Sicherheit und Risiko

ESPRIT St.Gallen Business Review
ko länger zu leben als die finanzielle Vorsorge ausreicht,
kein objektives sondern ein subjektives Risiko. D.h. der
Zielerreichungsgrad hängt von den individuellen Bedürfnissen
ab – manchen Menschen erscheinen 50% bis
60% vom letzten Nettoeinkommen ausreichend für die
Versorgung im Alter, andere hingegen benötigen z.B. wegen
teurer Hobbys das gleiche Nettoeinkommen wie in
der Berufstätigkeitsphase. Bei einer Untersuchung von
1.024 Verbrauchern hat das Institut für Vorsorge und
Finanzplanung festgestellt, dass der durchschnittliche
Rentenbedarf im Alter in Deutschland bei 80% des letzten
Nettoeinkommens liegt.
Im Anschluss an die Grundabsicherung folgen die
Altersvorsorge und der Vermögensaufbau. Dabei dient
der Vermögensaufbau unter anderem für kurz- und
mittelfristige Investitionen, die auch zur Erfüllung von
Wünschen und Träumen dienen wie z. B. einer Weltreise,
eines Wintergartens usw. Natürlich wirken die Bausteine
Altersvorsorge und Vermögensaufbau aufeinander ein.
Die Altersvorsorge stellt die Investitionen für das
Rentenalter dar. Es müssen gezielte Entscheidungen getroffen
werden, um bei Eintritt der Rente den individuell
gewünschten Lebensstandard halten zu können.
In Deutschland wird die Altersvorsorge
beachtlich durch den Staat gefördert.
Insgesamt stehen neben der gesetzlichen Rentenversicherung
und den berufsständischen Versorgungswerken
für die freiberuflich Tätigen (z.B. Ärzte,
Anwälte, Steuerberater, Architekten) drei staatlich geförderte
Versorgungswege zur Verfügung, die freiwillig
als Ergänzung durchgeführt werden können. Dies sind
die Riester-Rente, die Basisrente und die betriebliche Altersversorgung.
Alle drei Wege sind kapitalgedeckt und
werden steuerlich gefördert. Allerdings gibt es bei jedem
staatlich geförderten Versorgungsweg Besonderheiten
(bei der Riester-Rente die Zulage, bei der betrieblichen
Altersversorgung die Sozialversicherungsfreiheit usw.),
die hier den Rahmen sprengen würden. Welcher Weg
der optimale für den Einzelnen ist und in welcher Höhe
investiert werden muss, um den gewünschten Versorgungsgrad
zu erreichen, kann nur durch eine umfassende
Beratung auf der Basis der individuellen Bedürfnisse
und Gegebenheiten geklärt werden. Ergänzend zur Altersvorsorge
sollte noch das Risiko der Pflegebedürftigkeit
im Auge behalten werden, da dieses Risiko aufgrund
der steigenden Lebenserwartung zunimmt.
Die Spitze und damit die Fertigstellung der Pyramide
stellt die Vermögensstreuung dar. Damit ist kein
Risiko verbunden (außer das bereits anfangs erwähnte
Risiko bei der Wertpapieroptimierung). Hat man diesen
Baustein erreicht, ist man in der Lage sein Vermögen gezielt
zu streuen. Dabei werden die verschiedensten Anlageformen
unter Berücksichtigung aller steuerlichen Aspekte
optimal eingesetzt. Das kann von Diversifikation
bei Aktienanlagen bis hin zu speziellen Investments im
Immobilienbereich gehen. Ist man an der Vermögensstreuung
angelangt, kann man sich in der glücklichen
Lage schätzen, dass die finanzielle Situation für die Zukunft
eher positiv sein wird.
Fazit
Der Mensch lebt – ob er will oder nicht – mit Risiken.
Die finanziellen Risiken durch biometrische Einschränkungen
kann man jedoch sehr gut durch entsprechende
Vorsorge abdecken. In welchem Grad dies der
Einzelne tun will und kann, hängt von den individuellen
Bedürfnissen ab. Empfehlenswert ist es, sich auf jeden
Fall in den entsprechenden Lebensphasen mit den potenziellen
Lebensrisiken auseinander zu setzen und sich
dabei an einen Berater zu wenden, der eine ganzheitliche,
bedürfnisorientierte Beratung durchführen kann.
Lebenslauf
Prof. Michael Hauer ist am
3. Februar 1963 in Neustadt/Waldnaab
in der
Nähe von Weiden in der
Oberpfalz geboren. Er ist
Gründer, Gesellschafter
und Geschäftsführer des
Instituts für Vorsorge und
Finanzplanung, das sich
intensiv mit den Themen
Financial Planning und Altersvorsorge beschäftigt.
In diesen Bereichen ist Michael Hauer auch als
Fachautor zahlreicher Publikationen (u.a. für den
Rudolf Haufe Verlag) und als Referent tätig.
Michael Hauer ist Diplom-Mathematiker und Certified
Financial Planner. Von 1993 bis 2000 war er
in leitender Funktion bei der Commerzbank und
Dresdner Bank im Bereich Financial Planning tätig.
Seit dem Jahr 2000 ist er Lehrbeauftragter und seit
März 2012 Honorar-Professor im Fachbereich „Finanzmärkte
und Financial Planning“ an der Hochschule
für angewandte Wissenschaften Amberg-
Weiden. Für den Fachbereich Altersvorsorge ist
er seit 2004 Dozent an der ebs European Business
School Finanzakademie, Oestrich-Winkel.
Homepage: www.vorsorge-finanzplanung.de
Mail: michael.hauer@vorsorge-finanzplanung.de
Winter 2012 31