Scania årsredovisning 2010

Valutaexponering i rörelseresultat,
Fordon och tjänster 2010 2009 2008
Brasilianska real, BRL 7 100 2 500 1 000
Euro, EUR 4 700 5 800 11 200
US dollar, USD 4 200 3 400 3 500
Brittiska pund, GBP 2 500 2 700 4 000
Ryska rubel, RUB 1 500 700 3 800
norska kronor, nOK 1 200 1 400 2 000
australiska dollar, aUD 1 000 900 900
Danska kronor, DKK 900 1 100 1 800
Koreanska won, KRW 800 600 500
Schweiziska franc, cHF 600 700 900
Sydafrikanska rand, ZaR 600 500 400
Polska zloty, PLn 100 – 300 600
argentinska peso, aRS –1 100 – 700 – 1 200
Övriga valutor
Total valutaexponering
1 500 800 1 800
i rörelseresultat 25 600 20 100 31 200
Valutaexponering i rörelseresultat,
Financial Services 2010 2009 2008
Euro, EUR 100 –300 200
Övriga valutor
Total valutaexponering
100 0 200
i rörelseresultat 200 –300 400
Baserat på 2010 års intäkter och kostnader i utländska valutor medför
en procentenhets förändring av den svenska kronan mot övriga valutor,
exklusive valutasäkringar, en rörelseresultatpåverkan på årsbasis om
cirka MSEK 258 (198 respektive 316).
För Fordon och tjänster uppgick valutaeffekterna avista jämfört med
2009 till cirka MSEK –365. Valutasäkringsresultatet för 2010 uppgick
till cirka MSEK 745. Under 2009 påverkade valutasäkringar resultatet
med cirka MSEK –2 140. Jämfört med 2009 uppgick därmed den totala
positiva valuta effekten till MSEK 2 520.
i enlighet med Scanias policy kan framtida kassaflöden säkras med
en säkringsperiod som tillåts variera mellan 0 och 12 månader. Löptid
på över 12 månader tar styrelsen beslut om. Vid säkring av valutarisk
sker försäljning av valuta främst genom terminskontrakt, men även i viss
mån genom valutaoptioner. Vid utgången av 2010 säkrades inga framtida
kassaflöden.
För att säkerställa effektivitet och riskkontroll sker upplåning i Scanias
dotterföretag i stor utsträckning genom den centrala treasuryenheten
främst i EUR och SEK och överförs sedan till dotterföretag i Fordon och
tjänster i form av interna lån i dotter företagens lokala valutor.
Genom derivatkontrakt omvandlas den centrala upplåningen till
utlånings valutorna. inom Financial Services ska tillgångar finansieras av
skulder i samma valuta. Scanias upplåning i olika valutor exklusive och
inklusive valutaderivat framgår av tabellen Upplåning under avsnittet
Ränterisk.
Scanias nettotillgångar i utländsk valuta uppgick vid utgången av 2010
till MSEK 13 150 (12 250 respektive 14 650). Utländska nettotill gångar
i dotterföretag säkras i normalfallet inte. i den mån dotter företag har
betydande monetära nettotillgångar i funktionell valuta kan dock säkring
ske. Vid utgången av 2010 var inga utländska nettotillgångar säkrade
(MEUR 0 respektive 211).
Nettotillgångar,
Fordon och tjänster 2010 2009 2008
Euro, EUR 2 900 3 400 4 250
Brasilianska real, BRL 1 900 1 500 1 500
Ryska rubel, RUB 700 600 800
argentinska pesos, aRS 650 450 550
Brittiska pund, GBP 450 450 600
Sydafrikanska rand, ZaR 400 150 350
Schweiziska franc, cHF 350 250 250
Polska zloty, PLn 300 350 200
norska kronor, nOK 300 300 250
Mexikanska pesos, MXn 250 200 300
Danska kronor, DKK 150 150 250
Peruanska soles, PEn 150 100 300
US dollar, USD –350 –350 –250
Övriga valutor 1 400 1 300 1 000
Totala nettotillgångar i utländsk
valuta, Fordon och tjänster 9 550 8 850 10 350
Nettotillgångar, Financial Services 2010 2009 2008
Euro, EUR 2 000 1 800 3 000
Övriga valutor
Totala nettotillgångar i utländsk
1 600 1 600 1 300
valuta, Financial Services 3 600 3 400 4 300
Totala nettotillgångar i utländsk
valuta, Scaniakoncernen 13 150 12 250 14 650
Scania 2010
119