Emissions-Prospekt - Steiner Company
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Seite 21<br />
protos invest II<br />
der Konzeption, der Emission und der Platzierung<br />
von Unternehmensbeteiligungen verfügen. Die <strong>Steiner</strong><br />
+ <strong>Company</strong> GmbH & Co. KG arbeitet auch in allen<br />
weiteren Bereichen mit erfahrenen Partnern zusammen.<br />
In Gemeinschaft mit Banken, Anwälten, Wirtschaftsund<br />
Steuerberatungsgesellschaften werden geeignete<br />
Beteiligungsmodelle geplant, projektiert und realisiert.<br />
3.2 Die Leistungsbilanz der Anbieterin<br />
Seit 2001 hat Dr. Illya <strong>Steiner</strong>, zunächst als<br />
geschäftsführender Gesellschafter der HBC Capital<br />
Consult GmbH und seit 2004 mit dem von ihm selbst<br />
gegründeten <strong>Emissions</strong>haus <strong>Steiner</strong> + <strong>Company</strong> GmbH<br />
& Co. KG, mehrere renditeorientierte Emissionen aus<br />
dem Segment Schiffsbeteiligungen und einen Dachfonds<br />
(PROTOS INVEST I) initiiert. Das dabei realisierte<br />
Gesamtvolumen beträgt, Stand: Dezember 2007, rund<br />
EUR 72 Millionen.<br />
Bei den unter HBC Capital Consult GmbH initiierten<br />
fünf Beteiligungsgesellschaften haben drei ihre<br />
Schiffe bereits deutlich vor den geplanten Laufzeiten<br />
mit beachtlichem Erfolg verkauft (Stand: Dezember<br />
2007). Das MS „Azur“ wurde in 2005 bereits nach drei<br />
Jahren mit einer Rendite (IRR) von rund 80 %, bezogen<br />
auf den Netto-Kapitaleinsatz, für die Anleger veräußert.<br />
Das MS „Ulla R“ konnte ebenfalls nach rund drei Jahren<br />
mit großem Erfolg verkauft werden. Die Anleger<br />
erhielten bislang Auszahlungen in Höhe von insgesamt<br />
rund 168 % ihrer Einlage. Zurzeit befindet sich diese<br />
Schiffsgesellschaft in der Schlussabwicklung. Es steht<br />
noch eine Restauszahlung in Höhe von rund 5 – 10 %<br />
der Einlage aus. Der AHT „Varius“ wurde im März 2007<br />
verkauft. Die Anleger erhielten bislang Auszahlungen in<br />
Höhe von insgesamt rund 150 % ihrer Einlage. Zurzeit<br />
befindet sich diese Schiffsgesellschaft in der Schlussabwicklung.<br />
Bei der Beteiligungsgesellschaft MS<br />
„Xanadu“ wurde bereits ein Veräußerungsbeschluss<br />
formuliert. Hinsichtlich des Kapitaldienstes liegen alle<br />
fünf Schiffe im Plan bzw. haben einen Tilgungsvorsprung.<br />
Das Fremdkapital des Beteiligungsangebotes<br />
MS „Xanadu“ wurde bereits nach drei Jahren in 2005<br />
vollständig zurückgeführt. Die Ausschüttung im Jahr<br />
2008 betrug hier 30 %. Bei dem Beteiligungsangebot<br />
MS „Greta R“ ist bislang eine Ausschüttung nicht<br />
erfolgt. Verantwortlich hierfür ist im Wesentlichen eine<br />
Überschreitung der prognostizierten Dockungskosten.<br />
Alle anderen Fonds laufen weitestgehend prospektkonform.<br />
Unter <strong>Steiner</strong> + <strong>Company</strong> GmbH & Co. KG sind die<br />
Beteiligungsgesellschaften MS „Elisabeth Bolten“, MS<br />
„K-Stream“ und MS „K-River“ sowie der Dachfonds<br />
PROTOS INVEST I initiiert worden.<br />
Bei dem Beteiligungsangebot MS „Elisabeth Bolten“<br />
handelt es sich um einen im November 2004 übernommenen<br />
13.022 tdw Handysize Mehrzweckfrachter aus<br />
dem Baujahr 2001. Die Gesamtinvestitionen betrugen<br />
EUR 12,5 Mio., davon fondsabhängige Kosten EUR 0,9<br />
Mio. Eingeworben wurde Eigenkapital in Höhe von EUR<br />
4,7 Mio. Die Beteiligung liegt hinsichtlich des Kapitaldienstes<br />
im Plan (Fremdkapital USD 6,0 Mio. per 31.<br />
Dezember 2007). Die Zahlungen an den Anleger betrugen<br />
bisher 16 % auf das eingesetzte Eigenkapital. Die<br />
projektierte Ausschüttung für 2006 ist aufgrund einer<br />
Überschreitung der prognostizierten Dockungskosten<br />
sowie USD-Darlehenzinsen nicht erfolgt.<br />
Bei dem Beteiligungsangebot MS „K-Stream“ handelt<br />
es sich um ein im Februar 2006 übernommenes<br />
700 TEU Containerschiff aus dem Baujahr 1997. Die<br />
Gesamtinvestitionen betrugen EUR 13,0 Mio., davon<br />
fondsabhängige Kosten EUR 0,8 Mio. Eingeworben<br />
wurde Eigenkapital in Höhe von EUR 5,4 Mio. Die Beteiligung<br />
liegt hinsichtlich des Kapitaldienstes im Plan<br />
(Fremdkapital USD 6,16 Mio. per 31. Dezember 2007).<br />
Die Zahlungen an den Anleger betrugen bisher prospektkonform<br />
14,5 % auf das eingesetzte Eigenkapital.<br />
Bei dem Beteiligungsangebot MS „K-River“ handelt<br />
es sich um das Schwesterschiff der MS „K-Stream“.