Outils ESG à l'intention des gestionnaires de fonds - CDC

Outil n° 4
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T o u T E S a c T i V i T é S
d'inVESTiSSEmEnT
Questions pour évaluer les systèmes de gestion ESG
du gestionnaire de fonds
La structure interne du gestionnaire de fonds doit être
organisée de façon à faciliter la bonne gestion ESG de ses
investissements. Pour les investissements dans des secteurs
présentant des risques ESG élevés, les gestionnaires de fonds
doivent pouvoir bénéficier de l'assistance d'experts internes
ou externes. Des procédures satisfaisantes doivent être mises
en œuvre pour prendre les mesures qui s'imposent à chaque
étape du processus d'investissement. Des mécanismes
adéquats de surveillance et de contrôle internes sont
nécessaires pour veiller au respect de ces procédures.
Outils ESG de CDC à l'intention des gestionnaires de fonds, 2010
Les partenaires et les cadres chargés de l'investissement
doivent être formés et incités à incorporer les considérations
ESG dans leurs décisions d'investissement et la gestion des
investissements. Une formation de base peut sensibiliser
davantage les gestionnaires aux questions ESG et renforcer
leur capacité à s'intéresser aux risques ESG et aux
opportunités d'amélioration.
Les questions suivantes peuvent permettre d'évaluer la
qualité de l'organisation interne d'un gestionnaire de fonds
et sa capacité à gérer les questions ESG dans ses activités
d'investissement.
Politique et procédures Oui Non Commentaires
1. Politiques : existe-t-il des politiques officielles et des systèmes de gestion ESG ?
2. Identification des opportunités : le gestionnaire identifie-t-il proactivement
les opportunités d'amélioration ESG pour ses investissements ?
3. Risques : les investissements font-ils l'objet d'une évaluation des risques ESG
formelle et d'un niveau de suivi conforme aux risques ?
4. Risques élevés : les considérations ESG peuvent-elles faire obstacle à
une opportunité d'investissement éventuelle ?
5. Plans d'action : des plans d'action formels sont-ils formulés pour
remédier aux défaillances ESG ?
6. Suivi : des processus sont-ils en place pour gérer/suivre les risques
ESG et mettre en œuvre des plans d'action en vue d'améliorations ?
Rôles et responsabilités Oui Non Commentaires
7. Ressources ESG : le gestionnaire de fonds a-t-il désigné un
professionnel ESG ?
8. Responsabilité supérieure : une responsabilité ESG a-t-elle été mise en place à tous les
niveaux, y compris au niveau du comité d'investissement et de l'organe de décision du fonds ?
9. Spécialistes : y a-t-il un recours à des consultants spécialisés/experts techniques externes
pour évaluer et suivre les investissements à hauts risques ? Si oui, qui sont ces personnes et
quand sont-elles utilisées ?
10. Formation : le gestionnaire de fonds dispense-t-il une formation ESG à l'ensemble du
personnel concerné ?
Gestion de la performance ESG Oui Non Commentaires
11. Indicateurs de performance : des indicateurs clés de performance sont-ils en
place pour mesurer et suivre les performances ESG des sociétés en portefeuille ?
12. Incidents graves : un protocole de suivi des incidents graves impliquant des
sociétés en portefeuille est-il en place ?
Rapports Oui Non Commentaires
13. Lignes de communication : des lignes de communication sont-elles en place
pour signaler les problèmes ESG, et notamment les incidents graves, au comité
d'investissement et à l'organe de décision du gestionnaire de fonds ?
14. Information des investisseurs du fonds : les investisseurs du fonds sont-ils
informés des questions ESG au moins annuellement et immédiatement
en cas d'incident grave ?
Gestion des parties prenantes Oui Non Commentaires
15. Communication : le gestionnaire de fonds communique-t-il sur les
questions ESG à travers son rapport annuel et son site internet ?
16. Médias : le gestionnaire de fonds entretient-il de bonnes relations
avec les médias sur les aspects ESG de ses investissements ?
Rosencrantz & Co