Schuldverschreibungen in den Endgültigen Bedingungen (Punkt 15)
als nachrangig bestimmt werden (d.h. "Nachrangige Schuldvherschreibungen",
"Ergänzungskapitalschuldverschreibungen" oder "Nachrang-
Ergänzungskapitalschuldverschreibungen"), begründen die Schuldverschreibungen
nicht besicherte, nachrangige Verbindlichkeiten der Emittentin, die
untereinander und mit allen anderen nachrangigen Verbindlichkeiten der Emittentin,
die untereinander und mit allen anderen nachrangigen Verbindlichkeiten
der Emittentin mit Ausnahme solcher nachrangiger Verbindlichkeiten, die im
Rang über den Schuldverschreibungen stehen oder solcher nachrangiger
Schuldverschreibungen, denen aufgrund gesetzlicher Bestimmungen ein Vorrecht
eingeräumt wird, gleichrangig sind.
Investmentüberlegungen: Die anwendbaren Endgültigen Bedingungen stellen, sofern anwendbar, spezielle
Investmentüberlegungen für bestimmte Serien oder Tranchen von Wertpapieren
dar. Potentielle Käufer sollten die zusätzlichen Investmentüberlegungen,
welche in den anwendbaren Endgültigen Bedingungen dargestellt werden,
prüfen und ihre eigenen Finanz- und Rechtsberater hinsichtlich der Risiken, die
mit einem Investment in eine bestimmte Serie von Wertpapieren verbunden
sind, und deren Eignung als Investment unter Berücksichtigung ihrer besonderen
Umstände konsultieren.
Negativerklärung: Es bestehen keine Negativerklärungen („Negative Pledge“).
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