Vermögensmanagement für Privatanleger

Und beobachtet man sie über einen längeren Zeitraum, erkennt man, dass sie fast immer gestiegen
sind. Das Renditedreieck des Deutschen Aktieninstituts (DAI) zeigt zum Beispiel: Über
Anlagezeiträume von mehr als 15 Jahren hat der DAX bislang stets Gewinne erbracht, und das
überwiegend bei Jahres-Renditen im hohen einstelligen bis zweistelligen Bereich. Daher sollten
Anleger sich von kurzfristigen Kursausschlägen nicht aus der Ruhe bringen lassen. Viel wichtiger ist
ein breit diversifiziertes Portfolio. Denn Anleger, die auf einzelne Aktien setzen, können durchaus
auch langfristig danebenliegen und dauerhaft Verluste einfahren. Am einfachsten lässt sich
systematische Diversifikation mithilfe von Aktien- und Anleihe-ETFs umsetzen. Je nach
Risikobereitschaft können sich Anleger so ein individuelles Portfolio aus renditebringenden Aktien
und schwankungsarmen Anleihen zusammenstellen.
Vorurteil 3: Das Vermögen ist langfristig gebunden
Wer sein Geld in Wertpapiere investiert, ist langfristig gebunden und in seiner Flexibilität
eingeschränkt. So lautet zumindest ein Vorurteil, das die Deutschen vor einem
Wertpapierinvestment abschrecken lässt. Dabei sind Sparer, die auf eine vermeintlich sichere
Geldanlage setzen, weitaus eingeschränkter. Eine Immobilie etwa birgt ein Klumpenrisiko, denn
häufig stecken Bauherren ihr gesamtes Vermögen in das Haus oder die Wohnung. Entsprechend
groß ist dann das Risiko, wenn der Vermögenswert nicht so werthaltig sein sollte wie gedacht.
Schließlich können auch Immobilien durch zum Beispiel steuerliche Änderungen, die Landflucht
oder auch durch Wirtschaftskrisen im Wert sinken. Mit einer Immobilie sind Anleger zudem sehr viel
weniger flexibel, wenn es gilt, seine Geldanlage an veränderte Lebenssituationen anzupassen, die
heute immer weniger planbar sind als früher. Für Aktien und andere Wertpapiere gibt es dagegen
einen liquiden Markt. Daher ist es einfach, diese Anlagen zu verkaufen, um Kapital umzuschichten.
Ein ETF-Sparplan beim Robo-Advisor ermöglicht Anlegern ein besonders hohes Maß an Flexibilität:
Je nach Lebenssituation können sie zum Beispiel die monatliche Sparrate erhöhen, senken oder
sogar pausieren. Darüber hinaus können sie sich ihr angelegtes Vermögen jederzeit auszahlen
lassen – bei growney in der Regel innerhalb von sieben Tagen.
Vorurteil 4: Wertpapiere sind kompliziert und nur für Profis geeignet
30 Prozent der Deutschen investieren nicht in Wertpapiere, weil sie Angst haben, die falschen zu
kaufen. Knapp ein Viertel wüsste erst gar nicht, welche Aktien sie kaufen sollten. Tatsächlich ist es
für Privatanleger recht aufwendig aus den weltweit rund 4.800 ETFs[21] eigenständig ein Portfolio
zusammenzustellen: So müssen sie beispielsweise Statistiken selbst berechnen, das Rebalancing
übernehmen,[22] eine Strategie zur Sicherung der Fondsqualität festlegen und die Fonds dann
regelmäßig hinsichtlich ihrer Qualität prüfen.
Sie erhalten sozusagen ein Rundum-Sorglos-Paket und müssen sich um nichts mehr kümmern.
Daher bietet sich eine automatisierte Geldanlage beim Robo-Advisor auch für Investment-Einsteiger
an: Per Fragebogen wird ermittelt, wie risikofreudig ein Anleger ist und anschließend eine
„maßgeschneiderte“ Investmentstrategie vorgeschlagen.
Das Geld der Anleger ist beim Robo-Advisor steueroptimiert investiert, die Kunden müssen sich
weder um die Zusammenstellung noch um das Rebalancing ihres Portfolios kümmern und werden
jederzeit über alles Wichtige informiert. Dennoch haben sie zu jeder Zeit Zugriff auf ihr angelegtes
Vermögen und können darüber selbstbestimmt und vollkommen flexibel verfügen.