Geschäftsbericht 2011 - Volksbank Lübeck eG

3. Finanz- und Liquiditätslage
Die Zahlungsbereitschaft unserer Bank war während des gesamten Berichtszeitraumes jederzeit
gewährleistet. Der Liquiditätsgrundsatz wurde von uns im Geschäftsjahr 2011 stets eingehalten. Die
Liquiditätskennzahl betrug zum Bilanzstichtag des Berichtsjahres 3,5 (gegenüber dem Vorjahr 2,1).
Diese hohe Liquiditätskennzahl ist der Struktur der Passivmittel geschuldet.
Neben unseren eigenen liquiden Mitteln stehen uns Kreditlinien unserer Zentralbank zur Verfügung. Für
an die Deutsche Bundesbank verpfändete Wertpapiere stehen uns Linien zur Verfügung, die wir in
unterschiedlichen Geschäftsarten abrufen können.
Die von der Zentralbank bereitgestellte Kreditlinie wurde im Jahresverlauf teilweise in Anspruch
genommen. Ferner tätigten wir im abgelaufenen Geschäftsjahr Offenmarktgeschäfte mit der Deutschen
Bundesbank.
Nicht zur Abwicklung des Tagesgeschäftes benötigte Liquidität haben wir in Schuldverschreibungen,
Schuldscheindarlehen oder verzinsliche Wertpapiere angelegt. Bei der Anlage dieser Mittel legen wir
Wert auf eine ausgewogene Fälligkeitsstruktur bei einer attraktiven Verzinsung. Ferner gilt es, einen
kontinuierlichen Liquiditätsfluss zu sichern.
In Anbetracht der derzeit vorhandenen Liquiditätsreserven und der Einbindung unserer Bank in den
genossenschaftlichen Liquiditätsverbund ist für einen Betrachtungszeitraum von zwei Jahren nicht mit
einer wesentlichen Beeinträchtigung der Zahlungsfähigkeit aus heutiger Sicht zu rechnen.
Von den weiterhin vorhandenen Verwerfungen an den Interbanken- und Kapitalmärkten ist unsere
Bank in der Finanz- und Liquiditätslage nicht betroffen. Es festigt sich die vom Interbankengengeschäft
weitgehend unabhängige Refinanzierungsstruktur, welche überwiegend aus den
Geschäftsbeziehungen mit den Privat- und Firmenkunden resultiert. Durch die Einbindung in den
genossenschaftlichen Finanzverbund bestehen ausreichende Refinanzierungsmöglichkeiten, um
unerwartete Zahlungsstromschwankungen auffangen zu können. Von besonderer Bedeutung ist
weiterhin die an den Bedürfnissen unseres Hauses ausgerichtete Fälligkeitsstruktur unserer
Wertpapieranlagen. Insbesondere die variabel verzinslichen Wertpapiere können jederzeit ohne ein
besonderes Kursrisiko, welches auf der Zinsentwicklung basiert, in liquide Mittel gewandelt werden.
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