Charles Vögele Holding AG

Finanzbericht193.3 KreditrisikenKreditrisiken können aus den Bilanzpositionen «Flüssige Mittel», «Forderungen und Vorauszahlungen»und «Finanzanlagen» entstehen. Die Charles Vögele Gruppe hat bezüglichKunden forderungen ein geringes Kreditrisiko, da die Warenverkäufe an Kunden überwiegendin Bargeld oder mittels Debit- bzw. Kreditkarten der meistverbreiteten Anbieter abgewickeltwerden. Abwicklung und Auszahlung erfolgen über lokale Finanzdienstleister innerhalb vonzwei bis drei Tagen. Ausserdem werden allfällige Risiken auf flüssigen Mitteln weiter minimiert,indem nicht ein einzelnes Bankinstitut, sondern verschiedene lokale Finanzdienstleister berücksichtigtwerden.Risiken ergeben sich im Rahmen der Aufbewahrung der Bargeldeinnahmen in den Filialensowie beim Transport dieser Einnahmen zu den Finanzinstituten. Die Bargeldbestände (Abschöpfungen,Kassenwechselgelder) in den Filialen werden in Tresoren aufbewahrt und durchregelmässige bzw. bedarfsorientierte Geldtransfers minimiert. Das Diebstahlrisiko durch eigenesPersonal oder Dritte ist durch ein wirksames internes Kontrollsystem weiter reduziert.Die Bargeldbestände in den Tresoren sind in einer angemessenen Höhe gegen Diebstahl undhöhere Gewalt versichert und werden im Verlustfall ersetzt. Bei der Auswahl der Geld- undWerttransportdienstleister legt die Charles Vögele Gruppe sehr grossen Wert auf Qualität,Transparenz, Sicherheit und auf einen umfangreichen Versicherungsschutz.Forderungen aus Vorsteuerrückerstattungsansprüchen (Mehrwertsteuer) werden durch regelmässigeÜberprüfungen der formell korrekten Deklarationen und durch die fristgerechte Einreichungder notwendigen Erklärungen sichergestellt. Vorauszahlungen an Lieferanten und dieübrigen Forderungen werden periodisch überprüft und ein allfälliges Kreditrisiko wird durcheine Wertberichtigung berücksichtigt (siehe Anmerkung 2.12).3.4 LiquiditätsrisikenAufgrund der saisonalen Schwankungen der monatlichen Verkaufserlöse und der Vorfinanzierungder Wareneinkäufe unterliegt der Geldfluss während eines Geschäftsjahrs starkenSchwankungen. Zur Steuerung dieser Liquiditätsrisiken dient eine laufend aktualisierte Liquiditätsplanung,die auf den geplanten Umsätzen, Kosten und Investitionen des Jahresbudgetsbasiert.Per Bilanzstichtag verfügt die Charles Vögele Gruppe über folgende Liquiditätsreserven:CHF 1 000 31.12.2012 31.12.2011Liquide Mittel, netto, am Ende der Berichtsperiode 87 009 109 553Zugesagte Kreditlinie gemäss syndiziertem Kreditvertrag 255 000 250 000./. Davon beanspruchte Kreditlinien (190 000) (130 000)Zusätzliche Kreditlinien 3 019 6 080./. Davon beanspruchte Kreditlinien – –Total Liquiditätsreserven und ungenutzte Kreditlinien 155 028 235 633