ÅRSRAPPORT TERRA F ORVALTNING AS

More documents

Recommendations

Info

46 2009 VERDIPAPIRPORTEFØLJE 31.12.09 (NOTE 3) VERDIPAPIR FORFALLS DATO RENTE REGUL ERINGS TIDPUNKT PÅLYDENDE KOSTPRIS EFFEKTIV RENTE ** MARKEDS PRIS FYLKESKOMMUNER/FYLKESK. GARANTI Buskerud fylkeskommune 08-01-10 08-01-10 3 000 000 3 008 715 1,89 100,04 100 645 3 001 128 3 101 773 -7 587 2,87 % 2 Hordaland fylkeskommune 12-02-10 12-02-10 3 000 000 3 000 111 1,99 100,01 23 758 3 000 348 3 024 106 237 2,87 % 2 SUM 6 008 826 124 403 6 001 476 6 125 878 -7 350 5,74 % KOMMUNER/KOMMUNAL GARANTI Herøy kommune 24-02-10 24-02-10 3 000 000 3 002 595 2,02 100,15 76 184 3 004 443 3 080 627 1 848 2,87 % 2 Osterøy Kommune 02-03-10 02-03-10 3 000 000 3 001 200 2,04 100,16 74 709 3 004 836 3 079 545 3 636 2,87 % 2 Sandnes kommune 19-02-10 19-02-10 3 000 000 3 000 225 2,01 100,00 6 801 3 000 033 3 006 834 -192 2,87 % 2 Ålesund kommune 15-03-10 15-03-10 3 000 000 2 999 820 2,08 99,99 2 767 2 999 712 3 002 479 -108 2,87 % 2 SUM 12 003 840 160 461 12 009 024 12 169 484 5 184 11,48 % FORRETNINGSBANKER DnB NOR Bank ASA 10-09-10 10-03-10 3 000 000 2 997 000 2,28 100,05 3 728 3 001 410 3 005 138 4 410 2,87 % 3 Gjensidige Bank ASA 14-02-12 24-02-10 3 000 000 3 000 000 2,69 100,19 7 770 3 005 622 3 013 392 5 622 2,87 % 3 Pareto Bank ASA 14-09-11 15-03-10 2 000 000 1 994 200 3,3 99,98 2 881 1 999 522 2 002 403 5 322 1,91 % 3 Voss Veksel- og Landmandsbank ASA 30-06-10 30-03-10 2 000 000 1 999 200 2,4 100,35 167 2 007 078 2 007 245 7 878 1,92 % 3 SUM 9 990 400 14 546 10 013 632 10 028 177 23 232 9,57 % SPAREBANKER Bien Sparebank AS 01-04-11 04-01-10 2 000 000 2 001 320 2,53 100,36 12 487 2 007 292 2 019 779 5 972 1,92 % 3 Grue Sparebank 08-02-10 08-02-10 3 000 000 3 001 401 2,36 100,00 9 490 2 999 931 3 009 421 -1 470 2,87 % 3 Helgeland Sparebank 06-06-11 08-03-10 2 000 000 2 004 280 2,47 100,26 3 253 2 005 190 2 008 443 910 1,92 % 3 Hjartdal og Gransherad Sparebank 17-02-10 17-02-10 2 500 000 2 513 278 2,16 100,21 81 421 2 505 260 2 586 681 -8 018 2,39 % 3 Klepp Sparebank 03-05-10 03-02-10 2 000 000 1 983 300 2,37 100,03 7 057 2 000 678 2 007 735 17 378 1,91 % 3 Larvikbanken Brunlanes Sparebank 14-09-12 15-03-10 2 000 000 2 008 260 2,85 100,47 2 644 2 009 418 2 012 062 1 158 1,92 % 3 Lom og Skjåk Sparebank 14-02-11 15-02-10 3 000 000 2 990 859 2,49 99,93 8 288 2 997 750 3 006 038 6 891 2,86 % 3 Meldal Sparebank 29-06-12 29-03-10 3 000 000 3 055 200 2,79 101,87 573 3 056 163 3 056 736 963 2,92 % 3 Opdals Sparebank 05-05-11 05-02-10 2 000 000 2 010 760 2,55 101,71 11 200 2 034 234 2 045 434 23 474 1,94 % 3 Orkdal Sparebank 11-02-11 11-02-10 3 000 000 3 002 220 2,43 100,28 10 417 3 008 433 3 018 850 6 213 2,87 % 3 Ringerikes Sparebank 07-06-10 07-06-10 2 000 000 2 000 000 2,44 99,98 3 064 1 999 546 2 002 610 -454 1,91 % 3 Seljord Sparebank 01-02-11 01-02-10 2 000 000 2 000 120 2,49 100,25 7 