Activitatea COMISIEI în perioada 01.02.2008-0 - CNVM

(3) Dupa momentul precizat la alin. (1) ordinele de transfer inregistrate in sistemul Depozitarului Central pot fi modificate si/sau
revocate numai de catre Depozitarul Central in vederea minimizarii riscului sistemic.
(4) Ordinele de transfer inregistrate in sistemul Depozitarului Central pot fi modificate de catre Depozitarul Central in conformitate cu
prevederile Titlului II, Capitolul 2, Sectiunea 1 - “Desfasurarea operatiunilor de compensare-decontare” si Sectiunea 3 - “Decontarea
tranzactiilor transmise si/sau retransmise Depozitarului Central ca urmare a corectarii unor tranzactii efectuate in sistemele de
tranzactionare”.
(5) Ordinele de transfer inregistrate in sistemul Depozitarului Central pot fi revocate de catre Depozitarul Central in urmatoarele
cazuri:
a) ca urmare a desfiintarii retroactive a tranzactiei prin aplicarea rezolutiunii de plin drept in conformitate cu prevederile prezentului
Cod si a prevederilor contractului incheiat intre Depozitarul Central si entitatea care administreaza respectivul sistem de
tranzactionare;
b) ca urmare a invalidarii/inconfirmarii tranzactiei de catre un sistem de tranzactionare in situatii exceptionale, cauzate de incidente
grave aparute in functionarea sistemului de tranzactionare, a sistemului Depozitarului Central si/sau a sistemului de comunicatie
la distanta, conform prevederilor contractului incheiat intre Depozitarul Central si entitatea care administreaza respectivul sistem
de tranzactionare.
(6) Invalidarea/inconfirmarea de catre un sistem de tranzactionare a unei tranzactii inregistrate la Depozitarul Central, poate avea loc cel
tarziu in data decontarii tranzactiei initiale, dupa caz:
a) inainte de ora 10:00;
b) inaintea primirii confimarii de finalizare a transferului fondurilor banesti, pentru situatiile prevazute la art. 141 alin (2) si art. 142;
in conformitate cu prevederile contractului incheiat intre Depozitarul Central si entitatea care administreaza respectivul sistem de
tranzactionare.
(7) Deschiderea procedurii de insolventa a unui Participant la sistemul de compensare-decontare si registru anterior efectuarii tranzactiilor
de cumparare speciala (buy-in speciale) sau de cumparare impusa (buy-in) atrage de drept, fara vreo alta formalitate sau acord prealabil,
desfiintarea retroactiva, prin aplicarea rezolutiunii de plin drept, a tranzactiilor incheiate de catre Participant pe contul unui client al unui
agent custode care nu confirma decontarea tranzactiilor care au generat apelarea la procedurile de cumparare speciala/impusa. Orice
eventuala plata compensatorie intre partile implicate, ce poate decurge din aceste cauze, se va realiza in afara sistemului Depozitarului
Central.
Art. 6 (1) Depozitarul Central deconteaza tranzactiile cu instrumente financiare pe baza neta si pe baza bruta in conformitate cu
prevederile prezentului Cod.
(2) Decontarea pe baza neta a tranzactiilor cu instrumente financiare prin sistemul Depozitarului Central se efectueaza la momentul T+3.
(3) Decontarea pe baza bruta a tranzactiilor cu instrumente financiare prin sistemul Depozitarului Central se efectueaza la data agreata de
participantii la sistemul de tranzactionare care au incheiat respectivele tranzactii. Aceasta data poate sa fie T, T+1, T+2 sau T+3.
Art. 7 Decontarea tranzactiilor cu instrumente financiare prin sistemul Depozitarului Central se face pe baza principiului DvP in
conformitate cu prevederile art. 79 alin. (2) din Regulamentul CNVM nr. 13/2005, potrivit carora livrarea instrumentelor financiare se
realizeaza daca si numai daca are loc plata fondurilor banesti corespunzatoare.
Art. 8 (1) Depozitarul Central poate avea mai multe cicluri de decontare pe baza neta pe zi, in conformitate cu prevederile contractului
incheiat intre Depozitarul Central si BNR.
(2) Depozitarul Central va comunica data de la care se aplica prevederile alin. (1) impreuna cu orarul operatiunilor aferente.
(3) Decontarea tranzactiilor cu decontare pe baza bruta se realizeaza in conformitate cu prevederile prezentului Cod, pe toata durata de
functionare a sistemului ReGIS in care este permisa introducerea de instructiuni de decontare pe baza bruta de catre Depozitarul
Central, in conformitate cu contractul incheiat intre Depozitarul Central si Banca Nationala a Romaniei.
Art. 9 (1) Participantii la sistemul de compensare-decontare si registru au obligatia si raspunderea exclusiva ca, in momentul in care
introduc in sistemul de tranzactionare ordine de cumparare, sa se asigure ca fondurile corespunzatoare decontarii tranzactiilor efectuate in
conturi pentru care asigura servicii de decontare sunt disponibile la data decontarii.
Participantii la sistemul de compensare-decontare si registru trebuie sa-si evalueze clientii, in vederea evitarii introducerii in sistem a
ordinelor de cumparare pentru clientii care nu isi pot asuma riscul de decontare.
Participantii la sistemul de compensare-decontare si registru isi asuma responsabilitatea pentru clientii care nu avanseaza fondurile
corespunzatoare la data decontarii tranzactiilor efectuate pe numele si in contul lor, conform regulilor sistemului de compensaredecontare.
(2) La data decontarii, in conformitate cu orarul de decontare corespunzator tranzactiilor incheiate, Participantii la sistemul de
compensare-decontare si registru au obligatia si raspunderea exclusiva de a alimenta conturile de decontare deschise la participantii
compensatori cu disponibilul necesar pentru stingerea obligatiilor de plata rezultate in urma tranzactiilor incheiate in sistemele de
tranzactionare si inregistrate la Depozitarul Central.
(3) Participantii la sistemul de compensare-decontare si registru, precum si, dupa caz, agentii custode in cazul mecanismului fara
prevalidare a instrumentelor financiare, au obligatia si raspunderea de a se asigura ca instrumentele financiare aferente decontarii
tranzactiilor incheiate in sistemele de tranzactionare si inregistrate la Depozitarul Central sunt disponibile in cont, dupa cum
urmeaza: