CAPITOLO III - IL BILANCIO D'ESERCIZIO - Meccanicamente

fabbisogno finanziario, ovvero del volume dei mezzi finanziari che necessitano per acquisire e
utilizzare i fattori della produzione destinati al compimento delle operazioni di gestione. Infatti,
l’azienda non ha la necessità di finanziarsi con propri mezzi per il periodo che va dalla
manifestazione dell’uscita fino a quella dell'entrata.
È ovvio inoltre che, se gli acquisti e le vendite fossero effettuati in contanti, si avrebbe la
coincidenza tra ciclo economico e monetario. In concreto, ipotizzando un acquisto di merci in
contanti il 18 gennaio, rivendute sempre in contanti il 25 febbraio, che possiamo schematizzare nel
seguente grafico:
38
USCITA
18 gennaio
CICLO MONETARIO (38 d)
ENTRATA
25 febbraio
CICLO ECONOMICO (38 d)
Costo - debito Ricavo - credito
Fig. III.25
Da quanto detto e considerando le esemplificazioni fatte, emerge che il ciclo economico e
quello monetario difficilmente coincidono. Come del resto accade, per lo meno riferendosi a
situazioni di breve periodo, per l’equilibrio monetario ed economico.
Per completare il concetto di ciclo monetario, sottolineiamo che le entrate e le uscite sono
originate dalla nascita di debiti e di crediti di finanziamento o anche dai rimborsi degli stessi.
Entrate e uscite sono generate, anche, rispettivamente dagli apporti di capitali dell’imprenditore e
dai suoi prelevamenti per proprie esigenze.
Sulla base delle predette considerazioni, possiamo schematizzare una casistica che ci permette di
evidenziare il fenomeno monetario dell’attività aziendale, il cui studio risulta importantissimo ai
fini di un’equilibrata gestione di tesoreria che, ripetiamo, si realizza allorché le entrate sono
maggiori o uguali alle uscite.
Entrate Uscite
a) Vendita di beni, servizi o di altre a) Acquisti di fattori produttivi
condizioni produttive con riscos- con pagamento immediato
sione immediata
b) Riscossione di crediti v/clientela b) Pagamento di debiti di fornitura
sorti precedentemente
c) Rimborso di finanziamenti da noi c) Concessione di finanziamenti a
concessi terzi
d) Finanziamenti ricevuti d) Rimborso finanziamenti ricevuti
e) Apporti dell’imprenditore iniziali e) Prelevamenti imprenditore
e successivi in denaro (distribuzione dividendi o utili)
nelle società
3.13 Il reddito come differenza tra capitale finale e iniziale
Dopo aver illustrato l'aspetto economico e finanziario ed esaminati i loro collegamenti che si
attuano nell'ambito delle operazioni d'impresa, è necessario effettuare un’ulteriore ricerca. Infatti, il
complesso delle operazioni aziendali produce costi e ricavi, mentre la loro differenza da luogo al