965 2 004 910 2 012 875 4 790 1,92 % 3 Sparebank 1 Nord-Norge 28-01-11 28-01-10 2 000 000 1 971 800 2,34 100,22 8 391 2 004 430 2 012 821 32 630 1,92 % 3 Sparebank 1 SMN 24-01-11 25-01-10 3 000 000 3 005 400 2,34 100,21 13 035 3 006 303 3 019 338 903 2,87 % 3 Sparebank 1 SR-Bank 16-05-11 15-02-10 3 000 000 2 968 500 2,45 99,85 7 913 2 995 377 3 003 290 26 877 2,86 % 3 Sparebanken Hemne 18-03-11 18-03-10 3 000 000 3 005 700 2,46 100,34 2 719 3 010 140 3 012 859 4 440 2,88 % 3 Sparebanken Møre 16-11-10 16-02-10 2 000 000 1 985 340 2,32 100,32 6 175 2 006 320 2 012 495 20 980 1,92 % 3 Sparebanken Øst 24-01-11 25-01-10 2 000 000 1 981 550 2,38 100,20 22 222 2 004 030 2 026 252 22 480 1,91 % 3 Time Sparebank 11-02-10 11-02-10 3 000 000 3 001 788 2,32 100,01 9 542 3 000 402 3 009 944 -1 386 2,87 % 3 Tinn Sparebank 05-11-12 05-02-10 3 000 000 3 000 000 2,95 99,83 12 133 2 995 011 3 007 144 -4 989 2,86 % 3 Ørland Sparebank 10-03-11 10-03-10 2 000 000 2 004 500 2,51 100,29 2 940 2 005 846 2 008 786 1 346 1,92 % 3 Ørskog Sparebank 25-05-11 25-02-10 3 000 000 3 049 800 2,57 101,55 10 500 3 046 638 3 057 138 -3 162 2,91 % 3 SUM 54 545 376 253 429 54 703 302 54 956 732 157 926 52,27 % FINANSIERINGSSELSKAP Terra Finans AS 30-06-10 30-03-10 3 000 000 3 000 000 3,05 100,36 304 3 010 656 3 010 960 10 656 2,88 % 3 ANSVARLIGE LÅN Aurskog Sparebank 27-10-16 27-01-10 4 000 000 3 812 725 4,82 96,62 18 850 3 864 812 3 883 662 52 087 3,69 % 4 Blaker Sparebank 30-05-17 26-02-10 3 000 000 3 000 000 5,31 94,92 6 975 2 847 711 2 854 686 -152 289 2,72 % 4 Hol Sparebank 27-03-18 29-03-10 1 500 000 1 492 500 6,05 95,50 529 1 432 475 1 433 003 -60 026 1,37 % 4 Sunndal Sparebank 15-10-18 15-01-10 2 000 000 2 000 000 5,62 100,52 23 357 2 010 408 2 033 765 10 408 1,92 % 4 Totens Sparebank 04-09-17 04-03-10 4 000 000 3 992 000 4,78 95,95 8 520 3 837 816 3 846 336 -154 184 3,67 % 4 SUM 14 297 225 58 231 13 993 222 14 051 452 -304 004 13,37 % SUM VERDIPAPIRER 99 845 667 611 374 99 731 312 100 342 682 -114 356 92,62 % PÅLØPT RENTE ** Effektiv rente er den gjennomsnittelige årlige avkastningen på et rentepapir fram til renteendringstidspunkt. *** Forklaring risikoklasser: 1. Stat og statsgaranterte 2. Fylker og kommuner 3. Bank og finansinstitusjoner 4. Ansvarlige lån, bank og finansinstitusjoner 5. Industriselskap. MARKEDS VERDI MARKEDS VERDI INKL. PÅLØPT RENTE UREA LISERT GEVINST /TAP ANDEL RISIKO AV KLASSE FONDET ***
FONDSFAKTA PR. 31.12.09 31.12.08 Forvaltningskapital (i mill. NOK) 172 108 Kurs pr. andel 114,1501 78,5312 Kjøpskurs pr. andel 117,5746 80,8878 Salgskurs pr. andel 113,5794 78,1391 Antall andeler 1 508 782 1 377 786 Minste tegningsbeløp (NOK) 10 000 Tegningsprovisjon 3,0 % Innløsningsprovisjon 0,5 % Forvaltningsprovisjon 1,5 % Mulighet for spareavtale? Ja Minste tegningsbeløp spareavtale 300 Fondets etableringsdato 31-12-01 Fondets referanseindeks VINX