DREHSCHEIBE - Raiffeisen Zentralbank Österreich AG

64 RZB Geschäftsbericht 2010 Vorstand Interview RZB im Überblick Nachhaltigkeit 125 Jahre Raiffeisen Lagebericht
12.000
10.000
8.000
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4.000
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Der Schwerpunkt der neuen Kreditrisikovorsorgen
lag in Zentraleuropa.
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Entwicklung von Jahresüberschuss und Return on Equity
in € Millionen
26,7%
4.812
1.286
6.689
22,2%
1.485
8.224
Die Neubildungsquote auf Basis der durchschnittlichen Kreditrisikoaktiva fiel ebenfalls signifikant
um 131 Basispunkte auf 1,45 Prozent. Die NPL-Ratio – das ist der Anteil der notleidenden
Kredite am Kundenkreditportfolio – stieg dagegen um 1,48 Prozentpunkte auf 8,74 Prozent,
im Vorjahr hatte der Anstieg noch 4,5 Prozentpunkte betragen. Am stärksten war der Zuwachs
2010 bei Klein- und Mittelbetrieben und Privatkunden.
Regional gesehen lag der Schwerpunkt der neuen Kreditrisikovorsorgen in Zentraleuropa.
Dessen Anteil beträgt 34 Prozent oder € 408 Millionen (minus 16 Prozent), der vor allem in
Ungarn verbucht wurde. Südosteuropa hat einen Anteil von 28 Prozent oder € 335 Millionen
(minus 19 Prozent), wobei es Erhöhungen in Bulgarien sowie Bosnien und Herzegowina gab.
Stark rückläufig war die Vorsorgenbildung in Russland (minus 76 Prozent auf € 77 Millionen)
und in der Ukraine (minus 60 Prozent auf € 200 Millionen). In Österreich fiel der Vorsorgebedarf
vor allem wegen hoher Abschreibungen von Bankforderungen im Vorjahr um 70 Prozent
auf € 137 Millionen, wobei er im Bereich der Corporate Customers konstant blieb.
Steuerquote durch Sondereffekte bei 10 Prozent
Trotz einer deutlichen Erhöhung des Jahresüberschusses vor Steuern ergab sich ein Rückgang
der Steuern vom Einkommen und Ertrag von 51 Prozent auf € 124 Millionen. Während sich die
laufenden Steuern im Einklang mit der Ergebnisentwicklung erhöhten, waren latente Steuern für
den Rückgang der rechnerischen Steuerbelastung verantwortlich. Die rechnerische Steuerquote
fiel von 31 Prozent auf 10 Prozent.
Hatte im Vorjahr noch eine Abschreibung aktiver latenter Steuern für eine außerordentlich
hohe Steuerquote gesorgt, verhielt es sich im Berichtsjahr umgekehrt: Durch die höheren
Ergebniserwartungen aufgrund der aktuellen Mittelfristplanung waren bis dato unberücksichtigte
steuerliche Verlustvorträge in der Raiffeisen Bank International AG zu aktivieren
(€ 120 Millionen). In der Ukraine ergab sich eine Änderung der Steuerlatenz wegen einer
erst im Dezember 2010 geänderten Steuergesetzgebung mit einem positiven Effekt von
€ 26 Millionen. Ohne die Sondereffekte läge die rechnerische Steuerquote über 20 Prozent.
Konzern-Jahresüberschuss 65 Prozent im Plus
Im Vergleich zum Jahresüberschuss vor Steuern stieg der Jahresüberschuss nach Steuern von
€ 571 Millionen überproportional um 105 Prozent auf € 1.168 Millionen. Dieser Zuwachs
war trotz leicht sinkendem Betriebsergebnis den um 47 Prozent verringerten Nettodotierungen
zu Kreditrisikovorsorgen sowie den Sondereffekten bei den Steuern zu verdanken.
7,3%
8,8%
2006 2007 2008 2009 2010
Durchschnittliches eigenkapital Jahresüberschuss vor steuern roe ohne einmaleffekte
597
9.333
824
10.362
12,5%
1.292
Das Ergebnis der nicht beherrschenden Anteile
inklusive der Fremdanteile am Partizipationskapital
der RBI stieg mit 231 Prozent
noch stärker als das Ergebnis nach Steuern
auf € 455 Millionen. Der Ergebniszuwachs
ist eine Folge des von der Raiffeisen Zentralbank
in die RBI ausgelagerten Geschäfts,
wodurch Ergebnisse, die bisher keine
Fremdanteile enthielten, nunmehr mit rund
21 Prozent Minderheitenanteil behaftet sind.
Darüber hinaus ist der Ergebnisanteil des in
die RBI ausgelagerten Partizipationskapitals
enthalten. In einer Gegenüberstellung mit
dem pro forma Ergebnis 2009 in der neuen
Organisation wäre der Anstieg nur bei
24 Prozent gelegen.