Geschäftsbericht 2010.pdf - KD-Bank

Bericht des Vorstands
Voraussichtliche Entwicklung der Genossenschaft
mit ihren wesentlichen Chancen und Risiken
Voraussichtlicher Geschäftsverlauf
Die wirtschaftliche Situation von Kirche und Diakonie wird
voraussichtlich, wie in den zurückliegenden Geschäftsjahren,
von der Herausforderung gekennzeichnet sein, sich auf engere
Margen einzustellen. Wir erwarten dementsprechend
im Kredit- und Einlagengeschäft für 2011 nur ein moderates
Wachstum, wobei wir eine weitere Qualitätssteigerung in der
Betreuung unserer Kunden erreichen wollen.
Wesentliche Chancen sehen wir im Hinblick auf den voraussichtlichen
Geschäftsverlauf insbesondere darin, dass die demografische
Entwicklung langfristig den Bedarf an diversen
Sozialeinrichtungen, die durch unsere Kunden getragen und
durch uns mitfinanziert werden, weiter erhöhen wird. Aufgrund
unseres Spezialbankcharakters und der permanenten
Weiterentwicklung unseres Spezialwissens sind wir im Vergleich
zum Wettbewerb besser darauf ausgerichtet, komplexere
Kundenstrukturen unter immer anspruchsvolleren Rahmenbedingungen
zu betreuen.
Wesentliche Risiken sehen wir in der aktuellen Entwicklung an
den Rohstoffmärkten. Durch den rasanten Anstieg, insbesondere
beim Ölpreis, könnte die Konjunktur ins Stocken geraten
und der Aufschwung in Europa an Dynamik verlieren und sich
damit die Inflationstendenzen erhöhen. Auf Seiten der EZB
wird nach langer Zeit erstmals wieder über Zinserhöhungen
spekuliert. Bei stark steigenden Zinsen, über unsere Zinsprog-
nosen hinaus, würde dies vorübergehend zu einem erheblichen
Abschreibungsbedarf bei unseren Eigenanlagen führen.
Weitere Risiken resultieren vorwiegend daraus, dass sich das
Einlagenvolumen aufgrund eines stärker rückläufigen Steueraufkommens
entgegen unseren Erwartungen doch negativ
entwickeln könnte. Die Umstrukturierung im Gesundheits- und
Sozialwesen wird tendenziell dazu führen, dass zur Entlastung
der öffentlichen Haushalte verstärkt Risiken auf unsere Kunden
als Investoren abgewälzt werden. Dies kann auch zu höheren
Adressenausfallrisiken im Kundenkreditgeschäft führen.
Insgesamt prognostizieren wir für die nächsten zwei Geschäftsjahre
einen zufriedenstellenden Geschäftsverlauf.
Vermögens- und Finanzlage
Nach unseren Planungsrechnungen, die insbesondere auf
den zuvor genannten bzw. den zur Ertragslage dargestellten
Prämissen beruhen, erwarten wir für die nächsten Jahre eine
weitere Stärkung unserer Eigenmittel durch die Dotierung
der Rücklagen sowie die weitere Aufstockung der Vorsorgereserven.
Die vorgeschlagene Verwendung des Jahresüberschusses
aus dem Geschäftsjahr 2010 wird, vorbehaltlich der
Zustimmung durch die Generalversammlung, bereits zu einer
Erhöhung des Kernkapitals im Sinne des § 10 KWG um ca. 4,5
Mio. Euro führen.
Die bankaufsichtsrechtlichen Anforderungen an die Eigenkapital-
und Liquiditätsausstattung (Solvabilitätsverordnung und
Liquiditätsverordnung) werden wir auch in den folgenden
Jahren einhalten. Dies hat auch für die ab 2013 geplanten und
unter dem Begriff Basel III subsumierten verschärften qualitativen
und quantitativen Anforderungen an das haftende
Eigenkapital Gültigkeit.
Die dargestellten Risiken der künftigen Entwicklung werden
nach unserer Einschätzung keine wesentliche Auswirkung auf
die Vermögenslage der nächsten zwei Jahre haben.
Ertragslage
Durch die extrem steile Zinsstrukturkurve infolge der Finanzmarktkrise
konnte die Bank für Kirche und Diakonie einmalig
im Geschäftsjahr 2009 ihr Zinsergebnis im Vergleich zu den
Vorjahren deutlich steigern, so dass für 2010 und die Folgejahre
zwangsläufig wieder ein deutlicher Rückgang zu verzeichnen
war bzw. zu verzeichnen sein wird. Auf der Grundlage unserer
Zinsprognose, die für das laufende Jahr von einem leicht steigenden
und in 2012 von einem stärker steigenden Zinsniveau
vor allem im kurz- und mittelfristigen Laufzeitbereich ausgeht,
rechnen wir deshalb für die nächsten zwei Jahre mit einem
nachhaltigen Zinsüberschuss über dem Niveau von 2010.
Unter Berücksichtigung des Provisionsergebnisses sowie der
ordentlichen Verwaltungsaufwendungen erwarten wir insgesamt
für die beiden Folgejahre im Vergleich zum Berichtsjahr
ein moderat steigendes und zufriedenstellendes Betriebsergebnis
vor Bewertung.
Aus der Bewertung von Forderungen erwarten wir für die
folgenden beiden Jahre in etwa gleichbleibende Nettoaufwendungen.
Bei der Bewertung unserer Eigenanlagen rechnen wir
auf Basis der von uns unterstellten Zinsentwicklung in 2011 mit
einem positiven Ergebnis; in 2012 sind hingegen voraussichtlich
deutlich höhere Kurswertabschreibungen zu verzeichnen.
Unter Berücksichtigung der gewinnabhängigen Steuern planen
wir für die nächsten beiden Jahre einen moderaten Anstieg
unseres Jahresüberschusses.
| 40 | Geschäftsbericht | 2010