Financials NOK NI (VINX40NOKNI) Norge Sverige Annet Danmark Finland 7,6 % 4,2 % 3,6 % 3,5 % 81,2 % RESULTATREGNSKAP NOTE 2009 2008 PORTEFØLJEINNTEKTER OG -KOSTNADER Renteinntekter 160 351 283 121 Mottatt aksjeutbytte 3 906 591 21 657 716 gevinst/tap ved realisasjon -31 049 265 -58 994 341 Netto endringer urealiserte kursgevinster/kurstap 77 448 952 -63 651 819 Andre porteføljeinntekter 98 838 45 672 Porteføljeresultat 50 565 467 -100 659 651 PORTEFØLJEINNTEKTER OG -KOSTNADER Forvaltningsprovisjon 8 -1 925 328 -3 158 781 Andre kostnader 10 -42 243 -97 249 Forvaltningsresultat -1 967 571 -3 256 030 Kildeskatt 12 -23 819 -161 419 Årsresultat 48 574 077 -104 077 100 utdelt til andelseiere i året overført til/fra opptjent egenkapital 48 574 077 -104 077 100 Sum disponert 48 574 077 104 077 100 NOTE 1 REgNSKApSpRINSIppER Se fellesnote. NOTE 2 FINANSIEll RISIKo Terra utbytte er et bransjefond som investerer i nordiske selskaper innen bank, finans og forsikring. Fondet forvaltes etter et aktivt mandat og fondets avkastning kan derfor avvike fra avkastningen til fondets referanseindeks. Sammenlignet med øvrige aksjefond vurderes fondets risiko som høy, men likevel under gjennomsnittet for bransjen finans. Fondet er i første rekke eksponert mot markeds- og selskapsrisiko, samt valutarisiko for den delen av porteføljen som er investert utenfor Norge. NOTE 3 SE NESTE SIDE Finans Annet NOTE 4 oMløpSHASTIgHET omløpshastighet er et mål på handelsvolumets størrelse justert for tegning og innløsning av andeler. omløpshastigheten er beregnet som summen av kjøp og salg av verdipapirer gjennom året dividert på 2, og deretter dividert på gjennomsnittlig forvaltningskapital. Fondets omløpshastighet for 2009 er 0,17. NOTE 5 EgENKApITAl verdipapirfondets egenkapital pr. 31.12.2009 fremkommer slik; Terra Utbytte 2009 2008 Egenkapital 1.1 108 174 840 324 845 891 Tegning 29 899 813 18 832 563 Innløsning -14 422 289 -131 426 514 Årets resultat 48 574 077 -104 077 100 utbytte til andelseierne - - Egenkapital 31.12 172 226 440 108 174 840 NOTE 6 ANDElER I FoNDET Terra Utbytte 2009 2008 2007 Antall andeler 1 508 782,01 1 377 786,02 2 298 893,70 verdi pr. andel 114,15 78,53 141,31 Innløsningskurs 113,58 78,14 140,60 Innløsning av andeler i aksjefond skjer til andelens totale verdi. Til fradrag i innløsningsbeløpet kommer kostnader knyttet til innløsning av andeler. Transaksjonskostnaden utgjør inntil 0,5 % av innløsningssummen. 4,2 Sparebanken Midt-Norge Sparebanken Nord-Norge Sparebank 1 SR-Bank Totens Sparebank Sparebank1 Buskerud-Vestfold Sparebanken Øst Nes Prestegjeld Sparebank Melhus Sparebank 95,8 % Sparebanken Pluss Helgeland Sparebank 7,9 % 7,8 % 6,7 % 6,0 % 4,6 % 3,8 % 3,6 % 3,5 % 3,4 % 3,2 % Terra Utbytte (%) VINX40NOKNI (%) SHB Bank Indeks NOK (%) -5,6 -10,6 -44,4 -50,3 TERRA UTBYTTE BALANSE NOTE 2009 2008 EIENDELER Fondets verdipapirportefølje 3,4 164 