beru aktiengesellschaft jahresabschluss und lagebericht zum 31 ...

LIQUIDITÄTSRISIKEN
Die Treasury-Abteilung überwacht das zentrale Währungs- und Zinsmanagement des
Konzerns und steuert den Einsatz von Finanzinstrumenten. Der Liquiditätsbedarf innerhalb
des Konzerns wird im Rahmen des Budgetierungsprozesses anhand einer Cashflow-
Planung festgelegt. Die Liquiditätsentwicklung unterliegt einer ständigen Kontrolle.
Die eingeräumten Zahlungsziele bewegen sich im Rahmen der branchenüblichen
Konditionen. Zahlungseingänge werden vom Rechnungswesen in Abstimmung mit dem
Vertrieb laufend kontrolliert. Zur Risikominimierung werden die für jeden Kunden definierten
Kreditlimits regelmäßig überwacht und an die jeweiligen Erfordernisse angepasst.
FINANZMARKTRISIKEN
BERU konnte seine solide Bilanz- und Finanzierungsstruktur auch im vergangenen
Geschäftsjahr aufrechterhalten. Der Konzern hat nahezu keine Darlehensverbindlichkeiten
gegenüber Dritten. Gemäß den internen Treasury-Richtlinien werden für die kurzfristige
Geldanlage ausschließlich risikoarme Finanzinstrumente eingesetzt. Der Großteil der
liquiden Mittel wird in Festgeldern auf Euro-Basis angelegt. Das damit verbundene Zinsrisiko
wird durch die laufende Überwachung der Anlagestruktur auf ein Minimum reduziert.
BERU fakturiert bis zu 1% seines Umsatzes auf US-Dollar-Basis. Da die BERU AG
US-Dollar-Ausgaben in etwa gleicher Höhe hat, wurden keine Devisentermingeschäfte
abgeschlossen. Zum Stichtag bestanden keine offenen Devisentermingeschäfte.
Im Geschäftsjahr 2008 hat BERU Liquidität in Form eines Darlehens an die
BorgWarner Germany GmbH abgeführt. Zum Bilanzstichtag bestehen insgesamt
Forderungen gegen die BorgWarner Gruppe in Höhe von insgesamt 146,6 Mio. Euro. Die
Werthaltigkeit dieser Forderungen überprüft der Vorstand im Rahmen der laufenden
Kommunikation mit dem mittelbaren Hauptaktionär.
RECHTLICHE RISIKEN
BERU ist derzeit nicht in Gerichts- oder Schiedsverfahren verwickelt, die einen erheblichen
Einfluss auf die wirtschaftliche Situation des Unternehmens haben könnten.
UMWELTRISIKEN
Im BERU Konzern ist ein nach ISO-14001 zertifiziertes Umweltmanagementsystem installiert,
mit dem sichergestellt ist, dass sämtliche relevanten Vorschriften eingehalten werden.
Für bestimmte Umweltrisiken besteht eine angemessene Haftpflichtversicherung.
Da die umweltgesetzlichen Vorschriften allerdings sehr komplex sind und immer stringenter
werden, besteht die Gefahr, dass es trotz aller Bemühungen zu Verstößen kommen könnte.
KOMMUNIKATIONS- UND INFORMATIONSRISIKEN
Um ein potenzielles Risiko durch Ausfall der IT-Technologien zu reduzieren, beugt BERU mit
umfassenden Sicherheits- und Präventionsmaßnahmen vor. Die Rechenzentren sind vor
internen und externen Einflüssen geschützt.
Die IT-Organisation wird zudem jährlich durch externe Experten auditiert.
Ein weiteres Risiko stellen Datenmissbrauch und unberechtigter Datenzugriff dar.
Dem wird mit der Ausstattung einer aktuellen Firewall- und Virenschutzsoftware Rechnung
getragen. Mitarbeiter, die Zugang zu sensiblen Daten haben, werden darüber hinaus
gesondert zum Thema Datenschutz geschult.
ORGANISATIONS- UND KONTROLLRISIKEN
Aufgrund der Mehrheitsbeteilung von BorgWarner ist BERU auch zur Einhaltung der
amerikanischen Rechtsvorschriften verpflichtet. Das interne Kontrollsystem entspricht den
Anforderungen des Sarbanes-Oxley-Gesetzes und sorgt für die Einhaltung sämtlicher
Richtlinien. Die Interne Revision unterstützt das interne Kontrollsystem zur Aufdeckung von
betrügerischen Handlungen.
Alle Gesellschaften des Konzerns werden in diese Untersuchungen einbezogen. Die
Führungskräfte des Unternehmens wurden hinsichtlich bestehender Risiken sensibilisiert.
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