Geschäftsbericht 2011 - Stadtwerke Frankfurt am Main

138 GESCHÄFTSBERICHT DER SWFH/ANHANG
gemäß § 63 der ZVK-Satzung (ZVK-S) vom Arbeitgeber ein steuerfreies Sanierungsgeld
in Höhe von 3,0 % erhoben. Zur Sicherung langfristig stabiler Hebesätze beschloss der
Kassenausschuss der Stadt Frankfurt am Main, das Sanierungsgeld stufenweise von bisher
3,0 % auf 3,5 % anzuheben. Ab dem 1. Januar 2011 beträgt er danach 3,0 % und ab dem
1. Januar 2012 3,5 %. Derzeit liegen keine gesicherten Erkenntnisse für einen weiteren Anstieg
des Sanierungsgeldes vor. Es ist jedoch damit zu rechnen, dass auch künftig Beitragserhöhungen
erfolgen werden. Der Aufwand aus ZVK-Umlagen (Arbeitgeberanteil) ist unter den
Aufwendungen für Altersversorgung und für Unterstützung ausgewiesen. Entsprechend der
allgemeinen Bilanzierungspraxis hat die SWF Holding keine Verpflichtungen im Hinblick auf
die Mitgliedschaft in der Zusatzversorgungskasse der Stadt Frankfurt am Main im Jahresabschluss
passiviert.
Die Jubiläumsrückstellungen sind auf Grundlage versicherungsmathematischer Berechnungen
mit dem Erfüllungsbetrag unter Anwendung der PUC-Methode angesetzt. Der zu Grunde
gelegte Rechnungszins für die Abzinsung der Jubiläumrückstellungen wird nach § 253 Abs.
2 Satz 2 HGB ermittelt und beläuft sich zum 31. Dezember 2011 auf 5,14 % p. a. (i. Vj. 5,15 %
p. a.). Zukünftig erwartete Einkommenssteigerungen werden durch eine Dynamisierung von
2,0 % p. a. bei der Ermittlung der Rückstellung berücksichtigt. Die Fluktuation wird altersabhängig
fallend angenommen.
Die Steuerrückstellungen beruhen auf den Berechnungen unsererseits sowie unter Beachtung
der Mitteilungen unseres steuerlichen Beraters.
Die neben den Rückstellungen für Pensionen und ähnliche Verpflichtungen, für Altersteilzeit
sowie für Jubiläen und Steuern bestehenden weiteren Rückstellungen berücksichtigen alle
erkennbaren Risiken und ungewissen Verbindlichkeiten. Sie werden in Höhe des nach vernünftiger
kaufmännischer Beurteilung notwendigen Erfüllungsbetrags passiviert. In diesem
sind zukünftige Preis- und Kostensteigerungen einbezogen. Zudem werden Rückstellungen
mit einer Restlaufzeit von mehr als einem Jahr mit dem ihrer Restlaufzeit entsprechenden
durchschnittlichen Marktzinssatz der vergangenen sieben Geschäftsjahre abgezinst. Die
anzuwendenden Zinssätze werden von der Deutschen Bundesbank ermittelt.
Die Verbindlichkeiten sind mit ihrem Erfüllungsbetrag bilanziert.
Latente Steuern werden für zeitliche Unterschiede zwischen den handelsrechtlichen und
steuerlichen Wertansätzen von Vermögensgegenständen, Schulden und Rechnungsabgrenzungsposten
ermittelt. Die Ermittlung der latenten Steuern erfolgt auf Basis des kombinierten
Ertragsteuersatzes der SWF Holding von aktuell 31,225 %. Der kombinierte Ertragsteuersatz
umfasst Körperschaftsteuer, Gewerbesteuer und Solidaritätszuschlag. Für eine sich
insgesamt ergebende zukünftige Steuerbelastung würde in der Bilanz eine entsprechende
passive latente Steuer angesetzt werden. Im Falle einer zukünftigen Steuerentlastung wurde
seitens der SWF Holding vom entsprechenden Aktivierungswahlrecht nach § 274 Abs. 1 Satz
2 HGB kein Gebrauch gemacht. Passive latente Steuern ergeben sich hauptsächlich bei den
Beteiligungen des Finanzanlagevermögens, während aktive latente Steuern im Wesentlichen
auf Sachanlagevermögen und Rückstellungen beruhen. Auf steuerliche Verlustvorträge werden
keine aktiven latenten Steuern gebildet, da nicht erwartet wird, dass die Verlustvorträge