922 414 105 679 644 Andre fordringer 34 458 735 464 Bankinnskudd 7 898 167 2 315 131 Sum eiendeler 172 855 039 108 730 239 EGENKAPITAL Andelskapital til pålydende 5,6 150 878 201 137 778 602 over/underkurs 109 873 720 107 495 796 Sum innskutt egenkapital 260 751 921 245 274 398 opptjent egenkapital -88 525 481 -137 099 558 Sum egenkapital 172 226 440 108 174 840 GJELD Annen gjeld 628 599 555 399 Sum gjeld 628 599 555 399 Sum gjeld og egenkapital 172 855 039 108 730 239 NOTE 7 TEgNINgS- og INNløSNINgSpRovISJoNER FOND TEGNINGSPROVISJON INNLØSNINGSPROVISJON Terra utbytte Inntil 3,0 % Inntil 0,5 % NOTE 8 FoRvAlTNINgSpRovISJoN Forvaltningsselskapet belaster fondet med en daglig forvaltningsgodtgjørelse tilsvarende 1,5 % p.a. NOTE 9 TRANSAKSJoNSKoSTNADER Årets transaksjonskostnader i form av kurtasje utgjør kr. 120 027. * NB! Ikke en del av årsregnskapet med noter, ikke revidert. GEOGRAFISK FORDELING BRANSJEFORDELING TI STØRSTE POSTER AVKASTNING 31.12.09* ANNUALISERT AVKASTNING* NOTE 10 ANDRE KoSTNADER Andre kostnader viser bl.a. oppgjørskostnader for verdipapirer, fakturert av depotbank. NOTE 11 HANDlER MElloM vERDIpApIRFoND FoRvAlTET Av SElSKApET Det er gjennom året foretatt handler mellom verdipapirfondene selskapet har til forvaltning. Handlene skjer til markedskurs via megler. NOTE 12 SKATT Årets skattekostnad fremkommer slik: 2009 2008 BETALBAR INNTEKTSSKATT Resultat før skattekostnad 48 574 077 -104 077 100 Betalt kildeskatt 23 819 161 419 TILBAKEFØRT UTBYTTE Mottatt utbytte -3 906 591 -21 657 716 Skattepliktig utbytte 1 416 TILBAKEFØRING UREAL. NEDSKRIVNING Netto urealisert gevinst verdipapir -77 448 952 63 651 819 TILBAKEFØRING AV REALISERTE GEVINSTER/TAP Netto realiserte kursgevinster aksjer 31 049 265 58 994 341 NETTO INNTEKT -1 708 382 -2 925 821 ÅRETS SKATTEGRUNNLAG 0 0 ÅRETS SKATTEKOSTNAD Betalbar skatt 0 0 SUM SKATTEKOSTNAD 0 0 Fondet har blitt trukket kildeskatt av mottatt utbytter fra selskap innen EøS. Fondet har fremførbart underskudd. OSLO 11 FEB 2010 Tom Høiberg (Styrets leder) Stein Ole Larsen Knut Olav Lian Roar Snippen Maria Loen Anders Mathisen (Adm. direktør) 02 03 04 05 06 07 08 09 siste 6 mnd. -22,8 -24,3 45,9 58,0 24,9 26,6 26,8 24,3 4,0 31,3 45,4 40,9 18,4 22,9 Siste 5 år Siste 8 år 0,1 % 4,4 % NOTER 31.12.09 47
Page 1 and 2: ÅRSRAPPORT TERRA FORVALTNING AS
Page 3 and 4: Både det siste året og det siste
Page 5 and 6: INTERNASJONALE AKSJER 2009 har vær
Page 7 and 8: f.v. Feliks Prifti, Jens Haavardsen
Page 9 and 10: DISPONERING AV ÅRETS RESULTAT Styr
Page 11 and 12: VERDIPAPIRPORTEFØLJE 31.12.09 (NOT
Page 19 and 20: FONDSFAKTA PR. 31.12.09 31.12.08 Fo
Page 45: FONDSFAKTA PR. 31.12.09 31.12.08 Fo
Page 51 and 52: Terra Bankinnskudd er et fond forbe
Page 59 and 60: REVISJONSBERETNING 59

ÅRSRAPPORT TERRA F ORVALTNING AS

You also want an ePaper? Increase the reach of your titles

Delete template?

Save as template?